Široký pohled na vzájemné korelace

22.09.20091,143,146, - 1,143,  Autor: FX street  Sekce: Obchodní systémy na FOREX   Tisk

Říká se do třetice všeho dobrého a proto přicházíme s třetím dílem o korelacích, který vám ukáže, jaký je vztah mezi dolarem a zbytkem světa.

Mnoho lidí se snaží predikovat cenu amerického dolaru na několik týdnů nebo měsíců dopředu a přitom obchody uzavírají na maximálně několik dnů. Nesnažte se hledat odpovědi na otázky, které již ze samotného principu fungování Forexu najít nelze. Snažte se oddělit podstatné od nepodstatného a zkuste se vyhnout sázení jen na jeden pár. Na cenu amerického dolaru totiž působí mnoho vnějších vlivů, které ve finální podobě určí jeho směr, posilování nebo oslabování. Mohou to být například hodnota a vývoj na akciovém trhu. Nebo vývoj na komoditním trhu. V tomto případě se jedná hlavně o zlato a ropu. Obecně platí, že když posiluje zlato, tak cena amerického dolaru by měla oslabovat a naopak. A to proto, že investoři v období nejistoty dávají přednost zlatu. Další vliv na vývoj amerického dolaru mají samozřejmě politicko-ekonomické aspekty. Jak víme, tak Čína už je dávno největší hráč (drží více jak 2 bilióny USD v US dluhopisech a cenných papírech) na Forexovém trhu a dokáže s americkým dolarem pěkně zamávat.

Když se podíváme na poslední známá data, jak si stojí USA a kdo se nachází v první pětce největších věřitelů, dostaneme se k zajímavým závěrům.

Odhad zahraničních účastí na US Treasury obchodovatelných a neobchodních směnkách, dluhopisech

Zdroj: Ministerstvo financí / Federal Reserve Board/ 
v miliardách USD 17.srpna 2009

 

1)      Čína 776,4

Čína se jako největší věřitel dostala do začarovaného kruhu. Na jednu stranu by velmi ráda opustila dolar, ale vývoz do USA nedokáže nahradit. Protože se sama potýká s obrovskou závislostí na dolaru, musela by najít nový trh. S Německem se pere o pozici největšího vývozce, bohužel skladba exportu je zcela odlišná. Nebo spíše bohudík. Kolik čínských triček asi vyváží jedno německé auto...

USA si navíc nenechají nic líbit, konkrétně zavedení dovozních cel na pneumatiky považuji za odvážný tah. A jestli pak Čína reagovala na krok USA nebo naopak USA na kroky Číny, je to vlastně jedno.

Čína se ve stejné době rozhodla koupit místo dolaru aktiva MMF. Protože bylo jasné, jak trh zareaguje, začala se zajišťovat zlatem a nakupovat EUR/USD. Když MMF slavnostně oznamoval první super kšeft v historii, zlato se už vyšplhalo na 1 000 USD za unci a EUR/USD šel od 1,400 až na současných 1,47xx.

Stav před rokem 550,0

 

2)      Japonsko 711,8

Japonsko jako exportní země trpí jako zvíře a přitom neustále nakupuje další a další dluhopisy. Z tradičních trhů ho dlouhodobě vytlačuje právě Čína.

Před rokem 637,6

 

3)      Velká Británie 214,0

Jeden z nejzadluženějších států na světě, jehož příjmy jsou závislé na kapitálových tocích. Bez bank a fondů by VB nebyla nic a myslím, že hodně Britům by se udělalo zle, kdyby viděli, kde končí peníze, které vláda pumpuje do ekonomiky.

Před rokem vlastnila VB dluhopisy jen za 66,1.

 4)      Oil Exporters 191,0

Ekvádor, Venezuela, Indonésie, Bahrajn, Írán, Irák, Kuvajt, Omán, Katar, Saúdská Arábie, Spojené arabské emiráty, Alžírsko, Gabon, Libye a Nigérie. Z této skupiny bych vypíchnul SAE, protože tato k cizincům velmi přátelská země se jednou stane v Perském zálivu absolutní jedničkou. Dnes příjem z ropy tvoří jen 20 % HDP a o jejich sázkách na pokles cen ropy prostřednictvím velmi levně nakoupených podílů v amerických bankách se toho napsalo už dost. Mají můj obdiv.   

Stav před rokem 162,9

 
5)      Bankovní centra v Karibiku 189,7

Bahamy, Bermudy, Kajmanské ostrovy, Nizozemské Antily a Panama. Od června 2006 i Britské Panenské ostrovy. Daňové ráje se evidentně snaží J.

 Stav před rokem 117,6

 
Sto miliard překročily ještě Brazílie, Rusko a Lucembursko. Další příčky už nejsou pro pohyby na Forexu důležité, ale celková částka ano.

Celkem 3 382,4 a stav před rokem 2 624,0.

Na jedné straně máme Čínu a ,,Ropáky", kteří klidně opustí dolar, ale jejich podíl dohromady není ani třetina. Na druhé straně stojí zbytek světa v čele s Velkou Británií, který si nemůže pád dolaru dovolit. Na začátku jsem psal, že soustředit se pouze na jeden pár může vést k problémům. Protože nikdo z nás nedokáže odhadnout další vývoj EUR/USD, doporučuji začít obchodovat ještě jeden pár, který není přímo vázaný na dolar. Zkuste si odpovědět na otázku: např. při pohybu páru EUR/USD nahoru oslabuje USD nebo posiluje EUR? V tom je totiž zásadní rozdíl... Pak budete hledat odpověď, kdo že to drží EUR tak vysoko a proč. Je to ECB? Německo? Velcí "hoši" ještě nemají dost?

Když si k tomu přičtete dnes jen zbožné přání ECB modlící se k slabému euru, je Forex vlastně jen obrovské hřiště, kde silnější vyhrává. Zdatně bojuje a boduje i nejsilnější hráč eurozóny, Německo. Kancléřka Merkelová se veřejně přiznala k intervenci ohledně úrokových sazeb, a tak se pravděpodobnost snížení pod 1 % blíží nule. Fakt, že největším hráčem na Forex je Deutsche Bank, berte jako náhodu a nic v tom nehledejte. Zkrátka v EU jsou si všichni rovni, jen někteří jsou si rovnější...

Ale není to pouze dolar, na který působí ostatní vlivy. Podívejte se na například na CAD, který velmi koreluje s ropou a to právě z důvodu kanadské závislosti na ropě. Nebo australský dolar a jeho pozitivní korelaci se zlatem (Austrálie se hned po JARU pyšní největší zásobou zlata). Mnoho traderů nebere tyto vlivy vůbec v úvahu. Následně jsou překvapeni, když daný den americký dolar udělá zcela neočekávaný pohyb a přitom jim to jejich "zázračný" indikátor neukázal, nezaznamenal a hlavně je nepřipravil na tuto situaci a pohyb.

Někteří tradeři nastupují do pozic pouze proto, že cena je vysoko, protože se domnívají, že musí přijít korekce. Přání otcem myšlenky.  Nikde není napsáno, že když jde cena nahoru, tak "musí" přijít otočka. Následný pohyb bude záviset na náladě hráčů na trhu. Hodnota a vývoj na trzích závisí na nabídce a poptávce po dané měně. Někomu se zdá cena vysoko, a proto prodává, ale někomu se zase ten pohyb zdál přiměřený a byl by ochoten dále za tuto cenu kupovat. I na té nejvyšší ceně přece vaší prodejní objednávku musí někdo koupit....

Všichni máme jeden cíl, jen každý jdeme svou vlastní cestou.

Související články

  • Měnové páry a jejich vzájemná korelace s ostatními trhy
    Dnes bych chtěl pokračovat v tématu vzájemná korelace měnových párů. Zaměříme se na ostatní trhy, které vzájemně korelují s měnovými páry. Ukážeme si několik dalších veličin, které mají velmi silnou vzájemnou vazbu ať už s kladným nebo záporným korelačním koeficientem k americkému dolaru. Nechám na vás, jestli pohyb dolaru budete brát jako příčinu nebo následek pohybu např. ropy, zlata nebo indexů, ale jejich vzájemný vztah je někdy tak silný, že grafy jsou jako opravdu velmi podobné.
  • Vzájemná korelace měnových párů
    Dnešní článek o forex tradingu jsme pro vás připravili ve spolupráci s traderem, který je na našem diskusním fóru znám pod přezdívkou Stan. Začínal obchodovat přibližně před 2,5 lety forex a svými zkušenostmi obchodování vzájemných korelací měnových párů, může inspirovat mnoho traderů. Před forex tradingem se živil obchodování s akciemi a nyní se věnuje FX tradingu úspěšně na full time.

Čtěte více

  • Rozhovor s úspěšným forexovým obchodníkem
    Na vzdělávacích seminářích či v kancelářích portálu FXstreet.cz v Praze v rámci osobních konzultací se denně setkáváme jak se začínajícími či mírně pokročilými obchodníky, kteří za námi přichází, aby získali nové zkušenosti a vzdělání, ale také s profesionálními tradery, kteří k nám přichází získat inspiraci a další důležité informace.
  • SSI: Index spekulativního sentimentu (1/2)
    SSI: Index spekulativního sentimentu aneb otevřené pozice na Forexu.
  • SSI: Index spekulativního sentimentu (2/2)
    V dnešním článku se budeme věnovat konkrétním příkladům a představíme se, jak lze SSI využívat v praxi.
  • Statistika obchodů
    Jelikož zveřejnění mých výsledků za první měsíc obchodování nového účtu vzbudilo nebývalý zájem, rozhodl jsem se ukázat jak si tento účet vede za celé dva měsíce od jeho založení. Jak je vidět níže na grafu, účet dostal slušně za uši ale ne z důvodu ztráty, ale protože jsem celý počáteční vklad 3 500 € vybral a poslal domů. Nyní pokračuji s tímto obchodním účtem dále. Aktuální zůstatek na účtu je 5 060 € a počáteční vklad už je doma.
  • Stop-Loss hunt: Když se brokerovi nelíbí, že vyděláváte
    V tomto článku bychom se rádi zaměřili na jednu z praktik neseriózních brokerů, která nám nikdy nebude vlastní. O co se jedná? Jedná se o to, že na světě existuje mnoho brokerů, kteří profitují z vašich ztrát.
  • Trading strategie - obchodování seancí
    Dnešní článek připravil forexový obchodník Zdeněk Zaňka, který je na diskusním fóru znám jako Zdtrader. Zdeněk se rozhodl ukázat všem čtenářům serveru FXstreet.cz svůj ziskový obchodní systém se všemi jeho pravidly a ukázky obchodů.
  • Velké banky vs. brokeři – kdo zvítězí?
    Minulý týden prestižní časopis FX WEEK zveřejnil predikci a výhled největších mezinárodních bank a forex brokerských společností na měnový pár EUR/USD pro následujících 12 měsíců. Ano, je sice pravda, že pro běžný trading to není zase tak moc důležité. Nicméně osobně mám rád obecný přehled a velmi mě zajímají principy nebo analýzy těchto „velkých hráčů“ na finančních trzích. V tomto článku Vám tedy nabízím podívat se se mnou pod pokličku velkých bank a FX brokerů.
  • Vzájemná korelace měnových párů
    Dnešní článek o forex tradingu jsme pro vás připravili ve spolupráci s traderem, který je na našem diskusním fóru znám pod přezdívkou Stan. Začínal obchodovat přibližně před 2,5 lety forex a svými zkušenostmi obchodování vzájemných korelací měnových párů, může inspirovat mnoho traderů. Před forex tradingem se živil obchodování s akciemi a nyní se věnuje FX tradingu úspěšně na full time.
  • Ziskový obchodní systém - Sonic R
    Sonic R System – tak zní název nebývale úspěšného a hlavně velmi profitabilního obchodního systému s komunitou denně přispívajících traderů z celého světa. Mnoho příznivců této obchodní strategie přispívá již také v češtině/slovenštině zde na server FXstreet.cz. A právě s rostoucí komunitou a zájmem se množí dotazy od začátečníků, kteří mají o systém zájem, ale ztrácejí se v obrovském množství informací na zahraničních serverech (také z důvodu jazykové bariéry). Proto jsme se rozhodli připravit tento článek pro všechny začátečníky a zájemce o obchodní strategii Sonic R. Článek připravili ti nejpovolanější (Dipie, Akkersson, Rado9, Catcher, Babetko), kteří mají se systémem reálné zkušenosti a zároveň se zasadili o jeho rozšíření mezi českými a slovenskými tradery na diskusním fóru FXstreet.cz.
  • Základní pojmy poskytování strategií na forexu
    Dnešní vyspělá doba a pokrokové technologie již nabízí podstatně širší spektrum možností a příležitostí než pár let nazpět. Kromě neustálého požadavku obchodníků na zdokonalování a zrychlování technologií používaných pro online trading, dochází také k rozvoji technologií, které umožňují obchodníkům a managerům poskytovat strategie při správě kapitálu investorů.
  • Úvod do harmonických formací a AB=CD
    V dnešním článku se zaměříme na méně známou metodu technické analýzy, a to na harmonické formace. Tento způsob bývá často obchodníky přehlížen pro „složitost“ identifikace obchodních příležitostí. Jde o metodu, která předpokládá neustálé opakování se tržních cyklů, k jejichž identifikaci využívá Fibonacciho hladin návratu (Fibonacci retracement). Správné určení harmonické formace pak na oplátku výrazně zvyšuje pravděpodobnost úspěchu.
  •  


    Diskuse ke článku

    Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele.
    Přihlásit se | Nová registrace

Články

reklama
Patria - self promo

Kurzy obchodování

Zář
23

Jak vytvářet ziskové AOS a testovat obchodní strategie

Představujeme vám exkluzivní seminář se zástupci profesionálního vývojářského týmu, působícího ve společnosti FXstreet.cz. Hlavní náplní budou základy tvorby automatických obchodních systémů (AOS) pro platformu MetaTrader 4 včetně praktických ukázek. Naučíte se také správně backtestovat ziskovost AOS. Navíc si sami v průběhu semináře vytvoříte svůj první ziskový AOS.

říj
14

Profesionálem na forexu - kurz pro pokročilé tradery (Praha)

Seminář Profesionálem na forexu je určený pro absolventy kurzu Juniorská škola tradingu a pro pokročilé forexové tradery. Naučíme vás naše ziskové intradenní a swingové obchodní strategie a posuneme vás k vyšším ziskům. Jedná se o jeden z nejlépe hodnocených seminářů FXstreet.cz a věnujeme se na něm hlavně korelačním strategiím a intermarket analýze. Sleva: Absolventi semináře Juniorská škola tradingu mají tento seminář za 4 400,-Kč.


říj
28

Exkluzivní VIP seminář: Obchodujte jako bankovní trader!

Představujeme vám exkluzivní seminář, který účastníky semináře posouvá mezi tradingovou elitu. V průběhu semináře se dozvíte veřejně nedostupné informace o tom, jak ve skutečnosti funguje forex, pravdu o retailových brokerech a další veřejně nedostupné informace z obchodování bank a tradingu na institucionální úrovni.

Lis
4

Juniorská škola tradingu - Forex I-II (Brno)

Juniorská škola tradingu - Forex I-II je určena pro začínající tradery. Pokud chcete vyzkoušet něco nového, vymanit se z davu a být úspěšný v obchodování na finančních trzích, tak je tento seminář určen právě vám.

Lis
25

Praktický workshop technické analýzy + profi obchodní systémy na FOREXu

FXstreet.cz představuje unikátní seminář s hostem - Patrikem Urbanem, který působil jako profesionální trader na Wall Streetu. Praktické použití technické analýzy, Price Action a obchodní systémy ziskových traderů. Kromě Patrika Urbana na semináři jako host vystoupí také full-time trader Jakub Hodan.

Literatura

titulka_smallsize.jpg

Novinka! Kniha "Jak se stát forexovým obchodníkem" Ondřeje Hartmana vychází ve druhém a výrazně rozšířeném vydání!

Kniha vychází již ve druhém, ale tentokrát výrazně upraveném a rozšířeném vydání. Kniha je koncipována tak, aby byla užitečným průvodcem jak začínajícím obchodníkům bez zkušeností, tak i těm, kdo na forexu již obchodují a potřebují si prohloubit své znalosti.

Day_Trading_obalka_78x110.jpg

Kniha "FOREX – Ziskové intradenní a swingové obchodní strategie" od Kathy Lien vychází v češtině!

Je nám velikou ctí, že můžeme obohatit český a slovenský forexový trh světově uznávanou knihou číslo 1 pro každého, kdo chce do hloubky pochopit fungování největšího světového finančního trhu.

zaciname na burze 03112013.jpg

Začínáme na burze - Jak uspět při obchodování na finančních trzích

Chcete dosáhnout úspěchu při obchodování na finančních trzích? Už jste to zkoušeli a stále se vám moc nedaří? Nevyznáte se v příliš odborných analýzách na finančních serverech? Všem začínajícím investorům přichází na pomoc nová kniha od zkušeného autora – Začínáme na burze.

Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu, až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní Price Action VIP indikátor, doposud úspěšně používaný pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečný Price Action VIP indikátor, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:


FXstreet.cz - forex, komodity, trading, zpravodajství

Nezávislý investiční server zaměřený na forex, komodity, trading a zpravodajství. Vzdělávací články, cenové grafy, cizí měny, semináře, ekonomické a forex zprávy.
reklama
Bernstein Bank
reklama
reklama
Bernstein Bank
reklama
Patria - self promo