Bitcoin po geopolitickém uklidnění ožívá a kapitál proudí zpět do ETF 📈

Spotové bitcoinové ETF fondy ve Spojených státech zaznamenaly v pondělí výrazný návrat kapitálu, když podle dodaných údajů přilákaly čisté přílivy ve výši $532,21 milionu. Tento pohyb přišel ve chvíli, kdy se Bitcoin znovu dostal nad psychologicky důležitou hranici $80 000, což podpořilo zlepšení nálady na rizikových aktivech po oznámení příměří mezi USA a Íránem. Trh tak po předchozí nervozitě ukázal, že institucionální poptávka po expozici vůči Bitcoinu zůstává silná, zejména skrze regulované burzovně obchodované produkty.

Největší podíl na přílivech měl opět fond IBIT od BlackRocku, který zaznamenal denní příliv $335,49 milionu. Druhým nejsilnějším fondem byl FBTC od Fidelity s přílivem $184,57 milionu. Pozitivní toky zaznamenal také fond MSBT, který přidal $12,16 milionu, zatímco ostatní fondy podle dostupných údajů nevykázaly žádné nové čisté přílivy. Dominance BlackRocku a Fidelity potvrzuje, že největší správci aktiv zůstávají hlavními kanály, přes které institucionální i profesionální investoři vstupují do bitcoinové expozice. Přehledy trhu spotových bitcoinových ETF pravidelně sledují například platformy SoSoValue a CoinGlass.

Pondělní výsledek zároveň prodloužil pozitivní sérii na tři dny. V pátek fondy přilákaly výrazných $629,73 milionu, zatímco ve čtvrtek šlo o mírnější příliv $14,76 milionu. Tato série následovala po třech dnech odlivů, během nichž z fondů odešlo celkem $490,63 milionu. Z pohledu trhu tak nejde jen o jednorázový výkyv, ale o možný náznak stabilizace sentimentu po období zvýšené nejistoty. Prudký návrat kapitálu do ETF fondů je důležitý i proto, že tyto produkty často fungují jako měřítko institucionální důvěry v další vývoj Bitcoinu.

Bitcoin se v reakci na zlepšený tržní sentiment dostal zpět nad $80 000 a podle dodaných údajů se obchodoval kolem $81 029, tedy přibližně o 1,5 % výše za poslední den. Analytici společnosti Bitunix tento pohyb označili za pokračování „post-ceasefire recovery“ v rizikovém apetitu. Důležitou roli sehrál také technický faktor, konkrétně likvidace krátkých pozic v oblasti $79 500 až $81 000, která mohla urychlit růst ceny. Nyní se jako klíčová podpůrná zóna jeví pásmo $77 000 až $78 000, kde se podle analytiků nachází důležitá obranná oblast pro pákové dlouhé pozice.

Širší obraz trhu je však složitější. Bitcoin už podle analytiků není řízen pouze interní náladou v kryptoměnovém sektoru, ale stále více reaguje na kombinaci makroekonomických událostí a likviditní struktury. Geopolitická situace zůstává citlivým faktorem, zejména kvůli napětí kolem Hormuzského průlivu a americkým vojenským krokům v regionu. Pokud by se bezpečnostní situace znovu zhoršila, mohlo by to rychle změnit náladu investorů a vést k návratu volatility.

Vedle geopolitiky bude trh sledovat také americká makrodata, především zprávu o tvorbě pracovních míst mimo zemědělství a komentáře představitelů Federálního rezervního systému. Pokud by inflační očekávání zůstala zvýšená, Fed by mohl držet úrokové sazby výše po delší dobu, což by mohlo tlačit na ocenění rizikových aktiv včetně kryptoměn. Naopak slabší ekonomická data by mohla podpořit očekávání uvolněnější měnové politiky a přinést nový příliv kapitálu do technologií i digitálních aktiv.

Pozitivní nálada se neomezila pouze na Bitcoin. Spotové etherové ETF fondy podle dodaných údajů zaznamenaly v pondělí čisté přílivy ve výši $61,29 milionu, čímž navázaly na silnější páteční seanci s přílivem přibližně $101,18 milionu. Tento vývoj pomohl posunout kumulativní čisté přílivy nad hranici $12 miliard. Etherové fondy tak rovněž ukazují známky oživení po slabším období na konci dubna, kdy trh zaznamenal několik výraznějších odlivových dnů.

Celkově aktuální vývoj naznačuje, že kryptoměnový trh se po období geopolitické nervozity snaží vrátit do růstového režimu. Silné přílivy do bitcoinových ETF fondů, návrat Bitcoinu nad $80 000 a oživení etherových ETF ukazují na obnovený zájem investorů o digitální aktiva. Zároveň však platí, že další směr trhu bude záviset nejen na poptávce po ETF, ale také na vývoji geopolitiky, amerických makrodatech a očekáváních ohledně měnové politiky Fedu.

Graf Bitcoin (D1)

Bitcoin se nachází v postupně se zlepšujícím technickém nastavení, když se aktuálně obchoduje kolem úrovně 80 731 USD a drží se nad oběma sledovanými klouzavými průměry. Cena se nachází nad EMA 50 na hodnotě 74 604 USD i nad SMA 100 na úrovni 71 950 USD, což potvrzuje převahu kupců a návrat pozitivního momenta po předchozí silné korekci. Důležité je také to, že Bitcoin dokázal prorazit nad sestupnou trendovou linii a následně se stabilizoval nad Fibonacciho úrovní 50 % v oblasti 75 476 USD.

Z pohledu Fibonacciho retracementu je nyní nejbližší významnou rezistencí hladina 61,8 % na ceně 79 089 USD, kterou cena aktuálně testuje a mírně překonává. Pokud se Bitcoinu podaří nad touto úrovní udržet, může se otevřít prostor k dalšímu růstu směrem k Fibonacciho hladině 78,6 % na úrovni 84 233 USD. Její překonání by bylo silným technickým signálem a mohlo by posílit býčí scénář s možným pokračováním až k úrovni 90 786 USD, kde se nachází retracement 100 %. První důležitou podporou oblast kolem 75 476 USD, kde se nachází Fibonacciho hladina 50 %. Pod touto úrovní by následovala zóna kolem 71 862 USD, která odpovídá retracementu 38,2 % a zároveň se nachází blízko klouzavých průměrů. Právě tato oblast je pro zachování pozitivního scénáře klíčová, protože její prolomení by mohlo znamenat návrat slabosti a opětovný test nižších podpor.

Zdroj: xStation5
 

Zjistěte, jak obchodovat kryptoměny:

• Jak investovat do Bitcoinu (BTC) – průvodce pro začátečníky
• Co je Ethereum? Průvodce pro začátečníky investováním do krypto ETP
• Kryptoměny: Jak investovat v roce 2026 a přijde růst trhu?

 

Zaujalo Vás toto téma? U XTB můžete obchodovat více než 40 populárních kryptoměn s pákovým efektem!

• Pozice na nákup (long) i prodej (short)
• Možnost obchodování s pákou 1:2

 

Kromě široké nabídky instrumentů od nás získáte také vzdělávací materiály – články, e-booky a kurzy zdarma:

• Trading pro začátečníky
• TOP 5 Trading nástrojů Ondřeje Hartmana
• Kryptoměny: Jak začít investovat bezpečně a efektivně v roce 2025
• Jak investovat do Bitcoinu?
• Day trading pro začátečníky – Co je intradenní obchodování?

 

---

Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 74 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové. Investujte zodpovědně. Tento materiál je marketingovou komunikací ve smyslu čl. 24 odst. 3 směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU ze dne 15. května 2014 o trzích finančních nástrojů, kterou se mění směrnice 2002/92/ES a směrnice 2011/61/EU (MiFID II). Marketingová komunikace není investiční doporučení ani informace doporučující či navrhující investiční strategii ve smyslu nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a nařízení Komise v přenesené pravomoci (EU) 2016/958 ze dne 9. března 2016, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014, pokud jde o regulační technické normy pro technická ujednání pro objektivní předkládání investičních doporučení nebo jiných informací doporučujících nebo navrhujících investiční strategie a pro zveřejnění konkrétních zájmů nebo náznaků střetu zájmů nebo jakékoli jiné rady, a to i v oblasti investičního poradenství, ve smyslu zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu. Marketingová komunikace je připravena s nejvyšší pečlivostí, objektivitou, prezentuje fakta známé autorovi k datu přípravy a neobsahuje žádné hodnotící prvky. Marketingová komunikace je připravena bez zohlednění potřeb klienta, jeho individuální finanční situace a nijak nepředstavuje investiční strategii. Marketingová komunikace nepředstavuje nabídku k prodeji, nabídku, předplatné, výzvu na nákup, reklamu nebo propagaci jakýchkoliv finančních nástrojů. Společnost XTB S.A., organizační složka nenese odpovědnost za jakékoli jednání nebo opomenutí klienta, zejména za získání nebo zcizení finančních nástrojů, na základě informací obsažených v této marketingové komunikaci. V případě, že marketingová komunikace obsahuje jakékoli informace o jakýchkoli výsledcích týkajících se finančních nástrojů v nich uvedených, nepředstavují žádnou záruku ani předpověď ohledně budoucích výsledků. Minulá výkonnost nemusí nutně vypovídat o budoucích výsledcích a každá osoba jednající na základě těchto informací tak činí zcela na vlastní riziko.

Čtěte více

• Bitcoin: podle všeho začal pokles hlouběji
  Pár BTC/USD se v době psaní článku obchoduje v červených číslech na úrovni 16 736. Obrátil se dolů a signalizuje tak, že swing nahoru skončil a prodávající by mohli převzít vedení. Bitcoin se propadl ze středečního maxima 16 984 o 1,60 % na dnešní minimum 16 712. Přesto si kryptoměna v posledních 7 dnech připsala 1,59 %. Jak už víte, navzdory dočasným odrazům zůstává trend medvědí. Co se týká technického hlediska, cenová akce signalizovala potenciální výprodej a to by mohlo altcoiny také táhnout dolů.
• Bitcoin pod prodejním tlakem
  Zatímco trh debatuje nad dopady nové legislativy o stablecoinech, obnovené celní hrozby ze strany Donalda Trumpa tlumí globální apetit po riziku, což tlačí pár BTC/USD dolů. Po 50% růstu z dubnových minim až k rekordním maximům v květnu si bitcoin korekci doslova žádal. A netrvalo dlouho, než přišla.
• Bitcoin pod prodejním tlakem. Proč by býky nemusel zachránit ani prudký růst
  Bitcoin se propadá, fondy hlásí ztráty a analytici nevidí důvod k růstu. Co se děje s lídrem kryptoměnového trhu? Co v této situaci dělat?
• Bitcoin pod tlakem: Saylorova analýza a klíčové cenové úrovně
  Bitcoin se aktuálně pohybuje kolem hranice 96 000 USD, přičemž technická analýza naznačuje možnost změny trendu. Formace hlava a ramena vyvolává otázky, zda BTC překoná klíčovou rezistenci, nebo se vydá směrem dolů. Jaké faktory ovlivní další vývoj této největší kryptoměny?
• Bitcoin pod tlakem. Z ETF odteklo rekordních 870 milionů dolarů
  Bitcoin pokračuje v poklesu a jeho medvědí trend se prohlubuje, když se cena propadla pod hranici96 000 USD. Investoři ztrácí chuť po rizikovějších aktivech a během jediného dne vybrali z bitcoinových ETF fondů téměř 870 milionů dolarů, což představuje druhý největší odliv kapitálu od jejich spuštění.
• Bitcoin po dvou dnech růstu prudce klesá, zatímco altcoiny rostou
  Ethereum ztratilo 1,28 % a zaznamenalo hodnotu poblíž hladiny 3 300 USD. Binance coin naopak vzrostla o 0,56 % na 486 USD. Ostatní altcoiny ze seznamu top 10 mírně klesají. Pod výrazným tlakem byly v pátek podle všeho spíš oblíbené kryptoměny investičních fondů než altcoiny krypto fanoušků.
• Bitcoin pod 19 000 USD. První potíže po sloučení Etherea
  Kryptoměny se poslední 2 týdny pohybovaly v bočním trendu, ale poptávka nebyla schopna nést kotace bitcoinu výše, což nakonec vedlo k výprodeji. Makroekonomické okolnosti nadále udržují tlak na riziková aktiva a na obzoru stále nejsou žádné události, které by potenciálně mohly trend zvrátit:
• Bitcoin pod 25 000 $. Kryptomeny pod predajným tlakom 📉
  Nálada na trhu s kryptomenami je dnes slabá, Bitcoin po včerajšom rozhodnutí Fedu začal klesať a skĺzol z úrovne 26 000 USD na 24 800 USD. Na rozdiel od Nasdaqu sa kryptomenám nepodarilo vyrovnať výpredaj počas konferencie Jeroma Powella.
• 📉 Bitcoin pod 39 000 USD
  Bitcoin nadále ztrácí hodnotu další den po sobě, přičemž dnešní pokles přesáhl 1,60 %. Cena bitcoinu prolomila dvě klíčové rezistence na 40 000 USD a 39 000 USD a ztratila více než 20 % ze svého vrcholu stanoveného krátce po přijetí ETF.
• Bitcoin pod 90 000 USD kvůli sílící averzi k riziku
  Bitcoin se dnes krátce propadl pod hranici 90 000 USD, což je psychologicky důležitá cenová úroveň, a pokračuje tak svůj kolísavý vývoj z posledních dnů. Trh s kryptoměnami čelí zvýšenému tlaku, když investoři snižují expozici k rizikovým aktivům a vybírají zisky po předchozím růstu.
• Bitcoin po Chámeneího smrti dosáhl svého včerejšího maxima. Investoři míní, že konec duchovního vůdce situaci v Íránu spíše zklidní, než dále zjitří
  Nejrozšířenější kryptoměna světa, bitcoin, včera večer reagovala překonáním denního maxima na smrt nejvyššího íránského duchovního vůdce Alího Chámeneího. Dosáhla ceny přes 67 100 dolarů. To lze interpretovat tak, že investoři míní, že Chámeneího smrt situaci v Íránu bezprostředně spíše zklidní, než dále zjitří. Investoři se zjevně většinově nedomnívají, že by měla – a mohla – íránský režim vyprovokovat k drtivé odvetě, která by potenciálně celý Blízký východ uvrhla do fatální nejistoty. V takovém případě by bitcoin – rizikové aktivum – dále klesal, ještě hlouběji.
• 📉 Bitcoin poklesl pod $18 000 ❗
  Bitcoin se už druhým dnem v řadě obchoduje na nižších úrovních. Nejvíce obchodovaná kryptoměna klesla pod $18 000 a v době psaní tohoto příspěvku pokračovala v poklesu. Ripple dnes klesá o 9 % a Stellar ztrácí 7 %. Kryptoměnám došel dech poté, co Bitcoin otestoval úroveň historického maxima lehce pod $20 000. Je otázkou, zda se dočkáme podobného obratu, jako na přelomu let 2017 a 2018, nebo bude pokles rychle u konce jako na konci listopadu 2020?
• Bitcoin poklesl pod $37 500 s výprodejem na akciových trzích
  Trh s kryptoměnami zažívá v posledních dnech velmi vysokou volatilitu. Výprodeje vyvolaly obavy z rizika recese a zvýšené inflace. Tyto faktory způsobily, že se akciové indexy znovu ponořily a stáhly s sebou trh s kryptoměnami. Je vidět, že korelace bitcoinu s technologickým indexem NASDAQ je stále silná.
• Bitcoin poklesl pod 90 000 USD, což značí zhoršení nálady na trzích
  Bitcoin se poprvé za sedm měsíců propadl pod hranici 90 000 USD, čímž ztratil veškerý letošní zisk a vyjadřuje širší ochabování ochoty investorů riskovat. Pokles o téměř 30 % od říjnového maxima nad 126 000 USD ukazuje, že kryptoměny nejsou izolované od makroekonomických i sentimentových změn.
• Bitcoin pokořil hranici 16 000 dolarů
  „Tržní kapitalizace kryptoměn převyšuje úroveň 465 miliard dolarů. V poslední době přitom narůstá dominance bitcoinu, který tvoří 65 procent celého kryptoměnového trhu,“ říká hlavní ekonom BHS Štěpán Křeček.
• Bitcoin pokořil hranici 30 tisíc dolarů, poprvé od června. Svědčí mu otřesy a pády bank euroamerického okruhu a související záchranné akce centrálních bank
  Nejstarší a nejrozšířenější kryptoměna, bitcoin, dnes pokořila psychologickou hranici 30 tisíc dolarů. Stalo se tak poprvé od loňského června. Bitcoin se tak ocitl takřka na dvojnásobku své ceny z loňského listopadu, kdy se propadl k úrovni pod 15 500 dolarů. Od začátku letošního roku si připsal již přes 80 procent.
• Bitcoin pokořil hranici 9 000 dolarů
  „Hodnota bitcoinu stejně jako dalších kryptoměn je nestabilní a postupem času se výrazně mění. Na současném růstu hodnoty bitcoinu mnozí lidé vydělali. Podobně však v roce 2018 při výrazném pádu ceny bitcoinu mnoho lidí prodělalo. Obchodníci s kryptoměnami by si měli dávat velký pozor a uvědomit si, že potenciál vysokého výnosu je vykoupen obrovským rizikem,“ říká hlavní ekonom BHS Štěpán Křeček.
• Bitcoin pokořil své All-time high, ETF mají kryptoměně pomoci ke 100 tis. dolarů dle analytiků
  Bitcoin v současné době zažívá obrovskou vlnu růstu své hodnoty a v jeden moment bylo all-time high, tedy cenové maximum, dokonce i překonáno. Dosažení těchto cenových hodnot jsme mohli naposledy sledovat během konce roku 2021.
• Bitcoin pokračuje na své cestě na 100 000 dolarů
  Podle populárního analytika PlanB je model, který cena primární kryptoměny sleduje, stále zachovaný a na dobré cestě k dosažení hodnoty 100 000 dolarů.
• Bitcoin pokračuje ve svém vzestupu, ETF na ethereu je odsouhlaseno
  Bitcoin minulý týden pokračoval v růstové trajektorii a dotkl se 68 000 dolarů, což je zatím nejvyšší cena od půli června.