Price-to-earnings ratio
Fundamentální analýza akciových trhů – využití algoritmického obchodování ve fundamentální analýze (6. díl)
03.06.2024 Článek vysvětluje, jak se používají počítačové algoritmy k automatizaci obchodních rozhodnutí na finančních trzích. Čtenář se dozví o různých typech algoritmů, jejich přínosech pro rychlost, efektivitu a stabilitu trhů, a také o výhodách a nevýhodách algoritmického obchodování, včetně technických a finančních rizik.
Fundamentální analýza akciových trhů – jak vybrat správný sektor pro investování (2. díl)
16.05.2024 Článek poskytuje přehled různých odvětví a jejich charakteristik, včetně technologie, zdravotnictví, energetiky, financí, spotřebního zboží, materiálů a komodit, trhu s nemovitostmi, telekomunikací, pohostinství a veřejných služeb. Dále se zaměřuje na to, jak makroekonomické faktory ovlivňují tato odvětví, včetně úrokových sazeb, inflace a geopolitických událostí. Nakonec uvádí příklady atraktivních odvětví a klíčové společnosti v nich. Celkově nabízí ucelený pohled na investiční možnosti a rizika v různých sektorech.
Přehled dění na finančních trzích
18.03.2024 Slavný americký ekonom a nositel Nobelovy ceny za ekonomii Robert Shiller je v investorské komunitě znám mimo jiné jako autor velice populárního a hojně používaného valuačního ukazatele hlavního amerického akciového indexu S&P 500, kterým je tzv. cyklicky očištěný poměr P/E neboli CAPE (cyclically adjusted price-to-earnings ratio). CAPE není obyčejné P/E, ale v jeho jmenovateli je průměr inflačně očištěných zisků za uplynulých 10 let, takže tento valuační indikátor počítá s průměrnou ziskovostí amerických korporací napříč ekonomickým cyklem. Jeho aktuální hodnota přitom činí 34,0x, což je bez nadsázky extrémně vysoká úroveň.
Akcie: Základy fundamentální analýzy akcií (díl 8.)
11.03.2024 Fundamentální analýza vám pomůže najít odpověď na otázku, jakou akcii zahrnout do svého watch listu, případně koupit. V dnešním díle si představíme několik základních ukazatelů, které se při fundamentální analýze akcií využívají a ukážeme jejich využití na konkrétním příkladu akcií společnosti The Coca-Cola Company.
Analýza společnosti STMicroelectronics, evropského konkurenta společnosti Nvidia
23.02.2024 Umělá inteligence, prohlášená za nejvýznamnější revoluci 21. století, je v centru současných debat z vědeckého, etického a obecně civilizačního hlediska. Toto významné téma má silný dopad na trhy prostřednictvím technologického sektoru. Závod o inovace se nyní stal klíčovým cílem amerických technologických gigantů.
Globální akciové valuace indikují akciové výnosy kolem 5 % ročně
26.04.2018 Pro výhled na očekávané akciové výnosy ve střednědobém horizontu kolem pěti let jsou klíčové valuace neboli ocenění akciových trhů ve vztahu k fundamentálním veličinám jako korporátní zisky či tržby. Na základě historických statistik jsou sice pro střednědobý investiční horizont významnými faktory celkových akciových výnosů také růst korporátních zisků a vyplácené dividendy, nicméně tím nejdůležitějším faktorem se zdají být právě akciové valuace neboli ocenění (angl. valuations). Čím více jsou akciové valuace níže, tím levnější akcie jsou a zároveň tím vyšší potenciál pro dodatečné výnosy ve střednědobém horizontu a naopak. K nejsledovanějším valuačním ukazatelům přitom patří poměr ceny akcie k čistému zisku P/E (price-to-earnings ratio) a poměr ceny akcie k tržbám (price-to-sales ratio).
Další články k tématu Price-to-earnings ratio
Akcie Nestlé: Budou defenzivní tituly znovu v módě?
01.02.2025 Příchod DeepSeeku neotřásl pouze akciemi Nvidia a technologickým sektorem umělé inteligence, ale měl dopad napříč celým trhem. Od růstu čínských akcií až po návrat k tradičním defenzivním titulům, jako je Nestlé. Proč právě tato akcie přitahuje nečekaný investorský zájem?
Související klíčová slova:
Býčí pohyb | Hodnota Forward Dividend | Výdaje | P/E ratio (Price-to-Earnings Ratio) | Programování | Generování zisku | EUR | Vysoké valuace | Zkušenosti | Tempo růstu | Alphabet | Definice P/E | Stav ekonomiky státu | Přísná regulace | Amazon | Obchodník | Hlavní ekonom | Watch list | Pfizer | Trend | Životní prostředí | Přehled různých odvětví | Manuální obchodování | Diverzifikace | Aktiva | Nositel Nobelovy ceny | Moderna | Investiční banky | Michal Stupavský | Akciové společnosti | Pravděpodobnost | Energetika | Zveřejnění výsledků hospodaření | Zveřejnění výsledků | Návratnost investice | Finance Yahoo | Počet akcií | Tržní události | Výkyvy | Indické akcie | Přesnost | Goldman Sachs | Vliv pandemií | Investment Management | Statistics | EPS u akcií společnosti | Jak používat fundamentální analýzu? | Profesionální instituce | Geopolitické napětí | Vysoká volatilita | Vyšší ROE | EPS v amerických dolarech | Tim Cook u společnosti Apple | Price-to-sales ratio | EPS u akcií společnosti Coca-Cola | Expanze | Globální dluhopisové trhy | Generuje zisk | Automatizace obchodování | BHP | Hodnota ROE společnosti | Výhled | Analýzy | Dluhové závazky | Mentor a učitel Warrena Buffetta | Vytváření zisku | Rostoucí ceny | Úrokové sazby | Glencore | Beta koeficient | Společnosti obchodované na americké burze | Konkrétní společnosti | EPS (Earnings Per Share) | Základy fundamentální analýzy akcií | High-frequency trading (HFT) | P/S | Nevýhody a rizika | Růst cen | Šance na úspěch v investování | Simon Property Group | Full time | Jak zvýšit své šance na úspěch v investování? | Dividendy | Algo obchodování | Roční dividendy na jednu akcii | Nevýhody algoritmického přístupu | Rizika a příležitosti | Význam inovací | Učitel Warrena Buffetta | Samsung | Vedení dané společnosti | Výsledky za určité období | Význam inovací a výzkumu | Konflikty | Zisková marže | Mean-reversion | TTM | Dividend Yield u akcií Coca-Cola | Americká inflace | Cyklická vs. necyklická odvětví | Maloobchod | Hodnota Dividend Yield | Coca-Cola | Hlasovací právo | Ukazatel ROE | Investování do dividendových akcií | Burze | Inteligentní investor od Benjamina Grahama | Ochutnávka fundamentální analýzy | Finanční výsledky za určité období | Finanční a ekonomické ukazatele | Akcie Coca-Cola | Roční dividendy | Ekonomiky | Kapitál ke generování zisku | Směnné kurzy | Volatilita | Statistická arbitráž | JPMorgan Chase | CISCO | Vysoká hodnota ROE | Inflace | Systém obchodování | Komoditní sektor | Politika | Indikátor | Očekávání | Globální akciové valuace | Efektivní využívání kapitálu | Suroviny | Poměr P/B | P/E | Analýza společnosti | Šance na úspěch | Dění na finančních trzích | Hodnoty EPS | Obchodní příkazy | Rychlost a přesnost | Průmysl | Fed Funds Rate | Investment management | Růst | Profesionálové | Fundamentální i technická analýza | Příležitosti | Výpadky | Real-time | Hodnota ROE | Vanguard | MiFID II | Fundamentální analýza | Prognóza | Investovaný kapitál | Celkový vlastní kapitál | Trend following | Negativní dopad | P/E ratio akcií | Zprávy a události | Zisk 1 milion dolarů | Investopedia | Mentor a učitel | Držitel preferenční akcie | Náklady na obchodování | Chování | Earnings date | Full time job | Graf | Dolary | Investiční horizont | The Coca-Cola | Dřevo | Dobré společnosti | Podnikání na kapitálovém trhu | Selský rozum | Význam na moderních finančních trzích | Zdravotní péče | Oxford Economics | Podíl akcií | Baidu | Konkrétní výše roční dividendy | Trh | Sezónnost | Centrální banky | P/E ratio neboli Price-to-Earnings | MSCI | Cestovní ruch | Zdroje energie | Index | Studie | Vyšší náklady | Marika Čupa a Ondřej Hartman | Trading | Komise v přenesené pravomoci (EU) | Elektřina | Globální poptávka | ROE na stránkách Finance | Hodnota EPS | Komise | Fundamentální analýzy akcií | ROE | Kapitál | ROE společnosti Coca-Cola | Fungování | Hodnota EPS u akcií společnosti | Sektor pro investování | Typy algoritmického obchodování | P/E ratio neboli Price-to-Earnings Ratio | Apollo | Highlights | Dividend yield | S&P | xStation | Unie | ROE společnosti | Forward Dividend | Vice | Pokles valuací | Tržní podmínky | Pozornost | Ropa | Stárnutí populace | Disciplína | Generuje ztrátu | Největší zisk | EPS neboli Earnings per share | Trailing Twelve Months | Return on Equity | Očekávání analytiků | Poměr ceny akcie k čistému zisku P/E | CL | Deficit | Objem dluhopisů | Společnosti obchodované | Nobelovy ceny za ekonomii | Ekonomické ukazatele | Výsledky hospodaření společností | Hodnota EPS u akcií | Take-Profit příkazy | ROE na stránkách Finance Yahoo | Aktuální roční dividendový výnos | Společnosti | Lepší výnosy | Rentabilita vlastního kapitálu | BNP Paribas | Obnovitelné zdroje energie | Dluhová služba | Den zveřejnění výsledků | Silné a dobré společnosti | Skvělá investice | Akciový index | Důvěra spotřebitelů | Analýza akciových trhů | Podnikání | Využívání kapitálu | Kapitálové požadavky | Analýza sentimentu | ROE (Return on Equity) | Globální akciový index MSCI | Market making | Závislost | Dna | Vysoká inflace | Zisk společnosti | Fundamentální analýza akciových trhů | Celkový stav ekonomiky státu | Energetický sektor | Dceřiné společnosti | Výnosy pro investory | Finanční údaje | Regrese | Marketingová komunikace | Znalost | Platformy | Equity | Analytici | Čistý zisk | Nákladová efektivita | Základy algoritmického obchodování | Dluhopis | Úspěch v investování | Roční dividendový výnos | Dobré investiční rozhodnutí | Finanční instituce | Cíl fundamentální analýzy | Výkyvy cen | Finance | Dividendový výnos | Globální akciový index | Dividenda a Dividend Yield | Investovaný kapitál ke generování zisku | Lineární regrese | Dluhopisy | Firma | Obchodníci | Poptávka | Hodnota P/E ratio | Fundamentální analýzy | ROE neboli Return on Equity | Gamble | Velmi volatilní | Špatná investiční rozhodnutí | Ceny akcie | Co je hlavní cíl fundamentální analýzy? | P/E Ratio | MIFID | Jistota na akciovém trhu | Problémy | Hodnota P/E ratio akcií | 3М | Price-to-Book Ratio | Dividendy na jednu akcii | Růst HDP | Vliv demografických změn | Conseq Investment Management | Změna klimatu | Transakční náklady | Americká data | Vývoj | Investování do akcií | Apollo Global Management | Finanční ukazatele | Jak algoritmické obchodování funguje | Nadhodnocení | Konkurenceschopnost | Americké akcie | Facebook | Hodnota dividend | Zasedání České národní banky | Rostoucí ceny ropy | Základy fundamentální analýzy | Volatilní | Pandemie | Historie | Vliv sezónnosti na odvětví | Algo | Měnové politiky | Den zveřejnění | Učitel | Apple Podcasts | Nevýhody | Manufacturing | HFT | Rostoucí úrokové sazby | Výnosy | Celkový stav ekonomiky | NextEra Energy | Vliv směnných kurzů | Demografické změny | Využití algoritmického obchodování | Investiční strategie | Lepší výnosy pro investory | Price-to-Earnings Ratio | Nobelovy ceny | Investiční doporučení | Význam firemní kultury | Tržní cena | Změny úrokových sazeb | Financial Highlights | Odvětví | Společnost Nvidia | Sazby | The Coca-Cola Company | Zvýšení likvidity | Výhody a rizika | Geopolitické události | Komise v přenesené pravomoci | Umělá inteligence | Globální diverzifikace | Používání kapitálu | Komoditní | Vliv klimatických změn | Inteligentní investor | Právo na valné hromadě | Firmy | Konzistence | Zemědělství | Výše roční dividendy | Repo sazby | Poměr P/E | Výsledky společnosti | Investování | Distribuce | Fed | Multi-asset | Rozpočtový deficit | Automobilový průmysl | Trhy | Technologické bubliny | Aktuální stav | Jak algoritmy interpretují základní data | Rizika | Podrobný pohled | Investiční rozhodnutí | Komplexnost | Poměr ceny akcie k tržbám | Hlasovací právo na valné hromadě | Implementace | Složitost a obtížnost | Počítačové algoritmy | Vlastní kapitál | xStation 5 | Výhody algoritmického přístupu | Americký ekonom | Potravinářský průmysl | STMicroelectronics | Výsledky hospodaření | Ondřej Hartman | Tesla | Stabilita | XTB Research | Regulační změny | EPS u akcií | Komodity | Poradenství | Na burze | Významný dopad | Akcionáři | Společnost | Hospodaření | Ztráta | FXstreet | Conseq | Globalizace | Regulační rizika | Obchod | Výrobní náklady | MSCI All Country World | Riziko | Data a analýza | Právo | Yahoo Finance | RSI | Nástroj | Plyn | Capital | Inovace | Ceny | Spotřebitelský sektor | Financování | Recese | Pokles | Potenciální rizika | Price-to-Earnings | P/E poměr | Akcie na burze | Yahoo | Dividend Yield | Makroekonomické faktory | Investiční možnosti | P/B | Dopad na trhy | Vývoj na finančních trzích | Manipulace s trhem | Stratég | Instituce | Náklady na financování | Výnos | Výnosy z dluhopisů | Podcast | Kapitálové výdaje | Optimalizace | Algoritmy | CEO | Čistá marže | Minulá výkonnost | Miliardy USD | Dluhopisový index | Ceny akcií | Ceny energií | Cena akcií | Velké instituce | EPS | Výhody a nevýhody | Podcasty | Akcionář | Bez rizika | Zisk | Globální krize | Huawei | Vývoj ceny akcií | ExxonMobil | Rating | Obchodování | Rizika a výzvy | Vzdělání | Monitorování | Tržní rizika | Management | Zprávy | Ceny ropy | Podvážení | Ekonomické cykly | Finanční výsledky | Předpověď | Údaje | Pojišťovny | FXstreet.cz | Obchody | ex | Jakub Matis | xStation5 | ProCent | Portfólia | Zasedání americké centrální banky | Marže | Arbitráž | Visa | Grafy | Společnost XTB | BNP | Dobré zprávy | Situace | Akciové alokace | Google | Tržby | Roční výnos | Vládní politika | Hedge fondy | Konsenzus | Signály | Psychologie | Dividenda | HDP | Načasování | Ekonom | Fed funds | Rozhodování | Yield | Hospodářský cyklus | Earnings per Share | JPMorgan | Private equity | Realitní sektor | Infineon | Akcie | MSCI China | Návratnost | Výhody | Urbanizace | Vývoj ceny | Tým FXstreet.cz | Telekomunikační společnosti | Technologie | Prognózy | Akciové výnosy | Daně | Růst zisků | Jádrová inflace | Veřejné služby | Konkurenti | Světové ekonomiky | NVDA | Výsledky | Rychlý růst | Investice | Microsoft | Pro investory | Potenciál | Zdravotnictví | Špatné zprávy | Automatizace | Rally | Konkurence | Komunikace | Tržní trendy | Coca-Cola Company | Zisky | Investiční stratég | Regulace | Dluhopisové trhy | Fondy | Johnson & Johnson | Hospodářství | Podíl na zisku | Důvěra | Rentabilita | IFX | CAC 40 | Ukazatel | Index MSCI | Marika Čupa | Měny | Finanční sektor | Hospodářský růst | Cena akcie | Finanční rizika | Robert Shiller | Roční růst | Řízení rizik | Společnost Intel | Zmírnění rizik | Fundamentální data | Algoritmické obchodování | 1 milion | Ceny surovin | High-frequency trading | Valuace | Technická analýza | Mladší generace | Stav ekonomiky | Dvoutýdenní repo sazby | Politická nestabilita | TIM | Energie | Objem | Umělé inteligence | Investiční | Americké centrální banky | Fiskální rok | Prodej | Financial | Bloomberg | Rozvoj | Finanční nástroje | Silný růst | iFX | Finanční trhy | Udržitelnost | Míra | Taiwan Semiconductor Manufacturing | Výrazný pokles | Obchodní strategie | Tržní ceny | Výkonnost | Obchodování s akciemi | Přehled | Stavebnictví | Krize | High | Beta | Obnovitelné zdroje | Zvýšení úrokových sazeb | S&P 500 | JDE | Podpora | Růst tržeb | Amundi | Cena | Tim Cook | Německo | Digitalizace | Upozornění | Apple | Zadlužení | TSM | Vysoká hodnota | Kurzy | Prudký růst cen | Medvědi | Akcie společnosti | Zlato | Analýzy akcií | Preferenční akcie | Indikátory | Odpovědnost | Kultura | Finanční situace | Úspěch | Investiční příležitosti | Intel | Likvidita | Cíle | Banky | BlackRock | Zisky společnosti | Vlády | Rychlost | Investiční společnosti | Taiwan Semiconductor | Šance | Fundamenty | Očekávaný růst | Zisk na akcii | Instrumenty | Analýza | Procter & Gamble | XTB | CAPEX | Index MSCI All Country World | Klíčové společnosti | Čínské akcie | Pozice | Portfolia | Transparentnost a odpovědnost | Hedge | Hospodářské cykly | Market | Čistý zisk na akcii | Seriál o investování do akcií | Technologický sektor | Průměrný roční výnos | Globální dluhopisový index | Farmaceutické společnosti | Výzkum a vývoj | Transparentnost | Inflační tlaky | Telekomunikace | Vysoké výnosy | Služby | Spotřební zboží | Technologický pokrok | Investoři | Míra nezaměstnanosti | Spotify | Stop-Loss | Spotřebitelé | Vzdělávání | Multi-Asset obchodování | Nařízení | Ropy | Americké ekonomiky | USD | Trh s nemovitostmi | Rio Tinto | Cestování | NextEra | Ekonomické recese | Vyšší úrokové sazby | Nízké úrokové sazby | Earnings | CZ | ANO | Akciové valuace | Nemovitosti | Nejistota | Nvidia | Investment | Take-Profit | Ceny komodit | Seriál o dividendovém investování | Stop-Loss a Take-Profit | Komplexní disciplína | Voda | Forward | Měnová politika | Alokace | Ziskovost | Doporučení | Diverzifikace portfolia | ROCE | Spekulace | Analytické společnosti | Výhody a nevýhody | Cykly | EU | Miliardy | Materiály | Prostředí finančních trhů | Akcie společnosti Coca-Cola | Investor | Klíčové centrální banky | Mentor | Americké vlády | Technologický rozvoj | Ukazatele | Ovlivňování | Ocenění | Chování spotřebitelů
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | Pozice | USA | Index | Výhled | Trh | Rezistence | Růst | Obchodování | Banka | Reuters | Pokles | Banky | ČTK | Trading | Indikátor | 3М | Cena | Pivot
