Společnost Arm hlásí rekordní čtvrtletní výsledky díky poptávce po umělé inteligenci a datových centrech

Akcie společnosti ARM Holdings Plc v předobchodní fázi rostou poté, co společnost vykázala rekordní čtvrtletní výsledky díky silné poptávce po procesorech pro datová centra, umělou inteligenci a mobilní zařízení.

Klíčová čísla výsledků společnosti ARM za 3. čtvrtletí 2025:

• Celkové tržby: 1,14 miliardy dolarů, což je meziroční nárůst o 34 % a překonání odhadů ve výši 1,06 miliardy dolarů.
• Zisk na akcii (EPS): 1,5 mld: USD, což je více než očekávaných 0,33 USD.
  
  

Výsledky a obchodní model

Nejnovější zpráva společnosti spolu s nedávnými prohlášeními vedení poukazuje na období silného růstu a transformace společnosti Arm Holdings, globálního lídra v oblasti návrhu procesorů. Obecně řečeno, Arm zaujímá střední pozici mezi společnostmi, které navrhují a vyrábějí čipy (jako je Nvidia nebo Intel), a těmi, které využívají návrhy společnosti Arm (jako je Qualcomm nebo Samsung).

Společnost Arm navrhuje architekturu - „mozek“ nebo sadu instrukcí - kterou ostatní výrobci používají k výrobě vlastních procesorů. Pokud chce společnost jako Qualcomm, Apple, Samsung nebo Nvidia tuto technologii používat, musí si od společnosti Arm zakoupit licenci. V tomto segmentu společnost vygenerovala 525 milionů dolarů, což představuje 56% meziroční nárůst, který byl podpořen novými licenčními smlouvami vysoké hodnoty a uznáním příjmů z dříve podepsaných smluv.

Jakmile jsou čipy založené na technologii Arm vyrobeny a prodány, společnost obdrží licenční poplatek za každý čip. Tento segment rovněž překonal očekávání a dosáhl příjmů ve výši 620 milionů USD. Společnost Arm pokračuje v expanzi na rychle rostoucí trhy mimo mobilní trh, který stále představuje 45 % celkových licenčních poplatků. Segment cloudu a sítí se podílí 10 %, automobilový průmysl 7 % a IoT/embedded systémy 18 %, což odráží jasnou diverzifikaci od historické závislosti společnosti na chytrých telefonech.

Celkově dosáhly celkové čtvrtletní tržby 1,14 miliardy dolarů, což je meziroční nárůst o 34 %, a zisk na akcii činil 0,39 dolaru. Společnost si udržela solidní marže i přes vyšší provozní náklady spojené s vývojem stále složitějších produktů. Volný peněžní tok za posledních dvanáct měsíců přesáhl 1 miliardu USD, což poukazuje na zdravou rozvahu s nízkou finanční pákou a dostatečnou kapacitou pro další investice do inovací.

Výhled a strategická pozice

Pro příští čtvrtletí vydala společnost Arm optimistickou prognózu, v níž předpokládá tržby ve výši přibližně 1,23 miliardy dolarů. Tento výhled odráží pozitivní dopad rostoucí poptávky po čipech pro datová centra určených pro pracovní zátěž umělé inteligence.

Expanze v oblasti datových center a umělé inteligence

Segment datových center se stal jedním z hlavních motorů růstu společnosti Arm. Její produktová řada Neoverse, určená pro serverové a superpočítačové zátěže, zdvojnásobila své tržby, k čemuž přispělo přijetí ze strany společností, jako jsou Amazon (AWS) a Google (Alphabet), které usilují o vyšší energetickou účinnost svých infrastruktur pro umělou inteligenci. Společnost Arm očekává, že její podíl na trhu datových center do roku 2025 přesáhne 50 %, protože AWS, Google, Microsoft a Meta stále častěji nasazují procesory Arm - což je expanze, která by se mohla stát klíčovým faktorem pro výkonnost akcií společnosti.

Čipy založené na architektuře Arm spotřebují na jednotku výpočtu výrazně méně energie než čipy postavené na tradičních architekturách x86 (např. Intel nebo AMD). To má zásadní význam, protože datová centra umělé inteligence spotřebovávají obrovské množství elektřiny a každý přírůstek účinnosti znamená mnohamilionové úspory energie.

Tento nárůst podtrhuje, jak se architektura Arm - původně vyvinutá pro mobilní zařízení - úspěšně přizpůsobila požadavkům datových center a systémů umělé inteligence, kde je rozhodující výkon na watt a energetická účinnost.

Mezi současné výzvy patří i to, že Arm čelí rostoucím nákladům spojeným s rozsáhlejšími a složitějšími projekty, které dočasně snížily provozní marže. Nicméně tyto investice staví společnost do pozice klíčového hráče v éře umělé inteligence, a dokonce se nepřímo podílí na strategických iniciativách, jako je projekt Stargate, který vedou OpenAI a SoftBank, majoritní akcionář společnosti Arm.

Přestože akcie společnosti Arm od počátku roku vzrostly o přibližně 30 %, jejich výkonnost zůstává mírnější než u ostatních výrobců polovodičů. Její model založený na licencích a licenčních poplatcích, který se vyznačuje nízkým provozním rizikem a vysokou ziskovostí, jí však poskytuje silné základy a značný prostor pro expanzi.

Souhrnně řečeno, společnost Arm kombinuje diverzifikovaný a vysoce ziskový obchodní model se strategií zaměřenou na vedoucí postavení v oblasti umělé inteligence. Její transformace v komplexního poskytovatele návrhů čipů pro datová centra a připojená zařízení ji staví do výsadní pozice, která jí umožňuje získat hodnotu z další vlny technologických inovací.

 

 

---

Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 71 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové. Investujte zodpovědně. Tento materiál je marketingovou komunikací ve smyslu čl. 24 odst. 3 směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU ze dne 15. května 2014 o trzích finančních nástrojů, kterou se mění směrnice 2002/92/ES a směrnice 2011/61/EU (MiFID II). Marketingová komunikace není investiční doporučení ani informace doporučující či navrhující investiční strategii ve smyslu nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a nařízení Komise v přenesené pravomoci (EU) 2016/958 ze dne 9. března 2016, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014, pokud jde o regulační technické normy pro technická ujednání pro objektivní předkládání investičních doporučení nebo jiných informací doporučujících nebo navrhujících investiční strategie a pro zveřejnění konkrétních zájmů nebo náznaků střetu zájmů nebo jakékoli jiné rady, a to i v oblasti investičního poradenství, ve smyslu zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu. Marketingová komunikace je připravena s nejvyšší pečlivostí, objektivitou, prezentuje fakta známé autorovi k datu přípravy a neobsahuje žádné hodnotící prvky. Marketingová komunikace je připravena bez zohlednění potřeb klienta, jeho individuální finanční situace a nijak nepředstavuje investiční strategii. Marketingová komunikace nepředstavuje nabídku k prodeji, nabídku, předplatné, výzvu na nákup, reklamu nebo propagaci jakýchkoliv finančních nástrojů. Společnost XTB S.A., organizační složka nenese odpovědnost za jakékoli jednání nebo opomenutí klienta, zejména za získání nebo zcizení finančních nástrojů, na základě informací obsažených v této marketingové komunikaci. V případě, že marketingová komunikace obsahuje jakékoli informace o jakýchkoli výsledcích týkajících se finančních nástrojů v nich uvedených, nepředstavují žádnou záruku ani předpověď ohledně budoucích výsledků. Minulá výkonnost nemusí nutně vypovídat o budoucích výsledcích a každá osoba jednající na základě těchto informací tak činí zcela na vlastní riziko.

 

Čtěte více

• Společnost Allegro překonává očekávání díky růstu ziskovosti – její GMV předstihuje maloobchodní trh, mezinárodní expanze pokračuje
  Celoroční hrubá hodnota zboží (GMV) z polských operací vzrostla o 11 % na 54,8 miliardy PLN (více než 323 miliard Kč), čímž dlouhodobě překonává nominální maloobchodní tržby. Ve 4. čtvrtletí vzrostla v Polsku meziročně o 8,5 %.
• Společnost Alphabet dnes večer oznámí výsledky za 2. čtvrtletí❗
  Společnost Alphabet (GOOGL.US) má dnes po skončení seance na Wall Street oznámit výsledky za 2. čtvrtletí. Půjde o první zveřejnění výsledků velké americké technologické společnosti v této sezóně a může mít velký vliv na sentiment vůči technologickému sektoru. Co analytici od zveřejnění výsledků společnosti Alphabet očekávají a na co se zaměřit? Podívejte se na náš stručný přehled!
• Společnost Alphabet doufá, že se jí podaří rozptýlit pochybnosti o svém zaostávání v oblasti umělé inteligence
  „Dvoumiliardový gigant v oblasti online reklamy Alphabet by měl ve čtvrtek po uzavření trhu oznámit své hospodářské výsledky. Očekává se, že majitel vyhledávače Google a služby YouTube vykáže dvouciferný růst tržeb a nadprůměrný 30% růst zisku, protože se snaží zažehnat obavy, že zaostává v rozhodujícím závodě o umělou inteligenci.
• Společnost Alphabet kupuje startup Wiz v oblasti kybernetické bezpečnosti za 32 miliard dolarů
  Alphabet, mateřská společnost Googlu, se dohodla na koupi startupu Wiz v oblasti kybernetické bezpečnosti za 32 miliard dolarů, což je její největší akvizice.
• Společnost Amazon překonala očekávání díky dobrým výsledkům za 4. čtvrtletí 2023
  Společnost Amazon dosáhla působivých výsledků v oblasti online prodeje a služeb pro prodejce, které překonaly očekávání a zdůraznily trvalou sílu jejího hlavního podnikání. Za zmínku stojí, že se Amazon rozhodl spustit reklamu v rámci služby Amazon Prime v USA.
• Společnost AMD se vyrovnává s oslabením trhu s PC a hrami - dosáhla lepších výsledků, než se očekávalo
  ‚‚Společnost Advanced Micro Devices vykázala lepší než očekávané výsledky a zaznamenala rekordní růst tržeb za 4. čtvrtletí, a to i přes oslabení trhu s PC a hrami. Tržby vzrostly o 30 % na 5,6 miliardy USD, ale zisk se oproti předchozímu roku snížil o 27 % a splnil očekávání Wall Street.
• Společnost Aon PLC vykázala za čtvrtý kvartál dobré výsledky a překonala odhady
  Společnost Aon PLC vykázala za čtvrté čtvrtletí vyšší než očekávaný zisk a překonala odhady analytiků, pokud jde o upravený zisk na akcii (EPS) a tržby ve více obchodních segmentech.
• Společnost Apple posouvá zavádění digitálních aktiv na novou úroveň
  Impulsivní růst kryptoměn se zastavil a začal přirozený rollback. Celková kapitalizace digitálních aktiv se zastavila krok od návratu k hranici 2 bil. USD. A zatímco se trh s kryptoměnami nachází ve stavu stabilizace pozic po trvalém růstu, můžete věnovat pozornost fundamentálním faktorům.
• Společnost Apple v nové funkci umožňuje obchodníkům přijímáním plateb v kryptoměnách. 
  Funkce v iPhonu „Tap to Pay“ chystaná společností Apple nabízí milionům amerických obchodníků funkce bezkontaktních plateb, které budou přijímat platby všech typů. Mezi ně patří Apple Pay, bezkontaktní platební karty a digitální peněženky.
• Společnost Apple zvýšila čtvrtletní zisk, její tržby naopak mírně klesly
  Americká technologická společnost Apple ve čtvrtém finančním čtvrtletí zvýšila meziročně čistý zisk o necelých 11 procent na téměř 22,97 miliardy dolarů (přibližně 529 miliard Kč). Vyplývá to z dnešní zprávy o výsledcích hospodaření. Zisk na akcii překonal odhady analytiků. Tržby společnosti ale mírně klesly, a to už čtvrtý kvartál za sebou. Podnik se potýká s nízkou poptávkou po počítačích Mac a nestabilním trhem s chytrými telefony v Číně.
• Společnost Astera Labs, zaznamenává nárůst akcií po silných výsledcích za třetí čtvrtletí
  Astera Labs (ALAB.US), dodavatel společnosti Nvidia (NVDA.US), zaznamenal v úterý nárůst akcií o přibližně 30 % po oznámení robustních výsledků za třetí čtvrtletí. Společnost vykázala čtvrtletní tržby 113,1 milionu USD, což představuje nárůst o 47 % oproti předchozímu čtvrtletí a 206 % meziročně, navzdory čisté ztrátě 7,6 milionu USD. Projekce Astery na čtvrté čtvrtletí jsou slibné s očekávanými tržbami mezi 126 a 130 miliony USD. Výrazněji jsou její akcie za tento rok zatím o 71 % vyšší.
• Společnost Axiory hledá do týmu v Brně nového kolegu!
  Mezinárodní skupina Axiory hledá do týmu v Brně kolegu na pozici Account manager / B2B relationship manager. Vlastní zkušenosti...
• Společnost Barrick Gold si prochází výraznými problémy v Mali
  Společnost Barrick Gold (GOLD.US), jeden z předních světových těžařů zlata, čelí v Mali významným problémům vyplývajícím z napětí mezi firmou a tamní vojenskou vládou. Tyto spory se soustředí především na otázky zdanění, podílů na zisku a dodržování nového těžebního zákoníku přijatého v roce 2023.
• Společnost BASF zkoumá možnost uvedení divize zemědělských chemikálií na burzu
  Podle zdrojů obeznámených se situací společnost BASF SE zkoumá možnost uvedení své divize zemědělských chemikálií na burzu a vyzvala banky, aby předložily návrhy na řízení nabídky. Tento krok je součástí širší strategické restrukturalizace německého výrobce chemikálií.
• Společnost Blackrock dosáhla rekordních 10,36 bilionu dolarů v AUM 📊
  Společnost Blackrock oznámila výsledky za 2Q24, které byly celkově ve všech klíčových ukazatelích lepší než v předchozím roce a upevnily pozitivní trendy pokračující i na začátku roku 2024.
• Společnost Blue Origin špatně umístila satelit AST SpaceMobile na oběžnou dráhu
  Vesmírná společnost Blue Origin, za kterou stojí Jeff Bezos, špatně umístila satelit společnosti AST SpaceMobile, která buduje první vesmírnou mobilní síť na světě.
• Společnost Bossa hledá pro své nové projekty v roce 2014 zkušené kolegy na oddělení sales
  Investiční společnost Bossa vstoupila na český trh v roce 2012 s nabídkou online investování na kapitálových trzích, převážně na trhu FOREX...
• Společnost Bossa hledá zkušené kolegy na oddělení sales
  Investiční společnost Bossa vstoupila na český trh v roce 2012 s nabídkou online investování na kapitálových trzích, převážně na trhu FOREX...
• Společnost Broker Consulting v Česku a na Slovensku uzavřela rok 2021 s o třetinu vyšším obratem než v roce 2020. V objemu prodaných nemovitostí dosáhla nárůstu o téměř 85 %
  Podle předběžných hospodářských výsledků za rok 2021 vzrostl obrat společnosti Broker Consulting v České republice a na Slovensku meziročně o 33 % na 2,03 miliardy korun. Širší skupina Broker Consulting pak dosáhla obratu 2,65 miliardy korun a zakončila loňský rok s 25% nárůstem.
• Společnost Capital One zveřejnila výsledky za 4Q a oznámila akvizici fintechu Brex
  Americká finanční společnost Capital One, která se díky nedávné akvizici společnosti Discover Financial Services stala největším vydavatelem kreditních karet v USA, včera po uzavření trhu oznámila své výsledky za čtvrtý kvartál roku 2025. Přestože výnosy mírně překonaly očekávání, tak analytici se zaměřili na vyšší neúrokové náklady. Společnost také oznámila akvizici fintechu Brex.