Fundamentální analýza
Jednání mezi Čínou a Spojenými státy ohledně strategických nerostů, zejména vzácných zemin, se v posledních týdnech posunula směrem k rámcové dohodě, kterou by měli tento týden potvrdit prezidenti Donald Trump a Si Ťin-pching.
Dohoda má zahrnovat pozastavení plánovaných amerických cel a odložení čínského licenčního režimu na vývoz klíčových surovin. Washington zároveň požaduje, aby se Peking zavázal neuplatňovat vývozní restrikce na vzácné zeminy a související technologie.
Tato zpráva je pro trhy optimistická a proto posilují. Z dlouhodobého pohledu to ale neřeší nic zásadního. Přenastavení globálního dodavatelského řetězce v oblasti vzácných zemin, které jsou nezbytné pro elektromobily i čipy, potrvá ještě řadu let, neboť Čína si stále udržuje kontrolu nad zhruba 90 % světových kapacit na jejich zpracování.
Velice důležitou zprávou bude dnešní zasedání amerického Fedu k úrokovým sazbám. Tisková konference s ohledem na posun času začne v 19:30.
Trhy také budou sledovat výsledky technologických gigantů Microsoft, Alphabet a Meta, které budou reportovány dnes po uzávěrce trhu. Ve čtvrtek bude reportovat Apple.
Technická analýza
Index S&P 500 otevřel tento týden býčím gapem, kterým překonal předchozí historické maximum. Toto je silný technický signál a v tuto chvíli to neznamená nic jiného, než že býci mají na trhu jasnou převahu, takže shortování rostoucího trendu je extrémně rizikové, zejména v případě swingových obchodů.
Graf č.1: Index S&P 500 na denním časovém rámci
Swingoví tradeři budou v takto silném trendu hledat vstupy ve směru long. Samozřejmě se nabízí, že by cena mohla vyplnit býčí gap, který je v rozmezí 6 805-6 835 USD, s tím, že je nutné vzít do úvahy psychologicky silné číslo 6 800 USD. Tato hodnota může sloužit jako nejbližší support.
Eurodolar jakoby váhal, na jakou stranu se vydat a čeká na nějaký impuls. Ten by mohl přijít ze strany amerického Fedu a kromě toho bude ve čtvrtek oznamovat nové úrokové sazby ECB, takže o katalyzátory k dalšímu pohybu nebude nouze.
Graf č.2: Měnový pár EUR/USD na denním časovém rámci
Nejbližším supportem je hodnota 1.1550, po jejím případném proražení by mohlo dojít k retestu na 1.1400, kde je další swingové low.
Bitcoin jsme zmínili v minulém článku, kde jsme naznačili možnost obratového býčího signálu po výběru likvidity pod hodnotou 109 000 USD. Zdá se, že se tento scénář začíná naplňovat.
Graf č.3: Bitcoin na denním grafu
Aktuální risk on sentiment na trzích Bitcoinu přeje a cena by mohla opět směřovat k rezistenci, která je kolem hodnoty 123 000 USD.
Ještě se podíváme na zlato, které v posledních dnech silně oslabovalo. Na H4 grafu zde vznikla obratová formace double top, která může naznačovat další pokles.
Graf č.4: Zlato na H4 časovém rámci
Aktuálně cena zlata retestuje rezistenci, která je na hodnotě kolem 4 015 USD. Toto by pro spekulanty ve směru short mohla být zajímavá hodnota. Je ovšem nutné počkat na potvrzení, protože se může stát, že cena tuto hodnotu prorazí a bude pokračovat směrem nahoru.
Jako potvrzení pro směr short je možné využít některou reverzní svíčkou formaci, například medvědí engulf nebo pin bar na H1 časovém rámci.
Co čekat od trhů v závěru roku 2025?
Ptejte se O. Hartmana, J. Tupého a dalších odborníků na webináři Purple Trading
CFD (Rozdílové smlouvy) jsou složité nástroje, u kterých je vysoké riziko rychlé ztráty peněz v důsledku pákového efektu. U 63.87 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s CFD (rozdílovými smlouvami) u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých prostředků. Obchodování s cizími měnami na marži s sebou nese vysokou míru rizika a nemusí být vhodné pro všechny investory. Vysoká míra pákového efektu může působit ve váš prospěch, ale i neprospěch. Než se rozhodnete obchodovat foreign exchange , měli byste pečlivě zvážit své investiční cíle, úroveň zkušeností a ochotu riskovat. Existuje možnost, že byste mohli přijít o část nebo celou svou počáteční investici, a proto byste neměli investovat peníze, které si nemůžete dovolit ztratit. Měli byste si být vědomi všech rizik spojených s obchodováním foreign exchange a v případě pochybností byste měli požádat o radu nezávislého finančního poradce. Veškeré názory, zprávy, výzkumy, analýzy, ceny nebo jiné informace obsažené v tomto dokumentu jsou poskytovány jako obecné informace k trhu a nepředstavují investiční poradenství. Společnost L.F. Investment Limited nepřebírá odpovědnost za jakoukoli ztrátu nebo škodu, zejména včetně ušlého zisku, které mohou přímo nebo nepřímo vzniknout v důsledku toho, že použijete nebo se spolehnete na tyto informace. Purple Trading je kyperská národní ochranná známka (č. 85981), národní ochranná známka Spojeného království (č. UK00003696619) a ochranná známka Evropské unie (č. 018332329) vlastněná a používaná společností L.F. Investment Limited, 11, Louki Akrita, CY-4044 Lemesos, Kypr, licencovanou kyperskou investiční společností regulovanou institucí CySEC, s licencí č. 271/15.
