Cena

14.07.2017 Ve čtvrtek došlo ke zvyšování ceny akcií S&P500. Cena se odlepila ode dna na úrovni 2,405 bodů. V pondělí byla dosažena úroveň 2,430 bodů. V úterý, že došlo opět ke klesání. Dno zůstalo nízko, na hodnotě 2,410.25 bodů. Rychle ovšem došlo k výraznému oživení. Včera odpoledne došlo k útoku na odpor v oblasti 2,428 – 2,430 bodů. Vrchol na místní úrovni padl ve výši 2,431 bodů. V současné době jsou smlouvy vedeny v blízkosti vrcholu.

14.07.2017 Volatilita je mrtvá, ať žije volatilita! Asi už nikoho nepřekvapí, že ani tento týden na akciové trhy žádné drama nepřinesl a obchodníci shortující volatilitu díky tomu mají dál žně. Letošní rok je pro ně snad nejlepším v historii a přestože se vystavují riziku značných ztrát v případě že na trhy dorazí konečně vážnější korekce, zisky které shortováním volatility nasbírali v uplynulých měsících by měly vytvářet už nyní dostatečný polštář pro případná negativní překvapení.

14.07.2017  Cena zlata pomalu rostla v pátek ráno a nacházela se kolem 1,220 USD během Londýnské seance, přičemž volatilita ...

14.07.2017 Americké akcie si během čtvrteční seance polepšily o 0,2 %. Hlavním tahounem byly finanční tituly, které přidaly 0,6 %. Zda jejich růst bude dnes pokračovat, naznačí výsledky reportujících společností Wells Fargo, Citigroup nebo JPMorgan. Z ostatních sektorů se dařilo energetickým akciím (+0,4 %), když je podpořil 1,2% růst cen ropy. Naopak nejztrátovějším odvětvím se staly telekomunikace, které odevzdaly 0,6 %. Obchodní aktivita byla slabší, když zobchodovaný objem byl o 12 % nižší oproti průměru za posledních 30 dní.

14.07.2017 Včera nezklamaly hlavně komoditní měny, které tento týden dál velmi slušně trendují. Po středečním zpevnění CAD se ve čřtvrtek přidaly AUD a NZD, kterým výrazně pomohly lepší data zahraničního obchodu z Číny, což nás pouze utvrdilo v tom, že je na místě počítat na komoditních měnách i nadále s nadprůměrnou trendovostí.

14.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera nerozhodný. Krátkodobé očekávání je neutrální až lehce medvědí, ale naše celkové nastavení je stále býčí a jakýkoliv pokles můžeme využít jako dobrou příležitost k nákupu. 4hodinový klouzavý průměr EMA 200 kolem 1,1285 poskytuje dobrý support a zdá se to být jako dobré místo k nákupu. Nejbližší rezistence je kolem 1,1455. Jasné proražení nad tuto oblast by mohlo vyvolat další růst a mohli bychom otestovat oblast 1,1500 – 1,1550 nebo vyšší. Na druhé straně jasné prolomení a uzavření na denním či týdenním grafu pod 1,1285 by přerušilo aktuální býčí výhled.

14.07.2017 GBP/NZD: Tento měnový pár na 1hodinovém grafu prolomil pod úzké obchodní pásmo a vytvořil support kolem hladiny 1,7550. Cena se nyní pohybuje kolem důležité psychologické hladiny 1,7700, což je blízko prolomeného supportu. Tato oblast také koresponduje s hladinou 38,2 % Fibonacciho retracementu a s klesající trendovou čarou. Stochastic ještě úplně nedosáhl překoupené zóny, takže máte čas na přípravu obchodního plánu pro short pozice. Medvědí momentum by mohlo dostat cenu k předchozím minimům, ale případný průraz nad zmíněnou oblast rezistence by mohl vyvolat růst k rezistenci pásma kolem 1,7850.

13.07.2017 Směnný kurz WIG20 se pohybuje po celou dobu v blízkosti dolní hranice konsolidace. Samozřejmě může vést k dalšímu pohybu vzhůru v rámci tvorby poptávky, ale nejpravděpodobnějším scénářem je, že cena akcií překoná nejnižší hranici a bude dále klesat.

13.07.2017 Nejvýznamnější událostí dnešního dne je pokračování vystoupení guvernérky Fedu J. Yellen před sněmovnou reprezentantů, kde bude odpovídat na otázky senátorů. Ve svém včerejším projevu J. Yellen potvrdila dosavadní měnověpolitickou strategii Fedu. Ekonomický výhled podporuje postupné utahování měnové politiky Fedu jak formou zvyšování úrokových sazeb tak i snižování bilance. Ta by se měla začít snižovat už během tohoto roku a dosáhnout své poloviny kolem roku 2022. Náš tým pak očekává ještě jedno zvýšení úrokových sazeb Fedu letos v prosinci. Na vyjádření J. Yellen reagovaly výnosy amerických dluhopisů snížením. Například výnosy 10letých vládních dluhopisů klesly o 5 b.b. Naopak dolar nereagoval téměř vůbec a dnes odpoledne se obchoduje okolo EUR/USD 1,141.

13.07.2017 Komoditní měny vapadají dobře. Po včerejším prudkém růstu CAD se dnes přidává také AUD, který navazuje na růst z úterní i středeční seance. Dnes je však jeho růst ještě o poznání agresivnější.

13.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD včera nepokračoval v rostoucím trendu a dostal se až na 1,1391. Krátkodobé očekávání je medvědí, ale vytvořila se býčí formace Pin Bar poté, co cena nedokázala prolomit pod 1hodinový klouzavý průměr EMA 200, což naznačuje možný býčí výhled a případné otestování oblasti 1,1480. Jasné proražení nad tuto oblast by mohlo vyvolat další růst a mohli bychom otestovat oblast 1,1530. Nejbližší support je kolem 1,1390. Jasné proražení pod tuto oblast by mohlo vyvolat další pokles a mohli bychom otestovat oblast supportu 1,1350 – 1,1285, což se zdá být jako dobré místo k nákupu s těsným Stop-Lossem pod 1,1285. Naše celkové nastavení je býčí.

13.07.2017 EUR/USD: Tento měnový pár na 1hodinovém grafu prorazil nad formaci symetrický trojúhelník, ale kolem 1,1480 se vytvořila rezistence. Cena pak klesla k důležité psychologické hladině 1,1400, což je u rostoucí trendové čáry a u supportu klouzavých průměrů SMA 100 a SMA 200. Dojde nyní k růstu? Stochastic ještě zcela nedosáhl přeprodané zóny, ale zdá se, že i on by mohl zamířit vzhůru. Případný vznik rostoucího momenta by mohl dostat cenu k předchozím maximům okolo 1,1480 nebo možná až k úrovním 1,1500 a 1,1600. Ovšem případné prolomení trendové čáry dolů by mohlo vyvolat pokles k předchozímu supportu kolem 1,1300.

13.07.2017 Kanadský dolar včera naše očekávání naplnil, zatímco ostatní dolarové páry byly nakonec klidnější, když Yellenová ve svém projevu příliš nových informací tentokrát nenabídla. Dnes ale oproti včerejšku musíme indikátor volatility i trendu na kanadském dolaru výrazně snížit, protože nás žádné další fundamenty z Kanady nečekají. I tak by ale CAD společně s dalšími komoditními měnami měl dál trendovat více než ostatní hlavní měnové páry.

12.07.2017 Šéfka FEDu Yellenová pred Senátom zopakovala svoj pozitívny výhľad pre úrokové sadzby, použila však viackrát slovo neistota, čo jastrabov na dolári nepotešilo. Neistota sa týka predovšetkým ohľadom budúceho vývoja inflácie, ktorej ukazovatele sú aktuálne pod dvojpercentným cieľom. Neistý je podľa nej aj fiškálny výhľad, čím naráža na nejasnosť ohľadom Trumpovej daňovej reformy a infraštruktúrnych projektov.

12.07.2017 Dnešní den byl bohatý na nová data z tuzemské ekonomiky. Meziroční míra inflace měřená indexem spotřebitelských cen v červnu zpomalila na 2,3 % z květnového tempa 2,4 % a v meziměsíčním vyjádření zůstaly ceny beze změny. Tyto hodnoty odpovídají očekáváním týmu RBI i mediánu trhu. Prognóza ČNB očekávala hodnotu o 0,3 p.b. níže. Meziměsíční stagnaci cen zapříčinily sezónní faktory a ceny pohonných hmot, které jsou nejnižší od konce roku 2016. Čeští spotřebitelé si v porovnání s červnem minulého roku nejvíce připlatili za potraviny, stravování a ubytování a čisté nájemné. Statistika míry spotřebitelské inflace za červen nepřinesla žádné překvapení.

12.07.2017 Není pochyb o tom, že cena zlata zůstává v klesajícím trendu, který probíhá už od 7. června. Tento pokles je označen jako vlna [c]. Dokud nedojde k obrácení tohoto trendu, zvyšuje se riziko spekulací, které budou kryty vysokým rizikem. Pokud dojde ke změně tohoto trendu, měli by si obchodníci dát pozor na na interval H4.

12.07.2017 Aktuálny optimizmus ohľadom zvyšovania úrokových sadzieb v Kanade chytil rekordné množstvo obchodníkov v shortoch. Vyzerá to tak, že aj zatváranie short pozícií to prispelo k prudkému rastu CAD v posledných týždňoch (@queenofchartz):

12.07.2017 Dnešné zasadnutie kanadskej centrálnej banky bude mimoriadne ostro sledované. A to z toho dôvodu, že očakávania trhov sa v posledných týždňov prudko zmenili. Kým ešte pred mesiacom prideľovali zvýšeniu sadzieb pravdepodobnosť pod 10%, aktuálne je to okolo 90%. Zmena týchto očakávaní poslala USDCAD nadol z úrovní okolo 1,35 pod 1,30.

12.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera v rostoucím trendu a dostal se až na 1,1479. Krátkodobé očekávání je býčí a mohli bychom otestovat oblast 1,1500 – 1,1530 a dále pak klíčovou rezistenci 1,1615 (týdenní klouzavý průměr EMA 200 a maximum z roku 2016). Nejbližší support je kolem 1,1425. Jasné proražení pod tuto oblast by dostalo cenu do neutrální zóny a mohli bychom otestovat oblast supportu 1,1350 – 1,1285, ale naše celkové nastavení je býčí a jakýkoliv pokles můžeme využít jako dobrou příležitost k nákupu.

12.07.2017 GBP/USD: Tento měnový pár se na 1hodinovém grafu odrazil od méně důležité psychologické oblasti 1,2850 a zdá se, že zamířil vzhůru. Cena se nyní pohybuje v klesajícím trendovém kanálu. Jestli věříte v růst k rezistenci kanálu kolem 1,2900, tak long pozice na současné úrovni se zdá být jako dobré obchodní nastavení. Jestli ale nechcete obchodovat proti trendu, tak si můžete počkat na otestování oblasti 1,2900, která je u rezistence tohoto kanálu a u klouzavého průměru SMA 100. Pak můžete uvažovat o short příležitostech.

12.07.2017 Včera nám dolarové páry trendovaly o něco více než jsme očekávali a ani volatilita nebyla vůbec špatná. Dnes by situace na FX mohla být ještě ale o poznání zajímavější. Čeká nás totiž projev Janet Yellenové, který může všechny dolarové páry výrazně rozpohybovat, takže tomu odpovídá i dnešní úroveň volatility/trendu v našem barometru.

12.07.2017 EIA zásoby ropy v USA Před dnešním americkém zveřejnění výsledků EIA o zásobě ropy v USA se zdá, že reakce na trhu je ...

12.07.2017 Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1,2870 s cílem na 1,2825 a dále pak až na 1,2805.

12.07.2017 Trhovým konsenzom je, že BOC zvýši úrokové sadzby z 0.5 % na 0.75 %. V prípade zvýšenia bude pre trh najdôležitejšie zodpovedať dve otázky: Bude chcieť BOC pokračovať v utesňovaní politiky len dovtedy, kým neodstráni dve zníženia sadzieb z roku 2015 alebo počíta s agresívnejším tempom utesňovania a viacerými zvýšeniami sadzieb. Druhou otázkou by bolo, ako rýchlo príde k ďalšiemu zvyšovaniu sadzieb.

11.07.2017 Každý kdo se kolem kryptoměn nějakou dobu pohybuje už si na volatilitu zvykl a vývojem z posledních pár týdnů asi nebude překvapen. Po prudkém růstu z první poloviny roku nyní přichází pád. Kryptoměny ztrácí desítky procent, ale co by na ostatních aktivech bylo katastrofálním výprodejem, je na kryptoměnách jen docela normální korekcí. Bitcoin ztratil od poloviny minulého měsíce téměř čtvrtinu ze své hodnoty, ale i tak je od začátku letošního roku o zhruba 150 % dražší. Cena Ethera se propadla za stejnou dobu dokonce o polovinu. Od začátku roku přidává ale navzdory této korekci stále 1 800 %.

11.07.2017 Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 44,85 s cílem na 43,70 a dále pak až na 43,32.

11.07.2017 Stříbro v úterý ráno ztrácelo další 1% a drahý kov se sesunul zpět pod úroveň 15.50 během Londýnské seance. Sentiment vypadá být stále velmi negativní na drahé kovy. Zlato bylo dole o 0.25% a obchodovalo se kolem 1,210 USD.

11.07.2017 Dnes se dá očekávat klid na americkém trhu, jelikož se investoři těší na zítřejší vystoupení guvernérky Fedu J. Yellen před Kongresem.

11.07.2017 Americký index S&P 500 zahájil nový týden velmi vlažně, když přidal jen necelou jednu desetinu procenta. Zisky informačních technologií a těžařských společností vesměs kompenzovaly ztráty realitních developerů a maloobchodních řetězců. Obchodní aktivita byla podprůměrná, což může souviset i s očekáváním investorů na středeční projev Janet Yellen ohledně hospodářského vývoje americké ekonomiky a jeho dopadu na měnovou politiku Fed. Včerejší obchodování rovněž postrádalo jakýkoliv impuls od makroekonomických ukazatelů.

11.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera nerozhodný. Krátkodobé očekávání je neutrální, ale dokud obchodujeme nad 1,1285, tak zůstává v platnosti býčí výhled a mohli bychom otestovat oblast 1,1615. Nejbližší support je kolem 1,1350. Jasné proražení pod tuto oblast by mohlo vyvolat další pokles a mohli bychom otestovat oblast supportu 1,1285, což se zdá být jako dobré místo k nákupu s těsným Stop-Lossem, protože jasné prolomení a uzavření na denním grafu pod touto oblastí by přerušilo býčí výhled a aktivovalo by to naše neutrální nastavení. Nejbližší rezistence je kolem 1,1445. Jasné proražení a uzavření na denním grafu nad touto oblastí by mohlo vyvolat otestování oblasti 1,1500 – 1,1530 a dále pak 1,1615.

11.07.2017 NZD/JPY: Tento měnový pár má na 1hodinovém grafu potíže s prolomením pod hladinu 82,75, která koresponduje s úrovní 38,2 % Fibonacciho retracementu a se středovou linií rostoucího trendového kanálu. Tato oblast je také blízko klouzavého průměru SMA 100. Stochastic je již v přeprodané zóně. Jestli věříte v růst na nová maxima, tak long pozice na současné úrovni se zdá být jako dobré obchodní nastavení. Jestli však spíš očekáváte pokles, tak si můžete počkat na prolomení pod trendový kanál a pak hledat příležitost pro vstup do short pozice.

11.07.2017 Včera to byl další klasický začátek nového týdne, během kterého se akcie i většina měn držela v líném bočním trendu. Dnešek by podle nás měl být o něco aktivnější, i když to ani tentokrát pravděpodobně žádná sláva nebude. Počítáme proto ve většině případů s pohybem v relativně úzkém bočním pásmu a domníváme se, že před zítřejší velmi důležitou seancí obchodníci nebudou chtít vstupovat do větších pozic.

11.07.2017 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 12 390 s cílem na 12 490 a dále pak až na 12 555.

10.07.2017 Ceny ropy na světových trzích po výrazném propadu z minulého týdne dnes mírně oživily. Podpořila je zpráva, že Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) bude chtít zahrnout do dohody o omezení těžby také Nigérii a Libyi, které z ní byly dosud vyňaty kvůli domácí politické situaci a nepokojům.

10.07.2017 Pondělní seance zatím na akciových trzích probíhá v docela pohodové atmosféře. Makro kalendář je na data chudý, takže si procházíme tradičním pondělkem, kdy probíhá obchodování na výrazně podprůměrných objemech. Ty jsou dnes na evropských burzách 30 – 40 procent pod dlouhodobým průměrem, což pomáhá indexům držet si své pozice z konce minulého týdne a nepatrně růst.

10.07.2017 1) Většina předních evropských akciových indexů vstupuje do nového týdne v zelených číslech, když se pohybují několik desetin nad úrovní pátečního závěru a navazují tak na obdobný vývoj na Wall Street.

10.07.2017 Původně banka plánovala svou polskou pobočku prodat, ale nakonec se rozhodla pro restrukturalizaci. Obchodování akciemi banky bude na varšavské burze zahájeno okolo 19. července. Rakouská Raiffeisen Bank International – RBI nabídne 15 % akcií své polské pobočky Raiffeisen Bank Polska na varšavské burze od 6. července prostřednictvím primární veřejné nabídky – IPO. Úpis akcií je možný od čtvrtka do 6. 7. 2017. K tomuto datu bude také zveřejněna jejich cena. Podle nedávné kalkulace RBI je účetní hodnota polské pobočky 1,4 miliardy eur v přepočtu 37 miliard korun.

10.07.2017 Dnešek již nejzajímavější makroekonomický údaj přinesl, a to v podobě německého zahračničního obchodu za květen, který překvapil vyšším přebytkem díky rychlejšímu růstu exportu. V tomto týdnu bude z pohledu makročísel nejpodstatnější až jeho závěr, kdy bude zveřejněna americká spotřebitelská inflace, maloobchodní tržby nebo spotřebitelská důvěra. Eurozóna přinese pouze průmyslovou výrobu.

10.07.2017 Akciové trhy si poslední dobou procházejí docela klidným obdobím a žádnou změnu sentimentu nečekáme ani od tohoto týdne. Náš barometr proto výrazně upravujeme opět hlavně u devizového trhu, na kterém bychom se mohli dočkat několika velmi zajímavých fundamentů. Velmi zvědaví jsme hlavně na CAD, který čeká zasedání BoC. Ta by měla zvýšit sazby, ale jejich růst není zdaleka zaručený. Na USDCAD proto tento týden počítáme jak s vysokou volatilitou, tak s vysokou trendovostí.

10.07.2017 Počátky tradingu často provází mnoho otázek a pochybností. Nejen nad svými dovednostmi, nýbrž i nad vším ostatním, s čím přijdete při obchodování do styku. Začátečníci často hledají pomocnou ruku v diskuzních fórech a kladou nejrůznější dotazy zkušenějším kolegům. Některé otázky se často opakují. Dnes se podíváme na asi nejčastější překážky, které brání novým kolegům v začátcích tradingu.

10.07.2017 CAD/JPY: Tento měnový pár na denním grafu testuje oblast 88,50, což je zóna rezistence. Stochastic je již v překoupené zóně, takže prodejci situaci jistě sledují. Páteční svíčka ovšem vypadá velmi silně, takže by mohlo chvíli trvat, než se cena případně odrazí dolů. Sledujte náznaky medvědího momenta. Jestli ale očekáváte růst, tak si počkejte na možné proražení vzhůru.

09.07.2017 Západoevropské burzy v poslední době otevíraly solidním růstem, ale postupně pak zase své zisky odevzdávaly a aktuálně se delší dobu pohybují spíše kolem nuly. Středoevropské trhy měla v úvodech rostoucí tendenci a maďarský BUX přidával 0,35 %, polský WIG 20 zpevnil o 0,55 % a rakouský ATX posílil o 0,8 %. Z rozvíjejících se trhů se zvedla zejména Latinská Amerika. Relativně klidná ekonomická situace by se měla pozitivně projevit na kurzech dalších měn, i když nedávno zaznamenaly velké ztráty. Mezi ně patří zejména zajímavý jihoafrický rand a turecká lira.

08.07.2017 Evropské akciové trhy zůstávají na stejné hladině, indexy neudržely své zisky, jakmile Wall Street zaznamenala přibližně jednoprocentní růst. Pozitivní vývoj ale pokračuje u ropy a cena se neustále zvyšuje aktuálně na hodnotu 45,10 USD za barel. Podobně je na tom i euro, které se opět dostává na nejvyšší hodnoty letošního roku. Euro roste vůči dolaru o 0,4 % na 1,142 EUR/USD. Daří se zejména komoditním titulům a zpevňují o 1,9 % především díky růstu ceny železné rudy. Ta se zvyšuje několik dní po sobě v řadě. Anglo American posiluje o 4,2 %, Rio Tinto o 3,2 % a Glencore a Antofagasta o 3 %.

07.07.2017 Ceny ropy se dnes opět výrazně snižují, pokles přesahuje tři procenta. Trh reaguje na další nárůst těžby v USA z minulého týdne i na rekordní vývoz suroviny z Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC). Nadále panují obavy, že producentům se převis nabídky srazit nepodaří.

07.07.2017 Rusko je připraveno zvážit návrhy svých partnerů k dohodě o snížení těžby ropy, a to včetně revize parametrů, pokud bude potřeba. Podle agentury Reuters to dnes oznámil mluvčí ruského ministerstva energetiky. Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) a nečlenské ropné velmoci se dohodly na omezování produkce ropy do března 2018.

07.07.2017 Pozornost trhu byla dnes upřena na americký trh práce. Nové informace z trhu mají celkově pozitivní vyznění. Nových pracovních míst mimo zemědělský sektor v červnu přibylo 222 tisíc, což je nejvíce za poslední čtyři měsíce. Náš tým odhadoval 170 tisíc nových míst, přičemž trh očekával 177 tisíc. Květnová statistika byla revidována o 14 tisíc směrem nahoru na 152 tisíc pracovních míst. Míra nezaměstnanosti vzrostla o desetinu procenta na úroveň 4,4 %. Průměrná hodinová mzda vzrostla meziročně o 2,5 %. RBI tým odhadoval růst o 2,7 %, přičemž trh očekával 2,6 %. Květnová hodnota byla revidována na 2,4 %. Dolar na zprávu reagoval mírným krátkodobým oslabením a následně přešel k posilování nad původní hodnotu EUR/USD 1,138.

07.07.2017 Americkým akciím se v průběhu posledních dvou dnů příliš nedařilo, když index S&P 500 celkově přišel o 0,8 %. Výprodeje byly patrné především v průběhu včerejší seance, kdy v červeném zakončily všechny sektory. Nejhůře se dařilo akciím telekomunikačních společností, které přišly o 2,3 %, následované 1,9% ztrátami realitních developerů. Důvodem byly především rostoucí výnosy dluhopisů.

07.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera v rostoucím trendu a dostal se až na 1,1424. Cena se pohybuje přesvědčivě nad rostoucí trendovou čarou a nad 4hodinovým klouzavým průměrem EMA 200, což naznačuje silný býčí trend. Krátkodobé očekávání je býčí a mohli bychom otestovat oblast 1,1500 – 1,1530. Nejbližší support je kolem 1,1350. Jasné proražení pod tuto oblast by dostalo cenu do neutrální zóny a mohli bychom otestovat oblast supportu 1,1285, ale naše celkové nastavení je býčí a jakýkoliv pokles můžeme využít jako dobrou příležitost k nákupu. Z fundamentů se trhy zaměří na dnešní NFP report v USA.

07.07.2017 Americké akcie během včerejšího obchodování oslabily kvůli neuspokojivým údajům o červnovém vývoji situace na trhu práce ve Spojených státech. Investory navíc znepokojuje rostoucí napětí na korejském poloostrově.

06.07.2017 Ceny ropy na světových trzích dnes výrazně rostou. Vzhůru je tlačí zpráva o překvapivě prudkém poklesu zásob ropy a benzinu ve Spojených státech. Cena severomořské ropy Brent vykazovala kolem 18:30 SELČ nárůst 2,1 procenta na 48,80 dolaru za barel. Americká lehká ropa West Texas Intermediate (WTI) si ve stejnou dobu připisovala 2,4 procenta na 46,20 dolaru za barel.

06.07.2017 Drahý kov poklesl ve čtvrtek a obchodoval s v cca 0.15% ztrátě během Londýnské seance, přičemž cena se pohybovala kolem úrovně 1,225 USD.

06.07.2017 Aj na finančných trhoch začínajú letné prázdniny, ktoré prinášajú nízku volatilitu. Včerajšie pohyby na akciových a devízových trhoch boli minimálne. A to aj napriek tomu, že včera dorazilo zopár market moverov.

06.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera opět nerozhodný. Cena se pokusila o pokles, dostala se až na 1,1312, ale uzavřela trochu výš na 1,1350. Krátkodobé očekávání je neutrální až lehce býčí a mohli bychom otestovat oblast rezistence 1,1425. Jasné proražení nad tuto oblast a uzavření na denním grafu nad ní by vyvolalo pokračování býčího scénáře a mohli bychom otestovat oblast 1,1500 – 1,1530. Nejbližší support je kolem 1,1285. Jasné proražení pod tuto oblast a uzavření na denním grafu pod ní by mohlo vyvolat další pokles a mohli bychom otestovat oblast 1,1180, ale naše celkové nastavení je býčí a jakýkoliv pokles můžeme využít jako dobrou příležitost k nákupu. Z fundamentů se trhy zaměří na páteční NFP report v USA.

06.07.2017 NZD/USD: Tento měnový pár na 1hodinovém grafu nedávno prolomil pod support rostoucího trendového kanálu. Cena se však do této oblasti vrátila (pullback) a následně se v okolí důležité psychologické hladiny 0,7300, která je u prolomeného supportu a u klouzavých průměrů SMA 100 a SMA 200, znovu odrazila zpět k nižším úrovním. Stochastic je v překoupené zóně. Jestli věříte v pokles na nová minima, tak short pozice na současné úrovni se zdá být jako dobré obchodní nastavení i přesto, že cena již klesla asi o 30 pipů níž po odrazu od prolomeného supportu. Jestli si chcete napřed potvrdit nový klesající trend, tak si počkejte na vytvoření nových minim a na překřížení klouzavých průměrů dolů.

05.07.2017 Ceny ropy na světových trzích dnes zamířily prudce dolů poté, co zaznamenaly nejdelší období růstu za více než pět let. Za jejich propadem stojí údaje o stoupajícím exportu Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) a silnější kurz amerického dolaru.

05.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera nerozhodný. Krátkodobé očekávání je neutrální. Naše celkové nastavení je stále býčí, protože se cena pohybuje nad 4hodinovým klouzavým průměrem EMA 200 a nad supportem rostoucí trendové čáry, ale jsme uprostřed medvědí korekční fáze a mohli bychom otestovat oblast supportu 1,1285. Nejbližší rezistence je kolem 1,1425. Jasné proražení nad tuto oblast a uzavření na denním grafu nad ní by ukončilo medvědí korekci a mohli bychom otestovat oblast 1,1500 – 1,1530. Na druhé straně jasné proražení a uzavření na denním grafu pod 1,1285 by mohlo vyvolat otestování oblasti 1,1180, ale klíčovým supportem je oblast 1,1080. Z fundamentů se trhy zaměří na páteční NFP report v USA.

05.07.2017 AUD/JPY: Tento měnový pár na 1hodinovém grafu po předchozím růstu k oblasti 87,00 klesl a otestoval oblast kolem 86,00. Nyní cena konsoliduje u prolomené rezistence rostoucího trendového kanálu, která koresponduje s klouzavým průměrem SMA 100. Tento měnový pár má však potíže s proražením klouzavého průměru SMA 100 vzhůru. Stochastic je již téměř v překoupené zóně. Jestli věříte v pokračování rostoucího trendu, tak long pozice při známkách býčího momenta se zdá být jako dobré obchodní nastavení. Jestli však očekáváte spíše pokles, tak si můžete počkat na prolomení dolů a cíl mít uvnitř trendového kanálu.

04.07.2017 Německý výrobce a dodavatel sportovního vybavení se v úvodu tohoto roku ukázal jako velmi dobrá investice. Prudký nárůst na počátku dubna sliboval náramnou budoucnost. Bohužel ale žádný strom neroste do nebe a na konci května už je jasně vidět, jak cena hrbí záda a nakupujícím dochází dech.

04.07.2017 Český zahraniční obchod v květnu vykázal přebytek 14,3 mld. Kč, což je o 2,8 mld. Kč nižší přebytek než v květnu loňského roku. Medián trhu očekával přebytek o 1,1 mld. větší. V květnu se dařilo především vývozu motorových vozidel, který vzrostl meziročně o více než 11 %. Meziročně se bilance motorových vozidel zlepšila o více než 3 mld. Kč. Výrazně vzrostl i vývoz počítačů (13,6 % r/r), základních kovů (14 % r/r) a kovodělných výrobků (9,3 % r/r). Za vysokým růstem vývozu stojí především dobrá ekonomická situace u našich největších obchodních partnerů. Bilance zahraničního obchodu se státy Evropské unie skončila v květnu přebytkem ve výši 60 mld. Kč, což je o 7,6 mld. Kč více než před rokem.

04.07.2017 Strategie je důležitá, protože pomáhá rozdělit dostupné zdroje tak, aby se co nejlépe využil čas, energie, i investice. Strategie se obecně skládá z vytyčování cílů, stanovení akcí, a využívání zdrojů na to, aby byl cíl dosažen. Podle firmy missiofacilitators.com, která dělá výzkumy toho, jak moc podnikatelům pomáhá strategie, mají byznysy se strategickým plánem v průměru profit vyšší o 12 % než byznysy bez podobného plánu. Naneštěstí 70 % firem, které mají strategický plán, jej neprovedou a ztratí tím profit. Po výzkumu firem, které patří mezi nejúspěšnější na trhu, missionfacilitators.com zjistilo, že tyto firmy mají alespoň 1% přírůstek příjmu každý rok. Jak logicky, tak statisticky, je strategie výhodná jak pro firmy, tak pro individuální investory.

04.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD včera oslaboval a dosáhl na 1,1355. Krátkodobé očekávání je neutrální až mírně medvědí s možným otestováním oblasti 1,1285. Celkové vyhlídky však zůstávají býčí a jakýkoliv návrat zpět k nižším hodnotám (throwback) může být dobrou příležitostí k nákupu. Nejbližší rezistence leží okolo 1,1425 a jasné proražení a uzavření na denním grafu nad tuto oblast by ukončilo medvědí korekční fázi a mohli bychom se dočkat otestování 1,1500 - 1,1530. Naopak jasné proražení a uzavření na denním grafu pod 1,1285 by mohlo vyvolat pokles směrem k 1,1180. Klíčový support zůstává na 1,1080.

04.07.2017 Tohtoročný vývoj na EURUSD náramne pripomína ten minuloročný. Pokiaľ by podobnosť pokračovala, tak by mali byť aktuálne úrovne jeho tohtoročným stropom (@AndreasSteno):

04.07.2017 Zisky bank a energetických společností včera umazávaly ztráty technologického sektoru. Index S&P 500 nakonec přidal jen mírných 0,2 %. Cena ropy dále posílila, když páteční údaje americké energetické agentury ukázaly poprvé po 24 měsících na pokles počtu aktivních ropných vrtů. Lepší než očekávané prodeje aut a solidní data z americké průmyslové produkce pomohla i ostatním výrobním sektorům a průmyslově zaměřený index Dow Jones Industrial si tak připsal 0,6 %. Nedařilo se technologickým titulům, které odepsaly k jednomu procentu a stáhly index Nasdaq o půl procenta níže.

04.07.2017 Dnes to máme s barometrem docela jednoduché. Evropa mnoho důležitých fundamentů nepřinese a Spojené státy jsou kvůli svátku kompletně bez dat. Na většině trhů proto počítáme s podprůměrnými objemy, nízkou volatilitou a bočním trendem.

03.07.2017 Ceny ropy dnes pokračují v nejdelším období růstu za více než pět let, a to díky zpomalení těžby ropy ve Spojených státech, prvnímu po 23 týdnech expanze. Obchodníci nicméně hlásí, že na zvyšování cen se může podepsat produkce Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC), která se podle zpráv zvyšuje.

03.07.2017 Minulému týdne vládl, co do ziskovosti na pozici, DAX. Slovenský trader si na svůj obchodní účet připsal 43 243 euro. Obchodník z Česka inkasoval zisk ve výši 637 tisíc korun. Oba spekulovali s jedním lotem na posílení tohoto indexu. Podívejte se blíže na jednotlivé obchody.

03.07.2017 1) Většina asijských akciových trhů v první seanci nového týdne stoupla, když byla pozornost investorů zaměřena zejména na dnešní čínská a japonská makrodata. Japonská centrální banka (Bank of Japan) zveřejnila průzkum, podle kterého byla důvěra mezi velkými podniky v Japonsku ve druhém kalendářním čtvrtletí nejlepší za poslední více než tři roky.

03.07.2017 Index nákupních manažerů v červnu zůstal na květnové hodnotě 56,4 b. Trh byl optimističtější a čekal 57,2 b. Nicméně se jedná o velmi pozitivní hodnotu, která potvrzuje stabilní tempo růstu českého průmyslu. Optimismus plyne primárně z vysoké poptávky jak z tuzemska, tak i zahraničí. Průměr indexu PMI za první pololetí tohoto roku činil 56,9 b. a je tak o 2,6 b. vyšší než za stejné období předchozího roku.

03.07.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD minulý týden posiloval a dosáhl na 1,1445. Cena tohoto měnového páru se při pohledu na 4hodinový graf nadále drží nad klouzavým průměrem EMA 200 a také nad rostoucí trendovou linií, což značí jasný býčí trend. Krátkodobé očekávání je býčí s možným otestováním oblasti 1,1500 - 1,1530 a klíčové rezistence 1,1615. Nejbližší support leží okolo 1,1350 a jasné proražení pod tuto oblast by dostalo cenu do neutrální zóny s možným otestováním oblasti 1,1285, celkové vyhlídky ale zůstávají býčí a jakýkoliv návrat zpět k nižším hodnotám (throwback) může být dobrou příležitostí k nákupu.

03.07.2017 Náš předpoklad, že cena za barel ropy kvůli spekulacím na zásah kartelu OPEC nespadne pod 40 USD, se zatím naplnil. Americká lehká ropa WTI se v minulém týdnu odrazila od 8měsíčního dna a zdražila zhruba o 3 dolary. Vše nasvědčuje tomu, že ceny porostou i nadále a budou se držet ve vrchní části pásma 40-55 USD za barel. Hlavním tahounem nebude pouze nástup letní motoristické sezóny, ale především slabý americký dolar.

03.07.2017 Americké akcie v pátek mírně posílily, ale celotýdenní ztrátu se jim vymazat nepodařilo. Hlavní akciové indexy posilovaly o pár desetin procenta. Nejlépe se dařilo průmyslovým výrobcům. Spotřebitelské sektory také mírně rostly. Ztráty v pátek zaznamenaly především utility, technologické tituly a farmaceutické společnosti. Index S&P 500 v pátek přidal 0,2 % a z pohledu celého týdne odepsal 0,6 %. Především díky silnému růstu z prvního čtvrtletí však index od začátku roku stále drží zisk 8,2 % a americké akcie tak zažily nejlepší první pololetí od roku 2013.

03.07.2017 Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1243,00 s cílem na 1233,00 a dále pak až na 1230,00.

02.07.2017 Regionální měny budou nyní bedlivě sledovat vývoj cen ropy, na který reagovala propadem i naše koruna. Příčinou jejich ztrát byl zejména propad cen ropy. Ve Spojených státech amerických dnes prodeje stávajících nemovitostí zaznamenaly mírný pokles. Poloprázdný kalendář u nás i v celé oblasti eurozóny slibuje poklidné obchodování.

02.07.2017 Americký akciový index S&P 500 za uplynulý týden ztratil 0,61 %, i tak má ale za sebou nejsilnější první pololetí od roku 2013. Poslední červnový týden byl nebývale volatilní, i tak ale dlouhodobý výhled zůstává beze změny.

02.07.2017 Článek na téma matematika na forexu.

30.06.2017 Ceny ropy dnes pokračují v růstu, a to už sedmým dnem v řadě. Pomáhá jim k tomu hlavně slabý dolar. První pololetí ale bylo nejztrátovější od roku 1998, severomořský Brent odepsal kolem 16 procent.

30.06.2017 1) Roční míra inflace v eurozóně v červnu zpomalila na 1,3 % z květnových 1,4 % a dubnových 1,9 %. Analytici ale očekávali větší zpomalení na 1,2 %. Vyplývá to z prvního rychlého odhadu, který zveřejnil evropský statistický úřad Eurostat. Příčinou zpomalení jsou nízké ceny energií.

30.06.2017 Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1248,50 s cílem na 1242,50 a dále pak až na 1240,25.

29.06.2017 Cena severomořské ropy Brent se během dnešního obchodování vyšplhala až na dvoutýdenní maximum nad 48 dolarů za barel. Vzhůru ji tlačí údaje o poklesu těžby ve Spojených státech. Ceny ropy rostou již šestým dnem za sebou poté, co se minulý týden propadly na desetiměsíční minima.

29.06.2017 Jedinou premennou, ktorá aktuálne ovplyvňuje rovnováhu na trhu s ropou je teda americká ťažba, ktorá je od októbra minulého roka v rastovom trende. S tým, ako sa v minulom roku ropa vrátila na vyššie úrovne sa americkým bridlicovým producentom oplatilo opäť začať ťažiť viac a od októbra až do predminulého týždňa vzrástla jej ťažba v USA o 886 mil. barelov denne. To vymazalo viac ako polovicu efektu zníženia ťažby zo strany OPECu na svetovú ponuku. Pokiaľ by rast ťažby z bridlíc v USA pokračoval aktuálnym tempom, tak by niekedy v budúcom roku opäť mohla na globálnom trhu s ropou nastať silná prevaha ponuky nad dopytom.

29.06.2017 Breakout strategie s Bollinger Bands a Admiral Keltner indikátory je strategie na volatilitu. Vlastně to začíná s neobvyklým nedostatkem volatility na trhu, který obchodujete. Jinými slovy, trh obchoduje s mnohem menší volatilitou, než byste usoudili z historických dat.

29.06.2017 Česká národní banka na svém měnověpolitickém zasedání ponechala sazby na 0,05 %. Guvernér J. Rusnok na tiskové konferenci zopakoval, že dubnové opuštění kurzového závazku bylo prvním krokem k normalizaci všech klíčových makroekonomických veličin. Dále sdělil, že rada na datech pozoruje naplnění předpokladů prognózy a tedy nárůst úrokových sazeb v třetím čtvrtletí tohoto roku je tak konzistentní s prognózou: „větší riziko pro oddalování sazeb nevidíme.“ Koruna reagovala oslabením o necelých 0,4 % na EUR/CZK 26,17, ale poté začala pomalu korigovat svoji hodnotu.

29.06.2017 Investoři by se snadno mohli zmást o vlivu růstu cen ropy na ekonomiku a trhy. Příběh vypadal jasně: vysoké ceny jsou špatné, nízké ceny dobré. Dva velké ropné šoky v sedmdesátých letech byly jednoznačně špatné pro západní ekonomiky – vyvolaly staglaci a přenesly kupní sílu do zemí produkujících ropu. Na druhé straně nízké ceny ropy na konci devadesátých let se shodovaly s boomem dotcom.

29.06.2017 Po včerejším propadu amerických akcií, který následoval prohlášení představitelů Fedu, akcie opět rostly. Nakopl je výsledek zátěžového testu americké centrální banky, který potvrdil, že banky mají přebytečný kapitál. S&P 500 zaznamenal nejvyšší mezidenní nárůst od dubna (0,88 %).

29.06.2017 Důležité projevy centrálních bankéřů máme za sebou a nutno říci, že na trzích jejich komentáře k měnové politice a ekonomické situaci udělaly docela vítr. Dnes by se podle nás situace na většině měnových párů měla uklidňovat a i když měny mohou dál trendovat, počítáme s viditelně nižší volatilitou. I tentokrát se ale může najít pár výjimek.

29.06.2017 Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 12 590 s cílem na 12 740 a dále pak až na 12 760.

28.06.2017 Zelená bankovka v úterý prudce propadla vůči euru, franku a libře a dolarový index spadl až na nové sedm měsíční minima. Ve středu ráno byl dole o dalších 0.3% a obchodoval se při úrovni 96.20 během Londýnské seance.

28.06.2017 Americký výrobce a exportér nábytku přesvědčil investory velmi vydařenými kvartálními výsledky. V reakci na to jsme v dubnu viděli výrazný gap ceny směrem výš, následoval pullback, který se zarazil o 50-denní klouzavý průměr (modrá linie) a nyní je cena opět velmi blízko maxima.

28.06.2017 Guvernér ECB M. Draghi pronesl svůj včerejší projev na fóru ECB v jestřábím duchu. M. Draghi připustil, že dřívější protiinflační tlaky se změnily na proinflační a současná nízká inflace je jenom dočasná. Draghi také zdůraznil, že pokud se ekonomika eurozóny bude vyvíjet jako v poslední době, ECB už nebude dále uvolňovat měnovou politiku. Euro od Draghiho projevu oproti dolaru posílilo o 1,5 % a v současnosti se obchoduje okolo EUR/USD 1,136.

28.06.2017 Mario Draghi včera s finančními trhy hodně zahýbal a euro se díky němu vyhouplo až nad 1,13 EURUSD. Dnes bude mluvit společně s ostatními centrálními bankéři v panelové diskusi opět a trh mu bude rozhodně znovu naslouchat. Jsme zvědaví, zda bude chtít svůj komentář upřesnit. Vzhledem k aktuální situaci na EUR tak indikátor volatility i trendu ponecháváme na nadprůměrných úrovních.

27.06.2017 Ropa si dnes na světových trzích připisuje více než dvě procenta, obrací se tak klesající trend předchozích pěti týdnů. Pomáhá jí slabý dolar, který ji nákupčím zlevňuje.

27.06.2017 Dnešním dnem vrcholí třídenní fórum Evropské centrální banky v Portugalsku, které se soustředí na téma investic a růstu ve vyspělých ekonomikách. Guvernér ECB M. Draghi ve svém dnešním projevu sice zdůraznil, že eurozóna stále potřebuje podporu měnové politiky, celý projev se ale nesl spíše v jestřábím duchu. Guvernér Draghi připustil, že dřívější protiinflační tlaky se změnily v proinflační, a že v současnosti nízká inflace je jenom dočasná. Za nízkou inflací eurozóny tak stojí jak nízká cena ropy na mezinárodních trzích, tak především pouze mírný růst průměrných mezd. Měnová politika ECB se sice zatím nebude utahovat, ale zůstane nezměněna. Náš tým očekává, že ECB začne se snižováním objemů nákupu dluhopisů na začátku roku 2018. Následně by Evropská centrální banka měla poprvé zvýšit úrokové sazby v posledním čtvrtletí roku 2018.

27.06.2017 Euro dnes posílilo na devítidenní maximum proti dolaru a výnosy dluhopisů zemí eurozóny stouply, když prezident Evropské centrální banky (ECB) Mario Draghi zdůraznil oživení ekonomiky. Uvedl, že všechny signály nyní ukazují na silnější a rozšířenější oživení v eurozóně. Navzdory tomu podle prezidenta ECB potřebuje ekonomika eurozóny stále výraznou monetární podporu ze strany ECB, aby inflace neztratila na dynamice a byla trvale udržitelná v střednědobém horizontu. Ačkoliv inflace nedosahuje cílová 2 procenta, Draghi uvedl, že deflační síly byly nahrazeny reflačními.

27.06.2017 No, dnes jsem v ranním komentáři mluvil o tom, že nás dopoledne čeká projev Draghiho, ale že pravděpodobně nebude až tak důležitý, jelikož od něj vše podstatné více méně zaznělo už včera. Draghi tedy dnes na stejné konferenci v Portugalsku přišel k mikrofonu po druhé a euro udělalo tohle?.

27.06.2017 Cena zlata během dnešní obchodní seance roste a vzdaluje se od svého 6týdenního minima, na které se dostala během včerejšího dne. Cena tohoto kovu včera skokově poklesla o zhruba 1,6 % v reakci na nebývale vysoký objem obchodů. Během jedné minuty se zobchodovalo 1,8 miliónu uncí.

27.06.2017 Vždy, keď sa v posledných rokoch začalo v médiách písať o medveďom trhu na rope, tak jej cena začala rásť. V posledných dňoch je počet článkov na túto tému extrémny. Zafunguje tento indikátor obratu na trhu znovu? (@ConnectedWealth):

27.06.2017 To, že centrální banky nemohou nekonečně snižovat nezaměstnanost bez vyvolání inflace, je ekonomickým evangeliem. Podle Janet Yellen, předsedkyně Federálního rezervního úřadu, vyplývá, že „značné množství teorií je informováno významnými historickými důkazy“. Její přesvědčení vysvětluje, proč dne 14. června Fed zvýšil úrokové sazby o čtvrtinu procentního bodu na úroveň 1-1,25%.

27.06.2017 EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera nerozhodný. Krátkodobé očekávání je neutrální. EUR/USD poslední dva týdny konsoliduje v pásmu mezi 1,1285 - 1,1118 a pro další jasnější směr je zapotřebí jasné prolomení tohoto pásma. Celkově však preferujeme býčí scénář, k otestování oblasti 1,1350 - 1,1425 je potřeba jasné proražení nad 1,1285. Na druhou stranu oblast okolo 1,1080 zůstává klíčovým supportem a ten se zdá se být dobrým místem k nákupu s těsným Stop-Lossem. Jasné proražení pod tuto oblast by vyvolalo přerušení býčího scénáře a mohlo by dojít k otestování oblasti 1,0900 a supportu rostoucí trendové čáry.

27.06.2017 Ani silnější euro, které zhoršilo postavení německých firem na světovém trhu, nijak neovlivnilo extrémně pozitivní naladění německých firem, a tak se tolik sledovaný index Ifo vypjal k novému historickému rekordu. Pomohlo mu především to, jak hodnotí tamní firmy v průmyslu, ve stavebnictví a v obchodě současný vývoj, který je z jejich pohledu nejpříznivější za celou dobu sledování těchto ukazatelů od roku 1991. Optimismus ovšem nepanuje pouze při pohledu na aktuální výsledky německých podniků, ale i pokud jde o jejich očekávání pro dalších šest měsíců. Tady sice až takový rekord nepadl, protože index dosáhl jen tříletého maxima, ale i to můžeme považovat za velmi slibný výsledek.

27.06.2017 Včera bylo na trzích klasické pondělí. Relativně nízká volatilita i trend na většině měnových párů. Dnešek by mohl být o něco zajímavějším, a to hlavně díky večernímu projevu Janet Yellenové, který může mít dopad na všechny dolarové páry. Vše záleží na tom jak moc bude Yellenová ochotna odchýlit se od doprovodného komentáře z posledního zasedání Fedu, které proběhlo teprve před dvěma týdny.