Pondělí 17. června 2024 23:05
reklama
Dukascopy new
reklama
Fintokei SwiftTrader
reklama
CapXmaster
reklama
InstaForex ETF

Rychlý růst

C:\fakepath\eurczk-forex-17062024.jpg

Forex: Co čekat od ČNB?

17.06.2024 Česká národní banka (ČNB) je v relativně pohodlné pozici. Úrokové sazby snížila ze 7,00 % již na 5,25 %, měnový pár EUR/CZK se však vrátil pod 25,00 a obchoduje se jen lehce nad úrovněmi z loňského podzimu. Obavy z přehnané reakce koruny se tak prozatím nedostavily.
img

Forex: Aleš Michl nechává pro červen ve hře 50 bps snížení sazeb

14.06.2024 Guvernér Aleš Michl ve včerejším londýnském vystoupení naznačil, že na červnovém zasedání může být ještě “ve hře” snížení sazeb o 50 bps, zatímco ve zbytku roku bude již uvolňování měnové politiky daleko opatrnější - to znamená maximálně po 25 bps krocích. To, zda v červnu půjdou sazby dolů o 25 bps (naše aktuální očekávání) nebo o 50 bps, bude do značné míry záviset na situační zprávě, kterou bankovní radě v tuto chvíli připravuje interní odborný aparát. Připomeňme, že květnová prognóza implikuje sama o sobě již opatrnější poklesy sazeb o 25 bps.
img

Inflace klesla a je nyní bezpečněji v pásmu ČNB

11.06.2024 Tuzemské spotřebitelské ceny v květnu meziměsíčně stagnovaly a jejich meziroční růst zpomalil z 2,9 % na 2,6 %. Jak meziměsíční, tak i meziroční vývoj odpovídal naší prognóze. Tržní konsensus však pro květen očekával vyšší meziroční inflaci na úrovni 2,8 %. Naopak ČNB odhadovala 2,5 % y/y.
C:\fakepath\trader-05062024-40-zm.png

5 událostí, které dnes stojí za pozornost

05.06.2024 1) Akcie v Indii dnes umazávají část úterních ztrát, hlavní akciové indexy dopoledne přidávaly více než dvě procenta. Investoři podle agentury Reuters negativně reagovali na výsledky voleb, které dopadly pro vládnoucí koalici premiéra Naréndry Módího hůře, než se očekávalo.
img

Mzdy překvapily rychlejším růstem

05.06.2024 Mzdy v prvním kvartále skončily výrazně nad naším očekáváním. Rostly meziročně o 7 % (o 4,8 % reálně), náš odhad byl přitom na 6,1 % a odhad ČNB na 6,4 %. Meziroční reálný růst mezd vidíme v Česku po více než dvou letech kontinuálního propadu. Rychleji rostly mzdy v byznysu, kde byla tentokrát jejich dynamika relativně rovnoměrná. V klíčovém průmyslu rostly mzdy o 8 %.
C:\fakepath\Global.jpg

UNCTAD: Globální veřejný dluh vzrostl na 97 bilionů dolarů

05.06.2024 Celosvětový veřejný dluh se v loňském roce zvýšil o 5,6 bilionu dolarů na rekordních 97 bilionů dolarů (zhruba 2,2 biliardy Kč). Uvedla to včera Konference OSN o obchodu a rozvoji (UNCTAD). Ve své zprávě rovněž poukázala na rychlý růst veřejného dluhu rozvíjejících se zemí.
img

ČSOB Data Watch: Mzdy výrazně nad očekáváním, poklesy sazeb již jen po 25bps

04.06.2024 Mzdy v prvním kvartále skončily výrazně nad naším očekáváním. Rostly meziročně o 7 % (o 4,8 % reálně), náš odhad na 6,1 %, odhad ČNB na 6,4 %.
img

Týdenní prognóza na základě zjednodušené vlnové analýzy párů GBP/USD, AUD/USD, USD/CHF, EUR/JPY, EUR/GBP a dolarového indexu 3. června

03.06.2024 Od října loňského roku rozvíjí dominantní vzestupná vlna hlavního páru britské libry poslední část (C) od dubna. Tato vlna se vyvíjí jako impulsní a v době analýzy musí být dokončena. Cena páru vstoupila na hranice široké zóny potenciálního obratu, prorazila silnou rezistenci a konsolidovala se nad ní.
img

Nasdaq zaznamenává maxima a S&P roste: oči všech se upírají ke společnosti Nvidia

21.05.2024 Nasdaq dosáhl v pondělí rekordních hodnot, zatímco S&P 500 zaznamenal skromné zisky, když technologické akcie před zveřejněním výsledků Nvidie posilovaly. Trh také vyhodnocoval pravděpodobnost snížení úrokových sazeb Fedu.
img

Růst cen ve výrobě pod cílem ČNB, ve službách naopak stále nad ním

20.05.2024 Tuzemské ceny průmyslových výrobců v dubnu meziměsíčně vzrostly o 0,2 % po březnovém poklesu o 0,1 %. Meziročně pak byly vyšší o 1,4 %. To bylo jen nepatrně pod tržním konsensem, který odhadoval růst o 1,5 %.
img

Dow Jones prudce stoupá: 40 000 bodů, zatímco GameStop a AMC padají volným pádem

17.05.2024 Milník pro Dow se shodoval s novými rekordy dalších klíčových indexů, přičemž S&P 500 (.SPX) a Nasdaq Composite (.IXIC) tento týden také dosáhly historických maxim. Zisky odrážejí rostoucí důvěru investorů v perspektivu americké ekonomiky a naznačují, že zemi by se mohlo podařit tzv. měkké přistání.
C:\fakepath\akcie-16052024.jpg

Fundamentální analýza akciových trhů – jak vybrat správný sektor pro investování (2. díl)

16.05.2024 Článek poskytuje přehled různých odvětví a jejich charakteristik, včetně technologie, zdravotnictví, energetiky, financí, spotřebního zboží, materiálů a komodit, trhu s nemovitostmi, telekomunikací, pohostinství a veřejných služeb. Dále se zaměřuje na to, jak makroekonomické faktory ovlivňují tato odvětví, včetně úrokových sazeb, inflace a geopolitických událostí. Nakonec uvádí příklady atraktivních odvětví a klíčové společnosti v nich. Celkově nabízí ucelený pohled na investiční možnosti a rizika v různých sektorech.
img

Forex: Podobně jako v Evropě je oživení průmyslové produkce v USA stále chatrné

16.05.2024 Americká průmyslová produkce by po obnoveném růstu v únoru a březnu měla v dubnu meziměsíčně stagnovat. To by mělo ukázat na skutečnost, že oživení průmyslu bude pouze pozvolné. Počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti by měl v USA zůstat mírně nad 200 tis. Počet nově zahájených staveb pak bude pravděpodobně nadále vykazovat vyšší míru volatility při zhruba stagnujícím trendu.
img

Obchodní signály pro EUR/USD na období 15.–17. května 2024: prodej pod 1,0864 (200. EMA – 6/8 Murray)

16.05.2024 Měnový pár EUR/USD se obchoduje na úrovni kolem 1,0825, nad 200. EMA, nad 5/8 Murray a uvnitř rostoucího trendového kanálu, který se tvoří od 12. dubna.
img

Forex: Poptávka v USA zklamala, inflace zhruba v souladu s odhady

15.05.2024 Americké maloobchodní tržby v dubnu zaostaly za očekáváními. Celkové tržby meziměsíčně stagnovaly oproti očekávanému růstu o 0,4 %. Většina útrat domácností navíc směřovala na nákupy nezbytného zboží jako jsou potraviny a pohonné hmoty. Tržby za pohonné hmoty byly vyšší o výrazných 3,1 % m/m, k čemuž z velké části pomohl růst jejich cen. Ke zklamání došlo také v případě tzv. kontrolní skupiny, která nezahrnuje více volatilní prodeje stravovacích služeb, pohonných hmot, stavebních materiálů a motorových vozidel.
C:\fakepath\cina-usa-2.jpg

USA mají obavy z čínských elektromobilů, chtějí vyšší cla

14.05.2024 Výběr informací o ekonomických vztazích mezi Spojenými státy a Čínou (USA zvýší cla na dovoz elektromobilů z Číny z 25 na 100 procent, zvýší se i cla na mnoho dalších položek):
img

Forex: Výrobní ceny v USA v dubnu ovlivnilo zdražení pohonných hmot

14.05.2024 Německý ZEW index by podle tržního očekávání měl v květnu přinést další mírné zlepšování, a to jak ve složce očekávání, tak i hodnocení současné situace. Před středeční americkou inflací bude dnes v USA zveřejněn vývoj výrobních cen za duben. Ten by stejně jako spotřebitelské ceny měl být ovlivněn růstem cen pohonných hmot. Meziměsíčně podle nás výrobní ceny vzrostly o 0,4 % a 0,3 % bez cen potravin a energií.
C:\fakepath\cnb2.jpeg

Jan Frait a Tomáš Holub uvažovali o rychlejším snížení sazeb

10.05.2024 Viceguvernér České národní banky (ČNB) Jan Frait a člen bankovní rady Tomáš Holub zvažovali rychlejší uvolňování měnové politiky. Nakonec se ale na květnovém jednání připojili k většině bankovní rady a podpořili pokles základní úrokové sazby o půl procentního bodu na 5,25 procenta. Vyplývá to ze záznamu z jednání, který dnes ČNB zveřejnila. Ze záznamu rovněž plyne, že část bankovní rady má obavy z rychlejšího tempa růstu cen služeb.
img

Bude Japonsko znovu intervenovat na trhu?

09.05.2024 Pár USD/JPY minulý týden zaznamenal nejsilnější pokles od listopadu 2022, když se propadl o více než 4 %. Mnoho obchodníků předpokládá, že na prudkém poklesu dolaru vůči jenu měla svůj podíl japonská vláda, která dvakrát vstoupila na trh s úmyslem podpořit svou měnu, a nevylučují, že úřady brzy zopakují scénář z roku 2022, kdy provedly tři měnové intervence po sobě.
img

Hypotéky už letos výrazně nezlevní, Čechům se přesto vrací dobrá spotřebitelská nálada. Ekonomika má nebývalou šanci „přistát“ měkce

08.05.2024 Česká národní banka zbrzdí tempo snižování svých úrokových sazeb, výrazné zlevnění hypoték už proto letos nečekejme. I tak lze vystihnout vzkaz, jejž o minulém týdnu vyslala tuzemská centrální banka veřejnosti. I přesto se běžným spotřebitelům vrací dobrá nálada. Ulevuje se však také vládě. Pokles úroků totiž znamená snížení nákladů obsluhy státního dluhu, který v uplynulých letech znatelně nabobtnal.
img

Mnoho povyku pro nic

03.05.2024 Česká národní banka znovu snížila úrokové sazby o 50 bb a klíčová repo sazba tak klesla na 5,25 %. Rozhodnutí bylo tentokrát jednohlasné. Inflace se dostala na dvouprocentní cíl, poblíž kterého by se podle ČNB měla udržet i na celém horizontu prognózy. Bankovní rada ale nadále upřednostňuje pomalejší pokles sazeb, než ukazuje prognóza ČNB. Důvodem je hlavně slabší koruna a rychlý růst cen služeb. Na každém z dalších dvou zasedání očekáváme snížení úrokových sazeb opět o 50 bb. Na konci letošního roku by pak podle nás měla repo sazba klesnout na 3,5 %, což by zároveň měla být její terminální úroveň. Poblíž 3,5 % vidí neutrální sazbu podle slov guvernéra Michla také většina bankovní rady. Prognóza ČNB však bude sazby nadále směrovat ke 3 % a k žádné změně tak v tomto ohledu nakonec nedošlo.
img

ČNB snižuje sazby o dalšího půl procentního bodu

02.05.2024 Česká národní banka na dnešním zasedání rozhodla o snížení úrokových sazeb o dalšího půl procentního bodu, tedy stejně jako v únoru a březnu. Základní repo sazba tak klesla na 5,25 procenta. Toto rozhodnutí bylo v souladu s naší prognózou i konsensem analytiků. Finanční trh však před dnešním zasedáním zaceňoval mírnější snížení sazeb v rozmezí čtvrt až půl procentního bodu.
C:\fakepath\budoucnost-29042024-uvod.jpg

Pohled do budoucnosti – růstové sektory (4. díl)

29.04.2024 Tento článek se zabývá vlivem růstových sektorů na ekonomiku a spotřebitele. Ukazuje, jak tyto sektory formují ekonomický vývoj a jak mohou ovlivnit životy lidí. Zahrnuje i faktory, které ovlivňují růstová odvětví, a jejich vliv na pracovní trh, inovace a konkurenceschopnost. Dále se zaměřuje na to, jak vlády, soukromý sektor a investoři podporují tyto sektory, a jakým způsobem centrální banky reagují na jejich vývoj ve své měnové politice.
img

Forex: PMI a s nimi i důvěra evropských podnikatelů pozvolna sílí

23.04.2024 Hlavními makroekonomickými daty dneška budou předběžné odhady PMI za duben. Podobně jako u dalších předstihových indikátorů z evropské ekonomiky by mělo dojít k jejich mírnému zlepšení. Nadále ale bude existovat významný rozdíl mezi hodnocením situace v oblasti služeb a průmyslu. Před blížící se mediální karanténou bychom se mohli dočkat také dalších komentářů od tuzemských centrální bankéřů. Prostoru pro to budou mít dnes dostatek, a to díky konání Diskuzního fóra ČNB na univerzitě v Pardubicích. Na něm vystoupí guvernér A. Michl, viceguvernérka E. Zamrazilová a člen bankovní rady J. Procházka.
img

Verizon získává 1,50 % poté, co vykazuje silný růst výnosů z bezdrátových služeb 💰

22.04.2024 Verizon Communications (VZ.US) získává 1,50 % poté, co společnost zveřejnila čtvrtletní zprávu o zisku. Společnost Verizon oznámila, že v prvním čtvrtletí ztratila méně předplatitelů bezdrátových sítí, než se očekávalo, a úspěch připisuje svým flexibilním plánům a balíčkům streamování.
C:\fakepath\ekonomika-22042024-uvod.png

Pohled do budoucnosti – demografické změny (2. díl)

22.04.2024 V tomto článku se blíže podíváme na demografické změny a nastíníme některé důležité aspekty, které s nimi souvisejí. Poté se budeme zabývat faktory, které tyto demografické změny ovlivňují, a na závěr se klasicky podíváme na dopad těchto změn na ekonomiku, spotřebitele atd.
img

Inflace v březnu zůstala na dvouprocentním cíli ČNB

10.04.2024 Tuzemská meziroční inflace v březnu stagnovala na 2 %, což bylo v souladu s tržním konsensem. Při detailnějším pohledu na více desetinných míst růst spotřebitelných cen stejně jako měsíc před tím dosáhl 1,97 % y/y. To bylo jen nepatrně nad naším odhadem ve výši 1,94 %. Oproti poslední prognóze centrální banky zveřejněné na začátku února byla inflace výrazně nižší, když ta ji pro březen čekala na 2,9 % y/y. K významným odchylkám od prognózy ČNB však došlo již během ledna a února.
img

Inflace v březnu zůstala na dvouprocentním cíli ČNB

10.04.2024 Tuzemská meziroční inflace v březnu stagnovala na 2 %, což bylo v souladu s tržním konsensem. Při detailnějším pohledu na více desetinných míst růst spotřebitelných cen stejně jako měsíc před tím dosáhl 1,97 % y/y. To bylo jen nepatrně nad naším odhadem ve výši 1,94 %. Oproti poslední prognóze centrální banky zveřejněné na začátku února byla inflace výrazně nižší, když ta ji pro březen čekala na 2,9 % y/y. K významným odchylkám od prognózy ČNB však došlo již během ledna a února.
img

Partners Banka po měsíci svého fungování překročila hranici 22 tisíc klientů. Zájem je o on-line sjednání

08.04.2024 Partners Banka, vůbec první poradenská banka na českém trhu, již po měsíci od svého oficiálního spuštění hlásí celkem 22 000 klientů. Denně otvírá zhruba 700-900 účtů, jejich novopečení majitelé se mohou těšit nejen z nejlepší sazby spořicích účtů bez omezení, která dosahuje 6,03 % p. a., ale také z prémiových párových a rodinných balíčků. Tyto unikátní balíčky využívá aktuálně téměř 29 % klientů. Dětských účtů bylo doposud otevřeno více než 800. Od 1. dubna je možné otevřít účet on-line.
img

Týdenní zpráva z FOREX trhu: Inflace v tuzemsku klesla v březnu těsně pod 2% cíl ČNB

08.04.2024 Středem pozornosti tohoto týdne budou cenové statistiky. Tuzemská inflace se podle nás v březnu podívala těsně pod 2 % y/y, a ta jádrová inflace dále zpomalila z únorových 2,8 % na 2,5 % y/y. V USA by inflace měla v meziročním vyjádření mírně zrychlit na 3,4 % (po 3,2 % v únoru), na meziměsíční bázi by to však mělo znamenat zpomalení z 0,4 % na 0,3 %.
img

Forex: Americký trh práce zůstává nadále velmi silný

05.04.2024 Vysoce očekávaný údaj NFP za březen překvapil opět pozitivně. V americké ekonomice přibylo 303 tis. nových pracovních míst v nezemědělském sektoru, zatímco trh očekával „pouze“ 214 tis., byť i takovéto tempo by znamenalo zvyšování napětí na tamním trhu práce. Nárůst zaměstnanosti byl poměrně plošný. Významně k němu přispěl veřejný sektor, ale i v rámci soukromého sektoru byly citelné nárůsty, zejména ve službách, což může souviset se silnou spotřebitelskou poptávkou po službách. Míra nezaměstnanosti o desetinu klesla na 3,8 % a hodinové výdělky meziměsíčně vzrostly o 0,3 %. Obojí bylo dle očekávání. Pokračující přehřívání trhu práce může tlumit očekávání ohledně prvního snížení sazeb Fedu v červnu. Bezprostředně po zveřejnění NFP investoři své sázky na červen mírně ředili. Pozornost bude nyní směřovat na inflaci v USA za březen, která je na programu ve středu 10.4.
img

Forex: Americký trh práce zůstává nadále velmi silný

05.04.2024 Vysoce očekávaný údaj NFP za březen překvapil opět pozitivně. V americké ekonomice přibylo 303 tis. nových pracovních míst v nezemědělském sektoru, zatímco trh očekával „pouze“ 214 tis., byť i takovéto tempo by znamenalo zvyšování napětí na tamním trhu práce. Nárůst zaměstnanosti byl poměrně plošný. Významně k němu přispěl veřejný sektor, ale i v rámci soukromého sektoru byly citelné nárůsty, zejména ve službách, což může souviset se silnou spotřebitelskou poptávkou po službách. Míra nezaměstnanosti o desetinu klesla na 3,8 % a hodinové výdělky meziměsíčně vzrostly o 0,3 %. Obojí bylo dle očekávání. Pokračující přehřívání trhu práce může tlumit očekávání ohledně prvního snížení sazeb Fedu v červnu. Bezprostředně po zveřejnění NFP investoři své sázky na červen mírně ředili. Pozornost bude nyní směřovat na inflaci v USA za březen, která je na programu ve středu 10.4.
img

Forex: Americký trh práce zůstává odolný

04.04.2024 Konečné odhady PMI za březen již zřejmě nepřekvapí. Kompozitní index pro eurozónu podle nás ukáže jen nepatrné zhoršení vlivem slabšího údaje pro oblast služeb, zatímco průmysl si podle dříve zveřejněných dat vedl nakonec o něco lépe. Ceny průmyslových výrobců v eurozóně v únoru pravděpodobně pokračovaly v rychlém meziročním poklesu přesahujícím 8 %.
img

Čína podala k WTO stížnost na Spojené státy, vadí jí dotace na elektromobily

26.03.2024 Čína podala ke Světové obchodní organizaci (WTO) stížnost na Spojené státy. Vadí jí americké dotace na výrobu elektromobilů a požadavek na regionální původ dílů. Ten je totiž pro přiznání subvencí důležitý. Oznámila to dnes čínská diplomatická mise u WTO v Ženevě. Americké subvence, které navrhla vláda prezidenta Joea Bidena, Čína považuje za diskriminační.
img

ČNB snižuje sazby opět o 50 bb, i přes slabou ekonomiku a inflaci na cíli

20.03.2024 Česká národní banka na březnovém zasedání snížila úrokové sazby opět o 50 bb a potvrdila odhodlání nadále pokračovat v pouze pozvolném uvolňování měnové politiky. Hlavními důvody jsou slabší koruna a přetrvávající rychlý růst cen služeb. Oba tyto faktory budou podle guvernéra Michla rozhodující pro další vývoj úrokových sazeb. Na každém ze zasedání v květnu, červnu a srpnu očekáváme jejich snížení o 50 bb, čímž by se zmírnil současný nesoulad mezi výši úrokových sazeb a vývojem ekonomiky a inflace. Do konce roku by podle naší prognózy měla repo sazba klesnout na 3,5 %. Bankovní rada nadále označuje politicky neutrální úroveň sazeb ve výši 3 % za příliš nízkou. V této souvislosti by centrální banka měla v květnu zveřejnit analýzu, která se neutrální úrovni bude věnovat.
img

ČNB snižuje sazby opět o 50 bb, navzdory slabé ekonomice a inflaci na cíli

20.03.2024 Česká národní banka dnes podruhé v řadě snížila úrokové sazby o 50 bb. Základní repo sazba tak klesla na 5,75 %. Toto rozhodnutí bylo zejména po výrocích od některých centrálních bankéřů z minulého týdne poměrně široce očekáváno.
img

Forex: ČNB dnes opět sníží úrokové sazby, Američané si ještě počkají

20.03.2024 Z pohledu korunových investorů je klíčovou událostí dneška zasedání bankovní rady ČNB k měnové politice. V souladu s tržním konsensem předpokládáme snížení základní sazby o 50 bb na 5,75 %. Americká centrální banka dnes podle nás ponechá úrokové sazby beze změny. Tady letos čekáme trojí snížení po 25 bb s tím, že cyklus snižování dolarových sazeb začne nejdříve v červnu.
img

Týdenní zpráva z FOREX trhu: Navzdory slabé ekonomice a nízké inflaci sníží ČNB sazby opět pouze o 50 bb

18.03.2024 Klíčovými událostmi tohoto týdne pro korunový trh budou zasedání České národní banky, ale i amerického Fedu. Tuzemští centrální bankéři dali v minulém týdnu poměrně jasně najevo, že i přes slabou ekonomiku a inflaci na dvouprocentním cíli chtějí pokračovat v pouze pozvolném snižování úrokových sazeb. Na středečním zasedání tedy očekáváme jejich pokles o dalších 50 bb. V USA je situace jiná.
img

Forex: Inflace klesla na cíl ČNB, ta chce ale sazby snižovat pomalu

15.03.2024 Uplynulý týden byl bohatý na data z tuzemské ekonomiky. Inflace překvapila mírně nižší hodnotou, když klesla z lednových 2,3 % y/y na rovná 2 % v únoru, zatímco tržní konsensus čekal 2,1 %. ČNB ve své únorové prognóze odhadovala 2,8 % y/y, velká část odchylky od skutečnosti však vznikla již v lednu, kdy došlo k mírnějšímu přecenění, než s jakým centrální banka počítala.
img

Bitcoin neklesne pod 50 000 dolarů

15.03.2024 Šéf Galaxy Digital Michael Novogratz objasnil v nedávném rozhovoru pro CNBC důvody nedávného růstu ceny bitcoinu a jeho význam pro celý kryptoměnový trh. Zdůraznil, že pokud nedojde k neočekávaným dramatickým událostem, bitcoin nejspíš zůstane stabilně nad hranicí 50 000 USD.
C:\fakepath\trader-11032024-57-zm.jpg

Inflace v únoru zvolnila na dvě pct., podle analytiků stále není překonána

11.03.2024 Meziroční růst spotřebitelských cen v Česku v únoru zpomalil na dvě procenta z lednových 2,3 procenta. Inflace je tak nejnižší od prosince 2018, uvedl dnes Český statistický úřad (ČSÚ). Tempo růstu cen dosáhlo cíle České národní banky (ČNB) a skončilo o 0,8 procentního bodu pod její prognózou. Analytici však upozorňují na přetrvávající inflační tlaky ve službách, proto podle nich nelze mluvit o úplném překonání inflace. Zpomalení inflace také neznamená návrat cen na dřívější úroveň, ale nižší tempo jejich růstu.
C:\fakepath\ceska koruna6.jpg

Inflační tlaky ve službách stále existují

11.03.2024 I přes únorové zpomalení meziroční inflace na dvě procenta z lednových 2,3 procenta stále přetrvávají inflační tlaky ve službách. Upozornili na to analytici, které oslovila ČTK, při hodnocení dnes zveřejněných dat Českého statistického úřadu (ČSÚ). Právě zdražování služeb bude podle nich důvodem pro další opatrnost České národní banky (ČNB) při snižování úrokových sazeb. V nadcházejících měsících se podle analytiků inflace může zvýšit v řádu desetin procenta.
img

Předpověď ceny bitcoinu: Na pozadí nárůstu ETF společnosti BlackRock a optimismu na trhu očekáváme 75 000 dolarů

11.03.2024 Vzhledem k tomu, že cena bitcoinu klesla na 68 380 dolarů a v pondělí ztratila téměř 0,50 %, sledují pozorovatelé trhu zásadní pohyby a strategické investiční posuny.
C:\fakepath\EU-Slovensko.jpg

Analytici: Slovensko prosperuje z členství v Evropské unii

10.03.2024 Členství Slovenska v Evropské unii je klíčovým faktorem, který zemi zajišťuje její prosperitu a ukotvení demokratických principů. Chybějící reformy ale brzdí Slovensko při dobíhání průměrné životní úrovně v evropském bloku. Uvedli to analytici oslovení ČTK. Alternativa ke členství v EU, do níž Slovensko vstoupilo spolu s Českem a dalšími osmi zeměmi v roce 2004, podle nich neexistuje.
C:\fakepath\bitcoin6.jpg

Bitcoin pokořil nový rekord, cena překonala 69.000 dolarů

05.03.2024 Bitcoin vystoupal na nový rekord. Kryptoměna překonala 69.000 USD (1,6 mil. Kč). K jejímu růstu podle analytiků přispívají bitcoinové fondy obchodované na burze (ETF), blížící se půlení bitcoinu, takzvaný halving. Svou roli také hraje vyhlídka, že globální úrokové sazby klesnou a obecně zlepšování makroekonomické situace.
img

Nominální mzdy zvolnily své tempo

05.03.2024 Nominální mzdy zvolnily své tempo ze 7,1 % (Q3 2023) na 6,3 % (Q4 2023). To je o něco výraznější růst, než jsme čekali my (6,0 %) i ČNB (6,2 %). Navíc pohled do struktury ukazuje, že mezi jednotlivými odvětvími zůstávají značné rozdíly a obecně rychleji roste dynamika mezd v tržních službách, které vykazují nejvyšší setrvačnost inflační dynamiky. To vše jsou spíše další důvody pro lehkou obezřetnost při snižování úrokových sazeb v nejbližších kvartálech. Jak jsme předpokládali, o něco rychleji rostou mzdy v tržních odvětvích.
img

Mzdy zvolňují dynamiku růstu, ale hlásí velké rozdíly

05.03.2024 Nominální mzdy zvolnily své tempo ze 7,1 % (Q3 2023) na 6,3 % (Q4 2023). To je o něco výraznější růst, než jsme čekali my (6,0 %) i ČNB (6,2 %). Navíc pohled do struktury ukazuje, že mezi jednotlivými odvětvími zůstávají značné rozdíly a obecně rychleji roste dynamika mezd v tržních službách, které vykazují nejvyšší setrvačnost inflační dynamiky. To vše jsou spíše další důvody pro lehkou obezřetnost při snižování úrokových sazeb v nejbližších kvartálech.
img

Aktuální vývoj měnového páru EUR/USD. 28. února. Lagarde pozitivně zhodnotila vyhlídky inflace

28.02.2024 Měnový pár EUR/USD se v úterý nadále obchodoval pomalu a bez iniciativy. Tento pohyb nikdo nezpochybňuje, protože úterní fundamentální a makroekonomické pozadí by muselo být jinak silnější. Za pozornost v podstatě stála pouze jedna zpráva – počet objednávek zboží dlouhodobé spotřeby. Kromě tohoto zveřejnění se však během dne nic zajímavého neudálo.
img

EUR/USD překonal klesající trendovou čáru

23.02.2024 Měnový pár EUR/USD roste již sedmý den, což představuje jeho nejdelší býčí běh za poslední dobu, kdy dosáhl kritické úrovně 1,0880. Zklamáním je, že bleskové údaje o indexu PMI v podnikatelské sféře eurozóny za únor dnes nedokázaly zvednout pár nad tuto hranici, neboť výrobní sektor se nadále zmenšoval, avšak technické ukazatele se stále pohybují v býčí oblasti.
C:\fakepath\Britská libra.jpg

Míra inflace v Británii zůstala na čtyřech procentech

14.02.2024 Spotřebitelské ceny v Británii v lednu meziročně vzrostly o čtyři procenta, což je stejné tempo růstu jako v prosinci. Vyplývá to ze zprávy, kterou dnes zveřejnil britský statistický úřad. Výsledek je povzbuzením pro britskou centrální banku, která drží základní úroky nejvýše za 15 let.
img

Forex: Eurodolar vyhlíží americkou inflaci

12.02.2024 Eurodolar se v posledním týdnu při absenci makro čísel prvního řádu zasekl na úrovni 1,0800. Jestřábí komentáře ze strany šéfa Fedu J. Powella, který de facto vyloučil pokles sazeb v březnu, kontrovala prominentní členka Rady guvernérů ECB I. Schnabel. Podle ní se musí mít centrální banka zvláště na pozoru před přetrvávajícími proinflačními riziky (rychlý růst mezd) a bude muset nadále brzdit ekonomiku, aby nedošlo k dalšímu vzedmutí inflace. To vše mělo za následek viditelný pokles tržních sazeb ve Spojených státech a eurozóně. V tomto týdnu bude makro kalendář na eurodolaru přece jen zajímavější. Nejdůležitější číslo přijde na řadu již zítra – výsledek americké inflace za leden. Trh očekává pokles celkové meziroční inflace na 2,9 %, zatímco jádrová složka by měla zvolnit na 3,7 %. Jakákoli výraznější odchylka od koncensu by mohla opětovně zvýšit volatilitu na trzích a to nejen na eurodolaru, ale také sazbách.
img

Týdenní zpráva z FOREX trhu: Zatímco česká inflace opět mírně klesne, ta americká by měla naopak vzrůst

08.01.2024 Tento týden zveřejněné indikátory z české ekonomiky pravděpodobně nepotěší. Po říjnovém oživení podle naše odhadu v listopadu došlo k meziměsíčnímu poklesu průmyslové produkce i maloobchodních tržeb. Slabá ekonomika ale pomáhá zkrotit inflaci. Ta podle nás v ČR klesla z listopadových 7,3 % y/y na 6,9 % v prosinci. V USA naopak inflace pravděpodobně nepatrně zrychlila, a to z 3,1 % na 3,2 % y/y. Německý průmysl podle našeho odhadu již neklesal, žádná sláva ale listopadový výsledek podle nás také nebude. To však nebude jediný indikátor z Evropy. Tento týden jich bude zveřejněna celá řada.
C:\fakepath\burza-05012024.png

Několik důvodů, proč opustit trhy v roce 2024

05.01.2024 Důležitost pracovat s více scénáři možného vývoje jsme uvedli v článku nazvaném "Několik důvodů, proč zůstat na trzích v roce 2024". Nyní se zaměříme na opačnou tézi a podíváme se, jaké jsou důvody pro to, abychom se akciovým trhům vyhnuli obloukem. Odvážnější se mohou pokusit trhy zashortovat. Jaké důvody mně vedou k tomu, abych si myslel, že akciové trhy v roce 2024 klesnou?
C:\fakepath\fed-13122023.png

Kdo bude mít nakonec pravdu: Fed nebo trhy?

13.12.2023 Málokdo očekává jiný výsledek dnešního zasedání Fedu než to, že úrokové sazby na amerického dolaru zůstanou po třetí za sebou bez změny. V tomto ohledu to bude další nudné zasedání Fedu, které nějak zásadně nezmění situaci na trhu. O vzruch mezi investory se však může postarat zveřejnění tzv. dotplotu. Ale i zde je třeba připomenout, že dotplot není závazný program pro americký Fed. Tento dokument jen ukazuje sentiment amerických centrálních bankéřů pro následující roky. Co je na celé situaci zajímavé je názorová opozice mezi Fedem a finančními trhy.
C:\\fakepath\\Británie4.jpg

Britská vláda ohlásila daňové škrty, projekce vývoje ekonomiky se spíše zhoršily

22.11.2023 Britský ministr financí Jeremy Hunt dnes oznámil rozsáhlou sadu rozpočtových plánů, včetně snížení odvodu na sociální pojištění, nových daňových úlev a růstu minimální mzdy, které mají pomoci Britům překonat nárůst životních nákladů a podpořit podniky. Oznámení přišlo současně s novými odhady hospodářského vývoje, které sice slibují růst ekonomiky a další pokles inflace, avšak pomalejší ve srovnání s jarními projekcemi.
img

Invesco: Měsíční zpráva o zlatě

14.11.2023 Cena zlata si v říjnu přidala 7,3 %. Výkonnost zlata byla o to působivější, že výnos amerického desetiletého dluhopisu v průběhu měsíce překročil 5 % a dolar se obchodoval na vyšší úrovni.
img

Inflace vzroste kvůli loňskému zavedení úsporného tarifu

03.11.2023 Očekáváme, že meziroční růst spotřebitelských cen v říjnu zrychlil na 8,4 % z 6,9 % v září. Důvodem byl vliv nižší srovnávací základny související s loňským zavedením energetického úsporného tarifu. Nebýt tohoto čistě statistického efektu, inflace by podle našeho odhadu byla o 2-3 pb nižší. Průmyslová produkce podle nás v září klesla o 1,2 % m/m kvůli problémům v dodavatelských řetězcích výrobců aut, zatímco spotřebitelské výdaje zřejmě zůstaly utlumené, když odhadujeme meziměsíční stagnaci maloobchodních tržeb. Výkon tuzemské ekonomiky by se však měl v závěru roku mírně zlepšit s tím, jak v průmyslu odezní problémy v subdodávkách a spotřebitelské výdaje postupně zesílí díky pokračujícímu růstu reálných disponibilních příjmů.
img

Investiční atraktivita v regionech a implikace vyšších výnosů

03.11.2023 „Trhy konečně začínají hledět na realitu o něco střízlivěji. Nerovnováhy napříč státy vedou k proměnnému a nejistému prostředí,“ říká analytik BHS Timur Barotov.
img

Investiční atraktivita v regionech a implikace vyšších výnosů

02.11.2023 „Trhy konečně začínají hledět na realitu o něco střízlivěji. Nerovnováhy napříč státy vedou k proměnnému a nejistému prostředí,“ říká analytik BHS Timur Barotov.
img

Obchodní plán pro pár GBP/USD na 2. listopadu. Analýza a jednoduché tipy pro začátečníky

02.11.2023 Pár GBP/USD v závěru třetího obchodního dne tohoto týdne znovu otestoval klíčovou úroveň 1,2107. Zajímavé je, že tato úroveň byla několikrát porušena, ale cena se vždy vrátila a usadila se nad ní. Pár nedokázal zahájit novou vzestupnou korekci, která by byla logická. Nedávná cenová aktivita v posledních týdnech ve výsledku čím dál víc připomíná obchodování do strany v určitém pásmu, běžně známé jako "flat" obchodování. Pár měl dnes příležitost zahájit nový korekční cyklus, protože makroekonomické údaje z USA byly slabší, než se očekávalo. Index ISM pro zpracovatelský průmysl se nečekaně propadl o 4 body a dostal se pod klíčovou úroveň 50. Zpráva ADP o zaměstnanosti navíc také nesplnila prognózy. Pouze zpráva JOLTs o počtu volných pracovních míst mírně předčila očekávání, takže se jednalo o dva negativní indikátory oproti jednomu pozitivnímu. Dolar měl šanci na pokles, ale trh ji nevyužil. Za zvláštní zmínku stojí fakt, že Federální rezervní systém ponechal úrokové sazby beze změny – jak se očekávalo.
img

Druhé kolo monetární restrikce právě začalo

30.10.2023 „Vyšší sazby po delší dobu budou táhnout výnosy dluhopisů nahoru a vytvářet tlak na ekonomiku. Růst výnosů a nízký růst ekonomiky bude nadále stlačovat výnosy akcií ve srovnání s dluhopisy,“ říká analytik BHS Timur Barotov.
C:\fakepath\rusky rubl.jpg

Analytici: Příjmy ruského rozpočtu nemusí splnit očekávání, hrozí vyšší daně

19.10.2023 Příjmy ruského rozpočtu by v příštím roce mohly zaostat za očekáváním, pokud bude kurz rublu silnější, než předpokládá rozpočtový plán, a pokud se nenaplní optimistické ekonomické předpoklady. Rusko by v takovém případě muselo zvýšit daňové zatížení podnikatelského sektoru, aby pokrylo vysoké výdaje na válku na Ukrajině. S odvoláním na analytiky to dnes uvedla agentura Reuters.
img

Nastává éra dluhopisů?

18.10.2023 Dluhopisy jakožto třída aktiv jsou obecně považovány za konzervativní a bezpečnou investici. Nicméně dlouhou dobu byly stěží ziskové, a tak byly v portfoliích investorů podvažovány ve prospěch jiných, především akciových investic. Nyní se ale karta obrací, stojí za to věnovat těmto cenným papírům pozornost.
img

Na pozadí eskalace konfliktu na Blízkém východě dnes zasedají společnosti zabývající se obranou

09.10.2023 Sobotní útok Hamásu na Izrael se ukázal jako překvapivý, především kvůli rozsahu prvních raketových útoků. Na trhu jsme téměř okamžitě zaznamenali příliv kapitálu do tzv. bezpečných přístavů: švýcarského franku, japonského jenu a zlata. Dalším "beneficientem" ozbrojeného konfliktu v Izraeli a Palestině jsou obranné společnosti, které v nejistých dobách těží ze závodů ve zbrojení a vládních zakázek na doplnění arzenálu a bojových schopností jednotlivých armád.
img

Poptávka domácností v srpnu výrazně oslabila

06.10.2023 Maloobchodní tržby bez prodejů aut v srpnu výrazně klesly. Meziměsíčně byly v reálném vyjádření nižší o 0,8 %, poté co v červenci stagnovaly. V meziročním vyjádření se tržby snížily o 2,8 % a výrazně tak zaostaly za tržním konsensem, který očekával pokles o 1,9 %. Zklamání by navíc bylo ještě větší, pokud by nedošlo k mírným vzestupným revizím historických dat.
img

Zmrazení sazeb Fedu podporuje růst: Vše o indexech S&P 500 a Nasdaq

14.09.2023 Index S&P 500 vykázal mírný růst, přičemž tržní giganti jako Amazon a Microsoft stáli za vzestupem high-tech indexu Nasdaq. Dow Jones zakončil obchodní seanci mírným poklesem.
img

Zlato bude testováno

13.09.2023 Bez ohledu na to, jak silný je protivítr, zlato pokračuje v boji. Při pohledu na rychlý růst amerických státních dluhopisů a silnou pozici amerického dolaru by se dalo předpokládat, že se drahý kov bude obchodovat o 100–200 dolarů za unci levněji. Vysoká poptávka po fyzických aktivech však podporuje ceny. Býci v XAU/USD mají stále naději na další globální ekonomické zpomalení.
img

Maloobchod potvrzuje oživení spotřeby

07.09.2023 Zatímco průmysl klopýtá, maloobchod se naopak staví na nohy o něco sebevědoměji, než jsme čekali. Maloobchodní tržby v červenci vzrostly o 0,1 % meziměsíčně a meziroční pokles tak zvolnil z -3,9 % na -1,8 %. Pokud by se vzal v potaz rychlý růst prodejů motorových vozidel, byl by maloobchod dokonce v lehkém meziročním plusu.
C:\fakepath\dKePJmO4_400x400.jpg

Obchodní ředitel XTB: Letní okurková sezóna se na trzích nekonala. Na zbytek roku máme mnoho plánů

31.08.2023 Vladimír Holovka, obchodní ředitel XTB Česká republika a Slovensko, poskytl po několika měsících nový rozhovor. V tomto interview jsme se dozvěděli, jaké aktuální trendy sleduje u klientů XTB, co od trhů očekává on osobně, ale také třeba co nového můžeme od XTB čekat v následujících měsících.
img

Index S&P 500 ukazuje světu, že technologie a její pokrok nikdy nevyjdou z módy

28.08.2023 V neustále se vyvíjejícím prostředí finančních trhů je jeden index důkazem neochvějného kouzla technologií: S&P 500. Uprostřed bouřlivých vln ekonomické nejistoty se index S&P 500 stal majákem pozitivity a prokázal pozoruhodnou odolnost, která předčí jeho současníky.
img

Nvidia dnes zveřejňuje výsledky za 2. čtvrtletí 📊 Velká zkouška pro Nasdaq a trend AI 🔌

23.08.2023 Výsledky společnosti Nvidia (NVDA.US) za 2. čtvrtletí jsou jednou z hlavních událostí nejen v kontextu tohoto týdne, ale možná i celé druhé poloviny roku na indexech. Akcie společnosti jsou "lakmusovým papírkem" trendu umělé inteligence, vzhledem k jejímu téměř 80% podílu na trhu nejvýkonnějších grafických procesorů, které slouží ke škálování výkonu umělé inteligence.
img

Růst nájmů v řadě evropských metropolí zrychlil

23.08.2023 Nájmy v Evropě jako by se na řadě míst “utrhly ze řetězu”. Kombinace vysokých cen nemovitostí, vyšších úrokových sazeb a padajících reálných příjmů v hlavních evropských metropolích vedla ke stejnému efektu - výrazně oživil zájem o nájemní bydlení. Problémem je, že nabídka častokrát nedrží s výrazným nárůstem poptávky po nájemním bydlení (podpořeným oživením trhu s krátkodobými pronájmy) krok.
img

Nezaměstnanost je nízká, ale česká ekonomika strádá. Proč potřebujeme cizince a flexibilní pracovní podmínky?

21.08.2023 Nezaměstnanost v České republice několik měsíců v řadě klesala. V rámci EU máme tak dlouhodobě nejnižší míru nezaměstnanosti. Pro českou ekonomiku to však vůbec není dobrá zpráva. Její kondice totiž není nijak valná. Situace, kdy HDP padá, nezaměstnanost se neustále snižuje a počet volných pracovních míst poptávaných zaměstnavateli roste, je koulí na noze oživení české ekonomiky a udržitelnosti její konkurenceschopnosti a podnikání českých firem.
img

Forex: Týden ve znamení inflačních čísel

07.08.2023 Konec minulého týdne se na globálních trzích nesl ve znamení smíšených čísel z amerického trhu práce. Počet nově vytvořených pracovních míst v červenci mírně zaostal za očekáváním (+187 tis. vs. +200 tis.), ale pokles míry nezaměstnanosti (z 3,6 % na 3,5 %) a především nad očekávání rychlý růst mezd (meziročně 4,4 %) nadále signalizují enormní napětí na trhu práce.
C:\fakepath\cnb 1110.jpg

ČNB mírně zlepšila odhad schodku veřejných financí na 3,8 procenta HDP

04.08.2023 Česká národní banka (ČNB) mírně zlepšila odhad letošního schodku veřejných financí na 3,8 procenta hrubého domácího produktu (HDP). V květnu předpokládala, že dosáhne 3,9 procenta HDP. Loni skončil veřejný sektor ve schodku 3,6 procenta HDP. V dalších letech odhaduje ČNB zlepšení salda veřejných financí, schodek by se měl příští rok snížit na 1,7 procenta HDP a v roce 2025 na 0,7 procenta HDP. Vyplývá to z dnes zveřejněné tabulky klíčových makroekonomických indikátorů, které jsou součástí aktuální zprávy o měnové politice. Celou zprávu banka zveřejní 11. srpna.
img

Oživení tuzemské poptávky a další pokles inflace

03.08.2023 Úrokové sazby ČNB pravděpodobně zůstanou na současných úrovních až do konce letošního roku. O to rychlejší ale podle nás bude muset být jejich pokles v roce příštím. Maloobchodní tržby bez prodejů aut podle našeho odhadu v červnu pokračovaly v meziměsíčním růstu, což by dávalo naději na dílčí oživení tuzemské poptávky. V případě průmyslové produkce po výrazném květnovém nárůstu naopak očekáváme mírnou korekci směrem dolů. Inflace podle našeho odhadu klesla z červnových 9,7 % y/y na 8,8 % v červenci.
C:\fakepath\forex-01082023.jpg

Velká analýza USD/JPY

01.08.2023 Měnový pár USD /JPY vykázal v roce 2022 rychlý růst a dosáhl maxima 152 japonských jenů za 1 americký dolar. V letošním roce tento pár nadále vykazuje vzestupný trend s cílem překonat svůj předchozí vrchol.
img

EUR/GBP vzrostl o více jak 2 %

24.07.2023 EUR/GBP zaznamenal prudký nárůst v důsledku očekávaných údajů o inflaci ve Spojeném království, přičemž cena vzrostla až na 0,8673, což je nejrychlejší denní nárůst od března. Rychlý růst poslal ukazatel RSI zpět nad neutrální hranici 50. Stochastický oscilátor se již pohodlně nachází nad svou překoupenou úrovní 80. Cena se navíc obchoduje kolem horní hranice medvědího kanálu na úrovni 0,8440, což zvyšuje riziko obratu směrem dolů.
img

Inflace je poprvé od ledna 2022 jednociferná

13.07.2023 Tuzemské spotřebitelské ceny byly v červnu meziročně vyšší o 9,7 % po květnovém růstu o 11,1 %. Inflace tak poprvé od ledna 2022 klesla do jednociferného teritoria. Červnový vývoj plně odpovídal naší prognóze a zároveň i tržnímu konsensu. ČNB ve své prognóze zveřejněné začátkem května očekávala červnovou inflaci ve výši 10,1 % y/y.
img

Velká čínská výzva. Asijské velmoci ujíždí s generativní AI vlak

13.07.2023 Čína čelí výzvám v oblasti generativní AI právě ve chvíli, kdy dochází k fragmentaci ekonomiky na globální úrovni. Účinný cyklus čínského využití technologií, zvyšování produktivity a hospodářského růstu ohrožuje hned několik faktorů. Číňanům dělá vrásky úspěch průlomových generativních AI ve Spojených státech, nedostatečný výpočetní výkon a geopolitické napětí.
img

Inflace je poprvé od ledna 2022 jednociferná

13.07.2023 Tuzemské spotřebitelské ceny byly v červnu meziročně vyšší o 9,7 % po květnovém růstu o 11,1 %. Inflace tak poprvé od ledna 2022 klesla do jednociferného teritoria. Červnový vývoj plně odpovídal naší prognóze a zároveň i tržnímu konsensu. ČNB ve své prognóze zveřejněné začátkem května očekávala červnovou inflaci ve výši 10,1 % y/y.
img

BTC/USD: čekání na aktualizaci ročního minima nad 31 443

05.07.2023 V polovině minulého měsíce se pár BTC/USDT stal opět tahounem pozitivní dynamiky trhu digitálních měn. Za pouhé dva dny, 20. a 21. června, vzrostl kurz BTC/USDT o 12 % a na konci června pár aktualizoval své 12měsíční maximum na úrovni 31 443.
img

MMF se včera zapojil aktivně do debaty

28.06.2023 Mezinárodní měnový fond (MMF) se včera zapojil aktivně do debaty - co stojí za evropskou inflací? V blogovém příspěvku trojice ekonomů MMF tvrdí (není to oficiální názor fondu jako takového), že za vysokou evropskou inflací dnes skoro z poloviny stojí rychlý růst zisků podniků. Trojice ekonomů se rozhodla rozložit příspěvky k nárůstu deflátoru HDP (je celkovým měřítkem inflace dané ekonomiky - ne pouze spotřebitelské) do čtyřech kategorií - dovážené ceny, daně, zisky a náklady na práci (převážně mzdy).
img

Obchodní signál pro ZLATO (XAU/USD) na 22.–23. června 2023: nakupujte při odrazu na 1 920 USD (medvědí kanál – odraz)

22.06.2023 Zlato (XAU/USD) se na začátku americké seance obchoduje kolem úrovně 1 928,07 v rámci klesajícího trendového kanálu, který se v grafu 4H formuje od 19. června, a v rámci hlavního klesajícího trendového kanálu, který se formuje od 26. května.
img

Trhy čekaly na projev předsedy Fedu Powella před Sněmovnou reprezentantů USA. Výprodej rizikových aktiv. Přehled USD, NZD, AUD

22.06.2023 Americký dolar se již čtvrtou seanci v řadě obchoduje výše, ale jeho síla je omezená. Celkově trhy šlapou vodu v očekávání projevu předsedy Fedu Jerome Powella před Sněmovnou reprezentantů USA, Dokud nebude jasný důvod tohoto spěchu, je výrazný pohyb nepravděpodobný.
img

Akcie týdne - FedEx (21.06.2023)

21.06.2023 Společnost FedEx (FDX.US) se dnes obchoduje na nižší úrovni poté, co včera večer zveřejnila neuspokojivou prognózu. To si zaslouží pozornost, protože FedEx, jakožto jedna z největších logistických společností ve Spojených státech, je často považován za jednoho z tahounů americké ekonomiky. Podívejme se na nedávné výsledky a prognózy společnosti.
img

Ve výrobním sektoru pokračuje pokles cen

16.06.2023 Ceny průmyslových výrobců v květnu klesaly již čtvrtý měsíc v řadě. Meziměsíčně byly nižší o 0,8 %, což byl oproti očekávání mírně hlubší pokles (tržní konsensus činil -0,6 % m/m). Od února do května se ceny v průmyslu snížily v souhrnu o 3,3 %. Ke zlevňování nadále docházelo především u elektřiny. V květnu její cena klesla meziměsíčně o 1,7 % a oproti začátku letošního roku byla nižší o 11,5 %.
img

Čína překvapivě snížila krátkodobé úvěrové sazby

14.06.2023 „Čína tímto krokem nepřímo přiznává potíže s obnovou ekonomiky a mohlo by to být předzvěstí intenzivnější stimulace a snížení klíčových úrokových sazeb později v roce,“ říká analytik BHS Timur Barotov.
img

Kofola: (Koupit, 12m cíl = 313 CZK) - Očekávaný růst, potenciál M&A

29.05.2023 Investiční doporučení: Pro akcie společnosti Kofola ČeskoSlovensko potvrzujeme doporučení Koupit s cílovou cenou 313 CZK na jednu akcii (předchozí doporučení a cílová cena byly Koupit a 381 CZK). Po odeznění restrikcí spojených s pandemií, které tvrdě dopadly na restaurační byznys, zasáhla Kofolu vysoká inflace vstupů a energií. Očekáváme organický růst všech tří základních pilířů Kofoly. Kromě toho vnímáme i potenciál růstu pomocí M&A operací, kde byla Kofola v nedávné minulosti docela aktivní.
img

Forex: Snižování inflace pokračuje i ve výrobním sektoru

18.05.2023 Rychlé zmírňování meziročního růstu tuzemských cen podle nás v dubnu pokračovalo nejen ve spotřebitelském, ale i ve výrobním sektoru. Nad rámec zvyšující se statistické základny podle našeho odhadu na ceny průmyslových výrobců působil další meziměsíční pokles cen energií a pokračující dezinflace neenergetické části cen vlivem slabé poptávky či nižších cen komodit. Počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti v USA by měl setrvat mírně nad 200 tis.
img

Forex: Dubnová inflace v eurozóně byla potvrzena na 7 % y/y

17.05.2023 Konečný odhad dubnové inflace v eurozóně pouze potvrdil její nepatrný nárůst na 7,0 % y/y po březnových 6,9 %. Za tím stál především odeznívající vliv meziročně nižších cen pohonných hmot. V případě jádrové inflace naopak došlo k mírnému zpomalení z březnového rekordu 5,7 % na 5,6 % y/y, na čemž se podílel pomalejší růst cen zboží. Zmírnění cenové dynamiky se týkalo hlavně produktů jejichž výroba byla v uplynulých měsících zasažena problémy v dodavatelských řetězcích, jako jsou například automobily. Růst cen služeb se naproti tomu zvýšil (v meziročním vyjádření v dubnu dosáhl nového rekordu ve výši 5,2 % y/y) a byl příčinou toho, proč jádrová inflace v meziměsíčním sezonně očištěném vyjádření podle dat ECB zrychlila z 0,36 % na 0,58 %, v anualizovaném vyjádření tedy k 7 %.
img

TZ Allianz Trade: Čínská hrozba pro evropské automobilky. Je třeba se zaměřit na zvýšení soběstačnosti i srovnání podmínek

16.05.2023 O více než 7 miliard eur by se do roku 2030 mohly snížit zisky evropských automobilek. Podle aktuální analýzy pojišťovny Allianz Trade totiž přechod na alternativní pohony v čele s elektromobily mění pravidla hry; největším rizikem pro Evropu jsou čínští producenti, kteří mají výhodu prakticky ve všech aspektech. Řešením jsou podle analytiků snaha o srovnání obchodních podmínek, zvýšení surovinové soběstačnosti, výzkum na poli baterií a v neposlední řadě i umožnění čínských investic.
img

ČNB nedala prostor spekulacím a základní sazbu ponechává na 7 %

03.05.2023 Česká národní banka podle očekávání rozhodla o stabilitě sazeb a základní úroková sazba tak již od loňského června zůstává na úrovni 7,00 %. Bankovní rada odhlasovalo stabilitu sazeb na posledních sedmi zasedáních, vždy pod vedením guvernéra Aleše Michla. Před dnešním rozhodnutím ČNB rostly zákulisní spekulace ohledně možnosti, že by bankovní rada mohla v reakci na očekávaný rychlý růst nominálních mezd rozhodnout o signálním zvýšení sazeb o 25bb. Trh ale tento scénář nevnímal jako příliš reálný, a proto i reakce na finančních trzích je v prvních minutách jen minimální. V rozhodnutí zároveň zůstává věta o ochotě ČNB bránit nadměrným výkyvům kurzu koruny.
img

Moneta: Výsledky překonaly odhady, lepší výnosy z poplatků, rozpouštění opravných položek

27.04.2023 Moneta reportovala hospodářská čísla za první čtvrtletí tohoto roku. Oznámená čísla jsou lepší ve srovnání s tržním očekáváním. Za tím vidíme lepší výnosy z poplatků a provizí. Překvapilo také rozpouštění opravných položek. Čistý zisk 1,2 mld. CZK (‑5,8 % y/y) překonal konsensus trhu o téměř 30 %. Podíl nesplácených úvěrů je na minimu. Moneta potvrdila své celoroční cíle.
img

Výrobní inflace zvolňuje v energeticky náročných odvětvích

19.04.2023 Meziroční dynamika výrobních cen v průmyslu podle očekávání v březnu dál zvolnila na 10,2 % (meziměsíční pokles o 1 %). Dál zlevňuje především produkce energeticky náročných výrob v čele se zpracovateli kovů a chemickým průmyslem. Na druhé straně ale meziměsíční pokles zaznamenala v březnu i většina ostatních kategorií a meziroční dynamika proto klesala i v páteřních oblastech průmyslu jako automotive a strojírenství.
img

Týdenní zpráva z FOREX trhu: Obavy z recese v Evropě na ústupu

17.04.2023 I v tomto týdnu bychom se měli dočkat povzbudivých dat. Ta tvrdá přijdou z Číny v podobě silného HDP za první čtvrtletí. Následovat by měla série vpředhledících sentiment indikátorů z jednotlivých evropských zemí i eurozóny jako celku. Tuzemský ekonomický kalendář přinese výrazně nižší inflaci na straně průmyslových vstupů. Oproti trhu se ale obáváme výrazně pomalejší dezinflace.
img

Forex: Euro i koruna atakovaly v tomto týdnu maxima

14.04.2023 Velikonoční týden byl ve znamení posilujícího eura na úkor dolaru. V celotýdenním hodnocení si společná evropská měna polepšila o více než procento a postupně se přiblížila na dohled hladiny 1,1080 EUR/USD. Takto silné bylo euro naposledy před rokem. Euro profitovalo z relativně optimistické nálady na trzích, což podporovalo i například akciové trhy či středoevropské měny.
img

Forex: Závěr týdne ve znamení slabých dat z USA

14.04.2023 Dnešek přinese odpoledne březnová data amerických maloobchodních tržeb a průmyslové výroby. Obáváme se slaných čísel, zejména z průmyslového sektoru. Předběžná dubnová statistika americké spotřebitelské důvěry z dílny University of Michigan na žádné výrazné zlepšení sentimentu zřejmě neukáže. Oproti loňskému červnovému dnu je významně výše, z historického pohledu ale zůstává extrémně nízká.
img

Akcie týdne - C3.ai (13.04.2022)

13.04.2023 Softwarová společnost C3.ai (AI.US) je jedním z největších příjemců zájmu o umělou inteligenci. A jak naznačuje samotný burzovní ticker, je jednou z mála společností, které nabízejí přímou expozici ve vývoji produktů založených na umělé inteligenci. Analytici společnosti DA Davidson označili její technologii za průlomovou a přirovnali ji k raným disruptivním produktům společnosti Microsoft. Společnost má obchodní dohody s technologickými gignaty, jako jsou Amazon Web Services a Google Cloud, s nimiž ve 4. čtvrtletí 2022 identifikovala více než 350 nových obchodních aplikací.
C:\fakepath\trader-13042023-27-zm.png

Forex: Česká měna dál posiluje, euro stojí poprvé od léta 2008 méně než 23,30 Kč

13.04.2023 Koruna dnes vylepšila své téměř patnáctileté maximum vůči euru a poprvé od léta 2008 uzavřela pod hranicí 23,30 EUR/CZK. České měně se dařilo i ve vztahu k dolaru, ke kterému dnes uzavřela obchodování s nejsilnějším kurzem od června 2021. Vyplývá to z údajů serveru Patria Online.
Související klíčová slova: Střední Evropa | Intervence Tokia | Charakteristiky růstových odvětví | Wealth Report | Odhad vývoje ekonomiky | První odhad HDP | Vyjádření ekonomů | Objem transakcí | Aktualizovaný výhled | Hospodaření českého státu | Etheru | Cenový kanál | Růst v eurozóně | Argentinská centrální banka | Realitní trh | ChatGPT | Jak fungují akcie | Sílící euro | Globální veřejný dluh | Výnosy dluhopisů | Filip Louženský | Hodnota společnosti | Zvyšování cen | Mistrovství světa v hokeji | Klíčový prvek | Růst úroků v USA | Dlouhé pozice | Úrokové sazby v Polsku | CentroCreditBank | Analytický tým FXstreet.cz | Ozvěny trhu | Války | FérMakléři.cz | Lithium | Foxconn | Údaje z USA | Rozvoj měst | Paul Romer | Sandbox | Míra nezaměstnanosti v USA | Vývoj | Ruská mobilizace | Jakub Seidler | Češi | Data z trhu práce | Opce | Allianz | Trh nemovitostí | Panevropský index | Globální růst | Silná rezistence | Nákup ropy | Brent Crude Oil | Jana Steckerová | Česká ekonomika letos | TV Nova | Zdražovat | Analýza akcie | DPH | EUR | FDA | Spotřebitelské výdaje | Štěstí | Bundesbank | Paul Krugman | Standard & Poor's | Spotřebitelské vzorce | Index nálady investorů | Úroveň inovací | Výkyvy | Hlavní úrokové sazby | Surová ropa | Velká analýza | Dnešní obchodování | Optimismus spotřebitelů | XOM | Itálie | Euro proti dolaru | Stoxx | Stavební produkce | Take Profit | Lubomír Lízal | PEPP | Ceny starších bytů | Texas | Tencent Holdings | Akcie čínských společností | Známý ekonom | Papírové peníze | Očekávání | Příchod recese | Korelace | Jüan | Otevřené pozice | Prodej zboží | Luckin Coffee | Varianta omikron | Aktuální kurzy měn | Inflace v září | Evropské centrální banky | Devon Energy | Cena severomořské ropy | Lumír Kunz | Nikl | CMC Markets | Volatilní | Míra nezaměstnanosti v březnu | Swiss Life | Předpověď ceny | Reakce dolaru | EUR/JPY | Kvartální výsledky | Londýnské burzy | Vliv pandemií | Zasedání ČNB | Měnová politika Bank of Japan | Veřejné finance | Ark | Příležitost k nákupu | Ruské invaze na Ukrajinu | Trh práce | Finanční architektura | Evropská komise | WeCHat | Souhrnný indikátor | Pro investory | Rozpočtová pravidla | Ekonomické nestability | Short Interest | Oživení ekonomiky | Philip Morris ČR | iShares | Jednatel společnosti | P/B | Swiss | Investice | Změny v porodnosti | Spotřebitelský sektor | MACD | Potenciál | Support | Návrat inflace | Allianz Trade | Finanční produkty | PANW.US | Podnikatelské aktivity | Zóny supportu | Akvizice | Lednová inflace | Index aktivity | Oslabování měny | Beta koeficient | Přesnost | Pokles cen energií | Předpovědi cen | Cyklus zvyšování sazeb | Dění na světových burzách | Škoda Auto | ADP report | Robert Fogel | Úroková sazba Fedu | Ifo | Webinář | Brent | Invaze na Ukrajinu | Sazby v Polsku | Tupperware | Obchodovat s ETF | Prognózy | Britská libra | Chování | ČNB Jiří Rusnok | Náklady na financování | Šéf Fedu Powell | NYSE | Intervence | Výkon ekonomiky | Akcie BASF (BAS) | Kurz ropy | Jaroslav Tupý | Trendy na trhu | Experti | Počáteční zisky | Měnový pár GBP/USD | Ceny ve výrobě | LSEG | Nejprudší jednodenní nárůst | Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) | Sentiment indikátory | Rekord | Bull run | Nižší sazby | Raiffeisenbank | Bitcoinového ETF | Gepard Finance | Bitcoiny | Biotechnologické akcie | Rozvíjející se země | Bankovní skupina | Člen bankovní rady ČNB | Madrid | Evropské měny | Býčí výhled | Hnojiva | Dopad na existující odvětví | Creditas | Zvýšení minimální mzdy | Bidenova administrativa | Úrokové sazby v USA | Vývoj mezd | IHS | Upisovat nové akcie | Uvolňování měnové politiky | Index prosperity | ishares China ETF | Asijské trhy | C3.ai (AI.US) | Obchodní seance | Český statistický úřad | Impuls | EUR/USD | Bruegel | Buy-stop | Nálada v průmyslu | Nezaměstnanost v Česku | Spotřebitelé | Oblasti supportu | Morgan Stanley | Von der Leyenová | Předseda představenstva | Šéf Fedu Jerome Powell | Reality | Digitální aktiva | Výhled ekonomiky | Goldman Sachs | Analýza makroindikátorů | Strach | Důvěra v ekonomiku | Český průmysl | Dluhopisy zemí eurozóny | Cena bitcoinu | ČNB úrokové sazby | Současná cena | Roaring Kitty | Spotový trh | Konkurenti | Price Action | Akcie společnosti | Stephen Brennock | Tuzemské hospodářství | Stochastický oscilátor | Index varšavské burzy WIG | Pesimistická nálada | Softwarová společnost | CSI 300 | Aktuální vývoj | Benchmark | Rostoucí výnosy | Čistý příjem | Celkový stav ekonomiky | Druhá největší ekonomika | Lagardeová | Průměrné mzdy | Kroky Bank of England | Měsíční forwardové ceny | Demografie | Měnové zasedání | Cenné papíry | Akcie Avast | Americký akciový trh | Výnos | DeFi | Celosvětová poptávka po ropě | Nová prognóza ČNB | Kurzotvorné informace | Měnové riziko | Měnový pár USD/JPY | Většinový podíl | Zisky na akciových trzích | Zpřesněné údaje | Výkon průmyslu | IHNED | BreakEven | Delta | Konsensus analytiků | Schválení ETF | SMA | Vzdělávání | Šéf Fedu | Souhrnný index aktivity | Slabá poptávka | LYNX Trading | Růst sazeb | Rozhodnutí o sazbách | XPEV | Technický indikátor | Reddit | Technické rezistence | Investiční strategie | Zkrocení inflace | Jiné měny | Vlna pandemie | ESG | Index DOW | Německý akciový index DAX | Zákaz vývozu | Cíl Evropské centrální banky | Exchange | Investiční portfolio | Akcie roku 2020 | Státní dluh | Oživení čínské ekonomiky | Zpomalující ekonomika | Solární energie | Kontrakty | Budoucí trendy | Příjmy ruského rozpočtu | Business Outlook | Propad cen | Špatné úvěry | Stíhačky F-35 | Cathie Woodová | Poplatky a provize | AUDUSD | Doporučený zdroj | Americký dolar dnes | Call of Duty | AI | Platební neschopnosti | Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti | JPY | H&M | Metaverse | Spotřebitelské inflace | Odhad HDP | Nervozita na finančních trzích | Fundamentální analýza akcie | Posilování dolaru | Pár USD/CAD | Zelené dluhopisy | Nová bankovní rada | Projekce | Roman Valihrach | Znehodnocení | Výrobní sektor | Kontrakce | FTX | Růst měnového páru | Peníze | Nabídky akcií | Pandemie COVID-19 | Cyklická vs. necyklická odvětví | Zpracovatelský sektor | Ukazatel | Suezský průplav | Bankovní rady ČNB | Vývoj měnové politiky | Britské podniky | Rekordní deficit | Aktuální kurzy | Dosáhnout zisku | Title Transfer Facility | Coinmarketcap | Meziroční růst cen | Americká lehká ropa WTI | Obavy z inflace | Certifikáty | Doporučení k obchodování | Prognóza | FTSE 100 | Evropské firmy | Služby | Dovednosti a vzdělání | Velké problémy | Technologie blockchainu | Google Play | Saxo Bank | Tuzemská ekonomika | Stochastický | Palladium | Americký Fed | Význam inovací | Představitelé ECB | Globální hospodářský růst | Ropa WTI | Dění na finančním trhu | Micron | Tipy na zajímavé akcie | Výsledek hospodaření | Simon Peters | Lockheed Martin | Kurzový vývoj eura | Bankovní rada ČNB | Technická analýza páru USD/JPY | Největší světové ekonomiky | Americké ekonomiky | Růst akciových trhů | Představitelé ČNB | Developeři | ZEW index | NFP report | Kurz eura k dolaru | Dolar dnes | Hlavní německý akciový index DAX | Krypto trh | Valná hromada | Kapitál | Růst trhu | Pozornost investorů | Burzy | Norwegian Cruise | USD/EUR | Ceny elektřiny | Prodeje aut | Kontrakty na ropu | Americký prezident Joe Biden | Discord | Fondy obchodované na burze | Cestování | Reálné ekonomiky | Investování do kryptoměn | USD | Koronavirus v USA | Odliv kapitálu | Německé HDP | Bond | Broker | Analytik Saxo Bank | Current Ratio | Upravený zisk | Tempo hospodářského růstu | Technická analýza | Cash flow | Proražení | Aktuální očekávání | AEX | Vliv růstových odvětví na ekonomiku | Nákup plynu | Stav devizových rezerv | Mladší generace | Posílení koruny | Deficit zahraničního obchodu | Prodávat akcie | Plány | Export | Změna klimatu | Banka Goldman Sachs | Na burze | Nové mutace | Trh s nemovitostmi | Americká média | Ant Group | Viceguvernér ČNB | Jestřábí komentáře | Investiční analytik | Výnos desetiletého dluhopisu | Inflace v České republice | Globální krize | Cena americké ropy | Biotechnologie | App Store | Prodej automobilů | Analýza USD | Ruská společnost | Členka Rady guvernérů | Vládní opatření | Energetická společnost | Komise pro cenné papíry (SEC) | Maďarsko | Šok | Index volatility CBOE | Investice do robotiky | Hodnocení současné situace | Růst výrobních cen | Riziková averze | Očištěný čistý zisk | Růst deficitu | Klimatické změny | Evropská inflace | Průměrná volatilita | DJI | ByteDance | Split | Price-to-Earnings | Trh s ropou | FedEx | Čekající příkazy | Ekonomická aktivita | Garance | Spekulovat | Regulace | Kofola | LMT | Měnový fond | Akcie Exxon | Chainalysis | Česká zbrojovka | Snižování úroků | Inflační spirála | Akcie roku | Širší index S&P 500 | Pověst | Pozitivní signál | Ruský prezident | Tempo zdražování | Xiaomi | Budoucí vývoj | Zámořské indexy | Středoevropské měny | Komoditní sektor | UniCredit Bank | Daňové škrty | Výsledek inflace | Tržní trendy | Úroková sazba | Objemy obchodování | P.A. | Patria Online | Sazby hypoték | Avast | Kapitálový trh | Identifikace růstových odvětví | Dovoz | Nasdaq Composite | Dillí | Unie | Zvýšení sazeb | GBP/USD | Zprávy o trhu | Zvednutí sazeb | Rekordní růst | Vládní výdaje | NextEra | Velikost fondu | Panevropský akciový index | Akcie Google | Vyšší náklady | Instagram | Lenovo | Dovednosti | Uhelné elektrárny | Nikkei | Obchodování na finančních trzích | Měnový pár EUR/USD | Nervozita | Politická situace | Vývoj měnového páru | Zasedání FOMC | Doji | Akcie Mastercard | Dot plot | Data z amerického trhu práce | Prezidentské kampaně | Pozitivní zprávy | Caterpillar | Čínské úřady | Investice do těžby | České hospodářství | Německé maloobchodní tržby | Krátká pozice | Zasedání Bank of Japan | Data z tuzemské ekonomiky | Největší ztráty | Válka na Ukrajině | Vklady | Cenové pohyby | 1 milion | Fincentrum | Výrobní ceny | Marek Mora | Výrobci elektromobilů | Investing.com | Elon Musk | Býčí sentiment | World Wealth | Kurz jüanu | Zpravodajská společnost | Vybírání zisků | Price-to-Earnings Ratio | Akciové indexy | Americký prezident | EUR/CZK | Zájem investorů | Myšlení | Akcie C3.ai | Rekordní zisk | Týdenní pivot | Euforie | Obavy z čínských elektromobilů | Dolar roste | Nigérie | Čínští výrobci | Tiff Macklem | Christine Lagardeová | Investoři | Malta | Index asijsko-pacifických akcií | Japonská Softbank | Portfolio | Fungování | Coca-Cola | Investovaný kapitál | Online nakupování | Podnikové dluhopisy | Nejistoty | Fidelity | Statistický úřad Eurostat | Německá průmyslová produkce | Zlepšení sentimentu | Euro Stoxx 50 | Evropská měna | Globální ekonomiky | Silné akcie | AMD | Přidaná hodnota | Richard Bechník | Zpřísňování měnové politiky | Média | Inflační čísla | Bitcoin ETF | Finanční instituce | Index PPI | Grayscale | Cenový růst | Nárůst ceny | Odeznívání inflace | Peter Tuz | Zisk | Bez rizika | Bias | Prezident | Vývoj průmyslu | CFRA Research | CAC 40 | Globální vývoj | Decentralizovaný systém | Futures na S&P 500 | Vyšší hodnoty | Inflace v lednu | Červencová inflace | NFT tokeny | Den obchodování | Dobrý nápad | Kvantitativní utahování | Situace na finančních trzích | Tencent (700) | Ruské ropy | Bank of England | Airbnb | Gary Gensler | Forward guidance | Commodity futures trading | Růst mezd v USA | Stephen Massocca | Evropské akcie | Zveřejnění zprávy | Uložení peněz | Kurz jenu | Raytheon | Boom | Vývoj sazeb | VIG | Ropné společnosti | Ministerstvo obchodu | Tiskové agentury | WSJ | Rostoucí ceny ropy | Zápis z posledního zasedání | Pesimismus | Transakce v digitálních měnách | BABA | Propad ceny akcií | BP | Cíl ČNB | Dvoutýdenní repo sazby | Snížení nákladů | Investiční | Nižší poptávka | Nízké úrokové sazby | Týdenní pivotní body | Růst ceny Bitcoinu | Rekordní růst sazeb | Daň z benzinu | Sestupný trend | Moderna | Silný růst | Americké centrální banky | Souhrn finančních trhů | Průzkum | Výkon společností | Bloomberg News | Ekonomický vývoj | Ekonom BHS | Tržní podíl | IEA | Odhad spotřebitelské důvěry | Výhody a rizika | Analýzy | Fiskální rok | Politická nestabilita | Akcie v Indii | Zdravotní péče | TTF | Klíčové společnosti | US500 | ExxonMobil | Zasedání Evropské centrální banky | Migrace | Current ratio | Přístup na burzu | Invesco | Demokraté | Jednotná evropská měna | Německý DAX | Hlavní události | Brusel | Tržní ceny | Podnikatelská aktivita v eurozóně | Patria | Nový kapitál | Analytik Purple Trading | UnitedHealth Group | World Wealth Report | Napětí na Ukrajině | Obchodní plán | Binance Markets | Vladimír Holovka | Úrok | Zvyšování úrokových sazeb v USA | Renaissance Technologies | Evropské ekonomiky | Implikace | Zpráva | P/E | Prémie | Cestovní ruch | Představitelé Fedu | Rozpočtová politika | LCID | Agentura Reuters | Vliv na ekonomiku | Obchodní ředitel | Česká měna | Tencent | Prodej | Onemocnění COVID-19 | Rok 2024 | Spotřebitelský sentiment | Investiční horizont | PFE | Martin Chovanec | Bohatý | Aktuální prognózy | Technologické tituly | Zasedání Fedu | Nové příležitosti | Janet Yellenová | Degiro | Ruské společnosti | Tržní kapitalizace | Hrubý domácí produkt (HDP) | Technický výhled trhu | Růstové akcie | Medvědí kanál | Index volatility | Jan Kubíček | Konflikty | Zdroje energie | Akcionáři | Viceguvernérka | JOLTS | Warren Buffett | RoboMarkets | Visa | S&P | Vedoucí představitelé | Lenka Treglerová | Kweichow Moutai | Vzdělání | Nová prognóza | Libra k americkému dolaru | Rizika a příležitosti | Úrokové sazby 3M PRIBOR | Obchodování | Zvýšení daní | Odvětví v ekonomice | ADR | Výrazné ztráty | Akcie BlackBerry | Legislativa | GBP | Vyšší ceny | Signál k prodeji | Aktuální obchodní příležitosti | Rozhodnutí soudu | Demografické znalosti | Rekordní hodnoty | Management | Centrální banky | Meta | Simon Property Group | Nákupy dluhopisů | Vývoj měnového páru EUR/CZK | Japonská vláda | XAU/USD | Zpomalení ekonomického růstu | Třída aktiv | Růst cen ropy | Dobré výsledky | Prezidentka ECB | Týdenní shrnutí | ZEW | Reakce centrální banky | Zprávy | Pandemie COVID 19 | TSMC | Guru | Zahraniční investoři | Nadšení | České firmy | Fenomén | Dolary | Murray | Fungování trhů | Nejlepší čínské akcie | BREAKING | Tokeny | Eurostat | Index STOXX Europe | Index Stoxx 600 | Averze k riziku | Oanda | Ruský rubl | Zpomalující inflace | Vývoj ceny bitcoinu | Prognózy ČNB | Deflace | Monitorování | Americký maloobchod | Hrubý domácí produkt | Investiční aktivita | Moskevská burza | Britský statistický úřad | Kristina Hooperová | Akcie v Evropě | Ceny ropy | Byty | Světové ceny ropy | Růst inflace | Společnost BBC | UBS | Šokující předpovědi Saxo Bank | xStation | Covid | PwC | Ceny Bitcoinu | Praha | Berkshire Hathaway | Další růst | Japonské ministerstvo financí | Cena ropy brent | Hospodářské cykly | Celkový trend | Airbus | Bydlení | Tržní úrokové sazby | 3M | Sazby v USA | Vyhlídky | Snížení DPH | Nejdůležitější události | Provozní výsledky | HKD | CZ | Evropské dividendové akcie | Listopadová inflace | Virgin Galactic | Měnová politika americké centrální banky | NATO | Marek Pokorný | Hudebních vydavatelství | Analýza trhů | Snižování cen | Dnešní data | Základní úrokové sazby ČNB | Volný čas | Pojišťovny | Udržitelnost | Míra | Odchod z Evropské unie | Angela Merkelová | Odhad inflace | Ukazatel Běžné likvidity | Firmy | West Texas Intermediate | Vláda USA | Kevin Tran Nguyen | Tapering | Petr Král | Depozitní sazby | Akciové bubliny | Digitální měny | Phillips 66 | RIOT | Index pařížské burzy | Akcie CK Hutchison | Kryptoměnové burzy | Současný trend | Nástroj | Výsledky | HUF | Tlak medvědů | Globální platební síť | Zdražování pohonných hmot | Dnes ČNB | Inflace v Česku | Odhady trhu | Výrobce letadel | Veřejné služby | EOS | ČNB Petr Král | Australský dolar | Nio | Suroviny | Jak fungují růstová odvětví | Uplynulý rok | Inflační tlaky | Minulá výkonnost | Siemens | Eurodolar | Midstream | Meziroční inflace v eurozóně | Zpřesněný odhad | Inflace v Rusku | Dluh rozvíjejících se zemí | Koruna | E15 | Komoditní měny | TIM | Výrazný pokles | Fundamentální analýza | BlackBerry | Petr Lajsek | Commodity Futures Trading Commission | Zajímavé akcie a ETF | Inflační tlaky v české ekonomice | Silný dolar | Cukr | Retracement | Včerejší obchodování | Kroky centrálních bank | Eli Lilly | Úpis nových akcií | Francie | Předpověď | Pokles HDP | Kurz dolaru | Shell | Onemocnění | Inflace v zemích Evropské Unie | Ant Financial | Bilance zahraničního obchodu USA | Propad | Ruská invaze | Společnost Verizon | OPEC+ | Pandemie nemoci COVID-19 | Ekonom IHS | Finanční domy | Sazby ČNB | Telegram | ProCent | Recese v Evropě | Stimulační opatření | BHS | Objem | HDP eurozóny | Údaje | Zvyšování mezd | Výkonnost | Globální dodavatelské řetězce | Zadlužení státu | Environmentální udržitelnost | Obavy z recese | Federální rezervní systém | Exxon Mobil | Obchodní války | Americká banka | Cenový šok | Klima | Saxo Bank Steen Jakobsen | Asie | Průzkumy | Technologické společnosti | Hospodářský růst v eurozóně | Dobrá finanční situace | Alibaba | Očekávání analytiků | Zákonodárci | Cenné papíry a burzy | Akcie Tupperware | Podnikatelská nálada | Výsledky průzkumu | Zvyšování napětí | Postavení na trhu | Čínské ministerstvo obchodu | Letní měsíce | Stablecoiny | Trendová čára | Malajsie | Spoření | Růst spotřebitelských cen v USA | Subvence | Převodník měn | Podíl nezaměstnaných | Regulátor | Automobilky | Shortovat | Hlavní indexy | Státní rozpočet | Abú Zabí | WMT | Poptávka po úvěrech | Sázka | Investiční platforma | Průmyslová výroba | Srovnávací základna | Britské libry | Bilion | Obchodování s akciemi | AMC | Aussie | Tempo růstu spotřebitelských cen | Pfizer | Obnovitelné zdroje energie | Studie | Blízký východ | Carry trade | Výsledky společnosti | Vývoj indexu volatility | Slabší koruna | Northrop Grumman | Ant | Průraz | Index S&P 500 | Cena plynu | Graf | Premiér Andrej Babiš | Instrument | Deficit | Odliv dividend | Bit.plus | Polsko | Kolaps | CFRA | Rio Tinto | Prognózy USD/JPY | Reakce trhu | Zbrojovka | Ropa Brent | Dolar vůči japonskému jenu | Patenty | Přehled | Cenová hladina | Bankéř | Nejlepší akcie | Short | Spotové ceny | Hypotéky | Distribuce | Současná situace | Lukáš Kovanda | Technické ukazatele | Aktuální hodnoty měny | Nájmy | Finanční operace | Přijetí | Zelené investice | Evropa | Nárůst cen ropy | Pár EUR/USD | Poptávka po bezpečných aktivech | Plyn | Změny na trhu | Česká spořitelna | Jackson Hole | Vládní dluhopisy zemí eurozóny | HUF/EUR | Redmond Wong | Investování v Číně | USD/PLN | OPEC | Zpráva o inflaci | Dílčí index | Zájem o bitcoin | Ukrajina | Kontext | Reálný HDP | Německý akciový index | Johnson & Johnson | Třetí vlna | Ceny zemědělských výrobců | Zveřejněná data | Dopady na ekonomiku | Americká centrální banka | Stavebnictví | Bezpečné útočiště | Čínský dovoz | Spotřebitelská nálada | Program nákupu dluhopisů | Dnešní makroekonomické ukazatele | Akcie včera | Maloobchod | Hospodářské oživení | Růst výnosů u dluhopisů | Oslabení amerického dolaru | Reuters analytik | Earnings | Zpomalení inflace | Americká společnost | Inflace v EU | Rostoucí obavy | Trump | Euroskupina | Dolarové likvidity | Španělská ekonomika | Dopady války na Ukrajině | High | Rostoucí trend | Hypoteční banka | Dow Jonesův index | Finanční krize | Index Dow Jones Industrial Average | Růst eura | Příznivé údaje | Andrej Babiš | Silnější dolar | Urals | Dubnová inflace v eurozóně | Pokles populace | Ekonomická situace | Michael Saylor | Novozélandská ekonomika | Vstupy | Indikace | Míra zisku | Obchodní strategie | Sójové boby | Inflace ve Spojených státech | Bitcoinové ETF | GBPUSD | Tým InstaForex | Ministerstvo energetiky | Obchodování s ropou | UBS Global | Provozní výnosy | Česká koruna | Vlna koronaviru | Problémy se subdodávkami | OECD | Růstový potenciál | Úrokový swap | Stříbro | Index pařížské burzy CAC 40 | CMA | Americký dolarový index | Dnešní fundamenty | Instituce | Mzdy v ČR | Dogecoin | Přeprodané oblasti | VTB | Restriktivní opatření | Chime | Dopady inflace | Bank of Japan | Poptávka domácností po úvěrech | Podnikatelská důvěra | Vývoj akciového indexu S&P 500 | Růst cen stavebních materiálů | Obchodování ETF | Úrokové sazby Fedu | Digitální měny centrálních bank | Spotřebitelské ceny v Británii | LNG | Čínský realitní sektor | Běžný účet | Býčí signál | Ekonom UniCredit Bank | Americké akcie | Ukotvení | Purple Trading Jaroslav Tupý | BBC | Silná ekonomika | AI.US | Oslabení koruny | Drahý kov | Spot | Reportované výsledky | Aktivita v americkém průmyslu | Telekomunikační společnosti | Ziskové marže | Kongres | Inflace v Polsku | Výdělky | Dunbar | Rozpočtový deficit | Divize | Pozitivní vliv | Vývoj měnového páru USD/JPY | Konference OSN o obchodu a rozvoji (UNCTAD) | PANW | Instacart | Zvýšení úrokových sazeb | Bez poplatku | Zvýšení sazeb ČNB | Evropská ekonomika | Růst výnosů | Moore Czech Republic | Time-Frame | Indikátor RSI | Jakub Matis | Akcionáři ČEZ | Zvýšená volatilita | Komise pro cenné papíry a burzy | Přehled o dění na světových burzách | Offshore | Německý HDP | Technologické firmy | Equinor | Trh | Akcie Advanced Micro Devices (AMD) | Otočení trendu | Ekonomické cykly | Komise | Koruny vůči euru | University of Michigan | Pokračování rally | Pád rublu | Války na Ukrajině | Zelený dluhopis | Oslabování amerického dolaru | Vládní podpory | Signál na akcie | Klesající trend | XRP | Pozornost | Výrazný růst | Rubl | Důvěra spotřebitelů | Equal weight | Nové byty | Příliv kapitálu | Země EU | Fed | Zahraniční obchod | Celosvětová poptávka | Index londýnské burzy | Korekce | Upozornění | Tržní prostředí | Spotřebitelská důvěra v USA | Dividendové akcie | Volby v USA | LIBOR | Buffett | Vývoj ekonomiky | Reopening akcie | Další rozvoj | Největší ekonomika světa | Pražské burzy | Automobilový průmysl | Stripe | Kapitálové zisky | Zveřejnění výsledků | Hlavní index čínských akcií | Galaxy Digital | Objem akcií | Konkurenceschopnost | Dopad na trhy | Kanada | USDT | Indikátory sentimentu | Volná pracovní místa | Aukce | Výkon společnosti | Generali Investments | Yahoo | Růst spotřebitelských cen | Oživení české ekonomiky | Zahájení ruské invaze na Ukrajinu | Swingové minimum | Ruské úřady | Posílení dolaru | ANO | Výhled pro EUR/USD | Ceny zboží | Americké zásoby ropy | Platforms | Kupní cena | Prognóza ČNB | Finanční problémy | VZ | WIG | Poměr P/E | Znalost | Rating | Trumpova administrativa | Prezident Joe Biden | Dezinflace | Alligator | Globální diverzifikace | Otevření obchodu | Dolar k japonskému jenu | Ebury | SNB | TikTok Global | Nejistota | Microsoft | Trh dnes | Maxim Manturov | USD/CHF | Příležitosti | Omezení COVID | Pohled do budoucnosti | Chase Investment Counsel | Nejlepší biotechnologické akcie | GME | Růst tržeb | Hodnota investic | Vládní dluhopisy | Data z USA | Evropské obchodování | HDP v eurozóně | Daňové úlevy | Workhorse kryptoměny | Makroekonomické údaje | Inflační vývoj | Commission | Spotřebitelská inflace | Defi | Akcenta | Databricks | Sell | Správci aktiv | Demokratické strany | Pokles sentimentu | Důvěra v průmyslu | Mistrovství | LYNX webinář | Kurz dolarů | Peugeot | Exporty | Dražší energie | Drahé energie | Ekonomické problémy | Důvěra | Obchodování s Čínou | Pravděpodobnost | Obchodní ředitel XTB | Vývoj eura | Markets | Index Nasdaq | Decentraland | Starlink | Meziroční růst HDP | Obchodní praktiky | Příjmy z ropy | Coinmate | Akcie Exxon Mobil (XOM) | Domácnosti | Pokles úrokových sazeb | Japonsko | Agentura AP | Spotřební zboží | Soukromí investoři | Trendové linie | MicroStrategy | Výpadky | Rizikové investice | Objem obchodů | CFTC | FIAT | Bit.plus Martin Stránský | Tomáš Pfeiler | Silný propad | Vývoj dolaru | Invest | Vlny koronaviru | Gazprom | Centrální banka | Exxon | Andrew Bailey | Tomáš Kudla | Zemní plyn | Tržní sentiment | Kurzový vývoj | Německo | Index PMI | Životní prostředí | Inflace v Británii | Překoupenost | Měny&Sazby | Útok na Ukrajinu | Akcie na evropských trzích | Německý Ifo index | Dopad na ekonomiku a spotřebitele | QE | Twitter | Odhad vývoje HDP | Optimistický signál | Zasedání americké centrální banky | Velké zisky | Makroekonomické ukazatele | 3M PRIBOR | Akcie Advanced Micro Devices | LYNX | Krach | Ovlivňování inflace | Activision | Hotovost | Instant Trading EU Ltd. | Donald Trump | Spotová cena | Čistý zisk | Jádrová inflace | Americká průmyslová produkce | Jiří Tyleček | Ping An Insurance | Abu Dhabi National Oil Co | C3.ai | Rumunsko | Centrum | Walmart | Životní náklady | Společnosti | Nové akcie | Fundamentální faktory | Zpomalení ekonomiky | Ekonomika sdílení | CL | Sazba ČNB | Problémy s počasím | JPMorgan Chase & Co | Nájemné | Energetický sektor | Počet zákazníků | Severomořská ropa | Kartel OPEC | Podnikatelé | Pandemie covidu | ConocoPhillips | Kdo řídí demografické změny? | Růst spotřebitelných cen | Bankovní tituly | Grafy | Americký státní dluh | ING | Inflace v ČR | Míra úspor domácností | Nárůst objemů | Pojišťovna VIG | Globální index | Vice | Zdražování potravin | Splátky úroků | Zprávy a analýzy | Erste Group | Aukční síň | Fúze a akvizice | Snížení schodku | Index frankfurtské burzy | Aktivum | Zprávy a události | Společnost XTB | Česká republika | Snížení odměny | ČNB Aleš Michl | EUR/HUF | CZK | Reuters | Úspory | Globální ekonomické zpomalení | Konjunkturální průzkum | Ruský plyn | Dnešní výsledky | ETC | Kov | Překoupené zóny | Spotové bitcoinové ETF | Baidu | Starší populace | Nedostatek surovin | Situace | Chevron | Výše investice | Další drahé kovy | Kompozitní index | Důvěra v eurozóně | Index nákupních manažerů | Bilance běžného účtu | Škoda | Guvernér Michl | Impossible Foods | Stablecoin | Letecká společnost | Státní dluhopisy | Analytici | Americký dolar | Inovační potenciál | The Sandbox | Depozitní sazba | Kurz koruny | Vrcholy | Steen Jakobsen | Výrobní aktivita | Globální akciový index MSCI | Souhrnný index | VaR | Trinity Bank Lukáš Kovanda | Basic Attention Token | Palo Alto | Nové zakázky | Rekordní maximum | Zakladatel | Cyklus růstu | Předseda | Wealth | Platební prostředek | Finanční trhy dnes | Equity | Viceprezident | Provozní zisk | Růst v Číně | Utahování měnové politiky | Dluhopisy | ROTE | Fintechy | Poměr P/B | Wedbush Securities | J&T | Lukáš Raška | Míra inflace v Evropské unii | Podrobný pohled | Traders | Tržby | Korunové sazby | Růst mezd | Nejlepší akcie 2022 | Evropská unie | DPA | Boeing | Cvičení | Stagnace | Příkaz | HDP v USA | Analytik J&T | Ekonomiky | Příjmy a výdaje | Finanční systém | Indikátory ekonomického sentimentu | Online prostředí | Nižší růst | Rozpočet | Negativní dopad | Fiskální stimul | Evropské banky | Dobrá nálada | Google | Apple | Libra | Kurz české koruny | GameStop | Zvýšení základní úrokové sazby | Nákup akcií | CFD | iShares China Large Cap UCITS ETF | Šokující předpovědi Saxo | Slabší euro | Nová data | Dotace na elektromobily | Dopad na ekonomiku | Cena akcie | Růst ceny zlata | Životní úroveň | Dow Jones Industrial Average | Švédsko | Americké ministerstvo obchodu | Nakoupit akcie | Analýza trhu | Zvýšení základní sazby | FTSE | Akcie Pfizer (PFE) | Oslabování měn | Polská inflace | Odezva finančních trhů | Financovat | Fond | Příprava | Proinflační rizika | Investiční rozhodnutí | Pohyby na trhu | Ztráta | Vysoké inflace | Americké vlády | Hlavní akciové indexy | Podnikatelská aktivita v USA | Pandemie nemoci | Říjnová inflace | Čeští spotřebitelé | AMD.US | Ruská invaze na Ukrajinu | Cena práce | Arm | Jednání ECB | SatoshiLabs | Federal Reserve | Alibaba Group | ECB | Nový rekord | Čínské ministerstvo | Ceny komodit | Úroky | Refinitiv | Čínský růst | Americký průmysl | NAFTA | Portu | ROE (Return on Equity) | Cena | Silné oživení | Investiční banky | Toshiba | Předstihové ukazatele | Dopady pandemie covidu | Půlení bitcoinu | ERÚ | Prudké zdražování | Kofola ČeskoSlovensko | Evropský maloobchod | Roční výnos | WisdomTree | Akcie 2022 | Silný trh | DOT | Partners | Nastavení měnové politiky | Moneta | Air | Americká centrální banka (Fed) | Dočasné zrušení daně | Přenos | NCLH | Izrael | Ceny akcií | Vyšší riziko | TABAK | Euro STOXX | RBI | S&P500 | Analytik Raiffeisenbank | EBay | Ceny zemního plynu | Ruský trh | Česká ekonomika | Čínská ekonomika | Vývoj kurzu koruny | Institucionální investoři | Cla na dovoz | Pokles úroků | Ceny | Euro vůči dolaru | Kurzy | Moskva | Technologie | Vysoká inflace | Energetická krize | Hypoteční sazby | Finální odhad | ČNB | Přehřátý trh | Dluhy | Ranní okénko | Investujeme | Jiří Rusnok | Agentura Bloomberg | USD/CZK | SNY | Vydání nových akcií | Pokles | H&M Group | Konkrétní plán | Přehled kurzů | Německá kancléřka | Výběr zisků | Margin | Large Cap | Makroekonomická situace | Úmrtnost | Vývoj akciového indexu | Konsensus | Americký trh | Situace na trhu práce | Zahraniční společnosti | Biogen | Tencent Music | Maloobchodní tržby | Erste | JPM | Inflace v listopadu | Daňová sazba | Pravidla obchodního systému | Charles Schwab | Dočasné zrušení daně na benzin | Švýcarská centrální banka | Jan Vejmělek | Akcie Tencent | Velké zadlužení státu | Měnová politika | Poplatek | Moody's | Guvernér | Kultura a hodnoty | Platební bilance | Rabobank | NBP | Makro | Banka | Index ISM | Tržní očekávání | Americký dolar vůči japonskému jenu | Libor Ostatek | Tuzemská inflace | Americká ekonomika | Snížení sazeb | Koruna dnes | ISM indexy | NVDA | Odpor | Coinbase | Drahé kovy | Evropská centrální banka | Oživení ekonomické aktivity | Obchodník | Letadlo | Silnější euro | První fáze | Abú Dhabí | Akcie týdne | Stabilita sazeb | Projekt Dunbar | Plynárenská společnost | Finanční prostředky | Close | Býčí trh | PVM | Alibaba Group Holding | COVID-19 | Tokio | Trh práce v USA | Posílení polského zlotého | Data z reálné ekonomiky | Odvody | Futures kontrakty | Ekonomické vyhlídky | BoE Andrew Bailey | Údaj NFP | ISIN | Tempo poklesu | ROE | BHS Timur Barotov | Indikátor | Index cen | Vládní koalice | Rizika | Růst ceny | Finance | ISM | Index PX | Čínská vláda | Analytika | Daně | Lídři | Pivot | Kryptoměna | Posilování kurzu koruny | Tweety Elona Muska | Epidemiologické situace | Růst cen nemovitostí | Zprávy z trhů | Pokles indexu | Ekonomické faktory | Růst výroby | Zásoby ropy v USA | Výzkum a vývoj | Alibaba (BABA) | Momentum | Pozitivní sentiment | Ekonomické údaje | Akcie Shell | Příjmy společnosti | CBOE | Zvýšení inflace | Nvidia (NVDA.US) | Vývoj ceny ropy WTI | Vývoj inflace | Růst zisků | Analytik Trinity Bank | Zisky | HICP | Shanghai Composite | Vládní politika | Analytik XTB | Globální trhy | Konsenzus | Zboží dlouhodobé spotřeby | Historické rekordy | Americký index S&P 500 | Vliv carry trade | Fox Business | Velký růst | Bývalý prezident | IMPOSSIBLE | Prodávající | ACEA | CK Hutchison | Růst světové ekonomiky | Situace na trhu | Akcie NIO | TradingEconomics | Čínské přístavy | Swap | Rozpočtové politiky | Miliardy eur | Voda | Vývoj HDP | Kryptotrh | Ekonomiky eurozóny | Inflační očekávání | Ustupující inflace | Množství peněz | Komise pro cenné papíry a burzy (SEC) | Ethereum Classic | Vyšší sazby | Ratingové agentury | Společná měna | Cena zlata | PMI ve výrobě | Předpokládaný zisk | HSBC | Vliv na rozvoj měst | Výkyvy trhu | Indexy pohyb | Pullback | Tržní síly | Snižování rizika | Invaze | Vývoj měnového páru GBP/USD | Rizikové averze | Obchodníci | Fincentrum & Swiss Life Select | Trinity Bank | Přecenění | Breakout | Přeprodané zóny | Rusko-ukrajinský konflikt | Capital | F-35 | Navýšení kapitálu | Velké zadlužení | Měnové intervence | Růst cen | Bull | Společnost Chevron | Statistici | Philadelphia Fed | Saxo | Banka Morgan Stanley | Turecké liry | Cenový pohyb | OctaFX | Měkké přistání | RSI | Technologický Nasdaq | Ruský ministr financí | Dovoz oceli | Delaware | ERA | Kultura a náboženství | Repo sazby | Dash | Reporty | Důležité aspekty růstových odvětví | Poptávka | EUR/MWh | IFO index | Financování | Analytik J&T Banky | Regulace a legislativa | Konsolidovaný čistý zisk | ČSÚ | Zvýšení základního úroku | Růst čínské ekonomiky | IoT | ECN | Ursula von der Leyenová | Historická minima | Internetové společnosti | Výrobce čipů | Technologické inovace | Čína | Omezení dodávek | Akcie AMC | Alphabet (Google) | Historické maximum | Americká lehká ropa | Otevírání ekonomiky | Růst HDP | Pokles ekonomiky | Růst úroků | Americké banky | Pivotní body | Obchodovat | Republikáni | Úrokový diferenciál | Globální poptávka | Co jsou demografické změny? | Poslanecká sněmovna | Investiční poradenství | Náklady na práci | Expobank | FRED | Více riskovat | Americké akciové trhy | Line | Sociální síť | Dividenda | Akcie technologických firem | MIFID | Výsledky hospodaření | FT | Odklon od rizikových aktiv | Přispění vlád | DAX | Růst produktivity | Ekonomický růst Číny | Technologický vývoj | Obchodování na akciových trzích | Louisiana | Pokles zásob | Freedom Finance | Průměrná mzda | Dolarové sazby | Dnešní čísla | Pokles trhů | Koncentrace | ZTE | Micron Technology | Hospodářský růst | Medvědi | Klouzavý průměr | Prezident Fedu | Tržní sazby | HSBC Holdings | Payrolls | Vyšší daně | Cena severomořské ropy Brent | Odhodlání | Spotřebitelské ceny v Česku | Palo Alto Networks | Zrušení daně na benzin | Akcie Gamestop | Tony Sycamore | Bohumil Trampota | FinTech | WTI | Standard & Poor's 500 | Platební síť | Bod | Miliardy korun | Podmínky na trhu | Shares | Zisk společnosti | Bydlení v Evropě | NetEase | Holubičí postoj | RBNZ | PRIBOR | Joseph Chamie | Kapitálové trhy | Pokladniční poukázky | Pohřeb královny Alžběty II. | Spready | Reserve Bank of Australia | Charlie Munger | Americké maloobchodní prodeje | Únorová inflace | HDP | ROCE | Společnost Stripe | O2 CR | Americká měna | Diverzifikace portfolia | Pracovní síla | Nord Stream | Vývoj měn | Spotřebitelské ceny v ČR | Problémy | OCI | Ziskovost | Americké ministerstvo obrany | Bankéři | Technology | Deutsche Bank | Měny regionu | Zahraniční firmy | Cena ropy | Hlavní akciový index | Participace | Nižší výdaje | Firma | Inflace | Ocel | Advanced Micro Devices | Analytik trhů | Drobní investoři | Marže | Vývoj indexu volatility VIX | Německá ekonomika | Statistiky z trhu práce | Státy EU | MarketResearch.com | Polygon | Josef Košťál | Koruna zpevnila | Předběžné výsledky | Tweety | Fiskální politika | Devizový trh | Načasování | Dotace | Mírná korekce | Alphabet | Struktura | Úroková sazba měny | Demografické faktory | Hlavní index PX | Omyl | Zkušenosti | Ropa | Optimismus | Ether | Ekosystém | Zdražování bytů | Demografické trendy | Představitelé centrální banky | Tuzemský HDP | Signály | Omikron | Přizpůsobovat se | Rezervy | Hlavní index londýnské burzy FTSE 100 | Ekonomická rizika | Spotřební daně | Akcie Lucid Group | Výrazný růst cen ropy | IHS Markit | Ekonomické recese | Statistiky | Náklady na obchodování | Raiffeisenbank a.s. | Restrikce | Stoxx 600 | Výprodej | Akcie padají | Tradingová analýza | MPSV | Cla USA | Bali | Tržby z průmyslové činnosti | Diverzifikovat | FX | Ben Bernanke | Americká Komise pro cenné papíry | Rozhodování | Blizzard | SushiSwap | Mobilizace | Facebook | Indická rupie | Snížení spotřební daně | RUB | Tým RoboMarkets | Američané | Kurz | Forexu | Nancy Pelosiová | 256/2004 | Unicredit | Ropa a Plyn | EMA | Dnešní PMI | LMT.US | Výrobce sportovního zboží | Zasedání amerického Fedu | Globalizace | TASS | Litecoin | Poptávka po čipech | Rozkolísaný | Fibonacciho retracement | UST | Freedom24 | Dolar | IPO roku 2022 | Guvernér ČNB Aleš Michl | FDX.US | Hliník | Růst dolaru | BH Securities | Hodnoty měny | Liberbank | Euro | Oracle | Naše prognóza | Negativní vývoj | Předpověď ceny bitcoinu | Společnost Amazon | Makroekonomické faktory | Obchodní aktivita | ANZ | Vývoj inflace v USA | Akcie Alibaba (BABA) | Agentura DPA | JP Morgan | FBTC | Byznys | Čínský vicepremiér Liou Che | Ministři energetiky | Kukuřice | Debata | NortonLifeLock | Deficit státního rozpočtu | Indikátor důvěry | Activision Blizzard | Capgemini | Investujte | Nálada na globálních trzích | Měď | Burzovní debut | Proinflační | UCL | Inflace cen | Rozvíjející se trhy | Obnovení důvěry | Více volatilní | AUD | Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb | Binance | Obchod | Dividendový výnos | Výnosy státních dluhopisů | Japonský Nikkei | ishares China | Federální rezervní banky | Poskytování hypoték | Commodity | Breakout Trader | Zpomalení růstu | Christine Lagarde | Počet obyvatel | Predikce | Fibo | Santa Claus Rally | Růst ekonomiky | Navýšení úrokových sazeb | Analýza poptávky na trhu | Propad cen akcií | Světová obchodní organizace (WTO) | Prima | Citigroup | Zahraniční kapitál | Ekonomové | Softbank | Rozkolísanost trhu | Čínský vývoz | Promsvjazbank | Hospodářství | Stagflace | Rada ČNB | Směřování FEDu | Etoro | Útok Hamásu | Ohlédnutí | Indexace | EV | EU | Míra nezaměstnanosti v Británii | EBITDA | Správa železnic | ROIC | Deficit federální vlády | LPL Financial | Zájem o riziko | Miliardy | Pohřeb královny Alžběty | Rozpočtové schodky | Ministerstvo financí | Ranní komentář | Pokles zlata | Ranní glosa | Setkání ministrů financí eurozóny | Průmyslové ceny | Intermediate | Globální akciový index | Zprávy o měnové politice | Tržní hráči | Společnost ExxonMobil | Spojené státy | Zisková marže | Cenové stability | Zasedání ECB | Gamble | Portfolia | Tesla | Převis | Další kryptoměny | Odhady PMI | Kurz domácí měny | Expert | Výkon dolaru | Koronavirové krize | Úrovně rezistence | Vývoz | Komerční banka | Světové finanční krize | Týdenní zpráva | Regulace trhů | Týden na akciových trzích | Samsung | Recese | Index strachu | Index relativní síly (RSI) | Vyjádření představitelů | Porovnání meziroční inflace | ASML | Výrobní inflace | WP | BIS | Německý ZEW index | Bank of Canada | Čisté krátké pozice | Chuť riskovat | Fondy obchodované na burze (ETF) | CZK/EUR | Silicon Valley | NZDUSD | xStation 5 | Napětí na Blízkém východě | Analytik Portu | Index Dow Jones | Britská ekonomika | Digitalizace | Společnost IHS Markit | Eskalace konfliktu | Kyjev | Mzdové požadavky | Pandemie | Počet nových žádostí o podporu | Inflace v Německu | Sekce měnové | Symetrický trojúhelník | Spekulace | Denní graf | Meziměsíční inflace | Guvernér BoE | Koronavirové pandemie | Globální finanční krize | Růstový trend | Štěpán Křeček | Internetové firmy | Cardano | Odliv peněz | Ministři | Prudký propad | Ceny benzínu | Změna politiky | Kapitálové výdaje | Matěj Široký | Desetileté dluhopisy | Tržby v eurozóně | Pin Bar | Kurz eura | Akciový trh v Hongkongu | Americké ministerstvo práce | Politické riziko | Členské státy | Jak chránit úspory | Počet volných míst | Čínské indexy | Přístup ke zdravotní péči | Silné euro | Ceny energií | Washington | Dávky v nezaměstnanosti | Ceny potravin | Lenka Kalivodová | Rychlý růst mezd | Intel | Míra inflace v Rusku | Meziroční míra inflace | Japonský jen | Směr trhu | Ticker | Dostupnost bydlení | Základní sazby | Řízení růstových odvětví | Úspěchy | Analytik Komerční banky | Ruská plynárenská společnost | Kiwi | Virtuální mince | Averze vůči riziku | Denní změna | Vyšší volatilita | Prezident Donald Trump | Kancléřka Angela Merkelová | Budoucí směr | Rostoucí inflace | Doporučení Koupit | Očekávané události | Technologický sektor | OSN | Seznam brokerů | Panika | Výkon amerického dolaru | Výrazný pohyb | Emise dluhopisů | Plánování | Předpovědi Saxo Bank | Cena elektřiny | Purple Trading Petr Lajsek | Předpovědi | Podíl špatných úvěrů | Global Wealth Management | Vyhlídky americké ekonomiky | Analytické společnosti | Mince | CSI China | Tomáš Raputa | Investiční stratég | Zásoby ropy | Evropské méně | Ceny plynu | Světové ekonomiky | BASF | Benzín | Ministr financí | Channel | Leonardo | Rostoucí ceny | Trend | Akcie a ETF | Shrnutí obchodování | Investiční poradce | Inflace v Evropské unii | Pokles sazeb | Dow Jones Industrial | Meziroční inflace v září | Exponenciální klouzavý průměr (EMA) | Akciové futures | Oslabení | Časový rámec | Americký dolar k japonskému jenu | Pokles akciových trhů | Míra inflace | Verizon | Poptávky po ropě | Platforma | Evropský statistický úřad | Energetika | PBOC | Spotřebitelská důvěra | MMF | Soukromý sektor | Náklady na úvěry | Zlato (XAU/USD) | Nárůst volatility | Spotify | Ekonomický výhled | Finanční ukazatele | Nařízení | Americká cla | Míra nejistoty | Sazba hypoték | SWIFT | Oblasti umělé inteligence | Poskytování úvěrů | Schodek | Americký Senát | Farmaceutické společnosti | Převody peněz | Invaze Ruska | BTC | Bankovní sektor | Indexy | Citi | Vydání zprávy | Zvyšování sazeb | Kurz akcie | Odborníci | Oživení poptávky | Vliv směnných kurzů | Mizuho | Obchodované akcie | Severomořská ropa Brent | Odkup akcií | Zpřísnění měnové politiky | Výrobní PMI | Finanční polštář | Mezinárodní měnový fond | Baterie | Japonská měna | Gold | Česká národní banka (ČNB) | Korporace | Průmysl | Očekávané výsledky hospodaření | Investovat do zlata | Bazický bod | Očekávané výsledky | Lehká ropa WTI | Úroveň supportu | Investování do akcií | Napjatá situace | Emise akcií | Rychlý růst trhu | Tempo růstu | České mzdy | Meziroční růst spotřebitelských cen | Bankovnictví | USD index | Nadhodnocení | Pohonné hmoty | Zpracovatelský průmysl | Biliony | Divergence | Zdražování energií | Celkové provozní výnosy | ETF | Axie Infinity | Vlády | Akcie klesají | Investujte do akcií | Akciové trhy | Jeremy Hunt | Kurzy měn | Zajímavé akcie | Překoupené podmínky | Myšlenka | Moneta Money Bank | UnitedHealth | Varování | Obchodní bilance | Guidance | Hospodářské soutěže | Úsilí | Počty nových žádostí o podporu | Družba | Reinvestování | Snížení volatility | Údaje o nezaměstnanosti | APP | Kurz amerického dolaru | Obchodní aktivity | Tomáš Holub | Peněžní zásoby | Cykly | Diem | ECB Christine Lagardeová | Národní bezpečnost | Long | Rally | Bankovní rada | Telekomunikace | Vysoké výnosy | Recese v USA | Pojišťovna | Macron | Výrazný propad | Zasedání České národní banky | Nálady na trhu | Japonský index | Členství v EU | Bear | Dlouhodobý úspěch | Výplatní poměr | Investiční doporučení | Reposazba | Chris Williamson | Aktiva | Pokles inflace | Klid | Osobní příjmy | SXXP | Použití finanční páky | Americké akciové indexy | PDD | Prodejní tlak | Ceny v zemědělství | Cenový strop | Růst zaměstnanosti | NextEra Energy | Problémy v dodavatelských řetězcích | České měny | Investiční kapitál | Investiční možnosti | Výnosy z dluhopisů | Jednoduchý klouzavý průměr | Tuzemský průmysl | Vývoj trhu | Index londýnské burzy FTSE | Úrokové sazby ČNB | Business | Členské země WTO | Evropští investoři | Nastavení sazeb | Podíl na trhu | Komise v přenesené pravomoci (EU) | Pozitivní trendy | Indikátory | Akcie herních vývojářů | Růst cen akcií | Slábnoucí dolar | Zdanění | Základní úrok | Pokles cen | TikTok | Cena práce v USA | Překvapení trhu | Citadel | Algoritmus | LPR | Plynárenské společnosti | Akcie Nvidia | Čínská centrální banka | Veřejný dluh | Tempo růstu ekonomiky | Obchodní operace | Jan Procházka | Poptávka investorů | Zvedání úrokových sazeb | Kurz rublu | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti v USA | Fintech Klarna | Program kvantitativního uvolňování | Čínští investoři | Výsledky voleb | Vývoj kurzu | Inovace | Long signál na akcie | Zdravotnictví | Energetické krize | Obchodní rozhodnutí | Počet akcií | Ole Hansen | Long signál | Zpětné odkupy | NZD/USD | Čínské akcie | Riziko ztráty | Ministryně financí | Technologický pokrok | Bezpečnost | Indický premiér | Jihoafrická republika | Sentix | Trhy dnes | | Japonské úřady | Indexy PMI | Pochybnosti | Mateřská společnost | Truflation | Nemovitosti v Česku | Westpac | Členské země | NAST | Riziková aktiva | Německé společnosti | Trinity | Nájemní bydlení | Stratég | Snížení nákupu aktiv | Prodeje automobilů | Známky oživení | Pokračování poklesu | Majetek | Ekonomika eurozóny | Týdenní zpráva z FOREX trhu | Purple Trading | Automatizace | Řetězce | Zisk na akcii (EPS) | Dividendové akcie 2020 | Zrychlení inflace | Sentiment | Short pozice | Země WTO | Stoxx Europe 600 | Silná konkurence | Breaking | Investiční fondy | Růst úrokových sazeb | Dubnová inflace | Největší pokles | Politika | Profesionální investoři | Koš | Konkurence | IBIT | Přístup k antikoncepci | Nálada na trhu | Commodity futures | PLN | Kapitalizace | Vyjádření analytiků | Komoditní stratég | Rentabilita | Míra nezaměstnanosti | Reálné výnosy | Komunikace | Ceny průmyslových výrobců | Konsensus trhu | Burza Binance | Indikátor MACD | MAM | Plodnost | Strach z inflace | ECOFIN | BHP | Pravidla hry | Jak investovat | Martin Gürtler | ETF společnosti BlackRock | Poplatky | Forint | Nálada podnikatelů | Úrovně supportu | Velká Británie | Evergrande | Německý průmysl | Zprávy z krypto | Makroekonomická data | PLN/EUR | Výnosy amerických dluhopisů | Další vývoj | Citibank | Anton Siluanov | Banky na Wall Street | Zasedání FED | Pokles průmyslové výroby | Akcie Exxon Mobil | Puma | Členové bankovní rady | Objemy obchodů | Úrokový výnos | Rozpočtový deficit USA | Investování do ETF | Optimismus investorů | Return on Equity | Nálada | Aktivita ve službách | Quant | Geopolitická rizika | Materiály | Indie | Letectví | Nákupy | Měnové páry | Energetická krize v Evropě | Technologické akcie | Obchodní spor | Technologičtí giganti | Měnové politiky | Snížení základní úrokové sazby | Výrazná inflace | Zklamání investorů | Hlavní rizika | Přísná měnová politika | Krátkodobý vývoj | Aktuální Price Action | Index volatility VIX | Martin Stránský | Dnešní ekonomický kalendář | Výprodej akcií | Inflace v české ekonomice | Ekonomika | Vývoj hlavní úrokové sazby | Pohyb ceny | Workhorse | Výnosová křivka | Historická maxima | Ekonomická data | Stratég Saxo Bank | Elektřina | WTO | Ruská společnost Gazprom | Situace v průmyslu | Citelné zdražování | Sankce | Commerzbank | Varianty koronaviru | Zhodnocení | Obchodování s futures | Spořící účty | Poradenské společnosti | Ceny zlata | Výhled | Velmi volatilní | Index technologického trhu | Prodejní cena | ZEN | Analytik skupiny | Auta | Americký akciový index | Komerční banky | GBTC | Americké ministerstvo | Spojené státy a Čína | Timur Barotov | Americký trh práce | Indexové ETF | Deriváty | Ethereum | Čínský vicepremiér | Investiční prostředí | Japonská ekonomika | Vysoké ceny | Kótování | Kultura | Embargo | Bilance Fedu | Hry | Akciový index DAX | Glapinski | Odpovědnost | Investiční analýzy | Akcie Micron | Počty nakažených | Energetické společnosti | Sympozium v Jackson Hole | ONE | Tok kapitálu | Česká inflace | Zaměstnanci | Prezidentka ECB Christine Lagardeová | Jaromír Gec | Zlaté ETF | Evropský trh | Zpomalení růstu ekonomiky | ČNB dnes | Finanční trhy | Banka Creditas | Ropný kartel OPEC | Merkelová | Výsledek zasedání Fedu | Zlaté rezervy | Cyrrus | Dobrý výsledek | Burze | Data o inflaci | Expanze | Vyšší cla | Největší ekonomika | Nabídka a poptávka | Růst cen energií | Otevření ekonomiky | Hospodářský cyklus | Zvýšení produktivity | Fondy | Investiční příležitosti | Komise pro cenné papíry | Týdenní výkon | Fúze | IPO společnosti | Bílý dům | Situace v Číně | ČEZ | Austrálie | Cenové hladiny | Německé ekonomiky | USA inflace | Hrubá marže | Růst průmyslové produkce | Financial Times | Investor | Dopady pandemie covidu-19 | USD za barel | Philips | Kryptoměnová burza Binance | Nikkei 225 | Důchodový systém | Spread | Dodávky ruské ropy | Vývoj měnového páru EUR/USD | Katastrofy | Finanční údaje | GS | Výsledky maloobchodních tržeb | Dřevo | Rizika a výzvy | Krize | Price-to-earnings ratio | Akcie ropných společností | CBDS | Ceny ropy Brent | Riziko | Růst cen výrobců | Životní styl | Portál FXstreet.cz | Ukrajinská krize | Situace na trzích | Zlotý | Zpětný odkup akcií | Uvalení sankcí | G20 | Výrobci automobilů | Míra inflace v eurozóně | Slabá čísla | Pokles poptávky | Nákupní signál | Oslabení dolaru | Objednávky | Kurz libry | Navyšování cen | NFT | Slabší kurz | Zcash | Algoritmy | Člen rady guvernérů | Konzervativní strana | Prezidentské volby | Vratislav Zámiš | Elektrická vozidla | Základní úrokové sazby | Únorová bilance zahraničního obchodu | Nezaměstnanost | Trhy | Dolarový index | Silné měny | Deeskalace | Globální trh | Vývoj ceny ropy | Stabilita úrokových sazeb | Boj proti inflaci | Výrobci čipů | Akcie Intel | Nový cyklus | Poradci | Zrušení superhrubé mzdy | Sazby | Americké výnosy | Vliv demografických změn na ekonomiku | Daně na benzin | Akcie Tesla | Graf indexu | Dialog | Invaze Ruska na Ukrajinu | Ředitelka | Lucid | Generální ředitel | Exinity | Devizové rezervy | České vlády | Sázky na pokles | Investiční tituly | Cíle | Politická rozhodnutí | Burza | Provozní náklady | Ceny dluhopisů | Ekonomický kalendář | Index MSCI | Guvernér Rusnok | První odhad | TRON | Americká inflace | Rozvoj | Zvyšování úrokových sazeb | Investovat do akcií | Exponenciální klouzavý průměr | Zvýšení úrokových sazeb ČNB | Růst cen komodit | Klouzavé průměry | RBA | Likvidita | Šéf polské centrální banky | Cenová bublina | Žádosti o podporu | Reinvestice | Výprodeje | Průměrná míra inflace | Druhá největší ekonomika světa | Porsche | Rozhovor | Dlouhá pozice | Spotřeba domácností | Výrobní ceny v USA | Transakce | Volatility trhu | Březnová data | Slabší dolar | Dnešní údaje | Měny | Tencent Music Entertainment | Trh s kryptoměnami | Snížení úrokových sazeb | Akciový trh | Vývoj koruny | Sankce proti Rusku | Kdo to řídí | Růst cen potravin | Sezónnost | Uhlí | Bělorusko | Růst nezaměstnanosti | MasterCard | Vzestup inflace | Přístup k měnové politice | Hodně peněz | Zaměstnanost | Slovensko | MNB | Profitovat | Hedgeový fond | Glencore | Philadelphia Fed Business Outlook | Energie | Analytici společnosti | Instant Trading EU | Roklen | Pasivní příjem | Zpravodajství | Jamie Dimon | Michal Brožka | Inflace v březnu | IPO roku | USDX | BTC/USD | Jádrová inflace v eurozóně | BHS Štěpán Křeček | Cykličnost | Ekonomický cyklus | Dividendy | Měna | XPeng | Jasný signál | The Wall Street Journal | Renminbi | HoReCa | Finanční sektor | Daňové příjmy | Příležitosti k nákupu | Pracovní síly | Oslabení eura | David Marek | Zásoby benzinu | Silný pokles | Trader Workstation | Uvolnění měnové politiky | Futures trading | Sympozium | MSCI | Australská ekonomika | Thomson Reuters | Nákupy centrálních bank | Index podnikatelské aktivity | Výnosy | Spotřebitelská poptávka | Ekonomické zotavení | Miliardy dolarů | Libra k dolaru | Investiční skupina | Hrubý domácí produkt země | Růst aktivity | Nákup nemovitosti | Finanční trh | Růst poptávky | FOMC | Nový trend | JPMorgan | Rozhodnutí centrální banky | Půlení | Zahájení ruské invaze | Data z Německa | Trade | Pravděpodobnost snížení úrokových sazeb | Regionální měny | Překoupené oblasti | Poptávka po ropě | Globální finanční trhy | Nové prognózy | Patria.cz | UNH | Sberbank | Stav ekonomiky | Zájem o nájemní bydlení | Náklady na obsluhu dluhu | Milník | Sociální a hospodářská politika | Rozpočtové příjmy | EIA | Přehled kurzů nejdůležitějších měn | Platformy | IPO | Rusko | Smíšené výsledky | Vysoké riziko | Nissan | Ceny výrobců | Iracionální | Miliardy USD | Guardian | Snižování daní | Provozní marže | Poradce | Vicepremiér | Reálné úrokové sazby | Pinduoduo | Obchodní den | Další růst sazeb | Fundamenty | Palo Alto Networks (PANW.US) | Zkušenost | GBP/EUR | Míra inflace v Británii | Signál | Peter Garnry | Zdražování | S/R zóny | CMC | Afrika | Protiepidemická opatření | Analytici JPMorgan | Předstihové indikátory | Poslední den obchodování | Britská vláda | EPS | Rotace | ADP | Repo sazba | Biliony dolarů | Číst grafy | Přehled měnového páru USD/JPY | Short squeeze | Úbytek | Short signál | Ropy | Rozdílové smlouvy | Pracovní den | Historie | Úspěšné obchodování | Nové žádosti o podporu | Singapur | Míra úspor | Člen bankovní rady | Obiloviny | Forex trader | Vývoj měnového páru EUR/JPY | Výdaje | Mzdová vyjednávání | Koruna posílila | Rafinerie | Zisk EBITDA | Společnost | Petr Dufek | Akcie ropy | Kurz koruny vůči euru | Rezervní měny | LTV | Úvěrová aktivita | Důchody | Likvidní | List The Wall Street Journal | Maloobchodní tržby v listopadu | Sázky | Snížení úrokové sazby | Mezinárodní obchod | Obchodujte | Maloobchodní tržby v USA | Ocenění akcií | Potenciální výnosy | Dynamika mezd | Zmírnění rizik | Platforma eToro | Historicky nejnižší | Radomír Jáč | Kurzotvorné zprávy | Cena kontraktu | Klíčové faktory | BlackRock | Utažení měnové politiky | Společnost MicroStrategy | NIO Inc | Vysoká volatilita | Potenciál zisku | Cena akcií | Munger | Upozornění na rizika | Rozšíření | Akcie Biogen | Komise v přenesené pravomoci | Volatilita | Obchodní nastavení | Německé hospodářství | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti | Příliv investic | D1 | Akcie Lucid | Ropný trh | Analýza indikátorů | Halving | Akcie Amazon | Rishi Sunak | Umělé inteligence | Buy | Eura | Tisková konference | Neúspěch | Sam Stovall | Výsledek HDP | Ztráty | Obchodní signál | Nízká nezaměstnanost | Lehman Brothers | Inflační cíl | Nizozemsko | Organizace | Alipay | Finančníci | Analýza akciových trhů | Invesco Ltd. | Ceny stavebních prací | Ceny pohonných hmot | Jednotlivé akcie | Celkové příjmy | UNCTAD | VIX | Václav Šimek | Inflační data | Růst | Objem obchodování | Problémy s likviditou | Vyšší úroveň | Index Dow Jones Industrial | Kartel OPEC+ | Ceny surovin | Polská centrální banka | Harmonic trading | Ředitel XTB | Inflační výhled | Příjmy | Zasedání bankovní rady | MF | Rusko a Ukrajina | Průmyslová produkce v eurozóně | Hospodářské výsledky | Propad ceny | Emitent | Zajištění | Propad poptávky | Domácí měny | Administrativa | Inflace v Číně | Výnosy amerických státních dluhopisů | Zprávy z krypto průmyslu | Ekonomický rozvoj | Snížení inflace | BIDU | Index | Wall Street Journal | Komoditní | Rychlý růst cen | Akcie Alibaba | Anton Tabach | MiFID II | Token | Centrální bankéři | Eva Zamrazilová | Kryptoměnová burza | Bohatství | Komodity | Cenová akce | Příjmy domácností | Potravinářský průmysl | Průmyslová produkce | Obchodní vztahy | Meziroční růst | Pandemie covidu-19 | Výsledková sezóna | Podíl nesplácených úvěrů | Ceny nemovitostí | Farmaceutická společnost | Jednoduchý klouzavý průměr (SMA) | ČTK | Tuzemská měna | Index STOXX Europe 600 | ISM index | Valuace | Významná rizika | Tržby ve službách | Míra nezaměstnanosti v EU | Šéfka ECB | Odvětví | Cap | Dnešní zprávy | Přehled různých odvětví | MarketResearch | Tržní cena | A-shares | Očekávaný růst | Fed Business Outlook | Oživení podnikatelské aktivity | Výzvy a rizika | Bankovní asociace | Obchodování na devizových trzích | Wall Street | Vývoj měnových párů | Podnikatelská aktivita se ve Spojených státech | Česká národní banka | Technologický rozvoj | Světové trhy | Zveřejněné údaje | Intradenní obchodník | Průmyslová výroba v září | Mistrovství světa | Index amerického dolaru | Hlavní německý akciový index | Snížit úrokové sazby | Podnikový sektor | Kryptoměnový trh | Vypuknutí pandemie | Koronavirus | Partners Banka | Automotive | Coffee | Společnost Fedex | Regulační orgány | Zajištěné fondy | Mississippi | Analýza USD/JPY | Exxon Mobil (XOM) | Oscilátor | Vlastnictví | Jamal | Nejdůležitější čínské indexy | Tencent Music Entertainment Group | Průmyslový index Dow Jones | Poradenství | Ropný institut | Význam vzdělávání | Výroby baterií | Dluhopis Republiky | Diverzifikace | Výhled britské ekonomiky | Ovlivňování | USD/CNY | Prohlášení | Mzda | SPOT | Vlna omikronu | Posílení rublu | Renaissance Capital | Program nákupů dluhopisů | Medvědí trend | Návratnost | Mise MMF | Změny životního stylu | Zisk na akcii | PDVSA | Deloitte | Německá nezaměstnanost | Faktory ovlivňující demografické změny | Express | Podřízené dluhopisy | Země eurozóny | Pinduoduo Inc | Španělsko | Skupina ekonomicky vyspělých zemí | Přerušení výroby | Penzijní systém | Obchodování na burze | Produkce ropy | Správa | Výrobci aut | Ondřej Hartman | China ETF | Riziko dalšího poklesu | Ceny producentů | Kreativita a inovace | Přeprodané podmínky | Holubice | Prodejci automobilů | Bank Term Funding Program | Vzestupný trend | Petr Borkovec | Výhody | Obchodovat s akciemi | Rezistence | Stimul | Globální konkurence | Vliv politiky | Digital Turbine (APPS) | Fond Renaissance Technologies | Valentin Marinov | Geopolitické události | Sazba daně | Vysoké úrokové sazby | Target | Míra inflace v USA | Růst bitcoinu | Investiční příležitost | Transakce s kryptoměnami | Průmyslové aktivity | Markit | Situace na komoditních trzích | Slábnoucí inflace | Akcie Digital Turbine | IMF | Počet případů koronaviru | Růst cen průmyslových výrobců | Bilance ČNB | Analýza | Pronájmy | Prognózy inflace | Meziroční míra inflace v Rusku | Zrušení daně | Studie World Wealth Report | Ekonomický růst | Vývoj dolarového indexu | Procter & Gamble | Budoucí úspěch | Posílení | Histogram | Ekonomické výhody | Tržní hodnota | Pracovní místa | Spinning Top | Pád akciových trhů | Včerejší seance | Vstup na burzu | Španělské banky | Cena plynu pro evropský trh | Hodnocení ekonomiky | ČSOB | Extrémní volatilita | NVDA.US | Cenové tlaky | Kulturní faktory | České předsednictví | Nejprudší jednodenní pokles | Shenzhen Composite | Věková struktura | EURUSD | Instrumenty | Pokles kurzu | Kurzy akcií | Analytička | Nasdaq v New Yorku | Béžová kniha | Sociální sítě | O2 | Makléři | Korunový trh | Akcie Nio (NIO) | Verizon Communications (VZ.US) | Zlepšení | Freedom Finance Europe | NFP | Investiční nástroj | Vít Hradil | Výkon | Činitelé Fedu | Vyšší úrokové sazby | Investovat | Ekonomika USA | Události tohoto týdne | XAU/XAG | Konference OSN o obchodu a rozvoji | Státní subvence | Klidné období | Akcie Lucid Group (LCID) | Obchodní signály | Sociální a kulturní vliv | Aktivní trading | Útok Hamásu na Izrael | Generativní umělé inteligence | PHLX | Americký index | Sazby Fedu | Akciový index S&P 500 | Investování do čínských ETF | Vývoj eura vůči dolaru | Banka pro vyrovnání plateb | Důvěra v českou ekonomiku | PPF | Omicron | Osobní výdaje | Směnné kurzy | CCI | Rychlý růst zaměstnanosti | Faktory ovlivňující růstová odvětví | Beijing Capital International Airport | EK | Řízení čínských společností | Akcie Micron Technology | Znehodnocení koruny | EUR/PLN | Cenový rekord | Posilování amerického dolaru | Banka ANZ | Bloomberg | Nabídka | Condé Nast | Forwardové ceny | Pandemie COVID | Start-upy | Index technologického trhu Nasdaq | Vyšší mzdy | Britský ministr financí | Reálné mzdy | Jevgenij Suvorov | Baker Hughes | Průzkum ČSÚ | Financial | Čínská hrozba | Výhled vývoje ekonomiky | Základní úroková sazba | Riziko hospodářského poklesu | Statistiky z Číny | Sázka na růst | Maďarský forint | Analytické prognózy | Výhled hospodaření | Dongfeng Motor | Panevropský index STOXX 600 | FedEx (FDX.US) | Intervenční režim | Růst cen ve výrobě | Vysoká úroveň inovací | Akcie kybernetické bezpečnosti | Důvěra investorů | Klienti XTB | XTB Jiří Tyleček | Trigger | České koruny | Vysoké ceny energií | Politika centrální banky | Snižování sazeb | David Vagenknecht | Poklesy HDP | Náskok před konkurencí | Konec roku | Asociace | Hospodářská politika | Nízká inflace | Pandemie koronaviru | Dot-com | Graf akcie | Investice do služeb | Měnové politiky v USA | Bitcoin | Průmyslníci | Agentura Bloomberg News | Generali Investments CEE | Zhoršení nálady | Aspekty růstových odvětví | Flat | Intervence ČNB | Americké měny | David Eim | Inflace v Evropě | Porsche SE | Index spotřebitelských cen | Úvěrové portfolio | Státní podpora | Přehřátý trh práce | Předpokládaný růst | Výnosové křivky | ADNOC | Hospodaření | Kreativita | Přehled měnového páru | Futures | Inflace v eurozóně | Evropský statistický úřad Eurostat | Finanční ztráty | Noví investoři | Robert Novoměstský | Title Transfer Facility (TTF) | Dopady koronavirové krize | Členka rady guvernérů | Zprávy z pražské burzy | Obchody | Nemovitosti | Pokles ceny | Farmaceutické firmy | Beta | Politbyro | Prodej akcií | Obnovitelné zdroje | Propad akcií | FXstreet.cz | Akcie Tencent (700) | Index Nikkei | Dění na Ukrajině | Dluhopisoví investoři | Sektor služeb | Americká data | XTB | Zrychlení růstu | Zdražení ropy | CHF | Inflace v únoru | Akciový index | Analytik trhů s kryptoměnami | Obchodování s českou korunou | DPH v Německu | Investiční atraktivita | PX index | Wall Street Journal (WSJ) | Oblečení | Akcie německé společnosti | Veřejný sektor | Evropské fondy | James Bullard | Exchange Traded Commodity | Stellar | Aleš Michl | Medián | Podpora | Obchodování na globálních trzích | Výroba automobilů | Index CPI | S&P 500 | xStation5 | Index Nasdaq Composite | Čínští technologičtí giganti | OpenAI | JDE | Technická rezistence | Dluhová služba | MWh | Sotheby's | Růst ruské ekonomiky | Hlavní ekonom | Švédský fintech | Demografické změny | Šokující předpovědi | Vývoje umělé inteligence | Akciový index Nasdaq | MT4 | Solidní růst | Obavy finančních trhů | Volatility | Počty nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Počet dolarových milionářů | Akcie Biogenu | Portfólia | Maloobchodní prodeje | Investice do umělé inteligence | Snižování inflace | Vývoj úrokových sazeb | Zpřísňováním měnové politiky | Polský zlotý | Očekávání trhu | Sada dat | Červnová inflace | Výkonnost zlata | Ekonomie | Vzdělávací webináře | Federální úřad pro letectví | Růst kryptoměn | Aktivita v průmyslu | Zdroj příjmů | MJ | Surové ropy | Katastrofické scénáře | Obchodní výhled | Obchodní model | Lucid Group | Ekonomické zpomalení | Mezinárodní konkurenceschopnost | Podstatné kurzotvorné zprávy | Bankovky | Spotřebitelské ceny | Zadlužení | Setkání centrálních bankéřů | Česká vláda | Prezident Biden | UBS Global Wealth Management | Akcie ve Spojených státech | Nvidia | Inflace v říjnu | Výsledky Nvidie | Akcie Kweichow Moutai | Charakteristiky páru USD/JPY | Přehled o dění | Rozvoj společnosti | Míra nezaměstnanosti ve Spojených státech | Lyxor MSCI China UCITS ETF | Běžný investor | Polský průmysl | Boční trend | Japonská centrální banka | ČR | Společnost Databricks | Ropný průmysl | Norwegian Cruise Line | Ruská ropa | Edward Moya | Růst firmy | Kapitálová přiměřenost | Akcie Dongfeng Motor | Výprodejní tlak | Průmyslové kovy | Abu Dhabi National Oil | Portfolio manager | Amazon | JD.com | Elektromobily | Snižování úrokových sazeb | The Guardian | Statistika | Míra inflace v Německu | Zamyšlení | Odvětví vzdělávání | Trendy měnového páru USD/JPY | Price-to-Book Ratio | Fundamentální analýza akciových trhů | Akumulace | Americká centrální banka dnes | Vstupu do EU | Spotřebitelská důvěra v eurozóně | NTES | Sociální politika | Sociální faktory | Nové daně | BAT | Závislost | Fáze obchodní dohody | Pandemie v Evropě | Marketingová komunikace | Odvětví české ekonomiky | Eurozóna | Investice a financování | IG | Makroekonomický kalendář | Zemědělství | Největší volatilita | Splatnost | Solana | Pšenice | Ceny povolenek | Capital.com | Americké trhy | Aktuální prognóza | Důchodové systémy | Cena benzínu | EURGBP | Eurasia | Air Bank | Proinflační riziko | Lael Brainardová | FXstreet | Kulturní vliv | Forward | Obavy z recese v USA | Indonésie | Vysoká poptávka | Analytik | Long příležitosti | Přísná regulace | Ruská centrální banka | Next | Podnikatelská aktivita | Underweight | Americká ministryně financí | Společnost Starlink | Sazby beze změny | VAT | ČSOB Data Watch | Trader | Hang Seng | Hodnota akcií | Swiss Life Select | SPD | Doporučení | Richard Clarida | Britské společnosti | Inženýrské stavitelství | BASF (BAS) | Ruský ministr | Index londýnské burzy FTSE 100 | Výroba zpracovatelského průmyslu | Tým FXstreet.cz | Ceny v průmyslu | Akcie BASF | Sledovat tržní trendy | Statistický úřad | Francouzský prezident | Robert Solow | Podnikání | Denis Popov | Cena ruské ropy Urals | Mzdová dynamika | Kroky ČNB | Short signál na akcie | Podnik | Holding Porsche SE | Rozhodnutí o úrokové sazbě | Studie World Wealth | Úřad amerického obchodního zmocněnce | Meta Platforms | Evropské země | Dluhopisový trh | Index Nikkei 225 | Globální sentiment | Daňové zatížení | Objem aktiv | Kotace BTC | Krypto | Počasí | Americké univerzity | Investment Counsel | Co bude | Dlouhodobý investor | Nárůst sazeb | Změny na trhu práce | Xtrackers CSI 300 Swap UCITS ETF 1C | Larry Summers | EUR/GBP | Opatření | Rostoucí úrokové sazby | Význam inovací a výzkumu | Hlavní indikátor | Pohřeb královny | Jan Frait | Futures na ropu | Vliv demografických změn | Snížení úrokových sazeb v USA | Vývoj ceny | Oslabování koruny | CAPEX | Cyklus zvyšování úrokových sazeb | Finanční situace firem | Maďarská centrální banka | Wealth Management | Freedom Financial Services | Proražení rezistence | Intervenovat | Emise | Růst výnosů dluhopisů | Barclays | Recese ekonomiky | Maďarská ekonomika | Středoevropský region | Etherea | Ekonom IHS Markit | Fiskální stimuly | Investing | UCITS ETF | Oslabení české koruny | CoinDesk | Program odkupu aktiv | Zelené energie | UCITS | Podhodnocený | Internetoví giganti | Předkrizové úrovně | SEC | Paul Samuelson | Automobilový holding | Akcie Pfizer | Regulační rizika | Zkapalněný zemní plyn | Ekonomické příležitosti | Tempo růstu HDP | Advanced Micro Devices (AMD) | Evropské indexy | Státní protiinflační dluhopisy | Sektor pro investování | Pantheon Macroeconomics | Průmyslové podniky | Šance | Výrobní náklady | Růst trhu kryptoměn | Hedging | Dodavatelské řetězce | Čínské firmy | Odhady HDP | Prudký růst cen | Český statistický úřad (ČSÚ) | Schwab | Redukce | Analytické nástroje | Naše hospodářství | Lyxor MSCI China UCITS ETF Acc | CZK/USD | Stárnutí populace | Světové centrální banky | Provize | Globální dostupnost | Hurikán Ida | TradingView | Mizuho Bank | Dluhové závazky | Lucid Group (LCID) | Dow Jones | CARA | Intervence centrální banky | Zvyšování úroků | Cílová cena | USD/CAD | West Texas Intermediate (WTI) | Úrokové sazby | Nominální růst | Expobank CZ | Velké částky | Trading | Zisky společnosti | CNY | Vyšetřování | Růst průmyslových cen | Biden | Index DAX | Pozice | Budoucnost | CEE | Banky | Nio akcie | Bilance zahraničního obchodu | Nižší úrokové sazby | Bilance | Růst průměrné mzdy | NASDAQ 100 | Peking | Data Watch | WebTrader | Restrukturalizace | Dubnový vývoj | Konzervativci | Krize v Evropě | Ray Dalio | Ocenění | Silná americká data | Průměrné mzdy v ČR | ASEAN | JPMorgan Chase | Čínské vlády | | Eskalace konfliktu na Ukrajině | Lockheed Martin (LMT.US) | Certifikace | Dna | V4 | Co to ovlivňuje? | Psychologické úrovně | Aktuální situace | Rozhodnutí bankovní rady | Akciový stratég | Lockdowny | AUD/USD | Videokurz | Nesoulad | Prodeje | Španělská vláda | Politici | Vnější prostředí | MSCI China ETF | Nárůst počtu nově nakažených | Potíže v dodavatelských řetězcích | Obchodní podmínky | Ceny v dopravě | Cena ruské ropy | Discord Inc. | SPX | Měnový pár | Protiinflační dluhopisy | PX Pražské burzy | Výkyvy cen | Předsedkyně Evropské komise | Finanční situace | Tempo inflace | Emitenti | Meziroční inflace | Investování | Pracovní trh | Výkyvy kurzu | G7 | Celková inflace | Joe Biden | Obnovení růstu | Politika ČNB | Inflace ČNB | Guvernér ČNB | Kotace | Prezident Federální rezervní banky | Technický výhled | Sazba Fedu | Sláva | Webináře | Akcie 2020 | Netflix | Raketový růst | CAD | Základní sazba | Zavírací ceny | Investiční platformy | Fidelity Investments | Jednatel | Úroková míra | Hrozba stagflace | Delta varianta | InstaForex | Novinky | MSCI China | Oslabení maďarského forintu | Změny ve strategii | Paradox | Obchodní příležitosti | Farmaceutická firma | Vývoj ceny ropy Brent | Retail | NIESR | Ekonom | USA | Býčí scénář | Golem Finance | Nákup automobilů | Japonský index Nikkei | Obchodní válka | Založení účtu | Vyšší výnosy | Jak fungují demografické změny? | Poklidné obchodování | Vývoj kurzu dolaru | Zlato | Novo Nordisk | Investice v Číně | Zlevnění hypoték | Asijské akciové trhy | GOOGL | IBES | Akcie v roce 2020 | Stíhačky | Zastropování cen | Geopolitika | Zpomalování inflace | Tržní služby | Philip Morris | Spolupráce s akademickým sektorem | Počet zahájených bytů | Nasdaq | Společná evropská měna | FED sazby | PMI index | Úterní zpráva | Světová obchodní organizace | Americký ropný institut | ICT | Průměrná cena | Pips | Kurz BTC | Odhady analytiků | Ministerstvo práce | SAMR | Geopolitické napětí | Zemní plyn (LNG) | ETF na spotový bitcoin | Politické a legislativní faktory | Spekulanti | Cenový vývoj | Analytické prognózy USD/JPY | Hike | Doba pro nákup nemovitosti | Dluhopis | Prodej aut | Domácí poptávka | Akciový býčí trh | Akcie Beijing Capital International Airport | Akcie Digital Turbine (APPS) | Vyšší inflace | Verizon Communications | Pražská burza | Náboženství | Nová prognóza ECB | Práce | FOREX | Údaje o inflaci | Výroba aut | PMI indikátor | Úřady | Investice firem | JD | Útlum ekonomické aktivity | Zpomalení hospodářského růstu | Německá inflace | FDX | CSI China ETF | Polský zlotý a maďarský forint | Bitcoinové fondy | Růstové sektory | Liou Che | CFIG | Libra klesá | Průlom | Zisk společnosti ČEZ | Investment | ČSOB Data | Indikátor důvěry v ekonomiku | Prognóza ECB | Agentura Moody's | Joseph Schumpeter | Zásobníky | Rusko-Ukrajinská krize | Výraznější pokles | Kyle Rodda | IOT | Bitcoin Trust | Fidelity International | Ropný kartel | Realitní sektor | Obchodní dohody | Michael Porter | Úloha žen ve společnosti | Index čínských akcií | Čistá úroková marže | LPL | USD/JPY | Silná koruna | Očekávání úrokové sazby | Astrazeneca | Šéfka EK | Počet nezaměstnaných | Evropské akciové trhy | Vývoj na trhu | Ekonomické systémy | Cyklus utahování měnové politiky | Denní tradingová analýza | Ceny v Česku | Kryptoměny | Změny úrokových sazeb | Crédit Agricole | Nálada na finančních trzích | Randy Frederick | Průměrná sazba hypoték | Úroveň vzdělání | Obchodování s komoditními futures | Cenu plynu | Nápad | Ekonomické aktivity | Ark Invest | Historické trendy | Slábnoucí euro | Tržní vývoj | Rychlost | Podnikání na kapitálovém trhu | FérMakléři | Zvýšený zájem | Americký HDP | Zadlužení čínské ekonomiky | Embraer | Další pokles | J.P. Morgan | Úvěr | Investiční společnosti | Mzdy | Kvalitní akcie | Akcie | Úspěch | CNBC | Stimuly | Uvolnit měnovou politiku | Ukrajina a Rusko | Chudoba | Jerome Powell | Vliv sezónnosti na odvětví | Volby | Ukazatele | Český HDP | Umělá inteligence | Index relativní síly | Nekonvenční měnové politiky | APPS | Disney | Americká burza | Ekonomické zotavování | Nonfarm Payrolls | Varování před riziky | FX intervence | Stabilita | Invesco Physical Gold ETC | Výnos dluhopisů | Květnový růst | Digital Turbine | Země G7 | Británie | Klarna | Cena zemního plynu | Index varšavské burzy | Krátkodobý výhled | Význam firemní kultury | Vývoj jádrové inflace | Slabost v průmyslu | Urbanizace | Americká vláda | Wedbush | Dopady pandemie | NZD | Indikátor ekonomického sentimentu | Společnost Gazprom | Čistý dluh | Zlepšení nálady | Měnové podmínky | Maloobchodní tržby v eurozóně | Belgie | Podniky | Short příležitosti | CELO | Vliv klimatických změn | Euro vůči americkému dolaru | Analytický tým | Binance Markets Limited | Inflace v USA | Kurz EURUSD | Ministr financí Jeremy Hunt | Chování spotřebitelů | Tomáš Nidetzký | Růst Bitcoinů | Naréndra Módí | Americké rafinerie | Enel | Zahraniční forex | Ekonomické podmínky | Tržby v maloobchodě
Nejčastější klíčová slova: USD | EUR | USA | Index | Pozice | Trh | Výhled | Rezistence | Reuters | ČTK | Banky | Banka | Obchodování | Indikátor | FOREX | Trading | Růst | Cena | Pokles | Graf

Předchozí klíčová slova

Rychlé zotavení ekonomiky
Rychlost
Rychlost a efektivita obchodování
Rychlost a přesnost
Rychlost inflace
Rychlost zotavení
Rychlý nárůst
Rychlý nárůst ceny
Rychlý obchod
Rychlý pokles cen ropy

Následující klíčová slova

Rychlý růst cen
Rychlý růst mezd
Rychlý růst trhu
Rychlý růst zaměstnanosti
Rychlý vývoj
Rychlý zisk
Rychlý způsob zbohatnutí
Rýn
Ryot
Rys každého investora
Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu (speciální uzavřená sekce na webu), až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní VIP indikátory, doposud úspěšně používané pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečné VIP indikátory, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:

reklama
Purple Ebook Smart Money Concept
Potvrďte prosím... Zavřít