Saxo Group
Rok poté: Jak proof-of-stake změnil Ethereum
27.09.2023 Loni v září nahradilo Ethereum svůj konsenzuální mechanismus založený na proof-of-work blockchainu konceptem proof-of-stake. Tento dychtivě očekávaný upgrade je označovaný jako Sloučení (The Merge). V uplynulém roce pak došlo ke snížení počtu etherů v oběhu o téměř 300 000 a spotřeba elektřiny klesla o 99,95 %. Mezitím se však síť přiblížila možnému kritickému bodu, který ohrožuje její decentralizaci v nadcházejících letech a odkud není návratu.
Technická analýza: Výnosy z 10letých amerických i evropských dluhopisů stouply, ale objevily se známky vyčerpání trendu u futures. Takže jak?
25.09.2023 Výnosy z 10letých amerických dluhopisů testují předcházející maximum. Mohou dosáhnout až 4,48. Futures na dluhopisy však vykazují známky vyčerpání trendu. Jak to tedy bude? Výnosy z 10letých německých / EU dluhopisů se pomaličku šplhají výš k 277, ale futures na ně dosahují nového minima.
Zima už je tu: Likvidita vysychá
14.08.2023 Spotové objemy kryptoměn se za poslední rok a půl výrazně propadly. Trh kryptoměn se mezitím snaží najít svou roli v současném prostředí s vysokými úrokovými sazbami. Likviditě a efektivitě trhů také nepomáhá, že po konci Silvergate Bank a Signature Bank, už market makeři nemohou obchodovat tak efektivně jako dřív.
Fixní výnos: Zvyšovat či nezvyšovat? Toť otázka
01.08.2023 Centrální banky si uvědomují, že více než rok trvající agresivní měnová politika nemusela k boji s inflací stačit. Finanční podmínky zůstávají uvolněné, vlády nadále provádějí expanzivní fiskální politiku a ekonomika nezpomaluje očekávaným tempem. Čeká nás další zpřísňování, které bude ve třetím čtvrtletí roku nadále vést k hlubší inverzi výnosových křivek. Další zvyšování úrokových sazeb by však nemuselo fungovat tak, jak bylo zamýšleno. Proto musí tvůrci měnové politiky zvážit aktivní rozpouštění bilancí centrálních bank s cílem zvýšit výnosy v dlouhé části výnosové křivky. S blížícím se koncem cyklu zvyšování výnosů budou trhy podnikových a státních dluhopisů poskytovat lákavé příležitosti v přední části výnosové křivky.
Týdenní zpráva o kryptoměnách: Bitcoin se přiblížil dvouletému minimu
05.12.2022 Shrnutí: Bitcoin už téměř smazal všechny své zisky z někdejšího býčího trhu a přiblížil se dvouletému minimu. Jistou úlevu přináší těžařům aspoň dlouho očekávané snížení hash rate.
Ropa: Co nás čeká po Čínou vyvolaném skoku cen?
17.06.2022 Po zatím posledním a podle všeho úspěšném pokusu Číny o zrušení koronavirových lockdownů ve velkých městech se ropa obchoduje poblíž tříměsíčního maxima, tedy kolem 120 dolarů za barel. V rámci krátkodobého výhledu však lze očekávat ještě vyšší ceny. Nabídku omezují sankce, neschopnost kartelu OPEC zvýšit produkci i skutečnost, že se ropní giganti do nových projektů příliš nehrnou. Trh se však nakonec ustálí, protože vyšší ceny tlačí poptávku níž a zároveň olej do ohně přilévá recese, která se rozmáhá po celém světě a možná i ve Spojených státech.
Začala právě dlouhá a bolestná cesta akcií ke dnu?
25.05.2022 Současný pokles trvá už 95 obchodních seancí a index S&P 500 se již stihl propadnout o 18 %. Investoři, kteří dnes při rozhodování vycházejí ze svých zkušeností z posledních 12 let, vám budou tvrdit, že nastal čas znovu nakupovat akcie, ale posledních 12 let je bohužel z hlediska dnešního rozhodování bezvýznamných. Současná dynamika připomíná spíše dva dlouhodobé propady ze 70. let a také propad následující poté, co praskla internetová bublina. Soudě podle těchto tří událostí čeká investory další utrpení, které potrvá déle, než většina očekává.
Akciové trhy v průběhu ruské invaze
02.03.2022 Ruské akcie na londýnské burze krvácejí a nejistota dosáhla maxima. Evropské sankce za poslední dny dosáhly dosud nepoznané úrovně. Investoři s čistě akciovým portfoliem by podle nás měli využít strategie diverzifikované alokace prostředků, aby lépe rozložili svá rizika, a v rámci akcií navýšit investice do sektoru komodit, kybernetického zabezpečení, obrany, logistiky a megafirem. V dnešních aktualitách z akciových trhů se podíváme na historickou změnu postojů k vojenské a energetické bezpečnosti v Německu a na to, jak se tato změna odrazí na akciích firem podnikajících v obraně a energetice, ať už jde o zelenou energii, LNG či výrobce tepelných čerpadel vzduch-voda. Také se budeme věnovat evropským bankám a zemím, které mohou nejvíc tratit na odstřihnutí Ruska od SWIFTu.
Ceny potravin dál rostou, o komoditách teď rozhodují COVID a inflace
22.11.2021 Komoditní sektor pokračuje už pátý týden v cestě směrem dolů. Kvůli posilujícímu dolaru rostou náklady na většinu klíčových komodit v lokálních měnách. Síla dolaru byla patrná zejména vůči euru, které se propadlo až na 16měsíční minimum. Může za to rostoucí hrozba opětovných lockdownů po celém kontinentu, brutálně vysoké ceny plynu a elektřiny, které brzdí růst, a nové problémy na východních hranicích.
Komodity zadržují dech, potraviny jsou nejdražší za deset let
10.11.2021 Po vzestupu cen ze září a začátku října se komoditní sektor dál konsoliduje a Bloomberg Commodity Index už třetí týden po sobě klesal. Stále víc ukazatelů napovídá, že se růst patrně zastaví, a to zejména v Číně, kde zpomalení výroby, růst rizik spojených se zadlužením realitního sektoru a všeobecný nedostatek elektřiny nejspíš povedou k útlumu aktivit, a tak začali investoři projevovat averzi k riziku. Nedávný vládou vyvolaný propad čínských cen uhlí navíc přispívá k udržování nižších cen některých kovů s energeticky náročnou výrobou, zejména hliníku.
Palivové trhy na vzestupu, Čína nakupuje „za každou cenu“
06.10.2021 Komoditní sektor má za sebou další týden extrémních pohybů cen, kdy se globální ekonomikou i komoditními trhy otřásaly dopady čínské a evropské energetické krize. Kromě toho se musel trh vypořádat s posilujícím dolarem, rostoucími cenami paliv a náklady na financování stoupajícími kvůli zvyšování výnosů z amerických vládních dluhopisů. To vše se může negativně podepsat na růstu a ohodnocení akciového trhu. Některé ekonomiky tak musí čelit riziku stagflace, což je období inflace spojené se zpomalením růstu.
Je technologie 3D tisku konečně připravena růst?
02.08.2021 3D tisk, nazývaný také aditivní výroba, existuje už od konce 80. let a má za sebou už několik nepodařených startů. Mezi nejvíce medializované patří ten kolem roku 2013, kdy si průmyslové podniky i investoři mysleli, že brzy bude 3D tiskárna v každé domácnosti. Vývoj se ale vydal jiným směrem a odvětví si nakonec uvědomilo, že jeho budoucností je tzv. aditivní výroba lepších komponent pro průmyslové využití. Vzhledem ke standardizaci probíhající v posledních letech, k dostupnosti materiálů a k nižším nákladům předpovídají některé výzkumné agentury, že nyní přichází desetiletí rychlého růstu.
Komoditní trauma: FOMC vzal reflačnímu obchodování vítr z plachet
22.06.2021 Výbor FOMC minulý týden snížil riziko možného nástupu pádivé inflace, když navzdory očekáváním oznámil, že urychlí zpřísňování své politiky. Tím sebral vítr z plachet reflačnímu obchodování a vyslal komoditní sektor na cestu k jedné z největších týdenních ztrát od loňského března, kdy trhy na počátku pandemie zachvátila panika. Také čínské úřady se dál snažily přibrzdit inflaci omezením spekulací a hromadění komodit. Třetím nepříznivým vlivem pak byl silnější dolar, který dosáhl vůči měnovému koši dvouměsíčního maxima.
Energetika zažila silný týden, ceny ropy stoupají společně s inflací
16.06.2021 Ceny komodit už třetí týden rostou. Všeobecný vzestup energetiky a kovů více než vyvážil oslabení některých oblastí zemědělského sektoru. A tak se Bloomberg Commodity Spot Index, který sleduje výnosy za přední kontraktní měsíc hlavních komoditních futures, i ke konci minulého týdne nadále držel poblíž desetiletého maxima.
Navzdory rizikům spojeným s Íránem a americkou břidlicí došlo před schůzkou OPEC+ u ropy k průlomu
03.06.2021 Před schůzkou OPEC+ se ropa Brent vyšplhala nad 70 USD, a dosáhla tak svého čtyřměsíčního maxima. I WTI se obchoduje na nejvyšší hladině od října 2018. Země OPEC+ drží svou produkci zkrátka, rostoucí proočkovanost zvyšuje mobilitu, a tak globální poptávka znovu stoupá a dohání nabídku. Za rychlým vzestupem cen, který kulminoval průlomem v polovině týdne, stojí hned několik faktorů. Tím hlavním byla ropa WTI, ale hned za ní následoval nízký stav amerických zásob benzínu před zahájením letní automobilové sezóny a stav zásob ropy v Cushingu, distribučním centru WTI, který je zhruba 17 % pod pětiletým průměrem.
Pandemie rozproudila obchodování na finančních trzích
11.05.2021 V loňském roce jsme zaznamenali přímo explozivní růst obchodních aktivit. Stojí za ním rekordní přírůstek drobných investorů, kteří s obchodováním na finančních trzích začali během lockdownu. Otázkou je, zda takto vysoký růst našeho koše 30 firem z ekosystému obchodníků na finančních trzích vydrží i nadále. Volatilita postupně klesá a ekonomiky se otevírají, takže už budoucnost obchodování nejspíš nebude tak růžová. Celkově však bude toto odvětví patrně dál vzkvétat s tím, jak bude docházet k další financializaci světové ekonomiky. Dále se zabýváme tím, zda v tomto odvětví existují firmy, které mohou nabídnout dlouhou volatilitu bez negativního carry, k němuž dochází u strategií využití put opcí a dlouhých futures na index VIX.
Zlato čeká další růst
22.06.2020 První polovina tohoto roku přinesla spolu s pandemií nejhorší zpomalení globálního růstu od dob 2. světové války. Situace na trzích byla velmi proměnlivá, někdy i značně problematická. Komoditní trhy zůstaly, až na pár výjimek, v přiměřeně dobré kondici. Bloomberg Commodity Index se sice oproti loňskému roku propadl o 20 %, ale tento měsíc se obchoduje již o 2 % výše, zejména díky procyklickým komoditám, jako jsou průmyslové kovy, ropa a palivové produkty.
Související klíčová slova:
Silicon Valley Bank | Německý regulátor | Podnikové dluhopisy | Retracement | Vládní dluhopisy | Kontraktní měsíc | Leonardo | EUR | Egypt | Zkušenosti | Korelace | Decentralizace | 3D tisk | Ethereum | Cyklus zvyšování sazeb | Aktiva | Tempo růstu | Tradeweb | INVISIO | CMC Markets PLC | Chemring Group | Signature Bank | Akciové trhy | Obchodovat | Objem obchodování | Nordnet AB | Nikl | Společnost BP | Trend | Monex Group | Hedgové fondy | Interactive Brokers | Současný propad | Norský fond | SaxoSelect | Výbor FOMC | Polymetal International | Reflační obchodování | Kolaps | Swissquote Group | Bloomberg Commodity Index | Výkyvy | Vzorec chování | Riziko pro investory | Tržní hodnota akcií | Pravděpodobnost | Goldman Sachs | Inspirace | Saúdská Arábie | Bloomberg Commodity Spot Index | Futures na zemní plyn | Nejvyšší výnos | Hong Kong Exchanges & Clearing | Situace na Ukrajině | Avanza Bank Holding | Lockheed Martin | Průmyslové podniky | Americké dluhopisy | Depozitní sazba | Býčí vyhlídky | Energetika | Diverzifikace | Poplatky | Exchange | Futures kontrakt | Deutsche Boerse | Sandvik | Deflace | Oživení poptávky | Airbus SE | World Agriculture Supply and Demand | Rostoucí ceny | Carrier Global | Knight Capital | FAO | Raymond James | Záporné sazby | Znehodnocení | CITIC Securities | EIA | Nordnet | Americké ministerstvo financí | Mads Eberhardt | Nord Stream | Schůzce FOMC | IG Group Holdings | Snížení úrokových sazeb | Flow Traders | Růstové akcie | Propad cen | Signature | CMC Markets | Analytik kryptoměn | Nezaměstnanost | Euronext NV | Daikin Industries | Utahování měnové politiky | Peter Garnry | Zvyšování sazeb | NextDecade | Kongsberg Gruppen | BP | Elbit Systems | Avon Protection | Ceny elektřiny | Výdaje | Tradeweb Markets | Větší podniky | Růst cen | Vývoj cen ropy | Vicepremiér | Token | Pandemie | Ekonomiky | Ultra Electronics Holdings | Johnson Controls | Země OPEC | Volatilita | Fixní výnos | IOT | Reálné výnosy | Ruská invaze na Ukrajinu | Peníze | Reshoring | Brent | Politika | Očekávání | Zpomalení čínské ekonomiky | BAE Systems | Inflace | Kryptoměnové burzy | Dluhopisy | Zvýšení sazeb | Pád rublu | Napadení Ukrajiny | Dynamické prostředí | Výrazný vzestup | Invaze na Ukrajinu | Nakupovat akcie | Majetek | Intercontinental Exchange | Poptávka po ETF | Globální poptávka | Blockchain | Globální ekonomiky | Swissquote Group Holding | Situace na trzích | Nasdaq Inc | IG Group | Snížení nákladů | Růst | Příležitosti | Itálie | Emise státních dluhopisů | Akcie firmy | Charles Schwab | Prognóza | Výnosová křivka | Organizace pro výživu a zemědělství | Covid | Trh práce | Ask | CBOE | Bankovní úvěry | Reakce trhu | Stakování | Mitsubishi Electric | Komoditní sektor | Velká Británie | Cena bitcoinu | Zpráva | Chování | Kontrakty | Uplynulý rok | Ceny emisních povolenek | TransDigm Group | Geopolitická rizika | Dolary | Interactive Brokers Group | Trh s dluhopisy | Trh | Centrální banky | Sankce | Kapitálové strategie | MSCI | SWIFT | Úrokové sazby | CMC | Ceny plynu | Index | Další růst | Měď | Monex | Rockwool | Zpomalení v Číně | Globální dodavatelské řetězce | Nabídka | Eura | Nejistoty | Tržní kapitalizace | Capital Group | ETHUSD | Posílení | Agentura Reuters | Obiloviny | Althea Spinozzi | S&P | Penzijní fondy | Airbus | Obchodování na finančních trzích | Sázky | Krach kryptoburzy FTX | Tržní podmínky | Akcie Gazpromu | Pozornost | Celková inflace | Přeprodaný trh | IEA | Upgrade | Skupina OPEC+ | Tvůrce trhu | Deficit | Graf | Babcock International Group | Coinbase | Americké produkce | Ceny Bitcoinu | Domácnosti | MarketAxess Holdings | Kurz dolaru | Budoucnost | Japan Exchange Group | Cukr | Northrop Grumman | Kakao | TradeWeb | Krize eurozóny | Prezident Trump | Futures | Snižování sazeb | Brokers | Leonardo SpA | Výnosové křivky | Nibe Industrier | Nedostatek elektřiny v Číně | Makléřská firma | Ropa Brent | Kaiko | Teekay | Zlaté fondy ETF | Bohatství | Vice | Slabý brazilský real | Hladiny podpory | Koronavirová pandemie | Archegos Capital | Společnosti | Bitcoin | Počasí | Cena plynu | Krach kryptoburzy | Opatření | Volatility | Kartel OPEC | Momentum | Kov | Ceny zemního plynu | Golar LNG | QinetiQ Group | Indikátor | Analytici | Mitsubishi | NAFTA | Stříbro | Skupina OPEC | Finanční instituce | Buy-and-Hold | Schůzka FOMC | Makléřské služby | ETF | Ropa | Obchodníci | Poptávka | Bull | Saxo | Barclays | Omezení těžby | Technologie 3D tisku | Babcock International | flatexDEGIRO | Problémy | Firma | Uniper | Rolls-Royce | Boeing | Pohyby dolaru | Kurz dolarů | Vývoj | Finanční aktiva | Virtu Financial | Dluhová krize | Vlastní prostředky | Silvergate Bank | USA | Ole Hansen | Ceny drahých kovů | Ruská centrální banka | Globální finanční krize | Akciový stratég | Spojené státy | Konsolidace | Platforma | Archegos | Silicon Valley | Fondy ETF | Průměrný výnos | 3М | Kryptoburzy | Objednávky | Měnové politiky | Zvyšování úrokových sazeb | Rostoucí úrokové sazby | Howmet Aerospace | Rolls-Royce Holdings | Historie | Platina | Výnosy | Avio SpA | Ethery | Klíčová rizika | Miliardy dolarů | AI | Burze | Světové trhy | Durace | Kraken | Platformy pro obchodování | Dna | Sazby | Joe Biden | MSCI Inc | TradingView | Zvýšení produkce | Obchodování s dluhopisy | Investovat | Futures na sojové boby | Umělá inteligence | Komoditní | Odvětví | Obilné trhy | Regulátor | Čínská poptávka | Renault | Správci fondů | Americké vládní dluhopisy | Firmy | Ruské společnosti | Británie | Stratég Saxo Bank | Dassault Aviation | Panika | Zajištění | Avio | Zájem investorů | The Merge | Cena ropy brent | Evropské vlády | Market Makeři | Růst cen komodit | Amazon | Ekonomické podmínky | Robinhood Markets | Zemědělství | Evraz | Sempra Energy | Fed | Ruské akcie | Avanza Bank | NASDAQ 100 | Celosvětová poptávka | Trhy | Raiffesen Bank International | LPL Financial Holdings | Babcock | Rizika | Fond | Thales | Restrukturalizace | Pšenice | Knight Capital Group | Kyjev | Prodávající | Raytheon Technologies | Hodnota akcií | Archegos Capital Management | Vysoké ceny | Růst cen plynu | Stagflace | Flex LNG | Orsted | Goldman Sachs Group | Ministerstvo financí | Bilance | Týdenní nárůst | Ekonomický růst | Bloomberg Barclays | Komodity | Palivové trhy | Ceny zemního plynu v USA | Společnost | Zpřísňování měnové politiky | EBITDA | Finanční podmínky | Kukuřice | Likvidita trhu | Výrobní náklady | IPO společnosti | Ceny ropy Brent | Awilco | Zajištění proti inflaci | Riziko | Analytik | Emise | Volatilita akciových trhů | Ekosystém | RSI | Transakce | Portfolio | Nástroj | Ostatní kryptoměny | Plyn | Čína | Pokles akcií | Ceny | Objem zlata | Financování | Zvýšení ceny | Recese | Global Markets | Pokles | LPL Financial | Produkce zemního plynu | General Dynamics | Války | Impuls | Břidlicové ropy | Centrální banka | Předpovědi | WTI | CBOE Global Markets | Divergence | Společnost Equinor | Stratég | Instituce | Morgan Stanley | Ceny zlata | Náklady na financování | Výnos | Výnosy z dluhopisů | ESG | Algoritmy | CEO | Internetová bublina | Sankce proti Rusku | Tržní hodnota firmy | Ceny akcií | FTX | VIX | Írán | EPS | Jasný signál | Káva | Tržní hodnota | Polymetal | BTCUSD | Bank of England | Nord Stream 2 | Ruské banky | Obchodování | Merge | Posílení dolaru | MSCI World | Prezident | Raytheon | Poptávka po pohonných hmotách | Evropa | S&P Global | Management | Nasdaq | Trump | Zprávy | Ceny ropy | Francie | Předpověď | Údaje | Alameda | Pokles exportu | Biden | Finanční krize | Sberbank | Obchody | Drahý kov | Medián | Síla dolaru | Zemní plyn | Marže | Tržní situace | Grafy | Aktivum | Bid | Propad akcií | Situace | Finanční systém | Signály | Spready | HDP | Načasování | Omyl | Rozhodování | Čínské vlády | Dolar | Klid | LME | Výnosy státních dluhopisů | Etoro | Průměrná cena | Politici | Brazílie | Známky oživení | Výprodej | Carlsberg | Carrier | Stimuly | Ztráty | Brazilský real | FOMC | Akcie | Cílová cena | Kupci | Návratnost | Vzestupný trend | Železná ruda | Podniky | Koš | Raytheon Technologies Corp | Dodavatelské řetězce | Reuters | OPEC+ | Týdenní zpráva | Index VIX | Etheru | Technologie | Prognózy | Ceny pšenice | Kurz | Daně | Globální růst | Jádrová inflace | Energetická společnost | Světové ekonomiky | Výsledky | Silnější dolar | Investice | Pro investory | Traders | Robinhood | Světové ceny potravin | Kapitalizace | Komoditní stratég | Bod | Zisky | Diverzifikovat | Fondy | USD za barel | Oslabení dolaru | Index MSCI | Evropské firmy | Měny | Ropa WTI | Finanční sektor | Burzy | Hospodářský růst | Rusko | Kryptoburzy FTX | Signál | Roční růst | WASDE | Silvergate | Obchodování s kryptoměnami | Euronext | Organizace | Stock Exchange | Negativní sentiment | Rozšíření | Technická analýza | Home office | COVID-19 | InterContinental | TIM | Swissquote | Energie | Objem | Umělé inteligence | Sloučení | Příjmy | Ekonomické dopady | Prodej | Bloomberg | Trh kryptoměn | Ceny stříbra | Vyhlídky | Míra | Equinor | Komoditní trhy | Hong Kong | Růst poptávky | Korekce | LNG | Kvantitativní uvolňování | Index S&P 500 | Instrument | Hodnota firmy | Zvýšené riziko | Krize | Beta | Sójové boby | Spot | Růst EBITDA | Zvýšení úrokových sazeb | Boj proti inflaci | Růst výnosů | S&P 500 | JDE | Podpora | QE | Růst tržeb | Světová banka | Cena | S&P Global Inc | Raymond James Financial | Německo | Digitalizace | Bund | Krach | Rozpočet | Cheniere Energy | Snížení sazeb | CME Group | IG | Prudký růst cen | Pozitivní korelace | Drahé kovy | Etherea | Co bude | Podhodnocený | Inverzní výnosová křivka | Akcie společnosti | Obchodní válka | Zlato | Rozhodnutí Bank of England | Ekonomika | Hlavní rizika | Oslabení | Práce | Schwab | Ruská aktiva | Banky pro mezinárodní platby | Depozitní sazba ECB | Certifikace | Likvidita | Kryptoměny | Bezpečnost | Zásoby benzinu | Terra | Banky | Buy | Býčí scénář | Americká vláda | Ceny mědi | Šance | Fundamenty | Poptávka po ropě | L3Harris Technologies | Wall Street | Analýza | Clearing | Vyšší ceny ropy | Kontrakt | Kvantitativní utahování | API | Pozice | Stock | Portfolia | Techničtí obchodníci | TTF | Dlouhé pozice | Market | Sestupný trend | Kryptotrhy | Hold | Inflační tlaky | OPEC | Řetězce | Sentiment | Investoři | Spotřebitelé | Rheinmetall | Coinbase Global | Ceny potravin | Omezení produkce | Projekce | Saxo Bank | Nařízení | Bond | Zdražování | Ropy | Makroekonomická situace | IPO | Ocenění akcií | Těžba bitcoinů | Internetové bubliny | USD | Commodity index | Čínské úřady | Silný dolar | Ochota riskovat | Cena ropy | Federální rezervní systém | Americké ministerstvo | Ceny nafty | Propad | Rakousko | Hloubka trhu | London Stock Exchange | Markets | Alameda Research | Ruská invaze | Nejistota | CME | Kryptoměna | Eurobondy | Ceny komodit | London Stock Exchange Group | ECB | Voda | Zinek | HG měď | Těžaři | Růst ceny | Měnová politika | Alokace | Krypto | ROCE | Kupón | EU | Miliardy | Problémy v dodavatelských řetězcích | Spekulanti | Čínský vicepremiér | Poptávky po ropě | Akciový trh | Uhlí | Investor | Put | Sazba Fedu | Bloky | Kryptoměnový trh | Banka | Nižší likvidita | Produkce ropy | Transakční poplatky | Průmyslové kovy | Spotřebitelské ceny | Ocenění
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | Pozice | USA | Index | Výhled | Trh | Rezistence | Růst | Obchodování | Banka | Pokles | Reuters | Trading | Banky | ČTK | Indikátor | 3М | Cena | Pivot