reklama

reklama

reklama

reklama

Pozornost

Anthropic před IPO podává prospekt a na Nasdaq zamíří pod tickerem „ANT“. Datum vstupu i cena zůstávají neznámé

26.10.2026 Anthropic, tvůrce modelu Claude, dnes zveřejnil u americké SEC prospekt S-1. Jde o výrazné překvapení, protože se dřív...

$C:\fakepath\Brazilie3.png$

Brazilské akcie i měna klesají po znovuzvolení levicového prezidenta

26.10.2026 Brazilské trhy reagují na znovuzvolení levicového prezidenta Luize Inácia Luly da Silva masivním výprodejem. Tamní měna real krátce po zahájení obchodování ztrácela k dolaru více než 12 procent a pohybovala se kolem 5,60 BRL za USD. Takzvané futures na akcie vykazovaly pokles téměř o 15 procent, zatímco burzovně obchodované fondy (ETF) zaměřené na Brazílii na burze v New Yorku ještě před začátkem oficiálního obchodování ztrácely přes 20 procent, uvedla agentura Reuters.

Musk si půjčuje 40 miliard dolarů na AI a varuje konkurenci: Poskytovatelé neocloudu mohou mít vážné problémy

26.10.2026 Elon Musk oznámil, že společnost SpaceX zajistila dluhové financování ve výši 40 miliard USD na nákup čipů využívaných pro výpočty v oblasti umělé inteligence. Současně varoval, že stovky specializovaných poskytovatelů infrastruktury pro AI nemusí přežít zpřísňující se podmínky financování. Pro celé odvětví jde o výmluvný moment. I společnosti, které těží z enormní poptávky po výpočetním výkonu, nyní musí čelit otázce, zda dokážou financovat další expanzi a dosáhnout dostatečné návratnosti svých investic.

Firemní výsledky pro tento týden: Gen Digital, Komerční banka, CTP, Erste Group Bank, Alphabet

26.10.2026 Výsledková sezóna v tomto týdnu pokračuje. Hlavní pozornost bude směřovat na americké technologické společnosti Alphabet, Microsoft a Amazon, zejména v souvislosti s jejich investicemi do umělé inteligence. Ze společností obchodovaných na pražské burze představí své kvartální výsledky Komerční banka, CTP, Gen Digital a Erste Group Bank. Ve Spojených státech budou sledovány také výsledky společností Eli Lilly, Coca-Cola, Boeing, ExxonMobil a Chevron. V Evropě se pozornost soustředí na Deutsche Bank, Airbus, Shell či AstraZenecu. Německý automobilový sektor zastoupí Volkswagen, Mercedes-Benz Group a Porsche.

Euro zůstává pod tlakem prodávajících

26.10.2026 Měnový pár EUR/USD se opět dostává pod prodejní tlak a oslabuje pod psychologickou hranici 1,1200. Od začátku října se kurz pohybuje převážně v relativně úzkém obchodním pásmu mezi 1,1150 a 1,1270, přičemž opakované pokusy o výraznější zotavení zatím nepřinesly trvalejší změnu trendu. Současný cenový vývoj naznačuje, že prodávající si nadále udržují převahu.

Akciový výhled: Po propadech klidnější začátek

26.10.2026 Po propadech ze závěru minulého týdne, budou akcie v úvodu týdne nového zřejmě hledat směr. Futures kontrakty však naznačují možnost lehkého růstu (DAX +0,3 %). Investoři se připravují na rušnou sérii výsledků technologických firem, které nabídnou vodítka o trhu s AI. Cena ropy Brent klesá z 6 ti měsíčného maxima -1,5 % na 115 USD za barel.

Úspory českých domácností jako promarněná příležitost

26.10.2026 Česká míra úspor domácností patří mezi ukazatele, které opakovaně přitahují pozornost. Od propuknutí covidu-19 dosahuje hodnot blízkých 20 %, což je zhruba dvojnásobek evropského průměru. Současně platí, že vývoj ukazatele během a po pandemii se u nás nápadně liší od trajektorie, pozorované v ostatních zemích Visegradské čtyřky.

Forex: Koruna vyčkává na impulsy z centrálních bank

26.10.2026 Česká koruna se na začátku týdne drží v blízkosti hranice 24,30 EUR/CZK a vyčkává na nové impulsy ze zahraničí. Pozornost domácího trhu se přitom v závěru týdne stočí k předběžnému odhadu HDP za třetí čtvrtletí. Očekáváme, že česká ekonomika vzroste o 0,5 % mezikvartálně a o 1,6 % meziročně, což by potvrdilo pokračující, byť jen pozvolné oživení hospodářské aktivity. Hlavní pozornost finančních trhů však bude směřovat k nadcházejícím zasedáním Fedu a ECB. Pokud nedojde k výraznějšímu nárůstu averze k riziku, měla by si koruna vůči euru udržet relativně stabilní pozici. Krátkodobě tak zůstává pravděpodobný pohyb kurzu v blízkosti současných úrovní.

$C:\fakepath\Tesla-SpaceX-26102026.jpg$

Tesla a SpaceX míří k historickému spojení. Co se stane s akciemi a zanikne slavná značka?

26.10.2026 Elon Musk zvažuje spojení svých dvou nejhodnotnějších firem. Pro investory je podstatné nejen to, zda k fúzi dojde, ale především za jakých podmínek by se měnily akcie Tesly, zda by mohl zaniknout ticker TSLA a jakou roli v celém příběhu hraje devět let starý slib nového Roadsteru.

Ekonomický kalendář: Německý index Ifo, eskalace na Blízkém východě a výsledky gigantů z Wall Street

26.10.2026 Začátek týdne přináší zvýšenou volatilitu na komoditní a měnové trhy kvůli geopolitickým událostem. Pozornost se soustředí na Blízký východ po zprávách o útocích jemenských Hútíů na ropná zařízení a letiště v Saúdské Arábii i odvetných úderech koalice. Současně probíhají diplomatická jednání v Teheránu.

Ranní shrnutí: Absence další eskalace sráží ceny ropy. Nečekané Lulovo vítězství oslabuje brazilský akciový trh

26.10.2026 Ceny ropy zahájily týden poklesovým gapem. Lednový kontrakt na Brent ztrácí téměř 1,9 % na přibližně 109,5 USD za barel a vzdaluje se od několikaměsíčních maxim. Důvodem je absence přímých amerických úderů na Írán během víkendu, přestože útoky hútíjských povstalců na saúdskou infrastrukturu pokračují.

$C:\fakepath\1792930511-Nedln_forexov_pprava_u_grafu.png$

Nedělní příprava: Fundament, dolarový index + vybrané měnové páry

25.10.2026 V dnešní analýze se podíváme na zajímavé Price Action situace, které mohou nabídnout obchodní příležitosti v nadcházejícím období. Jako vždy doporučuji projít vlastní grafy, vycházet z vlastního obchodního plánu a věnovat pozornost důležitým technickým úrovním. Nadcházející týden bude navíc velmi zajímavý z pohledu ekonomického kalendáře. Níže uvedený pohled slouží především jako studijní materiál.

$C:\fakepath\tesla-23102026-1.png$

Tesla odhalila nový Roadster. Otevírá cestu k fúzi se SpaceX?

23.10.2026 Tesla v minulém týdnu znovu upoutala pozornost investorů i automobilových fanoušků. Společnost představila nový Roadster a především jeho demonstraci s raketovými tryskami okamžitě zaplavila sociální sítě. První vozy by podle plánů Elona Muska měly dorazit k zákazníkům během roku 2028. U takto ambiciózního projektu ale zůstává otázkou, zda se podaří harmonogram skutečně dodržet.

Denní shrnutí: Ropa na pětiměsíčních maximech, indexy pod tlakem (23.10.2026)

23.10.2026 Páteční obchodní seanci ovládl prudký růst cen ropy. Ropa Brent se po další eskalaci útoků na Saúdskou Arábii přiblížila k úrovni 112 USD za barel, což je její nejvyšší hodnota od května. Hlavní brzdou akcií a dluhopisů byla dnes právě ropa, nikoli výprodej technologických akcií spojených s AI. V pozadí se však rozvíjí další téma: spready podnikových dluhopisů se rozšířily na nejvyšší úrovně od května 2025. Odrážejí tak rostoucí obavy investorů z objemu dluhu potřebného k financování infrastruktury pro AI.

Krypto novinky: Miliardáři sázejí na Zcash, Ethereum odkládá aktualizaci a HSBC spouští stablecoin 💰

23.10.2026 Kryptoměnový trh se dál vyvíjí v oblasti investic, technologií i plateb. Banky hledají nové možnosti využití digitálních aktiv, vývojáři řeší bezpečnost a modernizaci sítí a investoři obracejí pozornost k dalším příležitostem. Vedle růstového potenciálu tak zůstávají důležitými tématy také soukromí, regulace a spolehlivost infrastruktury.

$C:\fakepath\trader-23102026-48-zm.jpg$

5 událostí, které dnes stojí za pozornost

23.10.2026 Akcie společnosti Doornite, které dnes zahájily svůj první obchodní den na trhu Start pražské burzy, se po 11:00 držely kolem upisovací hodnoty 400 Kč. Nejvyšší denní hodnotou Doornite bylo 420 Kč za akcii, řekl ČTK analytik XTB Tomáš Maxa.

🎥 Tesla a SpaceX se spojí? Co s tím má společného nový Roadster?

23.10.2026 Tesla znovu budí pozornost. Nový Roadster propojuje svět elektromobilů s technologiemi SpaceX a zároveň se spekuluje o možném spojení obou firem Elona Muska. 🚀

Novinky z energetiky: Katar nakupuje americké LNG, ruská nafta míří do USA a Eni zvyšuje výplaty 🛢️

23.10.2026 Válka na Blízkém východě mění obchodní trasy i strategie energetických společností. Katar si zajišťuje dlouhodobé dodávky LNG ze Spojených států a první tanker s ruskou naftou po dohodě Trumpa s Putinem směřuje k americkému pobřeží. Chevron mezitím rozvíjí těžbu v Argentině a Eni díky vysokým cenám paliv vrací více peněz akcionářům.

$C:\fakepath\1792748639-Gemini_Generated.jpeg$

Proč neustálé sledování grafu ničí ziskové obchody

23.10.2026 Otevřete pozici na H4 grafu a pak další dvě hodiny hypnotizujete minutové svíčky a vývoj peněz na účtu? Podíváme se na kognitivní past zvanou Iluze kontroly, co na tento fenomén říká věda a proč je schopnost zavřít platformu v režimu Set & Forget tou nejlepší formou řízení rizika.

$C:\fakepath\1792746171-167.jpg$

Varování pro investory! Praskla AI bublina?

23.10.2026 Technologické trhy mají za sebou další pořádně divokou jízdu. Nasdaq 100 bojuje s důležitou technickou úrovní, investoři řeší, zda se kolem umělé inteligence nenafukuje příliš velká bublina, a do toho přichází Elon Musk s úvahami o spojení Tesly a SpaceX. Zatímco Wall Street hledá další důvod k optimismu, bývalý šéf Googlu Eric Schmidt může slavit jednu z nejpovedenějších investic své kariéry. Jeho sázka na startup Anthropic totiž může mít hodnotu desítek miliard dolarů.

Ochrana a nejistota: Proč stále více investorů sází na aktivně řízená ETF

23.10.2026 Nová data ukazují, že investoři chtějí ve větší míře využívat aktivně řízená ETF, aby zvýšili odolnost svých portfolií a zároveň využili růstové příležitosti, které přináší geopolitické napětí a s tím spojené výkyvy na trzích. K dosažení nadvýnosů oproti trhu však ETF potřebují správné vstupní informace. Max Dawe, obchodní ředitel ETF, Fidelity International.

$C:\fakepath\1792742622-img_1742713740_193.jpg$

Krypto šeptanda: Co přinesl uplynulý týden v kryptosvětě (23. 10. 2026)

23.10.2026 Kryptoměnový svět přinesl další týden plný zajímavých zpráv. Bitcoin se dostal do dlouhodobých výhledů velkých finančních institucí, kolem kryptoměnových projektů Donalda Trumpa se rozhořel právní spor a čínské úřady usilují o miliardové bitcoinové rezervy. Do toho pokračují bezpečnostní problémy, které připomínají, že u kryptoměn záleží nejen na vývoji ceny, ale také na důvěře a ochraně majetku.

EUR/GBP padá na nejnižší úroveň za 17 měsíců

23.10.2026 Měnový pár EUR/GBP pokračuje ve výrazném oslabování a během posledních týdnů se propadl na nové sedmnáctiměsíční minimum poblíž úrovně 0,8375. Britská libra těží především z rostoucích výnosů státních dluhopisů a očekávání přísnější měnové politiky Bank of England. Naopak euro zůstává pod tlakem kvůli politické nejistotě, fiskálním problémům a slabému hospodářskému růstu v eurozóně.

S&P 500 koriguje, ale růstový trend přetrvává

23.10.2026 Americký akciový index S&P 500 v posledních obchodních seancích mírně ztrácí půdu pod nohama, přesto se nadále pohybuje poblíž důležitých technických úrovní a krátkodobých klouzavých průměrů. Současné oslabení zatím nepředstavuje zásadní změnu širšího tržního výhledu, který zůstává pozitivní díky přetrvávající vzestupné trendové struktuře. Z technického hlediska je důležité, že se index stále drží nad dlouhodobou vzestupnou trendovou linií a 200denním jednoduchým klouzavým průměrem (SMA).

Akciový výhled: Evropa po výprodeji technologických titulů v úvodu zkoriguje ztráty

23.10.2026 Wall Street včera výrazně klesala, když se obnovily obavy z vysokých investic do umělé inteligence. Pod tlakem byly hlavně technologie a výrobci čipů, polovodičový index propadl o 6,7 %. Meta po výsledcích ztratila téměř 7 %, přestože překonala očekávání, trh ale znepokojily rostoucí náklady na AI a potřeba dalšího financování. Index SP500 odepsal 1,2 %, zatímco Nasdaq ztratil 2,6 %.

Graf dne: Dochází USD/JPY prostor pro další růst? Inflace nutí BoJ k akci, Fed ale může růst jenu zhatit.

23.10.2026 USD/JPY zůstává pod úrovní 160, která se v posledních měsících stala jedním z nejdůležitějších referenčních bodů pro trh. Jen získává rostoucí podporu z očekávání spojených s politikou Bank of Japan (BoJ), zatímco nejnovější údaje o inflaci naznačují, že cenové tlaky v Japonsku opět sílí. To však nutně neznamená, že trvalé posílení jenu je nyní na dosah.

Dolar posiluje a napětí na evropských trzích roste

23.10.2026 Euro vstupuje do pátečního obchodování pod zvýšeným prodejním tlakem kvůli dalšímu výprodeji francouzských dluhopisů a vysokým cenám ropy a zemního plynu. Volatilitu dnes mohou zvýšit říjnové indexy PMI, přičemž riziko slabšího výsledku je kvůli energetickému šoku a vyšším nákladům financování výraznější v eurozóně než v USA. Na hlavním měnovém páru lze dnes očekávat obchodování převážně v rozmezí 1,118 – 1,123 EUR/USD a u koruny vůči dolaru v pásmu 21,60 – 21,75 USD/CZK. Rizikem je pokles eura hlouběji pod hladinu 1,118 EUR/USD, pokud dojde dopoledne k prudšímu zhoršení PMI v Německu a v eurozóně.

Denní shrnutí: Ocenění pod tlakem, kapitál odtéká z technologického sektoru

22.10.2026 Čtvrteční seance přináší další zhoršení sentimentu na Wall Street. Futures na Nasdaq 100 klesají přibližně o 2 %, US500 oslabuje o 1 %. US30 a US2000 se drží lépe a zmírňují ztráty na zhruba 0,5 %.

$C:\fakepath\trader-22102026-71-zm.png$

Forex: Koruna dnes nepatrně posílila k euru, vůči dolaru oslabila

22.10.2026 Koruna dnes k euru posílila nepatrně o jeden haléř na 24,28 EUR/CZK. Vůči dolaru pak česká měna ve srovnání se středečním závěrem oslabila o pět haléřů. V 17:00 se podle serveru Patria Online obchodovala za 21,68 USD/CZK.

Tesla zaznamenala ve 3Q meziroční pokles tržeb a snížila plán kapitálových výdajů

22.10.2026 Americká automobilka a energetická společnost Tesla reportovala výsledky hospodaření za 3Q 2026. Společnost zaznamenala meziroční pokles tržeb. Firma zároveň snížila letošní plán kapitálových výdajů na přibližně 20 mld. USD z dříve uváděných více než 25 mld. USD, což podle agentury Bloomberg vyvolává pochybnosti o tempu transformace Tesly ve firmu zaměřenou na AI a robotiku.

Krypto novinky: Starknet zkoumá odchod od Etherea a SoFi nabízí úročené tokenizované vklady 💰

22.10.2026 Starknet otevírá debatu o samostatné budoucnosti a SoFi propojuje bankovní vklady s kryptoměnovými službami. Ve Spojených státech zároveň získávají konkrétní podobu pravidla pro stablecoiny. Pozornost přitahuje také analýza bitcoinových ETF, podle které jejich peněžní toky spíše následují pohyb ceny, než aby předpovídaly další vývoj.

$C:\fakepath\euro mena zona.jpg$

Euro oslabuje vůči dolaru, obavy budí ropa a Francie

22.10.2026 Euro dnes oslabuje vůči americkému dolaru. Na finančních trzích panuje nejistota, za kterou stojí mimo jiné vysoké ceny ropy a obavy ohledně vývoje ve Francii. Krátce před 16:30 SELČ jednotná evropská měna ztrácela zhruba 0,4 procenta a pohybovala se v blízkosti 1,1190 EUR/USD.

Odvaha, nebo risk? Anthropic míří na burzu uprostřed výprodeje AI akcií 🚨

22.10.2026 Z původně nabitého podzimního kalendáře technologických IPO zůstává hlavním očekávaným vstupem na burzu Anthropic. Vývojář AI asistenta Claude pokračuje v přípravách na polovinu listopadu, přestože rostoucí úrokové sazby a výprodej firem spojených s umělou inteligencí přiměly další společnosti své plány odložit.

$C:\fakepath\Cesta-k-fin-svobode-22102026.jpg$

Cesta k finanční svobodě - Průvodce dividendovým investováním

22.10.2026 Naučte se starat o své peníze tak, aby vydělávaly.Pasivní příjem je snem mnoha lidí a dividendové akcie představují jednu z cest, jak ho začít budovat. Tento průvodce srozumitelně vysvětluje základy dividendového investování, výběr kvalitních akcií, práci s důležitými ukazateli, volbu brokera i jak spravovat své portfolio. Je určený začátečníkům i těm, kteří už investují, ale chtějí se o dividendách dozvědět více. Pokud máte chuť učit se, získáte praktické nástroje, díky nimž můžete postupně budovat pravidelný pasivní příjem podle svých možností.

📊 Lam Research: Silné výsledky, ale jen malé pozitivní překvapení

22.10.2026 Společnost Lam Research dosáhla solidních výsledků, investoři však čekali víc. Tržby i zisk na akcii překonaly konsenzus, marže se zlepšily a výhled firmy na další čtvrtletí rovněž předčil očekávání. Problémem byla relativně nízká míra tohoto překonání. Po výrazném růstu ceny akcií trh požadoval jasnější důkaz, že se investiční boom v polovodičovém sektoru promítne do ještě lepších výsledků podniku.

📉 Nikkei 225 padá o 15 %! Udrží se klíčový support na 63 100 bodech?

22.10.2026 Japonský index Nikkei 225 v posledních týdnech výrazně oslabuje. Od historického maxima z června 2026 poblíž 73 950 bodů ztratil již téměř 15 %. Aktuálně se cena pohybuje okolo hladiny 63 100, která představuje důležitou úroveň supportu. Tato zóna tvoří spodní hranici konsolidačního pásma (range), ve kterém se trh pohybuje od letního vrcholu.

Ethereum brání klíčovou podporu 2 500 USD

22.10.2026 Cena etherea zůstává pod prodejním tlakem a nadále se pohybuje poblíž důležité oblasti podpory na úrovni 2 500 USD. Tato hranice od konce srpna opakovaně pomáhá omezovat další ztráty a představuje významný bod pro krátkodobý technický výhled. Přestože ETH/USD v posledních týdnech koriguje předchozí růst z osmiměsíčního maxima, širší technická struktura zatím zůstává relativně stabilní.

Euro čeká na klíčové výsledky PMI

22.10.2026 Euro zahájilo nový obchodní týden pod prodejním tlakem a během pondělní seance oslabilo vůči americkému dolaru až o 0,5 % na úroveň 1,1180. Následně se mu podařilo část ztrát smazat, přestože sentiment vůči evropské měně zůstává opatrný. Negativní náladu podpořily víkendové nepokoje ve Francii a dalších evropských zemích, kde rozsáhlé protesty na některých místech přerostly v násilné střety mezi demonstranty a policií.

Forex: Koruna pod 24,30 EUR/CZK

22.10.2026 Česká měna během včerejšího obchodování zaplula pod 24,30 EUR/CZK, nadále však vyčkává na nové impulsy. Z domácího trhu se jich v tomto týdnu již zřejmě nedočkáme, proto směřuje pozornost korunového trhu do zahraničí – zejména na kurz eurodolaru. Nepříjemnou zprávou jsou především dále rostoucí výnosy francouzského dluhu, které již vystoupaly nad 5 %.

💡 Ekonomický kalendář: Výsledky Procter & Gamble a Western Digital. Zastaví výsledky firem pokles trhu? ❓

22.10.2026 Dnešní ráno přináší návrat k averzi k riziku, přestože předchozí seance na Wall Street byla silná (S&P 500 +0,58 %, Nasdaq +1,05 %). Investoři vstřebali výsledky společností Meta a Tesla a nálada na trzích se znatelně zhoršila. Epicentrum dnešních výprodejů leží v Asii – CHN.cash (-3,16 %) , což zapadá do obrázku čínského medvědího trhu (index CSI 300 klesl ze svého červnového maxima o 20 % a zaznamenává desátý ztrátový týden v řadě kvůli přebytku elektřiny, slabému trhu s nemovitostmi a klesající důvěře retailových investorů). Slabost vykazuje také Japonsko – JP225 (-2,76 %). V USA se tlak opět přesouvá na technologické společnosti zranitelné vůči boomu ve financování AI – US100 klesá o 1,63 %, tedy výrazně více než širší US500 (-0,86 %) . V červených číslech je také Evropa: EU50 -1,08 %, DE40 -0,77 %, ITA40 -0,94 %, zatímco UK100 (-0,28 %) se drží o něco lépe.

🛒eBay propouští až 9 % zaměstnanců. Letos jde už o druhé propouštění

22.10.2026 Americký internetový obchod eBay znovu snižuje počet zaměstnanců. Firma zruší zhruba devět procent pracovních míst. Chce tím zjednodušit fungování a víc se soustředit na části byznysu, kterým se daří nejlépe. Jde už o druhé propouštění v letošním roce.

🎥 Ranní komentář: Solidní výsledky Mety, nízký capex Tesly, Supermicro, AT&T a ropný export ze zálivu

22.10.2026 Ve středu 21. října americké akcie posílily. S&P 500 přidal +0,6 %, Dow Jones +0,7 % a Nasdaq +1,1 %. Optimismus táhly...

Ranní komentář: Solidní výsledky Mety, nízký capex Tesly, Supermicro, AT&T a ropný export ze zálivu

22.10.2026 Ve středu 21. října americké akcie posílily. S&P 500 přidal +0,6 %, Dow Jones +0,7 % a Nasdaq +1,1 %. Optimismus táhly především výsledky technologických firem a SpaceX.

🚗 Tesla měla spálit 5 miliard dolarů, ale vykázala kladný výsledek. Bude Tesla za rok ještě automobilkou?

22.10.2026 Wall Street se připravovala na kvartál, v němž Tesla nasype další miliardy do kotle s nápisem AI. Místo toho společnost vykázala kladné volné peněžní toky (1,53 miliardy USD), výrazně vyšší marže v automobilovém segmentu a lepší než očekávané dodávky vozů. Akcie v poobchodní fázi posilují přibližně o 1,1 % poté, co během dne vzrostly o 3,4 %. Na takto pozitivní překvapení není reakce nijak závratná, odpověď však nehledejme v samotné zprávě – leží v úterní konferenci SpaceX. Elon Musk tam připustil, že fúze obou společností představuje „dobrý nápad“, a obě strany již ustavily zvláštní výbory. Investoři se stále méně ptají, kolik Tesla vydělává na autech či jiných aktivitách. Místo toho stále častěji řeší, čím vlastně Tesla za rok vůbec bude a zda automobily zůstanou jejím hlavním byznysem.

Stabilita na eurodolaru, koruna zatím dále posiluje

22.10.2026 Základní parametry pro eurodolar se zatím nemění. Euro dnes může být nadále zatěžováno napětím na francouzských dluhopisech. Prostor pro výraznější posílení dolaru však nyní omezuje skutečnost, že americké výnosy aktuálně výrazněji nerostou. Dnes zveřejněné makroekonomické statistiky, např. nové týdenní žádosti o podporu v nezaměstnanosti, budou mít jen minimální kurzotvorný dopad. Na hlavním měnovém páru lze tak očekávat obchodování převážně v rozmezí 1,12 – 1,126 EUR/USD a u koruny vůči dolaru v pásmu 21,55–21,75 USD/CZK. Rizikem je pokles eura hlouběji pod hladinu 1,12 EUR/USD, pokud se výprodej francouzských dluhopisů dále prohloubí a zároveň zdraží energetické komodity.

Meta překonala očekávání a akcie vystřelily o 4 %📈🔥!

21.10.2026 Společnost Meta Platforms zveřejnila výsledky za třetí čtvrtletí roku 2026, které potvrdily pokračující silný růst jejího reklamního byznysu. Tržby meziročně vzrostly o 26 % na 64,6 miliardy USD a překonaly očekávání analytiků přibližně o 2 %. Investory potěšil také výhled na závěr roku, zatímco pozornost nadále směřuje k vysokým investicím do umělé inteligence. Akcie společnosti v aftermarketu podle posledních dostupných údajů posilovaly přibližně o 4 %.

$C:\fakepath\zlato-21102026-1.png$

Zlato pod tlakem americké inflace. Co rozhodne o dalším vývoji?

21.10.2026 Zveřejnění nejnovějších amerických inflačních dat přineslo na komoditní trhy novou vlnu volatility. Vyšší než očekávaná inflace podpořila americký dolar i výnosy státních dluhopisů a zlato se proto dostalo pod krátkodobý tlak. Přesto není důvod současný pohyb interpretovat jako zásadní změnu dlouhodobého trendu. Pod povrchem trhu totiž nadále působí fundamenty, které zlatu poskytují významnou podporu.

TSMC: Zisk vzrostl téměř o 69 %, čipový gigant očekává další růst

21.10.2026 Nejnovější výsledky společnosti TSMC mohou hodně napovědět o budoucnosti investic do umělé inteligence. Pozornost investorů přitahuje nejen samotné hospodaření, ale i to, co společnost naznačila ohledně příštího roku. Právě vyjádření vedení dávají zveřejněným číslům nový rozměr. Dokáže si tchajwanský výrobce čipů udržet tempo růstu, na které si trh zvykl?

US OPEN: Tesla chystá megafúzi se SpaceX. Diplomatická patová situace s Íránem tlumí nadšení na Wall Street

21.10.2026 Futures na US500 a US100 jsou během otevření hotovostního trhu mírně v defenzivě (pokles o -0,20 % respektive -0,18 %) a testují klíčové technické rezistence poté, co diplomati ochladili naděje na okamžitou dohodu mezi Washingtonem a Teheránem.

Výsledková sezóna překonává očekávání. Proč ale silné zisky nemusí stačit k růstu akcií? 📈🔥

21.10.2026 Americká výsledková sezóna za třetí čtvrtletí 2026 se zatím vyvíjí velmi příznivě. Až 86 % společností, které již zveřejnily své hospodářské výsledky, překonalo očekávání analytiků. Navzdory tomu na finančních trzích přetrvává nejistota, především v souvislosti s vysokými investicemi do umělé inteligence a rostoucími dluhopisovými výnosy. Investoři se tak stále více zaměřují nejen na aktuální ziskovost společností, ale také na jejich schopnost udržet růst v následujících letech.

Meta před výsledky: Miliardové výdaje na AI. Kdy se investice začnou vracet?

21.10.2026 Meta vstupuje do zveřejnění výsledků za třetí čtvrtletí v době, kdy investoři zkoumají finanční návratnost rozmachu umělé inteligence pečlivěji než kdy dříve. Mark Zuckerberg má pro obhajobu své strategie silné argumenty. Reklamní podnikání zůstává výkonným zdrojem tržeb a AI pomáhá zlepšovat cílení reklam, zvyšovat zapojení uživatelů a vyvíjet nové produkty. Investice do výpočetní infrastruktury však rostou tak rychle, že je stále obtížnější odlišit dlouhodobou příležitost od nákladů, které již zatěžují peněžní toky.

🎥 Netflix splnil očekávání. Proč akcie klesají o 6 %?

21.10.2026 Netflix splnil očekávání, přesto jeho akcie po výsledcích klesají přibližně o 6 %. Investory znepokojil hlavně slabší výhled reklamních tržeb a otázka, zda si platforma dokáže dlouhodobě udržet pozornost diváků.

SpaceX ve 3Q překonal očekávání, Elon Musk otevřeně podpořil fúzi s Teslou

21.10.2026 Vesmírná a AI společnost SpaceX zveřejnila výsledky za třetí kvartál. Tržby meziročně vzrostly o 161 % na 14,58 mld. USD. Růst táhl především segment Super Intelligence (dříve AI), který se stal největším byznysem společnosti. Pozornost na sebe ale strhl i Elon Musk, který na konferenčním hovoru otevřeně podpořil myšlenku spojení SpaceX s Teslou.

Příchod dalších Filipínců může české ekonomice pomoci, nesmí však konzervovat její závislost na levné práci. Kulturní předpoklady pro integraci jsou poměrně příznivé, rozhodující bude jazyk a bydlení

21.10.2026 Plánované navýšení ročních kvót pro pracovníky z Filipín ze současných 10 300 na 12 000 míst od ledna příštího roku představuje reakci vlády na přetrvávající nedostatek pracovní síly v některých odvětvích české ekonomiky. Zaměstnavatelům může usnadnit obsazování volných pozic, zvyšovat výrobní kapacity a umožnit přijímat zakázky, které by jinak kvůli personálnímu nedostatku museli odmítat. Z celostátního makroekonomického hlediska však samotné navýšení kvóty o 1700 míst zásadní změnu nepřinese.

Indonésie v centru pozornosti: Vyhlídka nižší produkce zdražuje nikl ⚒️

21.10.2026 Cena niklu rostla čtvrtý den v řadě, protože možné omezení produkce čínských výrobců v Indonésii podpořilo očekávání nižších dodávek. Na Londýnské burze kovů (LME) zdražil během obchodování až o 2,7 % a překonal hranici 16 000 dolarů za tunu. Navázal tak na zotavení poté, co minulý čtvrtek klesl na devítiměsíční minimum.

GBP/USD se zotavuje z jedenáctiměsíčního minima

21.10.2026 Měnový pár GBP/USD pokračuje v mírném zotavování a aktuálně se obchoduje nad krátkodobou sestupnou trendovou linií poblíž úrovně 1,3350. Současné oživení navazuje na výrazný odraz od jedenáctiměsíčního minima na 1,3140, kterého kurz dosáhl během minulého týdne. Přestože poslední cenový vývoj naznačuje návrat kupujících, širší technický obraz zatím zůstává medvědí. Překonání krátkodobé sestupné trendové linie představuje první pozitivní signál, který může podpořit pokračování současné růstové korekce. Libra se po předchozím výrazném oslabení pokouší získat zpět část ztracených pozic, avšak pro potvrzení trvalejší změny trendu bude důležité překonání dalších technických překážek.

Ropa Brent míří k několikaměsíčním maximům

21.10.2026 Cena ropy Brent pokračuje v postupném posilování a přibližuje se k úrovni 113,50 USD, čímž dosahuje nejvyšších hodnot od poloviny května. Současný růst potvrzuje přetrvávající pozitivní sentiment na trhu, přičemž cena se nadále pohybuje výrazně nad důležitou vzestupnou trendovou linií, která se formuje od začátku července. Tato technická struktura naznačuje, že kupující si stále udržují převahu a širší růstový trend zůstává zachován. Postupné přibližování k několikaměsíčním maximům zároveň ukazuje, že předchozí korekce zatím nedokázaly výrazněji narušit pozitivní cenovou dynamiku.

Ztráta 80,7 miliardy dolarů před IPO: Co stojí za čísly Anthropicu? 🔍

21.10.2026 Společnost Anthropic, která vyvíjí AI asistenta Claude, vykázala za první polovinu roku 2026 čistou ztrátu 80,7 miliardy dolarů. O rok dříve činila ztráta přibližně 13 miliard dolarů. Vyplývá to z návrhu prospektu k plánovanému vstupu na burzu, do kterého nahlédla agentura Reuters.

Akciový výhled: Trhy se stabilizují, majitel Skoda Doosan dává akcie k prodeji

21.10.2026 V úterý jsme viděli na akciových trzích postupné zklidnění situace. Navíc dnes ráno futures kontrakty na indexy naznačují mírný růst pro zámoří (+0,2 %) i Evropu (+0,2 %). Silné výsledky technologických společností (SpaceX a Super Micro) zmírnily obavy ohledně obchodování s AI z minulého týdne. V Asii tak kraloval jihokorejský KOSPI (+2,7 %). Ropa Brent se nyní obchoduje na 110 USD za barel, když situace na Blízkém východě není nadále vyřešena.

Forex: Koruna vyhlíží nové impulsy

21.10.2026 Česká koruna se při absenci nových impulsů obchoduje nedaleko hranice 24,30 EUR/CZK. Domácí kalendář je v tomto týdnu prázdný, a tak koruna věnuje pozornost zejména dění na hlavních trzích – včerejší lehké oslabení dolaru bylo pro tuzemskou měnu vítanou zprávou. Vedle toho budou regionální měny dále pozorně sledovat i vývoj na energetických trzích, zejména na evropském trhu s plynem, kde se spotová cena TTF blíží 90 EUR/MWh.

Ekonomický kalendář: V centru pozornosti zpráva EIA o zásobách ropy a aukce amerických státních dluhopisů 🔎

21.10.2026 Dnešní kalendář zahájila data z Japonska a Spojeného království. Japonský vývoz vzrostl o 16,7 % meziročně oproti očekávaným 20,1 %, zatímco dovoz se zvýšil o 18,9 % oproti očekávaným 19,6 %. Obchodní deficit dosáhl 536,6 miliardy jenů a byl vyšší, než se předpokládalo. Větší pozornost přitáhla britská inflace, která zrychlila na 3,5 % meziročně oproti očekávaným 3,4 %, zatímco jádrová inflace vzrostla na 2,8 % oproti očekávaným 2,7 %. Také PPI překonal prognózy, což by mohlo podpořit opatrnější postoj Bank of England.

Koruna posiluje k hladině 24,30 EURCZK

21.10.2026 Euro bude nadále zatěžováno napětím na francouzských dluhopisech a vysokými cenami ropy a zemního plynu. Na druhé straně pokles amerických výnosů omezuje prostor pro posílení dolaru. Od večerního vystoupení šéfky Evropské centrální banky (ECB) Ch. Lagardeové nelze očekávat výraznější kurzotvorný impuls. Na hlavním měnovém páru lze dnes očekávat pokračování obchodování převážně v rozmezí 1,119 – 1,126 EUR/USD a u koruny vůči dolaru v pásmu 21,55 – 21,75 USD/CZK. Alternativně v případě výraznějšího poklesu cen energetických komodit oslabení dolaru nad 1,126 EUR/USD a pod 21,55 USD/CZK.

📉 SanDisk po poklesu: Kde mohou akcie najít další podporu?

20.10.2026 Akcie společnosti SanDisk (SNDK) se aktuálně obchodují mírně pod zónou kolem 1 450–1 470 USD. Tu tvoří oblast vysokého objemu obchodů v kombinaci s Fibonacciho retracementem 0,382 (1 466,84 USD). Z pohledu technické analýzy jde o úroveň, kterou mohou účastníci trhu v nejbližších dnech sledovat.

$C:\fakepath\obraze-uvod-20102026.jpg$

Volby do Kongresu USA 2026: Co čeká akcie, dolar

20.10.2026 Dne 3. listopadu 2026 se v USA volí celá Sněmovna reprezentantů a třetina Senátu. Výsledek rozhodne, kolik prostoru bude mít Donald Trump na prosazování daní, výdajů a regulace – a trhy na to mohou reagovat prudce. Ukážeme si, co říká historie, jaké jsou tři hlavní scénáře a které úrovně sledovat na S&P 500, zlatě a EUR/USD. Povolební scénáře podrobně rozeberou také analytik Petr Lajsek a trader Jaroslav Tupý na webináři zdarma 2. listopadu od 17:30.

$C:\fakepath\trader-20102026-62-zm.jpeg$

5 událostí, které dnes stojí za pozornost

20.10.2026 Evropské akcie po zahájení obchodování klesají. Investoři vyjadřují obavy, že protesty ve Francii zbrzdí snahy o snižování výdajů. Panevropský index STOXX Europe 600, který sleduje obchodování na burzách v Británii a ve vybraných zemích EU, po 09:30 SELČ vykazoval pokles o 0,66 procenta na 635 bodů.

SpaceX musí ukázat, že Starlink dokáže financovat rostoucí ambice skupiny 🛰️

20.10.2026 Společnost SpaceX vstupuje do další výsledkové sezóny a čelí výzvě, kterou před několika lety nemusela řešit tak přímočaře. Elon Musk sice může stále hovořit o Marsu, revoluci v oblasti umělé inteligence a budování infrastruktury schopné proměnit celá průmyslová odvětví. Od vstupu na burzu však tyto ambice získaly konkrétní cenovku a investoři chtějí vědět, co za vynaložené miliardy dostávají nazpět.

Netflix před výsledky: Musí ukázat, že stále dokáže překvapit

20.10.2026 Netflix patřil po léta k těm společnostem, kterým byl trh ochoten odpustit občasná klopýtnutí. Investorům stačilo pohlédnout na rozsah změn, jež firma přinesla do zábavního průmyslu, a na to, jak efektivně dokázala globální popularitu své produkce proměnit v rostoucí tržby. Nekupovali pouze akcie streamovací platformy, ale také podíl v byznysu, který jako by neustále posouval hranice vlastního růstu. Dnes je situace jiná. Akcie společnosti Netflix od začátku roku oslabily přibližně o 20 % a trh ji stále více oceňuje jako zralý mediální podnik, který musí generovat růst, držet náklady pod kontrolou a soustavně dávat divákům důvody k prodlužování předplatného.

Pohled trhu před dnešními výsledky SpaceX

20.10.2026 Vesmírná a AI společnost SpaceX zveřejní své výsledky hospodaření za třetí kvartál roku 2026 již dnes po uzavření amerických trhů, přičemž půjde teprve o druhý report od vstupu firmy na burzu. Hlavní roli by měl hrát byznys s pronájmem výpočetního výkonu pro AI, který však vyžaduje velké investice. Přinášíme přehled toho nejdůležitějšího, co bude stát za pozornost.

Forex: Koruna proti větru. Na další zisky si počká

20.10.2026 Česká koruna se po dlouhém období klidu znovu hlásí o pozornost. Po více než měsíci oslabování, během něhož ztratila zhruba čtyřicet haléřů a přiblížila se k 24,50 EUR/CZK, přináší říjen částečnou úlevu: česká měna se vrací na dostřel 24,30 EUR/CZK. Na začátek trvalejšího posilování to ale podle nás zatím nevypadá – koruně totiž fouká protivítr hned ze tří směrů. Prvním je silný americký dolar.

Kukuřice klesá šestý den v řadě. Ceny sráží sklizeň i slabší export 🌽

20.10.2026 Americké futures na kukuřici oslabovaly šestý obchodní den v řadě, což představuje nejdelší sérii poklesů od března 2025. Na ceny tlačí postupující americká sklizeň, slabší vývozní aktivita a rychlé uzavírání nákupních pozic investičních fondů.

Makroekonomický kalendář: Britský trh práce, sentiment ZEW a výsledky gigantů z Wall Street 💥

20.10.2026 Úterní seance se nese ve znamení stabilizace měnové politiky v Asii, kde Čínská lidová banka ponechala referenční úvěrové sazby beze změny. V Evropě se investoři zaměří na ranní údaje z britského trhu práce a indexy institutu ZEW z Německa a eurozóny, které přiblíží ekonomickou náladu v době problémů průmyslového sektoru.

$C:\fakepath\eurusd-20102026.png$

Ranní zpráva pro tradery: Co se děje na finančních trzích 20.10.2026

20.10.2026 Americké akcie včera převážně posilovaly v čele s technologickými společnostmi. Zotavovaly se tak z pátečního propadu, za kterým stály obavy z negativního vlivu vyšších úrokových sazeb na investice do infrastruktury pro umělou inteligenci (AI). Dow Jonesův index, který zahrnuje akcie 30 předních amerických podniků, včera ztratil 0,07 procenta na 51.966,03 bodu. Širší index S&P 500 však vzrostl o 0,41 procenta na 7690,73 bodu a index Nasdaq Composite, v němž je zastoupeno mnoho firem z odvětví vyspělých technologií, se zvýšil dokonce o 1,11 procenta na 26.430,89 bodu.

Francouzské dluhopisy začínají opět zatěžovat euro

20.10.2026 Z pohledu eura bude i nadále důležitý vývoj na francouzských dluhopisech, zatímco očekávané zhoršení německého a evropského indexu ZEW by mělo mít na kurz spíše omezený dopad. Na hlavním měnovém páru lze dnes očekávat primárně obchodování v rozmezí 1,119–1,126 EUR/USD a u koruny vůči dolaru v pásmu 21,60–21,80 USD/CZK. Rizikem je pokles eura k hladině 1,115 EUR/USD při pokračujícím výprodeji francouzských dluhopisů a rostoucích cenách energetických komodit.

Wall Street roste s technologiemi

19.10.2026 Americké akciové trhy na začátku týdne korigují část předchozích ztrát, když se investoři vracejí k polovodičům a dalším titulům spojeným s umělou inteligencí. Náladu podporuje očekávání, že pokračující investice do AI infrastruktury zajistí další růst firemních zisků. Pozornost se proto obrací k výsledkům Meta Platforms (META -1,05 %), které tento týden prověří důvěru v technologický sektor. Hospodaření zveřejní také Tesla (TSLA +3,73 %). S&P 500 roste přibližně 0,5 %, Nasdaq Composite posiluje o 1,3 %, zatímco Dow Jones se pohybuje poblíž předchozího závěru. Důležitým tématem zůstává další postup americké centrální banky. Předseda Fedu odmítl předjímat rozhodnutí na zasedání příští týden a uvedl, že poslední vyšší inflační údaje nezměnily jeho hodnocení ekonomiky. Trh přisuzuje ponechání sazeb na říjnovém zasedání přibližně 80% pravděpodobnost.

Denní shrnutí: Nasdaq a AI akcie se zotavují před výsledky technologických gigantů 🚀

19.10.2026 Hlavním zdrojem dnešní volatility na finančních trzích je prudké zotavení technologického sektoru po výprodeji z minulého týdne, který vyvolaly obavy o návratnost investic do umělé inteligence. Investoři se rozhodli využít propadu k nákupům před klíčovým týdnem výsledků gigantů, jako jsou SpaceX, Tesla a Meta Platforms. Náladu podporuje také klid na dluhopisovém trhu a nedávné výroky předsedy Fedu Kevina Warshe, které naznačují, že s dalším zvyšováním sazeb není třeba spěchat. Přestože trh nyní pečlivěji vybírá mezi společnostmi, které se zadlužují kvůli rozvoji nových technologií, optimismus před čtvrtletními výsledky pomáhá stabilizovat náladu na Wall Street.

EURCZK (spot: 24,33; výhled:➡️)

19.10.2026 Koruna se na začátku října přiblížila hranici 24,50 EUR/CZK, v posledních obchodních seancích se ale vrátila na úrovně zhruba o dvacet haléřů silnější. K posílení přispěla vyšší než očekávaná tuzemská inflace, která v září vzrostla na meziročních 2,5 %, přičemž jádrová inflace vystoupala dokonce na 3,1 %. To je z našeho pohledu poměrně jasný jestřábí signál před listopadovým zasedáním ČNB. Podobně jako peněžní trh proto sázíme na další zvýšení repo sazby na 4,0 %.

$C:\fakepath\trader-19102026-42-zm.jpg$

5 událostí, které dnes stojí za pozornost

19.10.2026 1) Americký prezident Donald Trump den poté, co pozastavil nový balík sankcí namířených proti ruské ekonomice, uvedl, že konečné rozhodnutí v této věci zatím neoznámil. Ministr zahraničí Marco Rubio k tomu dodal, že úřady potřebují více času na vyhodnocení situace. Prezident podle Rubia využije až 60 dní k posouzení ekonomických dopadů sankcí a cel proti Rusku, které pozastavil, uvedla agentura Reuters.

$C:\fakepath\trader-19102026-41-zm.jpg$

Forex: Euro klesá, dolů ho tlačí obavy ohledně vývoje ve Francii

19.10.2026 Euro dnes oslabuje vůči americkému dolaru, dolů ho tlačí obavy z politické nestability a zhoršujících se rozpočtových vyhlídek ve Francii. Krátce po 17:05 SELČ jednotná evropská měna ztrácela zhruba čtvrt procenta a pohybovala se v těsné blízkosti 1,1210 EUR/USD.

Makroekonomický výhled pro tento týden: PPI (Německo), PMI (napříč regiony),..

19.10.2026 Tento týden přinese řadu důležitých makroekonomických údajů. Investoři budou sledovat vývoj na trhu nemovitostí, žádosti o podporu v nezaměstnanosti a spotřebitelskou důvěru v USA. V závěru týdne bude pozornost směřovat zejména k indexům nákupních manažerů PMI napříč regiony.

Firemní výsledky na tento týden: Moneta Money Bank, SpaceX, Meta Platforms, Tesla, Netflix, IBM,..

19.10.2026 Tento týden nabídne celou řadu kvartálních výsledků. Ze společností obchodujících se na pražské burze bude reportovat Moneta Money Bank. Z vybraných zahraničních titulů bude pozornost upřena především na společnosti Meta Platforms, Tesla, Procter & Gamble, GE Aerospace, Philip Morris International, Netflix, IBM, RTX a Thermo Fisher Scientific.

Netflix před výsledky: Diváci tráví na platformě méně času. Pomohou živé přenosy a reklama? 📺

19.10.2026 Netflix zveřejní v úterý výsledky za třetí čtvrtletí a investoři budou vedle hospodářských čísel hledat především odpověď na otázku, jak chce společnost udržet růst. Konkurence o pozornost diváků sílí a údaje externích analytických společností naznačují slabší sledovanost i rychlejší odchod uživatelů.

Muskovo impérium čeká zkouška: Výsledky Tesly a SpaceX i spekulace o jejich spojení 🚀

19.10.2026 Tesla a SpaceX zveřejní tento týden výsledky za třetí čtvrtletí, které investorům nabídnou možnost porovnat hospodaření dvou nejhodnotnějších společností Elona Muska. Pozornost se soustředí na to, zda jejich podnikání dokáže financovat rostoucí investice do umělé inteligence, autonomního řízení a robotiky. Současně sílí spekulace o možném spojení obou firem.

Graf dne: Co čeká technologické akcie po nejhlubším výprodeji od dubna 2025? (19.10.2026)

19.10.2026 Futures na Nasdaq 100 dnes rostou o 1,1 % a po nedávném výprodeji si připisují částečné zotavení. Připomeňme, že index minulý týden uzavřel se ztrátou 5,5 %, což představuje nejprudší týdenní pokles od otřesů kolem cel v dubnu 2025.

Ekonomický kalendář: Týden výsledků technologických gigantů a zkouška pro AI rally (19.10.2026)

19.10.2026 Minulý týden byl pro Nasdaq nejhorší od dubna 2025, kdy byla oznámena nejvyšší cla na dovoz do Spojených států za více než 100 let.

Ranní shrnutí: Nasdaq se zotavuje před výsledky Mag7, dluhopisy znovu v oblibě, ropa ustupuje z maxim (19.10.2026)

19.10.2026 Uplynulý týden byl pro Nasdaq nejhorší od dubna 2025 a nechvalně proslulého „Dne osvobození“, který na trhy vnesl značný neklid kolem cel. Dnes americké indexy výrazně rostou: futures na Nasdaq 100 posilují o více než 1,3 % a futures na S&P 500 přibližně o 0,8 %.

Koruna mezi drahou ropou a slábnoucím dolarem

19.10.2026 Obchodování na eurodolaru se stabilizuje a apreciační trend dolaru postupně slábne. Vývoj na hlavním měnovém páru může být po větší část tohoto týdne zatížen protichůdnými vlivy. Na jedné straně růst geopolitického rizika a energetických komodit hovoří proti dalšímu posilování eura. Rizikem pro euro je i případný obnovený výprodej francouzských státních dluhopisů. Na druhé straně může dolar negativně zatěžovat zhoršení optimismu kolem umělé inteligence. Na hlavním měnovém páru se tak pro tento týden rýsuje primárně obchodování v rozmezí 1,115 – 1,13 EUR/USD a pro korunu vůči dolaru v pásmu 21,50 – 21,80 USD/CZK.

$C:\fakepath\1792327681-img_1742141733_154.jpg$

Nedělní příprava: Fundament, dolarový index + vybrané měnové páry

18.10.2026 V dnešní analýze se podíváme na zajímavé Price Action situace, které mohou nabídnout obchodní příležitosti v nadcházejícím období. Jako vždy doporučuji projít vlastní grafy, vycházet z vlastního obchodního plánu a věnovat pozornost důležitým technickým úrovním. Nadcházející týden bude navíc velmi zajímavý z pohledu ekonomického kalendáře. Níže uvedený pohled slouží především jako studijní materiál.

$C:\fakepath\obrazek10.jpg$

S&P 500: Čo nám trh od poslednej analýzy skutočne potvrdil?

17.10.2026 Americký trh priniesol v uplynulom týždni niekoľko zaujímavých obchodných príležitostí. S niektorými z nich som počítal a dokázal som ich využiť. V tomto článku sa pozriem na aktuálny vývoj trhu, vyhodnotím dôležité signály a predstavím scenáre, ktoré považujem za relevantné pre nadchádzajúci týždeň.

Wall Street se v úvodu obchoduje smíšeně

16.10.2026 Index Dow Jones +0,7 % na 52545,02 b., S&P 500 -0,06 % na 7739,73 b., Nasdaq Composite -0,76 % na 26509,1 b.

Tesla představila Roadster 2.0, jeho vrcholná verze se dokáže vznášet

16.10.2026 Americká společnost Tesla zveřejnila nový sportovní model Roadster. Největší pozornost byla upřena na Roadster Rocket, který je schopen se vznášet pomocí souvislých výtrysků plynu pod vysokým tlakem. Zahájení prodeje je plánováno na rok 2028. Cena prozatím nebyla zveřejněna.

$C:\fakepath\1792150812-img_1742713740_193.jpg$

Krypto šeptanda: Co přinesl uplynulý týden v kryptosvětě (16. 10. 2026)

16.10.2026 Kryptoměnový svět má za sebou další týden, ve kterém se vedle ceny bitcoinu řešily také bezpečnost, institucionální investice a budoucnost decentralizovaných financí. Nová pravidla pro akciové indexy mohou ovlivnit firmy, které drží velké množství kryptoměn, zatímco případ napadených hardwarových peněženek připomněl, že riziko někdy číhá i mimo samotný blockchain. Podívejme se na čtyři témata, která tentokrát stojí za pozornost.

Tržní přehled: Evropské indexy oživují 🔼 Akcie obranného sektoru rostou

16.10.2026 Evropské indexy se pokoušejí vymazat část čtvrtečních ztrát tažených technologickým sektorem, přičemž sentiment podporuje stabilizace na dluhopisových trzích a slabší americký dolar. Investoři však zůstávají opatrní ohledně ocenění společností napojených na AI, zejména tam, kde expanze infrastruktury závisí na vysoké finanční páce a agresivních předpokladech budoucí ziskovosti. Dnešní odraz tak vypadá spíše jako zotavení po prudkém propadu než jako úplné rozptýlení obav z úrokových sazeb, financování investic do AI a kvality budoucích zisků.

💳 Mastercard překonává trh. Investoři vyhlížejí výsledky 29. října

16.10.2026 Akcie Mastercardu ve čtvrtek 15. října zakončily obchodování na 616,32 dolaru. Za jediný den si připsaly 2,17 %. Samo o sobě to nezní nijak dramaticky. Zajímavé je to ale ve srovnání s trhem. Index S&P 500, který sleduje 500 největších amerických firem, přidal jen třetinu procenta. Technologický Nasdaq skoro stál na místě. Lépe si vedl jen Dow Jones s růstem lehce nad 1 %.

$C:\fakepath\1792141687-166.jpg$

Výprodej začíná! Kde hledat příležitosti?

16.10.2026 Aktuální makroekonomický koktejl namíchal na trzích pořádně divokou jízdu. Zatímco úporná inflace tlačí investory k rotaci kapitálu a velí opustit dosud neohrožené technologické giganty ve prospěch menších amerických firem, technologický sektor čelí vystřízlivění z umělé inteligence a tlaku z Asie. Korunu všemu nasazují velké americké banky, které kvůli slabším výsledkům a miliardovým pokutám zaostávají za očekáváním, ačkoliv jim prostředí vyšších úrokových sazeb dlouhodobě hraje do karet.

Stříbro se drží poblíž tříměsíčních minim

16.10.2026 Cena stříbra se po předchozím výrazném oslabení pokouší stabilizovat v oblasti 55,50–56,50 USD, která se nachází poblíž tříměsíčních minim. Přestože poslední cenový vývoj naznačuje určité zmírnění prodejního tlaku, širší technický obraz zůstává negativní. Stříbro se nadále obchoduje pod všemi klíčovými jednoduchými klouzavými průměry (SMA), což potvrzuje přetrvávající převahu prodávajících.

EUR/USD se zotavuje z nedávných minim

16.10.2026 Měnový pár EUR/USD vykazuje známky krátkodobého oživení a postupně se přibližuje k psychologické hranici 1,1200. Euro během posledních čtyř obchodních seancí nalezlo podporu poblíž úrovně 1,1150, čímž se podařilo alespoň dočasně zastavit sestupný pohyb, který začal po dosažení maxima ze 9. září kolem 1,1650. Přestože současné zotavení naznačuje zmírnění prodejního tlaku, širší technický výhled zůstává nadále medvědí.

Forex: Koruna stabilní pod 24,40 EUR/CZK

16.10.2026 Česká koruna zůstává navzdory volatilnímu vývoji na eurodolaru relativně v klidu a okupuje úroveň těsně pod hranicí 24,40 EUR/CZK. Dnes bude zveřejněn výsledek zářijových cen výrobců, které zřejmě ukážou na další zrychlení inflace v průmyslu kvůli dražším energiím. Z pohledu korunového trhu však půjde o druhořadé makro číslo. Pozornost koruny tak nadále směřuje zejména na hlavní trhy: vývoj dolaru, geopolitiky a cen energií, zejména plynu v EU.

$C:\fakepath\eurusd-16102026.png$

Ranní zpráva pro tradery: Co se děje na finančních trzích 16.10.2026

16.10.2026 Akcie ve Spojených státech včera posílily, když se indexům S&P 500 a Nasdaq podařilo zotavit z původního poklesu. Investoři přesouvali peníze z některých technologických titulů spojených s umělou inteligencí (AI) do akcií zdravotnických a spotřebitelských firem. Zatímco akcie farmaceutických a zdravotnických společností posilovaly, část technologického sektoru dál oslabovala kvůli obavám, že vysoké zadlužení firem zaměřených na AI je činí zranitelnějšími vůči případnému růstu úrokových sazeb.

$C:\fakepath\trader-15102026-75-zm.jpg$

Forex: Dolar navzdory zprávě o inflaci klesá, investoři se zaměřili na výprodej akcií

15.10.2026 Americký dolar dnes klesá ke koši měn, a vzdálil se tak 18měsíčnímu maximu, na které vystoupil předchozí den. Investoři zaměřili svoji pozornost na výprodej akcií firem, které budují datová centra pro umělou inteligenci (AI), a spíše ignorují údaje o inflaci a spotřebitelských výdajích ve Spojených státech.

$C:\fakepath\trader-15102026-67-zm.PNG$

Komodity: Americká lehká ropa citelně zdražuje, Brent zůstává téměř beze změny

15.10.2026 Ceny americké lehké ropy WTI dnes na světových trzích citelně rostou. Naopak cena severomořské ropy Brent v průběhu dne spíše klesala, před 18:30 SELČ ale většinu ztrát smazala a prosincový kontrakt se tak proti středě obchodoval víceméně beze změny. Americké ministerstvo energetiky uvedlo, že jakýkoli krok k uvolnění sankcí vůči takzvané stínové flotile by Rusku nepomohl s přepravou ropy ani ropných produktů.

Předchozí klíčová slova

Pozitivní vývoj

Pozitivní vzorce chování

Pozitivní vztah k penězům

Pozitivní zpráva

Pozitivní zprávy

Pozměnění hranic

Poznámky o tržních podmínkách

Poznej sám sebe

Poznej svého klienta

Pozor na martingale

Následující klíčová slova

Pozornost devizového trhu

Pozornost finančních trhů

Pozornost forexového trhu

Pozornost investorů

Pozornost obchodníků

Pozornost tradera

Pozornost trhu

Pozorování

Pozorování trhu

Pozvolný růst

Články

reklama

Seminář "Juniorská škola tradingu - Forex I-II" je určen pro začínající investory a obchodníky. Pokud chcete vyzkoušet něco nového, vymanit se z davu a být úspěšný v obchodování na finančních trzích, tak je tento kurz určen právě vám. I když je seminář zaměřen na forexový trh (obchodování s měnami), tak je vhodný rovněž pro všechny začínající obchodníky na finančních trzích a veškeré informace z tohoto semináře lze úspěšně používat také pro komodity, akcie, akciové indexy či kryptoměny.

Literatura

Novinka! Kniha "Jak se stát forexovým obchodníkem" Ondřeje Hartmana vychází ve druhém a výrazně rozšířeném vydání!

Kniha vychází již ve druhém, ale tentokrát výrazně upraveném a rozšířeném vydání. Kniha je koncipována tak, aby byla užitečným průvodcem jak začínajícím obchodníkům bez zkušeností, tak i těm, kdo na forexu již obchodují a potřebují si prohloubit své znalosti.

Kniha "FOREX – Ziskové intradenní a swingové obchodní strategie" od Kathy Lien vychází v češtině!

Je nám velikou ctí, že můžeme obohatit český a slovenský forexový trh světově uznávanou knihou číslo 1 pro každého, kdo chce do hloubky pochopit fungování největšího světového finančního trhu.

$C:\fakepath\kathy-lien-08112017.jpg$

Světový bestseller o tradingu v češtině! Úspěšní obchodníci: Jak běžní lidé porážejí Wall Street v jeho vlastní hře

Jedna z nejprodávanějších knih od Kathy Lien právě vychází v českém překladu! Obsahuje sérii rozhovorů Kathy Lien s nejúspěšnějšími tradery. Tato kniha se stala inspirací pro tisíce čtenářů po celém světě. Setkáte se v ní s příběhy obyčejných lidí, kteří dokázali zbohatnout díky systematickému dodržování konkrétních pravidel v tradingu. Bez ohledu na jejich povolání jsou dnes úspěšnými obchodníky a investory. V této knize vám budou představeny jejich obchodní přístupy a strategie, které vám pomohou pochopit, jak lze pomocí vlastní píle dosáhnout úspěchu ve zdánlivě složitém světě tradingu.

Forex - doporučené články:

Co je FOREX?

Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.

Forex pro začátečníky

Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.

1. část - Co to vlastně forex je?

FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.

VIP zóna - Trading Asistent

Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu (speciální uzavřená sekce na webu), až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní VIP indikátory, doposud úspěšně používané pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečné VIP indikátory, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.

Forex brokeři - jak správně vybrat

V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.

Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém

Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?

Forex volatilita

Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.

Forex zůstává největším trhem na světě

V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články: