Čtvrtek 29. červenec 2021 17:45
reklama
Swissquote Krypto
reklama
Admiral Markets new demo
reklama
Admiral Markets new demo

Velikost pozice

Napsal:   Sekce: Zamyšlení

Úplně obyčejná věc. Nic na ní není. A přitom je tak tragicky často špatně používaná. A podceňovaná. A dokonce má její nesprávné určování potenciál zničit i tu nejlepší strategii. Zkrátka je to podceňovaná drobnost, která drobností není.

Jak už jsem mnohokrát řekl, trading není matematická disciplína, ale je to disciplína filozofická. A i přesto, že přesně v detailu velikosti pozice by se mohlo zdát, že jde o čistou matematiku, tak nejde. Matematika i v tomto případě je pouze prostředek výpočtu, nikoliv správného nastavení.

Pokud jde o samotnou velikost pozice, tak všichni víme, že existují jen dva způsoby jak ji určit. Buď je to pevná velikost v lotech, anebo procentuální část z účtu. Na tomto není nic světoborného. Procentuální část mi je osobně mnohem bližší, protože reflektuje stav účtu a z dlouhodobého hlediska růstu nebo poklesu se jedná o předvídatelnou metodu. Za špatnou nelze považovat ani pevně stanovenou velikost pozice v lotech, protože ta zohledňuje zase jiné požadavky a přístupy. Teď, když o tom tak uvažuji, tak vlastně i ta pevná velikost v sobě má něco z procentuálního výpočtu. Ale to není podstatné. Důležité jsou dvě úplně jiné věci.

Za prvé, velikost pozice by vždy měla brát v úvahu to, kolik po sobě jdoucích ztrátových obchodů jsme nalezli ve své strategii za nějaké delší období. Nedávalo by smysl riskovat 10% z účtu, když by strategie pravidelně vykazovala deset po sobě jdoucích ztrátových obchodů. Jistě, dovedu si představit, že by se mohlo jednat o malý účet, který by mohl být vždy po ztrátě zadotován, ale z dlouhodobého hlediska a z pohledu velkých účtů takový přístup nemá perspektivu.

Za druhé a to je myslím nejpodstatnější věc. Vždy určujte stejným způsobem velikost pozice na velkém a na malém účtu. Nikdy, opakuji nikdy, neměňte velikost podle velikosti účtu. Dám příklad. U účtu 10 tis. je snadné riskovat 10 % a když potom několik obchodů po sobě nedopadne dobře, tak počkat do výplaty a účet doplnit. Ale jak to potom budete dělat u velkého účtu? Už SunC´ napsal, že velkému vojsku se velí stejně jako vojsku malému. A přesně tak to musí být i s určováním velikosti pozice. Vždyť přeci i u malého účtu je nutné si ověřit, že dokáže přežít různé proměny v trhu. 

Závěrem bych rád řekl následující. Pokud chcete dlouhodobě úspěšně obchodovat, myslete na to, jak dlouho jste se současným přístupem a tedy i výpočtem velikosti pozice, schopni v trhu přežít. Pamatujte na to, že zvyk je železná košile a když budete dělat hlouposti s malými účty, tak s velkými je dříve nebo později uděláte také. Jenže u těch velkých se potom bude jednat o nedozírné škody.

Michal Uma

Hodnocení článku:
Sdílení článku: 
   

Čtěte více

  • Vakcína sestřelila cenu zlata
    Měli jsme tu perný týden prezidentských voleb plný nejistot. Nyní jsou snad trhy se zvolením nejmocnějšího muže světa konečně smířeny a je čas abychom se posunuli na další události, které mohou v těchto dobách trh ovlivňovat nejvíce – řeč je samozřejmě o koronavirové pandemii, která se možná konečně blíží ke konci a s ní i potíže, které s sebou přinesla.
  • Valentínske obchodné príležitosti
    Niekto má na Valentína rande, niekto kuká na grafy :D. V tomto pravidelnom tradingovom výhľade poukážem na minulý vývoj menový párov a pomocou technickej analýzy urobím predikciu na budúce dianie. Pozrime sa na EUR/AUD, GBP/NZD a GBP/CHF z daily timeframe a kam tieto trhy smerujú.
  • Vážení inženýři!
    Píši tento dopis, abych vám sdělil, jak hluboce si vážím vašeho úsilí zlepšit nám život. Vážím si, že s velkým úsilím, odhodláním a mnohdy i nezlomností řešíte složité problémy současného světa. Ty problémy, které mohou ohrozit existenci celého lidstva, za jehož nepatrnou součást považuji sebe i své blízké. Vážím si toho, že náš každodenní život je snazší a pohodlnější především díky vám, vašim dovednostem, znalostem a vaší šikovnosti. Rád bych vás ale o něco požádal. Neupozaďujte člověka.
  • V Británii padla vláda. Co na to libra?
    Britská premiérka Theresa Mayová oznámila svou rezignaci poté, co během svých necelých 3 letech vládnutí nedokázala vyjednat takovou dohodu o odchodu své země z Evropské Unie, aby ji schválil jak Brusel, tak její kolegové v parlamentě. Po jmenování nového premiéra tak začne celý koloběh znovu a dost možná se formálního brexitu v letošním roce nedočkáme a termín se bude dále posouvat.
  • V čem se Německo mýlí
    Němečtí ekonomové mají velké slovo při rozhodování Evropské centrální banky (ECB). Jak by také ne, když reprezentují největší evropské hospodářství a ECB se sídlem ve Frankfurtu vychází z tradic Bundesbanky. Přitom německá ekonomická škola je svým způsobem exotická. Ani kolegové z měnové unie, ani Američané, Britové či Japonci německým argumentům nerozumějí. A nedávná historie dává globálnímu přístupu k měnové politice za pravdu.
  • Včerajší pohyb BTC zmiatol obchodníkov
    Ahojte trejderi, je tu utorok a to znamená analýzu Bitcoinu, dominancie a altcoinového market capu.
  • Včerejší obrat na cukru může mít pokračování
    Cukr na své hodnotě ztratil od roku 2017 přes 40 % a nyní se pohybuje v déletrvající rovnovážné oblasti. Včerejší obrat na spodní hraně range má nejen technické důvody.
  • Veci, ktoré zlepšujú trading aj život
    Veľa ľudí hľadá spôsoby ako sa zlepšiť v tradingu a pozerá rôzne webináre, chodí na školenia alebo číta knihy, čo nie je zlé, ale pravé zlepšenie v tradingu pochádza z činností, kde testujeme svoju vôľu a opúšťame komfortnú zónu a v tomto blogu o tom trochu popíšem.
  • Vedoucí americké akcie: PANW, TCRD, EVLV
    V posledních přehledech jsme vyzdvihovali důležitost interních nákupů akcií, které nám mohou zajistit u daných akcií velice pěkné výnosy. Dnes se opět podíváme na společnosti s vysokou interní aktivitou. Do přehledu jsme z důvodu vysokého rizika nezařadili biotechnologické společnosti.
  • Velikonoce - jak se projevila moje (ne)závislost na tradingu
    Před více, než týdnem jsem psal o tom, jak je dobré dát si od obchodování pokoj aspoň ve dnech, ve kterých je poměrně velká pravděpodobnost, že utrpíme spíše ztrátu než zisk. V dnešním článku vám ukážu, jak se projevilo neobchodování o Velikonočních svátcích v mé strategii a na výsledcích. Jen doplňuji, že jsem neobchodoval na Velký pátek a na Velikonoční pondělí.
  • Velká analýza EUR/USD
    Většina mých sledovaných a obchodovaných trhů se i nadále pohybuje v obtížně obchodovatelném a někdy až iracionálním módu. Velkou měrou k tomu přispívá americký prezident Donald Trump, který dle toho, jak se právě vyspí, vydává prohlášení a komentáře skoro ke všemu, co se nějak hýbe… A navíc vůbec není žádný problém otočit náhled na danou věc o 180 stupňů během pár dnů.
  • Veľká analýza – Formuje sa tsunami na obzore? (1. časť)
    Posledné dni sú spojené s rastom nervozity ohľadne Talianska a o možných problémoch ktoré to môže pre eurozónu znamenať. V nasledujúcej analýze si rozoberieme čo možno očakávať v nasledujúcich mesiacoch. Ako sme sa do tejto situácie vlastne dostali a čo môžu jednotlivé strany robiť?
  • Veľká analýza – Formuje sa tsunami na obzore? (2. časť)
    Posledné dni sú spojené s rastom nervozity ohľadne Talianska a o možných problémoch ktoré to môže pre eurozónu znamenať. V nasledujúcej analýze si rozoberieme čo možno očakávať v nasledujúcich mesiacoch. Ako sme sa do tejto situácie vlastne dostali a čo môžu jednotlivé strany robiť?
  • Velká analýza stříbra – kdy mu dojde dech?
    Včerejší růst stříbra o více než 3 % překvapil mnohé obchodníky, kteří již vyhlíželi slibně vypadající shortovou příležitost. Stříbro tímto růstem naprosto dominovalo skupině drahých kovů, na takovou rally nestačilo palladium ani zlato.
  • Velké srovnání komoditních měn
    Ropa, zemní plyn i uhlí se vezou již pěknou řádku měsíců na růstové vlně. U jejich producentů ale žádné pozitivní signály nevidíme – kanadský i australský dolar nebo ruský rubl jsou pod tlakem a ztrácejí hodnotu. Čím si tuto vzácnou negativní korelaci vysvětlit a znamená to, že jsou komoditní měny nyní levné?
  • Veľký kritik Bitcoinu ho ide nakupovať
    Zdá sa, že kryptomenový sektor je aktuálne plný nových a stále lepších noviniek. Bullish scenár sa evidentne napĺňa, pričom teraz nehovoríme len o cene. Tá aj tak za posledných 6 mesiacov narástla približne 5-násobne. Aktuálne si na seba ale pýtajú stále viac pozornosti rôzne spoločnosti, ktoré sa s kryptomenami začínajú zaoberať, či ponúkať ich svojim klientom. Tesla, PayPal či Morgan Stanley, taký je zoznam naozaj obrovských celosvetových spoločností, ktoré už kryptomeny nejako zmienili a plánujú ich do svojej ponuky služieb či produktov nejako zapracovať v najbližšej dobe (alebo už aj zapracovali). No a novinky o vstupe ďalšej veľkej spoločnosti do kryptomenového sveta nenechali na seba dlho čakať.
  • Velký nebo malý účet?
    Velikost prostředků, které má obchodník v začátcích své traderské kariéry k dispozici je velice individuální. Někdo dokáže dát dohromady sotva pár tisíc korun, někdo jiný bez mrknutí oka vytáhne tisíců stovky. Jak ale obchodovat s velkým a malým účtem? Kdo z nich má, a případně jakou výhodu? Odpověď by mohla být jednoduchá a krátká, ale není. Ano, dalo by se říci, že obchodování je stejné, pouze s jiným objemem peněz. Jistě, ale jsou v tom také skryté i polohy, které od sebe velký a malý účet odlišují.
  • Veľký potenciál na ETH/USD. Prečo?
    Ahojte dnes sa opäť pozriem na ETH, ale trochu inak ako ste zvyknutý.
  • Velký trojúhelník na denním grafu USDCAD
    Proražení lze očekávat tento týden
  • Velký trojúhelník na 4H GBPJPY. Proražení lze očekávat již brzy
  •  


    Diskuse ke článku

    Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele.
    Přihlásit se | Nová registrace
Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu (speciální uzavřená sekce na webu), až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní VIP indikátory, doposud úspěšně používané pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečné VIP indikátory, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:

reklama
Capital.com euro