Směřování FEDu
Tři trhy, které stojí za pozornost v příštím týdnu (13.02.2026)
13.02.2026 Po sérii kritických ekonomických údajů z USA, které poskytly Federálnímu rezervnímu systému neúplný obraz, vstupují globální trhy do období relativního makroekonomického klidu. Spojené státy slaví prodloužený víkend u příležitosti narozenin George Washingtona, zatímco Čína se pouští do týdenních oslav lunárního nového roku, což si vyžádá částečné uzavření trhů. V Brazílii dále snižuje likviditu závěrečná fáze karnevalu. Pod povrchem svátečního klidu však zůstávají významné katalyzátory volatility: zveřejnění zápisu z jednání FOMC, údaje o inflaci PCE a rozhodnutí o úrokových sazbách v Novém Zélandu, které má vysokou sázku. Investoři by se měli zaměřit na AUDNZD, US500 a hliník.
Fed přináší jestřábí snížení sazeb: Pokles úroků s jasným varováním!
29.12.2025 Prosincové, a tedy poslední zasedání Federálního rezervního systému (Fed) v roce 2025 přineslo investorům relativně smíšený výhled. Fed sice snížil úrokové sazby o čtvrt procentního bodu, avšak prognóza pro následující období má k uvolněné rétorice poměrně daleko. Na druhé straně se funkční období Jeroma Powella pomalu chýlí ke konci, a tak se směřování Fedu pravděpodobně změní pod vedením Trumpova nominanta.
Akciový trh 9. prosince: S&P 500 a NASDAQ v bočním trendu
09.12.2025 Včera akciové indexy uzavřely níže. S&P 500 klesl o 0,35 %, zatímco Nasdaq 100 zaznamenal pokles o 0,14 %. Dow Jones Industrial Average klesl o 0,45 %.
EUR/USD: "Nakupuj na základě fám..."
17.09.2025 Měnový pár euro-dolar po dvou týdnech nevýrazného obchodování náhle prudce vzrostl do pásma 1,18 a prolomil úroveň 1,1680–1,1760, která odpovídá střední a horní hraně Bollinger Bands v denním grafu. Díky tomuto růstovému impulzu kupci EUR/USD protlačili pár až nad horní okraj obchodního pásma na 1,1819 – nové téměř tříleté maximum. Naposledy se EUR/USD obchodovalo v rozmezí 1,18 koncem června a předtím až v září 2021. Pokud Federální rezervní systém ve středu nezaujme příliš opatrný postoj, mohou býci nejen uhájit oblast 1,18, ale pokusí se i otestovat rezistenci na úrovni 1,1870 – tedy horní Bollinger Band v týdenním grafu.
Akciový trh 2. září: S&P 500 a NASDAQ začínají týden ve ztrátě
02.09.2025 Americké akciové indexy uzavřely na konci minulého pátku níže. S&P 500 oslabil o 0,64 %, Nasdaq 100 klesl o 1,15 % a průmyslový Dow Jones ztratil 0,20 %.
Cla budou mít dopad na CPI v USA❓🔍
10.04.2025 Dnes ve 14:30 budou zveřejněna data o indexu spotřebitelských cen (CPI) v USA za březen. Odhady naznačují, že cenový růst v uplynulém měsíci zpomalil, což odpovídá oslabující poptávce a důvěře spotřebitelů. Přesto se již nyní mohou objevit první známky cenových tlaků, například v segmentech jako čínský dovoz nebo automobily. Níže je konsenzus trhu pro březnový CPI:
Přehled zpráv z amerického trhu na 20. března
20.03.2025 Ačkoli S&P 500 vykazuje optimismus, jeho růst od 14. března je vnímán spíše za korekční. Pokud se cena udrží nad úrovní 5 769, pravděpodobnost pohybu k cílovému pásmu 5 881 – 5 910 se zvýší. To by mohlo posílit krátkodobý uptrend a přilákat nové kupce.
Fed vs. celní válka: Zachrání měnová politika ekonomiku?
17.03.2025 Americkým akciovým trhem dál otřásá nejistý postoj Donalda Trumpa k dovozním clům. Investoři netrpělivě čekají na zasedání Federálního rezervního systému, které se uskuteční příští týden, a doufají v náznaky možného snížení úrokových sazeb. Uvedené by mohlo částečně stabilizovat trhy, které procházejí jedním z nejtěžších období letošního roku.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Americká data přispívají k odkladu uvolňování měnové politiky Fedu
10.02.2025 Tento týden se do hledáčku investorů dostanou americká data a vystoupení šéfa Fedu J. Powella v Kongresu. Data z USA dokládající silnou americkou ekonomiku, robustní trh práce a setrvačné inflační tlaky nahlodávají přesvědčení Fedu ohledně dalšího snižování sazeb. Americká inflace v lednu podle nás dosáhla 2,8 % y/y (vs 2,9 % v prosinci), ta jádrová by ale měla setrvat nad 3 %.
GBP/USD: Plán obchodování pro seanci v USA ze dne 30. září (přehled dopoledních obchodů). Libra míří na měsíční maximum
01.10.2024 Ve své dopolední předpovědi jsem se zaměřil na úroveň 1,3393 a plánoval jsem se na jejím základě rozhodnout o obchodování. Podívejme se na 5minutový graf, abychom si ujasnili, co se stalo. Růst a následné falešné proražení této úrovně nabídly vynikající vstupní bod pro prodej libry. Po poklesu o 20 bodů však tlak na tento pár polevil. Proražení a opětovné otestování úrovně 1,3393 poskytlo příležitost k nákupu, což vedlo k růstu o 30 bodů. Technický výhled byl pro druhou polovinu dne revidován.
Akciový výhled: Evropa otevře kladně, na trzích čekejme zvýšenou volatilitu před konferencí v Jackson Hole
23.08.2024 Finanční trhy dnes čeká konference bankéřů v Jackson Hole, na které dá J. Powell náhled na další směřování Fedu a komentář k aktuálnímu vývoji americké ekonomiky. Lze tak čekat volatilní vývoj nejen v USA, ale také v Evropě. Hlavní témata budou vývoj úrokových sazeb, nezaměstnanost a hospodářský růst. Trh se připravuje na možnou studenou sprchu ohledně očekávaného agresivnějšího snižování sazeb o více jak 25 bps, když včera odepisovaly především technologie (-2,13 %), stejně tak rostly výnosy amerických bondů napříč výnosovou křivkou, kde je vidět paralelní posun nahoru. Také úrokové futures, které indikují očekávání úrokových cutů na pátek poklesly. V Evropě otevřou trhy výše, v průběhu dne nejsou v plánu reporty důležitých makro dat, na trzích ale i tak čekejme zvýšenou nervozitu a volatilitu. Obdobný vývoj lze čekat také na pražské burze, kde navíc můžou být dozvuky (především na Čezu) ze včerejšího rozhodnutí o nezrušení WFT či zvýšená aktivita na bankách.
5 událostí, které dnes stojí za pozornost
11.01.2023 1) Inflace v prosinci klesala nejen v České republice, ale i ve většině dalších zemí. Z evropských zemí patřila v Česku k těm vyšším, výraznější byla zejména v Turecku, Moldavsku a na Ukrajině, ale také v Pobaltí, Maďarsku či Polsku. Vyplývá to z analýzy společnosti Portu, kterou má ČTK k dispozici. Inflace v Česku v prosinci zpomalila na 15,8 procenta z listopadových 16,2 procenta.
Ranní okénko - Týden plný českých dat, vyjde i americká inflace
07.11.2022 Ani v druhém listopadovém týdnu si trhy nevydechnou. Na český trh dorazí takřka kompletní sada dat z reálné ekonomiky. Dnes to budou čísla z průmyslu a zahraničního obchodu, zítra ráno pak dorazí statistika maloobchodních tržeb spolu s podílem nezaměstnaných od MPSV. Nejdůležitější informace z Česka ale dorazí až ve čtvrtek, kdy Český statistický úřad bude zveřejňovat říjnovou míru inflace. Ve stejný den dorazí pro světové trhy i podstatně důležitější míra inflace z USA, která naznačí další směřování Fedu. V eurozóně bude stát za pozornost úterní statistika maloobchodních tržeb, dnes ráno už vyšel výsledek průmyslové výroby v Německu.
Nový kmen koronaviru ubírá zlatu na lesku
30.11.2021 Nový kmen viru covid-19 koncem minulého týdne mírně povzbudil zlato. Vědci však nedokážou přesně říci, jak moc je nebezpečný. V důsledku toho kov u obchodníků opět pozbyl lesku.
Forex: Přichází klíčový údaj pro další směřování FEDu
04.10.2021 Že bude hlavní událostí minulého týdne měnověpolitické zasedání České národní banky se všeobecně očekávalo, jeho výsledek ovšem nakonec očekávání předčil. Bankéři se sice v souladu s odhady odhodlali k největšímu jednorázovému zvýšení základní sazby od roku 1997, ovšem namísto vyhlížených 50 bazických bodů přidali rovnou 75. Jejich analytický aparát tak evidentně ukázal na pokračující silné inflační tlaky, které ostatně vyjevil již srpnový růst cen (4,1 % r/r), který aktuální prognózu ČNB překonal o jeden procentní bod. Bankovní rada se také s největší pravděpodobností vědomě rozhodla přijít s něčím, co bude mít potenciál trh alespoň trochu šokovat. Zařídí tím jednak značnou mediální pozornost, která by měla napomoci ukotvit inflační očekávání obyvatel, zároveň i posílení koruny, které skrze levnější import zapůsobí protiinflačně a také posílí svou kredibilitu jako měnové autority, která se v případě nutnosti nebojí přebít tržní očekávání i politické tlaky. K těm se ostatně nezvykle otevřeně vyjádřil i guvernér Rusnok, když odmítavou reakci na zpřísnění měnové politiky z úst ministryně financí označil za „nekompetentní“. Koruně překvapivé rozhodnutí ČNB vyneslo okamžité posílení z EUR/CZK 25,50 na 25,30, kde se drží i dnes.
Související klíčová slova:
Trend | Dow Jones Industrial | Obchodování zlata | EUR | Investovat do NATGAS | Jackson Hole | Forexový broker | Investování do měn | Inflace v eurozóně | Evropská komise | Blizzard | Commitment of Traders | Další snižování sazeb | USD/PLN | Vysoká volatilita | Kroky Fedu | Makroekonomika | Pravděpodobnost | Tržby ve službách | Ceny letenek | Americký prezident Donald Trump | Obchodování CFD | Výkyvy | Cenové výkyvy | Investment Management | Celní válka | Index US500 | Akciové trhy | Vládní opatření | Použití finanční páky | Line | Data z USA | Cenové stability | Goldman Sachs | Americké měny | Finance | Berkshire Hathaway | Geopolitické napětí | Další vývoj | Allen Weisselberg | Český statistický úřad | Trump Organization | Směrnice | AUDNZD | 3М | Hike | Index americké měny | EUR/CZK | Slábnutí inflačních tlaků | ZEW indexy | Investing | Snížení úrokových sazeb | Růst cen | PLN | Scott Bessent | Zlato a stříbro | Dow Jones | HSBC | Vysoké ceny energií | Finanční trhy dnes | Klouzavé průměry | Směřování měnové politiky | Trumpová | Proražení | Americká inflace | Maloobchod | Vice | Uvolnit měnovou politiku | Ceny dováženého zboží | Nezaměstnanost | Vratislav Zámiš | Akciový výhled | Vysoké riziko | Opětovný růst | Cena zlata | Oznámení | Obchodovat | Eskalace obchodní války | Akcie a dluhopisy | Stagnace HDP | Čínský dovoz | Politika | Thomas Barkin | Očekávání | Palladium | Průmyslová produkce | Příležitost k nákupu | Vyšší výnosy | CZK | Inflace v prosinci | Brent | Základní sazby | Nová prognóza ČNB | Sell | InstaForex | Politická nejistota | Pozitivní sentiment | Co je to obchodování CFD? | Martin Singer | Nákupy | Volatilita | Ceny bydlení | Růst | Jak investovat do komodit | Příležitosti | Itálie | Nárůst cen | Propad cen | Jednání FOMC | Možnost obchodovat | Prognóza | Výnosová křivka | Trh práce | MiFID II | CBOE | Společnosti | Pochybnosti | Ceny pohonných hmot | Klíčové události | Průmyslová produkce v eurozóně | ČSÚ | Long | Kontrakty | John Williams | Zpomalení ekonomiky | Deficit zahraničního obchodu | Výhled | Geopolitická rizika | Čínský prezident | AUD | EURO STOXX 50 | Analýzy | Rostoucí obavy | Investujte zodpovědně | Roklen24 | Trh | Výnosy desetiletých dluhopisů | NFP report | Ekonomiky | MSCI | Akciový index | Hlavní události | Posílení | Ruský prezident | Česká koruna | Rozdílové smlouvy | Swapové body | Index | Ranní okénko | Data z reálné ekonomiky | Akciová rally | Aktuální hodnoty měny | Uvolnění měnové politiky | Průmyslový Dow Jones | Ocel | Pozornost obchodníků | Zpřísnění měnové politiky | Komise | Nejistoty | Konsenzus trhu | Americký prezident | Světové burzy | S&P | Uptrend | Akciové indexy | Zpráva | Rozhodnutí Fedu o sazbách | Inflace | Údaje o inflaci | Jak začít cestu na měnových trzích | Snižování nákupu aktiv | Zpráva o inflaci | Trh s úrokovými sazbami | Nařízení Evropského parlamentu | Deficit | Zasedání FOMC | Výkon | Průmysl | Technické nastavení | Dluhopisy | Pár euro-dolar | Korekční pohyb | Asie | Rekordní hodnoty | Centrální banky | Chování obchodníků | Komise v přenesené pravomoci (EU) | Bydlení | CME FedWatch | Dnešní makroekonomické ukazatele | Nová prognóza | Hedgeové fondy | Asijské indexy | Bitcoin | Covid | Obchodní války mezi USA a Čínou | Koruna | Wonderinterest | Investování do zlata pro začátečníky | Válka | xStation | Graf | Snižování sazeb | Globální trhy | Obchodní války | Kurz koruny | Ropa Brent | Indikátor | Investment management | Zveřejněná data | Research | Futures | Nejnovější údaje | Donald Trump | Celní spor | Futures na Wall Street | RBI | Prezident Donald Trump | Čínský prezident Si Ťin-pching | Americká data | Portu | Zpřesněný odhad | Pozornost | Stříbro | Finanční instituce | Obchodování s plynem | Jak investovat do NATGAS? | Jak investovat do komodit? | Co je to akciový index? | Volatility | Eskalace | Další růst | Počet kupujících | Pokračování trendu | Cla na dovoz | Opatření | Signál k nákupu | Momentum | Dovoz oceli | Rozhodnutí ČNB | Hlavní akciové indexy | Kmen koronaviru | Domácnosti | CL | Index volatility | Marketingová komunikace | The Trump Organization | Snižování úrokových sazeb | Analytici | Kov | Vývoj | Maloobchodní tržby | Dow Jones Industrial Average | Předseda Fedu Jerome Powell | AUD/NZD | Proinflační rizika | Wonderinterest Trading Ltd | Zpráva Commitment of Traders | Konkurenceschopnost | Futures kontrakty | Americké akcie | TOP 5 Trading nástrojů Ondřeje Hartmana | Zasedání České národní banky | Struktura HDP | Poptávka | Direct Line Insurance | Volatilní | Chování | Riziko ztráty | EUR/USD | Inflace zpomaluje | Dezinflační trend | Americké státní dluhopisy | ERA | Zisky firem | Spotřebitelská důvěra | Měnové politiky | Onemocnění | Investování | Obchodníci | Rozhodnutí o sazbách | HSBC Holdings | Euro-dolar | Uzavření trhů | Výdělky | Peněžní trhy | Počasí | Klouzavý průměr | MIFID | Volatilní vývoj | Statistický úřad | Odhad HDP | Nová verze koronaviru | Bankéři | Centrální bankéři | Fio banka, a.s. | Americká administrativa | Rozhodnutí Fedu | Klíčový údaj | USA | Podnikání | Trumpův plán | Investiční strategie | Problémy | Jeffrey Schmid | Ropa | AI | Raiffeisenbank a.s. | Komodity z různých sektorů | Tlak na akcie | Naše prognóza | Zpomalení hospodářského růstu | Reálné ekonomiky | Úrovně rezistence | Úroveň rezistence | Spojené státy | Překážky | Komerční banka | Odhad HDP v eurozóně | Investovat | Austan Goolsbee | Regulátor | Flexibilita | Průzkum | Trading PRO | Firmy | Inflace v Česku | Nový šéf Fedu | Activision Blizzard | Zajištění | Obchodování S&P 500 | Vyšší ceny | Kevin Hassett | Nastavení sazeb | Volby | Plán obchodování | Podíl nezaměstnaných | Sazby | Aktuální situace | Fed | Výnosy | Úrokové sazby | NASDAQ 100 | Zvýšených cel | Hry | Burze | Měnový výbor | Obchodování akciových indexů | Si Ťin-pching | Trhy | Komise v přenesené pravomoci | Sada dat | Platina | Vystoupení šéfa Fedu | Fio | Podnikání na kapitálovém trhu | Investiční doporučení | Rizika | USD za tunu | Trading | USA inflace | ISM | Prohlášení | Měnověpolitické zasedání | Vzdělávací materiály | Nová cla | Světové trhy | Panika | Prodávající | xStation 5 | Předseda Fedu | Vysoké ceny | Yardeni | Cenový vývoj | Americké akciové indexy | Vladimir Putin | Tesla | Španělsko | XTB Research | Solidní růst | RBNZ | Komodity | Poradenství | Banka Goldman Sachs | Analytička | Společnost | Velké firmy | Poptávka po bezpečných aktivech | Zahraniční obchod | Reporty | Obchod | Akcie Direct Line Insurance | MSCI All Country World | Astrazeneca | Riziko | Analytik | Nájemné | Volatilita akciových trhů | Pesimismus | Nástroj | GBP | Čína | Úrovně supportu | Aktuálně trh | Ceny | Financování | Recese | Pokles | Války | Impuls | Raiffeisenbank | Data z trhu práce | Proinflační | Centrální banka | Stop-Loss příkazy | Prezident newyorského Fedu | Předpovědi | Silný americký dolar | SMA | Biliony | Divergence | Cla na čínské zboží | MACD | Libra | Investiční možnosti | Odborníci | Wonderinterest Trading | Slábnoucí dolar | Instituce | Americký ministr financí | Prezident Vladimir Putin | Ceny zlata | Výnos | Trhy dnes | ČEZ | CFD | 256/2004 | Olívia Lacenová | Spotřeba domácností | Výnos desetiletých dluhopisů | Austrálie | Minulá výkonnost | Posílení koruny | Ceny energií | GBP/USD | Velké instituce | VIX | Biliony dolarů | Jestřábí postoj | Jasný signál | Čínské zboží | Funkční období | Zisk | ČNB | Ruské ropy | Bank of England | Středoevropské měny | Finanční ředitel | Dovoz | Nasdaq Composite | Obchodování | Falešné proražení | Posílení dolaru | Cenový růst | Prezident | Evropa | Management | Nasdaq | Trump | Zprávy | Ceny ropy | Lockdown | Zprávy z trhů | Kupující | Francie | Předpověď | Údaje | Dolarové sazby | Drahý kov | Medián | ProCent | Týdenní zpráva z FOREX trhu | Vývoj úrokových sazeb | Směřování | Bollinger Bands | Aktivum | Společnost XTB | Situace | USD/CZK | Tržby | Stagnace | Konsensus | Euro STOXX | NATGAS | FOREX | Konsenzus | Signály | Sazby beze změny | Psychologie | Guvernér | Spready | HDP | Optimismus | Rozhodování | Dolar | Euro | Investování je rizikové | Měnové páry | Vývoj trhu | ČTK | Ztráty | Technický výhled | Japonský jen | Index amerického dolaru | Nakupovat | FOMC | Akcie | Kupci | Vzestupný trend | Zrychlení růstu | Asijské seance | Tržby v maloobchodě | Ekonomické nejistoty | Reuters | OPEC+ | Týdenní zpráva | Rekordní maximum | Projekce Fedu | Vývoj ekonomiky | Globální indexy | Technologie | Pokles úroků | Prognózy | Kurz | Dnešní zpráva | Jádrová inflace | Lenka Kalivodová | Pozornost investorů | Americká ekonomika | Růstový trend | CFD na komodity | NVDA | Výsledky | Míra inflace | Rychlý růst | S&P 500 a Nasdaq | Bankovní rada | Investice | Pro investory | Traders | Potenciál | Kevin Tran Nguyen | Rally | Investujte | Kapitalizace | Komunikace | Indie | Bod | Obchodování na akciových trzích | Rozhodnutí o úrokových sazbách | Index volatility CBOE | Zisky | Výkon průmyslu | Šéf Fedu | Fondy | Zotavení | Důvěra | WHO | Americký akciový trh | Měny | Profitovat | Burzy | Hospodářský růst | Thomson Reuters | UST | Optimismus na trhu | Investování do zlata | Signál | Futures na americké akcie | Organizace | Nervozita | FedWatch | Ruský prezident Vladimir Putin | Plány | Administrativa | COVID-19 | Cenové tlaky | Silný trh | NFP | ZEW | Euro Stoxx 50 | TIM | Energie | Investiční | Nálada | Americké centrální banky | Prodej | Zasedání Fedu | Bloomberg | Vyhlídky | Průmyslová výroba | Finanční trhy | Míra | Korekce | HDP eurozóny | Výkonnost | Index S&P 500 | Instrument | Přehled | Zhoršení nálady | Pokles úrokových sazeb | Short | Spotřebitelská nálada | Tým InstaForex | Růst výnosů | S&P 500 | JDE | Prognóza ČNB | Cena | Německo | Psychologie trhu | Makroekonomické ukazatele | Snížení sazeb | TSLA | Česká ekonomika | Kurzy | Ekonomické údaje | Ekonomická data | Drahé kovy | Obchodování indexů | Obnovení důvěry | Evropské akciové indexy | Co bude | Medvědi | DAX | EMA | Zpráva CoT | Hliník | Obchodní válka | Báze | Zlato | Rozhodnutí Bank of England | Ekonomika | Geopolitika | SEC | Odpovědnost | Oslabení | Finanční situace | Indikátor MACD | Práce | Novozélandská centrální banka | Maloobchodní tržby v USA | Inflační data | Banky | Buy | Šance | Wall Street | Ministr financí | Zlepšení | Omicron | ČR | XTB | Jádrový CPI | Pozice | OCI | Kovy | Nákupu státních dluhopisů | Oděvy | Stoxx | Otevřená pozice | Support | Uvolňování měnové politiky | Inflační tlaky | Import | Finální odhad | Lednová inflace | Tržní očekávání | Návrat inflace | OPEC | Ministryně financí | Broker | Fio banka | Sentiment | Investoři | Nižší sazby | Prodejní tlak | Míra nezaměstnanosti | Stop-Loss | Růst libry | Pokles průmyslové výroby | Obchodní bariéry | Spotřebitelé | Rezistence | Projekce | Zpráva COT | Obchodujte | Nařízení | Ropy | Guvernér Rusnok | RBA | Struktura | Očekávaná inflace | Předseda | Hospodářské výsledky | Americké ekonomiky | Krátké (short) pozice | Inflace v lednu | USD | Rozhodnutí americké centrální banky | Zvýšení základní sazby | Propad cen akcií | D1 | Investing.com | Obchodování s komoditami | Nízké úrokové sazby | US500 | Obavy z recese | Federální rezervní systém | Průraz | Propad | Konec roku | Zpomalování ekonomiky | Finanční ztráty | Agentura AP | Data z americké ekonomiky | Dezinflační proces | CPI v USA | Nejistota | CME | HDP v eurozóně | Makroekonomické údaje | Activision | Nvidia | Investment | Libra klesá | Indexy | DIP | Prognózy inflace | Státní dluhopisy | Americký dolar | Makro | ECB | CFD na indexy | Měnová politika | Nálada spotřebitelů | Doporučení | Měnový pár AUD/NZD | Inflační očekávání | Body | Holubičí postoj | ROCE | MPSV | Americká cla | Hodnoty měny | EU | Miliardy | Materiály | Spekulanti | Trading pro začátečníky | Jak investovat | Pracovní síly | Akciový trh | Jerome Powell | NZD | Ukazatele | Měnový pár | Banka | Nový kmen koronaviru | SPX | Domácí poptávka | Statistika | Spotřebitelské ceny | COT | Disney
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | Pozice | Výhled | USA | Index | Trh | Rezistence | Růst | Obchodování | 3М | Pokles | Trading | Banka | Reuters | Indikátor | Banky | Cena | ČTK | Pivot