Vítězem se stává CHF; našlo by se několik dobrých příležitostí

Ken Veksler, Senior Manager, obchodní poradenství, Saxo Bank


Oh what a day, oh what a night... (To ale byl den, to ale byla noc...)

Klobouk dolů před každým, kdo uhodne, ze které písničky tenhle řádek pochází.

Ale zpět k trhům. Jak již naznačuje text písně, u všech měnových párů to byl strašný večer. Největšími vítězi v tom celém chaosu byli JPY a CHF a jen cílová fotografie prozradila, který z nich byl o vlásek lepší: cenu získává CHF. K masivním pohybům došlo přes noc převážně u měnových párů s JPY: USDJPY dosáhl úrovní 76,35 čerstvých minim od druhé světové války, EURJPY ztratil téměř 800 bodů a USDCHF také vypadal, jak kdyby ho přežvýkala kráva - dostal se na úroveň 0,8845. To vše způsobila silná volatilita, kterou rozhoupaly obavy trhu z roztavení reaktoru v Japonsku.

Je zajímavé, že EURUSD a GBPUSD se v podstatě dostaly na vedlejší kolej, přičemž EURUSD se dnes dopoledne obchoduje se stejnou poptávkou, jakou měl v posledních několika týdnech, zatímco GPBUSD si jen pohodlně trůní na úrovni, která se vytvořila jako významný support.

Podle vyjádření japonského ministra hospodářství Kaoru Yosana z včerejší noci se japonské pojišťovny v současné době nepodílejí na žádných repatriacích a zvěsti o tom, že by Bank of Japan mohla uvažovat o změně sazeb, nejsou nic jiného než fámy. Nasnadě je tedy ale podstatná otázka: když pojišťovny ještě JPY nenakupují, co se stane, až konečně začnou?

Jak si asi dokážete představit, volatilita na devizových trzích na pozadí noční aktivity doslova explodovala a v některých případech (které se netýkají JPY) stále nabízí dobrou hodnotu, jen musíte takové příležitosti zavětřit.

Ti, kdo mají nutkání na tomto trhu obchodovat, by si měli raději dát něco na uklidnění a trochu se natáhnout, než se vůbec do něčeho pustí. Napadá mě fráze ,,jen vzteklí psi a Angličané"...

Jaký mám na tento trh názor? Rozhodně se na něm v tuto chvíli najdou některé dobré příležitosti s adekvátní odměnou, ale je k tomu zapotřebí rychlost, hbitost a pevná disciplína. Pokud ničím takovým nevládnete, přečtěte si ještě jednou mé doporučení výše.

Během dne by investoři mohli nakupovat GBPUSD kolem úrovní 1,5980/6000, u EURUSD obchodovat v rámci pásma s příklonem k růstu a do pozic tedy vstupovat při poklesech k 1,3880. V případě EURJPY by mohli držet jakékoli zbývající krátké pozice ze včerejška, i když většina z nich byla pravděpodobně uzavřena již v noci.

Dnes nás čeká zasedání SNB (bez ohledu na výsledek to bude jako z bláta do louže), týdenní počty žádostí o podporu v nezaměstnanosti v USA a jádrový index spotřebitelských cen také v USA.

Čtěte více

• Víťazom US volieb sú kovy. Na devízových trhoch to môže pomôcť AUD aj CLP
  Najväčším víťazom amerických volieb je zatiaľ meď. Jej cena vzrástla za posledné tri dni o zhruba 10%. A to dnes ešte bola aj vyššie. Solídne zisky zaznamenali aj ďalšie kovy – zinok a hliník. Dôvodom sú predvolebné sľuby Trumpa o masívnych infraštruktúrnych investíciách. Síce v programe žiadnu konkrétnu sumu nemá, v jednej z debát sa zmienil, že by na infraštruktúrne projekty dal viac ako bilión USD (okolo 5,5% HDP). Rozhodne to nie je malá suma, a tak Trumpovo víťazstvo spustilo na medi nákupnú horúčku:
• Víťazstvo Clintonovej by bolo pre americkú ekonomiku lepšie
  Tento post nebude o volebných programoch, ale o americkom volebnom systéme. Prezident sa v USA volí osobitne od zákonodarnej moci (kongres – senát, snemovňa reprezentantov). Pokiaľ nemá tá strana, z ktorej je prezident, väčšinu v oboch komorách kongresu, tak sú prezidentove právomoci výrazne oklieštené a spomedzi dôležitejších ekonomických opatrení presadí prezident len to, čo vyobchoduje s druhou stranou.
• Víte co je platooning? Daimler Trucks přehodnocuje výsledky.
  Úspory paliva při platooningu nesplňují očekávání a společnost Daimler Trucks jízdu kamionů v propojených konvojích přehodnocuje.
• Víte, jak okamžitě ušetříte až 70% na povinném ručení?
  Platit za pojištění nepotěší snad nikoho a navíc to znamená nepříjemný výdaj z rozpočtu. Třeba platit velké částky za své auto, na které musíte mít sjednané povinné ručení pro případ, že způsobíte někomu nehodu či škodu. My vám teď ukážeme, kde zaplatíte nesrovnatelně méně a zároveň získáte výrazně více. Jak tedy platit až o 70% méně?
• Vítek přesouvá majetek v Dubaji na dceřinou firmu skupiny CPIPG
  Společnost Endurance Hospitality Finance (EHF), která je dceřinou firmou realitní skupiny CPI Property Group (CPIPG), uzavřela dohodu s hlavním akcionářem Radovanem Vítkem o převodu veškerého základního kapitálu společnosti Rising Falcon Holding Limited sídlící v Abú Zabí na EHF. CPIPG o tom dnes informovala v tiskové zprávě. Vítek je hlavním akcionářem CPIPG a majitelem firmy Rising Falcon.
• Vítězem miliardového lesnického tendru Lesů ČR je Uniles z koncernu Agrofert
  Vítězem dvanáctimiliardového tendru státního podniku Lesy České republiky (LČR) na lesnické práce a prodej dřeva pro léta 2023 až 2027 je těžařská firma Uniles z koncernu Agrofert. Z 84 soutěžených jednotek státní podnik zatím podepsal kontrakty na 78 a Uniles jich dosud získal 16. Na druhém místě jsou zatím s šesti podepsanými smlouvami firma Stora Enso Wood Products Ždírec a skupina PETRA z Hodonína. ČTK to zjistila z přehledu uzavřených smluv na webu Lesů ČR. Lesy ČR spravují téměř polovinu lesů v zemi.
• Vítězem Rutte, Wilders uznal porážku. Nizozemské volby ŽIVĚ na Patria.cz!
  Středeční parlamentní volby v Nizozemsku jasně vyhrála Lidová strana pro svobodu a demokracii (VVD) premiéra Marka Rutteho, která ve 150členném parlamentu bude mít 33 křesel. Vyplývá to z takřka konečných výsledků po sečtení zhruba 95 procent volebních okrsků. Na druhém místě s 20 mandáty skončila nacionalistická Strana pro svobodu (PVV) Geerta Wilderse, která za VVD oproti očekáváním výrazně zaostala. Wilders již Rutteho vítězství uznal. Volby jsme pro vás s podporou čtk pokrývali na Patria.cz online.
• Vítězem Rutte, Wilders uznal porážku. Nizozemské volby ŽIVĚ na Patria.cz!
  Středeční parlamentní volby v Nizozemsku jasně vyhrála Lidová strana pro svobodu a demokracii (VVD) premiéra Marka Rut...
• Vítězem seance byl opět Nasdaq
  Úterní obchodování na zámořských trzích bylo spíše ve vyčkávacím módu, kdy se zřetelný pohyb na indexech udál v průmyslovém Dow Jones Industrial Average, který po celou seanci zaostával za včerejším závěrem. Druhá polovina obchodního dne byla ovšem v režii technologického Nasdaq Composite, jenž se nakonec posunul severním směrem o 0,4 %. Výrazného růstu se po zveřejnění výsledků za předešlý kvartál dočkali investoři Zoom Video Com. Technologická společnost překonala konsensus v oblasti čistého zisku na akcii o takřka 24 %, a to vše při tržbách 1,146 mld. USD, což bylo lehce nad odhady analytiků.
• Vítězem seance byl průmyslový Dow Jones
  Indexy se v průběhu včerejšího dne pohybovaly kolem pátečních zavíracích hodnot, kdy v nejlepší kondici byl průmyslový Dow Jones Industrial Average, který přidal 0,3 %. Akcie Arm Holding pokračovaly v úžasné rally, když včera posílily o přibližně 30 % a obchodovaly se na šestinásobku denního obchodovaného průměru. Expedia Group poskočila o více jak 2 % díky novým investičním doporučením několika analytiků. V průběhu seance, kdy Nvidia posílila i o více jak 20 USD, překonala společnost další významný milník, a to překonání Amazonu co do velikosti tržní kapitalizace a zařadila se na čtvrtou nejhodnotnější firmu za Apple, Microsoft a Alphabet. Akcie Nvidia přidaly další ziskový obchodní den v měsíci, ovšem ani to nestačilo na udržení čtvrté pozice z pohledu tržní kapitalizace a opět posun za Amazon.
• Vítězem tohoto týdne je Avast se ziskem 6,4 %
  Evropské trhy v závěru poslední obchodní seance tohoto týdne míří vzhůru. Hlavní index Stoxx 600 posiluje o 0,4 %. Nejlépe jsou na tom technologické firmy (+0,9 %). Na opačné straně se nachází především realitní developeři (-0,3 %).
• Vítězi roku 2023 budou opět důchodci. Průměrný starobní důchod v roce 2023 bude činit až takřka 20 tisíc korun, zejména četné důchodkyně dostanou ještě navíc výchovné
  Starobní důchodci na tom budou v letošním roce, 2023, lépe než drtivá většina pracujících (ostatně jako loni, jak zachycuje graf níže). Alespoň tedy z toho hlediska, jak se nárůstem svých příjmů popasují s rapidní inflací.
• Vítězi roku 2023 budou opět důchodci. Průměrný starobní důchod v roce 2023 bude činit až takřka 20 tisíc korun, zejména četné důchodkyně dostanou ještě navíc výchovné
  Starobní důchodci na tom budou v příštím roce lépe než drtivá většina pracujících (ostatně jako letos, jak zachycuje graf níže). Alespoň tedy z toho hlediska, jak se nárůstem svých příjmů popasují s rapidní inflací.
• Vítězné tažení herního průmyslu: Výnosný byznys, který v pandemii jen kvete
  Herní průmysl v posledních letech představuje odvětví s vysokým růstem a jen za rok 2020 stouply jeho výnosy o 37 %, protože pandemie zvýšila poptávku po hraní jako formě socializace a zábavy. Mnoho tradičních volnočasových aktivit je kvůli COVID-19 omezeno a herní průmysl se tak nejenže výrazně rozrůstá, ale navíc dosahuje i velkých zisků. Tím samozřejmě láká technologické giganty, jako jsou Apple, Google, Amazon či Microsoft. Konkurence tedy nejspíš poroste, ale spolu s ní i celkové globální výnosy odvětví. Analytici hodnotí všech 30 firem v našem koši velice pozitivně.
• Vítězové a poražení na S&P500 v uplynulém týdnu
  Úroveň rizikových přirážek zůstává i v tomto týdnu výrazně zvýšená kvůli obavám z dopadu vyšších sazeb na ekonomický. Sama o sobě již tak vysoká volatilita jde navíc ruku v ruce s výsledkovou sezónou, která je nyní v plném proudu. O vysoké pohyby proto ani v uplynulých dnech nebyla rozhodně nouze. Níže nabízíme tabulku deseti nejvíce a nejméně úspěšných akcií v S&P500 za uplynulých 5 obchodních seancí.
• Vítězové a poražení v uplynulém týdnu na S&P500
  Týden se nám blíží pomalu ke svému konci, a i když byl přerušen středečním státním smutkem a uzavřenými trhy v USA, i tak jsme se dočkali vysoké volatility a výrazných změn na téměř všech akciových titulech. Níže nabízíme tabulku deseti nejziskovějších a nejztrátovějších akcií v S&P 500 za uplynulý týden.
• Vítězové a poražení v uplynulém týdnu na S&P500
  Týden se nám pomalu chýlí ke svému konci, takže nastal čas podívat se opět na to, kterým akciím z S&P 500 se v uplynulých pěti dnech dařilo nejvíce a které naopak nejvíce zaostávaly. Níže tabulka deseti nejvíce a nejméně úspěšných společností z S&P 500.
• Vítězové a poražení v uplynulém týdnu na S&P500
  Týden se nám pomalu chýlí ke konci a americký akciový index S&P 500 je na nových maximech. Pojďme se tedy podívat na to, jakým akciím se za poslední týden (od minulého pátku) dařilo nejvíce a jakým akciím se naopak rally na S&P 500 obloukem vyhnulo. Tabulka deseti nejúspěšnějších a deseti nejhorších titulů z S&P 500 vypadá následovně.
• Vítězové a poražení z Elonova váhání
  „Akcie Twitteru (TWTR) se propadly, když vzrostly obavy, že by Elon Musk mohl vycouvat z převzetí Twitteru, když byl vnímán jako zachránce dlouho se trápící společnosti sociálních médií, za jejíž akcie nabízel prémiovou cenu 54,2 USD/akcii. Tato nabídka ocenila Twitter na 44 miliard dolarů i přesto, že ocenění technologického sektoru se letos propadlo.
• Vítězové a poražení 2020 na českém kapitálovém trhu
  Rok 2020 se nesl ve znamení největší recese od druhé světové války, ale také nejrychlejšího ekonomického oživení. Mnoho zemí Evropské unie není z nejhoršího venku a zažívá druhou vlnu šíření nákazy koronaviru, která je často horší než první vlna. Jak si vedly v tomto turbulentním roce české akcie?