Data z trhu práce
Ranní okénko - Tento týden zasedá ČNB a Fed, v eurozóně vyjde inflace
30.10.2023 Zatímco z pohledu domácího trhu je nejočekávanější událostí týdne zasedání ČNB, kde je ve hře možnost prvního snížení sazeb, globální trhy bude zajímat především zasedání Fedu. Ten sice sazby s jistotou nesníží, vyloučit ale nelze možnost ještě jednoho letošního navýšení. Na středečním zasedání se ale k tomuto kroku americká centrální banka s největší pravděpodobností neodhodlá a důležitý bude zejména nastíněný výhled.
Týden na akciových trzích: Čtyři dny v mínusu
20.10.2023 Indexy rostly jen na začátku týdne, další čtyři dny jenom klesaly.
Forex: Eurodolar
06.10.2023 Eurodolar se včera posunul nad včerejší úroveň, když dolarová výnosová křivka se již nedokázala dostat výše. Naopak dolarové sazby šly mírně dolů v souladu s relativně umírněnou rétorikou přicházející z Fedu. Jak Daly, tak Barkin nehorovali ve svých vystoupeních za další zvýšení sazeb. Dnes se trh pochopitelně soustředí na oficiální americká data z trhu práce. Naše očekávání jsou nastavena blízko tržnímu konsensu, ale slabší ADP report připouští i možnost slabšího výsledku. Ten by asi podpořil eurodolar, který by mohl dále umazat ztráty z předchozích dní.
Ranní okénko - Dorazí další data z amerického trhu práce
06.10.2023 Už za pár minut Český statistický úřad zveřejní srpnové výsledky maloobchodních tržeb. Ty již více než rok v meziročním srovnání klesají a bude tomu tak i v srpnu, ale propad tržeb se postupně zmenšuje. Na základě naší prognózy očekáváme nižší maloobchodní tržby o 1,1 % bez prodeje aut. Sektor maloobchodu trpí především kvůli nízké spotřebě domácností. Ta by měla ve druhé polovině roku začít růst, ale je otázkou jak rychle a jakým tempem.
Ranní okénko - Další cut v Polsku
05.10.2023 Dnešní den nabídne pouze každotýdenní přehled o počtu jak nových tak pokračujících žádostí o podporu v nezaměstnanosti ve Spojených státech amerických. Tato data jsou spíše komplementárního charakteru, kdy pozornost investorů se upíná spíše ke včerejším a zítřejším údajům přesněji popisujícím situaci na americkém trhu práce, který je americkou centrální bankou pečlivě pozorován.
Ranní okénko - Americký trh práce překvapuje svojí sílou
04.10.2023 Dnes dorazí další údaj z amerického trhu práce, tentokrát v podobě reportu od agentury ADP. Očekáváno je zpomalení, a tedy menší počet vytvořených pracovních pozic v soukromém sektoru. To by podpořilo předpoklad trhu, že Fed na dalších setkáních již nebude zvyšovat sazby. Na druhou stranu při pohledu do historie se ukazuje, že analytici mají tendenci podstřelovat výsledek od ADP, kdy z posledních 12 výsledků byl odhad trhu v 8 případech nižší. I tentokrát by tedy mohl výsledek překvapit směrem nahoru, což by patrně vedlo k dalšímu růstu amerických výnosů a rovněž k podpoře dolaru vůči euru. Včera dolar pokračoval v posilování, kdy kurz poklesl pod hranici 1,0500 EUR/USD.
Ranní okénko - Zhoršení ukazatele PMI, naopak rozpočet vykázal zlepšení
03.10.2023 Tento týden je nabitý daty z amerického trhu práce a první vlaštovka přiletí během dnešního dne, kdy bude zveřejněn report JOLTS. Očekává se, že dojde ke stabilizaci počtu nově vytvořených pracovních míst po několika evidovaných poklesech v minulých měsících. Nicméně pokud se bude výsledek pohybovat okolo mediánu trhu, nedá se očekávat zásadnější reakce ze strany trhu. Ten bude vyčkávat na další údaje v tomto týdnu týkající se trhu práce, který byl a stále je označován jako jeden z proinflačních rizik.
Forex: Zasedání ČNB korunu výrazněji neovlivnilo
02.10.2023 Minulý týden představovalo hlavní událost z pohledu domácí měny zasedání České národní banky. Ta podle očekávání nezměnila sazby a informace o jednomyslném rozhodnutí vedla k mírnému posílení koruny. Celkové vyznění ale bylo v souladu s očekáváním trhu, a i přes některé více jestřábí komentáře guvernéra Michla („…většina bankovní rady plánuje držet sazby na vyšších úrovních, než naznačuje základní scénář prognózy“) zůstaly pro listopadové a prosincové zasedání všechny možnosti otevřené.
Ranní okénko - Tento týden patří americkému trhu práce, zasedá polská centrální banka
02.10.2023 Tento týden bude patřit zejména číslům z amerického trhu práce, ve kterých investoři budou hledat nápovědu, jakým způsobem se na dalším měnověpolitickém zasedání rozhodne americká centrální banka. Názor je nyní nakloněný spíše ve směru stability sazeb, případná nečekaně silná čísla ale mohou očekávání změnit. Z dění blíže k Česku bude kromě dnešního výsledku indexu PMI a pátečních maloobchodních tržeb zajímavé i středeční zasedání Polské centrální banky. Ta naposledy nečekaně snížila základní sazbu o 75bb na 6,0 % a další snížení – byť méně razantní – je očekáváno i nyní. Vzhledem k tomu, že jde o poslední zasedání před parlamentními volbami (15. října), je míra nejistoty ohledně rozhodnutí relativně vysoká.
Ranní okénko - Závěr týdne patří inflaci v eurozóně
29.09.2023 Dnešní ekonomický kalendář nabízí hned několik důležitých čísel, kdy za několik minut dorazí od Českého statistického úřadu třetí revize českého růstu HDP za letošní druhý kvartál. Očekáváme potvrzení mírného mezikvartálního růstu o 0,1 % s kladným příspěvkem ze strany spotřeby domácností.
Americký pre-market 8. 9. 2023. Americký akciový trh se pohybuje poblíž týdenních minim.
08.09.2023 Futures na americké akciové indexy zahájily páteční obchodování v červených číslech. Futures na index S&P 500 klesly o 0,2 %, zatímco technologický Nasdaq klesl o 0,3 %. Americký dolar klesl ze svého šestiměsíčního maxima, když holubičí poznámky představitelů Federálního rezervního systému vyvolaly fámy, že by regulátor mohl na svém zářijovém zasedání zachovat úrokové sazby na jejich současné úrovni. Spekuluje se také, že by se mohli vyhnout zvyšování sazeb v probíhajícím cyklu zpřísňování měnové politiky.analytics64fb0cf5579f3.jpg
Ranní okénko - Pokles inflace v eurozóně se zastavil
01.09.2023 První zářijový den nabídne plno zajímavých ekonomických údajů. Během dnešního dopoledne bude publikován výsledek indexu nákupních manažerů (PMI) v eurozóně, Německu i České republice. Prvotní odhady týkající se eurozóny a Německa naznačují mírné navýšení hodnoty, což by se mělo podepsat i na tuzemském výsledku. My očekáváme, že ve zpracovatelském průmyslu došlo k nárůstu z červencových 41,4 na 41,8.
Forex: Eurodolar přišel o většinu zisků z tohoto týdne
01.09.2023 Kurz eurodolaru včera přišel o většinu zisků z tohoto týdne. V pozadí lehce holubičí komunikace ECB (minutes, Guidos). Ta totiž vyvolává dojem, že navzdory relativně vysoké srpnové inflaci ECB nechce za 14 dní zvednout sazby. Dnes se pozornost obrátí do USA, kde budou k dispozici jednak data z trhu práce a jednak podnikatelská nálada z průmyslu (ISM). Očekáváme smíšené výsledky, když trh bude zajímat především to, zda opravdu trh práce ochlazuje, tak jak indikovala některá zveřejněná v průběhu týdne.
EUR/USD. Zpráva o inflaci v eurozóně, zápis z jednání ECB, jádrový PCE inflační index
01.09.2023 EUR/USD se ve čtvrtek po třech dnech stabilního růstu obchodoval s poklesem. Kupující nebyli schopni otestovat úroveň rezistence 1,0950 (spodní pásmo Kumo cloudu na denním grafu), zastavili se jen pár kroků od cíle 1,0946. Fundamentální pozadí se každým dnem rychle mění a buď posiluje, nebo oslabuje pozice kupujících a prodávajících v EUR/USD. Například středa zjevně nehrála do karet medvědů: zpráva ADP byla v "červených číslech", ministerstvo obchodu USA snížilo odhad růstu HDP země (za druhé čtvrtletí), zatímco zpráva o růstu inflace v Německu byla v zeleném.
Ranní okénko - Jak dlouho bude spotřeba domácností táhnout americkou ekonomiku?
31.08.2023 Po včerejších výsledcích srpnové inflace v Německu či Španělsku se dozvíme předběžný odhad i za celou eurozónu. Po meziměsíčním poklesu cenové hladiny o jednu desetinu by tentokrát mělo dojít k nárůstu o 0,4 %. Na meziroční bázi trh očekává jen mírný pokles z červencových 5,3 % na srpnových 5,1 %. Stejné tempo poklesu by mělo nastat i u jádrové inflace (z 5,5 % na 5,3 %). Inflace tak v rámci eurozóny neklesá dostatečně rychle a zatím je tak daleko od cíle ECB.
Ranní okénko - Inflace v Německu by měla dále klesat
30.08.2023 Dnes vychází v některých zemích eurozóny první výsledky srpnové inflace, což vzhledem k pomalu blížícímu se zasedání ECB bude trh ostře sledovat. První vlaštovku bude představovat za několik málo minut výsledek inflace ze Španělska, po odpoledních číslech z Německa pak trh bude mít o celkovém výsledku eurozóny prakticky jasno. Z USA odpoledne dorazí report z trhu práce od agentury ADP, zároveň vyjde i zpřesněný odhad HDP za druhý kvartál letošního roku. Výraznější změna proti prvnímu odhadu očekáváná není a trh tak spíše zajímají nejaktuálnější data, z kterých prozatím vyplývá silný třetí kvartál. Například předstihový model atlantské pobočky Fedu „GDPNow“ uvádí, že by ve třetím kvartálu mohla americká ekonomika růst anualizovaně o 5,9 %.
Ekonomický kalendář: Na programu jsou JOLTS data a spotřebitelská důvěra Conference Board z USA
29.08.2023 Nálada na akciových trzích se postupně zlepšuje, i když výnosy dvouletých a pětiletých amerických státních dluhopisů rostou. Dnes máme na programu několik důležitých makrodat. Trhy se již dozvěděly o výsledcích německé spotřebitelské důvěry GfK a revizi švédského HDP. Oba údaje se ukázaly být pro trhy zklamáním. Podle GfK se šance na trvalé oživení v Německu do konce roku stále více snižují a soukromá spotřeba v Německu pravděpodobně nebude mít v roce 2023 pozitivní dopad na ekonomiku. Nyní investoři čekají na údaje o náladách francouzských spotřebitelů a maloobchodních tržbách ve Španělsku, tyto údaje však nejsou pro trhy klíčové.
Ranní okénko - Jak se vyvíjí české HDP?
29.08.2023 Za pár minut Český statistický úřad zveřejní zpřesněný odhad českého HDP, včetně přírůstků jednotlivých složek. Prvotní odhad naznačoval mezičtvrtletní růst o 0,1 % a napříč celým trhem se očekává, že tento miniaturní růst bude potvrzen. Hlavním důvodem stagnující ekonomiky je stále nízká spotřeba, což by se ale mohlo změnit ve druhé polovině roku s klesající mírou inflace, byť v říjnu dojde k mírnému nárůstu v důsledku nižší srovnávací základny způsobenou přijetím tzv. úsporného tarifu jako kompenzace domácnostem, které se potýkaly s vysokým nárůstem cen energií.
Ranní okénko - Tento týden vyjde inflace v eurozóně a měsíční data z amerického trhu práce
28.08.2023 V tomto týdnu rozvíří dění na finančních trzích hned několik zásadních ekonomických událostí, kdy patrně nejzajímavější bude až v druhé polovině týdne výsledek inflace v eurozóně v kombinaci s měsíčními daty z amerického trhu práce. Z tuzemské ekonomiky bude v rámci tohoto týdne stát za pozornost druhý odhad vývoje HDP za Q2’23, v rámci kterého se dozvíme i rozklad jednotlivých složek.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Data z amerického trhu práce ukáží solidní tvorbu pracovních míst
28.08.2023 Páteční NFP report potvrdí, že americký trh práce zůstává utažený. To bude patrné i z červencového vývoje osobních příjmů a výdajů Američanů, které zřejmě porostou. Naopak ziskové marže firem, které budou zveřejněny společně se zpřesněným odhadem HDP za Q2, budou mezičtvrtletně nižší. Data z trhu nemovitostí ukáží na jeho další ochlazení.
Ranní okénko - Trh nyní v případě ECB věří více ve stabilitu sazeb
24.08.2023 Dnes vyjde jediný údaj týkající se české ekonomiky, kdy Český statistický úřad zveřejní výsledky konjukturálního průzkumu. Vzhledem k dosavadnímu zaostávání tuzemského hospodářství se nedá očekávat, že by se nálada mezi spotřebiteli výrazněji změnila k lepšímu. Odpoledne z USA dorazí nejnovější statistiky o nových žádostech o podporu v nezaměstnanosti, jejichž množství by mělo být podobné jako v předcházejícím týdnu. Dále vyjde údaj ohledně objednávek zboží dlouhodobé spotřeby, kdy trh predikuje meziměsíčně pokles o 4 %, zatímco při minulém srovnání byl zaznamenán nárůst o 4,6 %.
Ranní okénko - Výhled v eurozóně zůstává nejistý
23.08.2023 Dnes na trh dorazí várka předstihových ukazatelů z eurozóny, kdy konkrétně půjde o index nákupních manažerů (PMI) ve výrobě a službách. Výsledky ukážou, nakolik se v jednotlivých ekonomikách eurozóny již negativně projevují rostoucí úrokové sazby a zároveň z výsledku vyplyne, jak rychlé může být ekonomické oživení v nejbližších čtvrtletích. Poslední hodnoty ukazovaly na rozkol mezi sektorem výroby a služeb, kdy index výroby obzvláště kvůli slabým výsledkům Německa zůstává hluboko v oblasti recese pod hraniční hodnotou 50 bodů.
Ranní okénko - Ceny výrobců klesají i v Německu
22.08.2023 Ani dnešek není nabitý ekonomickými údaji, a tak se dozvíme pouze dílčí výsledek z nemovitostního trhu ve Spojených státech amerických, a to konkrétně o prodeji existujících domů. Meziměsíčně se očekává, že v červenci bylo prodáno podobné množství již existujících domů jako v červnu (4,15 mil.), ale oproti červenci předchozího roku by mělo dojít k poklesu o více než 600 tis. Výsledek napoví, v jaké kondici se nachází tamní nemovitostní trh, který společně s trhem práce táhnul inflaci do této doby nahoru.
Ranní okénko - Tento týden bude patřit zejména předstihovým ukazatelům
21.08.2023 Tento týden vychází jen minimum zásadních ekonomických dat a pozornost tak bude mířit především na střípky a náznaky, včetně řady předstihových ukazatelů naznačujících další směřování ekonomiky. Zásadní událostí pak bude i setkání centrálních bankéřů v Jackson Hole (24.-26. srpna), kam se budou zraky investorů upínat především na předsedu Fedu Powella, který by mohl naznačit jakým směrem se americká centrální banka dále vydá. Na jednu stranu od něj patrně zazní potřeba držet sazby „výše po delší dobu“, tak jak zmínil již několikrát.
Ranní okénko - Ceny v zemědělství klesají, jaký dopad to bude mít na ceny potravin?
17.08.2023 Dnešní den přinese zajímavější údaje pouze z USA, kde vyjdou nejnovější údaje o počtu nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti, kdy se očekává mírný pokles oproti předchozímu týdnu. Pokud se výsledek výrazně neodchýlí od mediánu trhu a předchozí hodnotě, tak reakce trhu by měla být střízlivá. Zveřejněn bude rovněž výsledek tzv. Leadingu indexu, pomocí kterého lze odhalit signály obratu ve vývoji ekonomického cyklu. Predikce červencového výsledku ukazuje mírné zlepšení ve srovnání s červnem, ale zásadní rozdíl v dosavadním směřování americké ekonomiky by neměl přijít.
Ranní okénko - Ruská centrální banka reaguje na další pád rublu
16.08.2023 Dnes bude zveřejněn jediný údaj tohoto týdne, který se týká České republiky, a to ceny průmyslových výrobců. Meziměsíčně očekáváme obdobný pokles jako při předchozím srovnání (-0,3 %), zatímco trh se kloní k mírně nižšímu poklesu (-0,1 %). Růst v meziročním srovnání by podle nás měl znovu zpomalit, tentokrát z 1,9 % na 1,3 % oproti trhu, který předpovídá pokles na 1,5 %. Cenové tlaky na straně nabídky by tak měly dále ustupovat i vzhledem ke zlepšení v dodavatelsko-odběratelských řetězcích. Zároveň firmy rozpouštějí své zásoby, které z důvodu poklesu cen nemá opodstatnění dále držet. Rovněž klesají nebo nerostou tak rychle některé komodity, takže výrobci nepropisují v takové míře zvýšené náklady opětovně do cen svých výstupů.
Ranní okénko - Vyhlídky v Německu zůstávají pesimistické
15.08.2023 Dnes dopoledne se dozvíme nejnovější výsledky průzkumu pomocí indexu ZEW v Německu. V případě aktuálního hodnocení ekonomické situace u našeho západního souseda se očekává další meziměsíční zhoršení a není se čemu divit, protože podobně jako českou tak ani největší evropskou ekonomiku se zatím nepodařilo nastartovat.
Ranní okénko - Tento týden dorazí tuzemské ceny výrobců a americké maloobchodní tržby
14.08.2023 Tento týden bude mezi nejzajímavější globální ekonomická data patřit statistika maloobchodních tržeb ze Spojených států, informace z amerického průmyslu nebo zápis z posledního zasedání Fedu. Tato trojkombinace poskytne nejaktuálnější pohled na probíhající vývoj americké ekonomiky a nabídne také nápovědu k rozhodnutí Fedu na nejbližším zasedání (20. září). Data z minulého týdne šla oběma směry, kdy na jedné straně nižší výsledek meziroční inflace v kombinaci s ustupujícími inflačními očekáváními nahrávají více holubičímu přístupu Fedu.
Tuzemská inflace v červenci zvolnila pod 9 %
10.08.2023 Hlavní trhy nervózně přešlapují na místě a vyčkávají na významnější impuls. Skokový nárůst tržních výnosů v souvislosti se snížením ratingu amerického vládního dluhu je zdá se zapomenut – desetiletý papír se vrátil zpět k hranici 4,0 %. Akciové trhy sice mírně ztrácejí, v zásadě však drží dobyté pozice z posledních měsíců.
Týden na akciových trzích: V Praze pátý růstový týden v řadě
04.08.2023 Dnes byl zásadním bodem makroekonomického programu NFP report z US trhu práce. počet nových pracovních míst mimo zemědělství klesl a nedosáhl na konsensus. Počet nových míst je stále velmi vysoký, přesto to ukazuje na určité ochlazování napjatého trhu práce.
Ranní okénko - Měsíční čísla z práce jako nápověda k hiku
04.08.2023 Dnes ráno vychází údaj o českých maloobchodních tržbách, které by se nadále měly nacházet v meziročním poklesu. Ten se ale postupně smrskává, nejen v důsledku srovnávací základny ale i začátku meziměsíčního přírůstku od května. Tento trend by přitom měl pokračovat, kdy se postupně klesající meziroční míra inflace bude dostávat pod úroveň nominálního růstu mezd a životní úroveň českých domácností by v druhé polovině roku po delší pauze měla opět opatrně začít růst.
Ranní okénko - Základní sazba zůstane na 7 %, ale jak to bude dál?
03.08.2023 Na tiskové konferenci po minulém zasedání bankovní rady České národní banky prohlásil její guvernér Aleš Michl, že dnes se bude rozhodovat o stabilitě či zvýšení úrokových sazeb. Na základě příchozích dat a postupu bankovní rady v posledních 12 měsících nelze očekávat nic jiného než stabilitu.
Ranní okénko - Pozornost míří k americkému trhu práce
02.08.2023 Dnes k zajímavějším zápisům v ekonomickém kalendáři bude patřit jen výsledek reportu z amerického trhu práce od agentury ADP. Ten bude představovat určitý náznak, jakým směrem by se mohla vydat páteční oficiální statistika o počtu nově vytvořených pracovních pozic. V případě ADP trhy očekávají, že během července v soukromém sektoru vzniklo 190 tisíc volných pracovních míst, zhruba v souladu s očekáváním pro páteční výsledek (+200k). Je třeba ale upozornit na často rozdílné výsledky, kdy například za červen report ADP uváděl, že v americké ekonomice vzniklo téměř 500 tisíc pozic, oficiální výsledek pak ale dopadl zhruba v souladu s očekáváními analytiků na úrovni 209 tisíc. Reakce trhu tak patrně bude spíše jen mírná, kdy většina investorů bude vyčkávat na páteční data.
Forex: Eurodolar zpět pod 1,1000
01.08.2023 Eurodolar sice začal týden díky datům z eurozóny (viz úvod) pozitivně, ale v průběhu amerického a asijského obchodování své zisky vymazal a naopak směřuje pod 1,1000. Dnešek by již měl být výhradně o amerických datech. Jednak bude zveřejněn index podnikatelské nálady v americkém průmyslu a jednak přijdou na pořad důležitá data z trhu práce týkající se počtu (nově) otevřených pracovních pozic. Oba údaje mohou dodat další podnět k úvahám zdali je měkké přistání americké ekonomiky nejen možné, ale i pravděpodobné.
Ranní okénko - Růst/nerůst české ekonomiky
01.08.2023 Dnes dopoledne vyjde tuzemský index nákupních manažerů (PMI), kde očekáváme, že dojde k dalšímu meziměsíčnímu poklesu, jak naznačují předběžné výsledky v této statistice v Německu i v celé eurozóně. Tato zpráva nepotěší zpracovatelský průmysl, na druhou stranu z pohledu spotřebitelů se jedná o pozitivní signál, že inflace by měla i dále zpomalovat. Odpoledne ministerstvo financí zveřejní plnění státního rozpočtu ke konci července. Červnový výsledek dopadl lépe, než se čekalo a to zvláště kvůli přílivu peněz z Evropské unie. Uvidíme, jak se vyvíjelo hospodaření státu během posledního měsíce. Zaznamenáníhodnou zprávou z pohledu veřejných financí zajisté je, že včera prezident republiky Petr Pavel podepsal novelu zákona o zvýšení spotřební daně z nafty na původní úroveň s účinností od dnešního dne. To by mělo státnímu rozpočtu přinést každý měsíc zhruba 800 mil. Kč.
Ranní okénko - Tento týden zasedá ČNB, vychází HDP, z USA dorazí data z trhu práce
31.07.2023 V tomto týdnu bude pro tuzemské investory nejzajímavější zasedání České národní banky, která s největší pravděpodobností rozhodne o stabilitě sazeb. Trhy bude zajímat především nová prognóza a další výhled. Z globálního hlediska bude nejzásadnější v závěru týdne zveřejněný report z amerického trhu práce, který v případě slabších čísel může ujistit trh, že by Fed již neměl přistoupit k dalšímu zvyšování sazeb. Pozornost investorů bude mířit i do Velké Británie, kde další hike doručí Bank of England.
Forex: Eurodolar opět povylezl o trochu výše
18.07.2023 Eurodolar opět povylezl o trochu výše, ačkoliv rétorika, která včera zazněla z ECB, byla relativně umírněná (Nagel chce počkat na data, než učiní rozhodnutí ohledně zářijového zasedání). Dnešek bude ve znamení amerických dat - konkrétně maloobchodních tržeb za červen. Ty by nemusely dopadnout špatně s ohledem na nižší inflaci a silná data z trhu práce. Dobrá americká data by pak eventuálně mohla eurodolar přibrzdit v cestě vzhůru.
Americká inflace zpomalila na 3 %
13.07.2023 Americká inflace konečně brzdí a to tak, že napříč všemi klíčovými položkami. V červnu rostly spotřebitelské ceny v USA již jen o 3 % meziročně, přičemž tentokrát se k velmi pomalému růstu ceny zboží přidaly i další položky včetně služeb a dokonce byl zaznamenán i první viditelný ústup cenových tlaků v oblasti bydlení.
Zlato testuje rezistenci – další vývoj určí inflace
12.07.2023 Tento týden budou reportována vysoce očekávaná data o inflaci v USA - co to udělá s cenou zlata?
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Tuzemská meziroční inflace po více než roce opět jednociferná
10.07.2023 Tuzemská meziroční inflace podle nás spadla během června pod 10 %, jednociferná by tak měla být poprvé od loňského ledna. Dynamika jádrové inflace potvrdí druhý měsíc v řadě minimální inflační tlaky plynoucí z nadále silně utlumené poptávky. Květnové statistiky maloobchodních tržeb z ČR žádné známky oživení podle nás nepřinesou. Obáváme se čtvrtého meziměsíčního poklesu prodejů v řadě. Ze světa bude nejdůležitějším číslem americká inflace za červen. Výraznější meziroční zmírnění celkové inflace doprovodí pouze umírněné snížení jádrové složky. Evropské indikátory důvěry za červenec by měly zaznamenat opatrné zlepšení.
Forex: Koruna vůči euru nejslabší od poloviny března
07.07.2023 Obchodování v prvním červencovém týdnu bylo poznamenáno svátky a kvůli tomu nižší likviditou. V USA se v úterý slavil Den nezávislosti, u nás byly svátky ve středu a ve čtvrtek. Nízká obchodní aktivita se projevila na relativně klidném vývoji kurzu eura vůči dolaru. Ve střední Evropě byl zřejmý výprodejní tlak, a to zejména ve druhé polovině týdne.
Dosáhly akciové trhy svého vrcholu? | Investiční Memento #40
07.07.2023 Máte rádi memečka? Protože analytici, investoři a obchodníci je přímo milují a mnohdy se jimi informují o aktuálně nejdůležitějších investičních událostech. Investor a člen Purple Trading Clubu, Petr Lajsek, pro vás každý týden prochází internetové diskuze a fóra a sbírá ty nejpovedenější z vtípků. Ty pak rozebere, dodá k nim kontext a doplňující informace z trhů. To vše pak shrne do videa, na které se stihnete podívat u odpoledního kafe. Dnes vyšlo v pořadí již 40. vydání Investičního Mementa. Na co se můžete těšit?
Forex: Data z amerického trhu práce budou opět silná
07.07.2023 Klíčová statistika Nonfarm Payrolls z amerického trhu práce dnes ukáže na další vysokou tvorbu nových pracovních míst i mírný pokles nezaměstnanosti. To by mohlo posílit očekávání, že Fed zvýší sazby minimálně ještě jednou. Německá průmyslová produkce v dubnu pravděpodobně meziměsíčně poklesla. Zatím není jasné, zda se jedná o dlouhodobější trend či jen krátkodobý výkyv. Pokles čeká i českou průmyslovou produkci. Ten by měl být nicméně menší, než tomu bylo v dubnu. Zahraniční obchod by měl podle našeho odhadu skončit v přebytku.
VIDEO: 📊 Týždenná analýza (3.7.) - Hype na akciách pokračuje, Komodity v tesnom závese
04.07.2023 Najbližšie dni budú hlavnými správami PMI indexy z USA a tiež dáta z trhu práce za mesiac júl, ktoré budú zverejnené už tento piatok. Na futures trhu pokračuje nálada z posledných týždňov, medzi víťazov patria americké indexy naopak na trhu s ropou a zemným plynom vidíme úbytok otvorených pozícií alebo výrazný nárast short pozícií. Zlato pokračuje v postupnom klesajúcom trende a nič nenaznačuje jeho zmenu, z mien je výrazný hlavne japonský jen, na ktorom obchodníci v poslednom týždni navýšili výrazne short pozície.
Forex: Eurodolar vyhlíží americká data
03.07.2023 Začátek prázdnin se ponese především ve znamení amerických konjunkturálních dat (viz úvodník). Dnes odpoledne bude prvním z nich index podnikatelské nálady (ISM) z amerického průmyslu. Pro eurodolar však zřejmě budou důležitější data z trhu práce - ve čtvrtek počty otevřených pracovních pozic a v pátek payrolls. Ještě předtím by však americkou výnosovou křivkou (a nepřímo eurodolarem) mohl pohnout zápis z posledního zasedání Fedu. Ten může být použit jako nástroj ke korigování aktuálních tržních očekávání pro příští zasedání. Zde je dobré dodat, že trh již téměř najisto (z 85 %) počítá v červenci se zvýšení sazeb o 25 bazických bodů.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Data z trhu práce napoví, co čekat od Fedu
03.07.2023 Z pohledu globálních trhů bude hlavní údaj v podobě červnového počtu nových pracovních míst v nezemědělském sektoru v USA zveřejněn až v samotném závěru týdne. Očekáváme zpomalení tvorby nových pracovních míst na 250 tis., stále se však bude jednat o silný údaj. Tržní reakci by mohl vyvolat také zápis z posledního zasedání Fedu. Jak u nás, tak v Německu i eurozóně je v tomto týdnu na programu několik statistik týkajících se průmyslu. Celkově se obáváme poměrně slabých dat, která budou indikovat, že výrazné oživení v průmyslu se v Evropě prozatím odkládá. Z domácích statistik dnes budeme sledovat kromě červnového PMI ze zpracovatelského průmyslu rovněž bilanci státního rozpočtu ke konci prvního pololetí, která ukáže i pro další vývoj důležité sezónní inkaso DPPO.
Akciové trhy: ČEZ bez dividendy, burza oslabila
29.06.2023 Makrodata dopadla dnes lépe, než se čekalo. HDP v USA překonalo očekávání, ale i data z trhu práce byla lepší.
Ranní okénko - ECB s vysokou pravděpodobností dnes znova zvýší základní úrokovou sazbu o 25bb
15.06.2023 Po včerejším zasedání americké centrální banky se pozornost trhů přesouvá k ECB. Je více než pravděpodobné, že evropská centrální banka opět zvýší základní úrokovou sazbu o 25bb, a to přestože meziroční míra inflace v eurozóně v květnu zpomalila na 6,1 % ze 7 % v dubnu. To je ale stále velmi daleko od 2% inflačního cíle ECB, která tak bude chtít vyslat jasný signál, že její hlavní prioritou je pokles inflace a návrat k cenové stabilitě. Dále ECB zveřejní svou aktualizovanou prognózu o dalším směřování ekonomiky eurozóny, která pravděpodobně nabídne korekci v případě inflace a zlepšení u ekonomického růstu. To znamená, že se již může blížit konec dalšího zpřísňování monetární politiky ECB.
Ranní okénko - Fed dnes pravděpodobně nezvýší sazby, představí novou prognózu
14.06.2023 Dnes je o hlavní události dne jasno. Ve večerních hodinách našeho času zasedá americká centrální banka, která kromě rozhodnutí o sazbách zveřejní i novou prognózu. Očekáváme, že Fed nezvýší sazby, ale jasně trhu naznačí, že nejde o konec, nýbrž o pauzu. Americká centrální banka si tak nechá prostor pro případný červencový hike, o kterém rozhodne na základě přicházejících dat. Pozitivní překvapení pro trh by představoval více holubičí tón předsedy Fedu Powella, který by mohl označit měnovou politiku za dostatečně restriktivní. Rozhýbat trh může i dot-plot, zejména v kontextu Fedem očekávané sazby na konci letošního roku. Minulá prognóza předpokládala vrchol na současné úrovni (5,00-5,25 %), nejnovější aktualizace pravděpodobně přinese posun o jeden hike vzhůru. Větší posun by pro trh představoval negativní scénář.
Ranní okénko - Nová data o inflaci v USA, jaká bude reakce Fedu?
13.06.2023 Nejpodstatnější dnešní zprávou pro globální trhy bude zajisté zpráva o inflaci v USA, která může výrazně napovědět o dalším postupu Fedu. Trh očekává, že meziroční inflace by měla poklesnout z dubnových 4,9 % na 4,1 % v květnu. Jádrová inflace by se také měla snížit, a to z 5,5 % na 5,2 %. Pokud by se tyto údaje ukázaly jako realistické, je pravděpodobné, že Fed na svém středečním zasedání ponechá základní úrokovou sazbu na stejné úrovni jako nyní.
Ranní okénko - Tento týden zasedá ECB a Fed, vychází inflace v ČR a USA
12.06.2023 Nouze o ekonomická data a zasedání centrálních bank v tomto týdnu rozhodně nebude. Z tuzemského trhu přijde dnes informace o vývoji spotřebitelských cen, v závěru týdne pak také o cenách ve výrobě. Květnová inflace dorazí také z USA, zajímavý bude i výsledek maloobchodních tržeb. Ty na rozdíl od inflace ale dorazí až po středečním zasedání Fedu. Trh je i nadále nerozhodný ohledně možnosti hiku, více se ale kloní k variantě stability sazeb. Hike takřka s jistotou naopak ve čtvrtek doručí ECB.
Ranní okénko - Revize HDP v eurozóně pravděpodobně půjde směrem dolů
08.06.2023 Poslední zápis do tuzemského ekonomického kalendáře dnes nabídne MPSV s údajem o květnovém podílu nezaměstnaných. Vzhledem k tomu, že se jedná o sezónně neočištěný ukazatel, předpokládáme že právě sezónnost bude hrát hlavní roli, a i přes horší výsledky některých předstihových ukazatelů došlo v květnu k dalšímu poklesu. Náš odhad počítá s 3,5 %, stejně jako medián trhu. V dubnu podíl nezaměstnaných dosáhl 3,6 %.
Ranní okénko - Pokles reálných mezd brzdí vývoj v maloobchodě
07.06.2023 Série tuzemských dat pokračuje dnešním výsledkem maloobchodních tržeb. I přesto, že tržby s největší pravděpodobností setrvají v meziročním poklesu, výsledek by mohl přinést náznak zlepšení v podobě meziměsíčního růstu. V dlouhodobějším výhledu ale brzdí spotřebu domácností pokračující negativní vývoj reálných mezd, které blíže ke kladným číslům zamíří až v druhé polovině letošního roku. Z Německa již před pár minutami dorazil výsledek dubnové průmyslové produkce, která meziměsíčně rostla o něco pomaleji, než se očekávalo. U již včera zveřejněných továrních objednávek se naopak namísto očekávaného meziměsíčního růstu dostavil další pokles, byť méně razantní než v březnu.
Ranní okénko - Dnes vychází data z průmyslu a zahraničního obchodu
06.06.2023 Dnes ráno vyjdou další data z tuzemské ekonomiky, kdy konkrétně půjde o dubnovou průmyslovou produkci a bilanci zahraničního obchodu. V případě průmyslu očekáváme mírný pokles, zahraniční obchod by pak měl setrvat v kladných číslech. Kromě dat z české ekonomiky bude sledován i výsledek německých továrních objednávek, kde je po dvouciferném březnovém propadu očekáván nárůst. Z eurozóny dorazí statistika maloobchodních tržeb s tržním očekáváním mírného meziměsíčního růstu.
Ranní okénko - Týden plný českých dat otevře statistika mezd
05.06.2023 Je před námi zajímavý týden, a to zejména z pohledu tuzemských dat. Patrně nejzajímavější informace dorazí již dnes ráno v podobě vývoje mezd za první kvartál letošního roku. Informace bude zásadní především v kontextu blížícího se zasedání ČNB. Pokud by nominální růst zamířil nad 10 %, výrazně by vzrostla pravděpodobnost, že v polovině června se podaří najít většinu pro zvýšení sazeb.
Odsunutí dluhového stropu a silná data z trhu práce vynesly index S&P 500 na letošní maxima
04.06.2023 Americký akciový trh je na letošním maximu, pokud tedy trh sledujeme skrze index S&P 500. O nevyrovnané výkonnosti jednotlivých sektorů tentokrát řeč nebude, zůstaneme u konstatování toho, že index poměrně přesvědčivě stoupl nad hladinu 4 200 bodů a za celý týden vzrostl o 1,83 %.
Ranní okénko - Týden uzavřou data z amerického trhu práce
02.06.2023 První pátek v měsíci patří tradičně datům z amerického trhu práce. Vzhledem k pomalu se blížícímu datu dalšího zasedání americké centrální banky (14. června) jde o jedny z posledních zásadních čísel před rozhodnutím Fedu. Data z tohoto a minulého týdne přitom, i přes relativně holubičí komentáře od některých členů Fedu z posledních dní, přispěla k přecenění na trhu ve prospěch dalšího hiku. Pokud statistka volných pracovních míst překvapí směrem nahoru a zároveň bude doplněna rychlejším než očekávaným růstem mezd, bude mít Fed nabito pro zvýšení sazeb. Den před rozhodnutím Fedu sice ještě vyjdou čísla ohledně květnové inflace, je ale otázkou, nakolik tato statistika stihne ovlivnit názory jednotlivých členů.
Akciové trhy: Nový měsíc začal v Evropě růstem, v Praze bohužel ne
01.06.2023 Data z trhu práce v USA (nová místa v soukromém sektoru) dopadla nad očekávání dobře. V Evropě klesá inflace. Tuzemský index PMI v průmyslu sice nezklamal. Nicméně jeho struktura ukazuje prudký pokles produkce, kdy poptávka stále klesá.
Ranní komentář: Smíšené makro z USA, Deutsche Bank čeká vlnu defaultů, akcie mírně klesají
01.06.2023 Akciové trhy si včera prošly mírnou korekcí. Pod tlak se dostaly některé společnosti v semiconductor segmentu, které za sebou mají od minulého týdne výrazný růst. Přes 30 % ale ztratila třeba společnost Advance Auto Parts a po zveřejnění výsledků pak v after-market hodinách klesala o 6 % také Salesforce. Dnes pozor na výsledky evropské inflace, americká data z trhu práce, nebo americký ISM pro výrobní sektor.
Ranní okénko - Inflace v eurozóně ustupuje rychleji, než se čekalo
01.06.2023 Dnes je ekonomický kalendář naplněný, a to i údaji z tuzemské ekonomiky. Po ránu dorazí z Česka index nákupních manažerů (PMI) ve výrobě, odpoledne pak statistika plnění státního rozpočtu ke konci května. V obou případech jde ale o čísla, na která trh příliš nereaguje. Z eurozóny bude trh vyčkávat na výsledek květnové inflace, byť je díky již zveřejněným číslům z vybraných států jasné, že finální hodnota bude pod odhady analytiků. Zajímavá tak bude zejména jádrová inflace. Z USA přijde v odpoledních hodinách report od ADP ohledně počtu vytvořených pracovních míst v soukromém sektoru. Odhadováno je zpomalení takřka na polovinu proti dubnu, výsledek nad mediánem analytiků by pak patrně trh utvrdil v očekávání červnového hiku.
Forex: Když data jsou silná a WSJ musí vysvětlovat
01.06.2023 Americká centrální banka se včera ocitla v komunikační pasti, ze které ji musel vysvobodit až její neoficiální informační kanál - deník Wall Street Journal. A co šlo? O nic jiného než o korekci tržních očekávání před blížícím se zasedáním Fedu. Dolarový peněžní trh se totiž po včera zveřejněných datech z amerického trhu práce (šlo o otevřené volné pracovní pozice) vydal zjevně směrem, který nebyl holubičímu vedení Fedu po chuti.
Ranní okénko - Německá květnová inflace má prostor překvapit
31.05.2023 Nejzajímavější údaj dneška bude představovat květnová inflace v Německu. Očekáván je pokles meziroční míry z dubnových 7,6 % na květnových 6,7 %. Možnost o něco nižšího výsledku naznačuje již první zveřejněný výsledek ze Španělska, kde inflace skončila pod očekáváními trhu, nápovědu přinese i dnes ráno zveřejňovaný výsledek ve Francii. Pokud by se potvrdil rychlejší ústup cenových tlaků napříč eurozónou, může docházet k dalšímu oslabování společné evropské měny, která od začátku května vůči dolaru ztratila přes 2 %. V posledních dnech totiž docházelo k částečnému zacenění tří hiků ECB v letošním roce, nižší inflace by patrně vedla k odmazání části těchto sázek.
Forex: Inflace v zemích eurozóny v květnu výrazně poklesla
31.05.2023 Před čtvrtečním zveřejněním předběžné květnové inflace za celou eurozónu se již dnes dočkáme statistik z velkých evropských ekonomik. Po včerejší pro trhy překvapivě výrazném zpomalení inflace ve Španělsku, čekáme dnes citelné snížení cenové dynamiky také v Německu, Itálii i Francii. Podílet by se na tom měly hlavně energie a pohonné hmoty. Jádrová inflace naopak podle našeho odhadu poklesla jen lehce. V USA trhy budou sledovat hlavně data z trhu práce, která by mohla napovědět, co čekat od pátečních payrolls za květen.
Ranní okénko - Revize českého HDP může prodloužit recesi
30.05.2023 Hned po ránu přijde z Českého statistického úřadu důležitá informace ohledně struktury HDP za první kvartál letošního roku. Možná je i mírná revize směrem ke stagnaci nebo prodloužené technické recesi, byť zveřejněná březnová měsíční data jdou ve směru prvního odhadu, podle kterého česká ekonomika mezikvartálně rostla o 0,1 %. Samotná struktura patrně odhalí, že hlavní brzdu představuje poptávka domácností, která zůstává snížená již po delší dobu. Důvodem je zejména silný pokles reálných mezd, ale i zvýšená míra úspor, kterou české domácnosti na vzniklou situaci reagují. Zajímavá bude i statistika mezd v národních účtech, která může představovat silné vodítko před oficiálními čísly z příštího týdne, a především před červnovým zasedáním ČNB.
Ranní okénko - Tento týden vyjde inflace v eurozóně a nezaměstnanost v USA
29.05.2023 Nouze o ekonomická data tento týden rozhodně nebude. Zatímco dnes je kalendář prakticky prázdný, v průběhu týdne dorazí informace ohledně květnového růstu cen v zemích eurozóny, v USA pak budou nejzajímavější zápis patrně představovat data z trhu práce. V předchozích týdnech trh začal nejnovějším číslům přikládat menší význam, jelikož se zdálo, že o další trajektorii úrokových sazeb je na nějaký čas rozhodnuto. Jenže jestřábí komentáře z úst některých představitelů Fedu postupně navýšily nejistotu a začátkem tohoto týdne již převažuje názor, že na červnovém zasedání Fed opět zvýší sazby. Ke změně došlo i v pohledu na snižování sazeb, kdy ke konci roku trh očekává, že sazby budou zhruba na stejné úrovni, jako kde se nacházejí nyní.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Tvorba pracovních míst v USA zpomaluje, zůstává ale vysoká
29.05.2023 Data z amerického trhu práce (Nonfarm Payrolls, ADP report, JOLTS Job Openings) potvrdí, že tempo tvorby nových pracovních míst sice zpomaluje, úroveň ale zůstává vysoká. Indikátory důvěry na obou březích Atlantiku by měly ukázat mírně zlepšení situace jak u spotřebitelů, tak i v produkční sféře. Klíčovou událostí v eurozóně bude zveřejnění květnové inflace. Ta by měla výrazně zpomalit. Její jádrová složka nicméně klesne pouze nepatrně a vysoká zůstane i v nadcházejících měsících. V Česku bude zveřejněn zpřesněný odhad HDP za Q1. Ten pravděpodobně potvrdí, že ekonomika mezičtvrtletně rostla o 0,1 %. Zpřesněné odhady budou publikovány i v Maďarsku a Polsku. Krom toho bude oznámen i český PMI za květen. Ten podle našeho odhadu přinese další mírné zhoršení podmínek ve zpracovatelském průmyslu.
Forex: Koruna dnes lehce oslabila k euru a výrazněji vůči dolaru
26.05.2023 Česká měna dnes mírně oslabila k euru a výrazněji vůči dolaru. K evropské měně si koruna proti čtvrtečnímu závěru pohoršila o dva haléře na 23,64 EUR/CZK, vůči dolaru ztratila šest haléřů a dnes kolem 17:00 se obchodovala na 22,08 USD/CZK. Vyplývá to z údajů na serveru Patria Online.
Ranní okénko - Trh v USA sází na další hiky a Velkou Británii zaskočila inflace
26.05.2023 Na dluhopisovém trhu včera rezonovala čísla z ekonomiky. Ve Spojeném Království překvapila inflace vysokým růstem a britský 2letý Gilt reagoval nárůstem až k maximům z přelomu září a října 2022, kdy trh reagoval na tamní fiskální debakl. Výnos německého bundu se také vydal směrem nahoru na pozadí již několik málo zbývajících dní do zveřejnění inflace v eurozóně. V USA vyšla solidní data z trhu práce a HDP za 1Q23 byl revidován k lepšímu, z anualizovaného mezikvartálního růstu o 1,1 % na 1,3 %. Na trhu došlo k navýšení sázek na možnost dalšího zvyšování sazeb Fedu, a to navzdory tomu, že poslední zápisky z jednání Fedu ukázaly, že centrální bankéři se přiklánějí k pauze od hikování.
Sázky na červnové zvýšení sazeb Fedu rostou
24.05.2023 Úrokové sazby ve vyspělých zemích se pomalu přibližují k hodnotám, na kterých jsme je viděli před bankovní mini-krizí v USA a před nuceným převzetím švýcarské banky Credit Suisse. Na obě události trhy pomalu zapomínají a vedle debaty o dluhovém stropu v USA se pozornost upíná na inflační a konjukturální data. Ta zůstávají relativně silná a tak se se pečlivě naslouchá komunikaci klíčových centrálních bank - Fedu a ECB. Zatímco v případě Evropské centrální banky je další krok celkem jasný (zvýšení úroků o +25bps), tak v případě Fedu narůstá nejistota jak červnové zasedání FOMC dopadne.
Týden na akciových trzích: Pražská burza klesla, jinde kolem nuly
12.05.2023 Inflace je v USA nižší, než se čekalo, a to jak v průmyslu, tak ve spotřebitelských cenách. Pravidelná týdenní data z trhu práce byla horší. Samozřejmě se po těchto datech vyrojily spekulace o snížení sazeb Fedu.
Ranní okénko - Ráno dorazí výsledek české inflace
11.05.2023 Pro dnešek je na pořadu česká inflace a statistika cen výrobců v USA. Obě statistiky doplní včerejší údaj o nezaměstnanosti v ČR a inflaci v USA. Dohromady jde o důležitá čísla, na základě kterých se budou centrální banky rozhodovat o další trajektorii úrokových sazeb. Včerejší data o americké inflaci dopadla v souladu s očekáváními, stejně jako data z českého trhu práce. Reakce na trhu tak byla pouze minimální, kdy index S&P 500 rostl o 0,2 %, pražská burza měřená indexem PX rostla o 0,4 %, německý DAX naopak o 0,4 % klesal.
Ranní okénko - Ticho před americkou inflací
10.05.2023 Výnosy amerických i německých státních dluhopisů, eurodolar i futures kontrakty na americké akcie se obchodují v úzkém koridoru před dnešním zveřejněním americké inflace v 14:30 středoevropského času. Podle mediánu analytického odhadu inflace v dubnu meziročně setrvala na 5 %, meziměsíčně ale měla vzrůst z 0,1 % na 0,4 %. Jádrová inflace lépe zachycující domácí cenové tlaky měla udržet 0,4% meziměsíční tempo, meziročně pak kosmeticky zpomalit z 5,6 % na 5,5 %.
Ranní okénko - Tento týden dorazí výsledky inflace z ČR a USA
09.05.2023 Po prodlouženém víkendu startuje další týden plný ekonomických dat. Z Česka dnes dorazí výsledek z průmyslu a zahraničního obchodu, zítra informace o podílu nezaměstnaných, pro trhy nejzajímavější ale bude čtvrteční výsledek inflace. Očekáváme relativně výrazný pokles meziroční míry z březnových 15,0 % na 13,3 %. Na inflaci se bude čekat i ve Spojených státech, kde výsledek přijde o den dříve, a to ve středu. Srovnávací základna zde bude hrát menší roli a očekáváno je proto setrvání na úrovni 5 %.
Trh práce se staví proti sázkám na pokles sazeb
05.05.2023 Dubnová data prokazují pokračující sílu amerického trhu práce. Náznaky, že by mohl pozvolna chladnout, se tak zatím neodrážejí v oficiálních statistikách. Na jednu stranu dostáváme důležitou informaci, že recese nepřichází, na stranu druhou jde však o signál, že pro nižší sazby v nejbližší době nebude prostor. Nových pracovních míst za duben přibylo 253 tisíc, zatímco trh čekalo 185 k. Nejrychleji přibývala místa ve školství a zdravotnictví, dále ve specializovaných službách či pohostinství, ale ožilo také nabírání v obchodě a dopravě či stavebnictví. Průběžně pak k nárůstu zaměstnanosti přispívá i vláda.
Týden na akciových trzích: Pražská burza rostla každý den tohoto týdne
05.05.2023 Nejsledovanější událostí týdne bylo rozhodnutí Fedu o úrokových sazbách. Podle očekávání zvýšil sazby o 25 bb na 5,0-5,25 %. Možná se blíží konec zvyšování, ale rozhodnuto o tom nebylo stejně jako o začátku snižování.
Ekonomický kalendář: NFP report v centru dění
05.05.2023 Futures na evropské indexy dnes ukazují na mírně vyšší otevření peněžní seance na starém kontinentu. Otřesy v americkém bankovním sektoru byly znovu zažehnuty a opět hrají hlavní roli ve volatilitě trhu. Obchodníkům však dnes bude nabídnuto některé makro nejvyšší úrovně, které jim může pomoci odvrátit pozornost od bankovních problémů. Zveřejnění zprávy NFP za duben je klíčovou událostí dne. Trh očekává poměrně silný růst pracovních míst o 236 tisíc, přičemž růst mezd zůstane nezměněn na 4,2 % meziročně. Kanadská zpráva o pracovních místech bude zveřejněna současně a očekává se, že ukáže menší růst pracovních míst než před měsícem a také nárůst míry nezaměstnanosti. Investorům budou ráno také nabídnuta některá data druhé úrovně z Evropy, jako jsou maloobchodní tržby EMU, ale je nepravděpodobné, že by vyvolaly velké pohyby na trhu. Údaje o německých továrních objednávkách zveřejněné dnes ráno ukázaly masivní propad o 10,7 % meziměsíčně (oček. -2,1 % za měsíc), ale nevyvolaly žádnou větší reakci ani na EUR trhu, ani na akciových trzích.
Ranní okénko - Fed je již na konci cyklu, od ECB ještě čekáme další "hiky"
05.05.2023 Dnes ráno se dozvíme, jak si vedly na konci prvního letošního čtvrtletí české maloobchodní tržby. Po vyjmutí volatilnější složky prodeje automobilů odhadujeme, že tržby neparně zmírnily meziroční pokles z -6,4 na -6,1 %. Domácnosti nadále zužuje vysoká cenová hladina. Na druhé straně se ale zlepšuje spotřebitelská nálada a převažuje podíl domácností očekávajících pokles inflace v následujících 12 měsících. Podporu maloobchodu dodal v březnu také vývoj úvěrů obyvatelstvu – v letošním prvním čtvrtletí byly nové spotřebitelské úvěry o 2,1 % vyšší než vloni.
Ranní okénko - Fed na konci cyklu, ČNB i přes stabilitu znejistila trhy
04.05.2023 Po nabitém včerejšku nebude nouze o ekonomická data ani dnes. Nejzásadnější událost bude představovat v odpoledních hodinách zasedání ECB, která podle našeho odhadu doručí 25bodový hike. Zhruba 20 % analytiků se podle agentury Bloomberg přiklání k možnosti pokračování po 50bodových krocích a vyloučit tak nelze ani opětovné dvojnásobné zvýšení sazeb. Včerejší zasedání ČNB nepřineslo překvapení v samotném rozhodnutí (základní sazba zůstala na 7 %), ale 3 hlasy pro zvýšení sazeb zaskočily trh. Koruna tak skokově posílila o několik desetin procenta na 23,50 EUR/CZK a k výraznější korekci došlo i u tržních očekávání ohledně další výše sazeb. Večer pak doručil očekávaný hike o 25bb Fed a vypuštěním věty o potřebě dalšího zpřísňování měnové politiky naznačila americká centrální banka možnou pauzu – byť slovo „pauza“ se zdráhal předseda Fedu Powell použít. Pro červnové zasedání budou důležitá nejaktuálnější makroekonomická data, očekáváme ale, že včerejší hike na 5,00-5,25 % byl v rámci současného cyklu poslední.
Ranní okénko - Poslední hike Fedu a pokračující stabilita ČNB
03.05.2023 Dnes odpoledne rozhodne o nastavení úrokových sazeb ČNB, ve večerních hodinách pak Fed. Od ČNB se téměř výhradně očekává, že ponechá sazby beze změny. Dvoutýdenní repo sazba tím setrvá na 7 %. S ohledem na nedávné jestřábější výroky některých členů bankovní rady ČNB ale zazněly i názory upozorňující na možnost hiku o 25bb. Tento scénář nám ale přijde nepravděpodobný. Jádrová inflace, i když nadále zvýšená, je na ústupu a poptávka oslabená. Obavu ohledně vyšší persistence inflace ale mohou v bankovní radě vytvářet mzdy, respektive indikace o jejich svižnějším růstu, než prognóza ČNB očekávala. Další obavou, jež někteří členové bankovní rady zmínili, je deficit státní kasy. Kromě samotného rozhodnutí o sazbách bude tradičně následovat tisková konference a tentokrát centrální banka vydá aktualizovanou makroekonomickou prognózu. Ta nastíní očekávánou trajektorii úrokových sazeb.
Akciové trhy: Praha je jednou z mála rostoucích výjimek
02.05.2023 Z dnešních makrodat potěšil růst tuzemského HDP (+0,1 % q/q). Přesně podle naší projekce je recese z konce minulého roku ta tam. Inflace v eurozóně podle očekávání mírně klesla, ale jádrová složka je stále na vysoké úrovni. Zámořské makro moc nepotěšilo. Tovární objednávky jsou mírně pod konsensem stejně jako data z trhu práce (Jolts Job Openings).
Forex: Trhy vstoupily do hektického týdne
02.05.2023 Trhy vstoupily do hektického týdne, který dost možná pro eurodolar vyvrcholí ve čtvrtek odpoledne, kdy zasedá ECB. Výsledek jejího rozhodování je přitom stále nejistý (na rozdíl od Fedu, který bude ve středu večer). O zasedání ECB přitom mohou rozhodnout dnes dopoledne zveřejněná data z eurozóny - statistiky úvěrové aktivity a inflace za duben. Pokud úvěry porostou pomaleji a meziroční inflace v eurozóně zpomalila (což s ohledem na výsledek v Německu a Španělsku nelze vyloučit), tak šance na čtvrteční zvýšení sazeb o 50 bazických bodů ze strany ECB klesnou k nule a euro by mohlo oslabit. Později odpoledne by se pak do hry mohla dostat americká data z trhu práce - konkrétně počty nově otevřených pracovních pozic.
Ranní okénko - Dnes vyjde výsledek HDP, zítra zasedá ČNB a Fed
02.05.2023 Po prodlouženém víkendu přichází týden nabitý ekonomickými daty, a to již od dnešního rána. Za několik minut dorazí český výsledek HDP, o půl hodiny později index nákupních manažerů ve výrobě a odpoledne završí sérii stav státního rozpočtu ke konci letošního dubna. Z eurozóny přijde výsledek dubnové inflace a ze Spojených států statistika továrních objednávek. Již ráno přitom kalendář otevřelo Německo, kde vyšla statistika maloobchodních tržeb. Ty nečekaně silně poklesly, kdy namísto trhem očekávaného meziměsíčního růstu o 0,4 % klesaly tržby o 2,4 %. Meziročně jsou nižší o 6,5 %. Tempo novinek proudících na trh nezpomalí ani v následujících dnech, kdy zítra zasedá ČNB a Fed, ve čtvrtek také Evropská centrální banka. V pátek dorazí z USA měsíční data z trhu práce.
Ekonomický kalendář: Netflix výsledky, CPI data z Kanady
18.04.2023 Futures trh naznačuje na mírně vyšší otevření evropské hotovostní seance, kdy se futures na Euro Stoxx obchodují o 0,2 % vyše v době tisku. Stalo se tak po včerejším pozitivním obchodování na Wall Street a dnes spíše nepříznivé asijské seanci poté, co lepší než očekávaná data HDP z Číny za 1. čtvrtletí nezvedla náladu na trhu. GBPUSD se vyšplhal zpět nad hranici 1,24 po zveřejnění zprávy o pracovních místech, která v únoru ukázala vyšší než očekávaný růst mezd.
Forex: Eurodolar krátkodobě nad 1,1000
13.04.2023 Celková americká inflace za měsíc březen byla o něco slabší, než se čekalo, což dalo eurodolaru záminku dostat se krátkodobě nad magickou hranici 1,1000. Nicméně trh nakonec korigoval svoje očekávání ohledně květnového zvýšení sazeb Fedu jen relativně málo. K tomu přispěly dva faktory: 1. jádrová inflace na meziměsíční bázi zůstala stále vysoko (0,4 % meziměsíčně implikuje roční inflaci okolo 4 %); 2. následné čerstvé komentáře z Fedu (nikoliv zápis z FOMC) vyzněly tak, že květnové zvýšení je ve hře. Eurodolar se tak snadno přes 1,1000 nepřehoupne - ledaže by přišla další velmi proti-inflační data (třeba dnešní výrobní inflace či data z trhu práce?).
Nezaměstnanost, ČR, březen 2023
12.04.2023 Míra nezaměstnanosti v české ekonomice v březnu mírně klesla, z 3,9 % na 3,7 %, což byl lepší výsledek, než trhem očekávaná míra nezaměstnanosti na úrovni 3,8 %.
Ekonomický kalendář: Investoři se zaměřují na data z trhu práce!
06.04.2023 Futures na hlavních akciových indexech ze starého kontinentu ukazují na mírně vyšší otevření dnešní peněžní seance v Evropě. Rozsah nárůstů se však v tuto chvíli zdá být malý, kvůli slabému obchodování s indexy v Asii a USA. O něco lepší sentiment dnes přinesla data německé průmyslové výroby, která poněkud narušila pokračující narativ globální recese a ukázala robustní růst výroby v zemi. Na devizovém trhu vidíme odliv do japonského jenu a amerického dolaru. Energetické komodity a kryptoměny jsou dnes ráno pod tlakem. Dluhopisovému trhu se daří relativně dobře, nabírá na vlně dynamických poklesů výnosů.
Forex: Opatrné oživení domácí ekonomiky
06.04.2023 Únorové statistiky z tuzemského průmyslu i zahraničního obchodu dnes podle našeho odhadu po poměrně slabých údajích z počátku letošního roku ukážou na mírný nárůst ekonomické aktivity. Pokud by však průmyslová výroba zůstala i nadále v útlumu, představovalo by to riziko dalšího mezičtvrtletního poklesu domácí ekonomiky. Na globálních trzích je dnešek posledním obchodním dnem před Velikonocemi. Kalendář ale zásadní data nenabídne, a tak se zraky trhů budou patrně upírat hlavně k odpolednímu vystoupení J. Bullarda z Fedu na téma ekonomického výhledu.
Ekonomický kalendář: ADP data z trhu práce a ISM ze sektoru služeb
05.04.2023 Futures na evropské indexy se obchodují s malou změnou oproti včerejším hotovostním zavíracím cenám. Stalo se tak po včerejší poklesové seanci na Wall Street a dnešním smíšeném obchodování v Asii. Novozélandský dolar je nejvýkonnější měnou G10 poté, co RBNZ přinesla větší než očekávané zvýšení sazeb o 50 bazických bodů. Ropa se obchoduje víceméně beze změny, zatímco kryptoměny získávají.
Ranní okénko - Volatilita na trhu s US dluhopisy pokračuje, poslední ekonomická data z Evropy jsou povzbudivá
05.04.2023 Dnes dorazí řada důležitých ekonomických dat z Evropy i USA. Další data z trhu práce v USA od insitutu ADP o tvorbě pracovních míst mohou kontrastovat či potvrdit včerejší JOLTS. V obou případech lze počítat s reakcí investorů. Výsledek ADP je podle analytiků pro březen nastaven na 210 tisíc míst po 242 tisíci v únoru.
Akciové trhy: ČEZ je na dohled hranice 1 100 CZK
04.04.2023 Z makrodat dnes stojí za zmínku data z trhu práce v USA, která jsou mírně pod očekáváním. Lehce slabší jsou i tamní tovární objednávky. Ale hned ráno před otevřením trhu byla lepší data z německého zahraničního obchodu. To mohlo mít zejména na evropské trhy pozitivní vliv.
Forex: EUR/USD na dostřel ročních maxim
04.04.2023 Velice slabý výsledek indexu podnikatelské nálady v americkém průmyslu za měsíc březen včera podpořil býčí sázky na kurz eurodolaru, který tak směřuje k ročním maximům. Připomeňme, že agregátní index ISM nejenže ještě hlouběji poklesl pod hranici 50-ti bodů, ale navíc jeho struktura byla velmi mizerná. Nebezpečně pak z pohledu budoucí konjunktury vypadá propad sub-indexu nových objednávek. Dnes bude trh sledovat především data z trhu práce v USA a to konkrétně počty nově otevřených pracovních pozic. Ty se drží stále velmi vysoko a jsou jedním z klíčových argumentů pro Fed proč pokračovat ve zvyšování úrokových sazeb.
Forex: Eurodolar nad 1,0800
30.03.2023 Lehce jestřábí komunikace ze strany ECB udržuje eurodolar nad 1,0800, před důležitými inflačními daty z eurozóny za měsíc březen. Dnes budou zveřejněna data ve Španělsku, Belgii a především v Německu. Na druhé straně Atlantiku budou ve hře týdenní data z trhu práce, která nastaví očekávání ohledně payrolls za březen.
Ranní okénko - Víkendové dění vedlo k odprodeji Credit Suisse
20.03.2023 Tento týden patří Fedu. Ten zasedá ve středu a o jeho rozhodnutí jasno není. Analytici se podle průzkumu agentury Bloomberg poměrně silně kloní k 25bb hiku (zhruba 90% všech odhadů), na rozdíl od předchozích několika zasedání ale nechybí ani tipy na stabilitu, dvojnásobný hike nebo dokonce snížení sazeb. Trh naceňuje zhruba 50% pravděpodobnost 25bb hiku, zbytek sázek jde ve směru stability. My předpokládáme, že Fed doručí zvýšení sazeb o 25bb, které ale může být pro současný cyklus zpřísňování měnové politiky poslední. Kromě Fedu bude zajímavý úterní průzkum ohledně stavu německé ekonomiky od institutu ZEW, v pátek pak z kategorie předstihových ukazatelů dorazí také report PMI. Ten vyjde jak pro některé země v rámci eurozóny, tak i ve Spojených státech.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Fed podle nás i přes problémy v bankovním sektoru zvedne sazby o 25 bb
20.03.2023 Hlavní událostí tohoto týdne je zasedání americké centrální banky. Finanční trh po problémech v bankovním sektoru výrazně revidoval svá očekávání. Zatímco zhruba polovina investorů čeká, že Fed ve středu zvýší úrokové sazby o 25 bb, zbytek si myslí, že z důvodu opatrnosti je raději ponechá beze změny. Podle nás si však vývoj americké ekonomiky a inflace o další zvýšení sazeb říká, konkrétně čekáme +25 bb. Rizikem je samozřejmě případné opětovné zhoršení situace v bankovním sektoru, ke kterému by do středečního rozhodnutí mohlo dojít.
Ranní okénko - Poruší dnes ECB slib, nebo doručí 50bb hike?
16.03.2023 Ještě před týdnem nebylo nejmenších pochyb o tom, že ECB na dnešním zasedání zvýší sazby o 50bb. Ostatně prezidentka Lagarde to vzhledem k inflačním tlakům označila na poslední tiskové konferenci za „velmi, velmi pravděpodobné“, hned poté co ECB zvýšila sazby podruhé v řadě o 50bb. Jenže po pádu americké SVB se nejistota přelila i na evropský bankovní trh. Po tlakem se včera ocitla zejména švýcarská banka Credit Suisse, jejíž akcie odepsaly během dne čtvrtinu své hodnoty. Pokles ale zaznamenal celý evropský bankovní sektor.
Ranní okénko - Situace kolem SVB představuje spíše riziko likvidity než riziko systematické
15.03.2023 Ekonomický kalendář dnes plní vývoj cen výrobců. Údaj za únor dorazí nejprve z Česka, později z USA, kde navíc vyjde únorová statistika maloobchodních tržeb. Mezitím bude zveřejněn výkon průmyslu eurozóny. Medián odhadu počítá s tím, že průmysl v lednu meziměsíčně vzrostl o 0,3 %, nicméně jak ukázala nedávná historie, statistikou mohou nakonec zahýbat odchylky – hlavním podezřelým je obvykle Irsko.
Ranní okénko - Boj s inflací se odkládá na neurčito, trh sází na prudký pokles sazeb
14.03.2023 Dnes vychází v USA únorová inflace. Ta bude jedním z posledních dílků před zasedáním Fedu, které je naplánované na příští týden. Po turbulentním dění v americkém bankovním sektoru ale na výsledné cifře patrně bude záležet méně, než se původně čekalo. Inflační tlaky v americké ekonomice sice setrvávají a meziměsíční růst dosáhne hodnoty okolo 0,4 %. Trh přesto v posledních několika dnech výrazně posunul svá očekávání a namísto původně předpokládaného vrcholu sazeb poblíž 5,8 % nyní očekává vrchol o procentní bod nižší.
RANNÍ SOUHRN FINANČNÍCH TRHŮ PRO DEN 13.03.2023
13.03.2023 Během minulého týdne burzy oslabovaly. S&P 500 poklesl o 4,5 %. Nyní se SPX obchoduje cca 19 % pod svým historickým maximem, kterého dosáhl začátkem roku 2022. Volatilita během minulého týdne vzrostla nad psychologickou hranici 20 bodů. Evropské akcie odepsaly 2,3 %. Dění v závěrů týdne zásadně ovlivnila situace kolem Silicon Valley Bank. Tu již v pátek převzal FDIC. Aktuálně se řeší, kdo převezme aktiva banky. Podle posledních zpráv by měly být v plné výši odškodnění i nezajištění věřitelé (s vklady nad $250k). Futures nyní rostou, jelikož investoři přistřihli sázky na další hiky. Jde však o příliš euforické očekávání – Fed musí v prvé řadě plnit cenovou stabilitu.
Ranní okénko - Tento týden dorazí americká inflace, zasedat bude ECB
13.03.2023 Pohled do ekonomického kalendáře na tento týden jasně naznačuje, že nuda na trzích nebude. Zatímco dnešek je ještě odpočinkový a investoři tak budou mít čas zpracovávat víkendové dění okolo banky SVB, od zítřka začnou přicházet čerstvá data. Z globálního dění bude zásadní úterní americká inflace, následována ve středu informací o cenách ve výrobě a vývoji v maloobchodu. Ve čtvrtek doručí s největší pravděpodobností 50bb hike ECB a v pátek poslední zásadní údaj před zasedáním Fedu (22. března) bude představovat průzkum spotřebitelské důvěry od Michiganské univerzity. Chybět nebudou ani data z domácí ekonomiky, kdy v úterý vychází lednové maloobchodní tržby, ve středu inflace ve výrobě a ve čtvrtek statistika běžného účtu platební bilance.
Týden na akciových trzích: Výraznější ztráty na konci týdne
10.03.2023 Jestřábí komentář guvernéra Fedu Powella o vyšší potřebě utahování sazeb a jejich trvání na zvýšené úrovni po delší dobu měl na trhy negativní vliv. Nejsledovanější byla tento týden data z trhu práce. Sice bylo vytvořeno více pracovních míst, než se čekalo, ale zpomalil růst mezd. Výsledkem je tedy spíše smíšený obrázek. Nicméně trhy byly na konci týdne torpedovány také korporátními událostmi z amerického bankovního sektoru (níže).
Související klíčová slova:
Měsíční předpovědi | Prohlášení guvernéra Rusnoka | Český průmysl | Zastropování cen plynu | Čína a USA | Konsorcium | NFLX.US | Premiér Andrej Babiš | Býčí pohyb | Fibo | Konference FOMC | Cena libry | NetEase | Reálný HDP | FRED | Zpracování dat | Ekonomické problémy | Akcie Komerční banky | Stavební povolenky | Volby v Georgii | Zbrojovka | ZS.US | Obchodování zlata | Nárůst objemů | Akcie včera | Druhý odhad amerického HDP | Hodnota dividendy | Zpráva amerického ministerstva práce | Exporty | Vývoj komodit | Účet u XTB | Participace | Druhá vlna COVID-19 | Člen bankovní rady | Pokles sazeb | Oživení poptávky po službách | Vládní dluhopisy | Výsledek hospodaření | AMC | Kurz koruny k dolaru | Ruský akciový index MOEX | Bankéř | Exponenciální klouzavý průměr | Čínské technologické firmy | Inverze americké výnosové křivky | FAST | Vládní shutdown | Finanční tituly | Fiskální stimul | Akcie Erste | Maďarská inflace | Vyšší celní sazby | Vysoké valuace | Produkty obchodované s finanční pákou | Zkušenosti | Rozkolísaný | Cenová hladina | Ztráty na akciových trzích | Údaje z USA | Microsoft Corp. | Rozhodování Fedu | Regionální měny | Forexový broker | Vytěsnění | Výkyvy | Jackson Hole | Pozitivní vliv | Akcie vzrostly | Makroekonomické dění | EURIBOR | Kiwi | Volební období | Pfizer | Koronavirové krize | Měnový kurz | MONETA Money Bank | Obchodník | Delta varianta | MRNA.US | Korelace | Vstupy | Silicon Valley Bank | Světlo na konci tunelu | Cenový pohyb | Oživení německého průmyslu | Investování do měn | Ark | Řecko | Primární emise | PPI v USA | Německá míra nezaměstnanosti | Tempo růstu | Výsledky ČEZu | Využití umělé inteligence | Emerging markets | Akcie společnosti AMD | Veřejné finance | Očekávané výsledky | Pokles indexu | Světové akcie | Dění v USA | Prohloubení schodku | Společnost CTP | Dávky v nezaměstnanosti | Line | Index Bloomberg Barclays | Javier Milei | Apetit investorů | Slabost trhu | Cap | Delegace | ČBA | Pokles cen zlata | Americká data z trhu práce | Více obchodů | Regeneron Pharmaceuticals | Henrique Tomé | SP500 | Opětovný pokles | Berkshire Hathaway | Lembros Commodity Advisors LLC | Zpracovatelský sektor | Růst akciového trhu | Barclays | UnitedHealth Group | Pokles indexu S&P 500 | YouTube | Makroekonomické predikce | Průmyslová výroba v lednu | Kč/EUR | Cyklus zvyšování sazeb | Brenntag | M2K | Český výrobní sektor | Čínské strany | US2000 | Alphabet | FOMC minutes | Investovat do NATGAS | Fed Business Outlook | Silný support | Statistiky | EUR | USD/PLN | Bespoke | Index aktivity ve zpracovatelském průmyslu | Bank of Japan | Státní dluhopis | Pin Bar | Stochastický | Geopolitické riziko | Viktor Orbán | Americká obchodní bilance | Pokles akciových trhů | Japonská inflace | Sektor informačních technologií | Inflace v září | Nárůst nových infekcí | Nálada amerických spotřebitelů | Index Topix | Prognózovaní | Index měn rozvíjejících se trhů | O2 CR | Church & Dwight | Byznys | Obchodování na globálních trzích | Střední Evropa | Sekce měnové | Take Profit | Měnové zasedání bankovní rady | Juraj Karpiš | CrowdStrike Holdings | Bull | Mince | Trend | Míra nezaměstnanosti v české ekonomice | Peloton | Oživení cen | Útraty | Super Micro Computer (SMCI) | Počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti v USA | Glencore | Narůstající ceny | Kanadský PMI | Eurostoxx 50 | Dividendy z ČEZ | Další snižování sazeb | Zasedání ECB | Róbert Hrabčák | Rekordní úroveň | Stabilizační mechanismus | Rezervní měna | Trumpův návrh zákona | Index aktivity | FTSE MIB | Výnosy dluhopisů | Hlavní evropské indexy | Očištěný zisk na akcii | Bankovní index | Howard Lutnick | Britská libra | Akcie společnosti Taiwan Semiconductor Manufacturing | Míra nezaměstnanosti v dubnu | Američtí centrální bankéři | Cena futures | Bilanční suma | Stav běžného účtu | DKNG.US | Akcie Tesly | Dolarová výnosová křivka | Měnové zasedání | Scott Bessent | Bitcoinové rezervy | Signature Bank | Investiční banky | Korekce na akciových indexech | Inflační čísla | Dolar roste | Akciové trhy | Pracovní den | Růst cen výrobců | Znovuotevírání ekonomiky | Odvětví | Strach z recese v USA | Ruská mobilizace | Pozornost trhu | Dow Jones Industrial | Celní sazby | Návrat do práce | Dění na trzích | MNST.US | Finanční dopady | Clo na dovoz | COT (Commitments of Traders) | PPF | Digitální měna bitcoin | Průměrná míra nezaměstnanosti | Otevřené pozice | Aktivita ve zpracovatelském průmyslu | Patria Finance | Výsledky technologických gigantů | Fortinet Inc | Bezpečné útočiště | Asijské trhy | Výsledky Meta | Smart money concept | Omezení těžby | Ceny nájemního | Generální tajemník | Medvědí výhled | Kroky Fedu | DPFO | Společnost Primoco | Index US500 | Before market open | Obava z recese | Gold | Pojišťovna | Hluboká recese | Restartování ekonomiky | CRON | Nejlepší podmínky | Trumpovy útoky | McKesson Corp | Capital One Financial | Onemocnění Donalda Trumpa | Sankce na ruskou ropu | Výnosová křivka v USA | Investice v zahraničí | Náklady na půjčky | Úřad práce | Pokles dolaru | Aktualizovaný výhled | Jak funguje carry trade? | BTC | Akcie Societé Generale | Ztráty peněz | Dolarové dluhopisy | Akcie Snowflake | Capital One | Business Outlook | Obchodování CFD | Dny v týdnu | Společnost Tesla | Tiering | Přesnost | Zásoby plynu | Překvapení trhu | Cíl hospodářského růstu | Index strachu | Raiffeisen Bank International | Evropský datový kalendář | Německá průmyslová produkce | Finanční injekce | Český trh práce | Širší index | Ceny ve výrobní sféře | Týden na akciových trzích | Strach z recese | Oslabení maďarského forintu | Listopadové maloobchodní tržby | Uvedení na burzu | Analýza trhu | Index akcií | Trumpův návrh | Vývoj cen ropy | Hurikán | Evropská komise | Pravděpodobnost | Polský průmysl | Apetit k riziku | Nejvyšší výnos | Dovozní cla | Americký prezident Donald Trump | Interactive Brokers | Posilování domácí měny | Karanténní opatření | Středoevropské trhy | PFE | Nezaměstnanost v lednu | AfD | Empire State Index | Investiční horečka | Tuzemský průmysl | Výrobní PMI | Pravděpodobnost snižování sazeb | Diverzifikace | Americká zpráva | Prudké oslabení | Unce zlata | Zvýšení limitu pro zadlužení | Cenové výkyvy | BioNTech (BNTX.US) | Způsob obchodování | Zveřejnění výsledků | Asijské obchodování | Aktiva | Zpráva z Německa | Škoda Auto | Western Digital | Německé ceny v průmyslu | Německé ceny výrobců | PDD | Citigroup | Růst průmyslové produkce | Finance | Break rezistence | Spojení | Zvýšení sazeb Fedu | Růstový týden | Práva na dividendu | Long pozice | Ceny ve výrobě | Zavádění cel | Průměrná reálná měsíční mzda | CZK | Index PX | Šéf Fedu Jerome Powell | Simon Peters | Ministerstvo obchodu | ISM ve službách | Dekabank | Průmyslová výroba v eurozóně | Přehřáté ekonomiky | Americký bankovní sektor | Směřování měnové politiky | Break of Structure (BOS) | Reality | Andrej Rády | Jak obchodovat měnový pár | Italský PMI | PST | Růst zaměstnanosti | Zvýšení cel | Cronos Group | Ropné kontrakty | Rolls-Royce | Vývoj míry nezaměstnanosti | Ekonomický poradce Bílého domu | Technické signály | Kanadská data | Odpočinek | Futures na Nasdaq | Depozitní sazba | Poptávka na trhu práce | CPI v České republice | Yeap Jun Rong | Albemarle | Míra nezaměstnanosti v ČR | Konfluenční zóna | Zprávy o covidu | Snížení cen | Ochranné příkazy | Komentář XTB | Goodyear | Meziroční inflace v Německu | Medvědí gap | Recese v eurozóně | Firma | Šéf Fedu Powell | AVG | Tempo růstu ekonomiky | Argos Capital | APP | Kolaps | Futures kontrakt | Sentiment na trzích | Vládní opatření | HDP za Q2 | Silný signál | Cenové stability | Lockheed Martin | František Táborský | Průmyslové akcie | Fond obnovy | Akcie Redditu | Statistics | Impulz | Americký akciový index | TradeCZ | Goldman Sachs | Podíl na trhu | Hawkish | Belgie | Projev šéfa Fedu | Americké dluhopisy | CPRT | SAB Finance | Výroky prezidenta | Analytik F.X.C.G. | Vliv války na Ukrajině | Oživení poptávky | Finanční trhy dnes | Růst sazeb | Uzavření příměří | MinFin | America | Dassault Systemes | PCE inflační index | Statistický úřad | Akcie automobilky Tesla | Uvolnění podmínek | Akcie Home Depot | Energetika | Smíšený signál | Nákladové tlaky | Přebytek zahraničního obchodu | Intesa Sanpaolo | Deckers Outdoor Corp | Iniciativa | Holubičí tón | Nálada v eurozóně | Nájemní bydlení | Vicepremiér | Prudký pokles | Výhled ekonomiky | Danske Bank | Světové trhy | GOOGC | Příležitost k prodeji | Webináře Trading Room | Mimořádné daně | Bayer | Schodek státního rozpočtu | Inflace v Maďarsku | Krátkodobý výhled | STOXX50 | Akciový index DAX | TNOTE | GPN.US | Mobilizace v Rusku | Dnešní statistiky | Výnosy z desetiletých dluhopisů | Závislost | Obavy investorů | Aktuální prognózy | Relevance | Zpomalení inflace | Break-Even | Býčí gap | Celková tržní kapitalizace | Přijetí | GOOGC.US | BCPP | Banka Moneta | Bankovní rada ČNB | Trumpová | Podnikatelé | Úrovně podpory a rezistence | Vývoj míry nezaměstnanosti v USA | Převzetí banky | JPMorgan Chase | ENEL SpA | Commodity futures | Ukončení intervencí | Důležité fundamenty | Covid-19 v JAR | Profesionální obchodníci | Zerohedge | Meziroční míra inflace v eurozóně | Nová historická maxima | Administrativa prezidenta | Rostoucí ceny | Klouzavé průměry | O2 Czech Republic | Johnson Controls | Predikovatelný | Market alert | Makroekonomický obrázek Spojených států | Výkon amerického dolaru | Indexy S&P | CISCO | Základní úrokové sazby | Digitální měna | Ceny výrobců v eurozóně | Průmyslová produkce USA | R&D | Fungování trhů | Výkon domácí ekonomiky | Graf ropy | Platnosti cel | Předpověď pro GBP/USD | Skotská národní strana | Makroekonomické statistiky | Situace na Ukrajině | Geopolitické napětí | Lagardeová | GDP | Dnešní ekonomický kalendář | Fraport | Garance | Rostoucí inflace | Americké výnosy | CVC Capital Partners | Autodesk | Tento týden Trump | Měnověpolitické zasedání Fedu | CNH Industrial | Market open | SNP | Zpřesněná data | Globální ekonomické aktivity | NIM | Ethereum | Japonský index | Očekávání pro rok | Balíček na pomoc ekonomice | Snižování bilance | Papírenský průmysl | Nová data | Aktuální zprávy | Volatilita | Investing | Data PMI | Pokles nákladů na financování | Analytický tým FXstreet.cz | Expanze | Eskalace | Cellnex | Opatrnost před daty | Ceny producentů | Advance | Zprávy z amerického trhu | Tuzemská ekonomika | iPhone 12 | Epidemie SARS | Colonial Pipeline | Velcí obchodníci | DFS | Risk On | Pravidla risk managementu | Český statistický úřad | E-shopy | Asijské akcie | Raketové útoky | Splátky dluhů | US dluhopisy | Akcie dnes | Rezistentní zóny | Výsledky za Q2 | Předstihové indexy | Dobré výsledky | Kontrakt na WTI | Dopad na ekonomiku | Dění ve světě | Deflace | Zprávy společností | Vývoj indexů | UAL | VIG | Philadelphia Semiconductor | Tvorba pracovních míst | Vývoj finančních trhů | Klid před bouří | Obchodní seance | Viacom | Stablecoin | Jestřábi z Fedu | Financial Times | Zpráva NFP | Cena komodity | Dnešní ADP | Palo Alto | Posilování dolaru | Snížení produkce | Makro z USA | FedWatch Tool | Výsledek NFP | Vliv války | Pandemie COVID-19 | Cíl ČNB | Micro Nasdaq 100 (MNQ) | Index volatility VIX | Příjmy státního rozpočtu | Nejdůležitější ekonomické události | Vysoká očekávání | Směrnice | Dolar dnes | Statistika z amerického trhu práce | Pesimistické odhady | Globální dodavatelské řetězce | Znehodnocení | Horší výsledky | Eurodolar dnes | Wall Street výsledky | Obchodování s plynem | Prodeje nových domů | Širší souvislosti | Reakce ČNB | Inflace v prosinci | Povzbuzení ekonomiky | Tento týden | Airbus SE | FedEx (FDX) | SPA35 | Příjmy a výdaje domácností | Ekonomika Spojených států | Riziko likvidity | Hodinový graf | Tečkový graf | Údaje o maloobchodních tržbách | Akcie DOOSAN | USA | Volby | Poplatky | Repo sazba ČNB | Důvěra spotřebitelů | MF ČR | Americká inflace | Pokles cen kovů | Vystoupení šéfa Fedu Powella | Evropský kalendář | Saúdská Arábie | BIDU | Průměrné hodinové mzdy | Futures na Nasdaq 100 | Růstový pohyb | HDP Itálie | Trafigura | Kanadská data z trhu | ECB minutes | Živý komentář | TJX | EIA | Povolenky | Sentix index | Jádrový PCE inflační index | Posílení středoevropských měn | Objem produkce | Commitments of Traders | 1Q 2025 | Velké hospodářské krize | CME FedWatch | Zvyšování sazeb | Probíhá výsledková sezóna | Strategie mean reversion | Oživení německé ekonomiky | Korporátní dluhopisy | Tchajwanský dolar | Zajišťování | Černý trh | Vývoj na burze | Snížení úrokových sazeb | PLN | Dolarový index | Svátek v USA | Aktuální předpověď pro GBP/USD | Růst nezaměstnanosti | Silné a slabé stránky | Jakub Němec | Zápis Fedu | Burza | České vlády | Kanadské statistiky z pracovního trhu | Risk on sentiment | Dividendy | Medvědí signál | HSBC | Situace kolem SVB | První odhady HDP | KHC.US | USD index | Makroekonomické zprávy | Aktuální ekonomické podmínky | Růst akcií | Ferrari | Asana | Silicon Valley | Důvěra amerických spotřebitelů | Podpůrné programy | Tuzemská měna | Vysoké riziko | Globální ekonomiky | Zápis z jednání ČNB | Bollingerova pásma | Developer Evergrande | Vratislav Zámiš | ECB dnes | Snižování cen výrobců | Výrazný růst | Silná ekonomika | Akcie DOOSAN ŠKODA | Německý DAX | Micro Nasdaq | Mimořádný stav | Striker | Býčí impulz | Ekonomický balíček | Ekonomické zotavení | Úsporný energetický tarif | Ceny aktiv | CME Fed Watch | Úspěšný týden | Projev člena ECB | Skechers | Ranní zpráva pro tradery | Jak investovat do komodit | Veeva Systems | EFSF | Komise v přenesené pravomoci (EU) | Lokální finanční trhy | Ceny výrobců v USA | Novavax (NVAX.US) | Spoluředitel | Ceny elektřiny | Hershey | Strach | New York | Peníze na financování | Unemployment Rate | Bank of New York Mellon (BK.US) | Americká obchdoní bilance | Chipotle Mexican Grill (CMG) | Copart | Širší index S&P 500 | Booking | Cigna Corporation | Nezaměstnanost | Poměr výnosu | Růstová vlna | Statistiky z pracovního trhu | ISM v průmyslu | Pád Lehman Brothers | Bankovky | Rozpočtové krize | Růst cen | Nákup dolaru | Washington | Uplynulý rok | Spotřebitelské ceny ve Spojených státech | Aktuální hodnoty měny | Akciový trh v USA | Akcie britské společnosti | Příležitosti k nákupu | Dow Jonesův index | Data z Německa | Utahování měnových politik | Vybírání zisků | Hospodaření státu | Spotřebitelské inflace | Proražení | Odvětví vyspělých technologií | Futures na americké indexy | NZD/USD | United Airlines Holdings | Záchranný fond | Ekonomický kalendář na dnešek | Spotřebitelská důvěra podle University of Michigan | Výprodeje | Exchange | Data o vývoji HDP | EOG | WSM | Předseda Fedu Jerome Powell | Nižší ceny | Utahování měnové politiky | JPG | Philadelphia SE | Sezónně očištěná nezaměstnanost | Poslední den obchodování | Apollo | Break supportu | Souhrn finančních trhů | Token | Comcast | Pozitivní trend | Podnikatelská důvěra | Quadruple witching | Pravděpodobnost snížení úrokových sazeb | Lednové přecenění | Vakcinační strategie | Posílení | Kč/USD | Úbytek pracovních míst | Monster Beverage (MNST.US) | AI revoluce | Micro Nasdaq 100 | Obchodní válka mezi USA a Čínou | Obchodní spor mezi USA a Čínou | Gap | Korekce na indexech | Techy | Globální výhled | Britové | Snížení DPH | Brexit | Výnos indexu S&P 500 | Naplnění inflačního cíle | Centrální banka Japonska | Jestřábí Fed | Uvolnění měnové politiky | Výrobní aktivita v USA | Zavírací cena | Reserve Bank of Australia | Polské maloobchodní tržby | Týdenní přehled | Kanadská obchodní bilance | Patová situace | Vlnová analýza | Dopady obchodní války | Franklin Resources | Graf EURUSD | Fixní výnos | Politická situace | Delta Air | BT Group | Úrokové swapy | CAH | Růst úroků | Akciový výhled | Maloobchod | Výrazně oslabení | Vliv na rozhodování | Cena zlata | Walgreens | Bed Bath & Beyond | Start-upy | Výsledkové sezóny | Počítače Mac | Evropská měna | Americké ministerstvo financí | Komoditní výhled | Ekonomická důvěra v eurozóně | Šance na pokles | Představitelé ECB | Viceguvernér ČNB | Negativní trend | Trading Room | Úspěšné IPO | PLN/EUR | Vývoj amerického dolaru | Proti trendu | Zasedání FED | Lámání rekordů | Irsko | Svatý grál | Philip Morris | Maďarsko | Cenové rozpětí | CBRT | Důvěra v tuzemskou ekonomiku | Zvýšit pravděpodobnost | Německá automobilka | Členové bankovní rady | Růstové akcie | Tržby obchodníků | První zvýšení sazeb | Data z trhu | Švýcarská banka UBS | Altria | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti | JOLTS | Cigna Corporation (CI.US) | Dnešek na trzích | Disciplína | Výrazný pokles libry | Analytik Fio | Oživení v automobilovém průmyslu | Směřování trhu | Petr Bartoň | Průmyslová produkce | Negativní výhled | Daňové škrty | Tržní reakce | Federální úřady | Zápis z posledního zasedání Fedu | Viceguvernéři | ČSÚ | LMT | PNČ | Riziko systematické | Cenové hladiny | HDP Číny | GOOGL.US | Pfizer (PFE.US) | Sazby v USA | Obchodní války | Group | Grayscale | Kompenzace | Vzdělávací materiály | John Williams | Zveřejněné údaje | Peníze | Akciový index MOEX | Klíčové úrovně | Výrobní index | Nejznámější kryptoměna | Možnost obchodovat | Vyšší dividenda | Russell 2000 (M2K) | Výroba aut | Pozitivní očekávání | Růst cen nájmů | Zvýšení základní úrokové sazby | Harrisová | Období nejistoty | SCHW | Brent | Akcie a dluhopisy | Stavební produkce | Březnová inflace | Čínský dovoz | Epidemická situace | Politika | HUF/EUR | Stimul | Škoda Power | Ukončit obchod | Systematické riziko | Senátní volby v Georgii | NATO Mark Rutte | Vedení společnosti | Jüan | Očekávání | Daňové úlevy | Bohumil Trampota | Odvetná cla | Kurz EUR/CZK | Bidenovy plány | Mark Rutte | Setkání v Jackson Hole | Konflikty | NFLX | Evropské burzy | Palladium | Intradenní strategie | Patria Online | Odhady PMI | Equity | Míra úspor | Index cen domů | Sympozium | Výplatní poměr | Nord Stream | Aktuální výhled | Inflační riziko | Sázky na pokles sazeb | Příležitost k nákupu | Výhled na rok | Hlavní události | Investiční centrum | AXA | Cisco Systems | Silvergate Capital | Dnes klesly akcie | Silně volatilní | Útlum ekonomiky | Uber | Vyšší výnosy | Stock Spirits | První odhad HDP | Makrodata USA | Posílení eura | Fed funds sazba | Růst globální ekonomiky | Zvýšení sazeb | Oslabení zlata | LOW.US | Index USDIDX | Zelená nula | Výsledková sezóna v USA | Dohoda mezi EU a Čínou | Pád rublu | First Republic Bank | Uvolňování karanténních opatření | Prodeje akcií | Krize v Německu | Celní války | Realita | Války na Ukrajině | Americké ministerstvo práce | Americký S&P 500 | Nakupovat akcie | Základní sazby | Intercontinental Exchange | Polská centrální banka (NBP) | Varovný signál | Vývoj na akciových trzích | Allianz | Ustupující inflace | Evropské měny | Nová prognóza ČNB | Ekonomické výhledy | Financovat | HeidelbergCement | Důvěryhodnost | IBM.US | Největší pohyby | Commodity | Německý export | Dopad na cenu | Platina | Hlavní úrokové sazby | Zvyšování mezd | Makroekonomické prostředí | Třetí vlna | Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti | Spotové operace | Zdražovat | Jednání centrálních bankéřů | Silná rezistence | Jana Steckerová | Hlasy pro zvýšení sazeb | InstaForex | Cena elektřiny | Zásoby ropy | Lennar Corp | Pozornost | Americké volby | Kurz eurodolaru | Výsledek inflace | Hlavní události tohoto týdne | Slabý trh | Politická nejistota | Siemens Gamesa | Inverze výnosové křivky | Situace na trzích | Denní volatilita | Vstupy do obchodů | Ekonomiky | Nárůst zásob | Martin Singer | Vít Hradil | CZK/EUR | Akcie Philip Morris ČR | Nákupy | ISM pro sektor služeb | Růst | Nálada domácností | Bazický bod | Snižování úroků | Upisovací cena | Oznámení | Pioneer Natural Resources | Americké HDP | Volební speciál Purple Trading | Tobiáš Kohout | Příležitosti | Diamondback Energy | Itálie | Výpadky | Snížit úrokové sazby | EUR/CZK | Americká lehká ropa | Nárůst cen | Invesco | Propad cen | Neckline | Zpřesněný odhad | Klíčový ukazatel | Ceny pohonných hmot | Silnější support | Vanguard | Implikovaná volatilita akciových trhů | MiFID II | Zasedání OPEC+ | MetaTrader | Akcie firmy | Pohyby trhu | Vývoj akciového indexu S&P 500 | Zlepšení epidemické situace | Consumer Confidence | Fundamentální analýza | UBS Group | Libye | Odhodlání | Ex-Dividend | BreakEven | Průměrná nominální mzda | Trendový kanál | ČSOB | Lepší výsledky | Jednání FOMC | Farmaceutická společnost | Rostoucí šance | Počet lidí bez práce | PacWest | Sentiment na trhu | Charles Schwab | Medtronic | Rostoucí trendová linie | Index MSCI Asia Pacific | BP | Prognóza | L.F. Investment | Technická korekce | Výnosová křivka | Rozhodnutí Fedu | Coca-Cola | Nigérie | Euro včera | Pozitivní nálada | Měnový pár USD/JPY | Souhrnný index | Výrazný propad | LULU | Koronavirus | Výnosy amerických státních dluhopisů | Akcie First Solar | Americký prezident | Nálada investorů | Nastavení grafů | Použití finanční páky | Obchodování akcie | Asset management | Situace na Blízkém východě | Co je to obchodování CFD? | Trh práce | Amazon Prime | Bariéra | TradingView | Změny cen | Lembros | Swiss | Crypto | Růstový impuls | Týden Trump | Dnešní seance | US Bancorp | Růst cen akcií | Airbus | Handelsblatt | FB | Britská centrální banka | Spotřebitelské úvěry | Slabý růst ekonomiky | Prognóza Evropské komise | Hladina rezistence | Silnější euro | Aktuální kurzy měn | Ukončení války na Ukrajině | Ocel | CSCO | SMA 100 | Tempo poklesu | Výhled | Hrozba | AWS | Události tohoto týdne | Volatilita na bitcoinu | Trendový růst | HoReCa | Dluhopis | Akvizice | Odhad vývoje HDP | Sektor spotřebního zboží | Spotřebitel | Časový úsek | České HDP | Změny na trhu práce | Rostoucí úrokové sazby | Růst amerického dolaru | Průmyslové zakázky | Mercedes | Nesoulad | Pochybnosti | WSJ | Micron | Lundin | Míra nezaměstnanosti v Kanadě | Zasedání Evropské centrální banky | Gamble | Farmaceutika | Výkon | Výrazný pohyb | Duke Energy Corp | Rizikové faktory | Dow Jones | Redukce Fed funds | Silná data z trhu práce | Objem obchodů | Parlamentní volby v Německu | Cigna | Nejslabší akcie | Obchodování v pátek | Inflační výhled | Omezení dodávek | Vojtěch Slovák | Mimořádné vládní podpory | Dění na finančních trzích | Dobrý výsledek | Obchodní signály | Výzkumy | Jak začít cestu na měnových trzích | Ceny dluhopisů | Velká Británie | Úrokové sazby v USA | Kamala Harrisová | Walt Disney Co | Indikátor RVI | Madrid | Evropské ekonomiky | Index podnikatelské nálady | CF Industries | Vakcína a covid | Dopad pandemie | Rozhodnutí centrálních bank | Futures na ropu WTI | Rozhodnutí soudu | Forward guidance | Rating USA | ForexFactory | Technologické akcie | Býčí signál | Dostupné informace | Trumpovy kroky | Hospodářská opatření | Průmyslová produkce v eurozóně | Krátkodobý vývoj | Ropný trh | Cena bitcoinu | Nike | APA | Vojtěch Benda | MF | Informace o vývoji inflace | Discover Financial Services | Inflace | Pohyb ceny | Ceny výrobců | Motorola | Dollar Tree | Long | Akcie Delta Airlines | Nejvyšší soud | Chování | Míra nezaměstnanosti v eurozóně | CySEC | Kontrakty | Barrick Gold (GOLD) | Zpomalení ekonomiky | Německé podnikové objednávky | Deflační tlaky | Evropská inflace | Kalendář tento týden | Evergrande | Asijské indexy | Pozitivní sentiment | Lira | Raiffeisen | Dnešní ADP report | Vývoj spreadu výnosu | Koruna posílila | Šéfka MMF | Více peněz | Ceny emisních povolenek | Americké úrokové sazby | Politická rizika | Zasedání FOMC | Henkel | Obchodní vztahy s Ruskem | Ratingová agentura | Geopolitická rizika | Nejistota ohledně cel | Jysk | Ztráta indexu | Americká spotřebitelská důvěra | Australská měna | YTD | Zasedání centrálních bank | Vhodná doba | Stavební výdaje | Návrh rozpočtu | Snižování cen | AUD | Medicare | Volby do parlamentu | Zájem o dluhopisy | Deutsche Bank | Index ISM ve službách | Nižší daně | Ministerstvo práce | Index SPX | Akcie ČEZu | Investiční výhled | Analýzy | Portál FXstreet.cz | Trh práce v Kanadě | Vývoj měnového páru GBP/USD | Hike | Caterpillar | Exxon Mobil | Celková míra nezaměstnanosti | Oslabování koruny | Národní banka Kazachstánu | Obrat trendu | Akcie Foot Locker | Posílení české měny | Zelená čísla | S&P500 | Výsledky průzkumu | Konference v Jackson Hole | Energetická krize v Evropě | Meziroční růst | Volební speciál | Investiční analytik | Obratový signál | CTP | Korporátní daň | PMI pro sektor | Investujte zodpovědně | Oslabení eura | Autozone | Electronic Arts (EA) | Nové podmínky | Výsledky voleb | OIL.WTI | Vývoj kurzu | Sázky na pokles | Spotřebitelská nálada v eurozóně | Celní politika | Měny v regionu | Eldorado Gold (EGO) | Růst HDP Itálie | Dnes ČNB | Státní rozpočet ČR | Trh | Barel ropy | Sezónnost | Index výrobní aktivity | Pohyby na trzích | Deficit zahraničního obchodu | Bespoke Investment Group | Harris | Data z trhu práce USA | Výnosy desetiletých dluhopisů | Zdravotní péče | Dot-com bubble | Utility | NFP report | Zkušenost | Makroekonomické události | Zscaler | CRO | MSCI | AMC.US | Friedrich Merz | Americká nezaměstnanost | EMU | Riziková averze | Covidové krize | Swingoví tradeři | Nové restrikce | Tyson Foods | Americké prezidentské volby | Kurz české měny | Index polovodičů | Retailoví investoři | Kurzy akcií | Rostoucí obavy | Průměrné mzdy | Tomáš Cverna | EUR/PLN | Falešné signály | Hlediska technické analýzy | Německé tovární objednávky | Ruský prezident | Internetové prodeje | ČNB úrokové sazby | Open | Úroková sazba v USA | Americký index | Korunové úrokové sazby | Slabší makrodata | Chrome | Ekonom společnosti | Nálada na akciových trzích | Naše prognóza | Bilance ČNB | Rozdílové smlouvy | Průmysl | Kapitálový trh | Swapové body | Dot plot | Míra inflace v dubnu | Ant Financial | Index | Prezidentská debata | Členové kartelu OPEC+ | Dlouhodobý růst | Studie | Data z reálné ekonomiky | Reálné úrokové sazby | Pomoc ekonomice | Vyšší náklady | Měď | Konflikt na Blízkém východě | CPI (index spotřebitelských cen) | Výrobce robotických vysavačů iRobot | Nezaměstnanost v Německu | Pokles polské ekonomiky | Akcie Societé | Amerika | Cenové tlaky v USA | Pár euro-dolar | LyondellBasell Industries | GSK | Rezervní měny | Elektřina | MMF | Reckitt Benckiser | Prima | Kondice ekonomiky | Skupina OPEC | Futures kontrakty | Česká vláda | Týdenní výhled | Zobchodovaný objem | Polská centrální banka | Čínský akciový trh | Výrobní ceny | Český PMI index | Zpřísnění měnové politiky | Dovoz ropy | Výsledky společnosti | Supreme Edition | Český index nákupních manažerů | Zlaté rezervy | Eura | Boom | Indexy aktivity | Komise | Německá spotřebitelská důvěra | Nejistoty | Americké statistiky z pracovního trhu | Republikáni | Rovnováhy | Měny rozvíjejících se ekonomik | Dnešní kalendář | Tržní kapitalizace | Vývoj inflace | Charles Schwab Corp | Dolar (CAD) | Vysoké ceny energií | Suroviny | Dolarové likvidity | Bílý dům | Kapitál | Jiří Rusnok | Vakcinace | Nejsilnější sektory | Macron | Index KOSPI | Warner Bros | Silicon Valley Bank (SVB) | Bydlení | Vývoj měnového páru | Optimismus investorů | Výkonnost akciových indexů | DRI | Graf ropy WTI | Upravený zisk | TSMC | Trendové čáry | Možné scénáře | Agentura Reuters | Virus | Chemický průmysl | Přebytek běžného účtu | Podmínky na trhu | BDX | Objem devizových intervencí | PMI z výroby | Tempo zvyšování úrokových sazeb | Firemní výsledky | Janet Yellenová | P/E | Zavření trhu | Evropský stabilizační mechanismus | Vladimír Holovka | Deckers Outdoor | Nejdůležitější události | HDP ve Spojeném království | Předstihové indikátory | Rétorika Fedu | FAIR | Oslabování japonského jenu | Stabilní hospodářský růst | Listopadová inflace | Ziskové marže | Indikátory v eurozóně | Zboží dlouhodobé spotřeby | Moderna | Klimatické změny | Scalping | Americké hospodářství | Rozpočtová krize v USA | Roche Holding | Představitelé Fedu | Propad amerického akciového trhu | Desinflační trend | Důvěra v českou ekonomiku | Česká zbrojovka | Počet žádostí o podporu v USA | NVDA.US | Hrubý domácí produkt (HDP) | Zveřejněná data | S&P | Regulátoři | Zámořské indexy | Akciové trhy v Evropě | Big Tech | Korekční pohyb | Nezaměstnanost v březnu | Nabídka | Plyn (NATGAS) | Inflační trajektorie | DJIA | Unie | Zápis ze zasedání Fedu | Europe | Jádrová inflace v ČR | STOXX Europe 600 | Obchodování na finančních trzích | Německá nezaměstnanost | Data z ekonomiky | Celoroční výhled | Společnost ByteDance | Zvýšení cen ropy | BKNG.US | Index STOXX Europe | Tržní optimismus | České PMI | Sázky | Zpráva | Trh s úrokovými sazbami | Kanadská data z trhu práce | Inflace PCE | Sentiment na Wall Street | Reakce trhu | Americké investice | Data z tuzemské ekonomiky | Senátní volby | Společnost EY | Hospodářské krize | Nové signály | Včerejší obchodování | Akcie ve Spojených státech včera | Akciové indexy | Ministerstvo obchodu USA | Federální soud | Koncové ceny | Centrální banky | JPM | Válka | Christine Lagardeová | Živý komentář XTB | Krize v Evropě | Nejznámější kryptoměny | Ceny PHM | Růst HDP | Akcie AMC | Kupci zlata | MetLife | Ekonomický kalendář | Rally na akciích | Kenvue | Soukromý sektor | Dolary | Finanční sankce | Fundamentální zprávy | Index cen domů v USA | Proinflační rizika | Sentiment na akciových trzích | Americké dolary | Fond ESM | Breaking | Take-Two Interactive Software | Obchodování na Wall Street | Primární emise akcií | Obchodní napětí | Nastavení úrokových sazeb | Výsledky Apple | Úrovně rezistence | Bank of America (BAC.US) | Silné momentum | Grand | Wall Street Journal | Meziroční nárůst tržeb | Doosan Škoda | Obchodní týden | Swing | Nižší náklady | IEA | Kurzový vývoj | Ekonomický vývoj | DraftKings (DKNG.US) | Rozhodnutí britské centrální banky | Anglie | Zpráva o inflaci | Výrazný růst akcií | Cenový šok | Kongres | Alstom | Zásoby ropy v USA | Zaměstnanost | Telekom | Ceny plynu | Česká měna | Covid | Globální obchod | Váhání | Reakce trhů | Bidenův plán | Senát USA | Růstová série | Rozpočtová politika | Nálada spotřebitelů v USA | Deficit rozpočtu | Nejvíce obchodované akcie | Měna Bitcoin | Vývoj inflačních očekávání | Výnosové křivky | Současný stav | Očekávání analytiků | Rubl | Důvěra v domácí ekonomiku | Nová prognóza | Silné cenové tlaky | Projev Jeroma Powella | Koruna sílí | Obrat v měnové politice | Deficit | Index nákupních manažerů | Objem dluhopisů | Dnešní posílení | Sentiment investorů | Pohyby cen | Maďarský premiér | Majitel | Dění na akciových trzích | BREAKING | Rekordní hodnoty | Kola kvantitativního uvolňování | Jasná pravidla | Komunikace ČNB | Růst stříbra | Jan Berka | Nejsilnější akcie S&P | HUF | Rychlejší růst inflace | Large cap S&P 500 | Akcie Netflixu | Anheuser-Busch inBev | Varianty koronaviru | Výrobní inflace | Aktivita retailových investorů | Technická recese | Výroba v eurozóně | Russell 2000 small cap | Index Stoxx 600 | MarketAxess Holdings | Tapering | Kurz EUR/USD | Volatilita na trzích APAC | Nová varianta Covid-19 | Cyklus utahování měnové politiky | Symposium v Jackson Hole | První obchodní den | Indikátor RSI | Budoucnost | Inflační index | Vývoj eura | Nasdaq 100 (MNQ) | Administrativa prezidenta Donalda Trumpa | Vývoj měnového páru EUR/CZK | Brexit bez dohody | Spotřební daně | Postupné zisky | Potvrzení trendu | Data z USA | Bulharsko | Futures v Evropě | Vyšší poptávka | Izrael | Ceny zemědělských výrobců | Johnson & Johnson (JNJ.US) | Investování do zlata pro začátečníky | Poměr rizika a zisku | Oscilátor | Podnikání na kapitálovém trhu | MSFT.US | Marka | Údaje o inflaci | Lululemon Athletica (LULU) | Commodity Futures Trading Commission | Shell | Ceny nájemního bydlení | Politické strany | Situace v USA | Inflace ve Spojených státech | Týdenní shrnutí | KOL | Prezident Trump | Nezaměstnanost v USA | Case-Shiller | Ceny domů | Vývoj státního rozpočtu | Analýza trhů | Momentum | Směnárny | Pochybení | Nový rekord | Twitter | Akcie společnosti ČEZ | Pohyb měnových párů | Výhled cen | Skupina OPEC+ | Koruna | Společná měna | Alibaba | Pokračující pokles | EUR Index | Ekonomické vyhlídky | Vládní podpory | Ministr průmyslu | Americká centrální banka FED | Altcoiny | Automobilový sektor | Asie | Imigrační politika | HDP v Kanadě | Lukáš Lipovský | Konec shutdownu | Dnešní makroekonomické ukazatele | Důvěra investorů | Klesající trend | Nařízení Evropského parlamentu | Elity | Nord Stream 1 | Zařízení | Klín | Kurz dolaru | Zástupci USA | Roche | Komoditní měny | Strategické možnosti | Fair Value Gapy | S&P Case-Shiller index | Benzín | Mírný růst | Pozice velkých spekulantů | Bilion | Rychle rostoucí | Nvidia (NVDA.US) | Mzda v ČR | American Airlines | Hlavní akciové indexy | Odliv dividend | Bankovní úvěry | EURCZK | Makroekonomické reporty | CGC | Výsledky firem | Jak obchodovat měnový pár EUR/USD | xStation | Indexové trhy | Obchodovat | Klesající trendová linie | NCLH | Parlamentní volby | Prudký propad | Výkon evropské ekonomiky | Snižování sazeb | Index výroby | Fed funds sazby | Zahraniční bilance | Aareal | Investiční rozhodování | Zajímavé příležitosti | Technické analýzy | Velké zisky | Akcie výrobce | Ekonomické ukazatele | Koupěschopnost | Hospodářský růst v Evropě | Aktuální situace | Tržby a zisk | Americké měny | Ústup inflace | Přehřátý trh práce | Pojištění vkladů | Japonské společnosti | Meziroční míra inflace | Hodnotové akcie | Historie | Pokles ceny | Federální vlády | Zájem o riziko | Investice do AI | Hodnota aktiv | Ropa Brent | Překonání cílů | Devizové trhy | Stanovené cíle | Andy Jassy | Ifo | Americká centrální banka | Marathon | Graf | Link | Zpráva z amerického trhu práce | Měsíční data | Inflace v eurozóně | Volatility | Česká koruna | Rekordní ceny | Occidental | Vzácné zeminy | Výrobce čipů Intel | Oficiální úroková sazba | Finanční výhled | McKesson | Futures | Darden Restaurants | Americké státní dluhopisy | Poptávka po úvěrech | Futures trhy | EW | Dopady války na Ukrajině | Nová all-time high | Restriktivní politika | Vývoj mezd | Burzovní grafy | Nejbližší support | Upgrade | Neutrální výhled | Kakao | Nová data o inflaci | Interactive Brokers Group | PLUG | Fiskální politiky | Žádný výnos | Emise státních dluhopisů | Donald Trump | EBay | Americká data z trhu | Růst v letošním roce | Export ruské ropy | Jednání mezi USA a Čínou | MDT | High Yield | TOP 5 Trading nástrojů Ondřeje Hartmana | Americká data | Projev Lagardové | Bitcoin | Epidemiologická situace | Akciový index | Bespoke Investment | Výkonnost pražské burzy | Cena plynu | Primární trend | Brokers | Norwegian Cruise Line | Pravděpodobnost úspěchu | Pozitivní impulz | Dezinflační trend | Historické maximum | Jak investovat do NATGAS? | Micron Technology Inc | Break of Structure | Trumpovo vítězství | Náhoda | Globální poptávka | Depozitní sazby ECB | G10 | Foreign Exchange | ISM index | Prolomení rezistence | Míra nezaměstnanosti v Německu | Nové akcie | Testovací účet u XTB | Dobré časy | České koruny | Zvýšení sazeb ČNB | Dlouhodobý support | Sell | Rekordní pokles | IDEX | Pokračování expanze | Směřování trhů | Šéfka ECB | Počet žádostí o podporu | Cena drahých kovů | Saldo zahraničního obchodu | Canopy Growth Corporation | Německý index | OpenAI | Země EU | Makroprostředí | Výhled pro GBP/USD | Šíření nákazy | Tomáš Babušík | Reportované výsledky | Řetězec | Research | Hlavní ekonom | Data o inflaci | GME | Dopad konfliktu na Ukrajině | Odolnosti ekonomiky | Směřování FEDu | Oblečení | Seznam Zprávy | Harmonizovaná inflace | Růst cen zlata | Makléřská firma | Buy the rumor, sell the news | Řecký premiér | Šíření viru | Volná pracovní místa | Investovat v Číně | Společnosti | USDPLN | Akcioví investoři | WBD | Strop na ruskou ropu | Očekávání úrokových sazeb | Výrazné ztráty | Akcie Boeingu | Jak investovat do komodit? | Vyšší úroky | Tovární objednávky | Moneta | Větší riziko | Americké indexy | Videohry | Největší ekonomika | Index Nasdaq Composite | Válka na Ukrajině | Největší ztráty | Nákupy státních dluhopisů | BKNG | Náklady | Spotřebitelské ceny v eurozóně | Vysoká volatilita | Slabé výsledky | Důvěra v ekonomiku | Růst úrokových sazeb | Růst akciových indexů | Index MOEX | Platformy | Maloobchodní tržby | Riziko korekce | Vývoj americké nezaměstnanosti | Prezident Donald Trump | Index DXY | Polská inflace | Tržní úrokové sazby | Pár EUR/USD | Shanghai Composite | Flat | Akcie padají | Evropská opatření | Snižování úrokových sazeb | Akcie Fedex | Společnosti v indexu S&P 500 | Devizové intervence | Americká průmyslová produkce | PEPSICO | Sazba ČNB | Snižování inflace | Čistý zisk | Polský zlotý | Statistické údaje | Christine Lagarde | Vyšší sazby | Souhlas ČNB | Dow Jones Industrial Average | Trendová linie | Portu | Co je to akciový index? | Domácnosti | Energetický tarif | Měsíční mzda | Cenový index | Další růst | Výnosy | Inflace ve Francii | Tržní sentiment | Nové all-time high | Propouštění zaměstnanců | Obchodní aktivity v USA | Dnešní volatilita | E-commerce | Investiční Memento | Aligator | Stres | Rozhodnutí ČNB | Vice | Akciové indexy v USA | Finanční analytici | Novozélandský dolar | Stříbro | Latinská Amerika | Zavedení recipročních cel | Jednoduché tipy | eXchange | Index PMI | Společnost DoorDash | Ekonomické podmínky | Snížení DPH v Německu | Poptávka po zlatě | Kurz české koruny | Opatření | Míra úspor domácností | Finanční společnosti | Zájem o dolar | Aukce státních dluhopisů | RISK-ON | Albemarle Corp | Samou | Reálná měsíční mzda | Fed dnes | Červnová inflace | Úvěrové podmínky | Finanční instituce | Nejvyšší zhodnocení | Futures trading | Energetický sektor | Opatření proti šíření epidemie | RRR | Investice do akcií | Nejnovější údaje | Rusnokův výrok | Varšava | Realizace zisku | Válka mezi USA a Čínou | ProSiebenSat.1 | Pokles cen | Aukce | Koruna oslabuje | Tuzemský maloobchod | Prohlášení Powella | Ceny zemního plynu | Kov | Durace | Manažeři | Vliv na obchodování | Nákupní apetit | Negativní dopad | HDP ČR | Pojišťovna VIG | Thermo Fisher Scientific | Akcie ve Spojených státech | Indikátor CCI | Trojúhelníkové formace | Konjunkturální průzkum | State Street | Michigan | Zvyšování sazeb Fedu | Obchodování v Evropě | ETF | Evropská rada | Štěpán Hájek | Napětí mezi Spojenými státy a Čínou | Daně z příjmů | BNP Paribas | Firemní zprávy | Akcie farmaceutické společnosti | Commodity futures trading | Bureau of Labor Statistics | Ruský plyn | Intuit | MRO | Průmyslové komodity | Novo Nordisk | Členka Rady guvernérů Fedu | Hike ECB | Spotřebitelská důvěra v eurozóně | Zpomalení globální ekonomiky | Aktuální tržní kapitalizace | Guvernér Fedu | Erste Group | Analytici | Generální tajemník NATO | Příznivý výhled | Nová makro data | Kurz koruny | Aktivita na kapitálových trzích | Kraft Heinz (KHC.US) | Finanční tlak | Elektromobily | Marketingová komunikace | Dollar General | Investiční aktivita | Obchodní aktivita | Odvetná opatření | Cenový index PCE | Implikovaná volatilita | T-Mobile US | Fundamentální analýzy | Obchodníci s ropou | Americká měna | WeCHat | Ekonomické změny | Rada guvernérů | Technická podpora | Současné ceny | Prezident Javier Milei | Tempo růstu americké ekonomiky | Společnost Meta | Rozpočtová krize | Zprávy z ekonomiky | Helena Horská | Guvernér NBP | Volatilita na Bitcoinu | Vysoké inflace | PEP.US | Conference Board | Technologický index Nasdaq | Prostor pro další růst | Index pražské burzy PX | GS.US | Vítězství Bidena | UBS | Nastavení měnové politiky | Pozitivní zpráva | Akcie výrobce robotických vysavačů | Akcie PMČR | Vysoká inflace | Jednání ECB | Julien Eberhardt | Světové centrální banky | Odbory | Ukazatel zdraví | Očekávaná data | DIA | Umělá inteligence | Mitsubishi | Bitcoiny | Depozitní sazby | Přebytek bilance zahraničního obchodu | Práce v EU | Vítězství | Investiční doporučení | Antivirus | Viceprezident | Vedení centrální banky | Tuzemská inflace | Globální inflace | Zbytečné regulace | S&P 500 dnes | Výrazné pohyby | Intervenovat na devizovém trhu | Komise v přenesené pravomoci | Fundamentální události | Freeport-McMoRan | Francouzský CAC 40 | Cardinal Health | Striker Securities | Bancorp | Inflace zpomaluje | Závazek | Indikátor | Eskalace obchodních válek | CNY | Ford Motor | Purple Levels indikátor | Krize v USA | Statistici | HDP z Číny | CDU/CSU | Moody's | Ex-dividend | Pokles trhů | Tržby v eurozóně | Největší evropská ekonomika | CVC Capital | Výkon indexu | Klidné obchodování | Historická minima | První hike ECB | KLM | Počet pracovních míst | BAC.US | Euro vůči dolaru | Martin Lembák | DECK | Přebytek obchodu | Hang Seng | Polská průmyslová výroba | Jádrová inflace v eurozóně | Webináře | Purple Trading Jaroslav Tupý | Ceny nemovitostí v USA | XAG/USD | Indikátor ADX | Sektory S&P | Italské maloobchodní prodeje | Hospodaření státního rozpočtu | Šíření nemoci | Akcie Apple | Hlubší pokles | Sázka | Tržní nálada | Zátěžový test | Odpor | Analytika | Největší zisky | Ceny benzínu | Kurz kryptoměny | PCE inflace v USA | Surové ropy | Dluhopisy | Micron Technology | CL | G7 | Zpomalování americké ekonomiky | Snížení ratingu | Výprodej dolaru | Index volatility | Neutrální úroková sazba | Sankce | Antimonopolní úřad | Rok 2025 | Church & Dwight (CHD) | Kurz USD | Německý index DAX | Americký index S&P 500 | Korunové sazby | Damoklův meč | IBM (IBM.US) | Kroky ČNB | Oslabení trhu | Obchodování vzácných kovů | Vysoká cena | Klesly akcie | Klouzavý průměr | Potenciál pro další růst | Poptávka | Výdaje | Qualcomm | Boeing | Vývoj nezaměstnanosti | Japonský Nikkei 225 | Epidemická situace v ČR | Google Cloud | Obchodníci | Tisková konference šéfa Fedu Powella | Jestřábí komentáře | Kurz dolarů | Průměrná volatilita páru GBP/USD | Investování do akcií | Očekávání trhu | Anheuser-Busch InBev | Ozbrojený konflikt mezi Izraelem | Hlavní ekonomické události | Počasí | Výrobní aktivita | Vývoj | Nárůst výnosů | Prezident USA | Exponenciální průměr | Zveřejnění Payrolls | Americké burzy | Pozornost obchodníků | Problémy Credit Suisse | Konec války na Ukrajině | Cyklické akcie | Výkon ekonomiky | Euro posiluje | Zajímavé zisky | 76,4 % | AMC Entertainment | Head and Shoulders | Úroková sazba | Uzavření trhů | Zasedání Bank of England | Index USA | Fair Value | Uniper | TLTRO | Český stát | Podnikání | EUR/MWh | Kalendář událostí | AMZN.US | Průmysl a zahraniční obchod | Windfall tax | Oblast kryptoměn | Vrchol inflace | Formace Head and Shoulders | Růst průmyslu | Mobilizace | USO | Josef Košťál | Bankéři | Dow Jones 30 | Masivní propad | UTC | Podnikatelská nálada | Tlak na akcie | Apollo Global Management | Klaas Knot | Vyhlídky zlata | HSBC Holdings | eToro pro Českou republiku | Bankovní rada České národní banky | Ranní okénko | Koncentrace | Investiční poradenství | Slevy | Býčí divergence | Trh práce v USA | TikTok | Euro-dolar | Faktory ovlivňující trhy | Agentura Fitch | Rizikové averze | Nadhodnocení | RBI | Investoři dnes | Záznam z posledního zasedání ČNB | Cla na dovoz | Konkurenceschopnost | Větší pokles | Úroveň zkušeností | Lyndon Man | Futures na stříbro | Shutdown | Problémy | Ceny drahých kovů | Speciální daně | Americké akcie | Pravidla obchodního systému | Pokles počtu lidí bez práce | Price Value Gapy | Předchozí seance | Ruská centrální banka | Kapitálové trhy | Zasedání České národní banky | Pracovní síla | Video | Prostor pro pokles | Dnešní zasedání Fedu | Erdogan | Pražský index PX | Akcie třiceti předních amerických podniků | Důvěra domácností | Struktura HDP | Imperial Brands | Rostoucí ceny ropy | Ruský akciový index | Financování vlády | České měny | Polská národní banka | Růst americké ekonomiky | Celková inflace | Shell Plc | Investice do nemovitostí | Raiffeisenbank a.s. | iShares | Data z průmyslu | Alphabet (GOOGL) | Spotřebitelská důvěra v USA | Utáhnout měnovou politiku | Trendový pohyb | Orderflow | Ropa | Volatilní | Členské země EU | Riziko ztráty | Výsledky NFP | EUR/USD | Nízké sazby | Severomořská ropa Brent | Kanadský dolar | Zahájení obchodování | Akcioví býci | Vývoj spreadu | Facebook | Varování | OSN | Monetární politika | Situace kolem Ukrajiny | Jestřábí rétorika | Zisky firem | Intervence | Eli Lilly (LLY.US) | Blackstone | Konflikt na Ukrajině | PMI index | Kryptoměnové trhy | ON Semiconductor | Trh s kryptoměnami | LEN | Oslabení české koruny | Normalizace měnové politiky | Průměrná hrubá měsíční mzda | Vývoj na akciovém trhu | Dnešní zasedání ČNB | Spotřebitelská důvěra | Ceny průmyslových výrobců | Pokles nezaměstnanosti | Obavy z koronaviru | Pfizer a BioNTech | Analýza makroekonomických zpráv | Reálná mzda v Česku | Člen bankovní rady ČNB | SWIFT | Pokles cen energií | Míra inflace v ČR | Letecká doprava | Amazon.com Inc. | Dnešní report | Finanční zdraví | Další vývoj | Chipotle Mexican Grill | Dnes zveřejněná data | Kryptoburzy | První hike | Akcie maloobchodního řetězce | Strach z inflace | Carnival | Zajímavá data | Naše burza | Recese v USA | Měnové politiky | MIFID | Kevin Hassett | G20 | Finanční služby | Indexy PMI | Rusko-Ukrajinská krize | Konsolidace | Nový týden | Odkup akcií | Akcie Applu | Vojtěch Tumpach | Španělský PMI | Propad trhu | Dividendový výnos | Tržní manipulace | CSI 300 | Marek Vaňha | Onemocnění | S&P/ASX 200 | Premiér Viktor Orbán | BNTX.US | Jacobs | Finanční domy | Sazby ČNB | Bank of New York Mellon | Kotovaná měna | Ceny nemovitostí | Finanční transakce | Dánové | LPL | Pozitivní komentáře | Dubnový PMI | Hodnocení rizik | Spojené státy | Bank of Canada | Fiskální politika | Manufacturing | Spojené státy americké | Zvedání úrokových sazeb | Telefónica | Technické korekce | Ekonomové | Rozhodnutí o sazbách | JOLTS report | Home Depot (HD) | MongoDB | Znovuotevření ekonomiky | Hlavní ekonomka | Navýšení úrokových sazeb | Německé průmyslové objednávky | Poskytování hypoték | Tempo růstu čínské ekonomiky | Americké žádostí o podporu | Pohonné hmoty | Výdělky | Operátor O2 | Šíření nového typu koronaviru | Ekonomický poradce | Výroba v Německu | Cíl Evropské centrální banky | Estée Lauder | Panika | Constellation Energy | NZDUSD | Data z ekonomiky USA | Sympozium v Jackson Hole | Akcie GME | Volatilní vývoj | Tuzemská nezaměstnanost | Počet nových míst | Ceny plynu a elektřiny | Ekonomická situace | Růst eurozóny | Odhad HDP | Poradce Bílého domu | BIS | Index Russell | Celkový stav ekonomiky | Ekonomický sentiment | Public Storage | Komerční banka | CFD kontrakt | Cenová válka | Růstový potenciál | Podnikové objednávky | Hlavní americký akciový index | Úroveň rezistence | Další kryptoměny | Micro Russell 2000 | Index polovodičů Philadelphia SE | Trh se zlatem | Fio banka, a.s. | KOSPI | Globální finanční krize | Kapitálové rezervy | Odhad HDP v eurozóně | Zavedená cla | Small caps | Americká administrativa | Filadelfský Fed index | Obchodní jednání | Makroekonomická data | Klíčový údaj | Výrazné contango | Čínské indexy | Zprávy o měnové politice | Milei | Fair Value Gap | Výkon dolaru | Směr trhu | Investiční strategie | Hlavní refinanční sazba | Shelter | Průmysl a stavebnictví | Začátek výsledkové sezóny | Bezpečný přístav | Ceny v zemědělství | ZEN | Národní banka | Hypoteční sazby | Walgreens Boots Alliance | Sektor služeb | Poskytování úvěrů | Short pozice | Úsilí | Austan Goolsbee | Japonská ekonomika | Jak obchodovat | Dnešní PMI | Výsledky ISM | Rozhodnutí centrální banky | Aplikace TikTok | Apple (AAPL) | Pokračování růstového trendu | Obchodování S&P 500 | Investiční cíle | Akcie FedEx (FDX) | Odliv kapitálu | Salesforce (CRM) | Snížení základní úrokové sazby | Employment Cost Index | DTE | Americké ceny výrobců | České mzdy | Ropný šok | Pakt stability | Futures na americké akciové indexy | Žádosti o podporu v USA | Částečný úvazek | Miliardy dolarů | Investorský sentiment | Vyšší high | Velmi volatilní | AI | ADP | Pokles nákladů | Sněmovny | Prognóza České bankovní asociace | MT5 Supreme Edition | Super týden | 3М | M1 | Trading PRO | Druhá vlna pandemie | Pandemie | Technologický index | Silný trend | Výsledky maloobchodních tržeb | Analytik Komerční banky | ECB Christine Lagardeová | Euro Stoxx 600 | Podstatné kurzotvorné zprávy | Dnešní zprávy | Nálada na trhu | Více volatilní | Vládní výdaje | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti v USA | Dlouhodobé dluhopisy | Objednávky | JD | Nordstream | Odolnost ekonomiky | Obilí | Zveřejnění výsledků HDP | Prezidentské volby | První odhad | Roche Holding AG | Globální ekonomický kalendář | Cenové pohyby | Zvyšování úrokových sazeb | Dnešní výprodej | Světový obchod | DocuSign | Tisková konference | Obchodování na pražské burze | Aktivity v USA | Tomáš Kudela | Forexoví obchodníci | Michal Brožka | Akcie Exxon Mobil | Platební bilance | Bývalý premiér | Thermo Fisher | Růst mezd | Americké akcie včera | SIE | Daňový zákon | Nastavení sazeb | Automobilka | LemBros | Snížení inflace | Reálné ekonomiky | Síla signálů | Tesla a Alphabet | Prezidentka ECB Christine Lagardeová | Fio | Růst cen nemovitostí | Posilování koruny | Německé banky | Nákupy dluhopisů | Sazby | PepsiCo (PEP.US) | Aktivita na finančních trzích | RVI | Odhad spotřebitelské důvěry | Slabá čísla | Inflace v České republice | GBP/EUR | Trading pohled | Analytici JPMorgan | PMI ve výrobě | Růst průmyslové výroby | Zajímavé investiční příležitosti | Summit EU | Patria | Růst výrobních cen | Snížení úrokové sazby | Daniel Marván | Pohled na trh | Wilson | Guidance | Zlotý | Futures na zemní plyn | Obchodní dohody | Makrodata EMU | Švýcarská banka | Lockheed Martin (LMT.US) | Německé hospodářství | Tempo zdražování | Zmírnění obav | Politická rozhodnutí | Jednání ČNB | FSLR | Fond CVC | Investoři do komodit | Zvýšení produkce | Vývoj akciového indexu | Nové rekordní hodnoty | Obchodování s dluhopisy | PPI index | Vítězství Donalda Trumpa | Zasedání OPEC | Úrokové sazby | Investovat | Mean reversion | First Solar | Komoditní | Rekordní maxima | F.X.C.G. | Cena severomořské ropy Brent | Přehřátý trh | MOEX | Supportní úrovně | Podnikové investice | Konsolidační balíček | Evropské maloobchodní tržby | Nákupy centrálních bank | Free Market | Data o HDP | Počet volných míst | Ceny domů v USA | Gilead Sciences | Evropská data | DKNG | Členka Rady guvernérů | Kurz tradingu | Anna Píchová | Nerozhodnost | Očekávání zisku | Rýn | CI.US | Technická situace | Expanzivní fiskální politika | Měnový výbor | Burze | Okta | Ekonomické oživení | Generální ředitel | Snížení úrokových sazeb v USA | Ether | 200 SMA | Hlavní pravidla | Británie | Výhled poptávky po ropě | Průmyslové objednávky | Akcie v premarketu | BNTX | Rezignace | Regulátor | Obchodní dohoda | České maloobchodní tržby | Boj s inflací | Členové kartelu OPEC | Starmer | Úspěšné obchody | Lembros Commodity | Silná koruna | Průzkum | Firmy | Program Antivirus | Santa Claus Rally | Robotaxi | Lepší výkonnost | MRNA | Centrální bankéři | Ekonomické indikátory | Polská ekonomika | IRBT | Inflace v Česku | Automobilka Škoda Auto | Dopad vysokých cen energií | Lululemon Athletica | Korekce akciového trhu | Budoucí vývoj | Ruské dodávky | Společnosti z technologického sektoru | Supporty | Klíčové zasedání | Liberty Ostrava | Český státní rozpočet | Energetické tituly | Banka BofA | Odliv peněz | HDP Německa | Býčí svíčková formace | Ekonomické zájmy | Index výrobních cen | Růst cen ropy | Bezpečnostní situace | Murray | Zpřesněná data o HDP | Analýza Nasdaq | Pondělní obchodování | Reálné mzdy | Zajištění | Averze k riziku | Joe Biden | Silný propad | Cla EU | Sanofi | Trading | Zájem investorů | Propad trhů | Nasdaq (US100) | Cena ropy brent | Americké statistiky | Dolar včera | Devizové rezervy ČNB | Vyšší ceny | USD za tunu | Partnerství | Zhoršený sentiment ve světě | Velké pohyby na trhu | Air France | Zlatý standard | Výprodej na akciovém trhu | Phillips 66 | Euro dnes | Předseda Fedu | Dna | Threads | Zasedání Bank of Canada | Tržní vývoj | Yardeni | Ceny v dopravě | Dopad na finanční trhy | Pandemie v Česku | Kroky centrálních bank | Overnight | Povětrnostní podmínky | Ekonomika Slovenska | Repo sazby | Uptrend | Provozní zisk | Commitments of Traders (COT) | Strategie řízení | Státní svátek | OMFIF | Podíl nezaměstnaných | Graf EUR/USD | Globální ceny | Průmysl v Německu | Odhad růstu HDP | Metro AG | Evropská průmyslová produkce | Ukazatele sentimentu | Investování | Didi | Výroba ve zpracovatelském průmyslu | Vyšetřování | Vývoj inflace v ČR | Distribuce | Obchodní příležitosti | ProSiebenSat.1 Media | Fed | Analytický tým | MRK | Euroskupina | Magnificent | Spotřebitelské výdaje v USA | M2 | Index spotřebitelské důvěry | Palantir | Nově zahájené stavby domů | Philadelphia Fed Business Outlook | Air Bank | Maďarský forint | Prohlášení | Globální rizika | Výrobce letadel Boeing | Dnešní fundamenty | NASDAQ 100 | Propad průmyslové výroby | Ekonomické aktivity | Dovoz do USA | Rozpočtový deficit | Delta Airlines | JNJ | Akcie AMD | Cena zemního plynu | Volatilní obchodování | Účastníci trhu | Kevin McCarthy | Prodejní signál | Euro k dolaru | Federální odvolací soud | Equal weight | Špatná zpráva | Úrovně supportu a rezistence | Dlouhodobější výhled | Technologický Nasdaq | Pokračující růst | Obchodování české koruny | Čistá úroková marže | Dividendy ČEZ | Ratingová agentura Fitch | Americký trh nemovitostí | Automobilový průmysl | Zápis z Fedu | Generali Investments | Výhled vývoje české měnové politiky | Hry | Volkswagen AG | Akcie bank | Počty nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Si Ťin-pching | Trumpovy tarify | Trhy | Extrémní volatilita | Trade | Průmysl eurozóny | Global Payments (GPN.US) | Daně z neočekávaných zisků | Paypal Holdings | Akcie v USA | Soudní dvůr | Sada dat | Transakční aktivity | Rychle rostoucí ceny | Snížení úroků | Polská měna | Fed Funds | Napětí mezi USA a Čínou | Obchodní příměří | Fluktuace | Nová cla | Sentiment ve světě | Jiří Tyleček | Nejbližší rezistence | Swingoví obchodníci | Růst akcií společností | Walmart | Hongkongský Hang Seng | Vývoj cen komodit | Aareal Bank | Aktuální stav | Překoupení | Vystoupení šéfa Fedu | Politická krize ve Francii | Energetická společnost ČEZ | Index nákupních manažerů ve výrobě | FTSE | Nejnovější data | Počet nezaměstnaných | Warner Bros Discovery (WBD.US) | Vývoj USD | Jak obchodovat měnový pár GBP/USD | Michal Šnobl | Vyšší riziko | Forwardové ceny | Dubnová inflace | Růst české ekonomiky | Důvěra v německou ekonomiku | Růst cen ve výrobě | Výprodejní tlak | Důvěra v eurozóně | Statistiky z německého trhu práce | Kladné swapy | Index Sentix | Měnové trhy | Australský S&P/ASX | Zasedání britské centrální banky | Utahování měnových podmínek | Geopolitické události | David Lamač | Správné informace | Amazon | Pokračování rally | Rizika | Tvrdohlavost | Luboš Růžička | Dopady pandemie | Vánoce | Rada ČNB | Žlutý kov | Nonfarm Payrolls | Naplnění prognózy | Varování před riziky | Eurozóna | Spirit Airlines | Portugalsko | Horší data | Sempra Energy | Investiční rozhodnutí | Fond | Riziková prémie | Eskalace obchodní války | MNQ | Zemědělství | Výše úrokových sazeb | Vysoké sázky | Ministři obchodu | Generali Investments CEE | USA inflace | ISM | CHD | Plánovaná cla | Indikátor Purple Strike | Přicházející recese | Sdružení automobilového průmyslu | Zvýšení volatility | Restrukturalizace | Indexy pohyb | Vládní krize | DraftKings | Globální trhy | Měnověpolitické zasedání | Charter Communications | Páteční NFP | Záchranný program | Pokles dovozů | Cestovní kancelář | Měkké přistání | Index inflace | Fitch | Pšenice | EURCAD | Nárůst tržeb | Americké banky | Depozitní úrokové sazby | Dluhopisový trh | HDP v Evropě | Analýzy trhu | LemBros Commodity Advisors | Zpomalování inflace | Sentiment v sektoru | Komentáře členů Fedu | Celkový výsledek | Krypto ETF | Úspory | Konkurenční společnosti | Implementace | Poslanecká sněmovna | JD.com | Lamač David | Klouzavý průměr EMA | Pokles cen akcií | Futures na ropu | Výkyvy kurzu | Ebook od Purple Trading | Předkrizové úrovně | Velcí hráči | MIB | Generativní AI | Japonský Nikkei | Úvěrový rating | Ronald Ižip | Počet stavebních povolení | Prodávající | Vývoj měnového páru USD/CAD | Risk Reward Ratio | Otevírání ekonomiky | Konfluence | Energetické společnosti | Ministr obchodu | Nominální růst | xStation 5 | Oblasti umělé inteligence | Cyklické sektory | Sláva | Představitelé centrální banky | Slabší prodej aut | Diamondback Energy Inc | Discover Financial | Zasedání centrální banky | Apple Inc. | Vysoké ceny | PMI indikátor | Výprodeje akcií | Nejlepší výsledky | Riziková aktiva | Britský FTSE | Růst ekonomiky | Stagflace | Renminbi | Klíčové faktory | UnitedHealth | Cenový vývoj | TradingEconomics | ADP report z pracovního trhu | Měnověpolitické rozhodnutí | UBI | Paschal Donohoe | Odhady HDP | EdF | Žádosti o podporu | Výsledky hospodaření | Ministerstvo financí | Bilance | Americké akciové indexy | CEE | Výsledky společnosti Nvidia | Volby v Německu | Kanadská centrální banka | Čínský Shanghai Composite | Vstupy do obchodu | Bankovní asociace | Výsledky Nvidie | Ekonomický indikátor | Vladimir Putin | Proražení rezistence | Tesla | Nejslabší růst | Snížení sazeb Fedu | ONE | Americký akciový index S&P 500 | Low | David Vagenknecht | Stabilita | Příjmy domácností | Hodnocení ekonomiky | Skepse | Španělsko | XTB Research | Michael Matthews | Solidní růst | Nárůst volatility | Vývoj peněžní zásoby | Týdenní nárůst | Záznam z minulého zasedání ECB | Rizika Carry Trade | Členka rady guvernérů Fedu | Doosan Škoda Power | Jak obchodovat likviditu | Ekonomický růst | Středoevropský region | Tržní predikce | Bloomberg Barclays | Šéf banky | Globální sentiment | RBNZ | Americké trhy | Cla na zboží | Inflace v USA | Komodity | Prezident Emmanuel Macron | St. Louis | GS | Akcie Meta | Druhá vlna | Mzdy | Poradenství | Měsíční forwardové ceny | Vývoj na Wall Street | Nejvyšší výnosy | Obchodování páru EUR/USD | Zlepšení nálady | Evropský průmysl | Nestlé | Květnový růst | Micro Russell | General Motors | Finanční ústavy | CAD | Ceny akcií ČEZu | Pilulka Lékárny | Odhady analytiků | Omezování nákupů aktiv | Růst ekonomiky eurozóny | Analytik Fio banky | Dlouhodobý klouzavý průměr | DPH v Německu | ZEW index ekonomického sentimentu | Výrobce robotických vysavačů | Společnost ADP | Aktuální Price Action | Sentiment trhu | Výhled v eurozóně | Přehled kurzů nejdůležitějších měn | Jádrová PCE inflace | Denní zisk | HDP EU | Investiční aktivity | Makroekonomická prognóza | Deeskalace | Peněžní trh | Včerejší seance | Americká ropa WTI | Shortování | Na burze | Významný dopad | Akcionáři | Cenové úrovně | Základní materiály | Netflix (NFLX.US) | Analytička | Automobilka Tesla | Společnost | Spotřebitelské ceny v USA | François Villeroy de Galhau | Zpřísňování měnové politiky | Zadlužování | PMI ve zpracovatelském průmyslu | Advanced Micro Devices | Inflační překvapení | Velké firmy | ČNB minutes | Alert | Evropské trhy | Makroekonomický obrázek | Raphael Bostic | Meziroční inflace v eurozóně | Maloobchodní sektor | Sázet | Meziroční růst HDP | Americký shutdown | Posilování české koruny | Jihoamerická země | Vysoký výnos | Květnová inflace | Oživení americké ekonomiky | Nová mutace koronaviru | Hospodaření | Členka rady guvernérů | Dnešní výsledky | Vývoj indexu volatility | Zahraniční obchod | Ztráta | Indikátory sentimentu | Wells Fargo | Estee Lauder | Velké americké banky | Riksbank | NYFANG | Orbán | Severomořská ropa | Očekávání do budoucna | Dluhové krize | Alphabet (GOOGL.US) | EUR/HUF | USDIDX | Hewlett Packard | Cenné papíry Komerční banky | Zablokování Suezského průplavu | Růst výroby | Ztráty zaměstnání | Institucionální investoři | Proražená rezistence | Situace na trhu práce | FXstreet | Pocovidové oživení | Měsíční report | Maďarská centrální banka | EBITDA | Reporty | Pokles průmyslové produkce | Finanční podmínky | Projevy centrálních bankéřů | Reserve Bank of New Zealand | Fundamentální pozadí | Kukuřice | Nálada na globálních trzích | Obchod | Purple Trading | Konsensus trhu | Likvidita trhu | Investoři a obchodníci | Prodeje existujících domů | Tripadvisor | Tomáš Raputa | Výrobní náklady | Negativní zprávy | Akcie energetických společností | Bilance Fedu | Nejslabší sektory | Akcie automobilky | Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSMC) | Obchodní rozhodnutí | IPO společnosti | Silná konkurence | Tradeři | Ceny ropy Brent | Kurz koruny vůči euru | Obavy ze stagflace | Inflace v české ekonomice | Americká burza | Volkswagen | Hospodářské politiky | Odsunutí dluhového stropu | AUD/USD | Index relativní síly | Průmyslová výroba v USA | Objemy na kryptoburzách | Oživení globální ekonomiky | Pracovní trh | Vývoj inflace v USA | Eskalace konfliktu | Graf indexu Nasdaq | Pokles reálných mezd | Astrazeneca | Týden na pražské burze | Vývoj na trhu | Zahraniční forex | Zajištění proti inflaci | Francouzské vládní dluhopisy | Riziko | Inženýrské stavitelství | Jan Frait | Analytik | Konsolidace ceny | Emise | Advanced Micro Devices (AMD) | Pražský PX | Velké investice | MAM | Klesající ceny | MAST | Ant | ATH | Nájemné | Právo | Benchmarky | Swing states | JPY | Volatilita akciových trhů | Podrobné analýzy | Credit Suisse | Pražské burzy | Vývoj EUR/USD | Zasedání ČNB | Open interest | Adidas | Citi | Pivot | Continental | Pokles výnosů | SARS | DLTR | IBIT | RSI | Bank of America | Cigarety | AIG | Cenový strop | Transakce | USDX | Lowe's | Údaje o HDP | Šok | Úvěrová aktivita | Projev šéfa Fedu Powella | LTV | Finanční trh | Order | Trend na trhu | Meta | Turecká lira | Portfolio | Pesimismus | Závěr roku | Nástroj | United Airlines | GBP | Nadšení | Santander | NATO | Buffett | Plyn | ACT | Kristina Hooper | Mali | Veřejný sektor | Pokles cen ropy | Vývoj dolaru | Životní úroveň | BioNTech | PFE.US | Insolvenční návrh | Karty | S&P/Case-Shiller | ISM indexy | Čínský růst | Německá ekonomika | Čína | Capital | Pokles akcií | Americký regulátor | Risk | Nezaměstnanost v ČR | Naučte se obchodovat | Úrovně supportu | STAR | Doporučení Koupit | SPX 500 | Circle | CZK/USD | Pocity | MSCI Asia Pacific | Aktuálně trh | Ceny | Spotřebitelský sektor | T-Mobile | Tisk peněz | Siemens | Představenstvo | ETH | Kaisa | Financování | Akcie Meta Platforms | Propad ekonomiky | Hrozba recese | Recese | Zahraniční kapitál | Pokles | Gazprom | Oslabení amerického dolaru | Bankovní tituly | Testovací účet | Pohyby na trhu | Kompozitní index | Realitní trh | FactSet | Německý ZEW index | Velmi bohatý | Americké CPI | LPL Financial | FTSE 100 | Repsol | Meziměsíční inflace | Mírná korekce | Foot Locker | Růst podnikatelské aktivity v eurozóně | COT report | WIG | Mondelez | Hubnutí | Změna politiky | Války | Impuls | Ukrajina | Analýza a prognóza | Čínské měny | Zemědělské komodity | Capital Partners | Snižování stavů | Raiffeisenbank | Přebytek bilance | Míra nezaměstnanosti v USA | Břidlicové ropy | Trh nemovitostí | Ranní glosa | Nárůst nezaměstnanosti | Proinflační | Buy the dip | Korporátní výsledky | Předstihové ukazatele | Centrální banka | BBC | Stop-Loss příkazy | Prezident newyorského Fedu | LyondellBasell | Předpovědi | DPH | Predikce | Rizikový faktor | Novo | OXY | EUR/NZD | Morning Star | Největší světová ekonomika | USD/TRY | ASML | WTI | Prosus | Berkshire | Tržní odhad | USD/RUB | Zápis z posledního zasedání | Stavební povolení | ČNB Jiří Rusnok | Salesforce | Air Products | Fed index | Restriktivní opatření | Hurikány | SMA | Praxe | Vyhlášení nouzového stavu | Biliony | Divergence | Uvolněné měnové | Take-Two Interactive | Evropské centrální banky | Moneta Money Bank | MACD | Libra | Futures na VIX | Mondelez International | Novartis | Zlato a bitcoin | GEVORKYAN | Comcast Corp | Souhrnný indikátor | Philip Morris ČR | Odborníci | Rozvolnění | PMČR | Cena severomořské ropy | Investments | Údaje o vývoji inflace | Luboš Bedrník | Auditor | Dopad na trhy | Zóny supportu | ServiceNow | Průmyslový sektor | Celní politiky | Nevyplněný Fair Value Gap | USD/EUR | Slábnoucí dolar | Sentix | Vývoj na finančních trzích | Webinář | Výsledek voleb | Stratég | Prodeje automobilů | Dobrá data | Broadcom | Kurzové riziko | Stablecoiny | Instituce | Erste Bank | SXXP | USDCAD | CFD na akcie | Propuštění | Forint | Amazon (AMZN.US) | Americké akcie dnes | Novavax | Opatření v Číně | Novo Nordisk A/S | Americký ministr financí | Morgan Stanley | PiS | Ceny zlata | Říjnová inflace | EV | Proticyklické kapitálové rezervy | Commerzbank | Milionáři | Stav trhů | Americký ADP report | Výnos | TSLA.US | Přecenění zboží | Filadelfský Fed | Indikátor Ichimoku | Počty nakažených | Michal Bárta | Kurzotvorné informace | Zasedání RBA | Prodeje domů v USA | Výsledky amerických voleb | Miliardáři | Pokles ekonomiky | eBook | Růst cen energií | Index DOW | IHNED | Trhy dnes | ČEZ | Německé ekonomiky | Frank | Kapitálové výdaje | Počet nakažených | Index Nasdaq | Graf zlata | Marek Nemky | Nájmy | Optimalizace | Fresenius | CFD | Benchmark | Humana | Zoetis | Zpětný odkup akcií | Metaverse | Vyšší low | Oživení cen ropy | Pár USD/CAD | Informace z trhu | Prostor pro růst | Discovery | CEO | 256/2004 | US30 | Domácí měna | Platební instituce | Automatic Data Processing | Varšavská burza | VIX index | Provozní náklady | Dobrá zpráva | Rozhovor | Úrokové sazby ECB | Spotřeba domácností | Nové sankce | Vývoj koruny | Růst podnikatelské aktivity | MNB | Slabší kurz | Přístup k měnové politice | ERÚ | Tržní hodnota firmy | Aktuální rezistence | Dlouhodobý trend | Růstové momentum | Austrálie | Silný pokles | Minulá výkonnost | Snap | Vývoj měnového páru EUR/USD | Růstové vyhlídky | Zastropování cen | Historická maxima | Posílení koruny | Rozhodnutí FOMC | Miliardy USD | Průměrná volatilita | Obchodní den | Stoxx Europe 600 | Obchodní tipy | Rostoucí ceny energií | Švýcarské banky | Osvobození | Ceny akcií | Hongkong | Ceny energií | FTX | Ahold Delhaize | Zvyšování daní | Cena akcií | Skutečný výsledek | Utažení měnové politiky | Index CAC 40 | Energetická krize | MetaTrader 5 | Falešné breaky | Non-Farm Payrolls | GBP/USD | ASX | Bezpečné přístavy | Zotavení ekonomiky | AAPL.US | Inflační cíl | Tovární objednávky v USA | Posilování USD | Obchodní analýza | VIX | Index Dow Jones Industrial | CrowdStrike | Skokové posílení | Akcie Tesla | RUB | Výběr zisků | Dopad koronaviru | Obratová formace | Německý index IFO | Jaromír Gec | Oficiální údaje | Sója | Růst akciových trhů | Euforie | Írán | Zasedání MMF | Nejnovější výsledky | Rychlý růst cen | Petr Pavel | EPS | Biliony dolarů | Kurz eura k dolaru | Vývoj sazeb | Vyjednávání o brexitu | Jestřábí postoj | Vyhlídky eurozóny | Index STOXX Europe 600 | Makroekonomický výhled | Jasný signál | Apple (AAPL.US) | Údaje o průmyslové výrobě | Dynamika mezd | Horizon | Čínské zboží | Histogram | Pracovní místa | Křiž smrti | Dlouhodobý výhled | Káva | Bez rizika | Merck & Co | Allianz SE | Akciové trhy v USA | FRA | Stav devizových rezerv | Tržní hodnota | Vienna Insurance Group | Evropské PMI | Coty | Akcie společnosti Tesla | CRM | Vedení ECB | Část zisků | AT&T | Zisk | Koronavirové pandemie | Total | Futures na zlato | Čínské stimuly | Commission | ČNB | Ruské ropy | Bank of England | Oživení hospodářství | Důvěra v ekonomiku eurozóny | World Gold Council | mRNA | PCE index | Sezónní vlivy | EURUSD | FedEx | Pokles kurzu | Den D | Nová bankovní rada | Demokraté | Spekulovat | Nord Stream 2 | Swapy | Akcie Exxon | Jan Kubíček | Huawei | ACS | Středoevropské měny | Analytik Purple Trading | Praktická ukázka | Avast | Mzdový nárůst | ExxonMobil | Rizikovější měny | Rating | Dovoz | Nasdaq Composite | Silná data | Aktuální kurzy | Cena ropy na světových trzích | Tržní sazby | Zahraniční investoři | Venture Capital | Pozitivní zprávy | Německé maloobchodní tržby | Pokles tuzemské ekonomiky | Moskevská burza | FX report | České hospodářství | CFD (Rozdílové smlouvy) | Vklady | Progres | Obchodování | Jan Vejmělek | Největší firmy | Mitsubishi UFJ | Pokles ceny akcií | Býčí sentiment | Nové prognózy | Dnešní data | Očekávaný vývoj | Posílení dolaru | Úroky | Zlepšení sentimentu | Cenový růst | Eurostat | Prezident | Akciový index S&P 500 | Varovné signály | Jakub Rochlitz | Úsporný tarif | Růst inflace | Finanční pomoc | Jednotná evropská měna | TRY | Odhad analytiků | Shortovat | PRIMOCO | Prémie | Oslabování dolaru | Vývoj indexu volatility VIX | Colt CZ | Statistiky z trhu práce | Státní rozpočet | Evropa | Pokles produkce | Cena eura | Měna | S&P Global | TOPIX | Indexy v Asii | Management | Nasdaq | Trump | Technický signál | Zprávy | Reakce centrální banky | Class A | Čínské trhy | CCI | Ceny ropy | Lockdown | Zprávy z trhů | Nový výhled | Bailout | Kupující | Finanční výsledky | Francie | Předpověď | Barrick Gold | Všechny indikátory | BOS | Epidemické situace | Den díkůvzdání | Index cen průmyslových výrobců | Nižší low | Údaje | Hlavní měny | Pozice spekulantů | Silná rally | Dodávky plynu | Potenciální změny | Western Alliance Bancorp | Technologické společnosti | Dolarové sazby | Michelle Bowmanová | Automobilky | Srovnávací základna | Pojišťovny | Vstup short | Poklidné obchodování | CCL | Inflace v Evropě | Posílení libry | Důvěra investorů v ekonomiku | Ekonomické události | Inflační vývoj | Eurodolar | Biden | Růst zlata | Převzetí společnosti | Booking Holdings | Finanční krize | Zisky akcií | Ukazatel inflace | Indikace | FXstreet.cz | Spolková vláda | Německý PMI | Obchody | TTWO | Růst amerického HDP | Běžný účet | EUR/USD a GBP/USD | Pokles české ekonomiky | Drahý kov | ex | Inflace v Polsku | Nejslabší sektory S&P | Naše ekonomika | Expedia | Snížení daní | Velcí spekulanti | Technologické firmy | Španělská ekonomika | Medián | Index CPI | Dezinflační tendence | xStation5 | Electronic Arts | Marriott | ProCent | Růst spotřebitelských cen | Platforms | Změny sazeb | Deutsche Telekom | Statistika z USA | Natixis | Rostoucí klín | Zvýšení těžby | Síla dolaru | Zpráva pro tradery | PRIBOR | Týdenní zpráva z FOREX trhu | Vyspělé ekonomiky | Japonsko | Vývoj úrokových sazeb | Exxon | Zemní plyn | Úroveň parity | Historické rekordy | Zasedání americké centrální banky | ForexFactory.com | Marže | Super Micro Computer | Jarda Tupý | JPMorgan Chase & Co | Směřování | Internetové firmy | Překoupený trh | ConocoPhillips | Visa | Český trh | Lululemon athletica | Bollinger Bands | Inflace v říjnu | Grafy | České ceny | Aktivum | Large Cap | Fiserv | Japonská centrální banka | Přenos | Aktuální předpověď | Společnost XTB | Finanční svět | Ursula von der Leyenová | Výroba automobilů | Primoco | CARA | GMT | Dobré zprávy | BNP | Situace | USD/CZK | Mario Draghi | Počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Europe 600 | Nové zakázky | Dostupná data | Portfolio manager | Fundamentální ukazatele | Google | Miliardy eur | Tržby | Stagnace | Index Russell 2000 | Finanční systém | Časový horizont | Intel (INTC) | Destatis | Konsensus | Aktuální prognóza | Pozitivní výsledek | Costco | Dluhy | Euro STOXX | NATGAS | Vrcholy | Prodej aut | Proinflační riziko | Německá burza | Býčí trh | Změny ve vedení | FOREX | Konsenzus | Signály | Tržní fundamenty | Dovoz čínského zboží | Inflace v ČR | DISH | Sazby beze změny | Guvernér | Trader | Expirace | Americké akciové trhy | Dodavatelský řetězec | Dividenda | Peking | Index pražské burzy | GfK | DE40 | Ranní komentář | Philadelphia Fed index | Výrobní aktivity | LLY.US | UniCredit SpA | Pokles zásob | Axel Springer | Index relativní síly (RSI) | Spready | Trh s bydlením | Úspěch v tradingu | HDP | Oživení ekonomiky eurozóny | Technology | Důvěra v Německu | Warner Bros Discovery | Devizový trh | Načasování | Výsledky za Q1 | Dodávky zemního plynu | Ekonom | Fed funds | Restrikce | Optimismus | Rozhodování | Bunge | Čínské vlády | Ekonomka | Ztrátový týden | Dolar | Další posilování | Euro | Yield | Federální rezervní banky | Klid | Investování je rizikové | FED sazby | Výnosy státních dluhopisů | JP Morgan | Deutsche Post | Zpomalení růstu | Ohlédnutí | Zdanění | NEST | Index euro | Čínská měna | Fibonacciho úrovně | Etoro | Úrovně podpory | Pandemická situace | HCOB | Dnes index PX | Ropa roste | Politici | USD/CAD | Quant | Data společnosti | Dopady na ekonomiku | DJ30 | Hlavní americké indexy | Obchodní bilance | Šéf amerického Fedu | Index PCE | Celý svět | Meziroční růst spotřebitelských cen | Vyšší inflace | Brazílie | iRobot | Trhy v USA | Členské země | Air Liquide | Známky oživení | Výprodej | Měnové páry | HDP report | Průmyslové ceny | Ekonomické zprávy | Symantec | Tomáš Holub | Falešný break | To nejdůležitější | Zápis ze zasedání FOMC | Tisknout peníze | AAPL | Slovensko | Microchip Technology | Martin Gürtler | Glapinski | Míra inflace v eurozóně | Vývoj trhu | JPMorgan | 100 SMA | Private equity | AMZN | FX trh | Zklamání investorů | EUR/CHF | Zdraví | Realitní sektor | Domácí měny | ČTK | Lehman Brothers | Novinky | Stav trhu práce | Infineon | Výhled měnové politiky | Holubičí Fed | Retail | Vyšší úroveň | Stimuly | Světové indexy | Guvernér ČNB | Ztráty | TotalEnergies | Snižování nezaměstnanosti | Price Value Gap | Osobní výdaje | Americká seance | Zásobníky | Česká národní banka | Merkelová | Epidemie koronaviru | Americký ISM | Obchodní omezení | Soukromí investoři | Slabé stránky | Analýza indikátorů | Česká inflace | 1D | VIAC | Crédit Agricole | Dnešní události | Výhled trhů | Růst průměrné mzdy | Americké firmy | Vytápění | Opce na akcie | Philip Lane | Technický výhled | Recese americké ekonomiky | Úvěr | Japonský jen | Meziroční inflace | Čínské firmy | Klesající inflace | Index amerického dolaru | Úrokové sazby ČNB | Změny v měnové politice | Nakupovat | FOMC | CRWD | Mylan | Slabost dolaru | Přísná měnová politika | Výběr daní | Omezené dodávky | Akcie | Currency | Norská koruna | Index dolaru | Cílová cena | Zvýšení ratingu | Inflace v eurozóně v červnu | Průmyslníci | Měnové podmínky | Kupci | Mzda | Výsledek amerických voleb | Nižší úrokové sazby | Míra inflace v USA | Dnešní videokomentář | Pavel Peterka | KBW | Vývoj jádrové inflace | Ekonomický cyklus | Société Générale | Návratnost | Celoroční projekce | Rates | Důležitá zpráva | Výhody | Pražská burza | Target | Základní úroková sazba | Očkování | Podniky | Američtí regulátoři | PayPal Holdings Inc | Index spotřebitelských cen | Předpokládaný vývoj | Nová mutace | ZIL | Američtí zákonodárci | Štěstí | Propad indexu | AbbVie | Osobní příjem | Hospodářské výsledky společnosti | Makléř | Zrychlení růstu | Asijské seance | Zveřejňování výsledků | Český HDP | Stoupající linie | Tržby v maloobchodě | Motivace | Vývoj ceny | Býčí trend | Mzdová dynamika | Tvrdá data | Tým FXstreet.cz | Analytik XTB | Akciový index Nikkei | Evropské akcie dnes | Dodavatelské řetězce | Domácí akcie | Inflační šok | EOG Resources | FDIC | Ekonomické nejistoty | Index cen | Banco Santander | Světová ekonomika | Finanční rezervy | Změny na trhu | Tuzemské hospodářství | Převis | ADP report | Obavy z inflace | Podpora ekonomiky | Vývoz | Reuters | OPEC+ | Týdenní zpráva | Obilí z Ukrajiny | PEPP | Globální ekonomika | Jednání o brexitu | Moderna (MRNA.US) | Americké ceny | USDJPY | Index VIX | Rekordní maximum | Nálada v průmyslu | Růst v eurozóně | Logistika | Price Action | Vývoj ekonomiky | Vývoj pandemie | Index PPI | Přeprodané oblasti | Prostor k růstu | Napětí na Blízkém východě | Britská ekonomika | Globální indexy | Technologie | Daň pro korporace | Zásoby zemního plynu | Kryštof Míšek | Marlin | Největší propad | Výplach | Skupina PPF | Koronakrize | Emmanuel Macron | Společnost Apple | Uvolněné měnové politiky | Obchodování v pásmu | Pokles úroků | Analýza EUR/USD | Prognózy | Ceny pšenice | Globální recese | Zvyšování cen | Maloobchodní tržby v Německu | Euro k americkému dolaru | Airbnb | Kurz | Výsledky ČEZ | Druhá největší ekonomika | SOK | DNO | Daně | Výběry | Ministři | Dnešní zpráva | Neel Kashkari | Negativní nálada | DXY | Swingový výhled | Makrokalendář | Růst zisků | S&P 500 a Nasdaq 100 | Globální růst | Index Dow Jones Industrial Average | Švýcarská národní banka | Jádrová inflace | Využití kapacit | Spotřebitelské výdaje | Lenka Kalivodová | Oscilátor Marlin | Pozornost investorů | Index důvěry | Americká ekonomika | Dnes na trzích | Růstový trend | Panevropský index | Pracovní místa v USA | AMD | Energetická společnost | Úspěchy | PCE inflace | Cenový strop na ruskou ropu | Ekonomika Číny | Index cen výrobců | Ceny bytů | Den obchodování | Nezaměstnanost v eurozóně | Pivovary | Pivovary CZ Group | Japonské akcie | CFD na komodity | Rekord | NVDA | Analýza fundamentálních událostí | Komunikační služby | Výsledky | Míra inflace | MAN | Bolest | Údaj o HDP | Norwegian Cruise Line Holdings | Zdražování energií | Růst trhu | Saúdové | ENEL | JAR | Silnější dolar | Rychlý růst | Norwegian Cruise | S&P 500 a Nasdaq | Ekonomické fórum | Hospodářské soutěže | Počty nových žádostí o podporu | Swingy | Zavedení cenového stropu | EOG Resources Inc | Bankovní rada | Uber Technologies | ByteDance | Gilead | Peněžní zásoba | Investice | Akcie společnosti Amazon | Pavel Hadroušek | Osobní příjmy | Keir Starmer | CBDC | Evropské banky | NVAX | Čínský index | Microsoft | Business | Pro investory | Fidelity | Masivní propouštění | Návrh zákona | Traders | Varianta omikron | Britské společnosti | Plug Power | Cloudflare | Akcie Salesforce | Potenciál | AMD.US | Podnikatelské aktivity | Zdravotnictví | Česká měna dnes | Obchodování v Asii | QCOM | Robinhood | Kevin Tran Nguyen | Doporučení pro obchodování | Špatné zprávy | Big tech | Rally | Investujte | Výsledek zasedání | Konkurence | Pokles inflace | Purple Levels | Ranní nadhoz | Kapitalizace | Švédská koruna | Domácí data | Nezávislost | Obchodování akcií | Vládní bondy | Komunikace | Pravidla hry | Oživení ekonomiky | Německý průmysl | Tržní trendy | Devon Energy | Photon Energy | Americké futures | Lehká ropa WTI | Indie | Bod | Vnímání | Ekonomika eurozóny | Value Gap | Ekonomická aktivita | Aktuální vývoj | TSM.US | ESM | Makrodata | Rozhodnutí o úrokových sazbách | Zisky | Výkon průmyslu | Soukromá spotřeba | tradingeconomics.com | Dražší energie | Delta | Regulace | Zaměstnanci | Deriváty | Šéf Fedu | Cyrrus | Diverzifikovat | USMCA | Dluhopisové trhy | Účet platební bilance | Johnson & Johnson | Fondy | USD za barel | Kurz eura | Základní pravidla | Walt Disney | Hospodářství | Zotavení | Turecká měna | MSFT | Akcie klesají | Důvěra | Kancléřka Merkelová | Pevný výnos | Risk Off | Růst spotřebitelských výdajů | Oslabení dolaru | Výplata | Kontrakce | Situace v Číně | CAC 40 | PMI za leden | Očekávání ČNB | HN | Společnost CVC | Americký akciový trh | Výhled do budoucna | Delta Air Lines | Russell 2000 | Ukazatel | Členové Fedu | Běžný účet platební bilance | Reinvestice | Oživení ekonomiky USA | Dlouhá pozice | Index MSCI | Vítězství Harrisové | Korporátní zprávy | Slabší dolar | Amgen | Obchodní politika | Evropské firmy | Lululemon | Měny | Sell the news | Key level | Profitovat | Dollar | Značný pokles | DE30 | Nezaměstnanosti v Německu | Předběžné výsledky | Tvorba pracovních míst v USA | Nový cyklus | Ropa WTI | Dialog | Fundamentální faktory | Finanční sektor | Prodej automobilů | Oslabující americký dolar | Advance Auto Parts | Burzy | Americké makro | Pokles ekonomické aktivity | Očekávané události | Ukončení nákupu aktiv | Objem maloobchodních tržeb | Heineken | Výnosy amerických dluhopisů | Hospodářský růst | Cena akcie | Chaos | Thomson Reuters | Spread | Opatření na podporu ekonomiky | Politická stabilita | UST | Výraznější impuls | CSI300 | Trh s ropou | Patria.cz | Investování do zlata | Obchodování s cizími měnami | Export | Milník | Prezident Putin | Páteční NFP report | Rusko | Omezení exportu | Spotřebitelský sentiment | Iracionální | Další drahé kovy | Poradce | Signál | Kering | FANG | Roční růst | Nové žádosti o podporu | Silvergate | Úbytek | České firmy | Kofola | Unicredit | NFIB | GBPUSD | Možnost dalšího růstu | Partneři | TABAK | SoFi | Futures na americké akcie | Geopolitická nejistota | Radomír Jáč | Čtvrtletní výsledky | Ukončení války | Letectví | Allergan | Kurzotvorné zprávy | Global Payments | Zvýšení úroků | JNJ.US | Pedro Sánchez | Špatná data | Tržby v Německu | Zhodnocení | Zrušení daně | Organizace | Index NASDAQ 100 | Nervozita | Fundamentální data | Brands | Double top | 1 milion | Pro tradery | Services | Federální rezervní systém (FED) | Graf indexu | Nemovitostní trh | Stock Exchange | Výsledky HDP | Praha | Dominion Energy | Fortinet | Výhled úrokových sazeb | Britská vláda | Napětí mezi Čínou a USA | Eva Zamrazilová | Koninklijke Ahold Delhaize | Negativní sentiment | Fundament | Jižní Korea | Média | Technologičtí giganti | Medvědí scénář | Globální akciové trhy | Valuace | Optimistický výhled | Prodeje aut | Výsledková sezóna | Pokles výnosů dluhopisů | FedWatch | Air | Rozšíření | BABA | Technická analýza | Akcie čínských firem | AEX | Index DJ30 | Stav ekonomiky | Dvoutýdenní repo sazby | Nové mutace | Plány | Celkové příjmy | Nižší poptávka | Smíšené výsledky | Důležitá data | Fed včera | Nová prognóza Fedu | Politická nestabilita | WBD.US | Kulatá čísla | Týdenní výkon | Administrativa | Trendový indikátor | Ropa dnes | COVID-19 | Ranní zpráva | Propad HDP | Ceny americké ropy | USD/oz | Béžová kniha | Cenové tlaky | Silný trh | ATVI | Cena ropy WTI | Korunový trh | WIG20 | Snižování sazeb v USA | Pozitivní signál | Divize společnosti | Brusel | Dluhopisové výnosy | NFP | Devizové rezervy | Hypotéky | Obchodní dny | Cyklus zvyšování úrokových sazeb | Rekordní růst | Vývoz do USA | InterContinental | Nikkei | Signál k prodeji | Ekonomika USA | Americké společnosti | Dubnová čísla | Data z amerického trhu práce | Nové zprávy | Průmyslová výroba v Německu | Elon Musk | Quantum | Akcie Microsoftu | Myšlení | Úrokový výnos | ZEW | Prognóza Fedu | Zpomalující inflace | Evropské akcie | Euro Stoxx 50 | Americký trh práce | TIM | Swissquote | Futures na S&P 500 | After-market | Propouštění | Energie | NAHB | Supporty a rezistence | Šéf Bílého domu | Pozornost finančních trhů | Objem | Umělé inteligence | Investiční | Nálada | Americké centrální banky | IBKR | Trh dnes | Příjmy | Lyft | Index US100 | Fiskální rok | Bondy | Ekonomické dopady | Prodej | Rok 2024 | Financial | Zasedání Fedu | Jobless Claims | Bloomberg | Eli Lilly | KB | Zhoršování situace | Guvernér centrální banky | Inflace v květnu | Admiral Markets | Německé ceny | Dotace | Akcie v Asii | Evropská unie | Odezvy trhu | Patenty | NDX | Dopady na trhy | Britský FTSE 100 | Ústavní soud | Akcie v Evropě | Inflace v červenci | Rozvoj | Hlavní indexy | Bezpečné investice | Silný růst | Refinanční sazba | Mexiko | Rutina | Vyhlídky | iFX | Průmyslová výroba | Finanční trhy | Evropská ekonomika | Akcie S&P | Míra | Obchodovanie | Slabý dolar | Colt | Equinor | Komoditní trhy | Hong Kong | Pokles tržeb | Divize | Vyšší mzdy | University of Michigan | Růst poptávky | Taiwan Semiconductor Manufacturing | EY | Korekce | Odhady trhu | Reálná mzda | Časový plán | LNG | Špatné výsledky | Výrazný pokles | Tržní ceny | Obchodní strategie | Letní měsíce | Panevropský index STOXX 600 | Nerozhodnost trhu | Riziko recese | OctaFX | Eskalace konfliktu na Blízkém východě | Asociace | Stimulační opatření | ForexLive | HDP eurozóny | Vakcína | Očekávání investorů | Výkonnost | Předčasné parlamentní volby | Spotřebitelská inflace | Průzkumy | Pokles libry | Nvidia Corp | Obchodování s akciemi | CBRE | Downtrend | Carry trade | Intervence ČNB | Uvolňování měnové politiky v USA | Index S&P 500 | Instrument | GDPNow | Hodnota firmy | MT4 Supreme Edition | Akcie Starbucks | Canopy Growth | Hrubý domácí produkt | Trumpova administrativa | Přehled | Technické ukazatele | Zhoršení nálady | Pokles úrokových sazeb | Trendové linie | Short | Tomáš Pfeiler | ČNB Tomáš Holub | Aktivita na trhu | Nakupovat státní dluhopisy | Agentura Bloomberg | Stavebnictví | Spotřebitelská nálada | Krize | Rostoucí trend | High | CVS | Beta | CVC | Míra zisku | Rezervy bank | Měnové otázky | OECD | Technické problémy | CHF | Měnový trh | Ekonomická důvěra | Centrum | HDP USA | Index Nikkei | Oslabení koruny | Zprávy o vakcíně | Výrobce munice | Nízká nezaměstnanost | Cronos | ABB | Zdražení ropy | Zvýšení úrokových sazeb | Boj proti inflaci | Růst výnosů | Odhad amerického HDP | Inflace v únoru | James Bullard | Akcie firem | Otočení trendu | Koruny vůči euru | Příliv kapitálu | Instant Trading EU | Hospodářské výsledky firem | Inflace v Británii | Volby v USA | Index nákupních manažerů (PMI) | Zpráva o zaměstnanosti | S&P 500 | Průmysl v eurozóně | Ekonomický a strategický výzkum | Prosincová inflace | Hladina supportu | JDE | Podpora | Ministři financí | Vonovia | Ceny zboží | MWh | Prognóza ČNB | Prezident Joe Biden | Obchodování s CFD | CMS | Geopolitické faktory | Skokové oslabení | QE | MT4 | First Republic | Růst tržeb | NFP data | Důvěra v průmyslu | Zvýšené geopolitické napětí | Spojené království | Evropský regulátor | Cena | CMG | Maloobchodní prodeje | Tim Cook | Posilování kurzu koruny | EU a USA | S&P Global Inc | Vlny koronaviru | Německo | Prodeje domů | Digitalizace | Bund | Makroekonomické ukazatele | Krach | MJ | Upozornění | Komerční banky | Apple | Zadlužení | Mattoni | Komodita | Rozpočet | Setkání centrálních bankéřů | Propad akciových trhů | Obchodní partner | Čísla o inflaci | Zoetis Inc | KKR | Dluh USA | Evropské indexy | Ekonomické aktivity v eurozóně | Americký trh | Cheniere Energy | Interpretace | TSM | Dobrá nálada | Premiér Babiš | Bristol-Myers | Snížení sazeb | Prime | Nižší růst | DOT | Nové úvěry | CME Group | Close | BAT | TSLA | Česká ekonomika | Kurzy | IG | Finanční prostředky | Slabší euro | Zpomalující růst | Partners | Ekonomické údaje | COST | Daňová sazba | Nové rekordy | Německá kancléřka | PX Pražské burzy | Ekonomická data | Situace na trhu | Fidelity International | Přehled kurzů | Otevírání ekonomik | Kurz eura k americkému dolaru | MLM | Silná americká data | Drahé kovy | Inflace v listopadu | Obchodování indexů | Závislost na Rusku | Rozhodnutí bankovní rady | Pád cen | Newmont | Jefferies | Evropské akciové indexy | Etherea | Soudní spor | Ekonomická data z USA | Tempo inflace | Solana | Kanadský dolar (CAD) | DSTI | All-time high | Výhledy | PacWest Bancorp | Úrokový diferenciál | Nižší výdaje | Co bude | Medvědi | Microsoft Corp | Inflace CPI | Bloomberg Economics | Prohloubení deficitu | Volby do Kongresu | Technologický index Nasdaq Composite | Odhad růstu ekonomiky | DAX | Data z pracovního trhu | Zbrojovky | Tweety | Infineon Technologies | Erste | Rezervy | Valné hromady | NVAX.US | Objem dovozu | Zavedení cel | Recese ekonomiky | Fiskální balíček | Problémy v bankovním sektoru | EMA | Zpráva CoT | Forexu | Hliník | Japonský trh | Emise akcií | Merck | Debata | Kurzy měn | Datový kalendář | Dominion Energy Inc | Akcie společnosti | Lennar | DG | Kypr | Obchodní válka | Fiskální stimuly | Mercedes-Benz | Pat Gelsinger | Tempo růstu HDP | Indikátor důvěry | Oscilátory | Dolarové úrokové sazby | Zlato | Zpětná vazba | Relativní stabilita | Ekonomika | Měny&Sazby | Devizový kurz | Evropské méně | PEP | Denní změna | Inflace v Německu | Geopolitika | Hlavní rizika | Graf indexu S&P 500 | Pozitivní výsledky | Denní graf | CFA | SEC | Impulzy | Střední podniky | Poptávka po akciích | Komentáře Fedu | Schodek | Míra nejistoty | Indikátory | Odpovědnost | Jan Procházka | Nejnovější zpráva | Výhled na rok 2024 | Oslabení | Akciové futures | Finanční situace | Politické události | Odvolací soud | Nominální mzda | Indikátor MACD | Energetické krize | Evropské akciové trhy | Práce | Výnosnost | Schwab | Úspěch | Jestřábí přístup | Investiční příležitosti | Banky pro mezinárodní platby | Intel | Depozitní sazba ECB | LTRO | Navyšování cen | Tightening | Likvidita | Zhoršený sentiment | Jihokorejský Kospi | Cíle | ČNB dnes | Prognóza ECB | Novozélandská centrální banka | Kryptoměny | Maloobchodní tržby v USA | Akcie Intelu | Repo sazba | Inflační data | Bezpečnost | Odhady růstu | Zásoby benzinu | Pokles německé ekonomiky | Společnost Silvergate Capital | Holding | Banky | BlackRock | Buy | Česká průmyslová výroba | Býčí scénář | Akcie ČEZ | Produktivita práce | Petr Veselý | Bublina | Pravděpodobnost zvýšení sazeb | Nižší hodnoty | Země G7 | Palo Alto Networks Inc | Situace ve světě | Vypuknutí pandemie | Automotive | FDX | Vlády | Eskalace konfliktu na Ukrajině | Americká vláda | Hodnota transakce | INTC | Kotace | Rychlost | Investiční společnosti | Taiwan Semiconductor | Ceny mědi | Vývoj ceny americké ropy | Šance | Ark Invest | Daně z příjmů právnických osob | FIXED | Návrh dividendy | Altria Group | Ministři financí eurozóny | Bilance zahraničního obchodu | Fundamenty | Politický tlak | Očekávaný růst | Maloobchodní tržby v eurozóně | Aktivita obchodníků | PMI v eurozóně | Netflix | Výplaty dividend | Wedbush | Zisk na akcii | Tisková konference šéfa Fedu | GM | Správa | CZG | Svíčková formace | Wall Street | Halliburton | Apollo Global | Průlom | Instrumenty | Vysoké úrokové sazby | Analýza | Úrovní podpory | Data ze Spojených států | Procter & Gamble | Americké tovární objednávky | Ministr financí | cTrader | Kurz EUR | Dobrá čísla | Měnové politiky v USA | Zlepšení | L.F. Investment Limited | Japonský index Nikkei | Omicron | Irák | Sazby Fedu | Světové akciové trhy | Duke Energy | Nejsilnější sektory S&P | ČR | Vyšší ceny ropy | Dot-com | Manažer fondu | Tomáš Nidetzký | XTB | Jednodenní zisk | Kontrakt | Akcie na světových trzích | Meta Platforms | Ropný průmysl | Uzavření dohody | Linde | Goldman Sachs (GS.US) | Kurz EURUSD | Asijské akciové trhy | Výraznější pokles | Americká centrální banka dnes | CAPEX | Intervenovat | Zvyšování úroků | Solidní výsledky | Americký Fed | Čínské akcie | API | Snowflake | Pozice | Euro proti dolaru | Vítězství nad inflací | Stock | Čínská ekonomika | Současná situace | Portfolia | Rozvahy Fedu | Constellation | Americké zásoby ropy | Německá průmyslová výroba | Techničtí obchodníci | Hodinky | Objem transakcí | OCI | Výběr likvidity | Teplé počasí | Aktivity v eurozóně | Mzdový růst | Vývoj akciových indexů | Pullback | Demokratické strany | Nejslabší akcie S&P | Reálná hodnota | Štěpán Křeček | Bitcoinového ETF | TTF | Dlouhé pozice | Inflační report | Chevron | Platební neschopnosti | Kovy | Švýcarský frank | Změna sazeb | Vývoj měnového páru USD/JPY | Výrobce čipů | Červencová inflace | Americký ADP | Vyšší volatilita | Silná poptávka | Slabší koruna | Historický milník | Market | Měnová autorita | Tovární objednávky v Německu | Společnost ČEZ | Technologický sektor | Nákupu státních dluhopisů | Cenné papíry | Henry Hub | Finanční zátěž | PMI indexy | Stoxx | Lídři | Sestupný trend | Banka Credit Suisse | Bankéři z Fedu | Medvědí trh | Ozbrojený konflikt | LSEG | Americká lehká ropa WTI | Vývoj HDP | Support | Průměrná mzda | Dluhový strop | Accenture | Valná hromada | Pandora | Americký Senát | Farmaceutické společnosti | XOM | McDonald's | Transparentnost | Waste Management | Důležité informace | Kurz forintu | FX | Rozvíjející se trhy | Vývoj ceny zlata | Uznání nezávislosti | SoFi Technologies | Obchodní deficit | První den obchodování | Texas | Posílení amerického dolaru | Trumpova cla | Bilion dolarů | Inflační tlaky | Uvolňování měnové politiky | Soud | Pokračování růstu | Inflace ve Španělsku | LLY | Import | Družba | Obchodní aktivity | Kurz amerického dolaru | Energetické trhy | Globální ekonomický výhled | Finální odhad | Spokojenost | Kvartální výsledky | Služby | Lednová inflace | Meta Platforms Inc | Americký průmysl | Londýnská burza | Marek Mora | CVS Health | Litva | Stochastický oscilátor | Americké objednávky zboží dlouhodobé spotřeby | Zvýšená volatilita | Spotřební zboží | Snižování sazeb ČNB | Dnešní růst | Tržní očekávání | Ruský výraz pro peníze | Návrat inflace | OPEC | Plynovod Nord Stream | Ministryně financí | Technologický pokrok | Broker | Úroková sazba Fedu | Magnificent 7 | Peněžní zásoby | Fio banka | Řetězce | Zrychlení inflace | Sentiment | Jestřábí hlasy | SNB | Index ISM | Nízká volatilita | Experti | Jaroslav Tupý | NYSE | Dění na trhu | Investoři | Nižší sazby | Prodejní tlak | ZS | Míra nezaměstnanosti | Nejsilnější akcie | Spotify | Evropský index | Guvernér Michl | Bohatý | Stop-Loss | Petr Lajsek | Indikátory důvěry | Největší pokles | Nákupy aktiv | REGN | Růst libry | Occidental Petroleum | Spotřebitelská důvěra v Německu | Pokles průmyslové výroby | Obchodní bariéry | Guvernér BOJ | Technologický gigant | Americké objednávky | Politická krize | Spotřebitelé | Aktivita ve službách | Von der Leyenová | Oblasti supportu | Německý statistický úřad | Centrální bankéř | Výstupy | Zkrocení inflace | Automobilka Škoda | Výprodej akcií | Přecenění | Vývoj měnové politiky | Obchodní spor | Karanténa | Rostoucí výnosy | Proinflační působení | Fiskální impuls | Erste Group Bank | Optimistická očekávání | Nákupní příležitosti | Měnový pár GBP/USD | Indexy nákupních manažerů | Americký dolar včera | Politika Fedu | Slabá poptávka | Polsko | Čínská vláda | Reddit | Tradestation | Šéfové | Report ADP | Ceny potravin | Nikkei 225 | AUDUSD | Rezistence | Bankovní rady ČNB | SEB | Meziroční růst cen | Výrobní index PMI | Index Dow Jones | ZEW index | Březnová data | Auta | Hladiny supportu | Projekce | Centrální banka USA | Jasné signály | Inflace v březnu | Zpráva COT | Beyond Meat | Výhled poptávky | Klíčový support | Denní data | Spotřebitelská poptávka | Oživení čínské ekonomiky | W1 | Ichimoku | Velké změny | LinkedIn | Velké banky | Nová vláda | Put opce | Akcie Nvidia | Průmyslové aktivity | Obchodujte | BofA Global Research | Nařízení | Bond | Další růst sazeb | Měny rozvíjejících se trhů | Rostoucí náklady | Zdražování | Nízké daně | Ropy | Guvernér Rusnok | RBA | Makroekonomická situace | Hodnocení současné situace | Struktura | S&P 500 a Dow Jones | Výrobní sektor | IPO | Zisk EBITDA | Zvolený prezident | Obchodování dnes | Pomalý růst | Historicky nejnižší | Dnešní obchodování | Bilance obchodu | Očekávaná inflace | MT5 | Měnový pár EUR/USD | Struktura trhu | Předseda | Výsledek HDP | Koruna posiluje | Škoda | Pokles poptávky | Invesco Ltd. | Velké centrální banky | Energetické komodity | Hospodářské výsledky | Oracle | Holubičí rétorika | Růst cen potravin | Americké ekonomiky | Wirecard | Zvedání sazeb | Jádrový index | Nárůst ceny | Únorová inflace | Obchodní vztahy | Úročení | Karina Kubelková | Vývoj průmyslu | Inflace v lednu | Deficit státního rozpočtu | USD | Kamala | CAC40 | Nová makroekonomická prognóza | Vývoj dolarového indexu | Zveřejnění zprávy | Co bude dál? | Růst v Číně | Zvýšení úrokových sazeb ČNB | AMS | Volatilita na trzích | Rio Tinto | Viry | Cestování | Dnešní statistika | VMware | Ceny americké ropy WTI | Sentiment indikátory | TJX Companies | Objem obchodů s akciemi | Růst aktivity | O2 | Contango | Zvýšení základní sazby | Hospodářský vývoj | Zvýšení daní | Legislativa | Marek Kameništiak | Technologické tituly | Loonie | Nejvolatilnější | PayPal | Společnosti v indexu | Počet nových žádostí o podporu | Inflace ve Spojeném království | Libra k dolaru | D1 | Investing.com | HDP v USA | Firemní zisky | Warren Buffett | Obchodování s komoditami | Vyšší úrokové sazby | Zdražování pohonných hmot | Purple Strike | Silný dolar | Globální vývoj | Konflikt mezi Izraelem | Monster Beverage | BMW | 3M | Odhad inflace | Hlavní úroková sazba | US500 | Posilování amerického dolaru | Reálné spotřeby domácností | Dnešní čísla | CZKCASH | Tencent | iPhone | Viceguvernérka | Western Alliance | Co se děje na finančních trzích | Posilování eura | Investujte na Forexu | Cena ropy | Zpomalení ekonomického růstu | Prezidentka ECB | Obavy z recese | Federální rezervní systém | Situace v průmyslu | Americký maloobchod | Přebytek obchodní bilance | Prognózy ČNB | Události ve světě | mmBtu | Krize ve Francii | Island | Americké ministerstvo | Čínská centrální banka | Rotace | Poptávka v Číně | Kupní síla | Earnings | CZ | Průraz | EDF | Akcie České zbrojovky | Program nákupu aktiv | Výrobce letadel | Australský dolar | Korporátní daně | Akcie bankovních společností | Inflace ve službách | AVGO | IAG | Pokles HDP | Propad | Konec roku | Bankovnictví | Dezinflace | Poklesy HDP | StoneX | Sezónní faktory | Nákupy akcií | Budoucí výsledky | Čeští exportéři | Rakousko | GBP/AUD | Trh s futures | Zpomalování ekonomiky | ANO | Akcie FedEx | Britské libry | Vlnová struktura | First Solar (FSLR) | Magnificent Seven | Objemy obchodů | Bitcoin dnes | Vedení firmy | Oživení inflace | United Parcel Service | London Stock Exchange | Hospodářské oživení | Finanční ztráty | Americká společnost | Průmyslová produkce v srpnu | Economic | Růst eura | Nemovitosti | Andrej Babiš | Makro data | WBA | Turecká centrální banka | Evropský trh | APAC | Jihokorejský KOSPI | DAX (DE30) | Stimulační program | Markets | Data z americké ekonomiky | Dezinflační proces | Úrokové sazby Fedu | Dlouhodobější trend | MiCA | PSA | PX index | USA Donald Trump | Cyklus zvyšování úroků | Francouzská vláda | Dluhopisoví investoři | Oslabování amerického dolaru | Pokles akcie | Rok 2024 | Nejhorší den | Výrobce čipů Nvidia | Aleš Michl | Kanada | Zestátnění | CPI v USA | Nejistota | Plný úvazek | CME | HDP v eurozóně | Den nezávislosti | Makroekonomické údaje | Profesionální obchodník | Obchodování na americkém trhu | CVX | Apreciace | Německý Ifo index | Kryptoměna | Marriott International | Instant Trading EU Ltd. | Nejvýraznější pokles | Míra nezaměstnanosti v Austrálii | Makroekonomický kalendář | Opce | Výhled pro EUR/USD | Smart money | Nvidia | Investment | Český maloobchod | Take-Profit | ING | Dluhový trh | Česká republika | Swap | Boční trend | Ceny komodit | Fixed income | Indexy | Bilance běžného účtu | Kurz CZK | DIP | BofA | Vývoj kurzu koruny | Státní dluhopisy | Americký dolar | Kurz eura vůči dolaru | Klíčový faktor | Zamyšlení | Blue chips | 737 MAX | US100 | Ceny v eurozóně | London Stock Exchange Group | Makro | Klesající trendové čáry | Situace v Německu | Evropská centrální banka | Příjmy a výdaje | Telecom | Kofola ČeskoSlovensko | Výkon německé ekonomiky | Ceny v průmyslu | Slušné zisky | Mutace koronaviru | Americká centrální banka (Fed) | Starbucks | Koruna dnes | Prezidentské volby v USA | Objednávky zboží dlouhodobé spotřeby | Rozhodnutí Federálního rezervního systému | Akcie Philip Morris | IFO index | Akcie JP Morgan | Best Buy | Zasedání Evropské centrální banky (ECB) | ECB | HICP | Stoxx 600 | Nižší ceny ropy | NBP | Sazby ECB | Voda | Ekonomiky eurozóny | Splatnost | Velikost pozice | CFD na indexy | Těžaři | Zlepšení ekonomického výhledu | Stabilita sazeb | Růst ceny | Forward | Měnová politika | Alokace | ADX | Philadelphia Fed | Nálada spotřebitelů | cTrader Purple Trading | Ziskovost | Doporučení | Odraz ceny | Palo Alto Networks | Vysoké dividendy | Inflační očekávání | Srovnávací základny | Francouzský prezident | Rozpočtové politiky | Přerušení dodávek ruského plynu | Výsledek zahraničního obchodu | Největší ekonomika eurozóny | Náklady na práci | Tuzemský HDP | Body | Rozkolísanost trhu | Výhled na rok 2025 | Navýšení cel | Zvýšení inflace | Riziková strategie | Růst produktivity | Stavební výroba | Krypto | Evropské země | Fiskální balík | Revize výhledu | Payrolls | Jaderné elektrárny | Reakce koruny | ROCE | Spekulace | Měny regionu | Vzrušení | Vysoké zisky | HDP v ČR | Aktualizovaná prognóza | Averze vůči riziku | Navýšení | Kupón | Hlavní index PX | Omikron | Line Bin | MPSV | Akcie Alphabet | Evropská spotřebitelská důvěra | Referendum | Týdenní pokles | Raketový růst | BBY | Americká cla | Konjukturální průzkum | Vývoj indexu S&P 500 | Zasedání amerického Fedu | Negativní vývoj | Americká výnosová křivka | Hodnoty měny | Enphase Energy | Údaje o nezaměstnanosti | LMT.US | GOOGL | Cykly | Qiagen | Lockdowny | Hizballáh | Siemens Healthineers | Hedging | EU | Bankovní sektor | Hodnota indexu | Ekonomický výhled | Redukce | Miliardy | Problémy v dodavatelských řetězcích | Akcie Eli Lilly | FX strategie | ASX 200 | Černé zlato | KBC | Úroveň supportu | Silné euro | Politické riziko | ENPH | Společná evropská měna | Digitální daň | Anexe Krymu | Americký dluh | Caixin | Zpracovatelský průmysl | MIC | Důvěra investorů v ekonomiku eurozóny | Western Union | Tržní ocenění | Materiály | Poradci | PMI ve službách | Spekulanti | Trading pro začátečníky | Obchodní hodiny | Graf měnového páru | MasterCard | Pravidelnost | Globální trh | SVB | Marathon Petroleum | Teroristický útok | Globální finanční trhy | Kulaté číslo | Zrušení superhrubé mzdy | Správce aktiv | Poptávky po ropě | Applied Materials | Hermes | Constellation Brands | DoorDash | Kraft Heinz | Nejistoty na trzích | Jak investovat | Vývoj ceny americké ropy WTI | PMI pro sektor služeb | Prodeje | AMC Entertainment (AMC.US) | WU | Základní sazba | Zpráva o vývoji inflace | Pracovní síly | Výrobce elektromobilů | Daň z mimořádných zisků | Fúze | NewYorská burza | Akciový trh | Rizikový apetit | Virtuální mince | Trend klesající | Ekonomické prostředí | Kauza | Vnější prostředí | Zasedání bankovní rady | Investovat peníze | Vyšší cla | Investor | Kapitalový výnos | Stochastic | USD/JPY | Put | Sazba Fedu | SMCI | Americké vlády | Akciové trhy v Asii | Podnikatelské aktivity v eurozóně | Bloky | Jerome Powell | Uvalení cel | NZD | Ukazatele | Měnový pár | Merck KGaA | Korporace | Šíření koronaviru | Emitenti | Světové akciové indexy | Průmyslový index Dow Jones | Obchodované akcie | Dynamika HDP | Ovlivňování | Strukturální změny | Obchodování Futures | Banka | Produkce ropy | Výprodej dluhopisů | CPI v eurozóně | Země eurozóny | Autoprůmysl | Vybrání likvidity | Zvýšený zájem | Stav americké ekonomiky | Brent a WTI | Růst cen průmyslových výrobců | Polský zlotý a maďarský forint | Situace na americkém trhu práce | Nadnárodní společnosti | Významné události | Úřady | Američané | Banka UBS | Počet zaměstnaných | Zprávy z pražské burzy | Indikátor ekonomického sentimentu | Graf dne | Růst čínského HDP | UBS Group AG | Nízká inflace | Baker Hughes | Globální akcie | Enel | Pohyb dolaru | Politické nepokoje | CNBC | Cena BTC | Sol | Oživení ekonomik | SPX | Domácí poptávka | Statistika | Koncern | Výzvy | Spotřebitelské ceny | Další pokles | Americký HDP | COT | Hospodářský výhled | Německá inflace | Disney | Strukturální problémy | News | Ocenění | Home Depot | Útlum ekonomické aktivity | Index DAX
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | Pozice | USA | Výhled | Index | Trh | Rezistence | Růst | Obchodování | Pokles | Banka | Trading | 3М | Reuters | Indikátor | Banky | ČTK | Cena | Pivot