Akcie Royal Bank of Canada rostou o 5 % po silných výsledcích 📈

Royal Bank of Canada (RY.US) zaznamenala ve 3. čtvrtletí silné výsledky, které s přehledem překonaly odhady analytiků, a vykázala rekordní tržby ve všech hlavních obchodních segmentech. Akcie přední kanadské banky dnes vzrostly o více než 5 %, dosáhly historického maxima a překonaly většinu amerického i kanadského finančního sektoru.

Výsledky Q3 2025

• Čistý zisk: 5,4 miliardy USD, meziroční růst o 21 % z 4,5 miliardy USD ve Q3 2024.
• Reportovaný EPS: 3,75 USD vs. 3,09 USD před rokem.
• Upravený EPS: 3,84 USD, nad odhadem analytiků (3,32 USD) a výrazně nad 3,12 USD ve Q2.
• Tržby: 16,99 miliardy USD, oproti 14,63 miliardy USD před rokem.
• Rezervy na úvěrové ztráty (PCLs): 881 milionů USD, více než 659 milionů USD loni, ale pod očekáváním trhu (1 miliarda USD); zároveň prudký pokles oproti 1,4 miliardy USD ve Q2.
• Výkonnost segmentů:
  • Osobní bankovnictví: čistý zisk 1,9 miliardy USD (+22 % y/y)
  • Komerční bankovnictví: 836 milionů USD (+2 % y/y)
  • Wealth Management: 1,1 miliardy USD (+15 % y/y)
  • Kapitálové trhy: 1,3 miliardy USD (+13 % y/y)
  • Pojišťovnictví: 247 milionů USD (+45 % y/y)
• ROE: 17,3 % reportovaný; 17,7 % upravený.
• Efektivnostní poměr: 54,4 % reportovaný; 53,5 % upravený, odrážející silnou kontrolu nákladů.

Rozdělení segmentů podnikání

• Osobní bankovnictví
  • Čistý zisk +22 % y/y; PPPT rovněž +22 %.
  • Tržby +13 %, taženy 14% růstem čistého úrokového výnosu a růstem čisté úrokové marže o 24 bps na 2,61 %.
  • Průměrný objem +3 %, náklady meziročně beze změny.
  • Efektivnostní poměr se zlepšil na 37,2 %.
• Komerční bankovnictví
  • Čistý i upravený čistý zisk +2 % y/y; PPPT +8 %.
  • Tržby +6 %, podpořeny 8% růstem čistého úrokového výnosu.
  • Náklady jen +1 % y/y, efektivnostní poměr 32,4 %.
• Wealth Management
  • Čistý zisk +15 % y/y; tržby +11 %.
  • Kanadský Wealth Management +15 %; Global Asset Management +14 %; U.S. Wealth Management +7 %.
• Kapitálové trhy
  • Čistý zisk +13 % y/y; PPPT +36 %.
  • Tržby +25 %, z toho Corporate & Investment Banking +11 % a Global Markets +37 %.
  • Silný obrat oproti opatrnému tónu investičního bankovnictví ve Q2.
• Region USA
  • Čistý zisk +21 % y/y.
  • Efektivnostní poměr se zlepšil na 81,5 %, což je o 6,6 p. b. méně než loni.

Kapitál a řízení úvěrů

• Kapitalizace CET1 stabilní na 13,2 %.
• Ve Q3 zpětně odkoupeno 5,4 milionu akcií v hodnotě 955 milionů USD.
• Kvalita úvěrů zůstala stabilní:
  • PCL na znehodnocené úvěry víceméně beze změny.
  • PCL poměr 35 bps (o 8 bps více y/y, o 23 bps méně q/q).
  • Rezervy na úvěrové ztráty +161 milionů USD.
  • Hrubé znehodnocené úvěry –188 milionů USD q/q; nově vzniklé znehodnocené úvěry klesaly.
• Digitální adopce: více než 10 milionů aktivních digitálních uživatelů a 190 milionů relací ve Q3, podporující jak efektivitu, tak zákaznickou zkušenost.
• Management očekává pokračující růst čistého úrokového výnosu v horním jednociferném až nízkém dvouciferném pásmu a solidní růst úvěrů v komerčním bankovnictví ve druhé polovině roku 2025.
• Rekordní výsledky za Q3 potvrzují sílu diverzifikovaného modelu RBC, odolnost v náročném makroekonomickém prostředí a schopnost přinášet vysoké výnosy akcionářům při zachování obezřetného řízení rizik.

Akcie RY.US (D1)

Zdroj: xStation5

 

 

---

Zaujalo Vás toto téma? U XTB můžete obchodovat více než 2000 CFD na akcie!

• Konkurenční spready
• Nízké swapové body, díky kterým můžete držet pozice déle
• Minimální velikost transakce již od 0 EUR

 

Kromě široké nabídky instrumentů od nás získáte také vzdělávací materiály – články, e-booky a kurzy zdarma:

• Trading pro začátečníky
• TOP 5 Trading nástrojů Ondřeje Hartmana
• Kurz tradingu vs. investování
• Investování do akcií – Co je to obchodování s akciemi?
• Testovací účet u XTB? Procvičte si obchodování zdarma!

 

---

Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 71 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové. Investujte zodpovědně. Tento materiál je marketingovou komunikací ve smyslu čl. 24 odst. 3 směrnice Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU ze dne 15. května 2014 o trzích finančních nástrojů, kterou se mění směrnice 2002/92/ES a směrnice 2011/61/EU (MiFID II). Marketingová komunikace není investiční doporučení ani informace doporučující či navrhující investiční strategii ve smyslu nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014 ze dne 16. dubna 2014 o zneužívání trhu (nařízení o zneužívání trhu) a o zrušení směrnice Evropského parlamentu a Rady 2003/6/ES a směrnic Komise 2003/124/ES, 2003/125/ES a 2004/72/ES a nařízení Komise v přenesené pravomoci (EU) 2016/958 ze dne 9. března 2016, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 596/2014, pokud jde o regulační technické normy pro technická ujednání pro objektivní předkládání investičních doporučení nebo jiných informací doporučujících nebo navrhujících investiční strategie a pro zveřejnění konkrétních zájmů nebo náznaků střetu zájmů nebo jakékoli jiné rady, a to i v oblasti investičního poradenství, ve smyslu zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu. Marketingová komunikace je připravena s nejvyšší pečlivostí, objektivitou, prezentuje fakta známé autorovi k datu přípravy a neobsahuje žádné hodnotící prvky. Marketingová komunikace je připravena bez zohlednění potřeb klienta, jeho individuální finanční situace a nijak nepředstavuje investiční strategii. Marketingová komunikace nepředstavuje nabídku k prodeji, nabídku, předplatné, výzvu na nákup, reklamu nebo propagaci jakýchkoliv finančních nástrojů. Společnost XTB S.A., organizační složka nenese odpovědnost za jakékoli jednání nebo opomenutí klienta, zejména za získání nebo zcizení finančních nástrojů, na základě informací obsažených v této marketingové komunikaci. V případě, že marketingová komunikace obsahuje jakékoli informace o jakýchkoli výsledcích týkajících se finančních nástrojů v nich uvedených, nepředstavují žádnou záruku ani předpověď ohledně budoucích výsledků. Minulá výkonnost nemusí nutně vypovídat o budoucích výsledcích a každá osoba jednající na základě těchto informací tak činí zcela na vlastní riziko.

 

Čtěte více

• Akcie, ropa, euro před zasedáním ECB posilují, analýza ropy
  Ropě se dnes podařilo otočit kormidlo a severomořská ropa Brent se vrátila nad hodnotu 40 USD za barel. Investoři doufají, že největší...
• Akcie ropy v roce 2021: 5 tipů na nejlepší ropné akcie!
  Akcie ropy si prošly složitým rokem. Kurz ropy počátkem roku 2020 zaznamenal rychlý propad. Dokonce nastala i situace, kdy se cena ropy dostala do záporných hodnot. To samozřejmě mělo dopad i na ropné společnosti.
• Akcie ropy v roce 2022: 6 tipů na nejlepší ropné akcie
  Akcie ropy jsou v důsledku růstu ceny ropy v posledních dnech opět v hledáčku investorů. Konflikt na Ukrajině nadále pokračuje a některé země zavádějí embargo na dovoz ropy a plynu z Ruska. Mnozí investoři se ptají, jaké to bude mít reálné dopady na cenu ropy a zda může tento růst nadále pokračovat.
• Akcie rostly před klíčovými výsledky Nvidie
  Americké akcie včera posílily, když investoři vyhlížejí výsledky společnosti Nvidia, posledního z technologických gigantů „Magnificent Seven“, který ještě nezveřejnil kvartální čísla. Index S&P 500 i samotná Nvidia se během včerejšího dne odrazily od denních minim. Nvidia, s tržní kapitalizací 4,4 bilionu dolarů a váhou 8,1 % v indexu S&P 500, má potenciál výrazně ovlivnit širší trh. Podle analytiků je Nvidia „nejdůležitější akcií na světě“, a to nejen kvůli své velikosti, ale i díky klíčové roli v rozvoji umělé inteligence. Akcie společnosti od dubna přidaly téměř 2 biliony dolarů na hodnotě. Očekává se, že tržby letos vzrostou o více než 50 %, přičemž poptávka zůstává silná. Hlavní akciové indexy uzavřely včerejší den následovně: S&P 500 +0,21 %, Nasdaq 100 +0,17 % a Dow Jones +0,33 %.
• Akcie rostou
  Americký akciový trh si v průběhu včerejšího obchodování polepšil. Index S&P 500 vzrostl o jedno procento, kterému pomohl i začátek výsledkové sezóny, v rámci níž firmy jako například JPMorgan nebo UnitedHealth reportovaly lepší než očekávané výsledky. Farmaceutické společnosti tak v rámci indexu S&P 500 rostly nejvíce, když si celý sektor připsal 1,8 %. Technologický Nasdaq vzrostl o 1,2 %, průmyslový Dow Jones pak s 0,9 % mírně zaostával. Pozitivním impulsem bylo i jednání mezi zástupci Spojeného království a Evropské unie, které přiblížilo dohodu o brexitu.
• 📈Akcie rostou díky nové vakcíně
  Akciové trhy si opět procházejí pozitivním impulsem, zlato naopak klesá. Za pohyby jsou zprávy o výborných výsledcích analýzy 3 fáze vývoje vakcíny společnosti Moderna, které ukázaly účinnost 94,5 %. Je tedy vyšší než 90 % účinnost vakcíny společností Pfizer/BioNTech, která byla představena na počátku minulého týdne. Analýza splnila požadovaná statistická kritéria. Navíc vakcína Moderny může být skladována delší dobu, takže logistika by měla být snadnější. Společnost plánuje podat žádost o nouzové použití vakcíny v USA v nadcházejících týdnech.
• Akcie rostou díky ziskům cyklických společností a společností s malou tržní kapitalizací
  Americké akcie v úterý rostly díky ziskům cyklických společností a společností s malou tržní kapitalizací, což signalizovalo zlepšení důvěry investorů v podmínkách zpřísňování měnové politiky. Index S&P 500 rostl díky finančnímu a komoditnímu sektoru, zatímco technologický Nasdaq 100 rostl díky společnostem Apple, Microsoft a Amazon. Akcie společnosti Pfizer se však propadly poté, co její výhled tržeb na rok 2022 zaostal za odhady.
• Akcie rostou, finanční trhy vyčkávají na zasedání Fedu
  Na finančních trzích dnes panovala o poznání uvolněnější nálada. Akciové trhy v USA i v Evropě po předchozích propadech dnes výrazně rostly. Hlavním tématem kromě stále více sledované geopolitické situace ve vztahu k Ukrajině bude dnešní zasedání americké centrální banky.
• Akcie rostou na americké investici do infrastruktury, ropa odmazává ztráty
  Evropské akciové trhy po nepřesvědčivém úvodu týdne dnes zamířily opatrně vzhůru. Panevropský index Stoxx 600 v odpoledním obchodování přidával 0,4 procenta, rostly také indexy v Německu, Francii a Británii. Dařilo se především cestovnímu ruchu, naopak evropské bankovní tituly mírně oslabily. Lehce pozitivní náladu trhů nezkazila ani data o německém ekonomickém sentimentu, která výrazně zaostala za očekáváními.
• Akcie rostou po zprávách, že Ukrajina netrvá na členství v NATO
  Večer jsme svědky silné korekce na akciových trzích. Investoři se vrhli na nákup akcií po zveřejnění informací, že Ukrajina nebude trvat na členství v NATO. Taková deklarace je důležitým krokem směrem k vyjednávání s Ruskem. Konec války to však neznamená a je otázkou zda se obě strany konfliktu dohodnou na zastavení bojů.
• Akcie: Rozhodnutie ECB rozvírilo obchodovanie na akciových trhoch
  Včerajšie obchodovanie na akciových trhoch v USA sa nieslo v duchu červených čísel. Index Dow Jones zatvoril na bodovej hodnote 11997 bodov a odpísal si -1,63 %, index S&P 500 poklesol o 2,11 % (1234 bodov). Nedarilo sa ani technologickému indexu NASDAQ, ten si odpísal zo svojej hodnoty -1,99 % a uzatvoril na hladine 2596 bodov.
• Akcie Rumble po investici do Tetheru získávají 44 % 🚀
  Akcie společnosti Rumble (RUM.US), přímého konkurenta YouTube, před začátkem dnešní seance získávají téměř 44 % poté, co se Tether, emitent největšího světového stablecoinu USDT, rozhodl koupit akcie společnosti v hodnotě 775 milionů dolarů. Průměrná kupní cena je 7,5 USD za akcii.
• Akcie ruských firem po sankcích prudce klesají, Rusal až o 50 pct
  Ruské akcie dnes oslabují, například hliníkárenský gigant Rusal během obchodování na burze v Hongkongu odepsal téměř 50 procent. Firma se totiž ocitla na novém sankčním seznamu Spojených států, který je reakcí na údajné vměšování Moskvy do předloňských amerických voleb. Na ruském trhu byl propad akcií o něco mírnější.
• Akcie Salesforce klesají o 6 % po výsledcích 📉 AI nedokázala podpořit růst?
  Americký softwarový gigant Salesforce (CRM.US) dnes ztrácí téměř 6 % po slabém výhledu tržeb. Akcie společnosti oslabují poté, co vydala nižší než očekávaný výhled tržeb.
• Akcie Salesforce prudce oslabují – obavy z AI zatím převažují, ale ocenění naznačuje příležitost
  Společnost Salesforce patří v roce 2025 k technologickým titulům s nejhorší výkonností. Její akcie ztratily přibližně 30 %, což odráží rostoucí obavy investorů ohledně přechodu na AI a schopnosti z této oblasti generovat zisky. Přesto se pod touto negativní náladou může skrývat investiční příležitost – akcie se obchodují za historicky nízké ocenění a firma má rozsáhlý plán rozvoje v oblasti umělé inteligence.
• Akcie Salesforce v premarketu propadají
  Akcie společnosti Salesforce (CRM.US) jsou dnes v premarketu pod tlakem. Ztrácejí více než 6 % po zveřejnění kvartálních výsledků. Softwarový gigant vydělal $1,27 na akcii při očekávání $0,92 na akcii (+27 % YoY). Tržby vyšplhaly na $6,86 mld. při očekávání $6,80 mld. Přes pozitivní čísla mohou akcie reagovat na zhoršený výhled dalšího vývoje. Kvůli zvýšené konkurenci na trhu cloudového a podnikatelského software společnost čeká v tomto kvartálu tlak na zisk i tržby. Salesforce čeká pokles zisku na akcii do rozmezí $0,72 a $0,73. Navíc se firma rozhodla jmenovat spoluředitele Breta Taylora k aktuálnímu CEO Marcu Benioffovi.
• Akcie Samsung mohou mít stejný vývoj jako Volkswagen-dramatický propad a charismatický návrat
  Jihokorejská společnost Samsung Electronics snížila svůj provozní odhad zisku o třetinu, a to v reakci na stažení zařízení Galaxy Note 7 z prodeje. Tato situace připravila společnost zhruba o 2,6 bilionu wonů (57 miliard korun). Nyní svůj čtvrtletní zisk odhaduje na 5,2 bilionu wonů (114 miliard korun) namísto předpokládaných 7,8 bilionu wonů. Samsung se rozhodl definitivně ukončit výrobu a prodej tohoto zařízení. Smartphone Galaxy Note 7 vstoupil na trh v srpnu tohoto roku a měl být přímým konkurentem nejnovějšího zařízení iPhone.
• Akcie Samsung rostou po zprávách o partnerství s Nvidií.
  Akcie Samsung Electronics na londýnském trhu vzrostly o téměř 5 % a dosáhly úrovní, které nebyly dlouho k vidění. Tento růst byl primárně způsoben zprávami o tom, že společnost získala schválení od Nvidie k použití svých pokročilých paměťových čipů HBM3E v akcelerátorech pro umělou inteligenci.
• Akcie sa obchodujú v blízkosti najvyšších úrovní v tomto roku pred zasadaním ECB
  Hlavné americké akciové indexu, ako US500 a US100, sú na historicky najvyšších úrovniach a nemecký DE30 sa obchoduje len 1% pod najvyššími úrovňami z roku 2019, 90 minút pred kľúčovým zasadaním ECB. Investori sú si istí, že banka musí uvoľniť menovú politiku prostredníctvom zníženia sadzieb a obnovenia programu QE, ale nie je jasné, či dôjde k zníženiu sadzieb už na dnešnom, alebo až na septembrovom zasadaní. Z tohto dôvodu môže mať rozhodnutie veľký vplyv na akciové indexy. Rozhodnutie bude zverejnené o 13:45, zatiaľ čo konferencia po zasadaní začne o 45 minút neskôr.
• Akcie sa po katastrofálnych číslach z USA držia. Dolár sa po poklese mierne spamätal.
  Americké maloobchodné tržby obvykle nepútajú veľa pozornosti. Dnešok však priniesol nich najväčší prepad od krízy, o 1,2%. Jadrové maloobchodné tržby sa dokonca prepadli o 1,8%. Očakávania pritom hovorili o stagnácii, podstrelenie očakávaní bolo najvyššie minimálne za 10 rokov (a možno aj v histórii). Ešte je skoro pre záver, že americkú ekonomiku čaká prudké spomalenie, pretože v januári bol shutdown a mnohí ľudia odkladali nákupy. Čiže je potrebné si počkať na to, čo ukážu čísla za február, avšak opatrnosť je rozhodne na mieste.