Úterý 17. květen 2022 05:27
reklama
XTB analyticke forum
reklama
Bidaskbit ebook
reklama
XTB analyticke forum
reklama
Instaforex webinar kveten

Jak vypočítat ukazatel Návratnosti investice (ROI)?

Napsal:   Sekce: Finanční trhy

Mnoho obchodníků každý den nakupuje/prodává různá aktiva, ale jen málo z nich má představu, jak správně odhadnout kvalitu svých investic.

Profesionální obchodníci často používají ROI (Return On Investment). Jde o ukazatel (index), který pomáhá posoudit, jak moc se investice vrátí. Návratnost investic se také používá pro efektivní investice nejen do podnikání, ale do jakýchkoliv finančních aktiv. Matematicky je ROI vztahem čistého zisku k investici.

K čemu je potřeba ROI?

Pokud jde o skutečné podnikání, tento index pomáhá odhadnout vaše investice v dlouhodobém horizontu. A pokud chce obchodník nebo investor realizovat zisk z prodeje cenných papírů, ROI pomáhá porovnat různé společnosti a zjistit, které akcie budou ziskovější.

Investor tak může skládat své portfolio z nejstabilnějších společností bez ohledu na výkyvy trhu. K odhadu investic do akcií si můžeme vzít jakýkoli cenný papír a na jeho příkladu zjistit, jakou návratnost investice získáme.

Příklad ROI pro Amazon

Například na začátku roku 2020 jedna akcie Amazonu stála 1 840 USD. Kupujeme jednu. To je velikost naší investice.


V listopadu 2020 se akcie prodávají za 3 310 USD. Nákupem akcie v lednu 2020 a jejím prodejem v listopadu téhož roku bychom tedy v našem příkladu vydělali 1 470 USD čistého zisku. Pojďme vypočítat návratnost investic: vydělte 1 470 součtem vaší investice (1 840) a vynásobte 100 %.

$1470/$1840*100%=79%

Zde si je dobré uvědomit, že pokud je vaše návratnost investice větší než je úrok na bankovním účtu, můžete si být jisti správností investice do této společnosti (za předpokladu, že cena akcií společnosti bude stále růst a společnost bude vyplácet dividendy).

Pokud však ROI poklesne níže než je úrok z bankovního vkladu, raději se těmto investicím vyhněte. To by mohl být signál znamenající hluboký pokles trhu.

V našem příkladu se díky růstu ceny akcií ukázalo, že návratnost investice je extrémně vysoká. Samozřejmě si musíme uvědomit, že trh může korigovat a index bude ve skutečnosti nižší.

Jaká návratnost investic je dobrá?

Pokud jde o skutečné podnikání, za optimální se považuje návratnost investice vyšší než 10%. Pokud je návratnost investice nižší, bude lepší vložit peníze na bankovní účet.

Při investici na měnovém, akciovém nebo kryptoměnovém trhu se může návratnost investic ukázat jako negativní. Nejzkušenější obchodníci jsou často připraveni investovat do podhodnocených aktiv.

Jako malý příklad, nebo nápad, kde hledat takové příležitosti se podívejte na trh s kryptoměnami. Často klesá hluboko dolů a aktiva zůstávají dlouho v klesajících trendech. Zdá se zajímavé studovat maximální negativní ROI takových okamžiků a zvážit nákup pouze v takových situacích.

Můžeme se tedy řídit pokyny takových velkých investorů, jako je Warren Buffett, a nakupovat aktiva nikoli na vrcholu trhu, ale v hlubokých poklesech. Například začátkem roku 2020 cena bitcoinu klesla z 9 000 USD na 4 000 USD s návratností investice v té době - ​50%. Pokud bychom tuto přední kryptoměnu koupili za maximální cenu, o několik měsíců později bychom ji prodávali výrazně levněji, což není vůbec dobré.


Na druhou stranu to může být signál k nákupu aktiva, protože jeho cena výrazně poklesla. Následně můžete opustit trh, když návratnost investice dosáhne 50%. Zkušený obchodník každopádně dokáže odhadnout takovou situaci i bez výpočtů.

Hlavní výhody ROI

Jako první můžeme říci, že výpočet je jednoduchý. Investice do společnosti nebo ziskovost akcií několika společností lze rychle a snadno porovnat. Budete tak moci rovnoměrně rozložit své investice.

Lze konstatovat, že návratnost investic je nejlepším řešením pro rychlé posouzení firmy nebo společnosti jako celku.

Dále je možno ROI využít pro analýzu historie. Můžeme snadno a rychle odhadnout správnost svých investičních rozhodnutí.

Hlavní nevýhody návratnosti investice

ROI nezohledňuje časový faktor, tj. není zcela jasné, pro které období byste měli index vypočítat a na kolik na tom budou záviset vaše výsledky.

Například návratnost investice může být dobrá v horizontu několik let, ale špatná pro období od začátku roku. Je na investorovi, aby se rozhodl a zohlednil různá časová data. Mohlo by být užitečné provést vlastní průzkum a určit preferované časové faktory.

Nikdy nezohledňujeme všechna data a výdaje. Zpravidla nejste vždy schopni shromáždit všechna potřebná data velké společnosti. Na druhé straně na akciovém trhu mohou náklady zahrnovat různé provizní poplatky nebo rozdíl mezi nákupní a prodejní cenou. Mnoho investorů poznamenává, že tento index je pro složité trhy naprosto zbytečný.

Bohužel nepočítáme potenciální zisk, ale získáváme hodnotu za určité období. Bylo by zajímavé najít perspektivu několika příštích let, abychom viděli úroveň návratnosti investic v těchto nebo dalších obdobích.

Sečteno podtrženo

Někteří říkají, že ROI je v dnešní době extrémně populární koeficient, který nejčastěji používají marketingoví experti. Rovněž stojí za to ho prozkoumat na různých finančních trzích samotnými investory.

Stejně jako v příkladu na trhu s kryptoměnami můžeme vypočítat ROI, které bude signalizovat potenciální nákupy a zdůrazňovat, že trh výrazně poklesl, takže můžeme otevírat long (nákupní) pozice. Stále však jen odhadujeme potenciální dno, od kterého by mohl přijít začátek růstu.

Proto nám tento index, stejně jako každý jiný, může poskytnout rady a nápady, které můžeme použít pro lepší práci. Každopádně ROI je nejzajímavější pro ty, kteří ho využívají pro odhad svých investic.

Tým RoboMarkets
info@robomarkets.cz
+420 800 088 482
www.robomarkets.cz

Upozornění na rizika:

  1. Tento materiál a informace v něm obsažené slouží pouze pro informační účely a v žádném případě by neměly být považovány za poskytování investičního poradenství pro účely zákona o investičních společnostech 87 (I) 2017 Kyperské republiky, nebo jakoukoli jinou formu osobního poradenství nebo doporučení, která se týká určitých typů transakcí s určitými druhy finančních nástrojů.


  2. Minulá výkonnost není spolehlivým ukazatelem budoucích výsledků nebo budoucího výkonu.
Hodnocení článku:
Sdílení článku: 
   

Čtěte více

  • Jak vám může pomoct obchodní plán?
    Pokud chcete uspět nejen na Forexovém trhu, je potřeba mít dopředu připravený obchodní plán, který bude odpovídat vaší strategii. Bez přípravy nejenže riskujete neúspěch, ale i velké finanční ztráty. Nezapomínejte, že obchodní plán by měl dodržovat jak začínající obchodník, tak i pokročilý a zkušený obchodník.
  • Jak vás škola na trading (NE)připravila
    Povinná školní docházka je důležitým milníkem v životě každého člověka. Pojďme se v tomto článku zamyslet nad tím, jaké vzorce chování, ze školních let, je potřeba v tradingu překonat.
  • Jak vést obchodní deník: Praktické tipy
    V tomto článku probereme důležitý a užitečný nástroj obchodníka, kterým je obchodní deník. Pomůže vám zvýšit vaši disciplínu, odhalit chyby a dotáhnout vaše dovednosti k dokonalosti.
  • Jak v hlavě zmáčknout tlačítko „Profesionální trading“ aneb někdy se začít musí
    Každá lidská činnost, má-li být efektivní, vyžaduje odpovídající stav vědomí. Sportovci tomuto konceptu říkají „zóna“. Před každým zápasem se do ní snaží dostat, aby byli plně koncentrovaní na výkon a nijak je neovlivňovalo okolí. Ten stejný přístup platí samozřejmě i pro trading a jakoukoliv další vědomou lidskou činnost. A jedním z největších „hybatelů“ vaší tradingové mysli je vaše konkrétní tradingová historie.
  • Jak vidím situaci na hlavním měnovém páru EUR/USD
    V dnešním blogu technické analýzy se budu věnovat situaci na měnovému páru EUR/USD. Vysvětlím, proč jsem v pondělí věřil v otočení trendu, nakoupil a kam očekávám, že kurz tohoto měnového páru poroste.
  • Jak vidím situaci na měnovém páru EUR/USD
    Dnes máte opět možnost se mnou navštívit eurodolar. Důvod je jednoduchý. Právě se nachází v situaci, která se příliš často nevyskytuje. Podíváme se do historie a na základě její studie budu predikovat další možný vývoj.
  • Jak vybírat akcie do vašeho portfolia?
    Stanovení správných kritérií pro výběr akcií jsou jedním z hlavních předpokladů úspěšného investování. Kde ale začít? Na začátku je důležité stanovit si, jaký typ investora/obchodníka jste vy sami. Jste konzervativní investor a snažíte se co nejvíce eliminovat riziko ztráty? Nebo preferujete riskantnější příležitosti s větší návratností a zajímají vás spíše nové společnosti na trhu, než profláknuté indexy a akcie?
  • Jak vybírat konkrétní měnový pár k obchodování
    Výběr konkrétního trhu je jedním z hlavních opěrných bodů tvorby vašeho obchodního plánu. Je nutné si uvědomit, že každá obchodní strategie je navázána na daný trh, respektive v případě forexu měnový pár. V principu spousta obchodních strategií má univerzální zákonitosti, založené na fungování obchodníků na trhu a obecně jejich psychologii, potažmo psychologii velkých peněz a psychologii davů. Nicméně je také pravdou, že spousta strategií lépe funguje na více volatilních trzích, než na těch klidnějších. Nebo některý měnový pár má svá určitá specifika apod. V tomto článku se budeme výběrem konkrétního měnového páru blíže zabývat.
  • Jak vydělat na substituci?
    Cena je na finančních trzích vždy až na prvním místě a stejně jako v reálném obchodě, i zde platí, že při srovnatelném zboží je to levnější vždy více v kurzu. S vyšší poptávkou po výprodejových aktivech se můžeme setkat jak na měnových, tak především pak na komoditních trzích, kde substituce levnějšího za dražší funguje velmi často.
  • Jak vypadá stav Live Trading účtu po necelém roce obchodování?
    Je možné na forexu fungovat dlouhodobě se ziskem? To je věčná otázka, kterou si kladou nejen začínající tradeři, ale i ti, kteří to už nějaký ten měsíc zkouší. A nejen my v XTB Akademii na to odpovídáme, že při dodržování určitých pravidel a sebekontroly ano.
  • Jak vysoké cíle si vlastně dát?
    Trading je disciplína filozofická a psychika tradera v něm hraje tu nejpodstatnější roli. Okamžiky nadšení střídají okamžiky zklamání a euforii střídají deprese. V tomto střídání nálad hraje důležitou roli velikost cílů, kterou si každý obchodník stanoví. Právě tyto v podstatě definují i velikost jeho emocí.
  • Jak vytříbit svou tradingovou psychologii
    Zvládnutí psychické stránky tradingu je prvním krokem na vaší cestě k úspěšnému obchodování. Ať už jde o váš oblíbený měnový pár, akcie, futures nebo komodity, bez pevných nervů a dobrého emočního přístupu k obchodování nebudete schopni udělat krok vpřed směrem ke konzistenci příjmů z finančních trhů. V tomto článku se skrývají 3 důležité rady, které vám pomohou dlouhodobě zvládat vaše emoce při obchodování.
  • Jak vytvořit a otestovat automatickou obchodní strategii (AOS) bez programování
    Návod na používání CLEO.one – nejjednodušší a nejrychlejší způsob na tvorbu automatické obchodní strategie (AOS).
  • Jak využít Average True Range k nastavení Stop Loss při swingovém obchodování
    Obchoduji rizikovější aktiva s vyšší volatilitou. Volatilita přináší řadu příležitostí. Nicméně dlouho jsem míval problémy se správným nastavením Stop Lossu. Krátkodobé otočení trendu měnilo moje hodiny u grafu ve smutnou podívanou. Ale pak jsem narazil na Average True Range (ATR). Tento indikátor se může společně se správně nastaveným rizikem stát solidní strategií pro nastavení Stop Loss.
  • Jak využít index peněžních toků (MFI) na forexu
    Dozvíte se co je index peněžních toků a jak ho číst. Především vám ale ukážeme 4 nejznámější přístupy, jak MFI používají obchodníci na forexu.
  • Jaký bude rok 2017 pro měny rozvíjejících se zemí?
    Lednový cenový vzestup měn rozvíjejících se trhů by se mohl v průběhu letošního roku rychle zastavit. Nástup Donalda Trumpa do úřadu amerického prezidenta přinesl na finanční trhy hodně optimismu, který podpořil apetit po rizikových aktivech, mezi něž se řadí i měny rozvíjejících se zemí. Dokonce i mexickému pesu (MXN), které je vystavené výhrůžkám výstavby zdi na hranicích a zrušení obchodní dohody (NAFTA) s USA, se podařilo vymazat část předvolebních ztrát. Mexické peso oslabilo po prezidentských volbách proti americkému dolaru o 16 procent.
  • Jaký bude vývoj ceny bitcoinu?
    Často se nás lidé ptají, jak je možné, že něco co je jen virtuální, může mít takovou hodnotu.
  • Jaký graf si pro obchodování vybrat?
    Forexové obchodování sice není pro každého, ale pokud v sobě máte vášeň k finančním, potažmo kapitálovým trhům, využíváte správné nástroje a máte robustní strategii a zkušenosti, může být trading na FX trhu skutečně lukrativní činností. Nejtěžší jsou první kroky, kdy je začátečník zavalen mnoha technicko-analytickými ukazateli a přístupy, novými pojmy a často se mu více věcí mezi sebou plete. V tomto příspěvku se budeme zaměřovat na základní úroveň technické analýzy, pochopení různých časových rámců a jejich využití na forexovém trhu.
  • Jaký je další směr pro EUR/USD?
    Tento týden proběhne zasedání americké centrální banky (Fed). Její evropská kolegyně z Frankfurtu v minulém týdnu avizovala zrychlení kvantitativního uvolňování, v eurozóně se totiž oživení kvůli pomalé vakcinaci i nižší fiskální stimulaci zbrzdí. Ve Spojených státech se nečeká žádná změna v nastavení měnové politiky. Více než kdy jindy ale budou trhy přímo viset na rtech guvernéra Fedu Jerome Powella, který má před sebou nelehký úkol.
  • Jaký je dopad ECB na českou korunu?
    Evropská centrální banka (ECB) na včerejším zasedání ponechala svou ultrauvolněnou měnovou politiku beze změny a potvrdila, že nehodlá zvyšovat úrokové sazby ještě dalších 12 měsíců. To by za normálních okolností znamenalo stopku pro ČNB, co se týče dalšího zvyšování úrokových sazeb.
  •  


    Diskuse ke článku

    Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele.
    Přihlásit se | Nová registrace
Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu (speciální uzavřená sekce na webu), až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní VIP indikátory, doposud úspěšně používané pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečné VIP indikátory, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:

reklama
Swissquote Bank