Fundament – minulý týden + výhled
Uplynulý týden na forexu byl především o americkém dolaru. Trh reagoval na silnější data z amerického průmyslu i služeb a pozitivně překvapily také páteční statistiky z trhu práce. Non-Farm Payrolls dopadly výrazně lépe, než očekával konsenzus, a dolar díky tomu získal další podporu. Naopak australský dolar oslabil po slabším růstu HDP a kanadský dolar podpořila velmi silná zaměstnanost.
V příštím týdnu bude klíčové sledovat především americkou inflaci CPI. Právě ta může rozhodnout o dalším směru dolaru. Zajímavé bude také zasedání Bank of Canada a rozhodnutí ECB o sazbách doplněné tiskovou konferencí. Vyšší volatilitu lze očekávat na USD, CAD a EUR párech. Pozornost si zaslouží i britské HDP zveřejněné v závěru týdne.
Dolarový index (DXY)
Na denním grafu dolarového indexu můžeme vidět velmi zajímavý vývoj. Po několikatýdenním poklesu začíná trh vytvářet pravděpodobné dlouhodobější dno. Cena v průběhu minulého týdne prorazila rezistenci reverzní formace Hlava a ramena a páteční silná býčí svíčka tento scénář dále podpořila.
Z technického pohledu jde o důležitou změnu struktury trhu. Došlo k překonání klíčové rezistence a zároveň ke změně pozice významného D1 Key levelu. To je důležitá informace pro tradery, protože podobné změny často předcházejí delším trendovým pohybům. Aktuálně má cena nakročeno k dosažení nejbližší vyšší rezistence.
Preferovaný scénář počítá s pokračováním růstu. Dokud se cena udrží nad proraženou oblastí, zůstává býčí nastavení dominantní. Případné korekce mohou vytvářet nové příležitosti pro pokračování rostoucího trendu. Síla dolaru bude mít zároveň významný vliv na hlavní měnové páry v nadcházejících dnech.
Vývoj dolarového indexu (DXY) na denním grafu (D1):
AUD/USD
Na tomto měnovém páru můžeme vidět ukončení předchozího rostoucího trendu. Trh v posledních týdnech vytvořil reverzní formaci Hlava a ramena, která byla během páteční obchodní seance aktivována výraznou medvědí svíčkou. Slabší australská data navíc technickému scénáři pomohla.
Současný pokles zatím působí jako začátek nové sestupné fáze. Cena se vzdaluje od neckline formace a potvrzuje převahu prodejců. Nejbližší support se nachází v oblasti denního Order blocku, kde lze očekávat první významnější reakci trhu. Nad aktuální cenou se nachází rezistence a zároveň oblast Order blocku vhodná pro sledování případné korekce.
Preferovaný scénář počítá s pokračováním poklesu. Zajímavé bude sledovat, zda trh nabídne návrat k rezistenční zóně, kde by mohlo dojít k vytvoření nového trendového sell nastavení. Dokud cena zůstává pod proraženou strukturou, převažuje medvědí výhled.
Vývoj měnového páru AUD/USD na denním grafu (D1):
EUR/GBP
Na denním grafu EUR/GBP se trh nachází v blízkosti velmi zajímavé střednědobé S/R úrovně. Cena se aktuálně drží nad tímto levelem, ale současně vytváří pattern klesajícího trojúhelníku. Ten často signalizuje postupnou akumulaci před výraznějším pohybem.
Z technického pohledu jde o situaci, která si zaslouží trpělivost. Trh zatím respektuje hranice formace a dochází k postupnému zužování obchodního rozpětí. Takové prostředí bývá často předzvěstí zvýšené volatility. Vzhledem k charakteru patternu zatím mírně převažuje pravděpodobnost průrazu směrem dolů.
V příštím týdnu bude klíčové sledovat reakci ceny na spodní hranu trojúhelníku. Její průraz by mohl otevřít prostor pro výraznější oslabení eura vůči britské libře. Naopak odmítnutí nižších cen by oddálilo potvrzení směru a prodloužilo současnou konsolidaci.
Vývoj měnového páru EUR/GBP na denním grafu (D1):
Závěr
Kombinace sílícího amerického dolaru, důležitých inflačních dat z USA a několika zajímavých technických struktur vytváří pro nadcházející týden atraktivní prostředí. Především DXY a AUD/USD mohou nabídnout pokračování již rozjetých pohybů, zatímco EUR/GBP zůstává ve fázi čekání na průraz. Jako vždy berte uvedené scénáře jako studijní materiál a nezapomeňte si vše ověřit ve vlastních grafech.
Ať se daří!
Jan
