ADP report
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (29.4.2024)
29.04.2024 V minulém týdnu došlo podle mého týdenního komentáře ke vstupu do nákupní (buy 1) pozice, ovšem prolomení se ukázalo jako falešné a obchod skončil na menším SL. Ovšem následně dle pravidel této strategie došlo k opětovnému vstupu do long (buy 2) pozice, která již přesně došla do svého cíle a trade skončil v zisku na Profit-Targetu (PT).
Forex: Americký trh práce zůstává odolný
04.04.2024 Konečné odhady PMI za březen již zřejmě nepřekvapí. Kompozitní index pro eurozónu podle nás ukáže jen nepatrné zhoršení vlivem slabšího údaje pro oblast služeb, zatímco průmysl si podle dříve zveřejněných dat vedl nakonec o něco lépe. Ceny průmyslových výrobců v eurozóně v únoru pravděpodobně pokračovaly v rychlém meziročním poklesu přesahujícím 8 %.
Akciové trhy: Pražská burza po čtyřech dnech oslabila
03.04.2024 Nejsledovanější byla dnešní data z amerického trhu práce. Tzv. ADP report, který sleduje počet nových pracovních míst v soukromém sektoru, v březnu překonal odhady. To znamená, že situace na trhu práce v USA je více než solidní, ale pro výhled na snižování sazeb a samotné akcie to už taková paráda není. Dnes se bude sledovat ještě vystoupení guvernéra amerického Fedu J. Powella, kde by měl shrnout ekonomický výhled.
Forex: Inflace v eurozóně skočila oproti očekávání nižší, data z amerického trhu práce byla naopak silnější
03.04.2024 Inflace v eurozóně podle předběžného odhadu klesla z únorových 2,6 % y/y na 2,4 % v březnu. To bylo mírně pod tržním konsensem ve výši 2,5 % y/y. O desetinu nižší oproti konsensu skočila i jádrová inflace, která v březnu činila 2,9 % y/y po únorových 3,1 %. Po dříve zveřejněných datech z Německa a Francie, kde inflace také skončila pod očekáváními, však dnes zveřejněný údaj pro celou eurozónu nepředstavoval pro trhy významnější překvapení.
Ekonomický kalendář: Rychlý odhad CPI v eurozóně, údaje o ADP a ISM ve službách v USA
03.04.2024 Dnešní makroekonomický program je nabitý, i když během evropské seance bude pravděpodobně jediným významným údajem předběžný březnový údaj o indexu spotřebitelských cen z Evropy, kde trh očekává další pokles. Dnešní komentáře Holzmanna z ECB naznačují, že pokles může ještě zrychlit. Dále se pozornost trhu zaměří na zprávy ze zasedání OPEC, kde trh neočekává žádné radikální pohyby před červnem.
Forex: Německá inflace nižší, ale inflační očekávání v eurozóně neklesají
03.04.2024 Dluhopisy v eurozóně navázaly na výprodej v USA a s tím související růst eurových sazeb pomohl eurodolaru. Trhy v eurozóně přitom rostly navzdory tomu, že německá inflace byla v březnu o jednu desetinu nižší, než se čekalo. Evropským dluhopisům však nepomohl report o inflačních očekáváních, která od domácností sbírá ECB. ze statistik vyplynulo, že pro tříletý horizont se očekávání usadila na hodnotě 2,5 %, což je zjevně nad inflačním cílem. I dnes dopoledne by eurodolar měl sledovat primárně dění v eurozóně, když bude zveřejněno agregátní inflační číslo za celou měnovou unii za březen.
Forex: Jádrová inflace v eurozóně zůstává vysoká
03.04.2024 Data z amerického trhu práce ukáží na další solidní tvorbu nových pracovních míst v soukromém sektoru. Stále solidní kondici americké ekonomiky potvrdí i index ISM z oblasti služeb, který naznačí další růst aktivity v tomto sektoru. Inflace v eurozóně v březnu zřejmě zůstane na únorové úrovni 2,6 % y/y. Růst jádrové složky podle nás sice zpomalí, ale pod tři procenta se nedostane. Polská centrální banka ponechá úrokové sazby beze změny. Jejich první snížení očekáváme letos v červenci.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (1.4.2024)
01.04.2024 V minulém týdnu došlo ke dvěma obchodům podle mého týdenního komentáře. Jako první jsme se dočkali prolomení horní vstupní S/R zóny, čímž se aktivoval nákupní (buy) obchod, který přesně došel do svého cíle a byl ukončen v zisku. Následně došlo také k prolomení dolní vstupní S/R zóny a tím k aktivaci prodejního (sell) obchodu, který se však dostal pouze k prvnímu cíli na Profit-Target 1 (PT1), jelikož na trhu již chyběla patřičná volatilita.
Počet pracovních míst podle ADP report vzrostl
06.03.2024 Počet pracovních míst podle ADP reportu v únoru vzrostl na 140 tis. oproti revidovaným 111 tis. v lednu. Trhy očekávaly růst na 150 tis. pracovních míst.
BREAKING: US ADP report mírně pod očekáváním. USDIDX ztrácí
06.03.2024 Zpráva ADP v USA (únor): 140 000 vs. 150 000 oček. a 107 k předtím.Pracovní místa ve výrobě zboží vzrostla o 30 000, v oblasti poskytování služeb o 110 000.
Forex: Data z amerického trhu práce potvrdí jeho dosavadní odolnost
06.03.2024 Ve Spojených státech bude zveřejněn ADP report z tamního trhu práce. Ten by měl ukázat na jeho stále solidní kondici. Před americkým Kongresem dnes vystoupí šéf Fedu Jerome Powell. Projev se pravděpodobně ponese v podobném duchu, jako poslední zasedání americké centrální banky. Tedy že se snižováním úrokových sazeb bude vhodné počkat do okamžiku, kdy bude jasné, že se inflace udržitelně vrací k cíli a trh práce ochlazuje. V eurozóně dnes žádná zajímavější data zveřejněna nebudou. Polská centrální banka dnes ponechá sazby beze změny.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (4.3.2024)
04.03.2024 Minulý týden jsme se nedočkali žádného obchodu podle mého týdenního komentáře. Měnový pár EUR/USD se pohyboval ve velmi úzkém pásmu a nedošlo k průrazu žádné vstupní S/R zóny. Týden tak byl bez obchodu.
Forex: Americký trh práce zatím zůstává napjatý
02.02.2024 Pozornost investorů dnes bude soustředěna na odpolední americká data. Klíčová budou ta mapující lednovou situaci na tamním trhu práce. Dosažení předpandemické úrovně v počtu pracovních míst se blíží, trh práce tak sice zatím zůstává napjatý, je ale pouze otázkou času, kdy se dosavadní přísná měnová politika začne negativně projevovat. Tamní míra nezaměstnanosti již zřejmě vzrostla na 3,8 % z prosincových 3,7 %.
Forex: Zasedání Fedu by mohlo zredukovat očekávání březnového „cutu“
31.01.2024 Americká centrální banka ponechá dnes úrokové sazby s největší pravděpodobností beze změny. Navíc opět zřejmě zmíní, že debata o jejich snižování již začala, bližší informaci ohledně načasování začátku tohoto cyklu však nenabídne. V každém případě sázky na to, že to bude již v březnu, by dnešní zasedání mohlo zredukovat. Ve stejném směru by mohla působit data z amerického trhu práce, která ukáží na jeho stále slušnou kondici. V eurozóně bude pozornost směřovat do Německa, kde bude zveřejněna lednová inflace a data z trhu práce. Inflace by měla potvrdit, že cenové tlaky v Německu slábnou.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (29.1.2024)
29.01.2024 Minulý týden byl aktivován pouze jeden obchod podle mého týdenního komentáře. Došlo totiž k prolomení dolní vstupní S/R zóny, což znamenalo vstup do short (sell) obchodu, který se velmi rychle dostal do prvního cíle (Profit-Target 1 – PT1), nicméně na zbytek pozice již v trhu chyběla patřičná volatilita (obchod tak skončil na Break/Even), která zatím tento rok zůstává na nízkých hodnotách. Trhu chybí impulz (nebo nějaká překvapující zpráva), který by rozhýbal delší trendy, tak uvidíme, co nám připraví konec ledna.
Forex: Eurodolar se posunul lehce vzhůru
05.01.2024 Eurodolar se posunul lehce vzhůru, když dolarová i eurová křivka pokračují v odbourávání agresivních sázek ze strany Fedu a ECB. Včera k tomu přispěla jak americká, tak evropská data (tzn. ADP report, francouzská a německá inflace). Plejáda důležitých čísel bude pokračovat i dnes. Dopoledne bude eurodolarový trh monitorovat výsledek inflace v eurozóně (patrně velmi blízko konsensu), přičemž odpoledne bude již v režii amerických statistik z trhu práce (očekáváme rovněž výsledky blízko konsensu) a indexu podnikatelské nálady v sektoru služeb (ISM).
Ekonomický kalendář: Údaje z trhu práce v USA - ADP report v centru pozornosti 🔎
04.01.2024 Dnešní kalendář je naplněn několika významnými makroekonomickými publikacemi. Chronologicky se investoři nejprve seznámí s údaji o inflaci z Německa a Francie a dalších zemí EU. Očekává se, že údaje z obou zemí vykáží meziroční zvýšení indexu spotřebitelských cen oproti listopadu. Poté budou mezi 9:00 a 10:00 zveřejněny konečné údaje o indexu PMI ve službách v Evropě. Očekávání analytiků naznačují slabší údaje, zejména za Francii, kde se očekává index pouze 44,3 bodu. Údaje o PMI ve službách ve Spojeném království se však očekávají mnohem lepší, přičemž konsenzus naznačuje solidní výsledek 52,7 bodu.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (1.1.2024)
01.01.2024 Poslední obchod v roce 2023 byl ziskový podle mého týdenního komentáře, který jsem uveřejnil s předstihem zde na webu. Došlo totiž k průrazu horní vstupní S/R zóny, čímž se aktivoval nákupní buy (long) obchod, který přesně došel do svého cíle a byl ukončen v zisku na Profit-Targetu. Pokud jste mého obchodu využili ve svůj prospěch, tak gratuluji k ziskovému obchodu!
Forex: Eurodolar vyčkává na statistiky z trhu práce
08.12.2023 Eurodolarový trh vyčkává na listopadové statistiky z amerického trhu práce, které budou zveřejněny dnes odpoledne. Očekáváme, že přírůstek nových pracovních míst skončí za očekáváním, podobně jak dopadl ADP report zveřejněný ve středu. Dalším sledovaným ukazatelem může být růst mezd a především míra nezaměstnanosti (a to zejména pokud by povylezla na 4,0 %). Reakci eurodolaru na data z trhu práce lze však těžko odhadnout, neboť americká měna v tuto chvíli na slabší makro data příliš nereaguje.
Forex: Eurodolar se posunul nepatrně níže
07.12.2023 Eurodolar se posunul nepatrně níže a to přesto, že dolarové sazby pokračovaly v sestupu. ADP report z amerického trhu práce totiž potvrdil naše obavy, že v průběhu týdne budou z USA přicházet slabší data. Trh se tak pomalu bude upínat k zítřejším klíčovým statistikám z USA (payrolls za listopad), přičemž pomalu narůstající averze k riziku může dolar udržovat silný.
Forex: Průmyslová produkce v říjnu rostla v ČR i Německu
07.12.2023 Dnešek přinese říjnová data o vývoji průmyslové produkce v ČR a Německu. V obou případech očekáváme meziměsíční nárůst poté, co produkce v Q3 svižně klesala. Konečný odhad HDP za Q3 by měl již pouze potvrdit mezičtvrtletní pokles ekonomiky eurozóny o 0,1 %. Z hlediska struktury za tím podle nás stál záporný příspěvek čistého vývozu a změny stavu zásob – obojí pravděpodobně z části souviselo s již zmíněným slabým výkonem průmyslu. Spotřeba domácností by se svým kladným příspěvkem měla pokles HDP naopak mírnit. V USA budou zveřejněny pravidelné týdenní počty žádostí o podporu v nezaměstnanosti.
Forex: Tuzemská poptávka zůstává navzdory říjnovému růstu nízká
06.12.2023 České maloobchodní tržby bez prodejů aut v říjnu meziměsíčně vzrostly v reálném vyjádření o 0,6 % po zářijovém poklesu o 0,5 %. Meziročně byly tržby stále nižší o 1,4 % (po očištění o vliv rozdílného počtu pracovních dní), což byl však oproti tržnímu konsensu (-1,9 % y/y) mírně lepší výsledek. Samotná úroveň tržeb navzdory zmíněnému meziměsíčnímu růstu zůstává velmi nízká. Oproti předpandemickému únoru 2020 byly tržby v maloobchodě nižší o 7,1 %. V nemotoristickém segmentu rostly hlavně tržby za nepotravinářské zboží, které byly meziměsíčně vyšší o 1,6 %. Tržby za prodej potravin meziměsíčně stagnovaly, zatímco prodeje pohonných hmot klesly o 2,1 %. Prodeje aut se zvýšily pouze o 0,3 % m/m po předchozím poklesu o 1,7 %.
Ranní okénko - Americký trh práce dále rychle brzdí
06.12.2023 Dnešní ekonomický kalendář pokračuje čísly z amerického trhu práce, pro náš trh je ale zajímavější za několik minut zveřejňovaný výsledek maloobchodních tržeb. Ten by měl za říjen potvrdit pokračující slabý vývoj v českém maloobchodu, byť s možností mírného meziměsíčního nárůstu. Meziročně u maloobchodních tržeb bez aut očekáváme pokles o 2,5 %, medián analytiků počítá s o něco mírnějším poklesem o 1,9 %. Zásadní negativní faktor i nadále představuje pokračující pokles reálných mezd, který během Q3 dosáhl -0,8 % a k mírnému poklesu patrně dojde i během závěrečného kvartálu letošního roku.
Forex: Data z amerického trhu práce pozitivně ovlivnil konec stávek
06.12.2023 Data z amerického trhu práce potvrdí jeho stále dobrou kondici. Vliv bude mít i konec stávek v některých oborech. V regionu k jednacímu stolu zasedne polská centrální banka. Ta ale podle našeho odhadu ponechá úrokové sazby beze změny. České říjnové maloobchodní tržby ve srovnání s předchozím měsícem vzrostou o jedno procento. I tak ale jejich reálná úroveň zůstane zhruba na úrovni z poloviny roku 2018.
Ranní shrnutí (06.12.2023)
06.12.2023 Akciové indexy v asijsko-pacifickém regionu se během středeční seance obchodovaly výše. Korejský KOSPI si během dne připsal téměř 0,19 %, zatímco japonský Nikkei vzrostl o 2,01 %. Poměrně dobře si dnes vede i Hang Seng, který se v průběhu dne obchoduje o 1,31 % výše.
Ranní okénko - ECB se nedaří ukotvit inflační očekávání
05.12.2023 Dnešní den přinese zajímavé údaje zejména z eurozóny. Nejprve bude zveřejněn výsledek inflačních očekávání, kdy se domácnosti domnívají, že inflace za 3 roky bude dosahovat výše 2,5 %. Evropskou centrální banku ovšem můžou znervózňovat vyšší inflační očekávání na horizontu 12 měsíců. V září došlo k jejich výraznému zvýšení z 3,5 % na 4 % a v říjnu se očekává jen mírná korekce, a to na 3,8 %. Neukotvená inflační očekávání můžou bránit dosažení inflačního cíle, čehož se obává mimochodem i ČNB. O hodinu později budou publikovány říjnové ceny výrobců, které by dle trhu měly meziměsíčně vzrůst o 0,2 %. V meziročním srovnání po srpnu a září, kdy ceny padaly více než dvouciferným tempem, by se ceny měly snížit o 9,5 %.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (4.12.2023)
04.12.2023 Ani minulý týden jsme se nedočkali žádného obchodu podle mého týdenního komentáře, protože nedošlo k průrazu žádné vstupní S/R zóny. Týden tak byl na EUR/USD znovu bez obchodu.
Ranní okénko - Dnešní výsledek mezd může ovlivnit rozhodování ČNB
04.12.2023 Tento týden dorazí na finanční trh zajímavá ekonomická data z tuzemské ekonomiky, kdy již za několik málo minut vyjde výsledek ohledně vývoje mezd ve třetím čtvrtletí letošního roku. V průběhu týdne dorazí také informace o maloobchodních tržbách, vývoji průmyslu a zahraničním obchodu nebo také z trhu práce. Trh práce pak bude hrát zásadní roli i pro globální trh, byť v tomto případě ten americký. V závěru týdne dorazí tradičně měsíční čísla z trhu práce, dílčí údaje ale budou přicházet již v průběhu týdne. Z eurozóny bude tento týden stát za pozornost vývoj inflačních očekávání, kde ECB netají obavy ohledně ukotvování na vyšších úrovních. Pro českou ekonomiku pak bude důležitý i výsledek průmyslové produkce v Německu.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Nižší srovnávací základna zrychlí českou inflaci
06.11.2023 Ve Spojených státech bude tento týden zveřejněn deficit zahraničního obchodu. Ten se zřejmě v důsledku růstu importů v září výrazně prohloubil. Značná část zboží pravděpodobně skončila v zásobách, což pomohlo americké ekonomice v Q3 k téměř pětiprocentnímu mezikvartálnímu anualizovanému růstu. V eurozóně bude pozornost patřit německé průmyslové produkci za září. Ta podle našeho odhadu meziměsíčně rostla. Naopak výstup českého průmyslu v září ve srovnání s předchozím měsícem o další více než jedno procento poklesl. Podíl českých nezaměstnaných osob v říjnu stagnoval. Klíčovou událostí pak bude páteční zveřejnění domácí inflace. Ta by měla stoupnout na 8,4 % z 6,9 % v září. Důvodem bude vliv nižší srovnávací základny související s loňským zavedením energetického úsporného tarifu. Nebýt tohoto čistě statistického efektu, inflace by podle našeho odhadu byla o 2 až 3 procentní body nižší. Polská centrální banka na svém středečním zasedání ponechá podle kolegů z SG sazby beze změny.
Forex: Po ponechání sazeb beze změny koruna posílila
03.11.2023 Na domácí půdě bylo klíčovou událostí tohoto týdne zasedání České národní banky. Ta ponechala repo sazbu na 7 %. Toto rozhodnutí podpořilo pět radních, zbylí dva hlasovali pro snížení repo sazby o 25 bb na 6,75 %. Svou roli pravděpodobně sehrála obava o dostatečnou ukotvenost inflačních očekávání v souvislosti s očekáváným (byť technickým) zvýšením meziroční inflace v letošním závěrečném čtvrtletí a nejistotou ohledně míry tradičního lednového přecenění zboží a služeb. Koruna ve čtvrtek reagovala zpevněním o 0,7 % na 24,46 EUR/CZK. Mírně posílila ještě i v pátek (pod 24,40 EUR/CZK). Kolem těchto úrovní se pohybovala i během pátečního obchodování. Ostatní regionální měny se vyvíjely rozdílně. Polský zlotý zůstal po celý týden víceméně beze změny (na 4,45 EUR/PLN), maďarský forint pak posílil pod hladinu 380 EUR/HUF, tedy o 1,3 %.
Graf dne - USDCAD (03.11.2023)
03.11.2023 USD/CAD je měnový pár, který dnes v brzkých odpoledních hodinách pravděpodobně zažije zvýšenou volatilitu. Důvodem je, že ve 13:30 budou zveřejněny zprávy o zaměstnanosti za říjen ze Spojených států a Kanady. Pozornost bude upřena především na americkou zprávu NFP, zejména poté, co údaje ADP zveřejněné na začátku týdne naznačily slabý růst počtu pracovních míst pod 100 tis. Trh práce je vedle inflace klíčovou oblastí zájmu Federálního rezervního systému a pokud by slabý ADP report potvrdily dnešní údaje NFP, zvyšování sazeb se stane ještě méně pravděpodobným.
Forex: Americký trh práce stále odolává
03.11.2023 Klíčovou statistikou dnes bude z pohledu globálních trhů americký NFP report za říjen. Přestože by se počet nových pracovních míst v nezemědělském sektoru měl oproti září výrazně snížit, stále se podle nás bude jednat o úroveň potvrzující napětí na tamním trhu práce. Americká ekonomika tak nadále odolává utaženým měnovým podmínkám. Na domácím trhu dnes budou dominovat dozvuky včerejšího rozhodnutí ČNB o ponechání úrokových sazeb beze změny. Tuzemská centrální banka také zveřejní úvodní kapitolu Zprávy o měnové politice a svou novou prognózu podrobněji představí na čtvrtletním setkání s analytiky.
Forex: Zasedání ČNB a debata o prvním snížení sazeb
02.11.2023 Na rozdíl od konsensu analytiků, který očekává snížení úrokových sazeb ČNB o 25 bb, my předpokládáme, že i po dnešku zůstanou úrokové sazby beze změny. K tomu nás vede předpokládaná obezřetnost většiny bankovní rady ohledně nejistoty kolem lednového přecenění zboží a služeb a také potencionálně ztížená komunikace rozhodnutí s ohledem na výrazné zrychlení meziroční inflace v říjnu vlivem statistického efektu nízké srovnávací základny v loňském roce. Kromě ČNB bude dnes zasedat i britská BoE, která by měla ponechat úrokové sazby beze změny, stejně jako na předešlém zasedání.
Forex: Před večerním rozhodnutím Fedu data v USA vcelku zklamala
01.11.2023 Před večerním rozhodnutím americké centrální banky dnešní data v USA trhy zklamala. Říjnový předstihový indikátor pro nadcházející NFP report tzv. ADP report mapující nová pracovní místa v soukromém nezemědělském sektoru skončil pod očekáváním trhu (113 tis. vs 150 tis.). Výrazně zklamal také říjnový ISM z průmyslu, když oproti září klesl o 2,3 b. na 46,7 b. (vs konsensus 49 b.). V tuzemsku zklamal i PMI ze zpracovatelského průmyslu, který jen mírně vzrostl na 42 b. (vs konsensus 42,5 b.). Deficit českého státního rozpočtu po čtyřměsíční sérii zlepšování v říjnu narostl na 210,7 mld. CZK. Stále však očekáváme, že schválený schodek ve výši 295 mld. CZK by letos mohl být splněn.
Forex: Fed ponechá sazby beze změny
01.11.2023 Klíčovou událostí dnešního dne bude zasedání americké centrální banky. Ta ale s největší pravděpodobností ponechá sazby beze změny. Na stávající úrovni podle našeho odhadu zůstanou až do druhého čtvrtletí příštího roku, kdy čekáme jejich první snížení. Z dat bude zveřejněn ADP report mapující počet nově vytvořených míst v soukromém sektoru. Ten by měl podle tržního konsensu oproti září vykázat vyšší počet. Mírně by se měl zlepšit i index ISM z amerického průmyslu, ačkoli stále zůstane pod 50bodovu hranicí. Hluboko pod ní bude zřejmě i říjnový český PMI. I jeho ale čeká podle našeho odhadu zlepšení.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (30.10.2023)
30.10.2023 Minulý týden byl velmi úspěšný a na měnovém páru EUR/USD jsme zaznamenali ziskové obchody, na které jsem s předstihem upozornil v mém posledním týdenním komentáři. Vše začalo průrazem horní vstupní S/R zóny (vše najdete níže na grafech), čímž došlo k aktivaci buy (long) obchodu, který skončil v zisku a byl ukončen na Profit-Targetu. Později došlo k aktivaci druhého nákupního (buy) obchodu, který se dostal ke svému prvnímu cíli, kde byl ukončen v zisku na Profit-Targetu 1 (PT1). Ke druhému PT2 nedošlo. I přesto se jednalo k ziskový obchod a ziskový obchodní týden. Pokud jste mých obchodů využili ke svému prospěchu, tak gratuluji k zisku!
Forex: Eurodolar
06.10.2023 Eurodolar se včera posunul nad včerejší úroveň, když dolarová výnosová křivka se již nedokázala dostat výše. Naopak dolarové sazby šly mírně dolů v souladu s relativně umírněnou rétorikou přicházející z Fedu. Jak Daly, tak Barkin nehorovali ve svých vystoupeních za další zvýšení sazeb. Dnes se trh pochopitelně soustředí na oficiální americká data z trhu práce. Naše očekávání jsou nastavena blízko tržnímu konsensu, ale slabší ADP report připouští i možnost slabšího výsledku. Ten by asi podpořil eurodolar, který by mohl dále umazat ztráty z předchozích dní.
Forex: Tvorba pracovních míst v USA zůstává solidní
06.10.2023 Zpřísnění měnových podmínek v zámoří dosud k výraznému ochlazení tamního trhu práce nevedlo. V září čekáme obdobně silnou statistiku nových pracovních míst v nezemědělském sektoru (NFP) jako o měsíc dříve. Tuzemské srpnové maloobchodní tržby patrně potvrdí, že spotřeba domácností zůstala i ve třetím čtvrtletí utlumená, a její dosavadní oživení tak zůstává slabé. V regionu budou trhy rovněž sledovat zveřejnění zápisů z posledního zasedání ČNB a polské centrální banky (NBP).
Ranní shrnutí (04.10.2023)
04.10.2023 Včerejší seance na Wall Street skončila v negativním sentimentu. Index Nasdaq ztratil během dne více než 1,87 %, benchmark S&P500 1,37 % a Russell 2000 více než 1,87 %. Výprodeje zesílily po zveřejnění údajů JOLTS, které naznačily sílu amerického trhu práce, což by mohlo povzbudit Fed k dalšímu zvyšování úrokových sazeb.
Forex: Předvolební snižování úrokových sazeb bude v Polsku pokračovat
04.10.2023 Polská centrální banka dnes podle nás sníží úrokové sazby o 50 bb, poté co v září překvapivě klesly o 75 bb. Vliv by na to znovu měly mít blížící se parlamentní volby. Vývoj inflace, ekonomiky a trhu práce však tak výrazné uvolnění měnové politiky podle nás neopodstatňuje a po skončení voleb tak čekáme po delší dobu stabilitu sazeb. Z hlediska ekonomických dat budou dnes sledována především ta z USA. Měsíční předstihové indikátory by měly ukázat na odolnost americké ekonomiky a přetrvávající sílu tamního trhu práce.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (2.10.2023)
02.10.2023 V minulém týdnu na měnovém páru EUR/USD nedošlo k žádnému obchodu podle mého týdenního komentáře. Nedočkali jsme se totiž prolomení žádné vstupní S/R zóny. Týden tak byl na EUR/USD bez obchodu.
Forex: Se zářijovým zvýšením sazeb ECB to vidí trh zhruba padesát na padesát
31.08.2023 V centru pozornosti dnes bude inflace v eurozóně za srpen. Ta by podle našeho odhadu měla stagnovat na 5,3 % y/y, zatímco jádrová inflace by měla o desetinu klesnout. Srpnová inflace bude zároveň klíčovým ukazatelem pro ECB, která dnes zveřejní zápis z červencového zasedání. Na tom opět zvýšila úrokové sazby. Zářijové rozhodnutí je však spojeno s vyšší mírou nejistoty, když předstihové indikátory z evropské ekonomiky zaznamenaly výrazné zhoršení. Zveřejněny dnes budou také srpnové statistiky z německého trhu práce. Ty by měly v souladu se slabým výkonem německého hospodářství v posledních několika čtvrtletích ukázat na mírný nárůst registrované nezaměstnanosti z 5,6 % na 5,7 %. Dlouhodobá zkušenost podniků s nedostatkem pracovních sil a strukturální faktory jako je stárnutí populace však mohou přenos slabší poptávky po zboží a službách do nižší zaměstnanosti významně brzdit.
Forex: Další pokles důvěry v ekonomiku eurozóny
30.08.2023 Důvěra v ekonomiku eurozóny se v srpnu opět snížila. Ukazatel od Evropské komise zaznamenal pokles z červencových 94,5 b. na 93,3 b., což bylo jen nepatrně pod tržním konsensem ve výši 93,5 b. Důvěra tak klesala již čtvrtý měsíc v radě a byla nejnižší od listopadu 2020. Podle průzkumu Evropské komise se zhoršila situace jak v průmyslu, tak i ve službách. Zpřesněný odhad spotřebitelské důvěry pak potvrdil meziměsíční pokles i v jejím případě. Zdá se tedy, že obavy týkající se slábnoucí poptávky se již rozšířily i do spotřebitelského sektoru. Jde tak o další z mnoha předstihových indikátorů, které nyní ukazují na převládající pesimismus ohledně dalšího vývoje evropské ekonomiky.
Forex: Slabší americká data včera pohnula eurodolarem
30.08.2023 Slabší americká data konečně včera pohnula eurodolarem. Překvapivý pokles spotřebitelské důvěry společně s dalším výrazným odbouráním nových pracovních pozic v USA srazily šance na další zvýšení sazeb ze strany Fedu, což muselo ublížit dolaru. Dnes převezmou štafetu inflační data z eurozóny, když srpnovou inflaci reportuje několik zemí měnové unie (Španělsko, Německo a Belgie). Následně bude opět ve hře trh práce v USA a to konkrétně předskokan payrolls - ADP report. Kombinace stále vysokých inflačních čísel z EMU a horšících se dat z amerického trhu práce by mohla tlačit eurodolar nahoru (viz poslední FX Strategie).
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (28.8.2023)
28.08.2023 Minulý týden znovu nebyl aktivován žádný obchod podle mého týdenního komentáře. Nedošlo totiž k prolomení žádné vstupní S/R zóny a týden tak byl na měnovém páru EUR/USD bez obchodu.
Vysoké sazby už trhům nechutnají
04.08.2023 Akcioví investoři si začínají uvědomovat, že v případě pokračujícího býčího trhu jim bude americká centrální banka (Fed) házet stále více klacků pod nohy zvyšováním úrokových sazeb. Byť se trhu práce i hospodářskému růstu daří a ziskové marže společností zůstávají vysoko, jsou sazby nad 5 % zkrátka až příliš velké sousto.
Akciové trhy zaznamenávají ztráty na obou stranách Atlantiku, pražský index ale roste
02.08.2023 Dnes je pro trhy asi nejdůležitější informací snížení úvěrového ratingu USA z AAA na AA+ od agentury Fitch. To ovlivnilo finanční trhy po celém světě.
Agentura Fitch snížila rating USA
02.08.2023 Ani série slabších dat z americké ekonomiky, ani fakt, že agentura Fitch snížila včera rating USA z nejvyšší možné úrovně AAA na AA+ nepuhnuly nijak zásadně kurzem eurodolaru. Dodejme, že Fitch odůvodnila snížení ratingu zhoršeným fiskálním výhledem pro následující tři roky a komplikovaným procesem při navyšování dluhového stropu v USA. Vcelku logicky tak americké vládní dluhopisy nezažily dobrý den - zajímavé přitom bylo, že výnosy směřovaly prudce vzhůru již před rozhodnutím agentury Fitch (a navzdory špatným makročíslům). Dnes budou ve další důležitá americká data - konkrétně pak předskokan payrolls - ADP report. Uvidíme, zdali dolar eventuálně ustojí další makroekonomické zklamání.
Ranní okénko - Pozornost míří k americkému trhu práce
02.08.2023 Dnes k zajímavějším zápisům v ekonomickém kalendáři bude patřit jen výsledek reportu z amerického trhu práce od agentury ADP. Ten bude představovat určitý náznak, jakým směrem by se mohla vydat páteční oficiální statistika o počtu nově vytvořených pracovních pozic. V případě ADP trhy očekávají, že během července v soukromém sektoru vzniklo 190 tisíc volných pracovních míst, zhruba v souladu s očekáváním pro páteční výsledek (+200k). Je třeba ale upozornit na často rozdílné výsledky, kdy například za červen report ADP uváděl, že v americké ekonomice vzniklo téměř 500 tisíc pozic, oficiální výsledek pak ale dopadl zhruba v souladu s očekáváními analytiků na úrovni 209 tisíc. Reakce trhu tak patrně bude spíše jen mírná, kdy většina investorů bude vyčkávat na páteční data.
Forex: Americký trh práce zůstává nadále napjatý
02.08.2023 Dnešek nabídne pouze americký ADP report o vývoji tamní zaměstnanosti za červenec. Podle očekávání trhu by měl ukázat na to, že k tvorbě nových pracovních míst docházelo ve výrazně menší míře. Finanční trh však ve vztahu k tomu bude vyhlížet především oficiální statistiky z nezemědělského sektoru, které budou zveřejněny v pátek. Zpomalení růstu zaměstnanosti sice čekáme, avšak pouze v mírném rozsahu. Americký trh práce podle našeho hodnocení nadále vykazuje známky napjatosti.
Ranní okénko - Růst/nerůst české ekonomiky
01.08.2023 Dnes dopoledne vyjde tuzemský index nákupních manažerů (PMI), kde očekáváme, že dojde k dalšímu meziměsíčnímu poklesu, jak naznačují předběžné výsledky v této statistice v Německu i v celé eurozóně. Tato zpráva nepotěší zpracovatelský průmysl, na druhou stranu z pohledu spotřebitelů se jedná o pozitivní signál, že inflace by měla i dále zpomalovat. Odpoledne ministerstvo financí zveřejní plnění státního rozpočtu ke konci července. Červnový výsledek dopadl lépe, než se čekalo a to zvláště kvůli přílivu peněz z Evropské unie. Uvidíme, jak se vyvíjelo hospodaření státu během posledního měsíce. Zaznamenáníhodnou zprávou z pohledu veřejných financí zajisté je, že včera prezident republiky Petr Pavel podepsal novelu zákona o zvýšení spotřební daně z nafty na původní úroveň s účinností od dnešního dne. To by mělo státnímu rozpočtu přinést každý měsíc zhruba 800 mil. Kč.
Ranní okénko - Tento týden zasedá ČNB, vychází HDP, z USA dorazí data z trhu práce
31.07.2023 V tomto týdnu bude pro tuzemské investory nejzajímavější zasedání České národní banky, která s největší pravděpodobností rozhodne o stabilitě sazeb. Trhy bude zajímat především nová prognóza a další výhled. Z globálního hlediska bude nejzásadnější v závěru týdne zveřejněný report z amerického trhu práce, který v případě slabších čísel může ujistit trh, že by Fed již neměl přistoupit k dalšímu zvyšování sazeb. Pozornost investorů bude mířit i do Velké Británie, kde další hike doručí Bank of England.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (31.7.2023)
31.07.2023 Minulý týden jsme se dočkali jednoho obchodu, na který jsem s předstihem upozornil v mém týdenním komentáři. Došlo totiž k prolomení spodní vstupní S/R zóny, což aktivovalo sell (short) obchod, který přesně došel do svého cíle a byl ukončen v zisku na Profit-Targetu. K jinému obchodu nedošlo (těsně o méně než 1 pip). Pokud jste v minulém týdnu využili mého obchodu ke svému prospěchu, tak gratuluji k zisku!
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (3.7.2023)
03.07.2023 Minulý týden jsme se na měnovém páru EUR/USD dočkali celkem tří obchodů, na které jsem upozorňoval v mém týdenním komentáři. Nejprve jsme mohli vidět průraz horní vstupní S/R zóny, což aktivovalo nákupní buy obchod, který přesně došel do cíle a byl ukončen v zisku na Profit-Targetu. Následně byl aktivován také druhý buy obchod, který také dokonale přesně došel do svého cíle a byl ukončen v zisku na Profit-Targetu. Na konci týdne pak došlo k prolomení dolní vstupní S/R zóny, což aktivovalo sell obchod, kde se ovšem průraz ukázal jako falešný a obchod skončil na Stop-Lossu (SL). Celkově minulý týden tedy dva zisky a jedna ztráta, celkově však týden skončil v zisku.
Forex: Eurodolar se posunul vzhůru
02.06.2023 Holubičí rétorika Fedu, relativně jestřábí rétorika ECB, nepřesvědčivá americká data (ISM v průmyslu) a definitivní navýšení dluhového stropu v USA (a tím odvrácení defaultu) přineslo posun eurodolaru vzhůru zhruba o jednu figuru. Dnes budou pochopitelně v centru pozornosti oficiální statistiky z amerického trhu práce za květen. ADP report, který funguje jako předskokan pro dnešní číslo dopadl včera dobře, což indikuje relativně dobré číslo i dnes. Rizika pro dolar jsou tak podle nás nastavena asymetricky - dobrá čísla dolaru již příliš nepomohou, naopak zklamání může přinést americké měně ještě další ztráty.
Ranní okénko - Inflace v eurozóně ustupuje rychleji, než se čekalo
01.06.2023 Dnes je ekonomický kalendář naplněný, a to i údaji z tuzemské ekonomiky. Po ránu dorazí z Česka index nákupních manažerů (PMI) ve výrobě, odpoledne pak statistika plnění státního rozpočtu ke konci května. V obou případech jde ale o čísla, na která trh příliš nereaguje. Z eurozóny bude trh vyčkávat na výsledek květnové inflace, byť je díky již zveřejněným číslům z vybraných států jasné, že finální hodnota bude pod odhady analytiků. Zajímavá tak bude zejména jádrová inflace. Z USA přijde v odpoledních hodinách report od ADP ohledně počtu vytvořených pracovních míst v soukromém sektoru. Odhadováno je zpomalení takřka na polovinu proti dubnu, výsledek nad mediánem analytiků by pak patrně trh utvrdil v očekávání červnového hiku.
Ranní okénko - Německá květnová inflace má prostor překvapit
31.05.2023 Nejzajímavější údaj dneška bude představovat květnová inflace v Německu. Očekáván je pokles meziroční míry z dubnových 7,6 % na květnových 6,7 %. Možnost o něco nižšího výsledku naznačuje již první zveřejněný výsledek ze Španělska, kde inflace skončila pod očekáváními trhu, nápovědu přinese i dnes ráno zveřejňovaný výsledek ve Francii. Pokud by se potvrdil rychlejší ústup cenových tlaků napříč eurozónou, může docházet k dalšímu oslabování společné evropské měny, která od začátku května vůči dolaru ztratila přes 2 %. V posledních dnech totiž docházelo k částečnému zacenění tří hiků ECB v letošním roce, nižší inflace by patrně vedla k odmazání části těchto sázek.
Ranní okénko - Revize českého HDP může prodloužit recesi
30.05.2023 Hned po ránu přijde z Českého statistického úřadu důležitá informace ohledně struktury HDP za první kvartál letošního roku. Možná je i mírná revize směrem ke stagnaci nebo prodloužené technické recesi, byť zveřejněná březnová měsíční data jdou ve směru prvního odhadu, podle kterého česká ekonomika mezikvartálně rostla o 0,1 %. Samotná struktura patrně odhalí, že hlavní brzdu představuje poptávka domácností, která zůstává snížená již po delší dobu. Důvodem je zejména silný pokles reálných mezd, ale i zvýšená míra úspor, kterou české domácnosti na vzniklou situaci reagují. Zajímavá bude i statistika mezd v národních účtech, která může představovat silné vodítko před oficiálními čísly z příštího týdne, a především před červnovým zasedáním ČNB.
Ekonomický kalendář: Tento týden data z US trhu práce
29.05.2023 Dnešní makrokalendář je doslova prázdný. Kvůli svátku Memorial Day zůstanou trhy v USA zavřené. V makrokalendáři nejsou naplánovány žádné klíčové publikace ani projevy centrální banky. Navzdory možné dohodě o dluhovém stropu bude volatilita trhu pravděpodobně omezená a přenesena do zítřka.
Ranní okénko - Tento týden vyjde inflace v eurozóně a nezaměstnanost v USA
29.05.2023 Nouze o ekonomická data tento týden rozhodně nebude. Zatímco dnes je kalendář prakticky prázdný, v průběhu týdne dorazí informace ohledně květnového růstu cen v zemích eurozóny, v USA pak budou nejzajímavější zápis patrně představovat data z trhu práce. V předchozích týdnech trh začal nejnovějším číslům přikládat menší význam, jelikož se zdálo, že o další trajektorii úrokových sazeb je na nějaký čas rozhodnuto. Jenže jestřábí komentáře z úst některých představitelů Fedu postupně navýšily nejistotu a začátkem tohoto týdne již převažuje názor, že na červnovém zasedání Fed opět zvýší sazby. Ke změně došlo i v pohledu na snižování sazeb, kdy ke konci roku trh očekává, že sazby budou zhruba na stejné úrovni, jako kde se nacházejí nyní.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (29.5.2023)
29.05.2023 Ani minulý týden jsme se nedočkali žádného obchodu na měnovém páru EUR/USD podle mého týdenního komentáře. Trh totiž opět neprolomil žádnou mou vstupní S/R zónu a tím tedy neaktivoval žádný nový obchody.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Tvorba pracovních míst v USA zpomaluje, zůstává ale vysoká
29.05.2023 Data z amerického trhu práce (Nonfarm Payrolls, ADP report, JOLTS Job Openings) potvrdí, že tempo tvorby nových pracovních míst sice zpomaluje, úroveň ale zůstává vysoká. Indikátory důvěry na obou březích Atlantiku by měly ukázat mírně zlepšení situace jak u spotřebitelů, tak i v produkční sféře. Klíčovou událostí v eurozóně bude zveřejnění květnové inflace. Ta by měla výrazně zpomalit. Její jádrová složka nicméně klesne pouze nepatrně a vysoká zůstane i v nadcházejících měsících. V Česku bude zveřejněn zpřesněný odhad HDP za Q1. Ten pravděpodobně potvrdí, že ekonomika mezičtvrtletně rostla o 0,1 %. Zpřesněné odhady budou publikovány i v Maďarsku a Polsku. Krom toho bude oznámen i český PMI za květen. Ten podle našeho odhadu přinese další mírné zhoršení podmínek ve zpracovatelském průmyslu.
Forex: Po včerejších zasedáních Fedu a ČNB je dnes na řadě ECB
04.05.2023 Dnešní zasedání ECB by mělo opět přinést zvýšení všech tří klíčových sazeb. Otázkou ale je, zdali evropská centrální banka na květnovém zasedání zařadí nižší stupeň utahování měnové politiky, tj. 25bodový hike po sérii 50bodových zvýšení. Podle nás ne. Dnešní seance bude nicméně zřejmě ještě nést dozvuky včerejšího zasedání amerického Fedu. Dvojici centrálních bank v tomto týdnu doplnila včera i ČNB, která překvapila trhy svým jestřábím tónem. To vedlo ke značnému přecenění trajektorie úrokových sazeb finančním trhem.
Trhy překvapilo jestřábí vyznění květnového zasedání ČNB
03.05.2023 ČNB dnes dle očekávání opět ponechala úrokové sazby beze změny, byť tentokrát pro zvýšení sazeb již volali tři členové. Oproti předchozímu zasedání tak pravděpodobně T. Holuba doplnili další dva členové bankovní rady. Zároveň opět padla zmínka, že centrální banka bude i nadále zabraňovat „nadměrným výkyvům kurzu koruny“. Podle slov guvernéra A. Michla většina bankovní rady stále preferuje zachování stability sazeb a zároveň delší ponechání úrokových sazeb na vyšších úrovních než v základním scénáři nové prognózy z dílny ČNB. V té je předpokládán pokles klíčové úrokové sazby již v letošním Q3.
Forex: Americká centrální banka naposledy zvedne úrokové sazby
03.05.2023 Fed dnes podle našeho odhadu zakončí cyklus zvyšování úrokových sazeb. V rozmezí 5,00-5,25 % by klíčová úroková sazba měla podle nás zůstat až do příštího roku. Předstihové indikátory z amerických služeb potvrdí jejich dobrou kondici. Stále solidní počet nově vytvořených pracovních míst v soukromé sféře by měl přinést dubnový ADP report. V eurozóně je kalendář prázdný. Hlavní domácí událostí bude zasedání České národní banky. Ta zřejmě ponechá sazby beze změny a zopakuje, že mohou na vyšší úrovni zůstat po delší dobu. My jejich první snížení očekáváme v září letošního roku.
Ekonomický kalendář: ISM čísla na začátek nabitého týdne
01.05.2023 Pondělní ráno je na trzích velmi klidné, protože většina trhů v Evropě a některé v Asii jsou zavřené. Futures na americké indexy se obchodují, ale nedochází zde k žádné akci a FX pohyby jsou omezené. To vše se však může během týdne dramaticky změnit. S prvotřídní zprávou NFP získáme spoustu dat, zisky včetně velmi očekávané zprávy od Applu, ale většina pozornosti bude věnována centrálním bankám – Fedu a ECB.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (1.5.2023)
01.05.2023 Měnový pár EUR/USD v minulém týdnu přinesl velmi povedený a ziskový obchod, na který jsem s předstihem upozornil v mém týdenním komentáři ZDE. Trh totiž prolomil horní vstupní S/R zónu, čímž došlo k aktivaci nákupního long (buy) obchodu, který dokonale přesně došel do mého předem stanového cíle a byl ukončen v zisku na Profit-Targetu. Pokud jste mého obchodu také využili ve svůj prospěch, tak gratuluji k zisku!
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Globální dezinflace pokračuje, jádrové ceny ale stále budí obavy
11.04.2023 Nejdůležitější statistiky tohoto týdne se budou u nás i v USA týkat březnových spotřebitelských cen. Zatímco celková meziroční inflace se s přispěním poklesu cen energií a vysoké srovnávací základny rychle snižuje, jádrová složka podle nás bude v obou případech dále vykazovat perzistenci, a to i na meziměsíční bázi. Odolnost ekonomiky eurozóny by měla potvrdit únorová průmyslová produkce, která tak podle nás přispěla k solidnímu růstu HDP v letošním prvním čtvrtletí.
Forex: Trhy věří, že recese donutí Fed letos snižovat úrokové sazby
06.04.2023 Únorová data z domácí ekonomiky byla smíšená. Středeční maloobchodní tržby potvrdily vysokou míru volatility této statistiky v poslední době. Tržby bez prodejů aut meziměsíčně klesly o 0,4 %, zatímco měsíc před tím zaznamenaly nárůst o 0,8 %. Na zmírnění meziročního poklesu tržeb z lednových -6,8 % na -6,4 % (zatímco tržní konsenzus činil -7,0 %) se výrazně podepsala revize dat v předchozích měsících. Předstihové indikátory přesto z našeho pohledu stále ukazují spíše na mírné oživení spotřeby domácností v Q1 23.
Forex: Eurodolar na hodnotu 1,1000 ještě nedosáhl
06.04.2023 Slabý ADP report a propad indexu ISM ve službách sice poslaly dolarové sazby ještě níže, avšak eurodolar na hodnotu 1,1000 stále ještě nedosáhl. Ruku v ruce s poklesem dolarových sazeb jde totiž vzhůru averze k riziku, a to se euru již tolik nelíbí. K tomu, aby se eurodolar dostal přes 1,1000, bude zapotřebí silnějších negativních signálů z USA (páteční payrolls?), které budou navíc podporovány jestřábí rétorikou ECB (což zdaleka není jisté).
BREAKING: ADP data nesplnila očekávání!
05.04.2023 Americký ADP report z pracovního trhu: 145k vs 210k odhad a 242 k dříve.
Ekonomický kalendář: ADP data z trhu práce a ISM ze sektoru služeb
05.04.2023 Futures na evropské indexy se obchodují s malou změnou oproti včerejším hotovostním zavíracím cenám. Stalo se tak po včerejší poklesové seanci na Wall Street a dnešním smíšeném obchodování v Asii. Novozélandský dolar je nejvýkonnější měnou G10 poté, co RBNZ přinesla větší než očekávané zvýšení sazeb o 50 bazických bodů. Ropa se obchoduje víceméně beze změny, zatímco kryptoměny získávají.
Ranní okénko - Volatilita na trhu s US dluhopisy pokračuje, poslední ekonomická data z Evropy jsou povzbudivá
05.04.2023 Dnes dorazí řada důležitých ekonomických dat z Evropy i USA. Další data z trhu práce v USA od insitutu ADP o tvorbě pracovních míst mohou kontrastovat či potvrdit včerejší JOLTS. V obou případech lze počítat s reakcí investorů. Výsledek ADP je podle analytiků pro březen nastaven na 210 tisíc míst po 242 tisíci v únoru.
Forex: Eurodolar se posunul k 1,1000
05.04.2023 Dolar dostal včera další ránu v podobě poklesu nově otevíraných pracovních pozic v USA. Jde o Fedem ostře sledovaný indikátor, jehož pokles může indikovat nižší potřebu zvyšovat úrokové sazby. Není divu, že eurodolar na něj reagoval posunem blíže k 1,1000 a to navzdory tomu, že tradiční jestřáb mezi americkými centrálními bankéři L. Mesterová poukázala na to, že sazby Fed mají jít nad 5 %.
Forex: Polská centrální banka ponechá sazby beze změny
05.04.2023 Ve Spojených státech bude zveřejněn ADP report. Ten by měl ukázat na solidní březnovou tvorbu nových pracovních míst, ačkoli nižší, než tomu bylo v únoru. Zpřesněné indikátory PMI z eurozóny a Německa budou potvrzeny na úrovni předběžných odhadů. Ukáží tak na solidní oživení v oblasti služeb. Polská centrální banka ponechá sazby beze změny. První snížení polských sazeb očekáváme až v září. České maloobchodní tržby za únor stoupnou pouze mírně.
Ranní okénko - Skokový růst ceny ropy nahrál energetickému sektoru
04.04.2023 Dnes ekonomický kalendář plní spíše méně významná data, v čele s únorovými cenami výrobců v eurozóně a továrními objednávkami v USA. Mimo to ze Spojených států dorazí ještě průzkum mezi zaměstnavateli ohledně volných pracovních míst (JOLTS), hlavní čísla z trhu práce ale přijdou až v pátek. Včera trhy rozhýbal především zveřejněný index ISM pro průmysl, který skončil pod mediánem analytiků. Navzdory negativnímu vyznění přijal trh zprávu relativně pozitivně, protože zapadá do představ o dřívějším snižování sazeb a dále kvůli tomu, že podindex cen sledující ceny vstupů znovu zamířil pod hodnotu 50 bodů, která značí pokles cen.
Ranní okénko - OPEC přes víkend zahýbal s cenou ropy, trh dnes ráno reaguje
03.04.2023 Investoři se dnes ráno věnují narůstajícím cenám futures kontaktů ropy. Ty se vydaly směrem vzhůru poté, co OPEC přes víkend oznámil snížení produkce téměř o 1,1 miliónů barelů denně počínaje příštím měsícem. Z toho zhruba polovina připadne na nižší výrobu v Saudské Arábii. Trhem tak otřásla vlna potenciálně nového inflačního impulzu.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (3.4.2023)
03.04.2023 Minulý týden byl na měnovém páru EUR/USD velmi úspěšný a dočkali jsme se dvou ziskových obchodů podle mého týdenního komentáře, ve kterém jsem na oba obchody s předstihem upozornil. Vše najdete níže na grafech. Jako první trh začátkem týdne prolomil horní vstupní S/R zónu, čímž došlo k aktivaci prvního long (buy) obchodu, který se přesně a rychle dostal do svého cíle a byl ukončen v zisku na Profit-Targetu. Ke druhému long (buy) obchodu došlo vzápětí průrazem další vstupní S/R zóny, kde ovšem růst již nebyl tak rychlý, nicméně i přesto se obchod dostal do zisku zasažením mého Profit-Targetu. Gratuluji vám k ziskům, pokud jste mé obchody také využili ve svůj prospěch!
Forex: Americký trh práce zůstává robustní
09.03.2023 Týdenní statistiky počtu nových uchazečů o podporu v nezaměstnanosti v USA potvrdí před zítřejšími daty z nezemědělského sektoru napjatost na tamním trhu práce a podpoří úterní slova šéfa Fedu J. Powella naznačující nutnost ještě utaženějších měnových podmínek. Z domova se dočkáme lednové statistiky bilance zahraničního obchodu. Náš nejoptimističtější odhad na trhu počítá s výrazným přebytkem.
Pražská burza rostla, ČEZ zpět nad úrovní 1 000 CZK
08.03.2023 Z dnes zveřejněných dat stojí za zmínku německá průmyslová produkce. Reportované číslo bylo podstatně lepší, než kolik činilo očekávání trhu. Příjemně překvapil také ADP report z amerického trhu práce. To je předstihový ukazatel před pátečním zveřejněním nových pracovních míst (mimo zemědělství). To by mohlo indikovat silný trh práce a větší utahování měnové politiky za strany Fedu.
Forex: Německý průmysl vstoupil do letošního roku razantně
08.03.2023 Globální finanční trhy si dnes vybraly oddechový čas. Po včerejším posílení dolaru v reakci na jestřábí slova šéfa americké centrální banky J. Powella se dnes kurz eura vůči dolaru držel vesměs stabilní pod 1,0550 EUR/USD.
Graf dne - USDCAD (08.03.2023)
08.03.2023 USD/CAD je jedním z párů, které budou dnes odpoledne sledovat. Naplánována je řada akcí, které by mohly párem pohnout. Zpráva o zaměstnanosti ADP za únor ve 14:15 GMT bude první z nich a bude to také poslední náznak před páteční zprávou NFP. Po vydání ADP budou následovat data obchodní bilance za leden z USA a Kanady ve 14:15. Největší volatilita USD/CAD se však dnes očekává kolem 16:00, kdy Powell pořádá druhý den svých pololetních svědectví a Bank of Canada oznámí rozhodnutí o sazbě.
Forex: Eurodolar na cestě k 1,0500
08.03.2023 Zatímco před včerejším vystoupením šéfa Fedu Powella v americkém Senátu byly pravděpodobnosti na zvýšení sazeb na příštím zasedání rozděleny mezi +25bps a +50bps v poměru 7:3, tak dnes ráno je poměr opačný. Tomu odpovídající nárůst krátkodobých dolarových sazeb (na nejvyšší hodnoty od roku 2007) se musel na eurodolaru zákonitě promítnout. Pár EUR/USD se také sesunul o více než figuru níže a je na cestě k 1,0500. Dnes bude mít J. Powell v kongresu repete, avšak do hry již vstoupí také data z trhu práce - konkrétně ADP report a především počty nově otevřených pozic. Vzhledem k tomu, že rozhodnutí o tom, zda zvýšit sazby o 50bps ze strany Fedu není definitivní a Powell & spol. čekají právě na tato data, tak může jít opět o velmi volatilní seanci.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (6.3.2023)
06.03.2023 V minulém týdnu neproběhl žádný obchod podle mého týdenního komentáře. Trh se totiž pohyboval v relativně úzkém rozpětí a nedošlo k žádnému prolomení S/R zóny a tím tedy ke vstupu do žádné pozice.
Forex: Zatím nekončící příběh napětí na americkém trhu práce
03.02.2023 Americký NFP report by měl potvrdit pokračující napětí na tamním trhu práce, když sektory jako zdravotnictví, rekreace či vzdělávání stále dohánějí předpandemické úrovně zaměstnanosti. Finální odhady PMI v eurozóně zřejmě potvrdí optimističtější výhled nákupních manažerů. Včerejší várka zasedání centrálních bank přinesla očekáváné zvýšení sazeb od BoE, překvapivou rétoriku ECB a opětovné ponechání klíčové úrokové sazby na 7 % od ČNB spolu s čerstvou prognózou.
Forex: ECB i BoE zvýší sazby, ČNB je ponechá beze změny
02.02.2023 Po včerejším Fedu bude i dnešní den na finančních trzích hlavně v režii centrálních bank. Zatímco ČNB je se současnou výší úrokových sazeb spokojená a již popáté v řadě je s největší pravděpodobností ponechá na stávající úrovni, ECB i BoE podle nás sáhnou k jejich dalšímu zvýšení o 50 bb.
Forex: Inflace v eurozóně v lednu potřetí v řadě zpomalila
01.02.2023 Předběžná HICP inflace v eurozóně se v lednu snížila z prosincových 9,2 % y/y na 8,5 % y/y. To bylo viditelně pod tržním odhadem ve výši 8,9 % y/y. Jádrová inflace zůstala stejně jako o měsíc dříve na rekordních 5,2 % y/y. Celkově vzato dnešní data nemění náš výhled. Stále očekáváme, že inflace bude v letošním roce pokračovat v rychlém zpomalování v důsledku kombinace vlivů vysoké energetické základny, klesajících velkoobchodních cen energií a vládních opatření.
Ranní okénko - Od Fedu se čeká zpomalení tempa hiků na 25bb
01.02.2023 Po včerejším zveřejnění výsledků HDP nebudou ani dnes chybět klíčová data. Hlavní událost nás čeká až večer, kdy o nastavení měnové politiky rozhodne Fed. Na pozadí dat potvrzujících postupné ochlazování trhu práce a zvolnění inflace je široce očekáván hike o 25bb po prosincových 50bb. Ještě před tím se dozvíme výsledek lednového PMI pro český průmysl. Počítáme se zlepšením, ale k hodnotě označující expanzi sektoru (>50 bodů) má PMI ještě daleko.
Forex: Fed zvedne sazby o 25 bb
01.02.2023 Americká centrální banka dnes zvýší úrokové sazby o dalších 25 bb. Rétorika zůstane jestřábí. Tamní ISM index z průmyslu se vrátí nad 50bodovou hranici, přičemž ADP report mapující počet nově vytvořených pracovních míst ukáže na další solidní nárůst. Klíčovým indikátorem v eurozóně bude lednová inflace. Ta by měla ubrat na tempu. Naopak na vyšší úrovně by se měl dostat český a polský PMI.
Vstoupí česká ekonomika do technické recese?
31.01.2023 Za několik málo minut vychází výsledek českého HDP za poslední loňský kvartál. Široce očekáván je pokles, mezičtvrtletně zhruba o 0,6 %. Pokud se naplní tento scénář, znamená to druhý pokles v řadě a naplnění všeobecně uznávané definice technické recese. Již ráno vyšla statistika z německého maloobchodu, která ukázala nečekaně silný pokles. Trh očekával meziměsíční pokles o 0,2 %, nakonec se ale dostavilo podstatně výraznější snížení, o 5,3 %.
Ranní okénko - Odolnější ekonomika eurozóny, zpomalující Fed, rozvážná ČNB a ECB v tempu
30.01.2023 Finanční trh má před sebou rušný týden, kdy bude zpracovávat důležité informace ohledně výkonu ekonomiky, inflace a úrokových sazeb. Nejočekávanější jsou zasedání Fedu, ECB, BoE, ale také ČNB. V USA vyjde měsíční statistika z trhu práce, v eurozóně lednová inflace a v řadě evropských zemích se reportuje HDP za 4Q22. Jako první na řadě (dnes dopoledne) je Německo.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (30.1.2023)
30.01.2023 Minulý týden nabídl velmi povedený a ziskový obchod na měnovém páru EUR/USD podle mého týdenního komentáře. Trh prolomil horní vstupní S/R zónu, což znamenalo aktivaci nákupního (long) obchodu, který přesně došel do svého cíle a by ukončen v zisku na Profit-Targetu. Pokud jste mého obchodu také využili ve svůj prospěch, tak gratuluji k zisku!
Forex: Inflace v eurozóně se vrací k jednociferným hodnotám
06.01.2023 Tempo zdražování v eurozóně v prosinci patrně výrazně zpomalilo. Dřívější údaje z tohoto týdne přitom naznačují, že by rychlost dezinflace mohla překonat tržní konsenzus. Data z amerického trhu práce naopak podle nás úlevu nepřinesou. Očekáváme další silný nárůst zaměstnanosti, který by měl Fed utvrdit v jestřábím naladění. Data z domácí ekonomiky zřejmě ukážou, že průmysl v listopadu korigoval předchozí výrazný propad. Sentiment podniků ve výrobní sféře však zůstává slabý.
Forex: Polská inflace zaostala za odhady
05.01.2023 Další překvapení směrem dolů dnes přinesla prosincová polská inflace. Zatímco trh očekával nepatrné zpomalení tamního meziročního růstu spotřebitelských cen ze 17,5 % v listopadu na 17,4 %, ve skutečnosti vzrostly ceny o 16,6 % y/y. Spolu s překvapivě nízkou inflací z tohoto týdne z velkých evropských ekonomik (Německo, Francie) tak trhy zaceňují v Evropě i středoevropském regionu riziko rychlejší než dosud očekávané dezinflace.
Ranní okénko - Zápisky Fedu nepřekvapily, koruna posílila pod 24 EUR/CZK
05.01.2023 Dnes kalendář pokračuje zejména čísly ze Spojených států, kde vychází report ohledně nově vytvořených pracovních míst od agentury ADP. Doplní ho pak klasické týdenní žádosti o podporu v nezaměstnanosti nebo statistika z listopadového zahraničního obchodu. Mimo USA může být s ohledem na příští týden zajímavá i inflace v Polsku, kde je očekáváno jen kosmetické snížení meziroční míry z listopadových 17,4 % na 17,5 %.
Forex: Růst spotřebitelských cen napříč Evropou slábne
05.01.2023 Ceny průmyslových výrobců v eurozóně pravděpodobně v listopadu pokračovaly v meziměsíčním poklesu. Působily především výrazně nižší velkoobchodní ceny energií. Zveřejněna bude také italská a polská inflace za prosinec. Zajímavé bude sledovat, zda podobně jako v dalších evropských státech, skončí oba tyto ukazatele pod odhady. V USA pozornost přitáhne ADP report o vývoji americké zaměstnanosti, který předchází ostře sledované zítřejší oficiální statistiky z trhu práce, tzv. nonfarm payrolls.
Ranní okénko - Dnes trh rozpohybují zápisky ze zasedání Fedu
04.01.2023 Dnes se vyčkává především na zápisky z posledního zasedání Fedu, kde trh bude doufat v holubičí náznaky, že finální výše sazeb nemusí být nad 5 %, tak jak ukazuje poslední prognóza americké centrální banky. Zatímco na posledním zasedání členové vyslali jasný signál, že v letošním roce nemají problém se sazbami jít výše a medián počítá se zvýšením do pásma 5,00 % - 5,25 %, trh se zdráhá jestřábí rétorice uvěřit a vrchol aktuálně naceňuje v okolí 4,95 %.
Ranní okénko - Německá inflace dnes může překvapit
03.01.2023 Dnes dorazí zajímavější data především z Německa. Dopoledne přijde informace ohledně prosincové nezaměstnanosti, která by měla stejně jako v listopadu setrvat na úrovni 5,6 %. Důležitější ale bude odpoledne zveřejněná inflace, kde je očekáván pokles meziroční míry z listopadových 10,0 % na 9,0 %. Důvodem by měl být zejména efekt vládních opatření týkajících se cen plynu pro domácnosti. Nejasná je ovšem síla, jakou se toto opatření do spotřebitelského koše projeví, a některé odhady předpokládají i pokles meziroční míry pod 8 %. Včera nepřekvapil český PMI pro výrobu, když mírně vzrostl, stále ale zůstává hluboko v oblasti značící zpomalování výroby.
Ranní okénko - Začátek roku s evropskou inflací a americkým trhem práce
02.01.2023 První týden roku 2023 nepoplyne v příliš odpočinkovém tempu, a naopak během něj na trh dorazí dávka ekonomických dat jak z Česka, tak i ze zbytku světa. Pomyslný startovní výstřel bude představovat za několik minut zveřejňovaný český index nákupních manažerů (PMI) ve výrobě, od kterého očekáváme mírné zlepšení. Úterý bude patřit zejména německé inflaci, kde se v důsledku vládních opatření patrně dostaví výrazné snížení cen plynu a tím pádem i meziroční míry spotřebitelské inflace.
Forex trader Ondřej Hartman a jeho týdenní komentář (2.1.2023)
02.01.2023 Minulý týden nenabídl žádnou obchodní příležitost podle mého týdenního komentáře. Trh se pohyboval v úzkém obchodním pásmu poslední týden v roce, objem obchodování a volatilita byly na snížené úrovni. Přeji vám úspěšné obchodování a vysokou volatilitu v roce 2023!
Související klíčová slova:
ADP report z kanadského trhu práce | Kalendář dnešních ekonomických událostí | Cena zlata v letošním roce | Kanadský PMI | Propad ekonomiky | Výnosy dluhopisů | UBS Group AG | Majetek boháčů | BCPP | Hlava a ramena | Sílící euro | Uvolněné měnové politiky | Zásoby zemního plynu | Aktivity v podnikatelském sektoru | Výplach | Americký ADP report z pracovního trhu | Průmysl v listopadu | Kurzovní lístky | Hodnota společnosti | Zvyšování cen | Forex real time | Analytický tým FXstreet.cz | Vývoj nezaměstnanosti | Polský zlotý a maďarský forint | Globální veřejný dluh | Války | Zveřejněné údaje | Globální akcie | Americký ADP | Vývoj | EBAY.US | Deflační vývoj | Rychlé zisky | Forex signals | Data z trhu práce | Pokles aktivity v podnikatelském sektoru | Maloobchodní prodej v eurozóně | Trh nemovitostí | Nákupu státních dluhopisů | US2000 | Pesimismus | Globální růst | CRON | Jana Steckerová | Volatilní | DPH | General Dynamics | EUR | Posilování domácí měny | Spotřebitelské výdaje | Bundesbank | Kurz polský zlotý | Přehřáté ekonomiky | Zahraniční forex | Sankce na ruskou ropu | YHOO | Standard & Poor's | Vít Hradil | Přemýšlení | Fortinet Inc | Hlavní úrokové sazby | Salesforce | Kurz měn online | Australský dolar | ETSY.US | Signály oživení | Itálie | Euro proti dolaru | McDonald's | Snížit úrokové sazby | Aktuální kurz švýcarského franku | Stoxx | Snižování nákupu aktiv | Pád dolaru | PEPP | Obchodní deficit | Vývoj ceny zlata | PMI v eurozóně | Report změny zaměstnanosti | Texas | Market alert | Údaj o HDP | Program nákupů dluhopisů | Pip | Německé průmyslové objednávky | Očekávání | Přesun obchodů | Korelace | Bezpečný přístav | Inflace v září | Trh dluhopisů | Tvorba pracovních míst v USA | Deutsche Bundesbank | Evropské centrální banky | Úrokové sazby v eurozóně | T-Mobile | Vlna zdražování v Německu | Cena severomořské ropy | Inflační riziko | EUR USD | Ruská centrální banka | Pozitivní signál | FX Instructor | AUD/NZD | EUR/JPY | Kvartální výsledky | Zasedání ČNB | Filantrop | Pesimistické odhady | EURJPY | Prezidentská debata | Cenové úrovně | Novartis | Počet nezaměstnaných | Oživení ekonomiky | Trh práce | Americký akciový trh | Crypto trading | Evropská komise | WeCHat | Pro investory | Ziskové obchody | Philip Morris ČR | Tesla Elon Musk | Moje strategie | Crypto | Investice | Zpráva z akciového trhu | Britská centrální banka | DXY | Aktuální kurzy měn | Rozvolnění | Saldo běžného účtu | MACD | Potenciál | Support | Mezinárodní ratingová agentura | Podnikatelské aktivity | Akvizice | ServiceNow | Finanční stabilita | Lednová inflace | Index aktivity | Jacinda Ardernová | Globální vývoj | Brent | Cyklus zvyšování sazeb | Ifo | Webinář | Japonské akcie | Nálada v eurozóně | Norwegian Cruise Line Holdings | Úspěšnost strategie | Invaze na Ukrajinu | Prognózy | Britská libra | Nové zprávy | Šéf Fedu Powell | NYSE | Intervence | Výkon ekonomiky | Aktuální technická analýza | Broadcom | Platební instituce | Interactive Brokers | Měnový pár GBP/USD | PMI ve službách v eurozóně | Rekord | Raiffeisenbank | Vstupní náklady | Nezávislost | Bankovní skupina | Člen bankovní rady ČNB | Ceny ropy | Stop-Loss | Evropský index | Russell 2000 | Evropské měny | Nákupy aktiv | FTSE MIB | Béžová kniha | Devon Energy | Důvěra v ekonomiku | Společnost Apple | Úrokové sazby v USA | Vývoj mezd | Uvolňování měnové politiky | Americké investiční banky | Zdravotní péče | Obchodní seance | Český statistický úřad | Impuls | Americké centrální banky | EUR/USD | Buy-stop | EUR/GBP | Evropské PMI | Nálada v průmyslu | GBP | Management | Spotřebitelé | Morgan Stanley | B/E | Šéf Fedu Jerome Powell | Reality | Goldman Sachs | Výhled ekonomiky | Švédská koruna | Strach | Aktuální kurzy USD | Český průmysl | PMI z Německa | Neckline | Cena bitcoinu | ČNB úrokové sazby | Euroval | Kryptoměna Bitcoin | CAC 40 | Obchodování na burzách | Price Action | Akcie společnosti | Uzdravování | ETH | Výkon českého průmyslu | Kurzy měn dolar | Tuzemské hospodářství | CSI 300 | Aktuální vývoj | Benchmark | Rostoucí výnosy | Novo Nordisk | Lagardeová | Nejvyšší soud | Bernie Sanders | Fortuna | Cenné papíry | Úvěrová pojišťovna | Graf EURUSD | Výnos | Boj s inflací | Nová prognóza ČNB | Maloobchodní tržby | Přecenění zboží | Nákupy státních dluhopisů | Shrnutí roku | Měnový pár USD/JPY | Zpřesněné údaje | IHNED | Asijské akcie | Delta | Hospodaření | Hodnota fúzí a akvizic | Zveřejněná data | TNOTE | Proti-inflační riziko | Vývoj na trzích | SMA | Vzdělávání | Vlna zdražování | Šéf Fedu | Obchodní příležitost | Slabá poptávka | Hong Kong | Nabídka | S&P Global | Růst sazeb | Rozhodnutí o sazbách | Reddit | Kurzy měn Česká spořitelna | Kanadská ekonomika | Zkrocení inflace | Hospodaření státního rozpočtu | Index DOW | Import | Sentiment investorů | Nemovitosti | Německý akciový index DAX | Odchod z EU | Růstový balíček | Forex pairs | Otevírání americké ekonomiky | Forexový trh | Miliardář Elon Musk | Státní dluh | Zasedání centrálních bank | Karlsruhe | Hodnocení úvěrové spolehlivosti | Cena komodit | Klesající výnosy ze státních dluhopisů | Kurz eura k dolaru | Prodeje aut | Směřování měnové politiky | Americké ekonomiky | Kontrakty | Dopady koronaviru | Německý PMI | Ekonomika Británie | Futures v Evropě | Britská měna | Depozitní sazby | Reálné ekonomiky | Pokles tržeb | Výhled hodnocení úvěrové spolehlivosti | Největší světové ekonomiky | Očekávání ČNB | Přebytek běžného účtu | Index spekulativního sentimentu | Plány | Platební neschopnosti | Cestování | Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti | Snižování sazeb | Sebenaplňující proroctví | JPY | Předpověď | Vývoj měnového kurzu | Maloobchodní sektor | Projev šéfky ECB Lagardové | Premiéři zemí Evropské unie | Spotřebitelské inflace | Růst hrubého domácího produktu | Odhad HDP | Akciové trhy v Evropě | Jestřábí komentáře | Resistence | Posilování dolaru | Ekonomický sentiment | Německý export | Uber Technologies | Trh s nemovitostmi | Podnikové objednávky | Pár EUR/USD | Kontrakce | Trendový indikátor | Kurzovní lístek | Peníze | Rezistence | Maďarsko | Pandemie COVID-19 | Zpracovatelský sektor | Ukazatel | Tvorba pracovních míst | Francie | Středoevropské měny | Americký dolar dnes | Swapy | Měnověpolitické zasedání Fedu | Průmyslové zakázky | Shanghai Composite Index | Širší index S&P 500 | Měnová opatření | FedEx | Makléři | Meziroční růst cen | Ruský prezident | Tempo zdražování | Patria Online | Český miliardář | Obavy z inflace | CNBC | Medvědí trh | Nasdaq Composite | Prognóza | FTSE 100 | Služby | Pozitivní zprávy | Hlavní události tohoto týdne | Výsledek inflace | Nejbohatší | Long obchod | Tuzemská ekonomika | Investiční strategie | Electronic Arts (EA.US) | Amgen | Heatmap | Nikkei | Přebytek ropy | Americký Fed | Cronos Group | Představitelé ECB | Vakcíny proti koronaviru | Medvědí signál | CISCO | Ropa WTI | Výkon | Trend odklonu od amerického dolaru | Výsledek hospodaření | Vývoj státního rozpočtu | Data z amerického trhu práce | Bankovní rada ČNB | Společnost Pfizer | Data z tuzemské ekonomiky | Tiff Macklem | Výrobní sektor | Hlavní index Nikkei 225 | Posilování eura | Brexit | Eurostoxx 50 | ZEW index | Futures | Inflace v eurozóně | Dolar dnes | Evropské burzy | Mutace koronaviru | EURUSD | Pozornost investorů | Burzy | Norwegian Cruise | USD/EUR | Dolar roste | Ceny elektřiny | Americký prezident Joe Biden | Měsíční forwardové ceny | Index ISM ve službách | Býčí divergence | Robinhood | Myšlení | Nastavení úrokových sazeb | Produktivita práce v USA | Bond | Měnové krize | Včerejší obchodování | Implikované volatility | Proražení | Vysoké inflace | Forex signál | Posílení koruny | Sazby hypoték | Export | After-market | Účinné vakcíny | Moderna | Americká ropa WTI | Cena palladia | Britský premiér | Extrémní nárůst | Šéf švýcarské centrální banky | AI | Měsíční data | Průzkum | Data o vývoji HDP | Dánská centrální banka | Vládní opatření | Šok | Ceny ve výrobě | Zpřísňování měnové politiky | Riziková averze | Evropská inflace | Italský premiér | ByteDance | Chaos na finančních trzích | Akcie Avastu | Trh s ropou | Unie | Představitelé Fedu | Prudké pohyby | Ekonomická aktivita | Regulace | Forex reviews | Béžová kniha Fedu | Kofola | Oblast rezistence | TRY | Noviny | Měnový fond | Dnešní fundamenty | Vývoj indexu volatility VIX | Zpráva | Kurzy měn | ISM pro sektor služeb | Brokers | Rozhodnutí Fedu o sazbách | Tovární objednávky | S/R zóna | Zasedání FOMC | Roční růst | Fitch Ratings | Trpělivost | Kapitál | MT5 Supreme Edition | Průmyslová výroba v Německu | Cestovní ruch | Prémie | Nižší úroky | Bitcoin obchodovanými na burze | P.A. | Tencent | Vysoký přebytek | Meziroční růst spotřebitelských cen | Dividendový výnos | Elon Musk | Oživení trhu | Breakout strategie | Růst ekonomiky USA | Zvýšení sazeb | GBP/USD | Vnímání rizika | Investovat | Hrubý domácí produkt (HDP) | Měnový pár EUR/USD | Snížení DPH | Nervozita | EUR/AUD | Aktuální kurzy měn Česká spořitelna | Hospodářský institut | Počty žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Aktuální kurzy zlotý koruna | Obchodní týden | Šíření nemoci | Caterpillar | MT5 | Nadšení | High | Forex rates | BREAKING | Index STOXX Europe | Der Spiegel | Pro tradery | Cenové pohyby | Týdenní shrnutí | 1 milion | Míra nezaměstnanosti v eurozóně | Výrobní ceny | Marek Mora | Zobchodované objemy | Nejsilnější růst | Světový obchod | Nejznámější kryptoměna | ČSOB Finanční trhy | Bundesbanka | Bydlení | Kosdaq | Lepší výsledky | EUR/CZK | Euforie | Makrodata | Cena ropy brent | Investoři | Disney | Forex research | Listopadová inflace | Výnosy z amerických dluhopisů | Dobré výsledky | Petr Pavel | Koruna | Nejistoty | Fidelity | Německá průmyslová produkce | Aktuální kurz libra | Očkování proti covidu | Předseda sněmovny | Investiční | Evropská měna | Konec roku | AMD | Reálné mzdy | Index pražské burzy PX | Nové mutace | Prezident ECB | Inflační čísla | Index PPI | Důvěra investorů | Prezidenti a premiéři zemí Evropské unie | E15 | Jádrový index | Nárůst ceny | Zisk | Budoucnost | Komoditní měny | Aktuální kurzovní lístek české spořitelny | Hlavní úroková sazba | Plyn | Tempo růstu CPI | Vyšší hodnoty | Inflace v lednu | Červencová inflace | Očekávání analytiků | CGC | Bank of England | Airbnb | Forward guidance | Tempo zvyšování úrokových sazeb | Zveřejnění zprávy | Finanční domy | Volatilita na trzích | Hospodaření státu | Roboti | VIG | WSJ | AT&T | Zápis z posledního zasedání | Odložení brexitu | Česká měna | BP | Nomura | Hold | Dvoutýdenní repo sazby | Stavební povolenky v USA | Kurz libry graf | Makrokalendář | Kč/EUR | České koruny | xStation | Odhad spotřebitelské důvěry | Důvěra v ekonomiku eurozóny | Analýzy | Doporučení | Prodej dluhopisů | Alert | Zasedání Evropské centrální banky | Propad | Altria | Netflix (NFLX) | Bitcoin | Demokraté | Německý DAX | Důvěra domácností | Hlavní události | Den D | Patria | Uber | Aktuální kurzy | Pokles libry | Data z ekonomiky | Rating USA | Evropský statistický úřad Eurostat | Offshore | Úrok | Evropské ekonomiky | Aktuální měnový kurz | Investiční společnost | Agentura Reuters | Evropské akcie | Aktuální měna v Polsku | Americká společnost | Bohatý | Technologické tituly | Loonie | Volatilita na forexu | Vítězství Joe Bidena | Tržní kapitalizace | Report ADP | Nejistota | Růstové akcie | Vakcína proti covidu | MAR.US | Hlavní index Hang Seng | Výhled ratingu | Nejprudší pokles | Dluhopisové výnosy | Warren Buffett | S&P | Vzdělání | Handelsblatt | Hospodářské dopady | Evropská data | Obchodování | Americká centrální banka | Tisková konference ECB | Phillips 66 | Rekordní růst | Statistický úřad | Spotřebitelské ceny v USA | ex | Buy obchod | Meta | James Bullard | Nákupy dluhopisů | Ropné zásoby | Nálada spotřebitelů v Německu | Řecká krize | ZEW | Americké statistiky | Zasedání OPEC | Akcie Philip Morris ČR | INFN | Covid | Rostoucí trend | Eurostat | Prezident | Finanční krize | Forex predictions | Ruský rubl | Zpomalující inflace | Deflace | 500 nejbohatších lidí | Investiční aktivita | Tovární objednávky v USA | Forex live | Růst inflace | Výroční zpráva | Turecká lira | Asijská seance | REGN | Obchodování na pražské burze | Německé firmy | Pozornost finančních trhů | Occidental Petroleum | Cena drahých kovů | Praha | Hypotéza | Berkshire Hathaway | Tržní úrokové sazby | 3M | GME | ATH | Nejdůležitější události | G10 | Míra nezaměstnanosti v Německu | Dnešní data | Patřičná volatilita | Odhad inflace | Firmy | Kevin Tran Nguyen | Ziskové marže | Ztráty | ESMA | Inflace v Polsku | Index cen domů | Podíl nezaměstnaných | Medvědí divergence | Růst výnosů | EUR Index | FXstreet.cz | Počty nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Kurz dolaru | Fondy na spotový bitcoin | Výsledky | Kanada | Wells Fargo | MWh | Akciový trh | HUF | Ekonomické oživení | Dění na finančních trzích | Harmonizovaná inflace | Spotřebitelská důvěra v Evropské unii | Boris Johnson | Klesající trend | Dnes ČNB | Fundamentální zprávy | Supreme Edition | Další růst | Bankovní tradeři | Inflační tlaky | S/R hladiny | Siemens | Minulá výkonnost | Waste Management | Bank of America | Trendline | TIM | Fundamentální analýza | Akcie na evropských trzích | Akcie Moneta Money Bank | Silný dolar | Polský zlotý | Speciální daně | Země EU | Retracement | Ministři OPEC+ | Dnešní zprávy | Technický pohled | Eli Lilly | Růst v průmyslu | Cenový index PCE | JDE | Maloobchodní prodeje | Ekonomické ukazatele | Ceny zboží | Stimulační opatření | OPEC+ | Pandemie nemoci COVID-19 | Objem | Estee Lauder | Růst cen v eurozóně | Invaze ruských vojsk na Ukrajinu | Pokles cen ropy | Obavy z recese | Halifax | Index podnikatelské nálady ISM | Cenový šok | Platforms | Podnikatelé | Seminář | Vývoj EUR/USD | Podnikatelská nálada | Trendová čára | mmBtu | Regulátor | Státní rozpočet | Hlavní indexy | Výroba v Británii | Zpomalování světové ekonomiky | Devizové kurzy | Makroekonomické ukazatele | Průmyslová výroba | AMC | NFP data | Zhoršování situace v průmyslu | Pfizer | Case-Shiller | Vývoj inflačních očekávání | Studie | Český PMI index | Rostoucí trendová čára | Joachim Nagel | Stavební povolenky | Aktuální kurz novozélandského dolaru | První obchodní den | Průraz | Cena plynu | Šéf německé centrální banky | Globální dění | Deficit | Polsko | Ratingová agentura | ING | Reakce trhu | FRA | TopForex | Cenová hladina | Bankéř | Česká republika | Fibonacci retracement | CME | Hypotéky | Silné akcie | Aktuální hodnoty měny | Nájmy | Přijetí | Zasedání Bank of Canada | Evropa | Pokles produkce | Ondřej Hartman pozemky | Úspory | Česká spořitelna | Jackson Hole | Tvrdý brexit | Ceny v eurozóně | HUF/EUR | Burze | SPWR.US | Německý zahraniční obchod | USD/PLN | OPEC | Ukrajina | Výroba v eurozóně | Frustrace | Jednání FOMC | Zadlužení | Třetí vlna | Prodeje státních dluhopisů | Ústavní soud | Bid | Deficit rozpočtu | Otevření obchodu | Program nákupu dluhopisů | Dnešní makroekonomické ukazatele | Rada guvernérů Evropské centrální banky (ECB) | Pokles akcií | Maloobchod | Ruský akciový trh | Oslabení amerického dolaru | Udržení inflace | Earnings | Český maloobchod | Zpomalení inflace | Forex roboti | Růst tržeb | Trump | Projev šéfky ECB | Brands | Richard Clarida | Dow Jonesův index | Kurzarbeit | Prohloubení schodku | Technické analýzy | Silnější dolar | Ekonomická aktivita v eurozóně | Obchodování v Asii | Dnešní posílení | Euro dnes | Marriott International | Obchodní strategie | Obchodníci | Chorvatsko | Inflace ve Francii | Polský PMI | GBPUSD | Společnost S&P Global | Akcie společnosti ČEZ | ProCent | Rakousko | Problémy se subdodávkami | Kurz novozélandského dolaru | Stříbro | USDCAD | Americký dolarový index | Korporátní výsledky | Instituce | Constellation | Turecko | Restriktivní opatření | Bank of Japan | MGM Resorts International | Kurz Česká spořitelna | Podnikatelská důvěra | Vývoj akciového indexu S&P 500 | Mezinárodní zastřešující orgán regulátorů | Dopady epidemie koronaviru | Hlavní ekonom Evropské centrální banky | Europe 600 | Býčí signál | Počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Aktivita ve zpracovatelském sektoru | Dobrá data | Americké akcie | Vývoj cen ropy | UBS Group | Moneta | Dopad pandemie | MetaTrader | Ripple | Prodeje dluhopisů | Ondřej Hartman nemovitosti | Gasoline | Moody's | USD/CZK | Iberdrola | Dění v USA | Pozitivní vliv | Vývoj měnového páru USD/JPY | Evropská ekonomika | Salvador | Negativní dopad | CVS Health | Výsledky HDP | Zvýšená volatilita | Kurz měn graf | DAX | Forward | Equinor | EURCAD | Obchodníci s ropou | Trh | Nárůst zásob | Snížení těžby | Komise | University of Michigan | Aktivita na trhu | CME Group | CL | Války na Ukrajině | Erste Bank | Zlepšení nálady | Podnikatelská důvěra v Německu | Forex páka | Výkyvy | Výrazný růst | Vyplnění GAPU | Apple | Pandemie nemoci | Fed | Dobrá nálada | Zahraniční obchod | United Parcel Service | Luis De Guindos | Dnešní zasedání Fedu | EURNZD | Korekce | MGM.US | Buffett | Vývoj ekonomiky | Výkonost průmyslu | Kurz forintu | Pražské burzy | Zveřejnění výsledků | Dopad na trhy | Globální recese | Objem obchodů s fondy | Yahoo | Cena zemního plynu ve Spojených státech | Oživení české ekonomiky | Posílení dolaru | Stock | Americké zásoby ropy | UBER.US | Firemní investice | Čínský koronavirus | Anthony Fauci | Čekající příkaz | Obchodní systém | Rating | Dezinflace | Společnost XTB | Agentura S&P | WSM | Pozitivní zpráva | Největší kryptoměna | Americký ADP report | Zasedání Evropské centrální banky (ECB) | SNB | Microsoft | Trh dnes | USD/CHF | Příležitosti | Nová makro data | Vládní dluhopisy | Patria Forex | Data z USA | Evropské obchodování | Odhad růstu HDP | Repo operace | Forwardy | Inflační vývoj | Spotřebitelská inflace | Bitstamp | Kurz eura k americkému dolaru | Canopy Growth Corporation | Sell | Americký trh | Konsensus | Mondelez International | Long pozice | Kurz dolarů | Příjmy a výdaje | Celkový výsledek | Exporty | Forex signal provider | Důvěra | Pravděpodobnost | Markets | Představitelé americké centrální banky | Index Nasdaq | Unce zlata | PMI ve výrobě | Vyhlídky světové ekonomiky | Short obchod | Coinbase | Makroekonomika | Pokles úrokových sazeb | AETOS | Tržní odhad | Bitcoin obchodovanými na burze (ETF) | Výpadky | Objem obchodů | Komodita | FIAT | Běžný účet eurozóny | AA | Centrální banka | Prostor pro pokles | Hang Seng | Korekce na akciích | Andrew Bailey | Meta Platforms Inc | PayPal Holdings Inc | QE | Měnové otázky | LYNX | Šířící se koronavirus | Antivirus | Donald Trump | Patrik Urban | Jádrová inflace | Nárůst výdajů | Horší data | Rizika | Společnosti | Růst světové ekonomiky | Zpomalení ekonomiky | Útlum ekonomické aktivity | Obchodovat | Dluhopisový trh | Hodnota majetku | Aktivita v americkém sektoru služeb | GfK | Bankovní rada České národní banky | Růst ceny ropy | Březnová inflace | API | Ondřej Hartman recenze | Payrolls | Nízká volatilita | Merck | Míra nezaměstnanosti v Británii | Zátěžové testy bank | Rezervy | Uzavření trhů | Guvernér | Americká výnosová křivka | Největší čínský internetový prodejce | EUR/MWh | Markit | CZK | Reuters | Přebytek zahraničního obchodu | Dnešní výsledky | Report zaměstnanosti v USA | Premiér Mario Draghi | Baidu | Situace na Ukrajině | Slušný zisk | QCOM | Hillary Clintonová | Kurz měn | Unemployment Rate | Chevron | Ceny benzínu | Kompozitní index | Statistiky ECB | Christine Lagardová | Guvernér Michl | Index US500 | Tržby v Německu | Depozitní sazba | Výrobní aktivita | Výstupy | Overbalance | Předseda | Dluhopis | Finanční trhy dnes | Tištění peněz | Utahování měnové politiky | Sazby Fedu | EBITDA | Akcie O2 | Traders | Ropa | Averze vůči riziku | Evropská unie | GBP/CAD | Boeing | Daniel Beneš | Americké stavební povolenky | Příkaz | Ekonomiky | Projevy centrálních bankéřů | Nálada spotřebitelů | Shanghai Composite | Organizace ADP | Rychlý růst | Know-how | Fiskální stimul | Libra | Koronavirová krize | Kurz peněz | CFD | Důvěra v domácí ekonomiku | Centrální banky | Rekordní hodnoty | Nová data | Poskytování hypoték | Open | Britský statistický úřad | Nezávislost centrální banky | MRNA.US | Klid | NATO | Americké ministerstvo obchodu | Důvěra v průmyslu | Financovat | Prodeje domů | Pandemická situace v USA | Pohyby na trhu | Ztráta | Řecko | Moderna (MRNA.US) | Dividenda | FDIC | Říjnová inflace | Hodnoty měny | Měnová politika ECB | Forex Friends | Květnová inflace | Nový rekord | Úroky | Nová mutace koronaviru | Přenos | Plodiny | Aktivita v čínském průmyslu | CVX | Ranní nadhoz | Cena | Silné oživení | Gergely Gulyás | Růst produktivity | Kurzy EUR | Tempo očkování | Investiční banky | Vývoj české ekonomiky | Kypr | Předstihové ukazatele | Silný trh | Kryptoměna Ripple | Kurz libry Česká spořitelna | Růst ekonomiky eurozóny | Akcie dnes | Fed Funds Rate | Propad poptávky po ropě | Kurz České národní banky | Zápis z posledního zasedání Fedu | Spotový bitcoin obchodovanými na burze | NCLH | Ceny akcií | E-shopy | Nálada na trhu | S&P500 | EBay | Ruský trh | Čínská ekonomika | Proroctví | Pokračování expanze | Ceny | Prudký pokles | Energetická krize | MetaTrader 5 | Reserve Bank of New Zealand | Hypoteční sazby | Finální odhad | ČNB | Rozhodnutí americké centrální banky | Jiří Rusnok | Agentura Bloomberg | Bilance Fedu | Ranní zpráva | Pokles | Italský premiér Mario Draghi | Contango | Index PCE | MGM | Růst cen nemovitostí | Kalendář tento týden | Globální investoři | XTB Akademie | Westpac | Vývoj akciového indexu | Polská ekonomika | Biogen | Take-Profit | Evropský akciový trh | Společnost Twitter | Americké společnosti | Druhá největší kryptoměna | Finančnictví | Jan Vejmělek | Švýcarská centrální banka | Utahování měnových podmínek | Rezervní měna | EMA | Merck & Co | Výrobní ceny v eurozóně | Podnikání | Zájem o akcie | Ropný kartel OPEC | Úrokový diferenciál | Restrikce | Mercedes | PBOC | Index ISM | Tržní očekávání | STOXX50 | Situace na trhu | Invaze | Americká ekonomika | HDP | NVDA | Obchodník | Rada guvernérů | Snížení těžby ropy | Participace | MRNA | COVID-19 | Aktuální kurzy eur dle ČNB | Problémy | Forex signal software | Úroveň supportu | Sbor volitelů | Index cen | Německý ministr financí | Paypal Holdings | Výše úrokových sazeb | Index PX | Čínská vláda | Pracovní síly | Daně | Investor George Soros | Měna v Polsku | Lídři | Pivot | Kryptoměna | Posilování kurzu koruny | Bankovní sektor | České HDP | Zprávy z trhů | Pokles indexu | Bristol-Myers | Český stát | Růst výroby | Zásoby ropy v USA | RRR | Žádosti o podporu v USA | Americké statistiky z pracovního trhu | Momentum | Daně z příjmů | Pozitivní sentiment | Workshop | Obchodování na burze | Prezident Vladimir Putin | Zisky | Caixin | Ztráty dolaru | Facebook | BNP Paribas | Historické rekordy | Hlavní ekonom Evropské centrální banky (ECB) | 500 nejbohatších | Globální ekonomika | Američtí demokraté | Výsledek zahraničního obchodu | Thomas Jordan | Pozitivní výsledek | Swap | Miliardy eur | Raiffeisenbank a.s. | Spotový kurz | Španělské statistiky z pracovního trhu | Obrovské ztráty | Členské země eurozóny | Americké akciové trhy | Starbucks | Ratingové agentury | Odkup vlastních akcií | Očekávání do budoucna | Cena zlata | HSBC | Pullback | Rozpočtové politiky | Organizace zemí vyvážejících ropu | Euro | Rizikové averze | Přecenění | Breakout | Chorvatská ekonomika | Pojištění vkladů | Růst cen | Hrubý domácí produkt (HDP) Německa | Pokles podnikatelské aktivity | RSI | Siemens Healthineers | Repo sazby | IFO index | Dnes na trzích | Financování | Debata | ČSÚ | Zasedání RBA | Investiční výdaje | Měna euro | Internetové společnosti | Historická minima | Nedůvěra investorů | Stres | GMT | Occidental | Poptávka v eurozóně | Pokles ekonomiky | Růst úroků | Masivní spekulace | Republikáni | USDJPY | Tovární objednávky v Německu | Zprávy z USA | Investiční poradenství | Růst spotřebitelských cen v Německu | NCLH.US | Erste | ROCE | Růst průmyslových cen | Španělský PMI | Kanadský dolar | Kurzy USD | Premiér Babiš | Evropský orgán pro cenné papíry a trhy (ESMA) | SSI | Rada ČNB | Obchodování na akciových trzích | Oversold | Výsledky NFP | Boj s koronavirem | Průměrná mzda | Experimentální vakcína | Dolarové sazby | Malé podniky | Distillate inventories | Dnešní čísla | Akciový trh v USA | Oil inventories | Nouzový stav | Short pozice | SPX | Omikron | Spotřebitel | Obchodní aktivita | Take-Two Interactive Software (TTWO.US) | Hospodářský růst | Oslabení české koruny | Prezident Fedu | Nové rekordy | Tržní sazby | Kurz měny | Posílení eura | Americké státní dluhopisy | Odhodlání | Inflace v Maďarsku | Vstupní objednávka | WTI | Francouzská obchodní bilance | Bod | Guvernér japonské centrální banky | Akcie americké společnosti | Silnější koruna | Pandemická situace | Marathon Petroleum | RBNZ | Pokladniční poukázky | Nálada na globálních trzích | Reserve Bank of Australia | Data PMI | Index amerického dolaru | Americká měna | EMU | Tempo růstu HDP | Denní graf | Saúdská Arábie | Americký miliardář | Omezení těžby | Ziskovost | Dnešní report | Bankéři | Sázet | Cena ropy | Úvěrový průzkum | Objem devizových intervencí | Nižší výdaje | Utáhnout měnovou politiku | Forex poplatky | Marže | Využití kapacit | Prezident USA | Domácí měna | Německá ekonomika | Poslední obchod | Státy EU | Josef Košťál | Tisková konference Fedu | Koruna zpevnila | Předběžné výsledky | Čínský internetový prodejce | Pojišťovna VIG | Centrum pro ekonomiku a výzkum obchodu (CEBR) | Mírná korekce | Recenze | Alphabet | Struktura | USD/CAD | Zkušenosti | ActionForex | New Hampshire | Mario Centeno | Tuzemský HDP | Signály | Americká centrální banka dnes | Globální trh | Lira | Vývoj kurzu EUR/USD | Aktuální kurz ČNB | Martin Gürtler | Bank of Canada | Forex pip | Statistiky | Peněžní zásoba | Bezpečné měny | Forex quotes | xStation 5 | Zahájení obchodování | Světová ekonomika | Rozhodnutí Bank of England | Dluhopisové trhy | Bydlení v Evropě | Sazba Evropské centrální banky | Spolkový statistický úřad | FX | Ben Bernanke | Propad HDP | Technologický Nasdaq | Světové finanční trhy | Průmyslová výroba v Británii | Purple Trading | Kurz | Market | Forex auto | Americký PMI | 256/2004 | Unicredit | Aktuální kurz rublu k dolaru | Intervenovat | Olaf Scholz | Pokles výnosů | Evropská léková agentura | Neomezené nákupy státních dluhopisů | Akcie energetických společností | UST | Platnost hospodářských sankcí | Zveřejněná domácí data | Ekonom Evropské centrální banky (ECB) | Profit-Target | Finanční situace | Konsensus trhu | Zprávy o měnové politice | Dnešní zasedání ČNB | TTWO.US | Deficit státního rozpočtu | Důležité fundamenty | Investujte | Měď | Ekonomický institut | Proinflační | Výroba v Německu | Rozvíjející se trhy | AUD | Výsledky ISM | Globální finanční krize | Pilulka Lékárny | Obchodní zásoby | Kanadské statistiky z pracovního trhu | Německá průmyslová výroba | Nedostatek zakázek | Domácí data | Negativní zprávy | Predikce | Fibo | Forex online | Tomáš Raputa | Pokles cen akcií | Tržní aktuality | Ekonomická rizika | Citigroup | Trade | Softbank | Hospodářství | Dnešní PMI | Oslabení | Členské země | Odhad letošního růstu | Riziková aktiva | Referendum | Dnešní údaje | Pohyby na trzích | Setkání ministrů financí eurozóny | Hodnota indexu | Ekonomická expanze | Cenové stability | Zasedání ECB | Credit Suisse | Take-Two Interactive | Philip Lowe | Aktuální kurz České národní banky | Portfolia | Převis | Maloobchodní tržby v Německu | Odhady PMI | Vysoká cena | Koronavirové krize | Dopady koronavirové pandemie | Nástroje měnové politiky | Vývoz | Energetické firmy | Světové finanční krize | Týdenní zpráva | Aktivity v eurozóně | Theresa May | Americké ceny | Finanční tituly | Recese | Index strachu | Kazuo Ueda | Likvidita | Mzdový růst | Záloha | Švýcarský frank | Výprodeje na akciových trzích | Erdogan | Vývoj pandemie | Mercedes-Benz | CZK/EUR | Stimul | Index Dow Jones | Britská ekonomika | Sněmovna reprezentantů | Hospodářské noviny | Kyjev | Nižší DPH | Burzovní indexy | Největší propad | Výrobní index | Stavební povolení | Počet nových žádostí o podporu | Přehřátí ekonomiky | Meziměsíční inflace | Koronavirové pandemie | Nákupní doporučení | Růstový trend | CVS Health (CVS.US) | Ekonomické prognózy | František Táborský | Americké burzy | Americký ISM pro sektor služeb | Nálada na akciových trzích | Aktuální kurzy eura | Forex banka | Frank | Ministři | Prudký propad | Kapitálové výdaje | Mondelez | Kurz eura | Americké ministerstvo práce | Zpráva z amerického trhu práce | Report změny zaměstnanosti v USA | Aktuální kurz stříbra | Centrální banka USA | Vystoupení z EU | Jestřáb | Kurzotvorný obchod | Patria Finance | Statistika z amerického trhu práce | Ceny energií | Měna Mosambiku | Cena Brentu | Spotřebitelské ceny v eurozóně | Makléřské firmy | Americké indexy | Dávky v nezaměstnanosti | Unipetrol | Snížení produkce | Ceny potravin | Lenka Kalivodová | Politická nejistota | Rychlý růst mezd | Trading | Přebytek bilance | Meziroční míra inflace | Index důvěry | Měnový kurz | Základní sazby | Polská centrální banka (NBP) | Japonský premiér | NEST | Kiwi | Nezaměstnanost v USA | Zpomalující růst zaměstnanosti | Vyšší volatilita | Prezident Donald Trump | USDCHF | Ziskový obchod | Politická rozhodnutí | Dnešek na trzích | Očekávané události | Soud | Projev šéfa Fedu | Aktuální měna euro | Henry Hub | Booking | Cena elektřiny | Boje na Ukrajině | Agentura Fitch | PMI indexy | Události ve světě | Předpovědi | Bondy | Zásoby ropy | Americké volby | Zásoby benzinu | Světové ekonomiky | Ceny plynu | Benzín | Rostoucí ceny | Trend | Hospodářské oživení | JOLTS report | Pokles sazeb | Produkty obchodované s finanční pákou | Nejbližší rezistence | Dow Jones Industrial | Sankce | Qualcomm (QCOM.US) | Summit EU | Pandemie covidu-19 | Míra inflace | Fundamentální data | Rudolf Munzig | WEF | Manufacturing | Spotřebitelská důvěra | MMF | Forex secrets | Soukromý sektor | Průmyslová výroba v eurozóně | Kybernetické měny bitcoin | Ekonomický výhled | Objem objednávek | XTB makroekonomický kalendář | Nařízení | TradingView | Pioneer Natural Resources | Ropné akcie | Spotřebitelské ceny ve Spojených státech | Oblasti umělé inteligence | Inflace v Německu | Prezident Petr Pavel | Maloobchodní prodej | Farmaceutické společnosti | Komerční banka | BTC | KOSPI | Fed index | Indexy | Citi | Obchodování v Evropě | Zvyšování sazeb | Kraft Heinz | Report stavu ropných zásob | Ondřej Hartman majetek | Hospodářské krize | Severomořská ropa Brent | Dnešní ekonomický kalendář | Zpřísnění měnové politiky | Výrobní PMI | Obchody pro EUR/USD | Mezinárodní měnový fond | Gold | Guvernér centrální banky | Stabilita úrokových sazeb | Průmysl | Americké žádostí o podporu | Makroekonomická data | Objem zakázek | Marže společností | Tempo růstu | Podnikatel | Kurz koruny ČNB | Úvěrový rating | Bilance ECB | Bankovnictví | USD index | Asijské obchodování | Francouzská ekonomika | Pohonné hmoty | Divergence | Biliony | Silné euro | Úrokové sazby | Bilion dolarů | ETF | Marathon Oil | Akciové trhy | Struktura HDP | T-Mobile US | Hlavní evropské indexy | Měnový výbor | SunPower | Moneta Money Bank | Humana | Guidance | Počty nových žádostí o podporu | Obchody s akciemi | Kurz amerického dolaru | Ekonomika Spojených států | Ekonomické výhledy | Objem obchodování | Long | Rally | Bankovní rada | Recese v USA | Pojišťovna | Výrazný propad | Klíčový support | Cenové indexy | Zasedání České národní banky | Míra nejistoty | Japonský akciový trh | Japonská ekonomika | Intesa Sanpaolo | První odhad | Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) | CEBR | Osobní příjmy | Aktiva | Pokles inflace | INFN.US | Ekonomické indikátory | Prodejní tlak | HDP za Q2 | Růst zaměstnanosti | Střední podniky | České měny | Aktuální kurzy měn porovnání | Výnosy z dluhopisů | Výsledky hospodaření | Tuzemský průmysl | Dow Jones | Eskalace konfliktu | GBPJPY | Americké firmy | Shrnutí roku 2023 | Komise v přenesené pravomoci (EU) | Výběr cel | Indikátory | Ceny výrobců v eurozóně | Kurzy měn ČSOB | Slábnoucí dolar | Papírová hodnota akcií | Tempo růstu americké ekonomiky | Pokles cen | Základní úrok | TikTok | Automatic Data Processing | Čínská centrální banka | Veřejný dluh | Tempo růstu ekonomiky | SP500 | Povídání o trzích | Infinera | YouGov | Rubikon | Zvedání úrokových sazeb | Kurz rublu | Peněžní trh | Yahoo Japan | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti v USA | Řízení výnosové křivky | Holubičí tón | Program kvantitativního uvolňování | Důvěra investorů v ekonomiku eurozóny | Nový týden | Vývoj kurzu | Fiskální politiky | Aktivita zpracovatelského průmyslu | Průmyslový sektor | Zdravotnictví | Aktuální nabídka Fortuna | Forex scams | Akcie Tesly | NZD/USD | Pivoty | Čínské akcie | Contracts for difference | Economic | Ministryně financí | Brazílie | Sentix | Ratingová agentura Fitch | Trhy dnes | Německý statistický úřad | Indexy PMI | Pochybnosti | Danske Bank | Výsledek voleb | Schodek zahraničního obchodu | Nájemní bydlení | Špatné zprávy | Prodeje automobilů | Zisky firem | Čínský akciový trh | Podnikatelská nálada v Německu | Majetek | Ekonomika eurozóny | ISM ve službách | Týdenní zpráva z FOREX trhu | Sentiment | Zhoršení pandemie | Dnešní statistiky | Stoxx Europe 600 | Šéf společnosti | Trendový kanál | Breaking | Růst úrokových sazeb | Buy | Americká seance | Politika | Hospodářské recese | Výzkumná společnost | Zvyšování úrokových sazeb | Čínský jüan | PLN | Kapitalizace | Míra nezaměstnanosti | Komunikace | Ceny průmyslových výrobců | Backwardation | SPX 500 | Breakout strategie Ondřeje Hartmana | Dnešní seance | Americké futures | České mzdy | Tažení proti Číně | Strach z inflace | ECOFIN | Indikátory důvěry | Poplatky | Oslabování eura | Kompenzace | Forint | Koronavirus | Vývoj indexu PMI | Velká Británie | Německý průmysl | PLN/EUR | Výnosy amerických dluhopisů | Další vývoj | Dnes zveřejněná data | Kanadský statistický úřad | Zasedání FED | Spotřebitelská důvěra v Německu | Členové bankovní rady | Objemy obchodů | Dnešní kalendář | George Soros | Setkání zemí OPEC | Nálada | Aktivita ve službách | Geopolitická rizika | Indie | Měnové páry | Měnové politiky | Vnímání | Automotive | Index volatility VIX | Investor | Plánované obchody pro EUR/USD | Výprodej akcií | Ekonomika | První zvýšení sazeb | Česká národní banka | Výnosová křivka | Průmyslový index Dow Jones | Ekonomická data | Historická maxima | WTO | Situace v průmyslu | Výrobní index PMI | Karanténa | Sněmovna reprezentantů USA | Pandemický program | Proticyklické kapitálové rezervy | Šéfka ECB | Investiční aktivity | Soukromí zaměstnavatelé | Commerzbank | Varianty koronaviru | Zhodnocení | Proinflační působení | Index US2000 | Míra inflace v Polsku | Zasedání britské centrální banky | Ceny zlata | Evropské akciové trhy | Poklidné obchodování | Výhled | Velmi volatilní | Timeframe | Jan Kovalovský | České akcie | Prodejní cena | ESM | Erste Group Bank | Kurz libry | Americký akciový index | Akcie v Hongkongu | Komerční banky | Americké ministerstvo | Průměrná nominální mzda | Strach z koronaviru | Americký trh práce | Roadshow | Akciový index DAX | Aktuální kurzy měn dolar | Zápis ze zasedání FOMC | Forex quotes real time | Ethereum | Zpráva o trhu práce | Joe Biden | Filadelfský Fed | Economist | Zvolení Bidena | Indexy nákupních manažerů | Americká společnost Apple | Propouštění | Index Hang Seng | Scalping | Bilance | Sentix index | Tradeři | Zaměstnanci | PayPal | Bankovní krize | Jaromír Gec | Politika Fedu | Technologický index Nasdaq | Pozitivní sentiment na trzích | Evropský trh | Finanční trhy | Miliardáři | Údaje o maloobchodních tržbách | Forex quotes live | Výsledek zasedání Fedu | Dobrý výsledek | Cenové rozpětí | Expanze | X-Trade Brokers | Znovuotevření ekonomiky | Forex breakout strategy | General Motors | AUD/USD | Fondy | Pracovní trh | Walt Disney | Bílý dům | Situace v Číně | Měnové unie | ČEZ | Cenové hladiny | Austrálie | HDP Číny | Německé ekonomiky | Financial Times | USD za barel | Nikkei 225 | Počet nakažených | Spread | Velkoobchodní cena plynu | Obavy investorů | Vývoj měnového páru EUR/USD | Intel | New York | LTRO | Swing | Saldo zahraničního obchodu | Krize | Bernstein | Breakoutové strategie | Aktuální kurzy ČNB | Zajišťování | Investing | Euro včera | Oscilátor | Německé tovární objednávky | Růst spotřebitelských výdajů | Zpřesněná data | Risk Off | Situace na trzích | EURCHF | Kurzovní kalkulačka | G20 | Míra inflace v eurozóně | Rekordní schodek | CEO | Oslabení dolaru | Pozitivní očekávání | Prezident Erdogan | Meziroční míra inflace v eurozóně | Forex program | Člen rady guvernérů | Prezidentské volby | Dopad epidemie na ekonomiku | Dollar | Výnosy německých dluhopisů | Vratislav Zámiš | Základní úrokové sazby | Kvantitativní uvolňování | Nezaměstnanost | Trhy | Měnové stimuly | Dolarový index | Akciové trhy v USA | Vývoj ceny ropy | Skvělý výhled | Americké výnosy | Cena kybernetické měny | US30 | Graf indexu | Úroková sazba | Kurzy měn online | Devizové rezervy | FX trh | DIHK | Burza | Semináře | Ceny dluhopisů | Ekonomický kalendář | Investiční doporučení | Doba splatnosti | Poradenství | Index MSCI | Guvernér Rusnok | Akcie společnosti Apple | Americká inflace | Rozvoj | Zvýšení úrokových sazeb ČNB | Růst cen komodit | RBA | Federální společnost pro pojištění vkladů | Výprodeje | Pokrizové hospodářské obnovy | Heineken | Nové sankce | Biliony USD | SPWR | Rozhovor | Roklen24 | Spotřeba domácností | Pracovní den | Transakce | Březnová data | Slabší dolar | Měny | Obchodní jednání | Růst podnikatelské aktivity | Produktivita práce | Dna | Filadelfský Fed index | Volby | Snížení úrokových sazeb | Vývoj koruny | Nárůst meziroční míry inflace | Hrubý domácí produkt (HDP) Británie | Čínské firmy | Zaměstnanost | MNB | Profitovat | Irsko | Energie | Rozjednané prodeje domů | Trade Brokers | Zpravodajství | Dnešní ADP | Michal Brožka | Prezidenti a premiéři | PMI ve zpracovatelském průmyslu | Šance | Nezaměstnanosti v Německu | USDX | EUR/CHF | Fed dnes | Dividendy | Měna | Jasný signál | Pokles ekonomické aktivity | Údaje o HDP | Rozhodnutí FOMC | HoReCa | Finanční sektor | Daňové příjmy | Oslabení eura | Americká burza | Sazby | Silný pokles | Historie | Uvolnění měnové politiky | Index podnikatelské nálady | MSCI | Mezinárodní ratingové agentury | České maloobchodní tržby | Konsolidace | Index IBEX | Thomson Reuters | Oslabování české měny | USD | Fundamenty | Spotřebitelská poptávka | Standardní odchylky | Miliardy dolarů | Růst aktivity | Klíčové události tohoto týdne | Finanční trh | Opatření na podporu ekonomiky | Erkki Liikanen | Americké vlády | Rozhodnutí centrální banky | Prezident Evropské centrální banky | Data z Německa | Risk On | Pravděpodobnost snížení úrokových sazeb | Regionální měny | Nové prognózy | EFSF | Patria.cz | Carry trades | Ruský prezident Vladimir Putin | Sentiment na trzích | Ztráty eura | Aktuální kurzy měn devizové kurzy | Pravděpodobnost recese | EIA | Člen bankovní rady | IPO | Rusko | Ceny výrobců | Obchodní den | Zkušenost | Invaze ruských vojsk | Signál | Írán | Digitální měna | Zlepšení sentimentu | Zdražování | S/R zóny | Chicagský index nákupních manažerů | Dnešní obchodování | Pozemky | Předstihové indikátory | Odhady růstu | Výsledkové sezóny | Domácí měny | Britská vláda | EPS | ADP | Hodnota zlata | Projev šéfa Fedu Powella | Repo sazba | Biliony dolarů | Short squeeze | Úbytek | Klíčové zasedání | Ocenění | Ropy | Úspěšné obchodování | MRO.US | Nové žádosti o podporu | Burzovní rozcvička | Míra úspor | Index S&P 500 (US500) | Forex trader | Druhá vlna pandemie | Institut GfK | Výdaje | Uvalené sankce | Guvernér české národní banky | Slábnoucí americký dolar | Koruna posílila | Ekonomický dopad | Společnost | Wolfgang Schäuble | Break/Even | Rezervní měny | ZEW index ekonomického sentimentu | NZD | Sázky | Futures na americké akcie | Forbes | Podnikatelské aktivity v eurozóně | Ocenění akcií | Dynamika mezd | Colt | Zvýšení volatility | Allergan | Thomas Barkin | Forex free | Utažení měnové politiky | Vysoká volatilita | Očekávaná inflace | Jerome Powell | Cena akcií | Volatilita trhů | Mark Carney | Investování | Lehman Brothers | Kurz euro | Non-Farm Payrolls | Munger | Forex quarters theory | Rozšíření | Dopad koronaviru | CAC40 | Výhled růstu globální ekonomiky | Volatilita | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti | Daně z příjmů právnických osob | Bankrot | Ropný trh | Americká spotřebitelská důvěra | Vienna Insurance Group | Umělé inteligence | Britské měny | Tisková konference | Eura | Výsledek HDP | Investujte na Forexu | Nízká nezaměstnanost | Inflační cíl | Organizace | Ondřej Hartman | Banky | DIW | Kryptoburza | Gap | Ceny pohonných hmot | Celkové příjmy | Services | VIX | Zmírnění inflace | Růst | Německé hospodářství | Centrální bankéři | Fed včera | Polská centrální banka | Letošní maximum | Příjmy | Vývoj amerického dolaru | Standard and Poor's | Pohyby cen | Forex platforms | Hospodářské výsledky | ČTK | PMI pro sektor služeb | Norská koruna | Risk-off | Volvo | Výsledková sezóna v USA | Evropský průmysl | VMware | Zajištění | Propad poptávky | Výnosy amerických státních dluhopisů | Fortinet | BOSSA | Index | Wall Street Journal | Výsledek referenda | Komoditní | Lockdown | Cenový index | MiFID II | Fundament | Bohatství | Akciové trhy v Asii | Výrobce elektromobilů | Průmyslová produkce | Obchodní vztahy | Úročení | Meziroční růst | Strategy Research | Thermo Fisher | Výsledková sezóna | Ceny nemovitostí | Farmaceutická společnost | Varovné signály | Tuzemská měna | Grexit | Aktuální kurzy měn ČSOB | Index STOXX Europe 600 | ISM index | Valuace | Panika | Měnový pár | Měnové podmínky | Očekávaný růst | Dvojité recese | Makroekonomické predikce | EURPLN | Vyšetřování | Vakcinace | Výsledek NFP | Německá míra nezaměstnanosti | Inflace v eurozóně v červnu | Turecká ekonomika | Šíření koronaviru | Daňové změny | BlackRock Larry Fink | Nákupní obchod | Before market open | Ekonomická nálada v eurozóně | Globální měny | Fundamentální výhled | Světové trhy | Výplaty dividend | Ošetřovné | Ekonom Evropské centrální banky | Bezpečná aktiva | Cena plynu pro evropský trh | Spekulovat | Shrnutí obchodní seance | Dynamika HDP | Akcie problémové banky | Hodnocení ekonomiky | Nouzový úvěr | HDP v EU | Země eurozóny | Zisk na akcii | Hlavní ekonom | Wall Street | Vlna pandemie | Fiskální impuls | Produkce ropy | Cena kávy arabica | Setkání zemí OPEC+ | Režim forexových intervencí | Bezpečné přístavy | Posílení | HDP (Hrubý domácí produkt) | Technická analýza | US dluhopisy | Sazby v Polsku | Na burze | Tržby v eurozóně | Kuny | Halliburton | Randal Quarles | Futures na americké indexy | Akcie finančních titulů | FX Concepts | Autozone | Nesoulad | Záchranný fond | Vývoj dolarového indexu | Cena termínovaného kontraktu | Šinzó Abe | Analýza | Graf indexu Nasdaq | Ebay (EBAY.US) | Tržní hodnota | Statistiky z pracovního trhu | Výrobní aktivita v USA | Očkování proti covidu-19 | Aktuální kurzovní lístek | Cenové tlaky | Včerejší seance | Qualcomm | Měny v regionu | Pracovní místa | Vysoké sazby | Český trh práce | Měnová krize | Kola kvantitativního uvolňování | Koronavirová mutace delta | Holubičí rétorika | Americká sněmovna reprezentantů | Deficit zahraničního obchodu | Podpůrné programy | Obchodní signály | Polská NBP | Bohumil Trampota | Dnešní statistika | Posilování koruny | Analytička | Očkování | Ministři OPEC | Čekající příkazy | Viceguvernér ČNB | David Vagenknecht | Etsy (ETSY.US) | Sociální sítě | Mário Centeno | NFP report | NFP | Průmyslová výroba v Evropské unii | ČSOB | Válka na Ukrajině | Situace na americkém trhu práce | Obchodování na finančních trzích | Události tohoto týdne | Umělé inteligence (AI) | QCOM.US | Federální společnost pro pojištění vkladů (FDIC) | Euro Stoxx 50 | Dobrá čísla | Německé maloobchodní tržby | Ekonomika USA | PMI ze sektoru služeb | Rekordní maxima | České hospodářství | Formace hlava a ramena | BIIB.US | Španělsko | Data z trhu práce USA | Největší firmy | Statistický úřad Eurostat | Jaroslav Brychta | Globální ekonomiky | Take-Two Interactive Software | Credit Agricole SA | Akciové indexy | Vybírání zisků | Investing.com | Průmyslové objednávky | Inflační překvapení | Americký prezident | Aktuální kurz polský zlotý | Christine Lagardeová | Neomezené nákupy | Podnikatelská aktivita v eurozóně | Čínský akciový index Shanghai Composite | Kapitálové rezervy | Americký index | EUR/PLN | Akciový index S&P 500 | Rekordní minima | Spotřebitelská nálada v Německu | Futures na S&P 500 | Prodej | Akcie Coltu | Objem intervencí | Forex ropa | PMI pro sektor | Ekonomický vývoj | Inflace | Rada guvernérů Evropské centrální banky | US500 | Advanced Micro Devices | Fiskální rok | Vývoj měnového páru | Bloomberg | Admiral Markets | Makro zprávy | Obchodní komora | Tržní podíl | Ekonomické dopady | Forex rate | Ekonomický růst | Evropské trhy | Kybernetické měny | Data z průmyslu | Pomoc ekonomice | Janet Yellenová | Naplnění prognózy | UBS | JOLTS | Colt CZ | Statistiky z trhu práce | Aktuální kurz rublu | Zhoršování situace | Inflační výhled | Nová prognóza | ROKU.US | Japonská vláda | Limit pro nákup dluhopisů | Zasedání Fedu | Prezidentka ECB | Automobilka | Akcie v Asii | Zprávy | Dolary | Výrazný pokles | Kurz EUR/USD | Vyšší inflace v Německu | Yum Brands | Ministerstvo obchodu | Raphael Bostic | Akciové burzy | Meziroční inflace v eurozóně | Silný růst | Růst mezd v USA | Averze k riziku | Prognózy ČNB | Britský ministr financí | Vyhlídky | Akcie v Evropě | CZ | Snižování cen | Fundamentální informace | Míra | Obchodování na trzích | Mutace delta | Hedgeové fondy | Technická recese | Digitální měny | Prezidentský kandidát | Aktivita čínských továren | Obchodovanie | Výkonnost | Program nákupu aktiv | Odhady trhu | Špatné výsledky | Finanční služby | Opatření proti koronaviru | Reálná mzda | Pokles HDP | Vysoké ceny energií | Zpřesněný odhad | Objem obchodů s fondy na spotový bitcoin | DMA | Onemocnění | Index cen průmyslových výrobců | Obchodní války | Sazby ČNB | Pokračující pokles | ČR | Státní svátek | Oslabení měny | HDP eurozóny | Údaje | Vakcína | Forex kalendář | Politika centrální banky | Spotřební daně | Likérka Stock | cTrader | Australská měna | Kurz rublu k dolaru | Alibaba | Posílení kurzu | Bernstein Bank | Korunový devizový trh | Vakcína proti covidu-19 | Exxon Mobil | Český index nákupních manažerů | Technologické společnosti | Průzkumy | Výsledky průzkumu | Forwardové sazby | Zvýšené riziko | Inflace v Evropě | Srovnávací základna | Canopy Growth | Tempo růstu spotřebitelských cen | Automobilky | Booking Holdings | ADP report zaměstnanosti v USA | Britské libry | Bilion | Patrick Harker | Carry trade | Americké měny | Index S&P 500 | Graf | Důvěra investorů v ekonomiku | Setkání ropného kartelu OPEC | Snížení úroků | Ropa Brent | Hrubý domácí produkt | Atlantský Fed | Přehled | Zhoršení nálady | Oživení americké ekonomiky | Eurodolar | Spotřebitelská nálada | Distribuce | Short | Ekonomické události | Omezení pohybu | Index volatility | Výnosové křivky | Kontraindikátor SSI | Stavebnictví | Biden | PYPL | Ústup inflace | Pozitivní impulz | Institut Ifo | Euroskupina | Investiční výzkum | Dopady koronavirové krize | Stock market | CVS | Index spotřebitelské důvěry | Makro data | Ekonomická situace | Indikace | Kakao | Futures trhy | Česká koruna | OECD | Čínský akciový index | Předpokládaný růst | Data z americké ekonomiky | Obchody | CBP | CHF | TTWO | Ekonomická důvěra | Aukce | Běžný účet | Americké žádosti o podporu v nezaměstnanosti | Oslabení koruny | Index Nikkei | Kurz ČNB | Prezident Trump | Dění na Ukrajině | Spot | Vývoj indexu volatility | Drahý kov | Vyšší ceny ropy | Index CSI 300 | Americká data | Napětí na trzích | Cronos | Zastropování cen elektřiny | Depozitní sazba Evropské centrální banky | Rozpočtový deficit | Volby v USA | Zvýšení úrokových sazeb | Zvýšení sazeb ČNB | Time-Frame | Carl Icahn | Odhad amerického HDP | Parlamentní volby | Fundamenty z USA | Kevin McCarthy | Solidní růst | Těžba ropy | Snížení daní | Strategie Ondřeje Hartmana | Výpadky v globálním dodavatelském řetězci | Akciový index | Correction | Rekordní minimum | Německý HDP | Čínská centrální banka (PBOC) | Forexové trhy | Volná pracovní místa | Zhoršování pandemické situace | Pozornost | Rubl | Španělská ekonomika | Růst výnosů u amerických dluhopisů | Akcie americké internetové společnosti | Počet pracovních míst | Švýcarská ekonomika | Uvolněné fiskální politiky | Ruské akcie | Medián | Automobilový průmysl | Marriott International (MAR.US) | Ruská invaze | Index CPI | Vývoj na trhu | Indikátory sentimentu | Pohled na zlato | Veřejný sektor | Rating Číny | Electronic Arts | Index nákupních manažerů (PMI) | S&P 500 | Ekonomický a strategický výzkum | xStation5 | Prosincová inflace | IronFX | Prognóza ČNB | Podpora | Marriott | Růst spotřebitelských cen | Ministři financí | Ekonomická předpověď | Aktivita v americkém průmyslu | Italské maloobchodní prodeje | Devizové intervence | Rostoucí výnosy státních dluhopisů | Forex review | Aktuální kurz Česká spořitelna | Pohyby na finančních trzích | Volatility | Kurzovní lístek České spořitelny | Prezident Joe Biden | Close | Opatření proti šíření koronaviru | Polská inflace | ADP report zaměstnanosti | First Republic | MT4 | Navýšení dluhového stropu | Skluz | Thermo Fisher Scientific | HDP v eurozóně | Flat | Haruhiko Kuroda | Velké americké banky | Šíření nového koronaviru | Apache | Největší kryptoměna bitcoin | Oficiální úroková sazba | Aktuální kurz libry Česká spořitelna | Světová banka | Apreciace | Sada dat | Forex zpravodajství | Finance | Exxon | E-commerce | Německá vláda | Standard & Poor's (S&P) | Klidné obchodování | Surové ropy | Profesionální obchodník | Německo | Japonsko | Range | Forex pips | Euro vůči americkému dolaru | BIIB | Akcie v USA | Riksbank | Inflace v říjnu | Opatření | Ranní zpráva z akciového trhu | Maďarský forint | Německý Ifo index | Červnová inflace | Severomořská ropa | Twitter | Norwegian Cruise Line | Velké zisky | Výhled pro EUR/USD | Novozélandský dolar | Realizace zisku | Zasedání americké centrální banky | Energetický sektor | Forex bank | Portugalsko | ConocoPhillips | X-Trade | Aktivita v průmyslu | MJ | Světové akciové trhy | Konjunkturální průzkum | Vstupní S/R zóny | Walmart | Hlavní akciové indexy | Makroekonomický kalendář | Kurz stříbra | FTSE 250 | Rozhodnutí ČNB | Směřování | Marathon | Kartel OPEC | Devizové trhy | Hospodářský institut Ifo | Korunové sazby | Guvernér australské centrální banky | Nájemné | Grafy | Dluhové krize | EUR/HUF | Nvidia | Primoco | Ultrauvolněná měnová politika | Rozpočet | Ruská invaze na Ukrajinu | Japonská centrální banka | Erste Group | Důležitá rezistence | Daně z neočekávaných zisků | Vice | Pokles spotřebitelských cen | Akcie ve Spojených státech | Kurz eura vůči dolaru | Ceny komodit | FTSE | Tržby v maloobchodě | CARA | Meta Platforms | Základní úroková sazba | Obchodování na zámořských trzích | Směnný kurz | Úvěrové podmínky | Kurz koruny | Aktivum | Státní dluhopisy | XTB | Evropská léková agentura (EMA) | Šíření koronavirové nákazy | USDIDX | Klouzavý průměr SMA | Zprávy a události | Statistiky z německého trhu práce | Intuit | Emerging markets | Páteční NFP | Vývoj kurzu koruny | Americké rozjednané prodeje domů | Analytici | Index nákupních manažerů | Bilance běžného účtu | Právo | Snižování úrokových sazeb | Dostupná data | Dobré zprávy | Americké trhy | Domácnosti | Evropské indexy | Ceny zemního plynu | Royal Dutch Shell | Americký dolar | Google | Euro vůči dolaru | Situace | Důvěra v eurozóně | Zprávy z ekonomiky | Mario Draghi | Vysoká inflace | CHF/JPY | Makro | MRO | Evropská centrální banka | Šéfové amerických podniků | Český HDP | US100 | DOT | Jednání ECB | Koronavirová mutace | Nové zakázky | Počet žádostí o podporu | Guvernér Fedu | Akcie Philip Morris | Platební bilance | Tržby | Nálada na trzích | Aktuální kurzovní lístek ČNB | Snížení sazeb | IG | Destatis | Švédsko | Investiční rozhodnutí | Koruna dnes | Fond | Závislost | Kurz švýcarského franku | Forex scalping systém | Stagnace | Německá centrální banka | Spotřebitelská důvěra v eurozóně | Marketingová komunikace | Růst mezd | Luboš Růžička | Setkání ropného kartelu | ISM indexy | Růst americké ekonomiky | Finanční systém | Kofola ČeskoSlovensko | ECB | Ceny v průmyslu | Závazek | Výroky z ECB | Světové centrální banky | Silnější euro | Otevírání ekonomiky | Vánoce | Ceny nemovitostí v USA | Americký HDP | Ekonomický institut Ifo | BAT | Americká centrální banka (Fed) | Průmyslová komodita | TSLA | Eurozóna | Fed Rate Monitor Tool | Argentina | Česká ekonomika | FXstreet | Vývoj inflace | Kurzy | Objednávky zboží dlouhodobé spotřeby | Vývoz z Německa | Euro STOXX | Slabší euro | Zpomalující růst | Indikátor | Akcioví investoři | HICP | Conference Board | Obchodní pozice | Ekonomické údaje | Vývoj německé ekonomiky | Znovuotevírání ekonomiky | Měnověpolitické zasedání | Risk Management | Inflační očekávání | Výnosová křivka v USA | Největší evropská ekonomika | Cena kakaa | Kurz české koruny | Odpor | Zboží dlouhodobé spotřeby | FOREX | Gasoline inventories | Ranní okénko | Situace na trhu práce | NBP | Sazby ECB | Ekonomiky eurozóny | Měnová politika | Uber (UBER.US) | Analytik | Konsenzus | Nedostatečná produkce | Splatnost | Růst ceny | Trh práce v USA | ECB Luis De Guindos | Hodnota akcií | Spekulace na růst | Dluhopisy | Vyšší sazby | Americká ministryně financí | Ekonomické vyhlídky | Kurzy ČNB | ISM | Měsíční report | cTrader Purple Trading | Stimulační balík | Americký index S&P 500 | Ekonomická nálada | Webináře | Sazby beze změny | Moskva | Analytika | Orgán regulátorů cenných papírů IOSCO | Pozornost trhu | Pšenice | Maďarská měna | TLTRO | Oslabení japonského jenu | Americké banky | Covidová situace | Dluhová krize | Christopher Waller | Poptávka | Trader | Fitch | Banka Morgan Stanley | Co bude | Zasedání Bank of England | Krypto | Konfluence | Charlie Munger | Pražský PX | Čína | Očekávání trhu | EURGBP | Růst HDP | G7 | Uptrend | Rozkolísanost trhu | Online webináře | Hospodaření českého státu | Pozice | Obavy z koronaviru | Firma | Akcie Fortuny | Časové řady | Reporty | Pohyb koruny | IOSCO | Stavební výroba | Počasí | New York Times | Tisková zpráva | Spotřebitelské ceny | Riziko | FRED | Německý index DAX | Medvědi | Hrubý domácí produkt Německa | RBI | HSBC Holdings | Výrobní aktivity | Prohloubení deficitu | Vývoj zisků | Prognóza americké centrální banky | Resistance | Zpřísňováním měnové politiky | Fundamentální zprávy z USA | Větší pokles | Kurzovní lístek ČNB | Video | Nové žádosti o podporu v USA | Vlna omikronu | Míra inflace v Maďarsku | Klouzavý průměr | USA | Kurzy eura | Citrix | Drahé kovy | Ministerstvo financí | Italská průmyslová produkce | Investiční legenda | Pozornost obchodníků | Americká cla | Nezaměstnanost v ČR | Rozhodnutí bankovní rady | Deutsche Bank | Podnik | Spojené státy | Podnikatelská aktivita | Obchodní válka | Nastavení měnové politiky | Maďarská centrální banka | Index PMI | Market open | NIESR | SWIFT | FX strategie | Konec kurzového závazku | Globální trhy | Řecké akcie | Index SPX | Naše prognóza | Devizový trh | Podhodnocený | Druhá vlna COVID-19 | Výrobní index ISM | Překvapující zpráva | MetLife | Spotřebitelská důvěra ve Spojených státech | Finanční podmínky | JP Morgan | Napětí mezi USA a Čínou | Japonský Nikkei | Janet Yellen | Neomezené množství | Ben Broadbent | Ranní komentář | Dolarové úrokové sazby | Zlato | Zveřejnění výsledků HDP | Průmysl a zahraniční obchod | CVS.US | MIFID | Cena severomořské ropy Brent | Nárůst sazeb | Ekonomové | BIS | Německý ústavní soud | Obchodní bilance | Dnešní sentiment | Evropské méně | US akcie | Oživení ekonomiky eurozóny | Omicron | Kalendář ekonomických událostí | Spekulace | SEC | Důležitý support | Odezvy trhu | Výnosy českých státních dluhopisů | Celková inflace | Dnešní ADP report | Načasování | Hlavní index CSI 300 | Jádrová inflace v eurozóně | Pořízení vlastního bydlení | Zvýšení limitu pro zadlužení | ECB Christine Lagardeová | Zasedání amerického Fedu | Dolar | Index DAX | Úrokové sazby v Polsku | Konjukturální průzkum | PMI index | Průmysl a stavebnictví | Forexu | Údaje z německé ekonomiky | Aktuální kurz turecká lira | Pandemie | ANZ | Forex prediction | JPMorgan | Pips | Analýza forex | Výprodej | Byznys | Mzdová dynamika | Pandemie v Evropě | Risk | Tomáš Holub | Zdanění | Růst ekonomiky | Navýšení úrokových sazeb | Průmyslníci | Low | Plánované obchody | Hlavní ekonomka | Larry Fink | EU | Forex auto trading | Philip Lane | USD/JPY | Technologický index | Objem investic | Kalendář událostí | Index pražské burzy | Obchodování na forexu | M2 | Pokles zásob | NZDUSD | Vysoké ceny | Nastavení sazeb | Odvětví | Impulzy | Společná evropská měna | Arabica | Důvěra v Německu | Schodek | Výrobní náklady | Data z pracovního trhu | CZK/USD | Tweety | Vysoké zisky | Trhy v USA | Nárůst volatility | Akciové futures | USA a Čína | Růst cen průmyslových výrobců | GSK | Dnešní videokomentář | Etsy | Americký akciový index S&P 500 | Monetární politika | Retail | Nominální mzda | Ekonom | Revize výhledu | Futures na americké akciové indexy | Zrušení superhrubé mzdy | Polská měna | Optimismus | Barclays | Rozhodování | Index Nikkei 225 | Poptávky po ropě | Ekonomka | Investment Banking | Ukazatele | Úřad celní a hraniční ochrany | Inflační data | CoinDesk | PMI ve službách | Evropská rada | Úspěch | Spekulanti | Helena Horská | Stabilita | Pražský index PX | Výnosy státních dluhopisů | Schodek rozpočtu | Zpomalení růstu | Oscilátory | Obchod | Rozjednané prodeje domů v USA | Ekonomika Evropské unie | Trh s kryptoměnami | Středoevropské měny dnes | Ekonomické aktivity | Mzda | Christine Lagarde | Banka | Electrolux | Miliardy | Geopolitika | Cíle | Novozélandská centrální banka | Nákup aktiv | Spotřebitelská poptávka v eurozóně | Výrobní inflace | Sterling | Kurz koruny vůči euru | Vývoj důvěry v ekonomiku | Základní sazba | Vyšší úroveň | HDP report | Druhá vlna | Výnosy | Ekonomické zprávy | Komodity | Kurz měna | Vyšší inflace | Americký ISM | KBW | Ticker | Osobní výdaje | MIC | Koruna oslabuje | Kanadská centrální banka | IBEX | 3М | Ekonomické restrikce | Likvidní | Epidemie koronaviru | Aktualizovaná prognóza | Dluh zemí eurozóny | Zpracovatelský průmysl | Největší obchod | Index spotřebitelských cen | ADP report z pracovního trhu | Restart ekonomiky | Zlotý | Práce | Šéfka Fedu | Americké akciové indexy | Dollar General | Dílčí indexy | Vítězství Donalda Trumpa | Počet nezaměstnaných v Německu | Obchodování eura | Platnost hospodářských sankcí proti Rusku | Dubnová inflace | TradingEconomics | Obchodní nastavení | Globální finanční trhy | Zasedání centrální banky | Zasedání bankovní rady | Počet pracovních míst podle ADP | Aktuální situace | Kurz libra | Lael Brainardová | CAD | Vysoké úrokové sazby | RISK-ON | Energetické krize | Šíření nákazy | Tržní ocenění | Objednávky | MGM Resorts | PPI index | Futures na indexy | Hry | Úrokové sazby ČNB | Nálada německých spotřebitelů | Aktuální kurz | Kurz EUR | Devizové rezervy ČNB | BlackRock | Aktuální kurz libry | Prolomení S/R zóny | Crédit Agricole | Dánsko | Dnešní události | Americké tovární objednávky | Nálada na finančních trzích | Další pokles | Spojené arabské emiráty | Nákup dluhopisů | Cena kávy | Žádosti o podporu | Investice firem | Odhady HDP | Mojmír Hampl | Technický výhled | Astrazeneca | Komise v přenesené pravomoci | Nová mutace | Emise | Země G7 | Bidenovo vítězství | ČNB dnes | Trading nastavení | Jihokorejské akcie | Podnikání na kapitálovém trhu | Zlepšení | Přísná měnová politika | Marathon Oil (MRO.US) | Tempo růstu hrubého domácího produktu | Deloitte | GM | Investiční roadshow | Bilance zahraničního obchodu | Nový Zéland | Constellation Brands | Rozhodnutí o úrokové sazbě | Forex paradise | Akcie | Graf EUR/USD | Japonský jen | Meziroční inflace | Target | Rates | Agentura Moody's | Delta varianta | MF | Fibonacci | Dolarová výnosová křivka | Obchodní příležitosti | Altria Group | CBOT | Podniky | EU-Čína | Cena zemního plynu | Ministr financí | Vyšší výnosy | Prodeje domů v USA | Prolomení vstupní S/R zóny | Analytický tým | Technické faktory | Stephen Poloz | Průzkum ČSÚ | Asijské akciové trhy | Rekordní pokles | Instrumenty | Měnové zóny | Míra nezaměstnanosti v dubnu | Pražská burza | Zastropování cen | Forex scam | Graf dne | Světový čas | Philip Morris | Nasdaq | Americké zásoby zemního plynu | Jan Frait | Zahraniční FX | Nonfarm Payrolls | ONS | Italský PMI | Akcie na trzích | Odhady analytiků | Ministerstvo práce | Zrychlení růstu | Inflace v USA | Německá nezaměstnanost | Pokles reálných mezd | Intradenní volatilita | Hike | Globální sentiment | Americké ceny nemovitostí | Německé dluhopisy | Výsledky amerických voleb | Propad indexu | Domácí poptávka | Tisková konference šéfa Fedu | Dramatický dopad | Amazon | Forex signal service | Stochastic | Zdražování v Německu | Výroba aut | Údaje o inflaci | Zemědělství | Omezování nákupů aktiv | Snížení DPH v Německu | Sektor služeb | Zpomalení hospodářského růstu | Německá inflace | FOMC | Société Générale | Holubice | Volby v Turecku | Roadshow Bernstein Bank | Americké vládní dluhopisy | Belgie | Oblasti umělé inteligence (AI) | Fundamentální pohled | Čínské investice | Průlom | Oživení v automobilovém průmyslu | AAA | Americký podnikatel | Italská centrální banka | Investment | Prodej eura | Podíl dolaru | XTB Research | Statistika | Počasí v Brazílii | Veřejný dluh zemí eurozóny | Vývoj ceny | Forex scalping | Výraznější pokles | Akcie na světových trzích | Ochota investovat | Ropný kartel | Spotový kurz koruny | Zveřejňování výsledků | Inflační šok | Forwardové ceny | Institut ZEW | Německá obchodní bilance | Aktuální nejlevnější kurz eura | Kryptoměny | Forex trading | Zasedání Rady guvernérů | DPH v Německu | Výhled domácí ekonomiky | Zvyšování úroků | Tým FXstreet.cz | Phillipsova křivka | Výrobce elektromobilů Tesla | Aktuální Price Action | Úvěr | Investiční společnosti | Mzdy | Uvolnit měnovou politiku | Americká centrální banka FED | Admiral Markets Forex Kalendář | Výprodej na akciovém trhu | Maloobchodní tržby v eurozóně | Británie | Miliardář | Sell obchod | Prohlášení | Tesla | Forex roboti WSM zkušenosti | Vývoj jádrové inflace | Vladimir Putin | CPI v eurozóně | COT | Americký Úřad celní a hraniční ochrany
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | USA | Index | Pozice | Trh | Výhled | Rezistence | Reuters | ČTK | Banky | Banka | Obchodování | Indikátor | FOREX | Trading | Růst | Cena | Graf | EUR/USD
