Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 11. 6. 2021

Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden klesly o 1 200 kontraktů. Tato změna je výsledkem nárůstu long pozic o 1 700 kontraktů a nárůstu short pozic o 2 900 kontraktů. Nárůst celkových čistých pozic spekulantů nastal v minulém týdnu na britské libře, švýcarském franku a japonském jenu.

Pokles celkových čistých pozic nastal na euru, kanadském dolaru, australském dolaru a novozélandském dolaru.

 

Ve středu bude zasedání Fedu rozhodovat o sazbách. Toto zasedání by mohlo naznačit, jakým směrem by se mohl americký dolar ubírat v následujících dnech.

 

Pozice spekulantů na jednotlivých měnách

Celkové čisté pozice velkých spekulantů ukazuje tabulka č.1. Pokud je hodnota kladná, znamená to, že velcí spekulanti jsou na daném instrumentu net long. Pokud je hodnota záporná, pak jsou velcí spekulanti net short.

 

	11/6/2021	4/6/2021	28/5/2021	21/5/2021	14/5/2021	7/5/2021
USD index	1 800	3 000	2 800	2 700	2 500	2 100
EUR	107 200	109 300	104 000	99 900	93 900	84 800
GBP	27 700	24 100	30 700	24 900	28 200	19 800
AUD	-9 400	-1 900	-800	3 000	2 400	1 500
NZD	5 500	5 900	8 600	8 400	9 300	8 600
CAD	45 300	48 800	44 800	46 100	38 600	25 900
CHF	1 100	300	-1 200	-4 300	-2 900	100
JPY	-37 300	-47 100	-50 200	-50 900	-41 700	-41 500

_{Tabulka č. 1: Čisté pozice velkých spekulantů}

 

Poznámky:

Velcí spekulanti jsou tradeři, kteří obchodují velké objemy futures kontraktů, které při splnění stanovených limitů pak musí reportovat na Commodity Futures Trading Commission. Typicky sem patří obchodníci jako jsou fondy nebo velké banky. Tito obchodníci se většinou zaměřují na obchodování dlouhodobých trendů a jejich cíl je vydělávat na spekulacích s daným instrumentem.

Celkové čisté pozice velkých spekulantů jsou rozdíl mezi počtem long kontraktů a počtem short kontraktů velkých spekulantů. Pokud je hodnota kladná, pak jsou spekulanti net long. Pokud je hodnota záporná, pak jsou spekulanti net short. Data jsou zveřejňována každý pátek a jsou zpožděná, protože zobrazují stav v úterý daného týdne.

Celkové čisté pozice velkých spekulantů ukazují, jaký sentiment tato skupina na trhu zaujímá. Kladná hodnota celkových čistých pozic spekulantů ukazuje na býčí sentiment, záporná hodnota celkových čistých pozic ukazuje na medvědí sentiment.

Při intepretaci grafů a hodnot je důležité sledovat celkový trend celkových čistých pozic. Velice významné jsou body zvratu, tedy momenty, kdy dojde k přechodu celkových čistých pozic z kladné hodnoty na zápornou a naopak. Důležité jsou také extrémní hodnoty celkových čistých pozic, které často slouží jako signály obratu trendu.

Sentiment podle reportovaných pozic velkých hráčů na futures trzích se na pohybu měnových párů neprojevuje okamžitě. Informace o sentimentu proto spíše využijí obchodníci, kteří obchodují dlouhodobě a jsou ochotni svoje pozice držet několik týdnů nebo i měsíců.

Podrobná analýza k vybraným měnám

Vysvětlivky:
 

Fialová čáraa histogramv okně grafu: informace o celkové čisté pozici velkých spekulantů, která je pro tradery rozhodující, protože tato skupina ukazuje na probíhající trend a sentiment.

Zelená čára v okně indikátoru: toto jsou býčí pozice velkých spekulantů.

Červená čára v okně indikátoru: označuje medvědí pozice velkých spekulantů.

Pokud v okně indikátoru je zelená čára nad červenou, pak to znamená, že celkové čisté pozice jsou kladné, tedy že převažuje býčí sentiment. Pokud naopak je zelená linie pod červenou, pak převažuje medvědí sentiment a celkové čisté pozice velkých spekulantů jsou záporné.

Informace o pozicích tzv. zajišťovatelů není v grafu uvedena a sice z toho důvodu, že jejich hlavní cíl nejsou spekulace, nýbrž zajišťování, tedy hedging. Tato skupina proto zaujímá většinou opačné pozice než zaujímají velcí spekulanti. Proto jsou pozice zajišťovatelů v inverzní korelaci s pohybem ceny podkladového aktiva. Tato inverzní korelace ovšem ukazuje probíhající trend méně přehledně než pozice velkých spekulantů.

Grafy jsou provedeny v aplikaci www.tradingview.com.
 

Euro

Datum	Týdenní změna open interest	Týdenní změna celkových čistých pozic spekulantů	Týdenní změna long pozic spekulantů	Týdenní změna short pozic spekulantů	Sentiment
11.6.2021	1 100	-2 100	-5 300	-3 200	Slábnoucí býčí
4.6.2021	3 900	5 300	1 300	-4 100	Býčí
28.5.2021	10 500	4 100	3 800	-300	Býčí

 

Celkové čisté pozice spekulantů minulý týden klesly o 2 100 kontraktů a došlo tak k oslabení býčího sentimentu. Tato změna je způsobena poklesem long pozic o 5 300 kontraktů a poklesem short pozic o 3 200 kontraktů.

Cena eura minulý týden oslabovala. Pro další případný pokles má euro prostor minimálně k rostoucí trendové linii, což je úroveň kolem 1.20.

Aktuální dlouhodobá rezistence: 1.2240 - 1.2350

Dlouhodobý support : 1.1700 - 1.1750
 

Britská libra

Datum	Týdenní změna open interest	Týdenní změna celkových čistých pozic spekulantů	Týdenní změna long pozic spekulantů	Týdenní změna short pozic spekulantů	Sentiment
11.6.2021	-2 900	3 600	-5 000	-8 600	Býčí
4.6.2021	5 100	-6 600	0	-6 600	Slábnoucí býčí
28.5.2021	-3 800	5 800	1 200	-4 600	Býčí

 

V minulém týdnu celkové čisté pozice spekulantů rostly o 3 600 kontraktů. Tato změna je výsledek poklesu long pozic o 5000 a poklesu short pozic o 8 600 kontraktů.

Libra v minulém týdnu mírně oslabila.

 

Dlouhodobá rezistence: 1.42-1.4350

 

Nejbližší dlouhodobý support: 1.3670-1.3700
 

Australský dolar

Datum	Týdenní změna open interest	Týdenní změna celkových čistých pozic spekulantů	Týdenní změna long pozic spekulantů	Týdenní změna short pozic spekulantů	Sentiment
11.6.2021	13 500	-7 500	-7 200	300	Medvědí
4.6.2021	400	-1 100	300	1 400	Medvědí
28.5.2021	-2 600	-3 800	-2 800	1 000	Medvědí

 

Minulý týden celkové čisté pozice spekulantů klesly o 7 500 kontraktů. Tato změna je způsobena poklesem long pozic o 7 200 a nárůstem short pozic o 300 kontraktů.

Australský dolar v minulém týdnu mírně oslabil. Posledních několik týdnů se pohybuje v bočním trendu.

Dlouhodobá rezistence: 0.7870-0.8000

 

Nejbližší dlouhodobý support: 0.7530-0.7600
 

Novozélandský dolar

 

Datum	Týdenní změna open interest	Týdenní změna celkových čistých pozic spekulantů	Týdenní změna long pozic spekulantů	Týdenní změna short pozic spekulantů	Sentiment
11.6.2021	-450	-400	-2 700	-2 300	Slábnoucí býčí
4.6.2021	2 000	2 700	200	2 900	Slábnoucí býčí
28.5.2021	1 100	200	800	600	Býčí

Minulý týden celkové čisté pozice klesly o 400 kontraktů. Tato změna je výsledkem poklesu long pozic o 2700 a poklesu short kontraktů o 2 300.

NZD minulý týden významně oslabil a dostal se ke spodní trendové linii na support kolem 0.7120.

Rezistence: 0.7370-0.7450

Nejbližší dlouhodobý support: 0.6900-0.6960

Čtěte více

• Po zasedání OPEC míří ropa vzhůru
  Minulý týden proběhlo v Alžírsku neformální zasedání členů OPEC, na kterém představitelé zemí jednali ohledně dohody o snížení produkce ropy. Vzhledem k pozitivnímu závěru z jednání připsala ropa ve středu více než 5% zisk. Po zbytek týdne se pak pohyb značně zpomalil, přesto ale trh dokázal překonat maxima ze začátku září a vytvořit tak nový měsíční vrchol. Listopadový futures na WTI uzavřel týden na ceně $48,24 za barel, což představovalo zhruba 6% nárůst oproti hodnotám, na kterých se obchodoval před oznámením dohody.
• Pozastavení dovozu ukrajinského obilí do Polska bude tlačit cenu obilí, pečiva ba i masa nahoru také v Česku
  Páteční rozhodnutí polské vlády pozastavit dovoz ukrajinského obilí do Polska bude tlačit cenu obilí, případně i mouky a pečiva, nahoru také v Česku. Tuzemští zemědělci se totiž nyní potýkají s citelně klesajícími výkupními cenami obilí.
• Pozastavení rally amerického dolaru a přesunutí pozornosti na údaje o PMI
  Po úterní působivé rally to vypadá, že se americký dolarový index dostal do konsolidační fáze na úroveň přibližně 104,50. Agentura S&P Global zveřejní v rámci evropské seance PMI za prosinec ve službách za Německo a eurozónu. Americký ekonomický program bude plný zveřejňováním údajů vysoké úrovně.
• Po zavedení embarga EU hrozí výrazný růst cen nafty i v Česku, varuje německá Commerzbank. Embargo bude platit od nadcházející neděle
  Cena nafty u českých čerpacích stanic by mohla prudce vzrůst v reakci na zavedení embarga EU na dovoz ruských ropných produktů, plyne z čerstvé analýzy německé Commerzbank. Čtvrtá největší německá banka varuje, že po 5. únoru, kdy embargo vstupuje v platnost, se silný cenový tlak projeví na již nyní napjatém trhu EU.
• Pozice dolaru se k euru ani jenu od rána příliš nezměnila, data byla smíšená
  Eurodolar jen lehce zaváhal při zveřejnění HDP a PPI z eurozóny. Ceny průmyslových výrobců nijak nepřekvapily a byly n...
• Pozice dolarů zůstává silná. Rozdíl mezi výnosy v USA a Evropě je největší od roku 2006
  Jedna malá připomínka toho, proč evropská měna zatím nemá navzdory solidnímu růstu po zasedání ECB příliš šancí k agre...
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 10. 12. 2021
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden klesly o 1 000 kontraktů. Tato změna je výsledkem růstu long pozic o 1 000 kontraktů a růstu short pozic o 2 000 kontraktů.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 10. 5. 2022
  Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 10. 5. 2022 Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden ...
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 10. 9. 2021
  Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 10. 9. 2021 Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden ...
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 1. 10. 2021
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden stouply o 1 400 kontraktů. Tato změna je výsledkem nárůstu long pozic o 8 200 kontraktů a růstu short pozic o 6 800 kontraktů.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 12. 11. 2021
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden rostly o 400 kontraktů. Tato změna je výsledkem růstu long pozic o 1 100 kontraktů a růstu short pozic o 700 kontraktů.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 1. 2. 2022
  Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 1. 2. 2022 Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden k...
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 12. 2. 2021
  Celkové čisté pozice na USD indexu stouply minulý týden o 900 kontraktů. Tato změna je výsledkem poklesu čistých short pozic o 900 kontraktů. Celkové čisté pozice na USD indexu jsou negativní již čtrnáct týdnů v řadě. Na konci minulého týdne americký dolar oslaboval. Podle COT indexu jsou pozice velkých spekulantů na extrémních hodnotách, nicméně z pohledu price action analýzy není zatím potvrzen obrat trendu. Dolar by tak mohl nadále pokračovat v downtrendu.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 12. 3. 2021
  Celkové čisté pozice na USD indexu stouply minulý týden o 900 kontraktů. Tato změna je výsledkem poklesu čistých short pozic o 900 kontraktů. Celkové čisté pozice na USD indexu jsou negativní již čtrnáct týdnů v řadě. Na konci minulého týdne americký dolar oslaboval. Podle COT indexu jsou pozice velkých spekulantů na extrémních hodnotách, nicméně z pohledu price action analýzy není zatím potvrzen obrat trendu. Dolar by tak mohl nadále pokračovat v downtrendu.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 12. 4. 2022
  Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 12. 4. 2022 Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden ...
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 1. 3. 2022
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden klesly 1 310 kontraktů. Tato změna je výsledkem růstu long pozic o 35 kontraktů a růstu short pozic o 1 345 kontraktů. Růst celkových čistých pozic spekulantů nastal v minulém týdnu na euru, britské libře, australském dolaru a kanadském dolaru. Pokles celkových čistých pozic nastal na novozélandském dolaru, japonském jenu a švýcarském franku.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 13. 8. 2021
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden stouply o 400 kontraktů. Tato změna je výsledkem nárůstu long pozic o 2 500 kontraktů a nárůstu short pozic o 2 100 kontraktů. Nárůst celkových čistých pozic spekulantů nastal v minulém týdnu na britské libře a švýcarském franku.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 14. 1. 2022
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden klesly o 1 200 kontraktů. Tato změna je výsledkem poklesu long pozic o 1 900 kontraktů a poklesu short pozic o 700 kontraktů.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 14.5.2021
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden rostly o 400 kontraktů. Tato změna je výsledkem nárůstu long pozic o 5 100 kontraktů a nárůstu short pozic o 4 700 kontraktů. Nárůst celkových čistých pozic spekulantů nastal v minulém týdnu na euru, australském dolaru, novozélandském dolaru, kanadském dolaru a britské libře.
• Pozice velkých spekulantů podle COT reportu k 14. 6. 2022
  Celkové čisté pozice spekulantů na USD indexu minulý týden stouply o 6 538 kontraktů a dosáhly hodnoty 44 476 kontraktů. Na dolaru jsou tak nejvyšší pozice spekulantů od března 2017.