Sobota 21. září 2019 09:38
reklama
RoboMarkets SQ
reklama
BOSSA AOS
reklama
RoboMarkets

Deník obchodníka: část 4. - Price Action

18.10.2010  Autor: Ken Veksler  Sekce: Ostatní   Tisk

Podle toho, co jsem naznačil minulý týden, a ze struktury tohoto článku by vám nyní mělo být vcelku jasné, že téma technické analýzy je poměrně složité a vícevrstevné. Minule jsem povětšinou hovořil jen velmi obecně o různých koncepcích v rámci TA, nyní by stálo za to podívat se na ty nejdůležitější trochu podrobněji. Tento týden zaměřím svou pozornost na témata, kterým se nejčastěji říká cenová akce (price action) a rozpoznávání cenových formací. Domnívám se, že obě jsou nedílnou součástí komplexního výkladu.

Chcete-li získat podrobnější definice a podrobnější informace o těchto tématech, doporučujeme tuto sekci.

Já se vám tady pokusím poskytnout svůj pohled na toto téma a prozradím vám, jak jsem po několika letech praxe zjistil, co konkrétně funguje v mém případě.

Pokud jde o cenovou akci, minulý týden jsem se zmínil o tom, že jsem první dva roky své kariéry (14 až 15 hodin denně) seděl jako přilepený u obrazovky a sledoval několik málo měnových párů. Zpočátku, když jsem přesně nevěděl, co dělám, jsem trávil spoustu času zakreslováním trendových linií, o kterých jsem si myslel, že dávají smysl, na týdenních, denních a hodinových grafech a pak jsem velmi pozorně sledoval, co se stane, až se cena přiblíží k úrovním, které byly těmito liniemi v grafech vymezeny. Upřímně řečeno, na samém začátku nic z toho ve většině případů nedávalo valný smysl a jen jsem tím marnil veškerý svůj čas a úsilí, protože cena se k těmto úrovním nejen přiblížila, ale doslova jimi projela jako rozžhavený nůž máslem a zcela vyvrátila všechny mé hypotézy o tom, co by se mělo stát.

Přesto to však nebyl úplně promarněný čas a úsilí, posloužilo mi to tím, že mi to ukázalo chyby, které jsem dělal, a umožnilo mi to zdokonalit postupy, které na první pohled vypadaly, že by mohly fungovat. Prostě metoda pokus-omyl.

Ne každý si ovšem může dopřát ten luxus a věnovat takovému úkolu tolik času co já, ale jde o to, že čím déle to děláte, tím větší přínos to pro vás bude mít. Z praktického hlediska to znamená neustále sledovat obrazovku, rozpoznávat a interpretovat určité tržní obrazce a chování cen a především chápat důsledky a reakce trhu na ekonomické údaje, zprávy a spekulace. Posledním faktorem je precizní provázanost s dalším tématem, kterým je fundamentální analýza.

Smyslem tohoto článku je ovšem vysvětlit, jak se člověk naučí tyto formace rozpoznávat a vyhodnocovat jejich dopad na chování ceny. Nerad to sice říkám, ale stejně jako u mnoha věcí, které souvisejí s obchodováním, žádná jednoznačná rada neexistuje. Nejjednodušším a nejlepším způsobem je studium grafů, ale než se vůbec pokusíte zakreslovat jakékoli trendové linie, formace, atd., jednoduše hledejte věci, které se podle vás v průběhu řekněme dvou let na denním grafu opakují. Tento proces není zcela nepodobný tomu, když hledíte na mraky na obloze a představujete si, že tyto mraky vypadají jako povědomé předměty, se kterými se setkáváte v každodenním životě. Vím, že to zní naprosto směšně, ale můj šílený příměr má svou logiku. Doporučuji přečíst si nějakou knihu o forexu, kde budou popsány již zavedené a velmi dobře rozpoznatelné cenové obrazce a formace, které každý obchodník na trhu obecně zná a které samy o sobě mohou vést a často také vedou ke koncepci ,,sebenaplňujícího se proroctví". Pokud se každý dívá na stejnou věc a očekává stejný výsledek, pak tyto události a výsledky vždy (vědomě nebo jinak) nastanou. Ovšem pokud vy jako obchodníci jste schopni rozpoznat alespoň ty nejbanálnější obrazce, ale zároveň dokážete vnímat opakující se chování na trhu (které už tak jednoznačné není) a interpretovat ho, pak jste na dobré cestě k dobrému pochopení koncepce cenové akce a rozpoznávání obrazců cenových formací.

Prakticky řečeno, ať už se jedná o závěr, k němuž jste dospěli samostatně na základě studia grafu a příslušné cenové akce, nebo jde o něco, na co vás upozornil někdo jiný, to nejlepší, co můžete udělat, je zjistit, jak to ve skutečnosti dopadne. Jaký byl výsledek, zda se hladina odporu udržela, nebo byla prolomena a okamžitě se vrátila zpátky.

Pokud prolomena byla, jaký je další cíl, a tak dále, atd. Totéž pochopitelně platí pro hladiny podpory a celkově pro trendy a kanály. To úplně nejlepší cvičení je sledovat, k čemu vedly vaše hypotézy, a naučit se chápat, proč jste měli či naopak neměli pravdu, jaké to mělo důsledky a které faktory mimo jednoduché tržní pohyby v té době zapůsobily a měly dopad na cenovou akci (např. zprávy, zveřejnění dat atd.) Překvapí vás, jak často se určité aspekty cenové akce a příslušné grafické vzorce opakují, a tento konkrétní rys chování trhu pak zcela zapadá do teorie sebenaplňujícího se proroctví.

Budete-li se tomuto cvičení věnovat dostatečně dlouhou dobu a neustále ho opakovat, naučíte se vyvozovat důsledky cenové akce a příslušných grafických obrazců, které se vytvářejí v čase.

Příkladem takového grafického obrazce nebo znaku (odvozeného bezprostředně od cenové akce) je to, čemu se říká ,,kongesce". Kongescí nazývám doslova shluk sloupců (na sloupcovém grafu) nebo svíček (na svíčkovém grafu), který vzniká v důsledku neschopnosti prolomit vzniklou hladinu odporu/podpory ať už směrem nahoru či dolů. Dříve nebo později jsou tyto úrovně samozřejmě prolomeny, ale do budoucna fungují jako velmi důležitá nápověda toho, co pravděpodobně udělá cena, když se k nim přiblíží. V tomto případě je nejlepší najet na graf křížovým kurzorem, podívat se na předcházející časové období a zjistit, jak se cena (měna) chovala kolem těchto hladin v minulosti, zda ,,kongesce" existovaly již dříve a jak dlouho trvalo, než byly prolomeny atd.

Jak jsem se již zmiňoval v předchozích dílech, v obchodování neexistují univerzální odpovědi ani suché směsi, ze kterých můžete rovnou vařit. Nemůžete proto čekat, že si přečtete knihu o grafických obrazcích, zapamatujete si je a jejich domnělé důsledky a dokážete je hned rozpoznat, zleva, zprava a uprostřed, a díky této schopnosti začnete neomylně vydělávat. Hlavním ponaučením tohoto článku by mělo být pochopení toho, že vy jako jednotliví obchodníci se musíte naučit rozhodovat a vykládat tržní pohyby atd. svým vlastním způsobem a neřídit se jenom formulemi, které vymyslel někdo jiný. Vymýšlejte svoje vlastní metody, ale pamatujte, že budou použitelné až tehdy, když se naučíte rozpoznávat a vyhodnocovat implikace cenové akce a příslušných grafických obrazců.

Příští týden se budu více věnovat technickým indikátorům, které používám, a důsledkům signálů, které vytvářejí, dále pak jak toto v kombinaci s různými projevy cenové akce mně osobně signalizuje příležitosti ke vstupu a výstupu z jednotlivých obchodů a z trhu. Ukážeme si jednotlivé grafy a pohledy na mé grafy.

Ken Veksler

Bližší informace o Kenu Vekslerovi najdete zde.

Sdílení článku: 
   

 

Čtěte více

  • Axiory VIP účet: Měníme status quo
    V Axiory jsme si velmi dobře vědomi toho, že označení našich služeb za revoluci na finančním trhu v České republice a na Slovensku vyžaduje nejen slova, ale také činy. Posláním Axiory je přivést revoluci na finanční trh, pro každého obchodníka bez kompromisů, proto Axiory poskytuje pravé STP / DMA a ECN obchodní účty s přímým připojením na mezibankovní trh, širokou nabídku až 35 000 instrumentů či v neposlední řadě vysoce moderní technologie zpracovávající rychlostí blesku všechny obchodní příkazy a transakce.
  • Co očekávají v roce 2011 banky, brokeři a analytici?
    Na začátku nového roku se na světových forexových a finančních serverech objevilo velké množství nejrůznějších forex komentářů a predikcí na nový rok 2011. Nicméně po přečtení některých těchto komentářů jsem měl pocit, že se analytici pouze snaží zaplnit, co nejvíce stran těžkým ekonomických jazykem. Po přečtení, tak běžný trader nemůže znát směr vyplývající z analýzy nebo dokonce cenový výhled trhu dané společnosti nebo analytika.
  • Co RoboMarkets přináší českým a slovenským obchodníkům?
    Investiční společnost RoboMarkets oznámila otevření nové pobočky v Praze ke konci března 2018. Tato nová pobočka je strategickým krokem k pokrytí České republiky a Slovenska, jelikož poptávka po vysoce kvalitních investičních službách v těchto dvou zemích narůstá.
  • Čínský jüan bude globální rezervní měnou
    Čínský jüan se v sobotu formálně připojí k americkému dolaru, euru, japonskému jenu a britské libře a stane se globální rezervní měnou. Pro zemi, která se dlouhou dobu snaží zvýšit svůj vliv na globální scéně, je to důležitý milník, píše agentura Reuters. Jüan, známý také jako renminbi, bude oficiálně přidán do koše hlavních světových měn, ze kterého Mezinárodní měnový fond odvozuje hodnotu své měnové a účetní jednotky nazývané zvláštní práva čerpání (SDR).
  • ČNB: Česká národní banka - rozhovor Mojmír Hampl
    Přinášíme vám rozhovor s viceguvernérem České národní banky Mojmírem Hamplem na téma forex trading a regulace forexových makléřů v ČR. Otázky panu Hamplovi pokládal v rozhovoru redakční tým FXstreet.cz.
  • Další zlepšení na poli ziskových traderů
    Na základě regulací ESMA musí všichni brokeři regulovaní v rámci EU zveřejňovat údaje o tom, kolik procent klientů skončilo v posledních 12-ti měsících u daného brokera ve ztrátě. Jedná se o opatření, jehož hlavním cílem je zvýšit transparentnost a zabránit některým brokerům ve zmatení klienta planými sliby a líbivými hesly, čímž do jisté míry končí slavná éra opíjení rohlíkem.
  • Daně na forexu a offshore
    Dnešním článkem vám chceme ukázat, jak se daní zisky z obchodování v ČR a jakým způsobem se zakládá stále populárnější offshore společnost. Článek připravil člen FXstreet teamu Stan. Jde o diskusní článek.
  • Deník obchodníka: část 1. skromné začátky
    Ken Veksler a jeho pravidelné analýzy se staly u naších čtenářů velmi oblíbení. Ken proto pro náš server FXstreet.cz připravil sérii vzdělávacích článků na téma FX trading.
  • Deník obchodníka: část 2. fundamentální analýza
    Minulý týden jsem vám řekl něco málo o tom, jak a proč jsem se dostal k obchodování. Ovšem začít s obchodováním je jedna věc a být úspěšný je něco zcela jiného... Takže se samozřejmě nabízí otázka: Co je k úspěchu zapotřebí?
  • Deník obchodníka: Část 3. technická analýza
    Ti z vás, kteří již něco zaslechli o Pandořině skříňce, se mějte na pozoru, protože se ji právě chystám otevřít. Ti z vás, kterým tento pojem nic neříká, se připravte na to, že se po otevření této skříňky budete potýkat s takovou přemírou možností a voleb, s jakou jste se doposud nesetkali a nejspíš už ani nikdy nesetkáte. Téma, na které se chystám, je samozřejmě technická analýza. Držte si klobouky, jízda do světa forex obchodování začíná, a chvílemi bude poněkud drsná...
  • Deník obchodníka: část 5. čtení grafů
    Než se (jak jsem slíbil) pustím do podrobnějšího povídání o technických indikátorech, které používám, stálo by možná za to podívat se (graficky) trochu blíže na témata, o kterých jsem se zmiňoval v mém minulém článku, konkrétně na chování ceny, kongesci a rozpoznávání cenových formací. Přikládám denní grafy hlavních měnových párů, které sleduji, a na nich jsem označil několik zajímavých oblastí. Pokud při pohledu na tyto grafy nahlédnete do textu minulého článku, pomůže vám to lépe porozumět tomu, o čem píši.
  • Dostáváte u vašeho brokera férové plnění příkazů?
    V České a Slovenské republice, v Evropě a nakonec po celém světě najdete spoustu brokerů, ke kterým můžete prakticky okamžitě vložit kapitál a začít obchodovat. Každý jednotlivý broker se vyznačuje určitým typem marketingu, kterým se snaží přilákat co nejvíce obchodníků.
  • Exkluzivní akce: 0 komise a mezibankovní spready!
    Nezmeškejte unikátní příležitost obchodovat na finančních trzích zcela bez poplatků, pouze s ultra-nízkými spready. V Purple Trading jsme pro vás připravili jedinečnou akci, díky které zažijete obchodní podmínky bankovních traderů!
  • Forex soutěže versus live trading
    Dnešní článek by jsme chtěli pojmout z obecného hlediska, jelikož každý týden dostáváme na email dotazy a odkazy na různé soutěže v tradingu v zahraničí. Jistě je zajímavé tyto soutěže sledovat a možná ještě zajímavější může být aktivně se jich účastnit. Je samozřejmě dobře, že existují tyto různé soutěže. Důvody si popíšeme níže v článku. Jaký je ale rozdíl mezi live tradingem a soutěží? A jak je možné dosahovat tak velké zhodnocení mezi jejími účastníky a je to reálné? A jestli existuje rozdíl, co užitečného si mohu odnést z takové soutěže?
  • Forex versus Formule 1
    Jelikož začínají letní prázdniny, tak si dnes představíme trochu oddychový článek na netradiční téma. Nebudeme se tentokrát zabývat fundamentální nebo technickou analýzou, psychologií ani money managamentem. Ale zabrousíme trochu do sportu.
  • Forex: Vývoj měnového trhu a rekordní objemy obchodů
    Minulý týden banka pro mezinárodní platby - BIS (Bank for International Settlements) zveřejnila výsledky průzkumu aktivity na měnovém trhu, který zpracovává každé tři roky.
  • Forex zpravodajství - spuštěna nová funkce webu
    Rozhodli jsme se rozšířit server FXstreet.cz o sekci Online FX zpravodajství. Chceme tak nabídnout FX traderům další širokou škálu užitečných informací, analýz a výhledů.
  • Forex zůstává největším trhem na světě
    V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.
  • FXstreet.cz přináší další novinku: osvojování obchodního softwaru
    FX Street pokračuje ve své tradiční strategii rozšiřovat kvalitní služby a hledat pro své klienty další nové možnosti, jak obchodování na Forexu naučit, zefektivnit a zjednodušit.
  • FXstreet.cz přináší novou knihu v češtině! Světový bestseller!
    Server FXstreet.cz vám přináší světový bestseller v češtině - Crash Proof: jak vydělat v době recese. Tato publikace se sice netýká čistě obchodování Forexu, ale protože se jedná o jednu z nejlepších knih o investování a financích, které v poslední době vyšly, rozhodli jsme se ji předat všem traderům i u nás.

 


Diskuse ke článku

Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele.
Přihlásit se | Nová registrace
Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu, až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní Price Action VIP indikátor, doposud úspěšně používaný pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečný Price Action VIP indikátor, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:

reklama
UFX