Pátek 13. prosince 2024 09:50
reklama
Investingfox Partner
reklama
Purple webinář Ve vaší režii
reklama
InstaForex rijen 2024
reklama
RebelsFunding

Úloha štastia v tradingu a investovaní (časť 3.) - Nástrahy subjektívneho vnímania technickej analýzy

Napsal:   Sekce: Investorka

Technická analýza je široko používanou metódou obchodníkov na finančných trhoch, ktorá sľubuje predpoveď budúcich pohybov cien. Poskytuje nástroje a indikátory na identifikáciu trendov, vzorov a signálov na cenových grafoch. Avšak, v oblasti tradingu je bežné preceňovať dôležitosť technickej analýzy a podceňovať vplyv iných faktorov na trhové pohyby. V tomto článku sa zameriame na niektoré hlavné problémy spojené s nadhodnocovaním technickej analýzy v tradingu.


Technická analýza je dôležitou súčasťou obchodovania na finančných trhoch mnohých obchodníkov, pretože sľubuje nástroje na možné predpovedanie budúcich cien. Avšak, treba mať na pamäti, že subjektivita vnímania jednotlivých obchodníkov je kľúčovým faktorom, ktorý ovplyvňuje sľubovanú účinnosť technickej analýzy. Každý obchodník má svoje vlastné vnímanie a interpretáciu technických nástrojov a indikátorov, čo zákonite prináša určité riziká.

Niektorí obchodníci sú nadšení nasledovníci trendov, ktorí sa riadia indikátormi ukazujúcimi smer a silu trhu. Naopak, iní obchodníci sa rozhodnú zamerať na oscilátor a potom sú tu tiež obchodníci, ktorí preferujú kombináciu viacerých nástrojov a metód na analýzu trhu.

Táto rôznorodosť obchodných stratégií vedie k pestrosti vnímania a interpretácie technickej analýzy. Je to ako pohľad na umenie - každý obchodník má svoj vlastný štýl, svoje vlastné preferencie a svoju vlastnú predstavu o tom, ako by mali byť trhy čítané. Niektorí vidia vzory tam, kde iní nevidia nič. Niektorí si myslia, že nachádzajú silné signály, kde iní vidia iba šum.


Nástrahy subjektívneho vnímania technickej analýzy

1. Psychologické vplyvy: Emócie, ako strach, chamtivosť a nádej, môžu mať výrazný vplyv na subjektívne vnímanie technickej analýzy. Napríklad, obchodníci môžu byť pripútaní k určitému obchodnému názoru alebo očakávaniu, čo môže skresliť ich interpretáciu cenových vzorov a indikátorov. Psychologické vplyvy môžu viesť k nerozvážnym rozhodnutiam a narušiť obchodný plán. Na finančných trhoch panuje často rušné prostredie, kde sa stretávajú rôzne informácie, správy a udalosti. Tento šum na trhu môže mať významný vplyv na interpretáciu technických signálov a stratégiu obchodníkov. Keďže technická analýza sa zakladá na cenových grafoch a histórii cien, môže byť citlivá na vplyv externých faktorov.

2. Šum na trhu: Obchodníci sa často ocitajú v konflikte medzi trhovými signálmi a novými informáciami. Napríklad, technické indikátory môžu naznačovať naďalej rastúci trend, no správy o zlých hospodárskych výsledkoch spoločnosti môžu indikovať opačný vývoj. Tento rozpor môže spôsobiť zmätok a zavádzajúcu interpretáciu technickej analýzy.

3. Náchylnosť k vzorom a zaujatosti: Ľudský mozog má tendenciu hľadať vzory a tvoriť si zaujatosti. To môže viesť k náhodným alebo nezmyselným interpretáciám cenových vzorov a indikátorov. Obchodníci by si mali byť vedomí tejto náchylnosti a byť obozretní pri posudzovaní významu týchto vzorov. Napríklad, obchodník, ktorý je zaujatý do určitého vzoru, môže byť náchylný k hľadaniu a interpretácii tohto vzoru aj v prípadoch, keď nie je prítomný alebo keď nie je relevantný pre aktuálnu situáciu na trhu. Táto zaujatosť môže viesť k zavádzajúcim rozhodnutiam. Okrem toho je tiež dôležité mať otvorený pohľad a byť pripravený na rôzne scenáre. Obchodníci by mali byť schopní pružne reagovať na zmeny na trhu a nezostávať fixovaní na jednu interpretáciu vzoru. Flexibilita a schopnosť prispôsobiť sa novým informáciám a podmienkam môže byť kľúčom k úspešnému obchodovaniu.

4. Falošné signály a overfitting: Pri používaní technickej analýzy je dôležité mať na pamäti, že na cenových grafoch môže vzniknúť veľké množstvo signálov a vzorov. Avšak, nie všetky signály naraz môžu byť spoľahlivé a relevantné. Niektoré z nich, ak nie všetky môžu byť náhodné, bez skutočného vzťahu k budúcim trhovým pohybom. Je nevyhnutné, aby obchodníci boli opatrní a kritickí pri výbere a interpretácii týchto signálov. Overfitting je nebezpečným javom, pretože obchodník vytvára stratégiu, ktorá je príliš prispôsobená minulým udalostiam a nemusí sa adekvátne vyrovnať s budúcimi zmenami na trhu. Obchodníci by mali byť opatrní pri výbere technických signálov a vzorov a vyhnúť sa ich slepému nasledovaniu.

Názorný príklad subjektívneho vnímania technickej analýzy

V grafe číslo 1. môže obchodík X vidieť napríklad takzvaný throwback. Návrat a „testovanie“ predošlého cenového vrcholu.


V grafe číslo 2. by mohol obchodník Y identifikovať napríklad formáciu vlajka.


V grafe číslo 3. by mohol obchodník Z pre zmenu identifikovať formáciu obrátené rameno, hlava a rameno. Takzvané reverzné RHR. Formácia známa z anglického výrazu „Head and Shoulders“.


Tieto sú len niektoré z mnohých vzorov a formácií, ktoré obchodníci môžu v grafoch identifikovať. Každý vzor a formácia má svoje vlastné charakteristiky a interpretáciu. Obchodníci ich používajú na zlepšenie svojej analýzy a rozhodovania o obchodovaní, ale je dôležité brať do úvahy aj ďalšie faktory predtým, než sa rozhodnú otvoriť obchod iba na základe týchto vzorov a formácií.

Čo je dôležité vedieť?

Že kognitívna zaujatosť je dobre skúmaný fenomén v oblasti kognitívnej psychológie a vnímania, ktorý sa prejavuje sklonom ľudí vidieť vzorce, ktoré poznajú. Tento fenomén je podložený niekoľkými vedeckými štúdiami, ktoré sa zaoberajú týmto javom.

Výskumy ukazujú, že ľudský mozog je naklonený hľadať vzorce a zoskupovať informácie do zrozumiteľných celkov. To znamená, že sme prirodzene náchylní vidieť súvislosti, aj keď nemusia byť skutočné.

V prípade obchodovania na finančných trhoch môže táto kognitívna zaujatosť viesť k rôznym javom. Obchodníci majú tendenciu hľadať a interpretovať vzory v cenových grafoch, aj keď môžu byť náhodné alebo nepresné. Taktiež, ak má obchodník predchádzajúce úspechy s určitými vzormi, môže mať sklon vidieť tieto vzory aj tam, kde neexistujú.

Je nevyhnutné byť si vedomý tohto fenoménu a snažiť sa o objektívnu analýzu a hodnotenie dostupných informácií. Je potrebné klásť veľký dôraz na overovanie vzorov a vzťahov pomocou spoľahlivých metód. Dôležité je rozvíjať kritické myslenie a schopnosť uvažovať aj o alternatívnych vysvetleniach a perspektívach. Týmto spôsobom môžeme minimalizovať vplyv kognitívnej zaujatosti na naše obchodovanie a rozhodovanie.

Nadhodnocovanie technickej analýzy

Obchodníci na finančných trhoch majú často sklon preceňovať a nadhodnocovať dôležitosť technickej analýzy.

Jedným z hlavných dôvodov nadhodnocovania technickej analýzy je jej jednoduchosť a prístupnosť. Mnohí obchodníci sa obracajú k technickej analýze, pretože ponúka jasný rámec a nástroje na identifikáciu trendov, vzorov a signálov na cenových grafoch. Táto jednoduchosť a priamočiarosť môže vytvárať dojem, že technická analýza je dostatočná na dosiahnutie úspešného obchodovania. Avšak, trhy sú oveľa komplexnejšie a ovplyvňuje ich mnoho ďalších faktorov.

Každý obchodník má svoju vlastnú subjektivitu a osobné skúsenosti, ktoré ovplyvňujú jeho vnímanie a interpretáciu technickej analýzy. Tieto subjektívne faktory môžu spôsobiť, že obchodníci budú selektívne vnímať a interpretovať technické vzory a signály. Majú tendenciu vidieť vzory, ktoré im vyhovujú a podporujú ich existujúce názory, a zároveň ignorovať alebo minimalizovať vzory, ktoré im nesedia alebo protirečia ich predstavám.

Toto vnímanie a interpretácia je ovplyvnené mnohými faktormi, ako sú predchádzajúce obchodné skúsenosti, osobné preferencie a psychologické tendencie. Vývoj kritického myslenia je kľúčovým faktorom pri minimalizovaní negatívneho vplyvu subjektivity na obchodovanie. Týmto spôsobom môžu vybudovať objektívnejší a lepšie informovaný pohľad na trh, ktorý im umožní robiť rozumnejšie a efektívnejšie obchodné rozhodnutia.

Záver

Je dôležité si uvedomiť, že technická analýza je len jedným z nástrojov, ktoré majú obchodníci k dispozícii. Úspešné obchodovanie vyžaduje vyvážený prístup, kde sa technická analýza kombinuje s fundamentálnou analýzou, správnym riadením rizika a dôkladným porozumením trhu a jeho kontextu. Obchodníci by mali byť obozretní a kritickí pri hodnotení a interpretácii technických vzorov a signálov, a mali by byť schopní priznať si, keď tieto vzory a signály nie sú dostatočne presné alebo spoľahlivé. Obchodníci by mali mať na pamäti, že finančné trhy sú ovplyvnené rôznymi externými faktormi, ako sú správy, udalosti a politické zmeny. Tieto faktory môžu mať významný vplyv na trhové pohyby a vytvárať situácie, kedy technické vzory nemusia byť spoľahlivé. Ignorovanie týchto širších faktorov a zameranie sa iba na technickú analýzu môže obchodníkov viesť k nesprávnym rozhodnutiam.

Technické formácie v cenových grafoch môžu byť často vnímané ako dôležité signály pre predikciu budúcich pohybov cien. Je však dôležité si uvedomiť, že tieto formácie môžu byť iba dielom náhody a nemusia mať absolútne žiadny význam v predikcii budúcich pohybov.

Cenové vzory a indikátory sú konštruované na základe minulých dát a histórie cien. Musíme si však uvedomiť, že minulé výkony nezaručujú budúce výsledky. Aj keď môžu existovať opakujúce sa vzory v grafoch, nemusia mať nevyhnutne predikčnú hodnotu. Vzory, ktoré sa zdajú byť významné, môžu byť jednoducho výsledkom náhody.

Juliána Mochnaľová

Hodnocení článku:
Sdílení článku: 
   

Čtěte více

  • Ukázka časem ověřených a efektivních Forexových strategií
    V kruzích profesionálního tradingu existuje velké množství forexových strategií, s pomocí kterých úspěšní obchodníci mohou dosahovat potenciálně velmi zajímavého zhodnocení.
  • Ukázka obchodu
    Dnes bych Vám chtěl ukázat jeden obchod,který jsem uskutečnil včera večer.
  • Ukázka obchodu 2
    Předem se omlouvám,že článek dávám tak rychle,ale je to dobrá ukázka,jak jde někdy jednoduše naplánovat obchod.
  • Ukázka obchodu 3
    Konec víkendu,tak se zase pusťme do práce.Víkend celý deštivý tak jsem připravil další článek,kde chci ukázat,jak přesně na páru USD/CAD fungovala TA.Tak pojďme se na to podívat.
  • Ukážkové obchodné príležitosti na FX pároch
    V tomto pravidelnom tradingovom výhľade poukážem na minulý vývoj menový párov a pomocou technickej analýzy urobím predikciu na budúce dianie. Poďme sa pozrieť na to aké obchodné príležitosti teraz vznikli na EUR/AUD, USD/CAD a AUD/USD na daily timeframe. Tieto obchodné príležitosti sú ako z knihy pekne na pripojenie sa do trendu, kde je veľmi vysoká šanca na úspech.
  • Uklidňující se EUR/USD
    Nedávno jsem psal o tom, jak je dobré mít flexibilní strategii, která umí reagovat na volatilitu trhu a díky tomu vytěžit z trhu maximum možného. Také jsem už psal o tom, že se příliš nezabývám tím, abych dělal nějaké analýzy. Až na jednu výjimku.
  • Úkol zní jasně – přežít
    Všichni jsme si přišli do tradingu vydělat peníze. Hodně peněz. Mraky peněz. A podle toho také o našem obchodování uvažujeme, jenže to je ta naše největší chyba. Podstata tradingu totiž spočívá v něčem úplně jiném. V přežití. A jen pokud v tradingu přežijeme dost dlouho, tak teprve můžeme mít to, pro co jsme si do něj přišli, tedy peníze.
  • Ukončenie testovania „stratégie“
    Za desať obchodných dní som účet (40 000 EUR) zhodnotil o 5 % (2 000 EUR). V článku prednostne uvediem štatistické ukazovatele, môj pohľad na „stratégiu“ a „Emočný“ denník. Na základe úspešnosti, uzavriem „poslednú“ kapitolu testovania. Testovanie prebiehalo nepretržite, od piatka 13. novembra 2020 a priebežne jeden rok, od pondelka 3. februára 2020.
  • Úloha štastia v tradingu a investovaní
    Šťastie a jeho úloha v tradingu a investovaní je jednou z najkontroverznejších tém, ktorá zaujíma mnoho investorov a traderov. Niektorí veria, že úspech na finančných trhoch je hlavne otázkou šťastia a náhody, zatiaľ čo iní zdôrazňujú dôležitosť systematického prístupu, analýzy a správneho riadenia rizika. V tomto článku sa budeme venovať dôležitej otázke: Aký vplyv má šťastie na trading a investovanie? Preskúmame, ako náhoda a náhodné udalosti ovplyvňujú výkonnosť a výsledky jednotlivcov na finančných trhoch.
  • Úloha štastia v tradingu a investovaní (časť 2.)
    V predchádzajúcom článku sme sa zamerali na úlohu, ktorú šťastie zohráva v tradingu a investovaní. Úloha šťastia v tradingu a investovaní je taká zložitá a viacdimenzionálna, že je nevyhnutné a dôležité venovať jej pokračovaniu a prebrať viacero aspektov do hĺbky. Stručný pohľad, ktorý sme si doteraz poskytli, nám iba naznačil povrch problému, no aby sme získali skutočné pochopenie a zlepšili svoje investičné rozhodnutia, musíme sa ponoriť do tejto témy s väčšou pozornosťou. Rozšírenie našej analýzy nám umožní objaviť a preskúmať rôzne súvisiace faktory, ktoré ovplyvňujú výkon a výsledky na trhoch.
  • „Umenie obchodovania“ a „Umenie vojny“
    Článok je zameraný na porovnanie umenia obchodovania a umenia vojny. Z vojenského prostredia som za príklad zobral knihu „Umenie vojny“ („The Art of War“) od legendárneho čínskeho generála Sun Tzu, ktorý žil v 6. storočí pred naším letopočtom.
  • Umění naskočit do trendu a profitovat na něm
    Stát na dominantní straně trhu je vždy mnohem zajímavější, než lovit zisky v technických korekcích. Článek se věnuje popisu technických formací, na kterých jsou marně očekávány změny sentimentu, leč ty v drtivé většině případů nikdy nenastanou.
  • Umění vybírat zisky, aneb přeceňované RRR
    Jednou z nejčastěji využívaných metod řízení peněz je metoda pomocí risk rewar ratin (RRR). Ale ani ona není všemocná.
  • Únorový akciový sesun pokračuje, index S&P 500 je pod 4 000
    Zkrácený obchodní týden v USA proběhl poměrně jednoznačně. Index S&P 500 v pondělí uzavřel pod 4 000, ve čtvrtek zastavil čtyřdenní sérii ztrát mírným ziskem, v pátek ale potvrdil pokles pod 4 000 a uzavřel na týdenní bázi se ztrátou 2,67 %.
  • Update: Aussie, kiwi, chunnel
    Update: Aussie, kiwi, chunnel...
  • Update na commodity trading ideas
    V tomto blogu poukážem na zaujímavé situácie ktoré vznikajú na vybraných komoditách. Výhľad bude strednedobý/dlhodobý, no očakávam držanie pozícii na 6-18 mesiacov. Tento blog je pokračovanie tradingových nápadov na komodity, ktorý som písal pred mesiacom s tým, že už ide do tuhého na káve, cukre a na kukurici môže do konca roka vzniknúť takisto nákupná príležitosť.
  • Update na komodity – zlato, ropa a zemný plyn
    V tomto blogu poukážem na zaujímavé príležitosti, ktoré vznikajú na vybraných komoditách. Výhľad je strednodobý až dlhodobý, takže očakávané držanie pozícii je na minimálne niekoľko týždňov či mesiacov.
  • Úprava strategie
    Také by se tento článek mohl jmenovat „jak jsem opět nepoužil demo účet“, ale nechci nikoho popichovat, takže jsem zvolil název pragmatičtější.
  • Úprava strategie – jak jsem dostal přes prsty
    Vždy říkám, že každá změna musí být promyšlená, musí mít nějaké opodstatnění, musí být pečlivě otestovaná a nesmí být revoluční. Myslím si, že všechno toto se mi podařilo dodržet, když jsem v minulém týdnu rozdělil svoji strategii a použil mírně upravené nastavení. A to tak mírné, že se týkalo pouze jediné součásti obchodů - Take-Profitu (TP).
  • Úprava ve velikosti range
    Trh je něco jako řeka. I když vypadá stejně, tak nikdy stejný není. A proto je potřeba neustále drobně upravovat strategii tak, aby v tom proudu dokázala setrvávat na stejném místě, tedy aby nebyla ztrátová.
  •  


    Diskuse ke článku

    Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele.
    Přihlásit se | Nová registrace
Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu (speciální uzavřená sekce na webu), až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní VIP indikátory, doposud úspěšně používané pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečné VIP indikátory, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:

reklama
CapXmaster srovnani