Pondělí 19. srpen 2019 02:25
reklama
RoboMarkets
reklama
Trading Expo
reklama
Globtrex

Jaký bude vývoj ceny bitcoinu?

Napsal:   Sekce: Bitcoin

Často se nás lidé ptají, jak je možné, že něco co je jen virtuální, může mít takovou hodnotu.

Dnes bychom se rádi zaměřili na diskuzi okolo ceny bitcoinu. Občas to vypadá, že lidé hledají důvody proč do kryptoměn neinvestovat, než aby hledali důvody, proč se touto cestou vydat. Podíváme se tedy na výše zmíněné téma z pohledu čísel. Ať už jste fanoušek kryptoměn anebo jejich zatvrzelý odpůrce, určitě řídíte své investice dle RRR (risk-to-reward-ration). Všude jsme se učili o psychologii obchodování a že bychom se měli odprostit od emocí. V ideálním případě, je pro nás právě RRR jediný hlavní faktor, dle kterého se řídíme. Troufáme si tvrdit, že na trhu není lepší investice z pohledu RRR, nežli do bitcoinu (potažmo ostatních kryptoměn).

Mnoho z nás jistě při obchodování používá stop lossy (které stejně nejsou stoprocentní vlivem flash crashů, gapů a slippage) a snaží se omezit maximální ztrátu jednotlivých obchodů. Pro člověka, který se v kryptoměnách nevyzná, určitě není vhodné investovat větší část svého kapitálu. Je ale důvod proč by člověk neměl investovat 1-2 % svého volného kapitálu a mít garantovaný SL na úrovni 0, pokud by došlo na černé scénáře odpůrců kryptoměn a bitcoin by se stal bezcenným? Možná si teď myslíte, že taková investice by u průměrného člověka byla malá (v řádech stokorun případně tisíců) a proto zbytečná. 

Již je to pár let, co se v médiích objevují zprávy, že další velká krize je za dveřmi. Pravděpodobně nikdo z nás neví, kdy to bude a jaký bude mít průběh. Vzhledem k tomu, že každá velká krize, měla jiné vstupní parametry, tak i průběh byl odlišný a těžko je tedy mezi sebou porovnávat. Jednu věc ale měly společnou. Vždy došlo k obrovskému přesunu kapitálu z jedněch aktiv do jiných a tak můžeme skoro s jistotou tvrdit, že to samé se stane i při další. V současné době existuje nový nástroj, který tu při žádné velké krizi (evropskou dluhovou 2011 nepočítáme jako globální a navíc v té době vědělo o bitcoinu pár tisíc lidí) nebyl a tím nástrojem jsou právě kryptoměny. Pokud by se přelilo jen jedno procento z derivátů do kryptoměn, co by to způsobilo s jeho cenou? 

Pojďme se na situaci podívat z hlediska čísel. Dle BIS (bank for international settlements) je trh s deriváty co do objemu velký lehce přes 1 biliardu dolarů za rok 2016. Pro srovnání Bitcoin má kapitalizaci v současné době cca 80 miliard dolarů a třeba takový S&P téměř 20 biliónů dolarů což je 250* více než bitcoin, v porovnání s celkovým množstvím derivátů stále zlomek. Vezmeme v úvahu, že při další krizi je reálná šance na přelití 1% kapitálu do kryptoměn pokud se budeme držet při zemi. Do hry tu vstupuje spoustu proměnných, které nedokážem ovlivnit a až čas ukáže zda-li jsme se mýlili. Vznikne do té doby nějaké ETF obchodované na burze? To by byl pro cenu bitcoinu a potažmo dalších kryptoměn velký milník, jinými slovy desítky možná stovky tisíc nových investorů lačnících po nákupu kryptoměn. Za další - udrží si bitcoin své postavení na trhu kryptoměn v tržní kapitalizaci (v současnosti 50 %)?. Na druhou stranu je třeba zmínit jedinečné postavení bitcoinu, jakožto zdroje pro obchod s kryptoměnami, je vlastně v podobné pozici jako americký dolar, je to jednoduše řečeno rezervní digitální měna. Deriváty jsou leverage produkty, ale těžko zjistit jak vysokou páku používají velké banky a hedge fondy, které drží největší počet těchto kontraktů. Na druhou stranu na straně aktiv nejsou tou jedinou složkou a i dnešní brokeři co poskytují CFD kontrakty na kryptoměny mají páku v rozmezí 1:10 a výše. V neposlední řadě i budoucí možné ETF by byly leverage. Pro náš výpočet tedy snížíme hodnotu aktiv na pětinu. Z biliardy $ se nám stane 200 biliónů dolarů.

1 % je tedy 2 bilióny a z nich 50 % pro bitcoin je 1 bilión $. To odpovídá ceně cca 60 000 $ tedy 12* dnešní ceny (4800$). My osobně počítáme s větším přelivem někde v rozmezí 2-5 %, což by cenu bitcoinu vyhnalo až ke 250 000 $. Žádná hranice ale není dost vysoko. Minule jsme se zmínili o traderu s nickem "Masterluc" jehož predikce dalšího vrcholu z technické analýzy leží těsně pod deseti tisícovou hranicí. To je ale jen jeho třetí vlna z pěti a vrchol té páté je hodně nad hranicí 1 miliónu $. 

První nákupní vlnu jsme mohli spatřit od léta roku 2010 do léta 2011 kdy cena bitcoinu vzrostla z necelého centu na 30 $. Tedy zhodnocení 3500* a následný propad ke 2 $ (více než 90 %). V té době o bitcoinu vědělo jen málo lidí.

Druhou vlnou jsme se dostali ze 2 $ až lehce za hranici 1100 $. Tedy 550* a téměř o řád méně než při první vlně. Posléze došlo k propadu k hranici 190 $ (lehce přes 80%). V té době již do bitcoinu investovali soukromí investoři a přilákal pozornost traderů.

V současné třetí vlně stoupáme z oněch 190$ a zatím jsme na 4800 $. Tedy 25* a největší výprodej se zatím udál týden před rozštěpením (1.8.), kde cena poklesla z 3000 $ na 1900 $ (necelých 40 %). V současnosti již bitcoin přitahuje i institucionální investory.

Zdá se, že se cykly zmenšují a volatilita klesá. To ale neznamená, že se nedočkáme dalšího velkého výprodeje, třeba i o 70 %. Ale zdá se to méně pravděpodobné, protože nyní už nekupují při poklesech bitcoin pouze jeho skalní fandové, investoři a tradeři, ale už také velcí hráči.

Ve čtvrté vlně by se mohly zapojit už také banky a v pátém posledním, by mohlo dojít k celosvětové akceptaci bitcoinu. 

Dnes jsme uzavřeli druhou polovinu pozice s kryptoměnou Monero v pásmu 140-150 $ a celkově jsme se dostali na dvou a půl násobek investované částky a nyní budeme vyhledávat na trhu kryptoměn další příležitosti.

Tým Arbolet

Hodnocení článku:
Sdílení článku:
Facebook

Čtěte více

  • Jak to vidíte 6 ?
    zhodnocení stávajících pozic, výhled na párech AUDUSD, EURGBP, USDJPY
  • Jak to vidíte 9. (EURUSD) ?
    Analýza, vývoj, přehled, predikce měnového páru EURUSD
  • Jak úspěšně obchodovat divergence
    Na počátku obchodování divergencí stála potřeba nalézt alternativu k chaotickým cenovým pohybům. Byl to vynález osobního počítače, který obchodníkům umožnil nové možnosti zobrazování grafů a aplikaci výpočtů komplikovaných oscilátorů založených na sofistikovaných matematických vzorcích.
  • Jak v hlavě zmáčknout tlačítko „Profesionální trading“ aneb někdy se začít musí
    Každá lidská činnost, má-li být efektivní, vyžaduje odpovídající stav vědomí. Sportovci tomuto konceptu říkají „zóna“. Před každým zápasem se do ní snaží dostat, aby byli plně koncentrovaní na výkon a nijak je neovlivňovalo okolí. Ten stejný přístup platí samozřejmě i pro trading a jakoukoliv další vědomou lidskou činnost. A jedním z největších „hybatelů“ vaší tradingové mysli je vaše konkrétní tradingová historie.
  • Jak vidím situaci na měnovém páru EUR/USD
    Dnes máte opět možnost se mnou navštívit eurodolar. Důvod je jednoduchý. Právě se nachází v situaci, která se příliš často nevyskytuje. Podíváme se do historie a na základě její studie budu predikovat další možný vývoj.
  • Jak vydělat na substituci?
    Cena je na finančních trzích vždy až na prvním místě a stejně jako v reálném obchodě, i zde platí, že při srovnatelném zboží je to levnější vždy více v kurzu. S vyšší poptávkou po výprodejových aktivech se můžeme setkat jak na měnových, tak především pak na komoditních trzích, kde substituce levnějšího za dražší funguje velmi často.
  • Jak vypadá stav Live Trading účtu po necelém roce obchodování?
    Je možné na forexu fungovat dlouhodobě se ziskem? To je věčná otázka, kterou si kladou nejen začínající tradeři, ale i ti, kteří to už nějaký ten měsíc zkouší. A nejen my v XTB Akademii na to odpovídáme, že při dodržování určitých pravidel a sebekontroly ano.
  • Jak vytvořit a otestovat automatickou obchodní strategii (AOS) bez programování
    Návod na používání CLEO.one – nejjednodušší a nejrychlejší způsob na tvorbu automatické obchodní strategie (AOS).
  • Jak využít index peněžních toků (MFI) na forexu
    Dozvíte se co je index peněžních toků a jak ho číst. Především vám ale ukážeme 4 nejznámější přístupy, jak MFI používají obchodníci na forexu.
  • Jaký bude rok 2017 pro měny rozvíjejících se zemí?
    Lednový cenový vzestup měn rozvíjejících se trhů by se mohl v průběhu letošního roku rychle zastavit. Nástup Donalda Trumpa do úřadu amerického prezidenta přinesl na finanční trhy hodně optimismu, který podpořil apetit po rizikových aktivech, mezi něž se řadí i měny rozvíjejících se zemí. Dokonce i mexickému pesu (MXN), které je vystavené výhrůžkám výstavby zdi na hranicích a zrušení obchodní dohody (NAFTA) s USA, se podařilo vymazat část předvolebních ztrát. Mexické peso oslabilo po prezidentských volbách proti americkému dolaru o 16 procent.
  • Jaký je dopad ECB na českou korunu?
    Evropská centrální banka (ECB) na včerejším zasedání ponechala svou ultrauvolněnou měnovou politiku beze změny a potvrdila, že nehodlá zvyšovat úrokové sazby ještě dalších 12 měsíců. To by za normálních okolností znamenalo stopku pro ČNB, co se týče dalšího zvyšování úrokových sazeb.
  • Jaký kurz koruny předpovídá ČNB?
    Tlaku zvýšeného vnímání rizika a volatility na finanční trzích se nevyhnula ani česká koruna, kterou velcí hráči ještě částečně řadí mezi měny rozvíjejících se trhů. Naše domácí měna tak mírně oslabila na 25,37 korun za euro a v sílícím trendu si na chvíli dala pauzu.
  • Jakým směrem se vydá americký dolar?
    Velkou neznámou dalšího směřování měnových trhů je aktuální pozice amerického dolaru. Často zde zmiňuji, že s přicházejícím ochlazením globální ekonomiky není zdaleka jasné, jestli dolar bude dále vnímán jako bezpečné útočiště a bude dále posilovat nebo při spekulaci na pokles úrokových sazeb v USA (eurozóna a Japonsko nemají kam snižovat) bude spíše slábnout.
  • Jaký software používám při vývoji AOS?
    V dnešním svém příspěvku vysvětlím, jaký software jsem si vybral ke stavbě a testování automatických obchodních strategií. Když jsem se na internetu rozhlížel, jaké jsou vlastně možnosti vytváření automatických obchodních strategií, zjistil jsem, že mám, vzhledem ke svým nulovým programátorským schopnostem v podstatě dvě možnosti.
  • Jaký typ forexového obchodníka jste?
    Během obchodování narazí forexoví obchodníci na mnoho různých obchodních strategií a systémů. V dnešní době existuje nespočet způsobů, jak na forexovém trhu obchodovat – ať už se jedná o manuální obchodní strategie založené na technických indikátorech, či třeba o obchodování za pomoci fundamentálních ekonomických indikátorů.
  • Jaký typ tradera jste? Průvodce typologie tradera
    Správná volba obchodního stylu, který nejvíce vyhovuje vaší osobnosti, pomůže omezit emocionální obtíže, s nimiž se obchodníci často setkávají. Pochopení těchto strategií vám pomůže najít takovou, která nejlépe odpovídá vaší osobnosti, časovým a finančním možnostem. V tradingu využívají obchodníci řadu strategií, které pomáhají posilovat jejich postavení na trhu. Každý obchodník má však svůj vlastní obchodní styl, který je determinován chováním, znalostí trhu a zkušenostmi, instinkty, povědomím o makroekonomických událostech a technické analýze. To a další aspekty obchodování jsou propojené v jeden celek a tvoří váš specifický styl přístupu k trhu. Projděte si Bossa průvodce typologie tradera a začněte obchodovat způsobem, který vám nejvíce sedí.
  • Jaký vliv má Evropská Centrální Banka (ECB) na Forex?
    Měnový pár EUR/USD je ovlivňován jednak makroekonomickou situací v jednotlivých ekonomických blocích, ale také rozdílem mezi výnosy dluhopisů v USA a EU. Výnosy dluhopisů a samotné úrokové sazby se odvíjejí od toho, jak je stanoví v USA Americký Fed a v EU to je Evropská centrální banka. V tomto článku si řekneme více o aktivitách ECB a jaký to má dopad na obchodování Eura.
  • JAK začít 2.0
    Za ten rok a čtvrt, co dělám forex trading full time, jsem zcela ztratil kontakt se začátečníky – nebo s věčnými začátečníky. Pohybování se mezi profesionály záhy nudí. Trading opravdu není takový, jak je představován z řad lidí, kteří o něm mluví, ale nikdy nezažili (přesněji - nepocítili) jaké to je. A mysl začátečníka je prostředí, které mě fascinuje svou tabula rasa – elixir vitae.
  • Jak zakreslit a obchodovat cenový kanál
    Chcete-li se svézt s trhem, neexistuje lepší cesta, než zaměřit se na silný trend a kupovat cenové poklesy, případně prodávat cenové nárůsty jednorázového charakteru. Problémem je, že měnové trhy moc netrendují.
  • Jak zareaguje britská libra na Trumpa?
    V předchozím článku v rámci fundamentální analýzy jsme se podívali na předpokládané dopady americké daňové reformy a zavádění obchodních cel z dílny Donalda Trumpa na americký dolar. V čase nově pučícího protekcionismu, který by mohl ohrozit světový obchod, však hraje Británie a s ní i britská libra v této skládance také zajímavou roli.
  •  


    Diskuse ke článku

    Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele.
    Přihlásit se | Nová registrace
Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu, až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní Price Action VIP indikátor, doposud úspěšně používaný pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečný Price Action VIP indikátor, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:

reklama
XTB letni kurz tradingu