Shrnutí divokého týdne a výhled na příští.

Napsal:   Sekce: 

Blíží se konec divokého týdne. Pokusil bych se na několika řádcích vyhodnotit uplynulý týden a trochu se podívat na to co by nás mohlo čekat příští týden.

Začal bych s akciovými trhy. Pomalu končí výsledková sezóna. Shrnuto, firmy v USA, ale i v EU nezklamaly, ale ani nepřekvapily. Dalo by se říci, že cca naplnily očekávání trhů. Přesto akcie začaly padat. Z pohledu na grafy jednotlivých akciových indexů bylo zřejmé, že se chystá větší korekce. Trhy už byly po delší dobu překoupené a tak se výběr zisků dal očekávat. Např.  index DJIA - US30 byl vysoko nad 50 % Fibonacciho - poklesu po zahájení krize v r. 2008. Vrátila se výkonnost firem nad 50 % jejich předchozího poklesu ? Zcela jistě nikoliv. Ale očekávání trhu, podporované státními podporami - tzv. státním bojem proti krizi, akcie vyhnalo příliš vysoko. Že sypání státních peněz do firem u kterých mělo dojít k bankrotu je chyba a že se to někde musí projevit (předlužené státní finance, předražené akcie) se varovalo už minimálně od poloviny roku 2009.  Že to způsobila hlavně chybná hospodářská politika jednotlivých vlád začíná být nyní zřejmé. (Dle jejich mínění za to mohou opět hedge fondy, raitingové agentury a spekulanti obecně. Svoji populistickou politiku a mnohdy trestuhodný amaterismus si vlády nechtějí připustit, ke škodě vlastních obyvatel.) Trhy se málo vyčistily od špatných firem a státy se více zadlužily. Nyní se vše vrací jako bumerang zpět. 

Na akciových trzích bývá pravidlem květnový pokles a letos ho podpořily i rostoucí problémy se státními financemi a dluhy v zemích eurozóny (USA nevyjímaje). Otázkou je zde se jedná jen o korekci nebo zda pokles bude větší. Divočinu na akciových trzích včera večer pominu. Zásadní, rychlé a hlavně kvalitní vyřešení fiskální politiky a vyřešení problémů se státními dluhy zatím není vidět. Pomoc Řecku je jen chabá náplast na toto bolavé místo.  Na záchranu EURA bude potřeba celkově daleko více peněz než "jen 110" miliard a mohou přijít další země ze tzv. spolku PIGS.  Tyto finance budou scházet pro další boj s krizí, pro státní zakázky, pro podporu a rozvoj podniků, pro rozumné dotace a i pro ne zvyšování daní. Může dojít a patrně dojde k zabrždění oživování z krize započaté v r. 2008. Toho se nyní investoři obávají. Zapomeňme nyní u akciových indexů na nová maxima, v lepším případě bude liknavý trh hledající směr. V horším případě další, byť liknavý výprodej směrem k 38,20 % Fibonacciho - dosavadního růstu - u US30 je to úroveň cca  9400 bodů. Jen zázrak v EU by vynesl akciové trh k novým výšinám. Třeba se stane ?!

FOREX
Pár EUR/USD je nyní přeprodaný a od noci se snaží o korekci. Že by našel prozatímní dno na cca 1,2520 ? Celkem vzato se i v EU hospodářská situace začíná vylepšovat. Hlavně se to týká Německa. Řekové včera schválil svůj úsporný balíček, ale v ulicích Řecka to vře. Dnes se některé parlamenty pokoušejí schválit pomoc (bilaterální půjčky) Řecku - jedná se o parlamenty Německa, Nizozemí, Itálie, Portugalska, Španělska, (Slovensko váhá - a celkem bych řekl, že oprávněně). Proč ten spěch? Ještě dnes večer se totiž bude v Bruselu konat mimořádný summit zemí eurozóny. Právě na téma  pomoci Řecku a na téma co dál . Dnes odpoledne trochu pocuchá traderům nervy zpráva o počtu nových pracovních míst a nezaměstnanosti v USA za měsíc duben. Velmi krátkodobě lze od páru EUR/USD očekávat liknavé pokusy o korekci předchozího nekolikatýdenního poklesu. Ale jakákoliv horší zpráva z Řecka nebo problémek s pomocí Řecku nebo zhoršení situace v jakékoliv ze zemí PIGS, pošle Euro opět dolů. Nezapomínejte, že v pondělí dopoledne většinou trh pokračuje ve směru ve kterém v pátek večer zavřel. Vzhledem k situaci okolo Řecka a nejenom okolo něj (s ohledem i na akciové trhy) sledujte zprávy od pátka večer a dle toho přizpůsobte svoji taktiku na pondělí. Nezapomeňte, že se tuto neděli konají v nejlidnatější zemi Německa - Severním Porýní-Vestfálsku volby.  Z výše uvedených důvodů zůstane trh i nadále divočejší a volatilnější. Neboť od té partičky co se dnes večer sejde v Bruselu nemůžeme očekávat nic světoborného.

I pár GBP/USD je silně přeprodaný. Našel i tento pár dne prozatímní dno ? Okolo supportu na úrovni cca 1,4500 ? Důvodem je podobná situace jako u páru EUR/USD. Hospodářství se začíná vzpamatovávat, ale dluhy a špatná fiskální politika vytváří negativní prostředí pro libru. K tomu včerejší volby. Ty v GB dopadly vlastně patem. Konzervativci vyhráli, ale nemají v parlamentu většinu . (Jak příznačné pro dnešní svět, jako bychom se obecně nemohli rozhodnout kterým směrem se vydat. Že by scházeli kvalitní kapitáni pro plavbu v krizí rozbouřeném hospodářském oceánu ? )  Brown i Cameron se hádají kdo má vládnout. Sestavování vlády bude patrně trvat i několik dní, což nebývá v GB zvykem. To moc klidu na trhu s párem GBP/USD nepřidá. Z historického pohledu, ať už bude menšinová nebo koaliční vláda, čekají GB pravděpodobně do 12-ti měsíců nové volby. Ani to libru do růstu moc nepodpoří. Přesto bych v případě, že bude menšinová konzervativní vláda pod vedením Camerona očekával spíše pokusy o růst - konsolidaci než v případě koaliční vlády pod vedením laburistů.

Pár USD/JPY zažil včera večer a v noci jízdu jako na skokan z mostu na gumovém laně. Hlavní důvod najdete hlavně při pohledu na korelující akciové indexy - např. na US30. USD/JPY se vrátil do starých kolejích ze kterých v posledních měsících tak trochu vybočoval - do korelace s akciovými indexy. USD/JPY při svém poklesu otestoval trendovou čáru uptrendu v grafu D1. Tu sice prorazil, ale v zápětí se vrátil zpět nad ní. Hlavní růstový trend není zatím porušen. Tento pár zůstane i nadále pod vlivem akciových indexů a tak i zde bude větší volatilita. To vše se promítne i do páru EUR/JPY (ten je v současnosti na cca 50 % FIBO poklesu z tohoto týdne).

DX - dolarový index : Čistě technicky vzato je DX zralý na korekci dolů. S ohledem na fundamentílní vlivy lze spíše počítat s korekcí velmi liknavou, která se změní v jakousi velkou konsolidaci. V případě, že by dnešní zpráva z USA o nezaměstnanosti byla negativní nebo horší než očekávaná, mohla by být tato korekce zahájená již dnes. Pro dosažení dalšího maxima na úroveň cca 86 - 86,30 - 87,00 by DX (USD) potřebovat aby zpráva o počtu pracovních míst v 14:30 byla vysoko nad očekáváním. I tak vzhledem k překoupenosti, by byl její dopad pouze krátkodobý.


Vše nasvědčuje tomu, že nás čeká další divočejší týden - volatilita bude i nadálé větší než je obvyklé. Události ze SO + NE a dnešní zpráva o nezaměstnanosti v USA bude mít vliv minimálně na pondělní dopolední obchodování. O překvapení nebude nouze. Výběr zisků na krátkých pozicích (short) a prodeje růstu budou patrně charakterizovat FOREX celý příští týden. Pozor při stanovování STOP-LOSSU a na rychlé zavírání ziskových obchodů v takto divokém období.

Přeji hezký víkend. Příští týden hodně trpělivosti a dobrý lov.
Tomas.


DXM10 v TF W1

Hodnocení článku:
Sdílení článku:
Facebook

Čtěte více

  • STOPLOSS zazity mytus nebo zbytecnost?
    Posledni dobou se dost casto setkavam z narky traderu ze zadali obchod s TP a SL a SL byl zasazen a nasledne se cena vydala kyzenym smnrem k byvalemu TP ( proc tedy pouzivate STOPLOSS).
  • SUPER ŠTVRTOK: Rozbor očakávaní a obchodné stratégie
    Libra posilňuje smerom do zasadania a proti doláru dokonca atakuje 2-ročné maximá. Takto je zrejmé aspoň to, aké má trh predporozumenie pre dnešné zasadanie BoE. Najdôležitejšie témy, ktoré rozhodnú o tom či bude libra v tomto pohybe aj ďalej pokračovať, sú nasledovné: Zvýši BoE sadzby? Zníži sa alebo zvýši pomer hlasujúcich v radoch MPC, ktorí sú za zvyšovanie sadzieb? Prekvapí BoE s projekciami inflácie? A aký bude jej slovník predovšetkým vzhľadom k potenciálnemu rastu inflácie, respektíve k tesnejšej politike?
  • Santa zatím na akcie kašle, investoři počítají největší ztráty od letní korekce. Fed může investorům vrátit klid
    Trh má za sebou velice výživný týden. Americký akciový index S&P 500 odepsal 3,9 %, když v pátek proběhl takřka panický výprodej za silného objemu obchodů.
  • Sazby porostou rychleji
    Včerejší report Českého statistického úřadu (ČSÚ) o vývoji HDP v druhém čtvrtletí jako by přišel z jiné dimenze. 2,3procentní růst mezičtvrtletně znamená raketové tempo, které česká ekonomika nezažila ani v rámci předkrizového boomu.
  • Saúdové přiškrtí trh s ropou
    Jako přinejmenším překvapivý by se dal popsat závěr alžírské schůzky ropných ministrů členů kartelu OPEC. Ti se v čele se Saúdskou Arábií dohodli na celkové produkci v pásmu 32,5 – 33 milionu barelů denně, což by v případě naplnění těchto závazků znamenalo snížení těžby kartelu o 250 až 750 tisíc barelů denně ve srovnání s hodnotami z letošního léta (viz tabulka).
  • Sedm důvodů, proč by měl „Fed hike“ přijít už v září, podle Deutsche Bank
    Ve světle událostí, kterých jsou globální akciové trhy svědky v posledních měsících, se začínají ozývat hlasy, které volají po značném pozdržení prvního zvýšení sazeb americkou centrální bankou. V Deutsche Bank to vidí jinak:
  • Severní Korea a bezpečné přístavy
    Kam s penězi, pokud vypukne válka? Tuto otázku zřejmě na základě „diplomatické“ rozepře Spojených států v čele s prezidentem Donaldem Trumpem a Severní Koreou začal řešit nejeden investor. Ve vzpomínkách na katastrofu minulého desetiletí, tentokrát ekonomickou, se vracejí do hry tzv. bezpečné přístavy - japonský jen, švýcarský frank a americký dolar.
  • Shluk rezistencí na 4h EURGBP. Krátká pozice s vysokou pravděpodobností
    Analýza měnového páru EURGBP
  • Short AUD obchodem století?
    Australský dolar (AUD) přestál globální nejistotu posledních dvou let bez větších ztrát a většinu této doby strávil nad paritou s americkým dolarem.
  • Short EUR/USD, CAD/JPY a INDIA
    V dnešnom blogu by som vám rád predstavil 3 potencionálne príležitosti trošku z iného pohľadu ako to vidí väčšina analytikov a traderov na CAD/JPY a EUR/USD a príležitosť na indickom akciovom indexe.
  • Shrnutí postřehů Patria Forex za 3Q 2016
    Září už je nějakou dobu za námi a tak je potřeba se ohlédnout zpět na úspěšnost postřehů, které dostávají každý den klienti s reálnými a demo účty. Třetí kvartál postřehům týmu Patria Forex moc nepřál (2Q 2016 úspěšnost EURUSD nad 66 %). Nyní si připomeňme jeho průběh.
  • Signály
    Důležitost průběžného vyhodnocování signálů...
  • Silný dolar potápí kanadský průmysl
    Kanadský dolar za posledních deset let posílil ke svému americkému protějšku o úctyhodných 40 % a od odeznění finanční krize se oba severoamerické dolary obchodují na podobných úrovních.
  • Situace a možný vývoj v dolarovém indexu
    Situace a možný vývoj v dolarovém indexu a DJIA před zveřejněním hospodaření firem v USA a EU za II. Q 2010.
  • Situace na S&P 500 a EUR/USD
    Donald Trump dále úřaduje a jeho prezidentské počiny slušně ovlivňují swing vývoj na akciových trzích. A to výrazněji než důležitá makrodata, hospodářské výsledky amerických společností či dění na geopolitickém poli. Dosud však americký prezident dává přednost řešení mezinárodních obchodních dohod, vyhrožuje některým zemím (Korea, Irán), omezuje vstup do země obyvatelům vybraných zemí. To v minulých dnech tlačilo akcie dolů. Slibované snižování daní a investice do infrastruktury, které popohnaly indexy na rekordní úrovně, zatím nejsou na pořadu dne.
  • Situace v DXH10 po včerejším zásahu FEDu
    O překvapení v posledních dnech není nouze a situace která nastala ne měnových trzích včera si myslím vyžaduje zvýšenou pozornost.
  • Situace v USA se podle Fedu pozvolna zlepšuje
    Americká centrální banka včera v Béžové knize vyjádřila mírnou spokojenost s ekonomickou situací v USA, což leccos napovídá o tom, v jakém duchu se zítra ponese i projev jejího šéfa Bena Bernankeho v Jackson Hole.
  • Situace v dolarovém indexu po 14 dní trvající korekci a další možný vývoj.
    Je konec týdne, trhy jsou líné. Vzhledem k technické situaci a několikadennímu růstu v párech EUR/USD a GBP/USD by se mohlo objevit nějaké vybírání zisků. To samé platí i pro akciové indexy.
  • Skromnost vs. chamtivost?
    Psychologie obchodování je nedílnou součástí každého z nás. Trhy jsou jakýmsi živým organismem, u kterého se snažíme racionálním přístupem zanalyzovat jeho vývoj, což vytváří rozpor mezi očekáváním a konečným výsledkem.
  • Skryté Divergence - SDIV
    Objevil se zde článek na téma skrytých divergencí a protože je to pole, na kterém jsem kdysi opravdu hodně bádal, myslím, že bude dobré, když zde zveřejním svůj pohled na tuto tématiku.
  •  


    Diskuse ke článku

    Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele.
    Přihlásit se | Nová registrace

avatar

Autor:

Tomáš

Hodnocení autora:
Bližší informace o autorovi >>

Kategorie blogu

reklama
Admiral Markets broker

Kurzy obchodování

Zář
9

Juniorská škola tradingu - Forex I-II (Praha)

Juniorská škola tradingu - Forex I-II je určena pro začínající tradery. Pokud chcete vyzkoušet něco nového, vymanit se z davu a být úspěšný v obchodování na finančních trzích, tak je tento seminář určen právě vám.

Zář
23

Jak vytvářet ziskové AOS a testovat obchodní strategie

Představujeme vám exkluzivní seminář se zástupci profesionálního vývojářského týmu, působícího ve společnosti FXstreet.cz. Hlavní náplní budou základy tvorby automatických obchodních systémů (AOS) pro platformu MetaTrader 4 včetně praktických ukázek. Naučíte se také správně backtestovat ziskovost AOS. Navíc si sami v průběhu semináře vytvoříte svůj první ziskový AOS.

říj
14

Profesionálem na forexu - kurz pro pokročilé tradery (Praha)

Seminář Profesionálem na forexu je určený pro absolventy kurzu Juniorská škola tradingu a pro pokročilé forexové tradery. Naučíme vás naše ziskové intradenní a swingové obchodní strategie a posuneme vás k vyšším ziskům. Jedná se o jeden z nejlépe hodnocených seminářů FXstreet.cz a věnujeme se na něm hlavně korelačním strategiím a intermarket analýze. Sleva: Absolventi semináře Juniorská škola tradingu mají tento seminář za 4 400,-Kč.


Literatura

titulka_smallsize.jpg

Novinka! Kniha "Jak se stát forexovým obchodníkem" Ondřeje Hartmana vychází ve druhém a výrazně rozšířeném vydání!

Kniha vychází již ve druhém, ale tentokrát výrazně upraveném a rozšířeném vydání. Kniha je koncipována tak, aby byla užitečným průvodcem jak začínajícím obchodníkům bez zkušeností, tak i těm, kdo na forexu již obchodují a potřebují si prohloubit své znalosti.

Day_Trading_obalka_78x110.jpg

Kniha "FOREX – Ziskové intradenní a swingové obchodní strategie" od Kathy Lien vychází v češtině!

Je nám velikou ctí, že můžeme obohatit český a slovenský forexový trh světově uznávanou knihou číslo 1 pro každého, kdo chce do hloubky pochopit fungování největšího světového finančního trhu.

zaciname na burze 03112013.jpg

Začínáme na burze - Jak uspět při obchodování na finančních trzích

Chcete dosáhnout úspěchu při obchodování na finančních trzích? Už jste to zkoušeli a stále se vám moc nedaří? Nevyznáte se v příliš odborných analýzách na finančních serverech? Všem začínajícím investorům přichází na pomoc nová kniha od zkušeného autora – Začínáme na burze.

Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu, až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní Price Action VIP indikátor, doposud úspěšně používaný pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečný Price Action VIP indikátor, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:


FXstreet.cz - forex, komodity, trading, zpravodajství

Nezávislý investiční server zaměřený na forex, komodity, trading a zpravodajství. Vzdělávací články, cenové grafy, cizí měny, semináře, ekonomické a forex zprávy.
reklama
Patria certifikát
reklama
Patria MobileTrader
reklama
Globtrex
reklama
Swissquote Bank