Burzovní online zpravodajství - Forex, akcie, indexy, komodity a kryptoměny

Přední členové americké Republikánské strany nesouhlasí s krokem prezidenta Donalda Trumpa, který uvalil cla na dovoz oceli a hliníku na evropské země, Kanadu a Mexiko. Republikánská hlava státu podle nich nesprávně trestá americké partnery, může poškodit ekonomiku země a ve výsledku ublížit své straně v podzimních kongresových volbách.

Jízda na horské dráze pokračuje. Poté, co americký trh ve středu vystoupal na její vrchol, včera následoval opět sešup dolů. Index S&P 500 uzavřel o dvě třetiny procenta níže v reakci na uvalení cel na dovoz oceli a hliníku z Evropské unie, Kanady a Mexika. Přes jedno procento ztratilo hned několik sektorů, nejhůře se dařilo maloobchodním řetězcům, jejichž akcie spadly o 1,6 %. Průmyslové podniky přišly o 1,5 %.

Dnes budou zveřejněny zřejmě nejdůležitější makroekonomické indikátory tohoto týdne, statistiky z amerického trhu práce. Očekáváme lepší čísla než v březnu a dubnu. V Česku bude zveřejněna revize HDP v Q1 18, kde by nás nepřekvapilo vylepšení tempa růstu. Investoři ale budou sledovat i politický vývoj, především spory ohledně celní politiky USA a zvrat ve formování nové vlády v Itálii.

Dnes bude zveřejněna americká statistika tvorby nových pracovních míst mimo farmářský sektor za květen. Trh odhaduje nárůst o 190 tis. pracovních míst. Tento rok je statistika velice nestabilní a je tak těžké odhadnout převažující trend. Dvanáctiměsíční průměr se nyní nachází na 190 tis. Pakliže se současný trend udrží, k dalšímu poklesu míry nezaměstnanosti (nyní 3,9 %) by mohlo dojít za několik málo měsíců.

Měnový pár EUR/CAD se při pohledu na denní graf obchoduje v klesajícím trendovém kanálu a po odražení od jeho supportu by mohl naopak zamířit směrem k jeho rezistenci v oblasti 1,5200 - 1,5240, která zároveň koresponduje s již dříve prolomeným supportem dlouhodobého klesajícího trendového kanálu (pullback - nyní rezistence). Dočkáme se posílení do této oblasti a následného odražení zpět k nižším úrovním?

Podľa prieskumu medzi malými podnikateľmi v USA plánovalo/hlásilo v máji zvyšovanie platov najvyššie percento respondentov v histórii, ktorá siaha do roku 1986. S americkými mzdami (a teda aj ekonomikou) to teda vyzerá dobre (@economics):

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 67,95 s cílem na 66,35 a dále pak až na 65,80.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 108,70 s cílem na 109,45 a dále pak až na 109,75.

Napětí v třetí největší ekonomice eurozóny zvolna polevuje. President Mattarella se rozhodl, že nakonec jmenuje vládu dvou “populistických” stran - Ligy severu a Hnutí pěti hvězd. Obě strany přitom nabídly pouze drobný ústupek. Pro prezidenta nepřijatelný ekonom Paulo Savona (kriticky se vyjadřující k euru) nakonec nebude ministrem financí, ve vládě ovšem bude zastávat pozici ministra pro EU.

Napětí v třetí největší ekonomice eurozóny zvolna polevuje. President Mattarella se rozhodl, že nakonec jmenuje vládu dvou “populistických” stran - Ligy severu a Hnutí pěti hvězd. Obě strany přitom nabídly pouze drobný ústupek. Pro prezidenta nepřijatelný ekonom Paulo Savona (kriticky se vyjadřující k euru) nakonec nebude ministrem financí, ve vládě ovšem bude zastávat pozici ministra pro EU.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 0,7590 s cílem na 0,7530 a dále pak až na 0,7510.

EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera nerozhodný, ale stále je zde zachována tendence býčí korekce. Cena prolomila nad trendovou linii, ale nadále se drží kolem klouzavého průměru EMA 200. Celkové nastavení zůstává medvědí, ale jasný průraz a uzavření na denním grafu nad 1,1750 může vyvolat růst a mohli bychom otestovat oblast 1,1850, což může představovat ohrožení hlavního medvědího trendu. Jasné prolomení minimálně pod 1,1640 by reaktivovalo naše medvědí nastavení a mohli bychom otestovat oblast 1,1520 nebo nižší.

Market insider je pravidelný report tak trochu ze „zákulisí“ finančních trhů. Žádná makrodata, žádné vyjádření politiků, žádné centrální banky, pouze historie obchodů a cen, které byly předchozí seanci pro finanční trhy nejvíce zajímavé. Report připravujeme pro EURUSD, GBPUSD, DAX, a ropu Brent.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 12 860 s cílem na 12 530 a dále pak až na 12 330.

Včerejší seance se nesla v poklidném duchu až do odpoledne, kdy americký prezident Donald Trump oznámil uvalení cel na dovoz oceli a hliníku z Evropské unie, Kanady a Mexika. Dotčené ekonomiky vzápětí slíbily protiopatření. Akciové trhy začaly s růstem rizikové averze okamžitě klesat. Výrazný zásah dostal německý DAX, ale ztrácela také Wall Street. Po zásahu americké administrativy posiloval americký dolar, ale jeho síla stačila většinou pouze na zmírnění ztrát, kterými trpěl od počátku seance. Na ropě se včera projevila výrazná volatilita v souvislosti se zveřejněním zásob v USA. Cenový rozdíl mezi severomořským Brentem a texaskou ropou WTI přesáhl až 11 dolarů a dostal se tak nejvýše od počátku roku 2015.

Italská ekonomika zpomaluje a náš hlavní makroekonomický ukazatel, úvěrový impuls, se dostal až k hodnotě mínus 2 % HDP. To je nejnižší úroveň od roku 2013. Přes akomodativní monetární politiku ECB se Itálie nemůže dostat zpět do tempa. Předpokládá se, že růst HDP se v následujících letech dostane k 1 %, což automaticky omezuje možnosti expanzivní fiskální politiky.

Spojené státy chtějí ode dneška uvalovat cla na dovoz hliníku a ocele z Evropské unie. Evropská komise hodlá v první reakci podniknout právní kroky u Světové obchodní organizace (WTO). Podle názoru EU jsou americká opatření v rozporu s pravidly WTO, protože se jednoznačně zaměřují na ochranu domácího průmyslu před konkurencí, kterou představuje dovoz. Americká opatření se mají dotknout exportu z EU, který v roce 2017 dosahoval objemu 6,4 miliardy eur (zhruba 165 miliard Kč).

GBP/CAD: Tento měnový pár se na 1hodinovém grafu pohybuje kolem důležité psychologické hladiny 1,7200, což je blízko klouzavých průměrů SMA 100 a SMA 200 a také rezistence klesajícího trendového kanálu. Dojde k dalšímu poklesu? Jestli věříte v pokles na nová měsíční minima, tak short pozice na současné úrovni se zdá být jako dobré obchodní nastavení. Jestli však očekáváte růst, počkejte si na proražení rezistence trendového kanálu nebo až budou klouzavé průměry poskytovat support. Připravte si dobrý obchodní plán.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1,3300 s cílem na 1,3240 a dále pak až na 1,3205.

Největší a nejznámější soutěž finančních produktů v České republice se letos rozrostla o novou kategorii. Kromě tradičních finančních produktů tak byly vůbec poprvé hodnoceny české fintech projekty. Digitalizace a inovací se však nebojí ani zavedené finanční společnosti. Projevilo se to na výsledcích hned v několika kategoriích. Záštitu nad celým projektem převzalo již tradičně ministerstvo financí pod vedením ministryně v demisi Aleny Schillerové a guvernér ČNB Jiří Rusnok.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,1645 s cílem na 1,1730 a dále pak až na 1,1770.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1303,00 s cílem na 1295,75 a dále pak až na 1292,00.

Akcie ve Spojených státech včera oslabila ohlášená americká cla na dovoz oceli a hliníku z Evropské unie (EU), Kanady a Mexika a oznamovaná protiopatření ze strany těchto dotčených států. Ztrácel americký dolar.

Rozhodnutí Spojených států uvalit dovozní cla na ocel a hliník z Evropské unie (EU), Kanady a Mexika může sice povzbudit některé americké výrobce, ale ekonomiku USA jako celku zřejmě poškodí. Včera to uvedla mezinárodní ratingová agentura Moody's.

Za neoprávněné, neodůvodněné a nebezpečné označil včera oznámené zavedení amerických cel na dovoz evropského hliníku a oceli francouzský ministr financí Bruno Le Maire. "Odpovíme inteligentně, rozhodně a společně", sdělila německá kancléřka Angela Merkelová. Francouzský prezident Emmanuel Macron novinářům řekl, že se svým americkým protějškem Donaldem Trumpem si během večera promluví.

Spojené státy začaly ode dneška uvalovat cla ve výši 25 procent na ocel a deset procent na hliník také na dovoz z Evropské unie, Kanady a Mexika. Oznámil to včera americký ministr obchodu Wilbur Ross. Rozhodnutí posiluje obavy ze vzniku obchodní války a dotkne se také českých ocelářů. Evropská unie, Kanada i Mexiko již uvedly, že v reakci na postup Washingtonu plánují zavedení vlastních cel na různé zboží z USA.

Přinášíme pohled na aktuálně otevřené pozice retailových obchodníků (běžných traderů) na forexu. Jde o reverzní - contrarian indikátor, který pokud naznačuje velkou míru short pozic, tak to může znamenat další pokračování v růstu (a naopak). Je to z důvodu předpokladu, že trh půjde proti retailu, který se většinu času snaží jít proti trendu.

Americký dolar oslabuje v důsledku zpevňování eura, kterému pomohlo uvolnění politického napětí v Itálii a zrychlení inflace v eurozóně.

Ceny ropy na světových trzích se dnes vyvíjejí smíšeně. Severomořská ropa Brent si krátce před 18:30 SELČ připisovala zhruba 0,4 procenta a nacházela se těsně nad 78 dolary za barel. Americká lehká ropa WTI naopak ztrácela zhruba 1,6 procenta a pohybovala se mírně nad 67 dolary za barel.

Najnovšie prognózy Organizácie pre hospodársku spoluprácu a rozvoj (OECD) predvídajú pokračovanie stabilného tempa celosvetového rastu (4 % pre rok 2018 a 3,9 % v roku 2019).

Dnešné ropné zásoby z USA priniesli pre ropu pozitívne prekvapenie. Oproti predošlému týždňu klesli o 3,6 mil. barelov. Čakal sa len jemný pokles o 0,4 mil. Medziročne stále klesajú o takmer 15%, čo je pre ropu už dlhšie obdobie pozitívny faktor. Na druhej strane sa však zrýchlil rast ťažby, v minulom týždni vzrástla ťažba o 44 tis. barelov denne a medziročne rastie o viac ako 1,4 mil. barelov za deň, čo pokrýva takmer všetok globálny rast dopytu. To je zase pre ropu zlé, celkovo však z dnešného reportu pripravili väčšie prekvapenie zásoby ako ťažba.

Po středečním vzestupu dnes pražská burza mírně ztrácela. Index PX oslabil o 0,33 procenta na 1076,10 bodu. Dolů ho táhly například akcie elektrárenské společnosti ČEZ, Komerční banky či sázkové firmy Fortuna. Dařilo se naopak cenným papírům likérky Stock nebo mediální skupiny CETV. Vyplývá to z informací na webu burzy.

Oslabování koruny z posledních dnů bylo zapříčiněno velkou nejistotou na evropských trzích kvůli vyhrocené situaci na politické scéně v Itálii. Nicméně díky obnovenému posilování eura vůči dolaru nad EUR/USD 1,16 svůj trend obrátila i koruna. Ta od včerejška posílila z 25,95 až na 25,8 korun za euro. Italská situace se prozatím uklidnila a to způsobilo korekci jak kurzu eura, tak v důsledku i kurzu koruny.

Americké rozhodnutí uvalit cla na dovoz oceli a hliníku z EU nedává podle šéfa Evropské komise Jeana-Claudea Junckera unii jinou možnost než řešit věc sporem u Světové obchodní organizace (WTO). Juncker, který dnešní krok administrativy prezidenta Donalda Trumpa označil za čistý a jasný protekcionismus, doplnil, že unie také uvalí dodatečná cla na nejrůznější dovoz z USA.

Koruna dnes posilovala. Vůči euru si česká měna polepšila o šest haléřů na 25,81 Kč/EUR. K dolaru zpevnila o 17 haléřů, okolo 17:00 se podle serveru Patria Online obchodovala za 22,10 Kč/USD.

Vliv ropného kartelu OPEC se opět dostává do popředí poté, co napětí na blízkém východě je v trhu již zcela započteno. Ropný kartel totiž dal na vědomí, že je velmi flexibilní co se týče vyrovnání výpadku produkce Iránu a Venezuely. Výbušnou směs pak dotvořila poslední příměs z dílny amerických těžařů, kteří opět zvýšili svou aktivitu.

Spojené státy začnou od pátku uplatňovat cla ve výši 25 procent na ocel a deset procent na hliník také na dovoz z Evropské unie, Kanady a Mexika. Oznámil to dnes americký ministr obchodu Wilbur Ross. Šéf Evropské komise Jean-Claude Juncker označil cla za naprosto nepřijatelná. Dodal, že v příštích hodinách učiní příslušná protiopatření.

Situácia ohľadom Talianska sa upokojuje. Zrejme to majú na svedomí rýchle prieskumy ohľadom podpory eura, podľa ktorých je proti euru len niečo menej ako štvrtina ľudí. To na ItExit stačiť nebude. Trhy sa teda upokojujú, bez ItExitu je bankrot Talianska na dlhy veľmi málo pravdepodobný, keďže taliansky dlh garantuje ECB.

Německo a Čína se dnes ústy svých ministrů zahraničí - Heika Maase a Wanga I - znovu přihlásily k volnému obchodu. Učinily tak jen několik hodin předtím, než zřejmě vyprší americká výjimka týkající se cel na dovoz oceli a hliníku z Evropské unie.

Nervozita ze začátku týdne je i nadále na ústupu. Po středečním zklidnění dnes nálada na trzích zůstává opět opatrně optimistická, když pokračuje pád dluhopisových výnosů v Evropě a napětí kolem situace v Itálii tak i nadále ustupuje. Ani tentokrát ale k žádné zásadní změně fundamentu nedošlo a zatímco včera trhy dokázaly zklidnit zprávy o úspěšném úpisu nových italských emisí, dnes zaujaly výsledky italských průzkumů veřejného mínění, podle kterých si většina Italů přeje zůstat i nadále v eurozóně.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 24 545 s cílem na 24 745,50 a dále pak až na 24 840.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 6970 s cílem na 7007 a dále pak až na 7036.

Níže uvedené hodnoty jsou přehledem spekulativního sentimentu traderů obchodujících v Purple Trading, tedy poměru otevřených pozic na jednotlivých instrumentech. Obchodníci v Purple Trading jsou do velké míry tzv. kvalifikovaní investoři, více informací naleznete ZDE.

Včerejší pozitivní zprávy z Itálie odrazily EUR od podporysměrem nahoru. Obraz ve tvaru písmene V kombinovaný s obrácenou hlavou a rameny zaznamenala změnu trendu v rámci denních časových rámců. Zdá se, že EUR/USD tvořily dvě zóny POC 1.1650-65 a 1.1590-1.1610. Pokud uvidíme retracement, pár by se mohl opět vrátit. Pokud se cena uzavře nad 1.1708, další cíl je 1.1750 a 1.1820 na breakout. V ideálním případě pro budoucí pokračování by měla svíčka 4 hodiny "zasvítit" nad 1,1750.

Index spekulativního sentimentu (SSI index) a aktuální otevřené obchodní pozice na FOREXU od retailových traderů. Podrobný popis tohoto indikátoru najdete zde.

1) Meziroční tempo růstu spotřebitelských cen v eurozóně se v květnu zvýšilo na 1,9 % z 1,2 % v dubnu. Největší podíl na tom mají zejména ceny energií, potravin a služeb. Vyplývá to z prvního rychlého odhadu, který dnes zveřejnil evropský statistický úřad Eurostat. Oficiální cíl Evropské centrální banky (ECB) je držet inflaci těsně pod 2 %.

Pekingský výrobce smartphonů Xiaomi oznámil svůj záměr vstoupit na burzu. IPO Xiaomi by mohlo společnost ocen...

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6960 s cílem na 0,7025 a dále pak až na 0,7050.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1,2900 s cílem na 1,2785 a dále pak až na 1,2745.

Britský finanční regulátor Financial Conduct Authority (FCA) varuje před neregulovanou společností, která nabízí finanční služby a cílí hlavně na britské klienty. Nové varování se týká forexového brokera Coperstone. Tento broker nemá podle FCA patřičné povolení k činnosti, kterou provozuje.

Na trzích dál klesá nervozita, kterou před pár dny vyšponovaly zvraty v italské politice. Pojďme si vývoj kolem Itálie trochu zopakovat: Italské volby sice nedopadly moc dobře, ale italským dluhopisům i akciím se v následujících měsících velmi slušně dařilo. Když situace začala směřovat k vládě dvou hlavních populistických stran (Hnutí pěti hvězd a Liga severu), ještě nějaký čas byl klid. Ten přestal, až když se začalo potvrzovat, že nová vláda bude chtít nafouknout rozpočet a pustí se do střetu s EU.

Nic nenasvědčuje tomu, že by se obchodní spor mezi Evropou a Spojenými státy uklidňoval. V rozhovoru s agenturou Reuters to dnes prohlásil německý ministr financí Olaf Scholz s tím, že reakce Evropské unie na případná americká cla musí být tvrdá.

Denní technická analýza od brokerské společnosti Swissquote (oddělení Swissquote Research) pro dnešní obchodní den.

Míra nezaměstnanosti ve 28 zemích Evropské unie i v 19členné eurozóně zůstala v dubnu na nejnižších hodnotách od roku 2008. V celé EU činila stejně jako v březnu 7,1 procenta, což je nejméně od září 2008. V zemích eurozóny proti březnu klesla z 8,6 na 8,5 procenta a byla nejníže od prosince 2008. Vyplývá to z údajů, které dnes zveřejnil statistický úřad Eurostat. Nejnižší nezaměstnanost z členských zemí unie má Česká republika, kde činí 2,2 procenta.

Než se investorská pozornost přenese na druhou stranu planety, tak se objeví několik evropských makroekonomických dat, včetně švýcarských a španělských údajů o HDP. Švýcarská ekonomika se v prvním čtvrtletí zvýšila o 2,2%. Analytici předpovídali, že růst Španělska se zvýší o 2,9% ročně a nakonec to bylo 3%.

Meziroční tempo růstu spotřebitelských cen v eurozóně se v květnu zvýšilo na 1,9 procenta z 1,2 procenta v dubnu. Největší podíl na tom mají zejména ceny energií, potravin a služeb. Vyplývá to z prvního rychlého odhadu, který dnes zveřejnil evropský statistický úřad Eurostat. Oficiální cíl Evropské centrální banky (ECB) je držet inflaci těsně pod dvěma procenty.

Dnes s Michaelou Lenochovou ze společnosti X-Trade Brokers (XTB) o výrazném zlepšení nálady na trzích a posílení kanadského dolaru.

Analytici ze společnosti TD (oddělení TD Research) poskytli svůj náhled na měnový pár AUD/NZD, u kterého preferují otevřít krátkou (short) pozici před hladinou 1,1000.

Prezident USA Donald Trump chce podle německého časopisu Wirtschaftswoche vytlačit německé automobilky z amerického trhu. Francouzskému prezidentovi Emmanuelu Macronovi řekl, že nechce, aby New York brázdily mercedesy, uvedl časopis s odvoláním na diplomatické zdroje z EU a USA.

Net-long pozície na dvojročné americké dlhopisy, ktoré boli ešte pred niekoľkými mesiacmi najnegatívnejšie v histórii, sa po vyše roku vrátili do jemného plusu. Nižšia cena dlhopisov znamená očakávania vyššieho úročenia a naopak. Keďže výnosy z dvojročných dlhopisov sú niekde okolo 2,5%, tak to aktuálne vyzerá, že špekulanti očakávajú, že rast sadzieb sa zastaví niekde pri tejto úrovni, resp. pod ňou. Teda, že v tomto cykle zvýši FED sadzby ešte trikrát. Tento pokles dôvery sa môže negatívne podpísať aj na dolári (@adnanchian):

Měnový pár GBP/AUD při pohledu na denní graf prolomil směrem dolů klíčový support okolo 1,7590 a dále oslabil. Pokud věříte v další pokles tohoto měnového páru, ale rádi byste vstoupili za výhodnější cenu, tak vyčkání na návrat zpět směrem k již zmíněnému prolomenému supportu (pullback - nyní rezistence) s následným otevřením krátké (short) pozice, může být dobrým obchodním plánem. Tento měnový pár by následně mohl otestovat další support okolo 1,7360. Dočkáme se tohoto poklesu?

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 2716,75 s cílem na 2731,75 a dále pak až na 2737.

Společná měna ve čtvrtek znovu rostla a EURCHF kros vymazal tohoto týdenní ztráty. Pohyboval se kolem úrovně 1.1550 během Londýnské seance se ziskem intradenně 0.20%.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 67,25 s cílem na 68,65 a dále pak až na 69,45.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 109,10 s cílem na 108,40 a dále pak až na 108,05.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,7530 s cílem na 0,7590 a dále pak až na 0,7620.

Měnový pár GBP/JPY při pohledu na denní graf utvořil formaci hlava a ramena a směřuje k dlouhodobému supportu okolo hladiny 138,00. Pokud díky této formaci věříte v další pokles, můžete otevřít krátkou (short) pozici okolo současných úrovní nebo vyčkat na návrat zpět k vyšším hodnotám a vstoupit za výhodnější cenu. Indikátor Stochastic se již ale nachází v přeprodané oblasti, medvědi tak mohou být vyčerpaní.

Vývoj na akciových trzích lze přirovnat jízdě na horské dráze. Po úterních výprodejích investoři přišli opět na chuť akciím a začali je ve velkém nakupovat. Využili tak atraktivnější ceny pro vytváření nových akciových pozic. Americký index S&P 500 za podpory všech sektorů přidal vysokých 1,3 %. Pouze čtyři z jedenácti hlavních odvětví přidalo méně jak jedno procento. S velkým náskokem byly nejúspěšnější energetické společnosti, jejichž hodnota vzrostla o 3,1 %.

Nedávno sa začali objavovať úvahy o tom, že Európska centrálna banka začne zvyšovať úrokové sadzby už na budúci rok. Mnohí sa domnievajú, že ECB odštartuje začiatok cyklu rastu úrokov. Tie by mohli skončiť vyššie možno až o 4%, ako to bolo v roku 2008.

Tématem číslo jedna na tuzemském devizovém trhu je v posledních dnech bezesporu oslabování domácí měny. Euro stálo včera ráno bez pár haléřů 26 korun. Takto drahá pro nás byla společná evropská měna naposledy koncem loňského srpna. Proti dolaru jsou ztráty ještě citelnější.

V posledných dvoch mesiacoch sa na Slovensku objavili nové Bitcoinmaty slúžiace na nákup a predaj Bitcoinov bez registrácie v limite od 100 - 5 000 EUR na deň.

Německá spotřebitelská inflace v květnu překvapila zrychlením o 0,8 p.b. na 2,2 % r/r a vyrovnala se tak únorové inflaci z minulého roku. Za zrychlením stojí zřejmě vyšší cena paliv, ale na detailnější strukturu si budeme muset počkat. Euro reagovalo mírným posílením. Velké překvapení zastihlo také španělskou inflaci, která vzrostla na 2,1 % r/r, o 0,4 p.b. rychleji, než čekal trh.

Kromě politických turbulencí v Itálii přitáhnou zrak investorů v eurozóně data spotřebitelské inflace. Ta by měla zrychlit, jak také naznačuje včera zveřejněná statistika z Německa. Americká inflace vyjádřená deflátorem soukromé spotřeby v meziročním vyjádření zůstane nezměněná a očekáváme mírný pokles její jádrové složky.

Spojené státy nestojí o obchodní válku s Evropskou unií, případná eskalace sporu o cla proto bude záviset na Bruselu. V dnes zveřejněném rozhovoru s francouzským deníkem Le Figaro to prohlásil americký ministr obchodu Wilbur Ross. Zároveň řekl, že rozhodnutí o budoucnosti cel na dovoz evropské oceli a hliníku do USA oznámí prezident Donald Trump ještě dnes.

V minulém týdnu dosáhl nejvyššího zisku na pozici trader na německém DAXu. Jeho celkový zisk atakoval hladinu 600 tisíc korun. Prodejní příkaz o velikosti 8 lotů otevřel trader v úterý 22. května na hladině 13198,2 bodů. Pozici uzavřel hned následující den na 13082,7 bodech. Celkový pohyb ve prospěch obchodu dosáhl na 115 bodů.

Zatímco hlavním tématem pro finanční trhy zůstává i nadále Itálie a Turecko, ECB se možná přiblížila zásadnímu rozhodnutí o konci nekonvenční velkorysé politiky kvantitativního uvolňování. Podle členky výkonné rady ECB Sabine Lautenschlägerové by totiž o tomto kroku mohla centrální banka rozhodnout už během následujícího měsíce. Vyřešila by se tak konečně otázka, zda bude na podzim mezi centrálními bankéři existovat dostatečně silná vůle nepokračovat v zalévání trhů novou likviditou a zvýšila by se dokonce šance na normalizaci cen evropských dluhopisů. Tedy nejenom těch italských, které se pod tlakem nepřehledného vývoje na politické scéně staly horkým zbožím.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 12 650 s cílem na 12 860 a dále pak až na 12 970.

Market insider je pravidelný report tak trochu ze „zákulisí“ finančních trhů. Žádná makrodata, žádné vyjádření politiků, žádné centrální banky, pouze historie obchodů a cen, které byly předchozí seanci pro finanční trhy nejvíce zajímavé. Report připravujeme pro EURUSD, GBPUSD, DAX, a ropu Brent.

EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera v rostoucím trendu a dostal se až na 1,1676 po odrazu od supportu 1,1520. Krátkodobé očekávání je býčí. Cena nyní testuje rezistenci klesající trendové čáry u klouzavého průměru EMA 200 kolem 1,1685. Jasné prolomení této oblasti by mohlo vyvolat další býčí korekci a mohli bychom otestovat oblast 1,1720 – 1,1750, ale cena se již tři týdny obchoduje pod klouzavým průměrem EMA 200, takže případná menší korekce nad tento klouzavý průměr není ohrožením hlavního medvědího výhledu. Nejbližší support je kolem 1,1600. Jasné prolomení a uzavření na denním grafu pod 1,1600 by reaktivovalo naše medvědí nastavení a mohli bychom otestovat oblast 1,1520.

EUR/JPY: Tento měnový pár na 4hodinovém grafu po prudkém poklesu koriguje a mohl by otestovat prolomený support kolem důležité psychologické hladiny 129,00. Stochastic míří vzhůru, takže kupci mají převahu. Ovšem klouzavý průměr SMA 100 je pod SMA 200, takže pokles by mohl pokračovat. Růst by se mohl zastavit u hladiny 61,8 % Fibonacciho retracementu, ale klidně také již u současné hladiny 38,2 %.

Včerejší seance na trhy přinesla částečné zklidnění napětí kolem situace v Itálii, ke kterému pomohlo i úspěšné upsání nových italských dluhopisů, které se podařilo prodat bez větších problémů. Pád italských výnosů měl pozitivní dopad nejen na evropskou měnu, ale také na akcie a ostatní riziková aktiva, která tak začala likvidovat část ze ztrát, které nabraly během prvních dvou dnů tohoto týdne. Dnešek by tak mohl být opět spíše o fundamentech, i když Itálie samozřejmě zůstane důležitým tématem i nadále. Z makra jsme zvědaví hlavně na výsledky evropské inflace a na kanadské HDP. CAD včera dostal velkou vzpruhu od Bank of Canada a další dobré zprávy by mu odpoledne rozhodně mohly výrazně pomoci.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,3265 s cílem na 1,3340 a dále pak až na 1,3380.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,1620 s cílem na 1,1675 a dále pak až na 1,1730.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1295,75 s cílem na 1304,50 a dále pak až na 1307,75.

Akcie ve Spojených státech včera po úterních ztrátách obnovily růst díky známkám uvolnění napětí na italské politické scéně. Dařilo se hlavně energetickým titulům. Zlevňoval americký dolar.

Evropská unie (EU) by se dnes mohla pokusit na poslední chvíli odvrátit zavedení nových cel na dovoz evropské oceli a hliníku do Spojených států. Americká cla na dovoz oceli ve výši 25 procent a na dovoz hliníku ve výši deseti procent vstoupila v platnost 23. března. EU je zatím od těchto cel osvobozena, její dočasná výjimka ale již na konci tohoto měsíce vyprší.

Evropská komise dnes představí své plány na nové mechanismy ve fungování eurozóny v souvislosti s konkrétními návrhy příštího víceletého finančního rámce EU po roce 2020. Mezi novinkami by měla být například stabilizační funkce, tedy možnost využití půjček k udržení úrovně investic v případě velkých takzvaných asymetrických šoků.

Americká vláda si nedokázala vynutit ústupky Evropské unie před pátečním vypršením celní výjimky a hodlá splnit svou hrozbu a zavést cla na dovoz oceli a hliníku z Evropy. S odvoláním na činitele obeznámené s americkým rozhodnutím to včera napsal list The Wall Street Journal (WSJ).

Americká centrální banka (Fed) včera zveřejnila návrh na zmírnění takzvaného Volckerova pravidla. To dosud v reakci na finanční krizi a kvůli ochraně vkladů klientů zakazuje bankám finanční spekulace na vlastní účet.

Čína od začátku července sníží cla na dovoz některých druhů spotřebního zboží. Vláda v Pekingu včera potvrdila dřívější informaci, kterou minulý týden přinesla agentura Bloomberg.

Evropská komisařka pro obchod Cecilia Malmströmová a americký ministr obchodu Wilbur Ross se včera setkali v Paříži, aby projednali hrozící uvalení cel na dovoz evropské oceli a hliníku do Spojených států. Uvedla to podle agentury Reuters Evropská komise. Odmítla však spekulovat o tom, zda USA skutečně začnou tato cla vůči Evropské unii uplatňovat.

Přinášíme pohled na aktuálně otevřené pozice retailových obchodníků (běžných traderů) na forexu. Jde o reverzní - contrarian indikátor, který pokud naznačuje velkou míru short pozic, tak to může znamenat další pokračování v růstu (a naopak). Je to z důvodu předpokladu, že trh půjde proti retailu, který se většinu času snaží jít proti trendu.

Pred chvíľou zasadala kanadská centrálna banka Bank of Canada (ďalej BoC). K zvýšeniu úrokových sadzieb zo súčasných 1,25% síce nedošlo, vyslala však signál, že čoskoro sa tak stane. V sprievodnom komentári k zasadnutiu odznelo:

Pražskou burzu dnes táhly nahoru bankovní akcie. Index PX posílil o 0,58 procenta na 1079,66 bodu. Všechny tři banky si polepšily o více než procento. Dařilo se také mediální CME. Aktivita na pražském trhu byla nadprůměrná. Vyplývá to z údajů burzovního webu.

Ceny ropy dnes zamířily vzhůru, podporuje je předpokládaný pokles zásob suroviny ve Spojených státech. Cena severomořské ropy Brent krátce po 17:10 SELČ vykazovala nárůst o 1,4 procenta na 76,45 dolaru za barel. Americká lehká ropa WTI si připisovala zhruba procento na 67,40 dolaru za barel.

Koruna dnes mírně oslabila k euru a posílila k dolaru. Na euro ztratila česká měna dva haléře na 25,87 Kč/EUR. Vůči dolaru si polepšila o osm haléřů a k 17:00 se obchodovala za 22,27 Kč/USD. Vyplývá to z údajů serveru Patria Online.

V Německu za květen stoupla inflace překvapivě vysoko a naznačila, že ceny v eurozóně opravdu zrychlují. Přesná čísla se dozvíme zítra. Euro se dnes zvedlo vůči dolaru nad 1,16 a německé dluhopisové výnosy značně narostly. Inflace na tom ale měla minimální podíl; klíčové bylo zmírnění včerejší nervozity z italské politiky.

Euro se zotavuje z pádu na desetiměsíční minimum díky uvolnění situace na italské politické scéně. Podle některých zpráv v zemi svitla naděje, že by přece jen mohla vzniknout politická vláda, která by ukončila měsíce trvající politické napětí.

Výnosy z amerických dlhopisov sa dostali v posledných dňoch pod tlak. Pri desaťročných splatnostiach klesli z úrovní okolo 3,1% až k 2,8. Výnosy tak vymazali všetky zisky, ktoré nadobudli od polovice apríla, ktoré stáli aj za aktuálnym rastom dolára.

Inflace v Německu v květnu výrazně zrychlila o 0,8 p.b. na 2,2 %. Pro euro to tak po několika dnech potíží může být dobrá zpráva, protože naznačuje, že utahování měnové politiky ECB (konec QE) přijde podle plánu v září. Euro dneska napravilo ztrátu z včerejšího odpoledne posílením na EUR/USD 1,162.