Večerné zhrnutie

DENNÝ PREHĽAD

GRAF VÝKONNOSTI

KALENDÁR DŇA

Dátum	Čas	Lok.	Vyhlásenie		Per.	Obd.	Jedn.	Predp.	Posl.	Akt.
16.06.	01:01	GB	Spotrebiteľská dôvera - Nationwide		m	Maj	i	72	74	65
16.06.	07:00	Jap	BoJ - mesačná správa		-	-	-	-	-	-
16.06.	08:00	Jap	Objednávky strojového náradia		y	Maj	%	n/a	191,8	192,5
16.06.	10:30	GB	Žiadosti o podporu	!	m	Maj	%	4,7	4,7	4,6
16.06.	10:30	GB	ILO nezamestnanosť		m	Apr	%	8,0	8,0	7,9
16.06.	11:00	CH	ZEW očakávania		m	Jun	i	n/a	40,5	17,5
16.06.	11:00	EU	Pracovné náklady		y	1Q	%	2,1	2,2	2,1
16.06.	11:00	EU	Jadrový index spotrebiteľských cien (CPI-x)		y	Maj	%	0,8	0,8	0,8
16.06.	11:00	EU	Index spotrebiteľských cien (CPI)		y	Maj	%	1,6	1,6	1,6
16.06.	11:00	EU	Index spotrebiteľských cien (CPI)		m	Maj	%	0,1	0,5	0,1
16.06.	13:00	US	Žiadosti o hypotéky		t	Jun	n/a	n/a	-12,2	17,7
16.06.	14:00	Pln	Bežný účet platobnej bilancie		m	Apr	mil	-650	-559	-424
16.06.	14:30	US	Vydané stavebné povolenia		m	Maj	%	2,5	-10,9	-5,9
16.06.	14:30	US	Vydané stavebné povolenia		m	Maj	tis	625	610	574
16.06.	14:30	US	Začatá výstavba		m	Maj	%	-3,7	3,9	-10,0
16.06.	14:30	US	Index cien výrobcov (PPI)		m	Maj	%	-0,5	-0,1	-0,3
16.06.	14:30	US	Index cien výrobcov (PPI)		y	Maj	%	4,9	5,5	5,3
16.06.	14:30	US	Začatá výstavba		m	Maj	tis	648	659	593
16.06.	15:15	US	Priemyselná výroba	!	m	Maj	%	0,9	0,8	1,2
16.06.	15:15	US	Využitie výrobných kapacít		m	Maj	%	74,5	73,7	74,7
16.06.	16:30	US	DOE - využitie rafinérií		t	Jun	tis	0,20	1,60	-1,20
16.06.	16:30	US	DOE - zásoby destilátov		t	Jun	tis	1000	1836	1798
16.06.	16:30	US	DOE - zásoby benzínu		t	Jun	tis	625	-8	-636
16.06.	16:30	US	DOE - zásoby ropy		t	Jun	tis	-1750	-1829	1690
16.06.	20:15	US	FED Plosser - správa		-	-	-	-	-	-
16.06.	21:45	GB	BoE King správa		-	-	-	-	-	-
16.06.	23:45	US	FED Bernanke - správa		-	-	-	-	-	-

NAJDÔLEŽITEJŠIE SPRÁVY

16.06 2010 08:12

FX Sumarizácia Ázia

Počas nočnej obrátky sme videli ďalšie znaky uvoľňovania napätia a poklesu volatility na trhoch. Bolo to však hnané skôr technickými faktormi ako fudamentálnymi. SP 500 akciový index dokázal zavrieť nad 200-dňovým kĺzavým priemerom a to bol hlavný pomer pre "risk on" teda podstupovanie rizika. Inak sme tu mali len samé negatíva (horší ZEW, nepresvedčivý Empire Manufacturing, zvýšenie haircutu pre grécke dlhopisy zo strany ECB, rast spreadu medzi výnosmi nemeckých dlhopisov voči dlhopisom juhu eurozóny- čo je znak napätia). V noci sme zaznamenali horšie dáta UK spotrebiteľskej dôvery, a slabšie čísla austrálskych predstihových indikátorov ekonomickej aktivity, takže žiadne pádne dôvody pre širší útek od dolára. Akciové trhy rástli (dobiehanie US rastu večer), devízový trh sa však skôr konsolidoval, no dolár stále ukazuje znaky slabosti a okamžité dôvody pre jeho širší nákup v takomto prostredí nateraz nie sú. Nateraz.

16.06 2010 08:23

Ázijské akcie Sumarizácia

Už po piaty deň v rade za sebou sa ázijským akciovým trhom darí rásť. Dnes si index MSCI Asia Pacific pripísal prírastok 1,2%, pričom kľúčovou oporou bolo hlavne uzatvorenie hlavných US akciových indexov nad dôležitým 200-dňovým kĺzavým priemerom. Najviac sa opäť darilo japonskému indexu Nikkei 225, kedy jen znovu oslabil. Nikkei skončil v zisku 1,81%. Silné prírastky dnes zaznamenal aj austrálsky akciový trh, kedy sa ceny komodít včera opäť dostali na vyššie úrovne. Index S&P/ASX 200 si z dnešného obchodovania odnáša zisk 1,2%. Čínsky akciový trh je dnes opäť zatvorený kvôli trojdňovým sviatkom, dnes sa ale pridáva aj hongkonský akciový trh.

16.06 2010 08:38

Komodity (ázijská sumarizácia)

Počas ázijskej seansy ostali pri slove býci, ázijské akcie si na svoje konto pripísali zisky, ktoré si pripísali ešte počas US obchodovania. Americký dolár výraznejší pohyb nezaznamenal, a teda k výraznejším pohybom neprišlo ani pri komoditách. Ázijskú seansu by sme tak mohli označiť za pokojnú bez výraznejších pohybov. Zlato sa obchoduje prakticky intradenne na nule, keď spotové zlato denominované v eurách sa obchoduje tesne nad úrovňou 1000 EUR za troyskú uncu a spotové zlato denominované v USD sa obchoduje v okolí úrovne 1234 USD za troyskú uncu. V okolí uzatváracej ceny zo včera sa obchoduje aj ropa, cena CLN0 sa pohybuje aktuálne tesne nad úrovňou 77 USD za barel. Výraznejšie posilnenie zaznamenala meď obchodovaná na COMEXe, tá sa prehupla cez úroveň 3 USD za libru. Kukurica, pšenica a sójové bôby obchodované na burze v Chicagu mierne posilňujú...

16.06 2010 10:32

Ropa (dáta DOE dnes o 16:30 hod.)

Kľúčovou udalosťou dnešného dňa budú spomínané výsledky DOE (EIA). Podľa očakávaní koša analytikov Bloomberg by mali preukázať nasledovné zmeny: ropy -1000 tis. barelov, benzín - bez zmeny, destiláty +1000 tis. barelov. Využívanie rafinérií by malo ostať podľa konsenzu na nezmenenej úrovni. V predchádzajúcom týždni preukázali dáta DOE (EIA) nasledovné zmeny: ropa -1829 tis. barelov, benzín -8 tis. barelov, destiláty +1836 tis. barelov, využívanie rafinérií +1,60%.

16.06 2010 10:38

GBPUSD (reakcia na dáta z pracovného trhu)

Kábel vystrelil po lepších dátach z UK pracovného trhu nahor o cca. 40 pipov a podarilo sa mu tak vymazať už takmer celú intradenné stratu, aktuálne sa obchoduje v okolí 1,4780. Pokles žiadostí o podporu o 30,9 tis. v máji a navyše aj revízia žiadostí o podporu z apríla z -27,1 tis. na -32,0 tis. sú pozitívnymi správami pre ekonomiku. Pokles zaznamenala tak aj ILO nezamestnanosť z 8,0% na 7,9%.

16.06 2010 12:12

George Soros (známy investor) a pohľad na budúcnosť Európy

Eurozónu podľa známeho finančníka a filantropa čaká "takmer neodvratne" nová recesia a potom roky stagnácie. Hlavnými dôvodmi budú nesprávna hospodárska politika vlád (najmä ich reakcia na dlhovú krízu v podobe šetrenia v nesprávnom čase, ktoré síce dobre pasuje Nemecku nie však ostatným krajinám) a "vrodené chyby" eura ako meny v podobe neexistencie reálneho nápravného mechanizmu návratu k rozpočtovej disciplíne a chýbajúcej možnosti riadene sa vzdať eura ako meny a odchodu z menovej únie!

16.06 2010 12:41

Poludňajšia sumarizácia Akcie

Európske akciové trhy po včerajšej silnej rely zatiaľ nemajú výraznejšiu tendenciu na pohyb a ostávajú približne okolo včerajších uzatváracích úrovní: FTSE 100 +0,33%, DAX 30 +0,22%, CAC 40 +0,36%, IBEX +0,18%, FTSE/MIB -0,03%. Počas dnešného dňa nové fundamenty absentovali, no trh bol skôr v defenzíve kvôli šumom, že Španielsko plánuje požiadať ostatné krajiny Eurozóny o pomoc. Správy ale boli nakoniec dementované a španielsky index IBEX sa vrátil do zelených čísel.

16.06 2010 13:10

FX Sumarizácia Európa (dopoludnie)

O španielskych bankových problémoch sa dnes ešte viac ako včera diskutovalo na trhu a v tlači. Prestali tak byť trhmi (na rozdiel od včerajška) úplne prehliadané napriek niekoľkonásobnému popretiu klebiet o tom, že pre Španielsko sa v tichosti pripravuje záchranný balíček EU/MMF a USA. To spôsobilo rast sily dolára, aj keď je z technického hľadiska stále voči viacerým menám v defenzívnom postavení (EURUSD, GBPUSD, USDCAD kde vidíme rastové resp. v prípade posledného páru klesajúce setupy). Dôležité bude ako sa US obchodníci postavia k týmto výzvam a rizikám. Ak ich budú ignorovať potom je technické oslabovanie dolára možné aj keď z fundamentálneho hľadiska na to nie je veľký dôvod.

16.06 2010 13:14

Jim Rogers (známy investor)

"Očakávam, že euro zanikne v priebehu 10-15 rokov."

16.06 2010 16:34

Ropa (výsledky DOE)

Výsledky DOE vyšli skôr v prospech medveďov. V porovnaní s dátami API sú však o niečo miernejšie. Navyše aktuálne sa nachádzame vo fáze budovania zásob pred vrcholom motoristickej sezóny, a teda prírastok zásob ropy (+1690 tis. barelov) a destilátov (+1798 tis. barelov) nemožno brať ako medvedí signál. Zásoby benzínu poklesli o 636 tis. barelov a zásoby ropy v Cushingu narástli o miernych 194 tis. barelov, čo dáta zmierňuje. Ropa reaguje na výsledky korekciou, v pásme 75,80 - 76,30 USD za barel však treba rátať so silnejším supportom...

16.06 2010 16:52

Španielsko II

Opakuje sa grécky problém, kedy sa postupne pred blížiacim sa splatením dlhov španielskej vlády objavujú informácie, že by si Španielsko malo požičať z garančného fondu..EU a španielska vláda to zatiaľ vehementne dementujú (podobne to bolo i pre Grécku)...ale čísla nepustia : 18. júna musia splatiť 8,137 mld. EUR (tento piatok), 23.júla splátka 7,595 mld. EUR a 30.júla 16,183 mld. EUR... takže najbližšie dni rozhodnú o tom, či si Španielsko požičia alebo nie, na piatkovú splátku by vláda mala ešte mať zdroje (keďže tento týždeň už urobila aukciu EURo vládnych dlhopisov dvakrát)...pokračovanie....

16.06 2010 16:56

Španielsko III

Spolu so splátkami úrokov sa celkové splátky španielskej vlády do konca júla vyšplhajú na neúnosných 48,2 mld. EUR a tu si dovolíme začať polemizovať, či sa im podarí požičať dostatok zdrojov na finančných trhoch, keď už posledné aukcie boli výrazne predražené... už zajtrajšia aukcia 10-ročných EURo a 30 ročných vládnych dlhopisov ukáže španielsku realitu (predpokladaný objem 2,5-3,5 mld. EURo)... zároveň 17/18 júna je v Bruseli EU sumit, kde by sa mohla naznačiť pomoc španielskej vláde... koniec júna a júla tak prináša horúce fiškálne európske leto...

16.06 2010 18:00

FX Sumarizácia Európa (popoludnie)

Devízové trhy preferujú pozitívne správy (lepšie dáta US priemyselnej produkcie) a na ne nadšene reagujú ochotou nakupovať rizikovejšie aktíva, naopak horšie správy a dáta (španielske bankové problémy, horšie dáta z US realitného trhu) boli opäť v značnej miere prehliadané, poprípade reakcia na ne bola iba krátkodobá a dočasná. Preto dolár mazal všetky dopoludňajšie zisky voči euru, rovnako tak aj libra. Komoditné meny obnovili svoj rast a jenové krosy vymazali všetok prepad. Zdá sa akoby trh nič netrápilo a očakával len svetlejšie zajtrajšky. Natíska sa tak otázka kedy príde vytriezvenie...

16.06 2010 18:07

EUR

Opätovne sa na trhu objavujú informácie, že Španielsko, ktoré ma do konca júna na splátkach dlhopisoch a výnosoch zaplatiť takmer 50 mld. EURo bude potrebovať finančnú pomoc...išlo by o sumu 250 mld. EUR zo zoskupenia MMF, EU a dokonca i USA, kolaps Španielska (10-tej najsilnejšej globálnej ekonomiky) by totiž poslal globálnu rizikovú averziu do nových stratosfér, čo by vydráždilo USD a k novým nákupom a negatívne vplývalo nielen na US ekonomiku ale celý globálny ekonomický a finančný systém... to, že so Španielskom a Portugalskom nie je všetko v poriadku naznačujú výpredaje ich vládnych dlhopisov, čo sa prejavuje nárastom požadovaných výnosov.... ak by sa španielsky problém dostal do gréckych rozmerov dá sa očakávať možný začiatok konca EURa...10-ročné španielske EURo dlhopisy stúpli na 4,93% a portugalské na 5,72%... pričom nemecké pod tlakom rizika klesajú s výnosmi na úroveň 2,67% (menej ako si musia Portugalci požičiavať pri 9-mesačných pokladničných poukážkach), čo len potvrdzuje vysokú prítomnosť rizika na európskom kontinente...

16.06 2010 18:22

Ropná katastrofa

CNN aktuálne priniesla informáciu, že British Petroleum súhlasí s podmienkou americkej vlády na vytvorenie fondu pre odstránenie následkov ropnej katastrofy vo výške 20 mld. USD....

16.06 2010 20:40

Ropná katastrofa

British Petroleum aktuálne oznámilo, že zrušilo výplatu dividend za prvé tri kvartály tohto roka....BP tak zrušilo predtým deklarované dividendy za 1Q...

16.06 2010 21:23

FX sumarizácia

Dnešná seansa priniesla málo volatility na finančných trhoch, čo bolo dôsledkom chýbajúcich silných makroekonomických fundamentov. Dáta US realitného trhu z druhej garnitúry (začatá výstavba a vydané stavebné povolenia) napriek negatívnejším dátam trhy výraznejšie nevystrašili. Opätovne tak mieru rizika napínali iba obavy o fiškálne zdravie španielskej ekonomiky (do konca júla musí splatiť 48,5 mld. EUR za dlhopisy)...EURUSD -0,29%, GBPUSD -0,20%...

16.06 2010 21:26

Komodity sumarizácia

Ropa i dnes opätovne pripísala silné zisky (0,73%) napriek stabilite USD a nárastu ropných zásob v USA...impulzom k jej nárastu bola informácia, že British Petroleum súhlasí s US vládou pre vytvorenie fondu vo výške 20 mld. USD pre potreby odstránenia škôd...zlato dnes kopírovalo mierne USD a posilňovanie USD tak stiahlo žltý kov nižšie (-0,29%)....

16.06 2010 21:46

King (guvernér bank of England)

" BoE by mohla navŕšiť sadzby skôr ako pristúpi k predaju aktív zo svojej bilancie".... komentár: tento krok však trhy neočakávajú v tomto roku....

16.06 2010 22:02

US Akcie

Akciové trhy dnes podľahli (DJIA 0,04%, SP -0,06%, Nasdaq 0,00%) mierne negatívne sentimentu a nedokázali nadviazať na včerajší úspech. Pozitívom je, že sa dokázali zastabilizovať nad silnými technickými bariérami (SP 200-dňový kĺzavý priemer). Dôvodom boli negatívnejšie dáta amerického realitného sektora (začatá výstavba a vydané stavebné povolenia) a informácia spoločnosti British Petroleum (BP Plc), že ruší dividendy pre prvé tri kvartály tohto roka (stornovala tým prvotné informácie o výplate dividendy za 1Q).BP Plc zároveň oznámila, že súhlasí s požiadavkami americkej vlády na vytvorenie fondu pre odstránenie škôd spôsobenými ropnou katastrofou v Mexickom zálive. Do fondu by mala BP Plc. naliať kapitál vo výške 20 mld. USD.

Čtěte více

• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD KALENDÁR DŇA  Dátum   Čas  ...
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD KALENDÁR DŇA  Dátum   Čas  ...
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD GRAF VÝKONNOSTI KALENDÁR DŇA  Dátum  &...
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD GRAF VÝKONNOSTI KALENDÁR DŇA  Dátum  &...
• Večerné zhrnutie
  Makroekonomické dáta: ... 9:00 zahraničné rezervy zo Švajčiarska... 9:45 PMI služieb z Talianska... 9:50 PMI služieb z Francúzska... 9:55 PMI sektora služieb z Nemecka... 10:00 PMI kompozit a PMI služieb eurozóny... 11:00 index výrobných cien eurozóny... 12:00 továrenské objednávky z Nemecka... 12:00 nezamestnanosť z Kanady... 13:30 stavebné povolenia, NFP a nezamestnanosť z USA... 14:30 ECRI týždenný index... 15:00 PMI z Kanady.
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD GRAF VÝKONNOSTI KALENDÁR DŇA  Dátum  &...
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD GRAF VÝKONNOSTI KALENDÁR DŇA  Dátum  &...
• Večerné zhrnutie
  Výrazný prepad európskych, amerických indexov a negatívny sentiment sa nepreniesol aj na ázijské trhy. Hlavné ázijské indexy sa obchodujú: Nikkei225 -2,35%, Hang Seng -2,64%, Shanghai -1,65%, S&P ASX -3,27%, Kospi -6,20% a Sensex -1,80%. Deutsche Bank dnes znížila výhľad na rast čínskej ekonomiky. Dôvodom je možná recesia US a EU ekonomík..."Čína musí začať výrazne podporovať domácu spotrebu, pretože rozvinutý svet sa rúti do recesie. Čína spomalí, otázkou je o koľko?", uviedol analytik DB... Japonský jen pokračuje v apreciácii a exportéri krajiny vychádzajúceho slnka sú v priemere v strate cez 3,5%. Slabý výhľad na rast globálnej ekonomiky sa dotkne najmä akcii cyklickej spotreby - napr. automobilky... Energetický sektor patrí k najviac vypredávaní, prepad čierneho zlata zasiahol najmä austrálske ropné spoločnosti (ener. sektor - 4%). Bankový sektor v Austrálií sa dostal rovnako do výrazné výpredaja: Westpac Banking Corp -5,44% a Australia & New Zealand Banking Group -4,55%... Index Kospi zaznamenal najväčší prepad od roku 2008.
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD GRAF VÝKONNOSTI KALENDÁR DŇA  Dátum  &...
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD KALENDÁR DŇA  Dátum   Čas  ...
• Večerné zhrnutie
  DENNÝ PREHĽAD GRAF VÝKONNOSTI KALENDÁR DŇA  Dátum  &...
• Večer se rozhoduje o sazbách na Novém Zélandu. Začne RBNZ konečně signalizovat ochotu ke zvyšování sazeb?
  Dnes večer ve 23 hod. bude o sazbách rozhodovat novozélandská centrální banka (RBNZ), takže níže nabízíme malý přehled toho, co od ní dnes čekat, jaký je výhled pro další vývoj měnové politiky a co to do budoucna znamená pro NZD. Začněme ale od začátku. Konsenzus je momentálně zcela jednoznačný. Sazby by dnes měly zůstat beze změny na 1,75 %, na čemž se jednomyslně shodně všech 16 analytiků dotazovaných agenturou bloomberg. Úrokové futures přitom hovoří také jasně, jelikož šance na ponechání sazeb beze změny dosahuje vysokých 99,6 %.
• Večer zasadá FED a RBNZ. Aké sú očakávania?
  Dnes budú zverejnené výstupy zo zasadnutí dvoch centrálnych bánk – FEDu (20:00) a Reserve Bank of New Zealand (RBNZ) (...
• Večer zasedá Fed. Trh počítá s optimističtějším komentářem než v lednu
  Minulý a tento týden jsou nezvykle bohaté na zasedání centrálních bank. V minulém týdnu hrála klíčovou roli ECB a dnes...
• Večer zasedá novozélandská centrální banka. Sazby se měnit nebudou a trh čeká na doprovodný komentář
  Dnes večer v 21 hod. nás čeká zasedání Reserve Bank of New Zealand (RBNZ), která bude rozhodovat o sazbách. Pojďme se tedy v několika bodech podívat na to, co od dnešního zasedání čekat.
• Večírek vystřídala kocovina. Jaký koktejl namíchá FED nyní?
  Máme za sebou tři roky mimořádného dění na investičních trzích, které je do značné míry ovlivněno kroky centrálních bank v čele s americkým Fedem. Nejprve banky bojovaly tisknutím peněz proti ekonomickým dopadům pandemie, následně hasily (a hasí) zvyšováním úrokových sazeb inflační požár. Řada investorů a analytiků očekává, že už tento měsíc si ale dají američtí centrální bankéři ve zvyšování sazeb pauzu. Přichází opravdu čas, kdy se začnou „šrouby“ v ekonomice uvolňovat?
• Ve čtvrtek ECB zvedne sazby. Jaký to bude mít dopad na české domácnosti?
  Evropská centrální banka ve čtvrtek nejspíš zvýší úrokové sazby podruhé za tři měsíce. O šest dní později rozhodne o sazbách americký Fed a hned den nato Česká národní banka. Směr je již jasný. Tyto rozhodnutí napoví, jak rychle budou úrokové sazby růst.
• Ve čtvrtek zasedá ČNB
  Obchodování s regionálními měnami bylo minulý týden opět prázdninově klidné. Česká měna se pohybovala na úrovních...
• Vedení ČEZ navrhuje dividendu 34 Kč za akcii, loni byla 24 Kč
  Vedení energetické společnosti ČEZ navrhuje vyplatit z loňského zisku dividendu 34 korun za akcii před zdaněním. Pokud valná hromada rozhodne podle návrhu představenstva, bude mezi akcionáře rozděleno 18,3 miliardy korun a stát jako majoritní akcionář získá zhruba 12,8 miliardy korun. ČTK to dnes sdělil mluvčí ČEZ Ladislav Kříž. Z předloňského zisku vyplatil loni ČEZ akcionářům dividendu 24 korun za akcii před zdaněním, nejnižší za 12 let. Předloni byla dividenda 33 korun za akcii.
• Vedení ČEZ navrhuje dividendu 52 Kč za akcii, o 18 Kč za akcii více než loni
  Vedení energetické společnosti ČEZ navrhuje vyplatit z loňského zisku dividendu ve výši 52 korun za akcii před zdaněním. Pokud valná hromada rozhodne podle návrhu představenstva, bude mezi akcionáře rozděleno celkem 28 miliard korun. ČTK to dnes sdělil mluvčí ČEZ Ladislav Kříž. Stát jako majoritní akcionář získá zhruba 20 miliard korun. Navrhovaná dividenda podle firmy reflektuje prodej rumunských aktiv. Z předloňského zisku vyplatil loni ČEZ akcionářům dividendu 34 korun za akcii před zdaněním. Letošní valná hromada se uskuteční v pondělí 28. června, oznámila dnes firma.