Burzovní online zpravodajství - Forex, akcie, indexy, komodity a kryptoměny

Dnes s Michaelou Lenochovou ze společnosti X-Trade Brokers (XTB) o výstřelu eurodolaru nad 1,15 a zhoršujícím se výhledu amerického dolaru.

Trhy jsou nevypočitatelné. Důkazem je i jejich prosincový výplach. Pochmurný zůstává i výhled na rok 2019. Je tu však Čína, která i přesto, že dnes je zdrojem nejistoty, může přinést trochu naděje.

Koruně ráno nijak nepomáhá postoj guvernéra Rusnoka k dalšímu zvyšování sazeb. Domácí měna se nachází stále lehce nad 25,60 i poté, co šéf ČNB v rozhovoru sdělil, že hranice 2 procent pro sazby letos s vysokou pravděpodobností padne. Ačkoli čeká úpravy v prognózách, podle Rusnoka to letos vypadá na dvě zvýšení sazeb. Nová inflační čísla korunu naopak mohla trochu zklamat, když růst cen setrval na 2 procentech a mírně zaostal za odhady.

Denní technická analýza od brokerské společnosti Swissquote (oddělení Swissquote Research) pro dnešní obchodní den.

Pohonné hmoty svým zlevňováním reagují na propad cen ropy na světových trzích, k němuž došlo zhruba od poloviny prosince do Vánoc loňského roku. Ropa Brent během necelých dvou týdnů tehdy zlevnila o více než deset dolarů na barel, z úrovně nad šedesáti dolary za barel na zhruba padesát dolarů za barel.

Po pádu ceny ropy na světových trzích dochází ke zlevňování pohonných hmot v České republice již devět týdnů v řadě. Za poslední týden došlo k výraznému poklesu ceny benzínu o 40 haléřů na 31,30 koruny za litr. Cena nafty klesla dokonce o 48 haléřů na 31,75 koruny za litr. Současné ceny pohonných hmot se přibližují úrovni z května 2018, tehdy však byl benzín dražší než nafta.

Měnový pár GBP/CAD se při pohledu na denní graf od loňského září obchoduje v rostoucím trendovém kanálu a aktuálně se odráží směrem vzhůru od jeho supportu, který leží okolo hladiny 1,6800. Indikátor Stochastic současně vysílá přeprodané podmínky, což značí možnou vyčerpanost medvědů. Dočkáme se tak posílení tohoto měnového páru směrem k rezistenci trendového kanálu nebo alespoň k jeho středové linii?

Akciové trhy ve Spojených státech ukončily včerejší obchodování v ziscích. Indexy Dow Jones a S&P 500 si shodně připsaly 0,4 %. Nasdaq si polepšil o 0,9 %. V rámci širšího indexu S&P 500 se dařilo především energetickým společnostem, jejichž akcie vzrostly o 1,5 %. Stalo se tak hlavně díky rostoucím cenám ropy na světových trzích. Jen za včerejšek vzrostla cena ropy Brent o 2 USD na více jak 52 USD za barel. Kromě energetiky se vedlo dobře také technologickým firmám (+1,2 %) či průmyslovým podnikům (+0,6 %).

Dnešní data o spotřebitelských cenách ukážou prosincovou inflaci nad cílem ČNB. V dalších měsících bude cenový růst dále zrychlovat směrem ke třem procentům. To je jeden z důvodů, proč centrální banka nebude dále otálet s růstem sazeb. Dalšího kroku se tak dočkáme již na únorovém zasedání. Zvyšování sazeb se letos očekává i ve Spojených státech, avšak mírnějším tempem. Zápis z jednání Fedu potvrdil, že za opatrnějším výhledem stojí globální zpomalení a nejistoty na finančních trzích.

Nezaměstnanost se v prosinci lehce zvýšila na 3,1 %. Po dosažení historicky nejnižších hodnot v říjnu a listopadu tak mírně vzrostla. Tento nárůst souvisí částečně s ukončováním sezónních prací. I přes mírné zvýšení však přetrvávající nízká úroveň nezaměstnanosti nadále zůstává jednou z bariér rychlejšího růstu ekonomiky.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 51,10 s cílem na 52,55 a dále pak až na 53,80.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 2582 s cílem na 2547 a dále pak až na 2535.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 108,40 s cílem na 107,50 a dále pak až na 107,00.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,7150 s cílem na 0,7220 a dále pak až na 0,7250.

Měnový pár EUR/USD při pohledu na 4hodinový graf během včerejšího obchodování prolomil směrem vzhůru vyznačenou klíčovou oblast rezistence a zároveň se dostal nad důležitou psychologickou hladinu 1,1500.

Ani brexitem zmítaná Velká Británie, ani nepokoji žlutých vest zkoušená Francie. Na prahu recese se ocitá největší evropská ekonomika Německo, kde po nepřesvědčivých výsledcích podnikatelských nálad propadla v listopadu nečekaně také průmyslová výroba (nejvýrazněji od roku 2015). Po poklesu HDP ve třetím čtvrtletí o 0,2 % má tak německá ekonomika nakročeno k zápornému růstu i v posledním kvartále roku 2018, čímž by se z definice dostala do recese.

EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera v silném rostoucím trendu, prorazil nad klíčovou rezistenci 1,1500 a dnes ráno se dostal až na 1,1569. Krátkodobé očekávání je býčí a mohli bychom otestovat oblast rezistence 1,1585 – 1,1625. Jasné proražení a uzavření na denním grafu nad touto oblastí by přerušilo medvědí trend a mohli bychom otestovat oblast 1,1800. Nejbližší support je kolem 1,1500. Jasné proražení a uzavření na denním grafu pod touto oblastí by dalo vzniknout scénáři falešného proražení vzhůru a udrželo by to v platnosti hlavní medvědí trend.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 10 900 s cílem na 10 788 a dále pak až na 10 673.

USD/CAD: Poslední denní svíčka tohoto měnového páru má dlouhý spodní stín, který se vytvořil poblíž supportu klouzavého průměru SMA 100. Znamená to, že cena ani neotestuje support rostoucího trendového kanálu kolem 1,3100 před tím, než se odrazí vzhůru? Stochastic vysílá přeprodaný signál. Jestli věříte v růst k předchozím maximům kolem 1,3750, tak long pozice po vzniku býčího momenta se zdá být jako dobré obchodní nastavení. Jestli však očekáváte pokles, počkejte si na prolomení trendového kanálu a klouzavého průměru SMA 200, než budete uvažovat o short pozici.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,2755 s cílem na 1,2820 a dále pak až na 1,2855.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,1530 s cílem na 1,1595 a dále pak až na 1,1620.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1291,00 s cílem na 1300,50 a dále pak až na 1304,00.

Americké akcie včera počtvrté za sebou posílily. Náladu investorů nadále podporují známky pokroku v obchodních rozhovorech mezi Spojenými státy a Čínou. K růstu velkou měrou přispěly akcie technologické společnosti Apple, výrobců čipů a dalších podniků citlivých na vývoj v mezinárodním obchodě.

Včerejší seance přinesla breakout na EURUSD, který prolomil důležitou resistenci a dostal se až nad hranici 1,15 EURUSD. K prolomení této bariéry pomohly další komentáře představitelů Fedu, kteří připustili, že americká centrální banka nemusí s dalším utahováním měnové politiky nijak pospíchat a může si dovolit čekat na to, jaká data budou nyní z americké ekonomiky přicházet. Nálada na trzích jinak zůstává stabilní, i když ji dnes ráno začala mírně narušovat slabší data z Číny, kde se inflace překvapivě propadla meziročně až pod hranici 2 %. Dnešek bude na důležité makro chudší a trh se tak zaměří především na politická rizika spojená s roztržkou mezi Trumpem a demokraty a na další průběh jednání mezi Čínou a USA. Pozor by si měli dát obchodníci ale také na večerní projev šéfa Fedu Powella.

Vedoucí představitelé americké centrální banky (Fed) zaujali opatrnější postoj k budoucímu zvyšování úrokových sazeb. Signalizuje to zápis z jejich prosincového zasedání, který včera banka zveřejnila.

Přinášíme pohled na aktuálně otevřené pozice retailových obchodníků (běžných traderů) na forexu. Jde o reverzní - contrarian indikátor, který pokud naznačuje velkou míru short pozic, tak to může znamenat další pokračování v růstu (a naopak). Je to z důvodu předpokladu, že trh půjde proti retailu, který se většinu času snaží jít proti trendu.

Včerajšie obchodovanie bolo volatilné, ale celkový býčí sentiment bol opätovne potvrdený, keď intradenné poklesy boli nakúpené. Bol zaznamenaný štvrtý rastový deň z posledných piatich, keď v utorok bol opäť obnovený pokles v podobe vyberania ziskov. Pár sa komfortne nachádza nad 13 denným kĺzavým priemerom, čo potvrdzuje býči intradenný sentiment. Náš výhľad predpokladá nákup pri otvorení trhu, ale s ponechaním priestoru pre nákup pri poklese ku 1.2755, intradenná Marabuzo linka. Risk predpokladáme v poklese ku 1.2717, otvorenie trhu v stredu. Cieľ predpokladáme v raste ku 1.2815, maximum minulý týždeň. Prieraz tejto úrovne následne zlepšuje sentiment ku 1.2836 a 1.2867.

Poprvé za více než 20 let klesl prodej vozů v Číně. Letos nejsou prognózy lepší. Je to smutná zpráva i pro celkový globální trh s automobily.

Cenu ropy žene vzhůru optimismus ohledně americko-čínských obchodních rozhovorů. Jednání v Pekingu by mohlo přinést řešení sporu, který narušuje globální obchod.

Euro se během dnešního obchodování vyšplhalo na zhruba tříměsíční maximum vůči americkému dolaru, když překonalo hranici 1,1500 EUR/USD. Dolar se dostal pod tlak, protože optimismus ohledně obchodních jednání mezi Spojenými státy a Čínou zvýšil zájem investorů o rizikovější aktiva.

Pražská burza zatím rostla v každém ze šesti obchodních dní letošního roku. Dnes index PX posílil o 0,36 procenta na 1018,05 bodu. Výrazně zdražily zejména akcie mediální společnosti CME. Aktivita na trhu byla nízká. Vyplývá to z údajů burzovního webu.

Často zvykneme písať o tom, že jedným z dôvodom spomalenia rastu eurozóny je spomalenie rastu exportov. Pozreli sme sa teda na štruktúru, že kto za tým stojí.

Americké akciové trhy dnes otevřely v zelených číslech. Pokračují tak v nepřerušeném růstu v tomto týdnu. Dow Jones roste o 0,6 %, S&P 500 posiluje o 0,4 % a technologický Nasdaq si připisuje 0,5 %. V rámci širšího indexu S&P 500 nejlépe zahájily dnešní seanci energetické společnosti, které získávají 1,1 %. Hlavním důvodem jsou rostoucí ceny ropy na světových trzích. Jen dnes cena vzrostla o více jak 3 % na 51,5 USD za barel ropy. Dále se daří technologickým firmám (+1 %) či sektoru zdravotní péče (+0,7 %). Hlavním důvodem optimismu na trzích jsou zprávy z jednání mezi zástupci Spojených států a Číny. To dnes skončilo po jednodenním prodloužení. Prozatím jsou informace velmi strohé. Obě strany se vyjadřují, že jednání byla „dobrá a příjemná“. Oficiální stanovisko bude zveřejněno až zítra.

Koruna dnes mírně oslabila k euru a zpevnila k dolaru. Kolem 17:00 se obchodovala na 25,64 Kč/EUR a na 22,28 Kč/USD. Proti úternímu podvečeru tak k evropské měně ztratila dva haléře, k americké naopak 13 haléřů získala. Vyplývá to z údajů serveru Patria Online.

Americký Fed večer zveřejní zápis z posledního zasedání měnového výboru, kde zvedl sazby a i v novém výhledu se držel jejich dalšího utahování. Jenže mezitím rétorika podstatně změkla, a to ukazují i dnešní vystoupení bankéřů.

Americký dolar v průběhu středeční seance klesá po komentářích od představitelů Fedu k dalšímu vývoji úrokových sazeb. Další růst sazeb bude závislý na vývoji makrodat. Může se tak stát, že sazby v USA letos neporostou, i když ještě před pár měsíci se počítalo až s trojím růstem sazeb. Pár EURUSD posílil po 16. hodině až nad 1,1530. Nad hladinou 1,15 se ocitl poprvé od října minulého roku. Další rezistence se nachází na 1,1625 EURUSD, ale není nijak výrazná. Důležitou událostí může být zveřejnění zápisu z posledního zasedání Fedu (20:00).

Zahraniční obchod skončil v listopadu výrazným přebytkem přes 20 miliard korun. To je nejvyšší číslo od loňského ledna. Přispěl k tomu silný vývoz automobilů, který v předchozích měsících spíše skomíral. Data z trhu práce zároveň ukázala mírný nárůst podílu nezaměstnaných osob, ten se v prosinci zvýšil o tři desetiny procentního bodu na 3,1 %. Žádná revoluce na trhu práce se však nekoná, i přes tradiční zápornou sezónnost totiž vzrostl počet volných pracovních míst. Vyšší podíl nezaměstnaných odráží spíše ukončení sezónních prací ve stavebnictví a zemědělství.

Po Powellovi sa dnes k výhľadu pre politiku FEDu vyjadril aj ďalší vysoko postavaní predstavitelia. Prezident regionálneho FEDu z Atlanty Bostic vidí priestor pre jedno zvýšenie sadzieb v tomto roku, pokiaľ sa však riziká, s ktorými počítajú trhy, zhmotnia, tak podľa neho môžu ísť sadzby pokojne aj nadol (takúto možnosť vidia reálne aj trhy).

Podíl dosažitelných nezaměstnaných osob v ČR na populaci ve věku 15 – 64 let se v prosinci lehce zvýšil na 3,1 %. Nezaměstnanost tak po dosažení historicky nejnižších hodnot v říjnu a listopadu mírně vzrostla. Tento nárůst souvisí částečně s ukončováním sezónních prací. I přes mírné zvýšení však přetrvávající nízká úroveň nezaměstnanosti nadále zůstává jednou z bariér rychlejšího růstu ekonomiky. Podle našeho odhadu by měla zůstat nezaměstnanost na nízkých hodnotách i v letošním roce, v průměru za celý rok očekáváme její nepatrné zvýšení na 3,3 %. Nezaměstnanost v České republice by tak měla nadále zůstat nejnižší v rámci Evropské unie. Nedostatek lidí na trhu práce bude i nadále vyvíjet tlak na růst mezd, které si i v letošním roce udrží svižnou dynamiku nad 7 %.

Zlato svou cenou 1294 dolarů za unci dosáhlo na začátku roku svou nejvyšší úroveň od června 2018. Po pádu v polovině srpna loňského roku drahý kov posílil už na začátku září s výrazným zrychlením růstu na konci roku. S nárůstem o více než 7,7 % za poslední tři měsíce se kov postupně vrací do svého bezpečného útočiště v nejistém kontextu hospodářského a akciového trhu.

Mezinárodní ratingová agentura Fitch dnes varovala Spojené státy, že by jim do konce roku mohla snížit rating, pokud současné uzavření vládních úřadů ohrozí dluhový strop a zatíží nastavení rozpočtu. Spojené státy mají u agentury Fitch rating na stupni AAA, což je nejvyšší možná známka.

Níže uvedené hodnoty jsou přehledem spekulativního sentimentu traderů obchodujících v Purple Trading, tedy poměru otevřených pozic na jednotlivých instrumentech. Obchodníci v Purple Trading jsou do velké míry tzv. kvalifikovaní investoři, více informací naleznete ZDE.

Většina měnových párů se dnes nachází pod svým 22denním průměrným rozpětím. Na svůj průměr dosahuje pouze měnový pár NZD/USD.

Jaké měny jsou dnes během obchodování nejsilnější a které naopak nejslabší? Napoví tabulka níže, která zobrazuje denní vývoj jednotlivých měn oproti ostatním měnám a dále kumulativní změnu jednotlivých měn.

Vývoz z Německa navzdory mezinárodním obchodním sporům a listopadové stagnaci by za celý rok mohl být opět rekordní. Za 11 měsíců loňského roku se vývoz zvýšil o 3,7 procenta na 1,222 bilionu eur (31,3 bilionu Kč). Za rok 2017 už přitom činil rekordních 1,279 bilionu eur, uvedla dnes agentura DPA.

1) Vyjednávací týmy z Číny a USA dnes ukončily první osobní jednání o obchodu, které trvalo o den déle, než se původně předpokládalo. Detaily zatím nebyly zveřejněny, mluvčí čínského ministerstva zahraničí slíbil, že oficiální zpráva bude zveřejněna brzy. Agentura Reuters uvedla, že současný vývoj zatím naznačuje, že by se mohlo podařit odvrátit rozsáhlou obchodní válku, která by mohla vážně poškodit globální ekonomiku.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1,3270 s cílem na 1,3220 a dále pak až na 1,3195.

Fracnúzska spotrebiteľská dôvera skolabovala. Vyzerá to byť dôsledok protestu žltých viest (keďže inde v eurozóne sa to nedeje). Významnejšie nákupy plánuje robiť najmenšie percento ľudí od dlhovej krízy (@fwred):

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,6754 s cílem na 0,6804 a dále pak až na 0,6818.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 124,39 s cílem na 125,28 a dále pak až na 125,53.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 0,9014 s cílem na 0,8965 a dále pak až na 0,8952.

Přední australská investiční banka Westpac věří v další posilování měnového páru EUR/USD a v tomto souladu zde doporučuje zadat limitní příkaz pro dlouhou (long) pozici (Buy Limit) na ceně 1,1350.

Míra nezaměstnanosti v eurozóně v listopadu klesla o desetinu procentního bodu na 7,9 procenta, a je tak nejníže od října 2008. V celé Evropské unii se nezměnila a zůstala na 6,7 procenta, nejníže od začátku měsíčních statistik z ledna 2000. Vyplývá to ze sezonně upravených údajů, které dnes zveřejnil evropský statistický úřad Eurostat. V listopadu 2017 byla míra nezaměstnanosti v eurozóně 8,7 procenta, v celé EU pak 7,3 procenta.

Měnový pár NZD/CAD se při pohledu na denní graf obchoduje v dlouhodobém klesajícím trendovém kanálu. Z grafu je patrné, že mezi cenou tohoto měnového páru a indikátorem Stochastic vznikla skrytá (trendová) medvědí divergence, která značí další možné oslabování. Uvidíme tak pokles směrem k supportu trendového kanálu nebo alespoň k jeho středové linii? Indikátor Stochastic již ale zasáhl přeprodanou oblast, pokles tak může být limitován.

Dnes s Jaroslavem Brychtou ze společnosti X-Trade Brokers (XTB) o pokračování jednání USA s Čínou a odpoledním zasedání Bank of Canada.

Denní technická analýza od brokerské společnosti Swissquote (oddělení Swissquote Research) pro dnešní obchodní den.

Asijské akcie během dnešního obchodování vystoupaly na maxima za celé období posledních více než tří týdnů. Světové akcie – nejen ty asijské – v posledních dnech ženou vzhůru dva důvody. Prvním je opatrnější přístup ke zvyšování úrokových sazeb v USA, který už minulý týden signalizoval šéf americké centrální banky Jerome Powell. Druhým pak nejnovější vývoj v jednáních mezi USA a Čínou o možné deeskalaci napětí ve vzájemných obchodních vztazích.

Měnový pár AUD/USD se při pohledu na denní graf obchoduje v dlouhodobém klesajícím trendu. Poslední vývoj však naznačuje, že by mohlo dojít ke korekci zpět k vyšším hodnotám, a to do oblasti 0,7200 - 0,7335, kde se zároveň nachází klesající trendová linie. Dočkáme se růstu do zmíněné oblasti a následného pokračování klesajícího trendu? Indikátor Stochastic již ale zasáhl překoupenou oblast, růst tak může být limitován.

Akciové trhy ve Spojených státech ukončily včerejší obchodování v ziscích. Index Dow Jones vzrostl o 1,1 %, S&P 500 si připsal 1 % a Nasdaq si polepšil o 1,1 %. V rámci širšího indexu S&P 500 se dařilo všem sektorům. Nejlépe na tom byli realitní developeři (+1,8 %) následovaní telekomunikačními firmami (+1,6 %). Nejmenší zisk si připsaly finanční instituce, které vzrostly o pouhou jednu setinu procenta. Asijský zpravodajský server Nikkei Asian Review přinesl informace o technologickém gigantu Apple. V návaznosti na snížení očekávaných finančních výsledků pro první kvartál letošního roku Apple údajně snížil objednávky u svých asijských dodavatelských společností na výrobu iPhonů. Původně se mělo vyrobit mezi 47 až 48 miliony kusů. Nově revidované objednávky by se měly pohybovat v rozmezí 40 až 43 milionů kusů iPhonů. Včera na tiskové konferenci vystoupil šéf Apple Tim Cook, aby uklidnil rozbouřenou situaci z minulého týdne. Prohlásil, že při kombinaci inovační kultury ve společnosti a věrných zákazníků dochází k vytvoření ekosystému, který je dle něj podhodnocený. Reagoval tím na desetiprocentní propad akcií firmy v minulém týdnu.

Pozornost trhů dnes bude směřovat na zápis z posledního zasedání Fedu. Ten by mohl odhalit, jak utaženější finanční podmínky ovlivní další směřování americké centrální banky. Trhy by dnes mohl pozitivně naladit výsledek vyjednávání mezi USA a Čínou. Zatím vše nasvědčuje tomu, že dohody bude dosaženo. Domácí data příliš neoslní. Přebytek zahraničního obchodu byl kvůli slabším vývozům podstatně nižší než v roce 2017. Podíl nezaměstnaných vytlačí směrem nahoru sezonní faktory.

Česká průmyslová výroba v listopadu ve srovnání s předchozím měsícem poklesla o 0,9 %. Meziročně tuzemský průmysl vzrostl o 4,8 %, což je přibližně průměrný výsledek minulého roku. Tomu pomohl i jeden pracovní den navíc ve srovnání s rokem 2017. Na růstu se nejvíce podepsalo pokračující oživení automobilového sektoru a solidní výkon sektoru elektroniky.

Hlavních finančních trhů se i dnes drží pozitivní nálada, již udržuje stále zejména optimismus o obchodní dohodě USA - Čína. Aktuální kolo vyjednávání končí a podle vyjádření amerických zástupců probíhalo dobře. Příznivě byl na trzích vnímán také fakt, že jednání byla o den nastavena. Naproti tomu podle některých zdrojů zatím zůstávají pozice obou stran značně vzdálené u klíčových otázek typu ochrana duševního vlastnictví či transfery technologií.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 49,50 s cílem na 51,25 a dále pak až na 52,15.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 2562 s cílem na 2593 a dále pak až na 2605.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 108,60 s cílem na 109,10 a dále pak až na 109,35.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 0,7130 s cílem na 0,7185 a dále pak až na 0,7200.

Cena Ripplu se na 1hodinovém grafu obchoduje v symetrickém trojúhelníku. Indikátor Stochastic zatím nezasáhl přeprodanou oblast, ale již se otáčí směrem vzhůru. Dostanou se tak ke slovu spíše býci a zamíří cena této kryptoměny směrem k rezistenci trojúhelníku?

Cena Litecoinu se na 1hodinovém grafu obchoduje v rostoucím trendovém kanálu, kde se odrazil směrem dolů od jeho rezistence. Dočkáme se nyní korekce zpět směrem k vyznačené S/R zóně, která koresponduje s úrovní 61,8 % Fibonacciho retracementu nebo alespoň ke středové linii trendového kanálu?

Cena Etherea se na 1hodinovém grafu obchoduje v rostoucím trojúhelníku a momentálně testuje jeho support, který koresponduje s klouzavým průměrem SMA 200. Dočkáme se odražení této kryptoměny zpět k vyšším hodnotám? Indikátor Stochastic je zároveň v těsně blízkosti přeprodané oblasti, ke slovu by se tak mohli dostat postupně býci.

Cena Bitcoinu se na 4hodinovém grafu obchoduje v symetrickém trojúhelníku a momentálně se nachází v těsné blízkosti jeho rezistence, kterou zatím nedokázal výrazněji prolomit směrem vzhůru. Dočkáme se toho nyní nebo dojde naopak k odražení směrem dolů a otestování supportu trojúhelníku, který koresponduje s klouzavým průměrem SMA 100?

Představte si pilota, který má v nádrži paliva tak akorát, aby doletěl na letiště, avšak před jeho strojem se formuje nepříjemně vypadající bouře. Pilot zvažuje alternativy, avšak co čert nechtěl, službu mu vypoví navigace a radiové spojení se pomalu vytrácí. Prekérka, co? A přesně do takto nezáviděníhodné situace se postupně dostává americký Fed.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 10 788 s cílem na 10 975 a dále pak až na 11 049.

Dobrá nálada na trzích se zatím drží a pomáhají tomu mj. také zprávy o slibných výsledcích vyjednávání mezi USA a Čínou, které se snaží o dosažení obchodní dohody. Akcie za sebou tak mají další úspěšnou seanci a pokračují v korekci dřívějších ztrát. Ta je doprovázena také snižováním rizikových přirážek, i když ty se i nadále nacházejí na historicky spíše zvýšených úrovních. Zajímavá je situace také na ropě, která se v případě Brentu vyhoupla už nad 59 dolarů, čímž vydatně pomáhá některým měnám, v čele s kanadským dolarem. Právě na CAD dnes přitom může být „veselo“, a to hlavně díky odpolednímu zasedání Bank of Canada, která bude rozhodovat o sazbách.

Pondelkové odmietnutie 13 denného kĺzavého priemeru viedlo k predajnému tlaku v utorok. Pokles sa však zastavil, potom sa obrátil, podobne ako v predchádzajúcich dvoch dňoch a opäť bol testovaný 13 denný kĺzavý priemer. Hoc tento nebol prerazený, naša analýza vyžaduje veľkú dávku opatrnosti, pričom sentiment sa ukazuje býčí. Náš dnešný výhľad predpokladá nákup pri otvorení trhu, ale s ponechaním priestoru pre nákup pri poklese ku .8972. Risk predpokladáme v poklese ku .8947, minimum v utorok. Cieľ predpokladáme v raste ku .9007, včerajšie maximum, .9032, maximum v piatok alebo dokonca .9061.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1,2750 s cílem na 1,2695 a dále pak až na 1,2670.

Preferovaný scénář: Dlouhé (long) pozice nad 1,1435 s cílem na 1,1485 a dále pak až na 1,1500.

Preferovaný scénář: Krátké (short) pozice pod 1286,00 s cílem na 1279,00 a dále pak až na 1276,00.

EUR/USD: Měnový pár EUR/USD byl včera v rostoucím trendu a zastavil se těsně pod klíčovou rezistencí 1,1500. Krátkodobé očekávání je neutrální. Klíčová rezistence je kolem 1,1500, což se zdá být jako dobré místo k prodeji s těsným Stop-Lossem, protože jasné proražení a uzavření na denním grafu nad touto oblastí by mohlo vyvolat otestování oblasti rezistence 1,1585 – 1,1625. Nejbližší support je kolem 1,1422 (včerejší minimum) a dále pak 1,1395. Cena je stále v pásmu mezi 1,1500 – 1,1215 a pro odhad dalšího směru potřebujeme z tohoto pásma jasně prorazit.

NZD/USD: Tento měnový pár se na 4hodinovém grafu odrazil od hladiny 0,6750, která koresponduje s klesající trendovou čarou a s rezistencí klouzavého průměru SMA 100. Klouzavý průměr SMA 100 nedávno překřížil SMA 200 dolů. Mohl by tedy vzniknout delší klesající trend. Dojde k dalšímu poklesu? Jestli věříte v pokles k minimům kolem 0,6600, tak short pozice na současné úrovni se zdá být jako dobré obchodní nastavení. Jestli však očekáváte růst, počkejte si na proražení nad trendovou čáru a pak hledejte long příležitost.

Americké akcie včera potřetí za sebou posílily. K jejich růstu velkou měrou přispěly technologické společnosti a průmyslové podniky. Náladu na akciových trzích podpořily naděje na obchodní dohodu mezi Spojenými státy a Čínou.

Světová banka včera mírně zhoršila výhled globální ekonomiky. Celosvětový hospodářský růst v letošním roce podle její nové prognózy zpomalí na 2,9 procenta z loňských tří procent. V příštím roce by pak měl zvolnit na 2,8 procenta.

Vláda britské premiérky Theresy Mayové včera utrpěla porážku v Dolní sněmovně, která schválila opatření výrazně omezující možnost kabinetu realizovat odchod země z Evropské unie bez uzavřené dohody s Bruselem. Těsně schválený dodatek k rozpočtovému zákonu dává podle britských médií větší moc poslancům, jejichž souhlas bude vláda pro případ neřízeného brexitu potřebovat, aby mohla využívat na chod úřadů peníze z daní. Opoziční labouristé včera oznámili, že parlament bude o samotné dohodě hlasovat v úterý 15. ledna.

Přinášíme pohled na aktuálně otevřené pozice retailových obchodníků (běžných traderů) na forexu. Jde o reverzní - contrarian indikátor, který pokud naznačuje velkou míru short pozic, tak to může znamenat další pokračování v růstu (a naopak). Je to z důvodu předpokladu, že trh půjde proti retailu, který se většinu času snaží jít proti trendu.

USD/CAD se obchoduje na nižších úrovních třetí den za sebou a ztratil téměř 400 pips z úrovně 1.36648. Kanadský dolar se obchodoval proti všem hlavním měnám na vyšší hladině poté, co se zlepšily kanadské údaje o zaměstnanosti a rostly ceny ropy. Trhy aktuálně sledují meeting Bank of Canada, který bude zítra.

Evropské akcie se dnes vyšplhaly na třítýdenní maximum díky nadějím na obchodní dohodu mezi Spojenými státy a Čínou. Panevropský index STOXX 600 si připsal 0,88 procenta a obchodování uzavřel na 345,89 bodu. K růstu evropských akciových trhů velkou měrou přispěly maloobchodní a technologické podniky.

Společnost Draegerwerk vyrábí a prodává zařízení pro zdravotnický a bezpečnostní průmysl. Ačkoli akcie v posledních měsících ztratily, pokles cen od začátku října je v rámci limitů a víceméně kopíroval vývoj širších indexů. Naopak v posledních mesících roku se cena držela v pásmu a neoslabila.

Nejvíce z celého regionu dnes oslabila česká koruna. Ve srovnání s předchozím dnem ztratila 0,3 % a vrátila se zpět na úroveň 25,64 CZK/EUR, kde se nacházela před týdnem. Za oslabením však nestál žádný fundamentální důvod. Pohyb tak považujeme spíše za korekci. Vzhledem k rizikům ve vnějším prostředí se koruně budou v nejbližším období argumenty pro další posilování hledat jen obtížně. Z domácích dat byla včera zveřejněna průmyslová produkce a stavebnictví. Maďarský forint dnes ztratil 0,2 % (na úroveň 321,8 HUF/EUR). Polský zlotý zůstal beze změny na 4,300 PLN/EUR.

Podílové fondy v roce 2018 spíše prodělávaly. Nejhůře si vedly akciové fondy, které ztratily v průměru více než 11 procent hodnoty. Dluhopisové fondy prodělaly 0,4 procenta, fondy peněžního byly naopak v korunovém vyjádření přes čtyři procenta v plusu. ČTK o tom informovala poradenská společnost Broker Consulting.

Během dneška postupně převládl slušný optimismus na evropských akciích, který živil Donald Trump dalším ujišťováním, že rozhovory s Čínou pokračují dobře. Toto téma trhům pomáhalo vzhůru ještě při otevření amerického obchodování, ale růst poté začal poněkud uvadat. Nyní stále zůstávají evropské akcie slušně v plusu, ale Amerika své úvodní zisky korigovala a drží se v zeleném jen mírně.

Růstu cen ropy napomáhá možné rozšíření těžebních škrtů Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) a nynější obchodní rozhovory mezi Spojenými státy a Čínou. Ty by mohly vyřešit spor mezi oběma největšími světovými ekonomikami.

Pražská burza dál roste, dnes index PX posílil o 0,58 procenta na 1014,36 bodu. Nejlépe si vedla mediální společnost CME, jejíž akcie zdražily o více než pět procent. Dařilo se také rakouským emisím či technologické firmě Avast. Naopak ztrátové byly společnost O2 a Komerční banka. Vyplývá to z výsledků obchodování na webu burzy.

Americké akciové trhy zahájily dnešní obchodování převážně v ziscích. Index Dow Jones roste o 0,3 %, S&P 500 získává 0,2 % a technologický Nasdaq odepisuje 0,3 % ze své hodnoty. V rámci širšího indexu S&P 500 se nejlépe vede průmyslovým podnikům (+0,8 %) a realitním developerům (+0,6 %). Naopak největší ztráty zaznamenávají finanční instituce, a to 0,7 %. Důvodem optimismu na trzích jsou probíhající jednání mezi Spojenými státy a Čínou ohledně obchodní dohody a ukončení obchodní války. Americký prezident Donald Trump se vyjádřil na Twitteru, že jednání pokračují velmi dobře.

Euro dnes oslabuje kvůli obavám ze zpomalování hospodářského růstu v eurozóně, ke kterým přispěla zpráva o překvapivém poklesu průmyslové výroby v Německu. Kolem 17:10 SEČ jednotná evropská měna ztrácela vůči americkému dolaru zhruba 0,3 procenta na 1,1440 EUR/USD.

Koruna dnes oslabila k oběma hlavním světovým měnám. Vůči euru klesla o pět haléřů na 25,62 Kč/EUR, k dolaru se v 17:00 podle serveru Patria Online obchodovala za 22,41 Kč/USD a byla tak ve srovnání s pondělním závěrem slabší o deset haléřů.

Měnové páry se dnes znovu bez výjimky nachází pod svým 22denním průměrným rozpětím. Volatilita je tak na snížené úrovni.

Jaké měny jsou dnes během obchodování nejsilnější a které naopak nejslabší? Napoví tabulka níže, která zobrazuje denní vývoj jednotlivých měn oproti ostatním měnám a dále kumulativní změnu jednotlivých měn.

Index spekulativního sentimentu (SSI index) a aktuální otevřené obchodní pozice na FOREXU od retailových traderů. Podrobný popis tohoto indikátoru najdete zde.

Také úterní seance se na finančních trzích zatím nese ve spíše klidném a lehce pozitivním duchu. Po včerejším růstu amerických indexů dnes přidávají více než procento také indexy v Evropě, a to bez ohledu na překvapivě slabá evropská data v čele s nevýraznými výsledky z Německa. Německu sice hrozí technická recese, ta by však znamenala také zvýšenou možnost oddálení růstu evropských sazeb, což pro finanční trhy není zase až tak nutně negativní zpráva. Obzvláště pak v případě jen mírné a krátké recese.

Americká společnost Apple se stala nejméně oblíbenou mezi analytiky a investory z Wall Street za posledních nejméně 14 let. Podle průzkum společnosti FactSet doporučuje nyní pouze 49 procent analytiků nákup akcií této firmy, což je nejmenší procentní podíl od roku 2005. Dalších 51 procent doporučuje akcie držet, uvedl server televize CNBC.

Česká průmyslová výroba v listopadu ve srovnání s předchozím měsícem poklesla o 0,9 %. Meziročně tuzemský průmysl vzrostl o 4,8 %, což je přibližně průměrný výsledek minulého roku. Tomu pomohl i jeden pracovní den navíc ve srovnání s rokem 2017. Na růstu se nejvíce podepsalo pokračující oživení automobilového sektoru a solidní výkon sektoru elektroniky. Naopak se i nadále nedařilo chemickému průmyslu. V následujících měsících očekáváme, že si průmysl současné hodnoty růstu nebo jen mírně nižší udrží. Na druhou stranu nejistotu přináší automobilový sektor, který byl v posledních měsících ovlivněn novými emisními podmínkami a současné oživení po prudkém propadu produkce nemusí být trvalé. Pro celý rok 2018 očekáváme, že průměrný růst průmyslové výroby dosáhne 3,3 %. Ačkoli se jedná o téměř poloviční výkon ve srovnání s předchozím rokem, lze stále hovořit o solidním tempu. V tomto roce by pak průmyslová produkce měla dále zpomalit na 3,0 %.