Injekce z koktejlu pozitivních výsledků amerických firem a dobrých makroekonomických dat, kterou dostaly indexy v minulém týdnu, je do býčího pohybu nevyslala. Místo toho se index SP500 propadl na klíčový support. Tento týden ale výsledková sezóna pokračuje, reportovat totiž budou těžké váhy Meta (facebook), Alphabet (google), Microsoft a další. Bude pokles indexů pokračovat?
Fundamentální analýza
Minulý týden přišla další sada pozitivních dat z americké ekonomiky. Retailové prodeje za září překonaly očekávání a meziměsíčně rostly o 0,7 % (očekávání byl nárůst o 0,3 %). Průmyslová produkce rostla o 0,3 % (očekávání 0,1 %) a také žádosti o podporu v nezaměstnanosti byly rovněž lepší než očekávání, když v minulém týdnu bylo 198 tisíc nových žádostí, což je méně než v předchozím týdnu, kdy o podporu žádalo 211 tisíc žadatelů.
Kromě toho probíhá v USA výsledková sezóna. Pozitivně překvapil Procter&Gamble, který dosáhl zisku na akcii 1,83 USD (očekávání bylo 1,72 USD) a Netflix, který reportoval zisk na akcii 3,73 USD (očekávání bylo 3, 43 USD). Bank of America a Morgan Stanley se rovněž vezou na vlně dobrých výsledků, k čemuž jim pomáhají vyšší úrokové sazby. Za očekáváním zůstala Tesla, která reportovala zisk na akcii 0,66 USD (analytici odhadovali zisk 0,73 USD).
Pozitivní data přišla také z Číny, která překvapila růstem HDP o 1,3 % za 3. čtvrtletí (očekáván byl růst o 1 %). Ani to však akciovým indexům nepomohlo a ty pod vlivem obav z vývoje války v Izraeli, vysokých cen ropy a rostoucích výnosů US dluhopisů nadále oslabovaly.
Technická analýza
Index SP 500 se odrazil od hladiny rezistence u 4 400 USD, kde byla horní hrana Price Value Gapu. Aktuálně se index odrazil od supportu kolem hodnoty 4 200 USD.
Graf č.1: Index SP500 na H4 časovém rámci
Tento support se jeví jako poměrně lákavý ke vstupům ve směru long. Je vidět, že byl mírně překonán, což znamená, že pod ním byla vybrána likvidita. To je pro longaře dobré znamení. Svíčka, která se na denním grafu vytvořila, nám připomíná pin bar. Cena by se tedy mohla otočit a znovu otestovat nejbližší rezistenci, která je u 4 400 USD. Takový obchod by podle vstupu na obrázku pak měl risk reward ratio 1:3.
Je potřeba si ale uvědomit, že fundamentálně proti obchodům ve směru long působí stále rostoucí výnosy z US 10letých dluhopisů, které již otestovaly hodnotu 5 %, vysoké ceny ropy a geopolitické napětí. Pro posilování indexu naopak hovoří aktuální pozitivní výsledky amerických firem, dobrá makroekonomická data v USA a nakonec i to, že poslední čtvrtletí v roce bývá pro indexy růstové.
Podívejme se na oblíbený měnový pár EUR/USD, protože tento týden bude ECB rozhodovat o sazbách, takže koncem týdne je možné očekávat vyšší volatilitu. Aktuální sazba je 4 % a nečeká se, že by ECB sáhla ke změně.
Graf č.2: Měnový pár EUR/USD na H4 časovém rámci
Podle 4H grafu se pár EUR/USD pohyboval v bočním trendu a aktuálně prorazil rezistenci, která byla na hodnotě kolem 1.0640. Tato hodnota se nyní stala nejbližším supportem. Další rezistence je u 1.0735, a nad ní pak je 1.0790, kde by cena mohla také reagovat.
Podívejme se ještě na zlato, které útočí na hodnotu 2 000 USD za unci.
Graf č.3. Zlato na denním časovém rámci
Od okamžiku barbarského útoku teroristického hnutí Hamás na civilní občany Izraele zlato stouplo o více než 8 % a na cestě vzhůru zanechává dlouhé býčí svíčky, což značí silné momentum. Cena se dostala k rezistence na hladině 1 987 USD za unci. Tu zlato překonalo, ale pak se vrátilo pod tuto hodnotu, což je první známka určitého zaváhání. Nejbližší support je kolem pásma 1 950 USD za unci. Vstup long u této hodnoty by s cílem k nejbližší rezistenci mohl dát poměr RRR 1:3.
Naučte se obchodovat zlato s ebookem od Purple Trading a využijte aktuální situace ve svůj prospěch.
CFD (Rozdílové smlouvy) jsou složité nástroje, u kterých je vysoké riziko rychlé ztráty peněz v důsledku pákového efektu. U 71.65 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s CFD (rozdílovými smlouvami) u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých prostředků. Obchodování s cizími měnami na marži s sebou nese vysokou míru rizika a nemusí být vhodné pro všechny investory. Vysoká míra pákového efektu může působit ve váš prospěch, ale i neprospěch. Než se rozhodnete obchodovat foreign exchange , měli byste pečlivě zvážit své investiční cíle, úroveň zkušeností a ochotu riskovat. Existuje možnost, že byste mohli přijít o část nebo celou svou počáteční investici, a proto byste neměli investovat peníze, které si nemůžete dovolit ztratit. Měli byste si být vědomi všech rizik spojených s obchodováním foreign exchange a v případě pochybností byste měli požádat o radu nezávislého finančního poradce. Veškeré názory, zprávy, výzkumy, analýzy, ceny nebo jiné informace obsažené v tomto dokumentu jsou poskytovány jako obecné informace k trhu a nepředstavují investiční poradenství. Společnost L.F. Investment Limited nepřebírá odpovědnost za jakoukoli ztrátu nebo škodu, zejména včetně ušlého zisku, které mohou přímo nebo nepřímo vzniknout v důsledku toho, že použijete nebo se spolehnete na tyto informace. Purple Trading je kyperská národní ochranná známka (č. 85981), národní ochranná známka Spojeného království (č. UK00003696619) a ochranná známka Evropské unie (č. 018332329) vlastněná a používaná společností L.F. Investment Limited, 11, Louki Akrita, CY-4044 Lemesos, Kypr, licencovanou kyperskou investiční společností regulovanou institucí CySEC, s licencí č. 271/15.
