Rok 2022 je za námi a zpětně můžeme říci, že jsme se během něj určitě nenudili. Nudný ale nebyl ani samotný závěr roku, který přinesl například výrazný růst forexového páru EUR/USD. Centrální banky po celém světě totiž nadále zvyšují úrokové sazby, aby bojovaly s inflací, takže je živo napříč všemi trhy.

Nové rekordní hodnoty na amerických akciových indexech jsou po dubnovém zavedení amerických tarifů překvapením. Přispěl k tomu nadále oslabující americký dolar a také to, že Trump zatím k agresivnímu navýšení cel nesáhl. To by se ale mohlo změnit po 9.7.2025, což je termín, do kdy je významná část cel odložena. Katalyzátorem volatility může být tento týden čtvrteční report NFP.

Je tu léto, pandemie koronaviru vlivem proočkovanosti populace ustupuje a lidé touží cestovat. Akcie společností ze sektoru cestovního ruchu tak aktuálně zažívají nebývalý boom. V tomto článku si analyzujeme ty nejzajímavější z nich a řekneme si, jak na nich potenciálně profitovat.

Politická nejistota vyvolána výsledkem britských parlamentních voleb se objevila na trzích jenom týden před zahájením oficiálních jednání o brexitu. Ve střednědobém horizontu může ztráta parlamentní většiny konzervativců a nucená koalice se severoirskou stranou zmírnit postoj země k brexitu, podpořit růst britské ekonomiky a posílit libru. V krátkodobém časovém úseku bude povolební politická nejistota spíše zdrojem volatility a slabší britské libry. Loňské referendum o brexitu vedlo k největšímu propadu ostrovní měny za posledních 40 let, kdy se libra obchoduje v režimu volně pohyblivého kurzu. Sterling v červnu loňského roku oslabil o 10 procent proti americkému dolaru a volatilita na libře dosáhla rekordních maxim, dokonce překonala úrovně z roku 2008, kdy vrcholila finanční krize. Na zvýšenou volatilitu měnového trhu reagovala po referendu o brexitu i britská centrální banka, a to snížením základní úrokové sazby na hodnotu 0,25 procenta a obnovením programu nákupu aktiv. Oslabení britské libry podpořilo růst inflace a domácnosti to pociťují. Vyšší cenová hladina snižuje hodnotu reálné mzdy (graf 2), a Briti proto méně utrácejí.

Jak se zajistit proti inflaci? Padne měna? S podobnými dotazy se setkávám stále častěji. A snažím se spíše tlumit emoce než předhazovat „jasné“ inflačně-investiční tipy. Je pravda, že americká vláda i centrální banka napumpovaly do ekonomiky biliony dolarů, které se nyní utrácejí ve velkém stylu. A ve Spojených státech inflace v dubnu vzrostla na 4,2 % meziročně. Brát však katastrofické hyperinflační scénáře jako ty primární je dle mého předčasné.

V týdnu jsem mentoroval klienta a spojovali jsme se do cizí země. Na závěr mi řekl, že si nemyslel, že forex na kruháku je pravda, ale chodí takhle okolo bazénu v oné cizí zemi a všimne si ženy, která se tam opaluje na lehátku a na klíně má notebook a v něm platformu s grafy a nejmenovanou stránku o forexu v českém jazyce (asi můj web – úsměv). Řekl: „Narazil jsem tady na ženskou – traderku. A ještě k tomu je to pěkná baba.“ Václav je velmi solidní muž a pokud toto řekl, asi musela být vážně kus (smích). „Teď už vím, že stát se může všechno – to nevymyslíš.“ Měl pravdu. A nepravděpodobné se stalo zase. Nepřipomíná vám to něco? Také máte pocit, že se nám v životě a na trhu až příliš často děje nepravděpodobné? Mimochodem, zeptal jsem se Václava, jestli byla večeře a tak (smích), a on mi na to řekl, že je na dovolené s rodinou, takže večeře (a tak..) při svíčkách a svíčkových formacích se nekonala.. (velký smích). Asi takové ambivalentní pocity, jako když se vaše tchýně zabije ve vašem novém autě.

Česká ekonomika podle posledních údajů ČSÚ roste 5procentním tempem a z pohledu na vyluxovaný trh práce víme, že tento růst není udržitelný a zpomalení chtě nechtě přijde. Záleží, jestli půjde jen o zdravé zpomalení růstu nebo rovnou o recesi. Jsme na případný pokles HDP připraveni? A jak by reagoval kurz koruny?

Takzvaný scalping je jednou z technik velmi krátkodobého obchodování. Smyslem této činnosti je vygenerovat větší množství obchodů, které nebudou trvat déle než pár desítek vteřin až maximálně jednotek minut. Scalpeři zpravidla denně realizují desítky a někdy až stovky obchodních pozic. Scalping má však i svá úskalí, o nichž bude také dnešní článek pojednávat.

Technická analýza je široko používanou metódou obchodníkov na finančných trhoch, ktorá sľubuje predpoveď budúcich pohybov cien. Poskytuje nástroje a indikátory na identifikáciu trendov, vzorov a signálov na cenových grafoch. Avšak, v oblasti tradingu je bežné preceňovať dôležitosť technickej analýzy a podceňovať vplyv iných faktorov na trhové pohyby. V tomto článku sa zameriame na niektoré hlavné problémy spojené s nadhodnocovaním technickej analýzy v tradingu.

Maďarsko je zdaleka nejhorším bojovníkem proti inflaci v Evropské Unii. Ani s vlastní centrální bankou, která může nastavit úrokové sazby výrazně výše než třeba v Pobaltí nebo na Slovensku, se nedaří cenový růst zkrotit.

Navazuji na některé moje články, které se věnují obchodování bez sledování zpráv a tvorby analýz. Stále uvažuji nad tím, jak je možné předvídat, co se stane, kdy se to stane a jak se to projeví na našem obchodování. Jistě i já kalkuluji s určitou opakovatelností, ale ta je odvislá pouze na tom, když to hodně zjednoduším, kdy vyjde a kdy zajde slunce. A ačkoliv ani to není konstanta a musí se strategie trochu upravovat, stane se to vždy.

eurusd, audusd

Pojďme si v tomto článku analyzovat špatné obchodní návyky, které vám mohou bránit v dosažení vašeho potenciálu obchodníka:

Tento rok je to na trzích opět horská dráha, ale jak jsme minulý rok vyjeli nahoru, tak letos máme velký pád pokud vezmu akciový trh. Bohužel můj kapitál tento trend kopíruje a jak se spekuluje jestli akciové trhy našly své dno, tak můj účet své dno našel.

Sledování fundamentálních zpráv v kombinaci s mnoha dalšími informacemi, může vést k přehlcení obchodníka a vzniku mnoha nesprávných rozhodnutí. Jak se tomu vyhnout, se dočtete v tomto článku.

Je snadné nechat se okouzlit myšlenkou zbohatnutí pomocí zázračné obchodní strategie, ve skutečnosti však díky intradennímu obchodování nezbohatlo mnoho obchodní, ba naopak. Spousta traderů na něm ztroskotalo, jelikož neumělo ovládnout své emoce. Pokud nechcete patřit mezi poražené, ale přitom byste si sami rádi zkusili intradenní obchodování, je důležité dodržovat některá pravidla, která vám pomohou udržet se "ve hře". V tomto příspěvku najdete návod, jak přistupovat k intradennímu obchodování tím nejbezpečnějším možným způsobem.

Tento týden máme za sebou informace o vývoji inflace za duben, přičemž v USA i v Česku psaly podobný příběh.

Několik posledních týdnů bylo k mé strategii nemilosrdných. Vlastně skoro celé prázdniny se jde od ničeho k ničemu. Někdo by z toho byl možná nervózní a nespal by z toho, nicméně stále se pohybuji v mantinelech daných backtesty, takže ačkoliv to není příjemné, není důvod ke splínu.

V rámci Multitimeframe analýzy se sleduje vždy více časových rámců. Pro swingové obchodování jsou ideální kombinací rámce: D1 pro určení trendu, H4 pro identifikaci korekce, H1 pro detailnější pohled a načasování případných vstupů do obchodů.

V stredu bude na programe zasadnutie FOMC, na ktorom s istotou uvidíme rast sadzieb. Avšak tento rast je trhom očakávaný a prím zohrajú nové projekcie FOMC a slovník smerom k ďalšiemu zvyšovaniu sadzieb. Obávam sa však, že prekvapenie neuvidíme.