Pokles
Forex: Technická analýza EUR/USD
01.05.2020 EUR/USD: Z technického hlediska denního grafu došlo na úspěšné proražení oblasti rezistence 1,0890 – 1,0900. Nyní konsolidujeme kolem rezistence 1,0950 – 1,0955 a jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat otestování důležité psychologické hladiny 1,1000, která koresponduje s SMA 100 a bude důležitou oblastí pro další vývoj. Případný další růst by mohl vyvolat otestování velmi důležitého klouzavého průměru SMA 200 okolo 1,1035. Na druhé straně nejbližší support je kolem 1,0890 – 1,0900. Prolomení této oblasti by mohlo vyvolat další pokles, který ale bude zřejmě omezen supportem proražené klesající trendové čáry kolem 1,0850. Případné prolomení této oblasti by přerušilo býčí výhled a mohli bychom otestovat hladinu 1,0800.
EUR/USD - Intradenní výhled 1.5.2020
01.05.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,0920 s cílem na 1,0970 a dále pak až na 1,0990.
Forex: Shrnutí obchodování 1.5.2020
01.05.2020 Americké akcie včera oslabily kvůli nepříznivým ekonomickým údajům a smíšeným firemním výsledkům. Za celý duben však jejich indexy Dow Jones a S&P 500 vykázaly nejvýraznější měsíční nárůst od ledna 1987, a to díky nadějím, že ekonomika začne brzy oživovat z útlumu způsobeného koronavirovou krizí.
Forrester: Globální maloobchod letos kvůli viru klesne o desetinu
01.05.2020 Celosvětové maloobchodní tržby v letošním roce kvůli koronavirové krizi klesnou o 9,6 procenta, tedy o 2,1 bilionu dolarů (52 bilionů Kč). Předpověděla to výzkumná společnost Forrester. Odhadla rovněž, že bude trvat čtyři roky, než se tržby vrátí na úrovně z období před pandemií způsobenou koronavirem.
Spotřebitelské výdaje v USA kvůli koronaviru rekordně klesly
30.04.2020 Spotřebitelské výdaje ve Spojených státech se v březnu kvůli koronavirové krizi propadly o 7,5 procenta. To představuje nejprudší pokles v záznamech, které sahají do roku 1959. Vyplývá to z dnešních údajů amerického ministerstva obchodu. Spotřebitelské výdaje se podílejí více než dvěma třetinami na celkové ekonomické aktivitě v USA.
Denné zhrnutie: Negatívny ekonomický výhľad poslal akcie nadol
30.04.2020 Akciové indexy v Európe a v USA zaznamenali pomerne výrazný pokles. Výnosy na dlhopisoch zaznamenali pokles. Cena ropy zaznamenala pomerne prudký nárast, zatiaľ čo drahé kovy zaznamenali pokles. Na forexovom trhu sa najviac darilo britskej libre, zatiaľ čo najvýraznejší pokles zaznamenal austrálsky dolár.
Akcie na pražské burze během týdne posílily o 2,5 procenta
30.04.2020 Akcie na pražské burze během uplynulého týdne opět mírně posílily, index PX stoupl o 2,5 procenta na 873,2 bodu. Největší nárůst zaznamenaly akcie bankovní skupiny Erste, největší pokles postihl akcie výrobce nápojů Kofola. Předchozí týden akcie stagnovaly.
BREAKING: Nemecko odďaľuje zmiernenie blokovacích opatrení
30.04.2020 Nemecká spolková vláda odďaľuje rozhodnutie otvoriť školy, škôlky a obnovenie nemeckej sezóny Bundesligy. Prečo sú tieto informácie dôležité pre trhy? Pretože ak krajina ako Nemecko sa rozhodne oddialiť uvoľnenie blokovacích opatrení aj napriek tomu, že počet prípadov klesá, situácia môže byť v skutočnosti horšia, ako si všetci myslia, čo by mohlo negatívne ovplyvniť hospodársku a spotrebiteľskú činnosť.
České akcie ztratily v době pandemie od března desetinu hodnoty
30.04.2020 České akcie v době pandemie od počátku března do dneška ztratily podle indexu PX deset procent hodnoty. ČTK to řekl analytik společnosti Starteepo Dušan Jilčík. Hluboké propady na zahraničních burzách se zastavily 23. března, kdy americká centrální banka Fed oznámila masivní finanční injekce na podporu ekonomiky.
Forex: Koruna jako jediná v regionu stagnuje
30.04.2020 Evropská centrální banka na dnešním zasedání podle očekávání ponechala úrokové sazby beze změny a dále rozšířila své úvěrové programy. Zároveň také deklarovala připravenost ještě zvýšit měsíční nákupy státních dluhopisů pod nedávno spuštěným programem PEPP. Prezidentka Christine Lagarde během tiskové konference řekla, že centrální banka očekává letos pokles ekonomiky eurozóny až o 12 %, což je podle ní bezprecedentní úkaz v neválečném období. Detaily ekonomických scénářů zveřejní centrální banka zítra. Nicméně oficiální prognóza bude publikována až v červnu podle standardního kalendáře. Zároveň i detaily nových podmínek úvěrových programů budou zveřejněny později. Náš základní scénář ale počítá s propadem ekonomiky až o 14 %, tedy více než nejhorší scénář centrální banky. I proto očekáváme, že do konce roku bude muset ještě více rozšířit současné programy nákupů státních dluhopisů.
Opatrná ECB, slabá data, Fed a negativní závěr týdne
30.04.2020 Koronakrize se v Evropě rozjela o pár týdnů dříve než v USA a je to vidět i na makroekonomických statistikách. HDP v eurozóně v 1Q mezikvartálně spadl o 3,8 procenta, což je o dost horší výsledek než včera ze zámoří. Bez anualizace by americké HDP vykázalo 1,2procentní pokles. Je to však údaj na úrovni tržních odhadů, takže nezpůsobil velké pozdvižení.
Ekonomika na dně, ČNB dál sníží sazby
30.04.2020 Makroekonomická data zveřejňovaná v průběhu května ukáží ekonomiku která v březnu začala padat volným pádem a v průběhu dubna dosáhla pravděpodobně dna. Nyní ekonomika začíná růst, ale její útlum je stále vysoký a oživení má řadu překážek. ČNB proto pravděpodobně dál sníží úrokové sazby.
Oživení ekonomiky po koronaviru může probíhat mnohem pomaleji, než si myslíme
30.04.2020 Statistické úřady po celém světě postupně zveřejňují předběžné odhady vývoje HDP jednotlivých zemí za letošní první kvartál a, jak se dalo očekávat, není to pěkný pohled. Například ekonomika Spojených států meziročně poklesla o 4,8 % a kvůli pozdějšímu nástupu restriktivních opatření lze očekávat, že výsledek za druhé letošní čtvrtletí bude o poznání horší. Zdaleka nejvíce se na tomto nelichotivém výsledku z druhého břehu Atlantiku podílel pokles spotřeby, který byl nejprudší od počátku osmdesátých let minulého století.
Centrální banka znovu sníží svou základní úrokovou sazbu
30.04.2020 Česká národní banka na řádném měnově politickém zasedání ve čtvrtek 7. května pravděpodobně sníží svou základní úrokovou sazbu o dalších 50bb na 0,50%. Učiní tak v důsledku očekávání pouze pozvolného obnovení růstu zahraniční poptávky, a to i přes probíhající rozvolňování vládních nařízení v domácí ekonomice. Ve zbytku letošního roku náš základní scénář počítá již se stabilitou úrokových sazeb, rizika jsou však vychýlená směrem k jejich dalšímu poklesu. V roce 2021, kdy by česká ekonomika měla opět robustně růst, očekáváme postupnou normalizaci měnových podmínek, jak prostřednictvím vyšších úrokových sazeb, tak i posilujícího kurzu koruny. V nejbližším období však koruna setrvá na slabších hodnotách, nad hranici 28 CZK/EUR, kdy by již ČNB pravděpodobně zakročila, by se nicméně dostat neměla. Za nejpravděpodobnější nekonvenční nástroj české měnové politiky považujeme kurzový závazek, k jeho zavedení je však ještě dlouhá cesta.
Okénko trhu - ECB zatím s velkými změnami nepřišla
30.04.2020 Ekonomika eurozóny zaznamenala v prvním čtvrtletí letošního roku pokles HDP o 3,8 %, což v meziročním srovnání odpovídá propadu o 3,1 %. Jedná se o nejstrmější snížení v historii měření, které překonalo i horkou fázi krize z let 2008/09. Kontrakci zaznamenaly všechny členské země, přičemž pro ekonomiky Francie a Itálie se již jedná i o potvrzení technické recese. Anti-virové restrikce, které z převážné části stojí za pozorovaným propadem, přitom vcházely v platnost teprve v březnu a ovlivnily tak pouze zhruba třetinu sledovaného období. Lze tak očekávat, že se ve druhém čtvrtletí dočkáme výsledku ještě slabšího.
Volatilita na trzích uvrhla Bitcoin do "koše rizikových měn"
30.04.2020 Již třetí měsíc trvající krize provázená dramatickou volatilitou na finančních trzích potvrzuje, že hodnota Bitcoinu klesá, když výkyvy na akciových trzích rostou. Podle analýzy ProfitLevel se tak ukazuje zranitelnost kryptoměn, která je v tomto ohledu obdobná s chováním měn rozvíjejících se ekonomik. Také česká koruna patří do této skupiny, u které hodnota vůči měnám rozvinutých ekonomik padá, když se trhy rozkolísají.
Nejhlubší propad HDP od finanční krize. Nezaměstnanost opět trhá rekordy
30.04.2020 Japonská centrální banka (BoJ) tento týden zhoršila výhled ekonomiky a rozhodla o nejrozsáhlejších opatřeních, které kdy provedla. Na podporu ekonomiky bude nakupovat firemních dluhopisy, a to v neomezených objemech. Cílem je udržet nízké úrokové sazby a tím i náklady na úvěry.
O podporu v nezaměstnanosti žádá v USA dalších 3,8 milionu lidí
30.04.2020 Ve Spojených státech za minulý týden požádalo o podporu v nezaměstnanosti 3,84 milionu lidí. Oznámilo to dnes americké ministerstvo práce. Je to mírné snížení proti předchozímu týdnu, analytici ale očekávali výraznější pokles. Od poloviny března, tedy od začátku krize, kterou vyvolala pandemie způsobená koronavirem, přišlo v USA o práci už přes 30 milionů lidí.
AUD/USD - Intradenní výhled 30.4.2020
30.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6520 s cílem na 0,6570 a dále pak až na 0,6590.
EUR/JPY - Intradenní výhled 30.4.2020
30.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 115,58 s cílem na 116,41 a dále pak až na 116,61.
Inflace v eurozóně v dubnu zpomalila na 0,4 procenta
30.04.2020 Meziroční tempo růstu spotřebitelských cen v eurozóně v dubnu zpomalilo na 0,4 procenta z březnových 0,7 procenta. Vyplývá to z rychlého odhadu, který dnes zveřejnil evropský statistický úřad Eurostat. Na citelném zmírnění tempa růstu se podepsal hlavně další propad cen energií.
Opatrný rozjezd před další várkou výsledků, ECB a makrodaty
30.04.2020 Po včerejších pěkných výkonech si akcie vybírají oddechový čas a hlavní evropské indexy vykazují jen drobné změny. Poptávka se o trochu víc přesouvá k bezpečným dluhopisům, jejichž 10Y výnosy v případě Německa nebo USA klesají asi o 2 bazické body. Daří se i zlatu, jež roste skoro o procento. Mezitím se však drží i eurodolar, obchodující se aktuálně na 1,0870.
Maloobchodní tržby v Německu klesly nejvíce od roku 2007
30.04.2020 Tržby německých maloobchodů se v březnu ve srovnání s předchozím měsícem snížily o 5,6 procenta, což byl nejvyšší propad od ledna 2007. Většina obchodů v Německu zavřela kvůli vládním omezením, která měla zabránit šíření nemoci covid-19. Vyplývá to z údajů, které dnes zveřejnil spolkový statistický úřad.
NASDAQ 100 - Intradenní výhled 30.4.2020
30.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 8960 s cílem na 9230 a dále pak až na 9320.
S&P 500 - Intradenní výhled 30.4.2020
30.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 2924 s cílem na 2965 a dále pak až na 2990.
Ropa WTI - Intradenní výhled 30.4.2020
30.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 16,00 s cílem na 17,75 a dále pak až na 18,50.
Pohonné hmoty nezastavitelně zlevňují, benzín prohlubuje své takřka jedenáctileté minimum. Situace na trhu s ropou se začíná stabilizovat
30.04.2020 Ceny pohonných hmot v ČR v uplynulém týdnu zrychlily svůj propad z předešlých sedmi dní. Zlevňování je v posledních více než třech měsících prakticky soustavné. Bude navíc ještě pokračovat, neboť čerpací stanice v ČR dosud do svých cen nepromítly veškerý propad cen ropy z posledních týdnů.
Index Exportu – propad exportu, ale jak hluboký?
30.04.2020 Pandemie COVID-19 zmrazila světovou ekonomiku, pohyb zboží a osob, odběratelsko-dodavatelské řetězce i zahraniční obchod. „První údaje zohledňující nástup pandemie hovoří jasně: čelíme bezprecedentnímu šoku. Doposud zveřejněné předstihové ukazatele hovoří o propadu na minima v celé dlouhé historii toho či onoho ukazatele. A dle dosavadního vývoje pandemie lze usuzovat, že nejsme ještě na úplném dně,“ domnívá se Helena Horská, hlavní ekonomika Raiffeisenbank. Index Exportu, který vychází z předstihových ukazatelů, jen obtížně zachycuje rozsah takového šoku. Je zcela racionální očekávat, že pokles exportu v nejbližších měsících bude o dost prudší, než naznačuje výpočet Indexu Exportu (o zhruba 10 % meziročně).
Rozbřesk: Fed čeká oživení U, co nového dnes představí ECB?
30.04.2020 Jak se dalo očekávat, tak Fed svou politiku na dubnovém zasedání nikterak nezměnil, neboť již během března prakticky vystřílel celou svoji munici. Oficiální úrokové sazby v USA tedy zůstávají na technické nule a Fed bude nakupovat vládní a hypoteční dluhopisy tak, jak to bude potřebovat. Americká centrální banka je však připravena dělat více, byť si je dobře vědoma svých limitů, a proto ústy svého šéfa J. Powella vybízí Kongres, aby byl fiskálně ještě agresivnější. Fed je přitom evidentně připraven rozpočtovou robustní expanzi podporovat svou uvolněnou politikou, přičemž má v záloze i další úvěrové programy. Alespoň tak v kostce vyzněla první tisková videokonference šéfa FOMC, kterou zorganizovala pandemie.
Dnes zasedá ECB, evropská ekonomika v recesi
30.04.2020 Spotřebitelská důvěra v eurozóně za měsíc duben propadla z březnových -11,6 bodů na -22,7. Na takto nízké hodnotě se nacházel sentiment naposledy před sedmi lety. Také hodnocení podnikatelského prostředí zaznamenalo značný pokles. Pozitivněji vyznělo očekávání budoucího ekonomického vývoje, kdy většina hráčů na trhu už vyhlíží uvolnění restriktivních opatření a znovunastartování businessu. Proto by již květnová hodnota mohla zaznamenat lepší skóre.
Forex: Technická analýza GBP/USD
30.04.2020 GBP/USD: Z technického hlediska 1hodinového grafu oblast 1,2500, která koresponduje s hladinou 61,8 % Fibonacciho retracementu, je nejbližší rezistencí. Při proražení této oblasti by mohlo dojít k otestování oblasti 1,2530 a dále důležité psychologické hladiny 1,2600 a dále oblasti 1,2645 – 1,2650. Na druhé straně případný pokles pod oblast 1,2450 (hladina 50 % Fibonacciho retracementu) by mohl vyvolat zájem kupců okolo oblasti konfluence 1,2400 – 1,2390, která je složená z klouzavého průměru SMA 200 a hladiny 38,2 % Fibonacciho retracementu. Prolomení této oblasti by ukončilo jakékoliv naděje na růst a mohlo by to vyvolat otestování oblasti supportu 1,2340 – 1,2335 a dále pak 1,2300.
Forex: Technická analýza EUR/USD
30.04.2020 EUR/USD: Z technického hlediska denního grafu se příliš nezměnilo a kupci budou čekat před otevíráním long pozic na proražení oblasti 1,0900. Jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat otestování klouzavého průměru SMA 50 kolem 1,0955 a dále pak důležité psychologické hladiny 1,1000, která koresponduje s SMA 100 a bude důležitou oblastí. Na druhé straně nejbližší support je kolem 1,0830 a dále pak 1,0800. Prolomení těchto oblastí by mohlo vyvolat pokles pod oblast supportu 1,0775, což by bylo klíčovým medvědím signálem pro prodejce. Případný další pokles by mohl vyvolat otestování hladiny 1,0700 a dále ročních minim u 1,0635.
Analýza hlavních měnových párů 30.4.2020
30.04.2020 EUR/USD: Tento měnový pár se na 4hodinovém grafu obchoduje kolem 1,0885 a je v neutrálním až lehce býčím nastavení. Cena se obchoduje stále kolem klouzavých průměrů. Technické indikátory se mírně odrazily od neutrální linie, ale nemají jasný směr vzhůru. Kolem 1,0900 se objevovali prodejci, takže nad touto hladinou bude zřejmě mnoho Stop-Lossů.
Ranní zpráva z FOREX trhu: Včera Fed, dnes je na řadě ECB. Opět toho moc nečekejme
30.04.2020 Americká centrální banka na svém včerejším zasedání v souladu s očekáváním žádný zásadnější stimulační balíček nenachystala. Dnes se sejdou jejich evropští kolegové, a ani zde nepředpokládáme doručení nějakého významnějšího měnově politického opatření. Zajímavý dnes bude ekonomický kalendář, neboť přinese další sérii dat z reálné ekonomiky z počátku rozšiřování pandemie covid-19.
Index DAX - Intradenní výhled 30.4.2020
30.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 11 080 s cílem na 11 420 a dále pak až na 11 620.
Zlato - Intradenní výhled 30.4.2020
30.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1703,00 s cílem na 1718,00 a dále pak až na 1724,00.
Moneta Money Bank: Virová infekce ovlivní již výsledky za Q1 20
29.04.2020 Očekávané výsledky hospodaření: Pandemie COVID-19 bude mít vliv na reportované výsledky za první kvartál tohoto roku. A to navzdory tomu, že restriktivní opatření s tím související začala platit zhruba v polovině března.
Forex: Trhy před FOMC na vlně opatrného optimismu
29.04.2020 Na globálních trzích dnes převládal mírný optimismus. Ten se projevoval v opatrném růstu evropských i amerických akciových trhů, na devizovém trhu euro vůči dolaru pouze lehce posilovalo. Před večerním zveřejněním výsledku jednání FOMC a zítřejším jednání evropských centrálních bankéřů byla patrná nižší aktivita. Bez výraznější odezvy trhu se dnes obešlo i zveřejnění horších než očekávaných evropských a amerických dat.
BREAKING: Americké HDP kleslo v Q1 2020 o 4,8%
29.04.2020 Dnes o 14:30 boli zverejnené dlho očakávané dáta amerického HDP za Q1 2020 . Údaje ukazujú, že americká ekonomika sa medziročne znížila o 4,8%. Trh očakával pokles o 4%. Súkromná spotreba klesla o 7,6% (odhad -3,6%). Americký dolár po týchto dátach oslabil, ale miera pohybu nebola príliš veľká. Je ťažké určiť reakciu na akciovom trhu, keďže trh sa začal prudko zvyšovať len pár minút pred zverejnením HDP dát vďaka na fámam, že liek na koronavírus spoločnosti Gilead Science je skutočne účinný.
Technická analýza: GBPUSD
29.04.2020 GBPUSD sa dnes obchoduje nižšie. Avšak pri pohľade na interval M30 je možné si všimnúť, že pár dosiahol kľúčovú zónu podpory. Plocha označená zelenou farbou na nižšie uvedenom grafe je určená predchádzajúcimi cenovými reakciami a dolnou hranicou štruktúry Overbalance. Ďalej je možné vidieť vytváranie potenciálnej formácie abc (podľa Elliottovej vlnovej teórie). V prípade, že sa tu kupujúcim podarí zastaviť poklesy, môže sa začať ďalší vzostupný impulz. Na druhej strane, ak cena klesne pod úroveň 1,24, vytvorí sa priestor pre výraznejší pokles.
AUD/USD - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6485 s cílem na 0,6550 a dále pak až na 0,6575.
EUR/GBP - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,8698 s cílem na 0,8810 a dále pak až na 0,8842.
Forex: Pullback a další pokles na EUR/NZD?
29.04.2020 Měnový pár EUR/NZD se na 1hodinovém grafu v rámci korekce předchozího poklesu postupně vrací zpět směrem k již dříve prolomené oblasti supportu (pullback - nyní rezistence) kolem hladiny 1,7870, která koresponduje s úrovní 38,2 % Fibonacciho retracementu. Dočkáme se posílení do této oblasti a následného odražení zpět k nižším úrovním?
Ekonomická nálada v eurozóně kvůli koronaviru rekordně klesla
29.04.2020 Ekonomická nálada v eurozóně i v celé Evropské unii v dubnu rekordně klesla. Omezení zavedená s cílem zabránit šíření nemoci covid-19 totiž způsobila, že se ekonomická aktivita téměř zastavila. Největší byl propad v sektoru služeb. Vyplývá to ze zprávy, kterou dnes zveřejnila Evropská komise (EK).
Dolar ráno slábne. USA sdělí propad ekonomiky a zasedá Fed
29.04.2020 Dnešek přinese kromě další sady firemních výsledků také předběžný údaj o americkém HDP za první kvartál. To už bylo zasaženo opatřeními proti koronaviru, a třebaže šlo vlastně jen o dva poslední týdny, dopad na ekonomiku byl zřejmě dost velký. Za 1Q pravděpodobně vykáže další pokles investiční aktivita, útlum uvidíme v zahraničním obchodě, ale silně na HDP dolehne i klíčová položka - spotřeba. Pokles ekonomiky se odhaduje na 4 procenta (tradičně v mezikvartálním anualizovaném pojetí).
NASDAQ 100 - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 8730 s cílem na 8945 a dále pak až na 9030.
S&P 500 - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 2851 s cílem na 2913 a dále pak až na 2970.
Ropa WTI - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 12,60 s cílem na 14,80 a dále pak až na 15,65.
Rozbřesk: Další snížení sazeb ČNB na spadnutí. Americká recese a maďarské QE?
29.04.2020 Už příští čtvrtek bude centrální banka znovu rozhodovat o snížení její hlavní úrokové sazby. Na rozdíl od předchozích dvou jednání, kdy celkem repo sazbu ČNB srazila o 125 základních bodů na aktuální jedno procento, se budou centrální bankéři rozhodovat nad regulérní prognózou, o jejímž vyznění lze samozřejmě jen spekulovat. ČNB totiž prozatím nijak nenaznačila, s jak hlubokým a dlouhým propadem ekonomiky vlastně „počítá“. Nedávné komentáře o čtyř až pětiprocentním poklesu jsou nejspíše už pasé, a proto samotná prognóza bude tentokrát ostřeji sledovaným výstupem než kdykoliv jindy.
Ranní nadhoz - americký HDP zaznamená pokles
29.04.2020 Člen bankovní rady O. Dědek se v rozhovoru pro agenturu Bloomberg vyjádřil k možnému dalšímu snížení základní úrokové sazby. Centrální banka by podle něj měla využít své možnosti a stlačit úroky až na nulu. Podle Dědka by tím podpořila probíhající fiskální úsilí. V podobném duchu se nedávno vyslovil i další člen rady Aleš Michl, který ohlásil svůj úmysl navrhnout snížení základní sazby na 0,5 %. S tímto poklesem počítá i náš odhad.
Propad české ekonomiky až o 11 %
29.04.2020 Podle analytiků a ekonomů může letos česká ekonomika klesnout až o 11 %. Odhady jsou však podle nich nejisté a nikdo přesně neví, co přijde.
Index DAX - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 10 680 s cílem na 10 900 a dále pak až na 11 000.
Forex: Technická analýza EUR/USD
29.04.2020 EUR/USD: Z technického hlediska denního grafu se cena zatím neusadila nad rezistencí klesající trendové čáry. Před uvažováním o long pozicích si počkejte na její proražení a také růst nad hladinu 1,0900. Jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat otestování klouzavého průměru SMA 50 kolem 1,0955 a dále pak důležité psychologické hladiny 1,1000, která koresponduje s SMA 100 a bude důležitou oblastí. Na druhé straně nejbližší support je kolem 1,0810 – 1,0800 a dále pak 1,0775. Prolomení těchto oblastí by mohlo vyvolat otestování úrovně 1,0700. Případný další pokles by mohl vyvolat otestování ročních minim u 1,0635.
GBP/USD - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,2420 s cílem na 1,2510 a dále pak až na 1,2530.
EUR/USD - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,0815 s cílem na 1,0870 a dále pak až na 1,0890.
Zlato - Intradenní výhled 29.4.2020
29.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1701,00 s cílem na 1718,00 a dále pak až na 1723,00.
Analýza hlavních měnových párů 29.4.2020
29.04.2020 EUR/USD: Tento měnový pár se na 4hodinovém grafu nedokázal udržet nad klesající trendovou čarou. Nastavení je nyní neutrální. Cena je mezi klouzavými průměry SMA 20 a SMA 100. Technické indikátory klesly k neutrální zóně. Po prolomení nad 1,0920 bychom mohli dále růst, naopak pod 1,0750 bychom mohli klesat.
Forex: Shrnutí obchodování 29.4.2020
29.04.2020 Americké akcie včera navzdory počátečnímu růstu oslabily, na trhu přetrvávají obavy z negativních dopadů koronaviru na ekonomiku. Dow Jonesův index, který zahrnuje akcie třiceti předních amerických podniků, ztratil 0,13 procenta a obchodování zakončil na 24.101,55 bodu. Širší index S&P 500 klesl o 0,52 procenta na 2863,39 bodu a index Nasdaq Composite, v němž je zastoupeno mnoho firem z odvětví vyspělých technologií, se snížil o 1,40 procenta na 8607,73 bodu.
Propad poptávky po ropě srazil zisk BP za čtvrtletí o dvě třetiny
28.04.2020 Britské ropné společnosti BP v prvním čtvrtletí klesl čistý zisk o dvě třetiny na 800 milionů dolarů (20,1 miliardy Kč), i tak ale překonal odhady analytiků. Firmě, která varovala před nadcházející nejistotou, ale zároveň rychle narůstá dluh. Dostal se nad 51 miliard dolarů a překročil hranici, kterou si firma jako strop zadlužení ve vztahu k vlastnímu kapitálu sama stanovila.
Denné zhrnutie: Index spotrebiteľskej dôvery skončil sklamaním, akcie sa obchodujú zmiešane
28.04.2020 Akciové indexy sa obchodujú zmiešane. Výnosy na dlhopisoch zaznamenali pokles, pričom ropa sa obchodovala zmiešane. Drahé kovy dnes zaznamenali pokles. Na forexovom trhu sa najviac darilo nórskej korune, pričom najvýraznejší pokles zaznamenal americký dolár.
Komodity: Ropa obnovila cenový propad, později ztráty zmírnila
28.04.2020 Ropa dnes na světových trzích obnovila cenový propad, zejména pak americká lehká ropa West Texas Intermediate (WTI), která ztrácela přes 20 procent, než se stabilizovala. Vliv má i nadále hlavně nedostatek skladovacích kapacit ve Spojených státech, nově se ale podle analytiků přidávají obavy, že poptávka po ropě se po skončení pandemie způsobené koronavirem bude zvyšovat jen pomalu.
Index spotrebiteľskej dôvery skončil sklamaním
28.04.2020 Index spotrebiteľskej dôvery v apríli klesol na 86,9 zo 118,8 bodov v marci (revidovaný zo 120 bodov), index súčasnej situácie klesol na 76,4 zo 166,7bodov, index očakávaní vzrástol na 93,8 z 86,8 bodov a počet ťažko dostupných pracovných miest vyskočil na 33,6 z 13,8 bodov. 90-bodový pokles indexu súčasnej situácie, ktorý zaznamenal rekordný pokles, treba povedať že odráža prudký pokles hospodárskej aktivity a prudký nárast nárokov na podporu v nezamestnanosti spôsobený krízou COVID-19, uviedla Lynn Franco, senior riaditeľka. ekonomických ukazovateľov v konferenčnej rade.
Forex: Dolar dál klesá kvůli růstu zájmu o rizikovější aktiva
28.04.2020 Americký dolar dnes pokračuje v poklesu kvůli stoupajícímu zájmu investorů o rizikovější aktiva, který se odráží v růstu na akciových trzích. Euro si kolem 16:30 SELČ vůči dolaru připisovalo zhruba 0,2 procenta na 1,0850 EUR/USD.
Ropa obrátila nahoru, akcie jedou, technologie dnes zaostávají
28.04.2020 Zmínku o extrémní volatilitě ropy z dnešního rána můžeme odpoledne jenom podtrhnout. WTI smazala zhruba 20procentní ztráty a dostala se až 5 procent do plusu. Podobné zisky si připisuje také Brent. Zpráva o urychleném přetočení největšího ropného ETF na další kontrakt tedy měla pouze přechodný vliv.
Oldřich Dědek by šel se sazbami až na nulu
28.04.2020 Člen bankovní rady České národní banky Oldřich Dědek se v rozhovoru pro agenturu Bloomberg vyjádřil k možnému dalšímu snížení základní úrokové sazby. Centrální banka by podle něj měla využít své možnosti a stlačit úroky až na nulu. Podle Dědka by tím podpořila probíhající fiskální úsilí. V podobném duchu se nedávno vyslovil i další člen rady Aleš Michl, který ohlásil svůj úmysl navrhnout snížení základní sazby na 0,5 %. My se v našem odhadu pro nadcházející květnové měnověpolitické zasedání kloníme k tomu, že převáží názor prezentovaný Michlem. K dalšímu snížení by se podle nás ČNB následně mohla odhodlat v případě, že by se epidemiologická situace dále vyhrotila. Záporné sazby jsou pak podle nás v Česku v tuto chvíli extrémně nepravděpodobné.
5 událostí, které dnes stojí za pozornost
28.04.2020 1) Ropa dnes na světových trzích obnovila silný cenový pokles, zejména americká West Texas Intermediate, která odepisuje asi 20 %. Vliv má i nadále nedostatek skladovacích kapacit zejména ve Spojených státech, nově se ale podle analytiků přidávají obavy, že poptávka po ropě se po skončení pandemie způsobené koronavirem bude zvyšovat jen pomalu.
AUD/USD - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6465 s cílem na 0,6520 a dále pak až na 0,6545.
NZD/USD - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6004 s cílem na 0,6119 a dále pak až na 0,6151.
EUR/JPY - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 115,68 s cílem na 116,52 a dále pak až na 116,72.
Ekonomika letos může podle odhadů klesnout až o 11 procent
28.04.2020 Česká ekonomiky by mohla klesnout kvůli dopadům šíření koronaviru o 6,5 až 11 procent, vyplývá z odhadů analytiků oslovených ČTK. Zároveň ale ekonomové upozorňují, že odhady jsou v současnosti velmi nejisté kvůli dalšímu prakticky nepředvídatelnému vývoji situace nejen v Česku, ale i v zahraničí. Příští rok pak většinou ekonomové očekávají poměrně silné oživení ekonomiky, ta by tak mohla podle některých odhadů stoupnout až o devět procent. Na předkrizovou úroveň se ale podle ekonomů vrátí ekonomika až během roku 2022.
Důvěra francouzských spotřebitelů v dubnu rekordně klesla
28.04.2020 Důvěra francouzských spotřebitelů v dubnu, kdy se kvůli snaze zastavit šíření nemoci covid-19 ekonomika uzavřela, zaznamenala rekordní pokles. Příznivý není ani výhled domácností, který je nejhorší za dobu měření, zatímco strach z nezaměstnanosti je nejvyšší od července 2015. Uvedl to dnes francouzský statistický úřad INSEE.
Nový průzkum ČSÚ odhaluje hloubku recese české ekonomiky
28.04.2020 Opatření k zamezení nekontrolovatelného nárůstu počtu nakažených virem Covid-19 dopadla na globální ekonomiku až nezvykle prudce. Tvrdá data, která přicházejí s výrazným zpožděním a stále probíhající pandemii plně nereflektují, mají tedy minimální informační hodnotu. I proto se více než kdy jindy upíná pozornost finančních trhů k předstihovým indikátorům.
NASDAQ 100 - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 8730 s cílem na 8900 a dále pak až na 8970.
S&P 500 - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 2842 s cílem na 2881 a dále pak až na 2906.
Ropa WTI - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 12,40 s cílem na 10,25 a dále pak až na 8,90.
Ranní zpráva z FOREX trhu: Duben, ještě tam budem
28.04.2020 Spotřebitelská důvěra v USA pravděpodobně v dubnu dál klesla a dosáhla svého dna. Právě v dubnu by indikátory ukazující na ekonomickou aktivitu v USA i Evropě dosahovat svých minim. Nezaměstnanost ve Španělsku zřejmě vzrostla nad 15 %. Evropská komise představí opatření umožňující větší úvěrování ze strany bank.
Forex: Technická analýza GBP/USD
28.04.2020 GBP/USD: Z technického hlediska 1hodinového grafu cena korigovala z úrovně 50 % Fibonacciho retracementu. Při proražení této hladiny by mohlo dojít k otestování důležité psychologické hladiny 1,2500, která tvoří oblast konfluence společně s hladinou 61,8 % Fibonacciho retracementu a s rostoucí trendovou čarou. Jasné proražení této oblasti by bylo long signálem pro kupce a mohlo by to vyvolat otestování hladiny 1,2600 a dále oblasti 1,2645 – 1,2650. Na druhé straně nejbližší support je kolem 1,2400, což je konfluenční oblast složená z klouzavého průměru SMA 200 a hladiny 38,2 % Fibonacciho retracementu. Jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat otestování oblasti supportu 1,2340 – 1,2335 a dále pak 1,2300. Případné prolomení pod 1,2280 – 1,2275 by mohlo vyvolat pokles k hladině 1,2200 a případně k supportu měsíčních minim u 1,2165.
Forex: Technická analýza EUR/USD
28.04.2020 EUR/USD: Z technického hlediska denního grafu se včerejší růst zastavil u rezistence klesající trendové čáry kolem 1,0880, což bude důležitá oblast. Jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat otestování důležité psychologické hladiny 1,1000. Její případné překonání by mohlo vyvolat růst ke klouzavému průměru SMA 200 okolo 1,1040, jehož proražení by mohlo vyvolat další růst. Na druhé straně prolomení pod support kolem 1,0800 by mohlo vyvolat otestování hladiny supportu 1,0775 a její prolomení by mohlo vyvolat otestování úrovně 1,0700. Případný další pokles by mohl vyvolat otestování ročních minim u 1,0635.
Index DAX - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 10 535 s cílem na 10 720 a dále pak až na 10 812.
Analýza hlavních měnových párů 28.4.2020
28.04.2020 EUR/USD: Tento měnový pár je na 4hodinovém grafu v neutrálním nastavení a bude zřejmě dále nevýrazný až do zveřejnění výsledku zasedání americké centrální banky zítra večer. Jsme stále pod klesající trendovou čarou, která je u 1,0865. Cena je mezi klouzavými průměry SMA 20 a SMA 100, SMA 20 míří dolů. Technické indikátory jsou v pozitivní zóně, ale bez jasného směru.
GBP/USD - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1,2435 s cílem na 1,2400 a dále pak až na 1,2380.
Zlato - Intradenní výhled 28.4.2020
28.04.2020 Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1714,00 s cílem na 1679,00 a dále pak až na 1670,00.
Forex: Shrnutí obchodování 28.4.2020
28.04.2020 Akcie v USA včera posílily. Podpořilo je postupné obnovování hospodářského života v některých amerických státech poté, co ekonomickou aktivitu ochromilo šíření koronaviru. Pozornost investorů se nyní soustředí na čtvrtletní výsledky, které tento týden zveřejní řada významných amerických podniků, včetně technologických gigantů Apple a Microsoft.
Forex: Dolar oslabuje kvůli růstu zájmu investorů o rizikovější aktiva
27.04.2020 Americký dolar dnes mírně oslabuje kvůli růstu zájmu investorů o rizikovější aktiva, za kterým stojí plány některých zemí na zmírňování restrikcí zavedených v reakci na šíření koronaviru. Euro si krátce před 18:00 SELČ vůči dolaru připisovalo 0,1 procenta na 1,0830 EUR/USD.
Denné zhrnutie: Krajiny uvoľňujú blokovacie opatrenia, akcie rastú
27.04.2020 Akciové indexy v Európe a v USA dnes zaznamenali nárast, pričom výnosy na amerických dlhopisoch taktiež rástli. Ceny ropy dnes zaznamenali ďalší výrazný pokles, pričom sa nedarilo ani drahým kovom. Na forexovom trhu zaznamenal najvýraznejší nárast austrálsky dolár, pričom najvýraznejší pokles zaznamenal švajčiarsky frank.
Okénko trhu - poklesy HDP v Q1 budou jen předzvěstí výrazných propadů v Q2
27.04.2020 Datový kalendář na dnešek je prázdný a pro významnější ekonomická data si budeme muset počkat až na středu, kdy bude zveřejněn první odhad amerického HDP za první čtvrtletí. I přesto, že lednová a únorová data z americké ekonomiky pozitivně překvapovala a ukazovala na mírný, ale solidní růst, závěr čtvrtletí již bude ovlivněn dopady koronavirové epidemie, která příznivý vývoj z počátku roku znegovala a srazila HDP do záporných hodnot. Ačkoliv nákaza Covid 19 začala v USA s určitým zpožděním oproti starému kontinentu, a její vliv na data za Q1 tedy nebude tak výrazný, trh očekává pokles produktu o 4,1% (mezikvartálně anualizovaně). Očekává se zásah zejména do soukromé spotřeby a investic. Data z Q1 pak lze považovat jen za předzvěst mnohem dramatičtějšího propadu v Q2, kdy již pandemie koronaviru zasáhla Spojené státy v plné síle. To ostatně naznačuje i řada předstihových ukazatelů, jejichž březnové poklesy byly relativně malé v porovnání s tím, jak se zhoršily v dubnu. Navíc, každý týden přicházejí z USA dosud nevídaná čísla o nových žádostech o podporu v nezaměstnanosti (vlivem pandemie ztratilo práci už zhruba 25 milionů Američanů), která rovněž naznačují mimořádný rozsah škod napáchaných Covid-19 na americké ekonomice.
5 událostí, které dnes stojí za pozornost
27.04.2020 1) Akcie v Asii a Tichomoří dnes rostly, především díky oznámení japonské centrální banky o rozšíření dosavadních opatření na podporu ekonomiky zasažené koronavirem. Přílišný optimismus krotí padající cena ropy.
Ropa znovu prudce zlevňuje, americká WTI ztrácí 13 procent
27.04.2020 Ceny ropy na světových trzích zahájily týden dalším silným poklesem, za kterým je přetrvávající nadprodukce a úbytek skladovacích kapacit. Na trhu tak sílí obavy, že těžební škrty, na kterých se dohodli velcí producenti, nebudou stačit a že ropu čeká další výrazný cenový propad. Vyloučen tak podle analytiků není ani opětovný pokles ceny nejbližšího kontraktu do záporných hodnot.
AUD/USD - Intradenní výhled 27.4.2020
27.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6400 s cílem na 0,6470 a dále pak až na 0,6500.
NZD/USD - Intradenní výhled 27.4.2020
27.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6016 s cílem na 0,6129 a dále pak až na 0,6162.
EUR/GBP - Intradenní výhled 27.4.2020
27.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,8677 s cílem na 0,8803 a dále pak až na 0,8837.
Airbus upozornil zaměstnance na možnost výrazného propouštění
27.04.2020 Evropský výrobce letecké techniky Airbus upozornil své zaměstnance, aby se připravili na potenciálně výrazné propouštění. Bez okamžité reakce na dopady koronaviru je podle šéfa podniku Guillauma Fauryho v sázce přežití firmy. Informovala o tom dnes agentura Reuters, která se odvolává na interní zprávu, jež Faury v pátek adresoval 135.000 zaměstnanců. Airbus na žádost o komentář odpověděl, že interní komunikaci nekomentuje.
Jak obchodovat pokles ceny akcií?
27.04.2020 Je obecně známo, že trader může spekulovat, jak na růst ceny, tak na její pokles. Pokles ceny bývá chápán spíše jako příležitost pro nakoupení akcií a jejich následné zhodnocení v závislosti na jejich růstu.
BREAKING: OIL.WTI se vrací pod $20 za barel!
27.04.2020 Prodejní tlak se na začátku týdne vrátil na ropné trhy. Instrument OIL.WTI propadl o více než 9 % a otestoval úroveň 19 dolarů. Ropa typu Brent (OIL) začala den pod 25 dolary za barel a následně pokračovala v poklesu pod 24 dolarů. Problémy na ropě zůstávají stále stejné. Výrazný přebytek nabídky nad poptávkou způsobuje rychlé plnění skladovacích kapacit. Situaci by příliš neměl změnit ani pokles těžebních kvót OPEC+, který začne platit od počátku května.
BoJ prohlubuje stimul a optimismus z otevírání ekonomik je zpět
27.04.2020 Týden bohatý na makrodata a zasedání centrálních bank začíná pozitivně a na evropských akciových indexech sledujeme růsty kolem 1,5 procenta. Dobře jsou na tom také dluhopisy na periferii eurozóny, zatímco ty tradiční bezpečné registrují mírný nárůst výnosů. Trochu klesá zlato, ale výrazný propad sledujeme na ropě, která tak v případě americké WTI zůstává u extrémní volatility. Eurodolar se posouvá mírně nahoru na 1,0835.
Forex: Technická analýza GBP/USD
27.04.2020 GBP/USD: Z technického hlediska 1hodinového grafu proražení klouzavého průměru SMA 200 by mohlo být klíčovým signálem pro kupce. Nejbližší rezistence je kolem 1,2470, což je u rostoucí trendové čáry. Další rezistence je u důležité psychologické hladiny 1,2500, jejíž proražení by přerušilo medvědí výhled a mohli bychom dále růst. Zřejmě snadno bychom překonali oblast 1,2520 – 1,2525 a mohli bychom otestovat hladinu 1,2600 a dále oblast 1,2645 – 1,2650. Na druhé straně nejbližší support je kolem 1,2400. Jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat otestování oblasti supportu 1,2340 – 1,2335 a dále pak 1,2300. Další pokles by mohl vyvolat otestování oblasti supportu okolo 1,2280 – 1,2275 a mohli bychom pak dále klesat až k hladině 1,2200 a případně k supportu u 1,2165.
Forex: Technická analýza EUR/USD
27.04.2020 EUR/USD: Z technického hlediska denního grafu nejbližší rezistence je u klesající trendové čáry kolem 1,0875 a dále pak okolo 1,0900. Jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat otestování důležité psychologické hladiny 1,1000. Její případné překonání by mohlo vyvolat růst ke klouzavému průměru SMA 200 okolo 1,1040, což bude klíčová oblast. Na druhé straně nejbližší support je kolem 1,0800. Jasné proražení této oblasti by mohlo vyvolat prolomení hladiny 1,0775 a otestování úrovně 1,0700. Případný další pokles by mohl vyvolat otestování ročních minim u 1,0635.
NASDAQ 100 - Intradenní výhled 27.4.2020
27.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 8730 s cílem na 8970 a dále pak až na 9055.
S&P 500 - Intradenní výhled 27.4.2020
27.04.2020 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 2815 s cílem na 2865 a dále pak až na 2885.
Rozbřesk: S&P nakonec rating Itálii nesnížila a italské dluhopisy i euro si ulevily
27.04.2020 Itálie si může oddechnout, agentura S&P podobě jako Moody's rozhodla ponechat Itálii její investiční rating (BBB). Italské dluhopisy přitom byly v uplynulém týdnu pod tlakem kvůli neschopnosti evropských lídrů eurozóny dohodnout se na společném financování záchranných prací a právě kvůli strachu ze snížení ratingu. Mezi hlavními důvody, proč Itálii nadále věřit, S&P uvedla domácí úspory a nízkou míru soukromého zadlužení. To by však samo o sobě určitě nestačilo ve chvíli, kdy se čeká masivní nárůst veřejného zadlužení - v případě Itálie může jít bez problémů o rychlý nárůst veřejného dluhu o více než 20 % HDP. Hlavní důvod, proč tedy S&P Itálii věří, je jiný - je to důvěra v to, že ECB bude hrát v případě Itálie roli věřitele poslední instance a jednoduše ji v těžkých chvílích na trzích pomůže (i to je v důvodech explicitně zmíněno).
Související klíčová slova:
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | USA | Index | Pozice | Trh | Výhled | Rezistence | Reuters | ČTK | Banky | Banka | Obchodování | Indikátor | FOREX | Trading | Růst | Cena | Graf | EUR/USD